Årsredovisning Länsförsäkringar Skaraborg 2014
2014 ÅRSREDOVISNING Länsförsäkringar Skaraborg INNEHÅLL Korta fakta om Länsförsäkringar Skaraborg 1 Vd-kommentar 2 Samverkan 4 Förvaltningsberättelse 7 - Väsentliga händelser under året 8 - Marknadsutveckling 8 - Resultat och ekonomisk ställning 9 - Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer 11 - Information om icke - finansiella resultatindikationer 11 - Förslag till resultatdisposition 13 - Femårsöversikt 15 Resultaträkning 16 Resultatanalys för skadeförsäkringsrörelse 17 Noter till resultatanalys för försäkringsrörelse 17 Balansräkning 18 Rapport över förändringar i eget kapital 20 Kassaflödesanalys 21 Noter till de finansiella rapporterna 22 Revisionsberättelse 51 Miljöredovisning 52 Hur framförs kundsynpunkter 53 Styrelse och revisorer 54 Företagsledning och valberedning 55 Fullmäktige 56 Bolagsstyrningsrapport 57 Styrelsens rapport och intern kontroll 59 Liten ordlista 60 Länsförsäkringar Skaraborgs ordinarie bolagsstämma hålls torsdagen den 26 mars klockan 16.00 på Stadshotellet i Lidköping. Korta fakta om året som gått: Länsförsäkringar Skaraborg Länsförsäkringar Skaraborg redovisar ett totalresultat inklusive finansavkastning på 133,0 Mkr. Det försäkringstekniska resultatet är 32,3 Mkr. I det redovisade resultatet ingår en negativ påverkan på 27 Mkr som härrör från utflyttad lokal trafikaffär och reservförstärkningar. Totalkostnadsprocenten blev därmed 95 procent. Konsolideringsgraden har ökat till 157 procent och skuldtäckningen liksom kassaflödet är betryggande. Livaffär 34 408 kunder sparade långsiktigt hos oss genom Länsförsäkringar Liv. Konsolideringen i Gamla Tradliv är 120 och i Nya Tradliv 120 procent. Återbäringsräntan har i Gamla Tradliv varit 1,0 procent och i Nya Tradliv 6,6 procent. Premieinkomsten i livaffären minskade till 187 Mkr. På bolagsövergripande nivå kan även konstateras följande: Bankaffär 33 177 bankkunder finns hos Länsförsäkringar Skaraborg. Affärsvolymen blev 8,7 miljarder. Den starka tillväxten kombinerat med väl avvägd affärsmarginal och effektiva processer gör att vi ser ljust på framtiden för vår lokala bankaffär. ▪ Affärsvolym i sakförsäkring har ökat med 5,7 procent i ordinarie verksamhet (totalt 17 procent inklusive trafikaffärens överföring vid årsskiftet), i livförsäkring minskat med 8 och i bank ökat med 11 procent. ▪ Bolaget har ökat antalet kunder till totalt 119 368 stycken. Länsförsäkringar Fastighetsförmedling Länsförsäkringar Fastighetsförmedling är nu tredje största fastighetsförmedlingskedja i landet och den mest snabbväxande och utmanade. Vi är heltäckande i Skaraborg med bobutiker på samtliga åtta kontor. Marknadsandelen i Skaraborg blev 12,7 procent. På de etablerade orterna är denna marknadsandel nästan dubbelt så hög. ▪ Antalet Guldkunder har ökat med 2 339 till totalt 10 250 stycken. ▪ Flera nya säljkanaler fortsatte utvecklas starkt under året, främst digitala kanaler. ▪ Skadeutfallet blev 35 Mkr högre än treårssnittet. ▪ Kapitalavkastningen blev 10,2 procent. ▪ Vid årsskiftet mottogs trafikaffär, som ska skötas lokalt, från LFAB Sak för 372 Mkr. Bolagets samlade kapital att förvalta ökade därmed till drygt 2,1 miljarder. NYCKELTAL 2014 2013 171 68 10 2 739 157 150 119 368 5 2 012 132 151 116 583 Bank Inlåning, Mkr Utlåning, Mkr Fond marknadsvärde, Mkr Antal kunder 2 998 5 742 418 33 177 2 800 5 051 322 31 478 Livförsäkring Premieinkomst, Mkr Totalt försäkringskapital, Mkr Antal kunder 187 4 335 34 408 204 4 180 34 296 744 32 95 100 335 629 28 98 97 766 Resultat före återbäring, bokslutsdispositioner och skatt, Mkr Totalavkastning kapitalförvaltning i % Balansomslutning Konsolidering i procent Antal anställda Antal kunder totalt ▪ Bolaget har uppfyllt alla granskningar och certifieringsrevision avseende kvalitet och miljö utan avvikelser mot standarden. ▪ Implementering av Solvens-II-regelverket har under året fortsatt inför införandet 2016. ▪ Bolaget har 149 anställda. Total sjukfrånvaro är 2,45 procent vilket är under branschsnittet. ▪ Bolaget har initierat och är delägare i riskkapitalbolaget Skaraborg Invest, som driftas av oss. Sakaffär 100 335 kunder gav oss sitt förtroende. Affärsvolymen inklusive gemensam sakaffär ökade och uppgick till 828 Mkr. Totalkostnadsprocenten blev 95 procent, varav skadeprocenten var 76 och driftskostnadsprocenten 19. Sakförsäkring Premieinkomst brutto, Mkr Tekniskt resultat Totalkostnadsprocent f e r Antal kunder 1 Vd-kommentar Omvärld Globalt: Året har präglats av fortsatt återhämtning och stabilisering globalt, samtidigt som krigs- och sjukdomshärdarna i världen avlöst varandra. Konjunkturförbättringen i världen är påtaglig, inte minst i USA. Men tillväxten och den ekonomiska utvecklingen i bland annat Sydeuropa är orosmoln. Marknaderna drivs av vinsttillväxt och de fortsatt låga räntorna samt det överflöd av likviditet som de internationella centralbankerna har skapat. Inflationen fortsätter att sjunka och räntenivåerna bedöms fortsätta ner mot nollstrecket och ligga kvar på historiskt låga nivåer under minst ett år framåt. Allt detta har inneburit kraftiga uppgångar på de flesta börser i världen som fortsatt in på det nya året. Nationellt: Ett förberedande regelverk började gälla nationellt inför kommande Solvens II-regelverk, som i sin helhet träder i kraft från och med 2016 inom EU. Finansinspektionen och lagstiftare fokuserar på och vill se ett ökat kundskydd. Supervalåret har gett maktskifte i Sveriges Riksdag. Genomförandekraften hos Sveriges nya minoritetsregering är osäker, vilket bidrar till otrygghet hos beslutsfattare och därmed en hämmad tillväxt. Det här påverkar särskilt den finansiella sektorn, så även vår bransch och våra kunder. Lokalt: Alliansregeringens beslut att bygga ut E20 genom Västra Götaland står sig och bindande följdbeslut har fattats såväl i Västra Götalandsregionen som i berörda kommuner. Här har vårt katalysatorbidrag på 0,5 Mkr gett avsedd effekt. Högskolan Skövde håller en fortsatt bra kvalitet och ökar sitt renommé såväl inom utbildning som forskning. Under året har bolaget och Gothia Innovation AB initierat, och tillsammans med fjorton privata intressenter bildat riskkapitalbolaget Skaraborg Invest AB, för att stärka innovationskraften och nyföretagandet i Skaraborg. procent. På bankmarknaden är vi den aktör som ökar mest, drygt åtta procent av marknadstillväxten. Marknadsandelen på inlåning ökade till 4,7 procent och på utlåning till 5,2 procent. Länsförsäkringar är Sveriges största fondlivbolag inom tjänstepensionsmarknaden, med en marknadsandel mätt som premieinkomst på 19,6 procent. Även inom nyförsäljning är vi störst. Fastighetsförmedlingen ökade sin marknadsandel till 9,9 procent, och växer snabbast av alla aktörer vad gäller lönsamhet och har antagit en strategiplan för 2018. Beslut är fattat för ”Bankplan 2018”. Där befäster vi vår roll som det kundägda lokala alternativet till de fyra storbankerna. ”Livplan 2018” har antagits och den nya styrmodellen ska gälla från och med årsskiftet. Den ska säkerställa att vi når övergripande mål; ett tydligt kundvärde, en livaffär som är både gemensam och lokal, med lönsam tillväxt på den framtida liv- och pensionsmarknaden. Hela gruppen, liksom Länsförsäkringar AB, uppvisar ett mycket bra resultat i de flesta verksamhetsgrenarna, särskilt Sakenheten och specifikt Agria. Trafikskador och skadelivräntor flyttades per årsskiftet från Sakenheten till länsförsäkringsbolagen. Länsförsäkringsgruppen har fått flera fina utmärkelser under året; bland annat första plats hos Anseendebarometern, Årets Bank, Sveriges mest nöjda bank- och livkunder samt Webb Service Award som bästa inloggade kundmöte. Inom Svenskt kvalitetsindex ligger vi överlag i topp i flera discipliner, men åtgärdsprogram för att förbättra oss ytterligare är fastställt och aktiverat för att återta förstaplatsen för våra privatkunder inom sak. Kund: Vi ska öka kundengagemanget totalt i alla segment Kundengagemanget har ökat kraftigt i samtliga kundsegment från redan höga nivåer, vilket gör att detta bolagsövergripande mål blir grönt med råge. När det gäller Guldkunder så har vi under året passerat en symbolisk gräns och har 10 250 guldkunder vid årsskiftet, varav 8 859 inom privatmarknad. Tillväxten i den mogna sakaffären har varit mycket bra, och pekar på knappa 6 procent bolagsgemensamt. Stora varsel och nedläggningar har skett på flera tongivande företag i Skaraborg under året. Dock ökar försäkringsvärde och prisnivåer igen för oss, vilket är en positiv indikator för vår bransch som ligger sent i konjunkturcykeln inom sällanköpsvaror. Mer frekventa och större naturskador har skett i spåren av klimatförändringarna. Skadorna har drabbat gruppen i stort liksom oss i Skaraborg. Dock har priserna på återförsäkringsmarknaden reducerats till följd av att återförsäkringsbolagen har uppvisat goda resultat, samt ökad tillgång till nya finansiella aktörer med riskvilligt kapital. Bankutlåningen visar att vi har en tillväxtökning på 15 procent, jämfört med att vår stockandel är 5 procent. Fastighetsförmedlingen är nu heltäckande i Skaraborg och har ökat marknadsandelen till 12,7 procent. Detta är alla goda vårtecken om vart vi är på väg. En stor gemensam undersökning om vårt varumärke i landet visar att vi har Sveriges starkaste varumärke inom den finansiella sektorn. När det gäller varumärkeskännedomen ligger vårt bolag i Skaraborg bland de bästa inom Invärld Länsförsäkringar Länsförsäkringar är fortsatt marknadsledande och ökar på sakförsäkringsmarknaden med en marknadsandel på 30,3 2 länsförsäkriingsgruppen vid v benchmark k, vilket visar att vi har fått en bbra utdelning för vårt samhäällsengageman ang under devisenn vi bryr oss. Detta D ger oss en e stor möjlighhet till mer- och nyyförsäljning tiill alla Skaraborgare. Samtliga S bankomater har övverlämnats tilll det nybildadee Bankomat B AB, där vi tillsam mmans med dee fyra storbankerna k erbjuderr alla kunder kkonkurrensneu utrala uttag. Nya N Blocket B Bostad d har lanseratss, en bostadssajt som utveckklaats tillsamman ns med Länsföörsäkringar Faastighetsförmedling m och ytterligare tre aav landets åttaa största mäklaarkedjor. k Vi ska nå lönsam tillväxt i våra v tre kärnaaffärer Ekonomi: V enligt fastsställd verksam mhetsplan med d minst 40 miiljoner kronor Resultaträkkningen före bokslutsdiposittioner och skaatt uppvisar +1171 miljoner kronor k före sk katt, vilket är m mer än dubbla årspplanen. Framföörallt beror deetta på bra kappitalförvaltningssresultat, bra tillväxt t i alla kärnaffärer k occh att skadekostnaaderna, som trrots svåra öveersvämningar, ligger inom plan. Omkostnaderrna har också kunnat k hållas i m tillväxt. Privvatschack, vilkket sammantagget ger lönsam segmentet ooch specifikt motoraffären m bidrar b särskiltt till den goda löönsamheteten. Bankens nyckeltal är blandd de bästa i grupppen för såväl privat- som för f lantbruksm marknaden. Granskningarn G na har ökat i taakt med ökadee myndighets-krav, k redovisatts och åtgärdaats enligt plan.. Bolaget har för f femtonde f året i rad certifieraats utan avvik kelser för såvääl kvalitet k som miljö m enligt ISO O-standarden.. En katastrof-övning ö om öveersvämning occh storm blev även ett verkligt scenario, s i och h med de kraftitiga översvämningarna i Kvänumsbygd K den. Det blev åårets största sk kadehändelse och o vi fick verrkligen bevisaa att vi är bäst när det gäller. Vi ska ha minnst två affärsm Medarbetare: M mannaskapsm mål i varje medarb betares RAK-m mål Vår V definition på affärsmannnaskap är: ”R Rätt kund till räätt pris p med rätt produkt och påå rätt sätt”. Meed det menas att kvalitet k inte ärr en tillfälligheet, utan resultaatet av en genomtänkt n plan och noggrantt arbete. d största bid draget till resulltatet, Finansavkaastningen ger det dryga 10 prrocent avkastnning, med en än ä mer riskelim minerad och balaanserad portföölj. Balansräkn ningens alla nnyckeltal uppnås vvilket känns betryggande. b Trafikaffär T på 372 Mkr har likkvidmässigt övverförts till oss vid årsskifteet. Detta innebbär att vi totaltt har över 2,1 miljarder i förrvaltat kapital. Denn överförda trrafikaffären occh därtill komm mmande reservförstäärkningar påveerkar vårt redo ovisade resulttat negativt med 227 Mkr. Totalt T har vi 14 49 anställda ooch därtill16 personer p som ara betar b inom fran nchiseverksam mheten i Länsförsäkringar FasF tiighetsförmedlling. Vår medaarbetarunderssökning har geenomförts n med fortsatt höga vvärden. Särsk kilt glädjande är ä det d att ledarskaapsbetygen ökkat. Sjukfrånv varon är låg, 2,,45 procent p totalt. Nu har ävenn två av tre årr i affärsplanen n 2013-2015 ppasserats. Övergrripande uppfyylls uppställdaa mål avseendee balansräkninggen och gör attt bolagets kap pitalstyrka ökaat. Beträffande reesultaträkningen når vi uppssatta mål totallt, men inte helt uppp till uppsattaa tuffa målsättn ningar i våra kkärnaffärer. Dettta kräver dockk fortsatt foku us och anstränngningar av oss alla. vill jag uttryccka stolthet occh tacksamhett Avslutningsvis A för fö alla medarrbetares kunniiga och empattiska insatser för f våra v kunder occh ägare. Mottsvarande upp pskattning villl ja ag även rikta till våra ombuud, franchisettagare, mäklarre och o samarbetsp spartners, som m gör vårt kunderbjudande in nom samma varumärke v helltäckande. Tacck även till våra ägarföreträdar ä re i styrelsen, valberedning gen och fullmääktiige för ett förttroendefullt saamarbete. Sistt men inte minnst, hjärtligt hj tack till våra kundeer för förtroen ndet. Kom närrmare m genomsyyrar hela länsfförsäkringsfam miljen. Process: Vii ska minska omkostnadsprocenten Omkostnaddsprocenten, soom är summan av driftskosstnadsoch skadereegleringsproceenten, ligger netto n kvar på i princip oföränddrad nivå, trotss högre frekveens av skador samt ökat kvaliteetsarbete och granskning g meed anledning aav skärpta finaansiella reglerr. Mariestadskkontoret har på p grund av krraftig kundtillsströmning blivit ttrångbott. Därrför har ett nyttt tioårigt avtaal träffats för att ttill sommaren flytta över gaatan in i nyrennoverade lokalerr på torget. Carrl Henrik Ohlssson V Vd Länsförsäkrringar Skarabborg 3 Samverkan som stärker Länsförsäkringar Skaraborg Länsförsäkringar Skaraborg äger tillsammans med de övriga länsförsäkringsbolagen Länsförsäkringar AB, med kontor i Stockholm. Inom bank och försäkring finns påtagliga stordriftsfördelar och länsförsäkringsbolagen har valt att samla dessa resurser i Länsförsäkringar AB. För våra kunder är vi alltid lika lokala - Länsförsäkringar Skaraborg har alltid kundkontakterna här i länet, men i Länsförsäkringar AB bedrivs affärsverksamhet och service- och utvecklingsarbete inom till exempel liv- och fondförsäkring, bank, fondförvaltning, IT, återförsäkring, djurförsäkring och hälsaförsäkring. Länsförsäkringar ABs uppgift är att skapa förutsättningar för länsförsäkringsbolagen att bli framgångsrika på sina respektive marknader. Länsförsäkringar arbetar i alla kanaler och i alla kundmöten med ett varumärkeslöfte som bygger på närhet. Upplevelsen av en ökad närhet och ett minskat avstånd i relationen med Länsförsäkringar ska vara vägledande för allt som görs – från produktutvecklingen till det personliga kundmötet. Aktieinnehav i Länsförsäkringar AB Länsförsäkringar Skaraborg äger 3,04 procent av aktiekapitalet i Länsförsäkringar AB. Aktieinnehavet i Länsförsäkringar AB inräknas i Länsförsäkringars Skaraborg:s konsolideringskapital. Liv- och pensionsförsäkring Länsförsäkringar erbjuder liv- och pensionslösningar till företag och privatpersoner. Genom dotterbolaget Länsförsäkringar Fondliv erbjuds fondförvaltning, garantiförvaltning och riskförsäkring inom personriskområdet. Länsförsäkringars fondutbud består av 30 fonder med eget varumärke och cirka 45 externa fonder. Fonderna under eget varumärke finns inom Länsförsäkringars eget fondbolag och förvaltas av externa förvaltare. Fondlivbolaget förvaltar 93 mdr åt liv- och pensionsförsäkringskunderna. I Styrkan i varumärket Länsförsäkringars gemensamma varumärke är mycket starkt i relation till konkurrenternas inom branschen för bank, försäkring och pension. Under 2014 visade återigen Anseendebarometern, som görs i 30 länder, att Länsförsäkringar har det högsta anseendet bland finansiella varumärken i Sverige. Länsförsäkringar har också länge legat högt upp när Svenskt Kvalitetsindex redovisar hur nöjda kunderna är med sin bank och sitt försäkringsbolag. 4 Länsförsäkringar Liv sker ingen nyteckning, men här förvaltas traditionell livförsäkring som är tecknad före stängningen i september 2011. Under 2014 har arbetet med att erbjuda kunder möjligheten att villkorsändra försäkringar till Nya Trad fortsatt. Mottagandet från de som hittills fått erbjudandet har varit positivt och villkoren för 20 procent av kunderna har ändrats. Stabil återförsäkring till lägre kostnad Alla försäkringsbolag har behov av att skydda sin verksamhet mot kostnader för stora enskilda skador och naturkatastrofer. Oftast vänder sig ett försäkringsbolag till speciella återförsäkringsbolag på den internationella marknaden för att försäkra en del av sina risker. Inom länsförsäkringsgruppen har bolagen en naturlig möjlighet att dela riskerna mellan sig. Länsförsäkringar Skaraborg betalar årligen in en återförsäkringspremie till Länsförsäkringar Sak. Premien baseras bland annat på exponering och skadehistorik, men också på hur stort så kallat självbehåll bolaget väljer. Självbehållet kan jämföras med den självrisk som privatpersoner och företag betalar inom skadeförsäkring. Genom gemensam upphandling och intern återförsäkring behålls den största delen av återförsäkringspremien inom länsförsäkringsgruppen och kostnaderna för externa återförsäkrare blir mindre och stabilare, något som gynnar Länsförsäkringar Skaraborgs kunder. Bankverksamhet Länsförsäkringar Bank är Sveriges femte största retailbank. Bankverksamheten, som enbart finns i Sverige, har en god tillväxt i volymer och lönsamhet och hög kreditkvalitet. Banken erbjuder privatpersoner, lantbrukare och småföretagare ett brett utbud av banktjänster. Strategin utgår från länsförsäkringsgruppens stora kundbas, Länsförsäkringars starka varumärke och kundägandets principer.Länsförsäkringar Bank är ett helägt dotterbolag till Länsförsäkringar AB. I bankkoncernen ingår förutom moderbolaget Länsförsäkringar Bank också dotterbolagen Länsförsäkringar Hypotek, Länsförsäkringar Fondförvaltning och Wasa Kredit. Övrig samverkan Förutom den samverkan som sker genom Länsförsäkringar AB så direktäger de 23 länsförsäkringsbolagen, tillsammans med berörda affärsenheter inom Länsförsäkringar AB, även Länsförsäkringar Fastighetsförmedling och Länsförsäkringar Mäklarservice. I dessa båda bolag deltar Länsförsäkringar Skaraborg med ägarandelarna 3,7 respektive 4,0 procent. Länsförsäkringar Fastighetsförmedling utgör en viktig säljkanal för Länsförsäkringar Skaraborg och Länsförsäkringar Mäklarservice samordnar erbjudandet gentemot försäkringsförmedlarna. Länsförsäkringar har enligt Svenskt Kvalitetsindex Sveriges mest nöjda kunder på privatmarknaden och fick under året utmärkelsen Årets Bank av tidningen Privata Affärer. Djur- och grödaförsäkring Agria Djurförsäkring är Länsförsäkringars specialistbolag för djur- och grödaförsäkring. Agria är marknadsledande i Sverige med en marknadsandel på 59 procent. Agria är ett renodlat specialistbolag för djurförsäkring och har med stöd av kärnvärden som specialistkunskap, djurvänlighet och empati byggt ett mycket starkt dottervarumärke till Länsförsäkringar. Agria har ett nära samarbete med flera djurägarorganisationer. Verksamheten växer sig även allt starkare på marknader utanför Sverige – idag Storbritannien, Norge och Danmark. Gemensam utveckling En av Länsförsäkringar ABs uppgifter är att driva länsförsäkringsgruppens gemensamma utvecklingsarbete för att stärka länsförsäkringsbolagens konkurrenskraft och öka värde för kunderna. Arbetet bedrivs utifrån kundernas behov. Ett antal fokusområden har arbetats fram tillsammans med länsförsäkringsbolagen. De finns inom områden där större förflyttningar behöver genomföras för att möta länsförsäkringsgruppens gemensamma marknadsstrategi. Fokusområdena hanterar förändringar inom kundmötet, erbjudandet och beslutsstöd. Under 2014 levererades gemensam utveckling för cirka 450 Mkr. Under året skedde en kraftsamling inom det digitala området. Cirka 160 Mkr, investerades i förflyttningar för att förbättra länsförsäkringsbolagens kundmöten och kundmötesplatser, med syfte att förstärka kundupplevelsen. Hälsa Affärsområde Hälsa inom Länsförsäkringar AB driver produkt- och affärsutvecklingen inom det växande sjukvårds- och gruppförsäkringsområdet. Länsförsäkringar är marknadsledande inom sjukvårdsförsäkring. Länsförsäkringar försäkrar mer än vart tredje företag i Sverige och erbjuder nu en sjukvårdsförsäkring som ger företagen och deras medarbetare tillgång till ett antal förebyggande hälsotjänster. På så sätt hoppas vi kunna bidra till bättre hälsa. 5 hemmaplan Kundtidning med fyra nummer per år som skickas till våra privatkunder. n a l p a m hemmap hem lan länsf örsäk NR 2 20 14 ringa r ska rabo rg inf or LÄN SFÖ RS ÄK RIN R G INF OR ME RA GA R SK AR AB OR merar Stor special - Vårtrim ma ekon omin du också - Möt nö jda Guld kunder Somemmaerster och s l VM Kanske en resa til ra restips i Brasilien? Läs vå TIDAHOLM GULDKUND SOM ÄR h e m m aplan n la p a m hem os-guldm edaljöre n från NR 3 2014 lerdala sida 14 far och son me d passion för MIDSOMMAR – DEN NR 4 20 14 veteranb ilar sid a6 INFORM ERAR LÄNSFÖ RSÄKR INGAR SKARA BORG MAGISKA HÖGTIDEN SIDA 12 LÄN SFÖ RS ÄK RIN LAND FYLLER 30 SKARA SOMMAR ÅR SIDA 14 GA R SK AR AB OR G INF OR ME RA R Skaraborg Invest lyfter näringslivet i Skaraborg SIDA 7 Översvämning i västra Skaraborg Hela din e k onomi i vår prisbelönta app en SIDA 15 Följ vårt arbete på plats – Så gäller försäkring VARA MARIESTAD TÖREBODA KAR LSBORG GULLSPÅNG SIDA 4 ESSUNGA GRÄSTORP NOSSEBRO falköpin g DIG NDE TILL ERBJUDA först LADDA FÖR HÖSTEN MED ELINA I TIMOTEIJ SIDA 10 13 GLÖM INTE ATT FÖRSÄKRA DITT BARN SIDA LÄNSFÖRSÄKRINGAR UTÖKAR I MARIESTA D SIDA 8 ENKLA LÖSNINGA R MINSKAR CYKE LOLYCKOR SIDA 9 Förvaltningsberättelse Styrelsen och verkställande direktören för Länsförsäkringar Skaraborg – ömsesidigt avger härmed årsredovisning för förvaltningen under 2014, bolagets 173:e verksamhetsår. Ägarförhållanden Bolaget ingår som ett av 23 kundägda, lokala bolag i Länsförsäkringsgruppen. Gemensamt äger dessa bolag Länsförsäkringar AB (LFAB). Länsförsäkringar Skaraborg äger 3,04 procent av aktiekapitalet i LFAB, vilket som helhet speglar vår andel av länsförsäkringsgruppens affärsvolym. Förutom den del av verksamheten där bolaget har egen koncession, erbjuder bolaget djur- och grödaförsäkring genom Agria, liv-, pensions- och fondförsäkring genom Länsförsäkringar Liv, samt banktjänster och fondsparande genom Länsförsäkringar Bank. Dessa bolag ägs av Länsförsäkringsbolagen gemensamt och ingår i en koncern med LFAB som moderbolag. De 23 länsbolagen och LFAB äger även gemensamt Mäklarservice AB. Mäklarservice har till uppgift att hantera den mäklarsålda försäkringsportföljen. På motsvarande sätt ägs Länsförsäkringar Fastighetsförmedling AB, som huvudman och stöd för de lokala franchisetagare, som arbetar nära Länsförsäkringsbolagen. Länsförsäkringar Skaraborg deltar även i Länsförsäkringsgruppens gemensamma återförsäkringssystem som innefattar såväl avgiven som mottagen återförsäkring. Verksamhetsinriktning Länsförsäkringar Skaraborgs verksamhetsområde är f.d. Skaraborgs 17 kommuner, varav 15 i Västra Götalands län och två i Jönköpings län. Kunderna erbjuds ett heltäckande försäkringsskydd inom sakförsäkring, livförsäkring och banktjänster till privatpersoner, företag och lantbrukare. Inom sakförsäkring är bolaget marknadsledande. Kundägande Bolagsformen är ömsesidigt försäkringsbolag. Detta innebär att bolaget ägs av försäkringstagarna. Ägarnas inflytande utövas av 59 fullmäktigeledamöter som valts av försäkringstagarna via lokala val i varje kommun. För varje påbörjat 2000-tal kunder i respektive kommun utses en fullmäktigeledamot. På grund av ökad kundtillströmning har antalet fullmäktigeledamöter utökats med tre stycken under året. Fullmäktige är indelat i bolagets fyra marknadsområden inom koncessionsområdet. Bolagsstämman utser en ledamot per varje marknadsområde till valberedning som förbereder förslag till val av styrelse. Bolagsstämman utser bolagets styrelse som består av sju ledamöter valda av bolagsstämman. Dessutom ingår två personalrepresentanter i styrelsen. Vd är föredragande och sekreterare. Organisation Bolagets operativa organisation, under vd:s ledning består av privat-, företag och lantbruksmarknad, skadeavdelning, ekonomi och fastighetsavdelning samt vd-stab. Dessutom bedrivs fastighetsförmedling som franchiseverksamhet under varumärket Länsförsäkringar Fastighetsförmedling i hela Skaraborg. 7 Väsentliga händelser under 2014 Fokus för årets verksamhetsplan har varit lönsamtillväxt, byggd på de tre hörnstenarna ökat affärsmannaskap, rätt riskurval samt prisvärdhet för kunden. Länsförsäkringar Fastighetsförmedling Vår fastighetsförmedling bedrivs i franchiseform och har fortsatt att utvecklas starkt under året till heltäckande i Skaraborg på alla våra kontorsorter. Marknadsandelar för respektive bobutik är vid årsskiftet 12,7 procent i snitt i Skaraborg och fördelar sig enligt följande på våra kontorsorter: Resultatet i ordinarie kärnverksamheter är positivt trots en skadedrabbad avslutning av året. Den underliggande långsiktiga sakaffären är sund med konkurrenskraftiga nyckeltal. Den lokala bankrörelsen uppvisar god volymtillväxt. Detsamma gäller livverksamheten avseende egen säljorganisation. Däremot uppfyller inte den mäklade livförsäljningen uppsatta mål. Finansavkastningen uppnår uppsatta mål med råge samtidigt som riskprofilen sänkts i portföljen under året.Vid årsskiftet mottogs trafikaffär, som ska skötas lokalt, från LFAB Sak för 372 Mkr. Bolagets samlade kapital att förvalta ökade därmed till dryga 2,1 miljarder. Marknadsandel 23,6% 21,2% 20,2% 17,5% 13,5% 5,3% Marknadsutveckling Bolaget har mer än var tredje Skaraborgare försäkrad, 119 368 kunder totalt. Per kärnaffär är kundunderlaget 100 335 sak-, 34 408 liv- samt 33 177 bankkunder. I stort bibehållna marknadsandelar i liv samt ökade marknadsandelar inom såväl bank som försäkring, trots ökad konkurrens i Skaraborg. Se vidare under rubriken Resultat och ekonomisk ställning. 6,3% 8,4% Information om risker och riskhantering i skadeförsäkringsrörelsen Framgår av Not 2 i den fullständiga förvaltningsberättelsen. Framförallt har kundengagemanget ökat, det vill säga hur många engagemang varje kund har hos bolaget. Detta har gynnats av vårt lojalitetsprogram, där cirka 20,0 Mkr utbetalts i kundbonus under året. Dessutom har satsningen på Guldkunder inneburit att bolaget nu har 10 250 Guldkunder totalt, varav 2 339 tillkommit under året. Finansiella risker och riskhantering Framgår av Not 2 i den fullständiga förvaltningsberättelsen. Affärsvolymer Bolagsövergripande Tillväxten i affärsvolym har under året haft en gynnsam utveckling. I kundmötet har premieinkomsterna i sakförsäkring ökat med 17 och i livförsäkring minskat med 8 procent. Bankvolymerna har ökat med 11 procent. Försäkring Den totala premieinkomsten blev 744 Mkr, varav 114 Mkr i den lokala trafikaffären. Vidare är 27 125 smådjur, 5 224 hästar, 101 929 lantbruksdjur samt 84 657 ha gröda försäkrat genom Agria Djurförsäkring. Bank Totala affärsvolymen blev 8 740 Mkr, varav utlåningen står för 5 742 Mkr. Antalet vardagsekonomikunder har ökat till 15 183 stycken. Liv Totala premieinkomsten uppgår till 187 Mkr i alla säljkanaler och försäkringskapitalet uppgår till 4 335 Mkr. 8 Resultat och ekonomisk ställning Marknadsandelar sakförsäkring i procent Affärsvolymer Den totala volymen samt marknadsandelarna av såväl egen sakförsäkringsaffär som gemensam affär fördelar sig enligt nedan: Premieinkomst i Mkr 2014 2013 Privat Företag och fastighet Kommun Lantbruk Motorfordon och trafik Olycksfall Mottagen återförsäkring Summa egen sakaffär Gemensam sakaffär 116 126 12 82 273 21 114 744 84 111 122 11 79 258 21 27 629 76 610 33 40 49 36 48 61 61 30 32 39 49 34 46 61 61 30 Skador Skadekostnaden, totalt för egen räkning, blev 438 (453) Mkr. Skadekostnadsprocenten, skadors del av inkomna premier, blev 76 (81) procent. Totalt har 37 Mkr rapporterats till återförsäkring (åtta skador över självbehåll) och netto i egen räkning för bolaget efter att återförsäkrarna tagit sin andel, cirka 30 Mkr. Totalt har under året registrerats 12 093 (9 952) kombinerade skador (detta inkluderar ca 10 procent efteranmälningar på tidigare årgångar) och 12 097 (11 516) motorskador (inklusive efteranmälningar), varav personskador 503 (496). 744 594 2013 Hem Villahem Fritidshus Personbil Lastbil Traktor Lantbruk Företag Premieinkomst 565 2014 629 Antal skador 24 190 2010 2011 2012 2013 2014 Bank- och Livvolymer i Mkr 2014 2013 Total premieinkomst livaffär Totalt försäkringskapital 187 4 335 204 4 180 Bank - inlåning Bank - utlåning Fond (marknadsvärde) 2 998 5 742 418 2 800 5 051 322 21 806 2010 21 238 2011 21 468 20 337 2012 2013 2014 Skadekostnad f e r 414 353 2010 2011 409 2012 453 438 2013 2014 Kapitalförvaltning Marknadsvärdet på bolagets placeringstillgångar uppgick vid verksamhetsårets slut till 2 155 (1 615) Mkr enligt följande struktur: 9 Placeringsstruktur Fastigheter Aktier i Länsförsäkringar AB Aktier, konvertibler och andelar Obligationer och andra räntebärande papper Lån och övrigt Summa placeringstillgångar 2014 2013 122 510 512 833 115 455 412 571 178 2 155 65 1 618 ökande grad av helhetserbjudanden från fler finansiella aktörer till kunderna. Branschen fokuserar på lönsamhet i varje led och varje produkt för att vara prisvärd på marknaden. Vår stora konkurrensfördel är att vi har såväl försäkring som bank och fastighetsförmedling på samma ställe lokalt och kundägt. De inträffade och på grund av klimatförändringar ökande riskerna för naturkatastrofer, samt ökat våld, sabotage och terrorhot, utgör de risker som ökar mest. Riskexponeringen blir särskilt viktig och ska ses som en helhet av marknadsrisker, kapitalrisker, operativa risker och skaderisker. Bolagets placeringsstrategi präglas av professionell riskspridning, där ledord är långsiktighet och trygghet. Nya affärsmöjligheter finns dock i alla tre kärnverksamheterna sak, liv och bank. Detta beror både på ökat utrymme i gränslandet mellan offentligt och privat, men även genom att det individuella trygghetsbehovet ökar, liksom samspelet om välfärden och strävan mot ett hållbart samhälle. Internet har gått från att vara en informationskanal till en lika viktig säljkanal som alla andra inom finansbranschen. Av det totala placeringskapitalet motsvarar 1343 (940) Mkr försäkringstekniska avsättningar för egen räkning. Den totala kapitalavkastningen på bolagets placeringar uppgick till 166 (77) Mkr. Årets totalavkastning blev därmed 10 (5) procent. Bolagets likviditet inklusive korta placeringar uppgick vid verksamhetsårets slut till 176 (60) Mkr. Länsförsäkringar Skaraborg möter framtiden med missionen ”Skaraborgarnas trygghet vårt engagemang” och visionen att vara ”Skaraborgarnas självklara val för Bank, Försäkring och Fastighetsförmedling”. Dessutom med ett tydligt helhetserbjudande inom hela affärsidén ”Skydda, spara, låna på hemmaplan”. Bolaget är välkänt och har ett gott anseende samt starkt varumärke på marknaden såväl lokalt som nationellt. Resultat Årets resultat uppgick före dispositioner och skatt till 171 (68) och efter till 133 (52) Mkr. Försäkringsrörelsens tekniska resultat uppgick till 32 (28) Mkr. Konsolideringsgrad Affärsplanen 2013-2015 innebär att vi ska öka kundengagemanget, nå lönsam tillväxt enligt uppsatta mål, minska omkostnadsprocenten, samt öka affärsmannaskapet. 198% 206% 171% 157% 94% Det lokala projektarbetet med Solvens II-anpassning har fortsatt under året. Solvens II planeras vara infört inom EU 1 januari 2016. Under not 2 går att läsa mer om Solvens II, dess syften och effekter. 126% 132% 113% 118% 113% 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Totalkostnad 103% 95% 96% 93% 98% 95% 86% 85% 89% 90% 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Framtida utveckling Faktorer som branschglidningen, integreringen i värdekedjan, internationaliseringen samt den snabba digitala utvecklingen ökar konkurrensen såväl nationellt som lokalt i Skaraborg. Detta leder till fortsatt prispress samt 10 Väsentliga risker och osäkerhetsfaktorer bolaget står inför Ränterisk Marknadsvärdet på bolagets räntebärande placeringstillgångar, obligationer exklusive lån, utgjorde vid räkenskapsårets utgång 834 (571) Mkr. Samtliga innehav är i kronor. Försäkringsrisker Bolagets riskportfölj i direkt affär bedöms vara väl balanserad. Premieinkomsten i den direkta affären uppgick under verksamhetsåret till 630 (602) Mkr. Den genomsnittliga skadeprocenten för egen räkning uppgår till 76 procent under senaste femårsperioden och återspeglar försäkringsrisken. Bolaget har även ränterisk i form av diskonterade avsättningar för oreglerade skador i trafikförsäkringen. Den mottagna affären innehåller huvudsakligen svensk affär. Premieinkomsten uppgick under verksamhetsåret till 114 (27) Mkr eller 18 procent av premieinkomsten i direkt försäkring. Största risk i mottagen affär bedöms vara den i affären ingående Nordiska kärnförsäkringspoolen, där vi för 2014 valt att delta med 50 andelar. Maximal ansvarighet per skadehändelse och andel är motsvarande 10 000 Euro. Kreditrisk för bank Kreditförluster ska enligt ersättningsavtalet i normala fall bäras till 20 % av LF Bank och till 80 % av länsbolaget. Det gäller inte bara konstaterade förluster utan även reserveringar för befarade förluster. Det betyder att vid samma tillfälle som en befarad förlust identifieras och en reservering bokas så sänker det länsbolagets ersättning med 80 % av det totala befarade förlustbeloppet. Det här är nytt sedan 1 januari 2014 då kreditförluster före det inte påverkade ersättningarna förrän en förlust konstaterades. Fördelningen 20/80 är däremot inte ny så över tid är det ingen förändring av fördelningen. Det är tidpunkten när det påverkar ersättningen som har förändrats. Det högsta självbehåll per enskild skadehändelse som bolaget valt för 2014 är 10 Mkr. Det finns även överskadeförsäkring som begränsar bolagets totala skadekostnad för egen räkning. Skadekostnad Länsförsäkringsbolagets andel av förluster avräknas alltid andra ersättningar, i normala fall redan upparbetade men ännu ej utbetalade ersättningar. Om förlusterna i extremfall inte täcks av upparbetade ersättningarna kommer återstående förlustbelopp att avräknas eventuella framtida ersättningar. Länsförsäkringsbolaget behöver dock aldrig, inte ens om förlusterna i undantagsfallet skulle bli extremt stora, göra några återbetalningar till LF Bank. 80% 76% 76% 77% 81% 75% 70% 74% 73% 67% 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Finansiella risker och övriga risker I not 2 i den fullständiga förvaltningsberättelsen lämnas en mer ingående redogörelse över bolagets risker och riskhantering. Valutarisker Bolaget har genom sina placeringar viss exponering i utländsk valuta. Se not 2. Information om icke finansiella resultatindikationer är ett led i att höja vår medvetenhet i kvalitets- och miljöfrågor. Alla länsförsäkringsbolag och Länsförsäkringar AB är certifierade enligt miljöledningssystemet ISO 14001. Länsförsäkringar Skaraborg är även certifierat enligt kvalitetsledningssystemet ISO 9001, såväl som ISO 14001 sedan 2001. Resultatet av årets certifiering i både kvalitet och miljö blev noll avvikelser mot standarden, vilket vi haft sedan starten för femton år sedan. Certifiering sker årligen. Kvalitet och Miljö Länsförsäkringar Skaraborgs kvalitets- och miljöarbete utgår från en strategiskt beslutad kvalitets- respektive miljöpolicy, preciserad i de fyra perspektiven kund, ekonomi, processer och medarbetare. Årliga kvalitets- och miljömål fastställs och kompletteras med handlingsplan för uppföljning. Inköpspolicyn har reviderats, uppgraderats och prioriterar miljövänliga alternativ. Vi ska också påverka våra kunder och leverantörer i riktning mot ökat miljöansvar. Förebyggande aktiviteter och kompetensutveckling 11 Personalfrågor För att kunna rekrytera och behålla kompetenta medarbetare eftersträvar Länsförsäkringar Skaraborg att vara en attraktiv arbetsgivare och arbetsplats. Detta gör vi genom att erbjuda en god arbetsmiljö, engagerande arbetsuppgifter, kompetensutveckling, karriärmöjligheter och bra personalförmåner. Även inom Länsförsäkringsgruppen gemensamt pågår strukturerat arbete för att vara attraktiv som arbetsgivare såväl för befintlig personal som vid nyrekryteringar. mötena. Utifrån de nya branschstandarderna för de som ska ge finansiell rådgivning, har vi numera 42 medarbetare med SwedSec-licens. Dessutom ska all finansiell rådgivning dokumenteras, vilket ger trygghet för både kund och medarbetare. Säljutbildning för all säljande personal har genomförts under året. Samtliga rådgivare inom banken har genomgått bolånelicensiering. Krisledningssystem Ny kontinuitetsplan är framtagen. Vd utser krisledningsgrupp utifrån respektive kris. Samtliga anställda har erhållit så kallat nödlägeskort innehållande vägledning, namn och telefonnummer för kontakt med ansvariga och för olika nödlägen. Övningar genomförs för att ständigt förbättra beredskap och hantering av krissituationer. Vad gäller ersättningar och förmåner till ledande befattningshavare hänvisas till not 36. Hälsoläget Genom aktivt hälsofrämjande arbete och tidiga rehabiliteringsinsatser i bolaget är hälsoläget mycket gott. Under 2014 hade vi en total sjukfrånvaro på endast 2,45 procent, vilket är under branschsnittet. Etiska riktlinjer Bolaget har ett gemensamt ansvar för människors trygghet i vårt kundägda bolag. I kundmötet ska våra kunder känna förtroende och tillit till hur vi hanterar och förvaltar varje enskild persons eller företags särskilda försäkringsbehov. De skall dessutom känna förtroende för att den information som lämnas stannar hos oss och inte riskerar att spridas. Medarbetarsamtal Alla anställda har rätt till personligt utvecklingssamtal tillsammans med närmaste chef minst en gång per år. I detta samtal skall ingå individuell utbildningsplanering i form av kompetensutvecklingsplan. På motsvarande sätt genomförs även årligen individuella lönesamtal liksom samtal om resultat-, aktivitets- och kvalitetsmål för ökad målstyrning. Reglerna om etik och moral omfattar inte bara medarbetare i Länsförsäkringar Skaraborg, utan även de som inte är anställda, men säljer försäkringar på uppdrag av bolaget eller har arbetat som konsult eller annars har uppdrag för Länsförsäkringar Skaraborg. De representerar i den rollen, liksom varje enskild medarbetare, också Länsförsäkringsgruppen som helhet. Arbetsmiljö Arbetsmiljökommitté finns med representanter från företagsledningen och från den fackliga organisationen. Kommittén svarar för planering, handlingsplan och övervakning av arbetsmiljöarbetet. För att få en så god arbetsmiljö som möjligt genomförs skyddsronder och arbetsplatserna gås igenom ur ergonomisynpunkt. Medarbetarundersökningar genomförs också årligen. De anställda kan även lämna synpunkter genom det datoriserade system som finns för förbättringsförslag. Arbetsmiljöverket har gjort inspektion vid Lidköpingskontoret utan anmärkningar. Styrelsen ansvarar för att det finns etiska regler som är anpassade till den verksamhet som bedrivs. Styrelse och vd utvärderar reglerna och följer upp hur de tillämpas. Uppföljning Uppföljning av affärsplanen sker enligt balanserat styrkort i fyra perspektiv kvartalsvis såväl bolagsövergripande som avdelningsvis. Uppföljningen sker enligt processbeskrivning i bolagets verksamhetsbok. Utbildning Alla nyanställda får en bolagsövergripande introduktionsutbildning som innefattar bolagets organisation, styrning & regler, kvalitét & miljö, bank- & försäkringsverksamhetens gemensamma komponenter, bolagets tjänster och produkter, m m. Varje medarbetare får även individuell introduktion utifrån sitt eget arbetsområde. Vi eftersträvar dessutom att alla medarbetare som möter kund ska erhålla diplomutbildning inom sitt område, via länsförsäkringsgruppens gemensamma utbildningscentrum, för att få en hög kompetens som skapar kvalitet och trygghet i kund- Sociala aspekter Bolaget följer Svensk kod för bolagsstyrning. I vår verksamhetsbok finns strategiska och operativa dokument, med riktlinjer för våra värderingar och beteenden. Förutom övergripande kvalitets- och miljöpolicy har bolaget även uttalade policys för: ersättningar, innehav av finansiella instrument, intressekonflikter, personal, risk, arbetsmiljö, IT/Internet, likabehandling, löner, missbruk samt etiska riktlinjer. 12 Förslag till resultatdisposition Styrelsen och verkställande direktören föreslår bolagsstämman att årets resultat 133,0 Mkr jämte balanserad vinst 271,5 Mkr, sammanlagt disponibla vinstmedel å 404,5 Mkr avsätts till balanserat resultat. Vad beträffar resultat och ställning i övrigt hänvisas till efterföljande resultat- och balansräkningar med tillhörande bokslutskommentarer. 13 hemmaplan Hemmaplan Landsbygd skickas ut till de som bor på landet och Hemmaplan Företag distribueras till företagare i Skaraborg. Dessutom gjorde vi två specialnummer med anledning av översvämningen i Kvänum. hemmap hemmaplan lan 2014 länsfö rsäkrin gar sk arabor g infor merar 2014 Calle och -modern Malin Indebetou a mångs guldkun ysslare der som tänker p å tryg AR SKARABORG LÄNSFÖRSÄKRING INFORMERAR Kinnarps formar etsmiljö framtidens arb hemmaplan frågor om liv FÖRETAG landsb ygd gheten även för persona len och dö d sid 4 special kvänum ulf är bankma n och lantbr ukare sid 8 SID 8-9 LÅS SKYDDAR OCH LARM VARNAR SID 11 Länsförsäkringar Skaraborg och Ce ntrumutveckling i Kvänum bjuder in till en träff på Lu mber & Karle måndag 24 novemb er, se sid 4. företag privat ÅR kvänumspecial Länsförsäkringar Skaraborg och Kvänums Intresseförening bjuder in till en träff på Lumber & Karle måndag 24 november, se sid 4. Översvämningen i Kvänum hemmaplan O 75 LIDBIL OCH VOLV Översvämningen i Kvänum Femårsöversikt Nedanstående redovisas för egen räkning Femårsöversikt, Mkr 2014 2013 2012 2011 2010 576,8 17,1 1,4 -438,0 -112,3 -12,7 562,9 13,7 1,2 – 451,8 – 96,5 – 1,6 542,8 14,2 – 405,4 – 98,1 – 3,2 527,2 19,8 – 352,6 – 100,0 - 511,8 20,3 0,2 – 414,4 – 110,8 - Försäkringsrörelsens tekniska resultat Finansrörelsens resultat Övriga intäkter och kostnader 32,3 149,1 -10,3 27,9 62,9 – 22,5 50,3 51,9 – 15,7 94,4 – 91,0 – 1,3 7,1 31,4 – 11,3 Resultat före dispositioner och skatt Årets resultat 171,0 133,0 68,3 51,8 86,5 81,5 2,1 4,1 27,2 18,6 1 979,4 591,6 1 342,6 140,4 901,2 1 557,9 576,3 939,8 107,4 738,6 1 427,1 553,5 870,7 105,7 662,0 1 273,8 538,1 818,2 99,3 592,4 1 306,7 513,9 845,1 105,6 538,8 414,5 413,6 101,3 929,4 281,5 413,6 63,3 758,4 557,3 137,5 694,8 475,7 132,9 608,6 471,1 135,0 606,1 Konsolideringsgrad i procent (K/P) Soliditet i procent (K/A) 157 69 132 81 126 80 113 74 118 72 NYCKELTAL Försäkringsrörelsen Skadekostnad i procent av premieintäkt Driftskostnad i procent av premieintäkt Totalkostnad i procent av premieintäkt 75,9 19,5 95,4 80,4 17,1 97,5 75,3 18,1 93,4 67,0 19,0 86,0 80,9 21,7 102,6 Kapitalförvaltningen Direktavkastning i procent Totalavkastning i procent 1,1 10,2 0,9 5,1 0,8 4,8 0,3 -5,6 1,4 3,6 RESULTAT Premieintäkt Kapitalavkastning netto i försäkringsrörelsen Övriga tekniska intäkter Försäkringsersättningar Driftskostnader Övriga tekniska kostnader EKONOMISK STÄLLNING Placeringstillgångar, verkligt värde Premieinkomst (P) Försäkringstekniska avsättningar (A) Erforderlig solvensmarginal Kapitalbas Konsolideringskapital Beskattat eget kapital Obeskattade reserver Uppskjuten skatt Konsolideringskapital (K) Under åren 2010-2012 utgjorde Länsförsäkringar Skaraborg en koncern, efter fusion med dotterbolaget LF Skaraborg Loke 6 AB 2013, enbart juridisk person. Någon omräkning har av detta skäl inte gjorts då en sådan bedömts endast marginellt påverka jämförelsetalen. Under 2014 har nettoresultatet av TFF-affären övergått från att ha redovisats under ”Försäkringsersättningar” till att tas upp under ”Övriga tekniska intäkter/kostnader”. Vad gäller denna förändring har dock omräkning skett för åren 2010-2013 för att få relevanta jämförelsetal. 15 Resultaträkning Teknisk redovisning av skadeförsäkringsrörelse, tkr Not 2014 2013 Premieintäkter (efter avgiven återförsäkring) Premieinkomst Premier för avgiven återförsäkring Förändring av avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker 3 3 744 046 -152 433 -14 804 576 809 629 337 -53 005 -13 462 562 870 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen 4 17 066 13 709 1 407 1 183 -462 949 24 188 -424 629 27 795 -128 794 129 494 -438 061 -61 422 5 716 -452 540 -112 260 -96 388 -12 675 – 911 32 286 27 923 32 286 41 484 129 222 -11 811 7 275 -17 066 67 665 -78 003 171 052 27 923 33 131 52 463 -14 375 5 430 - 13 709 62 271 -84 784 68 350 -38 025 - 16 539 133 027 51 811 2014 2013 Årets resultat 133 027 51 811 Övrigt totalresultat Summa övrigt totalresultat för perioden, netto efter skatt 133 027 51 811 Totalresultat för perioden 133 027 51 811 Övriga tekniska intäkter (efter avgiven återförsäkring) Försäkringsersättningar (efter avgiven återförsäkring) Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel 5 6, 7 Driftskostnader Övriga tekniska kostnader (efter avgiven återförsäkring) Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Icke teknisk redovisning Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Kapitalavkastning, intäkter Orealiserade vinster på placeringstillgångar Kapitalavkastning, kostnader Orealiserade förluster på placeringstillgångar Kapitalavkastning överförd till skadeförsäkringsrörelsen Övriga intäkter Övriga kostnader Resultat före skatt 8, 12 9, 12 10, 12 11, 12 13 13 Aktuell skatt Uppskjuten skatt 14 14 Årets resultat Rapport över totalresultat (tkr) 16 Resultatanalys för skadeförsäkringsrörelse Direkt försäkring av svenska risker Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Totalt 2014 Premieintäkter f e r (not A) Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Övriga tekniska intäkter Försäkringsersättningar f e r (not B) Driftskostnader Övriga tekniska kostnader Skadeförsäkringsrörelsens tekniska resultat Avvecklingsresultat brutto Återförsäkrares andel Avvecklingsresultat f e r Försäkringstekniska avsättningar, före avgiven återförsäkring Ej intjänade premier och kvardröjande risker Oreglerade skador Summa försäkringstekniska avsättningar, före avg. återförsäkring Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Oreglerade skador Summa återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Företag och fastighet Hem och villa Sjuk och olycksfall Motorfordon Trafik Summa Mottagen återförsäkring 576 809 19 400 109 241 180 786 152 980 2 350 464 757 112 052 17 066 1 407 3 241 - 1 723 1 407 3 848 - 1 309 - 6 944 - 17 066 1 407 - -438 061 -112 260 -12 675 -9 645 -7 091 - -85 537 -25 290 -1 169 -148 808 -40 894 - -103 790 -20 087 - 44 045 -18 080 -11 506 -303 734 -111 442 -12 675 -134 327 -818 - 32 286 5 906 375 -5 067 30 411 23 753 55 378 -23 093 15 193 18 182 33 375 115 5 383 5 498 -2 400 1 -2 399 -3 984 12 091 8 107 0 -6 -6 17 455 713 18 168 11 186 18 182 29 368 4 007 4 007 271 997 1 369 988 10 474 146 482 57 453 42 880 76 173 137 196 72 062 26 436 53 144 651 000 269 305 1 003 994 2 692 365 994 1 641 985 156 956 100 333 213 368 98 498 704 143 1 273 299 368 686 299 429 52 219 10 364 24 690 1 457 210 699 299 429 - 299 429 52 219 10 364 24 690 1 457 210 699 299 429 - Noter till resultatanalys för försäkringsrörelse Totalt 2014 Företag och fastighet Hem och villa Sjuk och olycksfall Motorfordon Trafik Summa Mottagen återförsäkring Not A Premieintäkter f e r Premieinkomst (före avg åf) Premier för avgiven åf. Förändring i Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Summa premieintäkter 744 046 -152 433 20 965 -1 243 116 168 -3 958 220 944 -37 936 158 750 -459 113 708 -108 837 630 535 -152 433 113 511 - -14 804 576 809 -322 19 400 -2 969 109 241 -2 222 180 786 -5 311 152 980 -2 522 2 350 -13 345 464 757 -1 459 112 052 -462 949 24 188 -13 247 465 -99 829 9 434 -156 386 11 717 -106 651 1 549 -51 788 1 023 -427 900 24 188 -35 049 - -128 795 129 494 -1 781 4 918 -3 440 8 297 -20 853 16 714 -138 1 449 -3 305 98 115 -29 517 129 494 -99 278 - 148 808 -103 790 44 045 -303 734 -134 327 Not B Försäkringsersättn. f e r Utbetald försäkringsersättn. före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Förändring i oregl. skador före avgiven återförsäkring Återförsäkrares andel Summa försäkringsersättningar - 438 061 - 9 645 - 85 537 17 - Balansräkning Tillgångar, tkr Not 2014-12-31 2013-12-31 Byggnader och mark 15 122 350 115 200 Placeringar i koncernföretag och intresseföretag Aktier och andelar i dotter- och intresseföretag 16 6 000 5 000 1 016 100 834 706 292 1 979 449 860 867 573 210 3 668 1 557 945 299 429 299 429 169 935 169 935 19 177 973 3 688 70 222 251 883 156 017 27 534 12 198 195 749 20 7 123 175 539 4 103 186 765 8 513 59 990 3 270 71 773 536 13 939 6 666 21 140 15 217 1 096 16 313 2 738 667 2 011 715 Placeringstillgångar Andra finansiella placeringstillgångar Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Depåer hos företag som avgivit återförsäkring 17 Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar Oreglerade skador Fordringar Fordringar avseende direkt försäkring Fordringar avseende återförsäkring Fordringar på koncernföretag Övriga fordringar Andra tillgångar Materiella tillgångar och varulager Likvida medel/Kassa och bank Övriga tillgångar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Ränt upplupen, ej förfallen Förutbetalda anskaffningskostnader Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 21 Summa tillgångar 18 Balansräkning Fortsättning Eget kapital, avsättningar och skulder, tkr Not Eget kapital Reservfond Balanserad vinst Årets resultat 22 Obeskattade reserver Utjämningsfond Säkerhetsreserv 23 2014-12-31 2013-12-31 10 000 271 516 133 027 414 543 10 000 219 705 51 811 281 516 24 594 389 000 413 594 24 594 389 000 413 594 Försäkringstekniska avsättningar (före avgiven återförsäkring) Ej intjänade premier och kvardröjande risker Oreglerade skador 24 25 271 997 1 369 988 1 641 985 257 192 852 584 1 109 776 Andra avsättningar Pensioner och liknande förpliktelser Uppskjuten skatt Övriga avsättningar 26 27 28 8 000 101 344 109 344 5 885 63 319 4 406 73 610 29 34 425 1 456 13 546 49 427 25 730 15 632 41 362 109 774 109 774 91 857 91 857 2 738 667 2 011 715 1 343 945 Skulder Skulder avseende direkt försäkring Skulder avseende återförsäkring Övriga skulder 30 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 31 Summa eget kapital, avsättningar och skulder Poster inom linjen Ställda panter för egna skulder För försäkringstekniska avsättningar (f e r.) registerförda tillgångar 33 Eventualförpliktelser/Ansvarsförbindelser Eventualförpliktelser/ansvarsförbindelser 34 Ansvarighet för Fastighets HB Humlegårdens förbindelser som ägare av detta bolag med 1,2 procent 19 - 34 981 Rapport över förändringar i eget kapital Belopp i tkr Bundet kapital Reservfond Ingående eget kapital 2013-01-01 Resultatdisposition av 2012 års resultat Fusionsresultat LF Skaraborg Loke 6 AB Årets resultat Årets övriga totalresultat 2013 Utgående eget kapital 2013-12-31 9 052 948 Ingående eget kapital 2014-01-01 Resultatdisposition av 2013 års resultat Årets resultat Årets övriga totalresultat 2014 Utgående eget kapital 2014-12-31 Fritt kapital Balanserade vinstmedel Totalt kapital Årets resultat 63 727 -63 727 10 000 154 393 62 776 2 533 219 705 51 811 51 811 227 172 2 533 133 027 281 516 10 000 - 219 705 51 811 10 000 271 516 51 811 -51 811 133 027 0 133 027 281 516 133 027 0 414 543 Bundet eget kapital Reservfond Reservfonden är en balansräkningspost som räknas till bundet eget kapital och får endast användas till vissa ändamål. Fritt eget kapital Balanserade vinstmedel Utgörs av föregående års fria egna kapital efter eventuell avsättning till reservfond och bildar tillsammans med årets resultat summa fritt eget kapital Känslighetsanalys redovisas i not 2. 20 Kassaflödesanalys Direkt metod 1 januari – 31 december Mkr 2014 2013 Den löpande verksamheten Premieinbetalningar Premieutbetalningar till återförsäkrare Skadeutbetalningar Skadeinbetalningar från återförsäkrare Inbetalningar av provisioner och ersättningar Utbetalningar till leverantörer och anställda Utbetalning av återbäring Övriga in- och utbetalningar Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten 624 -39 -395 37 28 -165 0 29 -4 115 610 – 30 – 362 4 34 – 159 0 – 55 –4 38 10 11 3 13 0 0 0 –5 -116 – 886 Investeringsverksamheten Ränteinbetalningar Erhållna utdelningar Investeringar i: - byggnader och mark - aktier och andelar i intresseföretag - finansiella placeringstillgångar Försäljning av: - byggnader och mark - finansiella placeringstillgångar Investeringar i materiella tillgångar Försäljning av materiella tillgångar Övrigt Kassaflöde från investeringsverksamheten 0 0 829 –4 0 0 – 50 Årets kassaflöde Likvida medel vid årets början Likvida med från fusion Likvida medel vid årets slut 115 60 0 175 – 12 67 5 60 Följande delkomponenter ingår i likvida medel Kassa- och banktillgodohavanden Summa 175 175 60 60 95 -1 0 21 Noter till de finansiella rapporterna Not 1 Redovisningsprinciper (a) Allmän information I denna not beskrivs inledningsvis bolagets redovisningsprinciper. Årsredovisningen omfattar kalenderåret 2014 och avser Länsförsäkringar Skaraborg, ömsesidigt försäkringsföretag med säte i Skövde. Adressen till huvudkontoret är Rådhusgatan 8, Skövde och organisationsnumret 566000-6866. Den finansiella rapporten blir föremål för fastställelse på ordinarie bolagsstämma den 26 mars 2015. Bolagets huvudsakliga verksamhet beskrivs i förvaltningsberättelsen. (b) Överensstämmelse med normgivning och lag Bolaget tillämpar lagbegränsad IFRS och med detta avses internationella redovisningsstandarder som har antagits för tilllämpning med de begränsningar som följer av RFR 2 och FFFS 2008:26 med ändringar i FFFS 2009:12, FFFS 2011:28 samt ändringsföreskrifter FFFS 2013:6, samtliga av EU godkända IFRS och uttalanden tillämpas så långt detta är möjligt inom ramen för svensk lag och med hänsyn till sambandet mellan redovisning och beskattning. (c) Värderingsgrunder tillämpade vid upprättandet av de finansiella rapporterna Försäkringsföretagets funktionella valuta är svenska kronor och de finansiella rapporterna presenteras i svenska kronor. Samtliga belopp är, om inte annat anges, avrundade till närmaste tusental. I textmaterial kan även miljoner svenska kronor (Mkr) användas. Tillgångar och skulder är redovisade till anskaffningsvärde, förutom placeringstillgångar vilka värderas till verkligt värde. Bolagets aktieinnehav i LF AB har värderats till verkligt värde på basis av aktiernas substansvärde. Även fastigheter värderas till verkligt värde. (d) Bedömningar och uppskattningar i de finansiella rapporterna Att upprätta de finansiella rapporterna i enlighet med lagbegränsad IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt antaganden som påverkar tillämpningen av redovisningsprinciperna och de redovisade beloppen av tillgångar, skulder, intäkter och kostnader. Uppskattningar och antaganden är baserade på historiska erfarenheter och ett antal andra faktorer som under rådande förhållanden synes vara rimliga. Resultatet används sedan bland annat för att bedöma de redovisade värdena på sådana tillgångar och skulder vars värde inte tydligt framgår från externa källor. Det verkliga utfallet kan avvika från de bedömningar och uppskattningar som gjorts. De antaganden som ligger till grund för uppskattningar och bedömningar ses över regelbundet. Förändringar i gällande bedömningar och uppskattningar redovisas i den period ändringen görs om ändringen endast påverkar denna period. De mest kritiska bedömningar som företagsledningen har att ta ställning till är antaganden om ränteparameter i anslutning till diskonteringen av bolagets långsvansade skadereserver, bedömning av direktavkastningskrav på bolaget fastigheter och värdering av de instrument som inte är noterade på aktiv marknad. Bedömningar och uppskattningar som ligger till grund för redovisning och värdering av försäkringstekniska avsättningar har också en betydande inverkan på de finansiella rapporterna. Värderingen av avsättningarna behandlas i nedanstående avsnitt om redovisning av försäkringsavtal samt i not 2 där upplysningar om risker i verksamheten lämnas där de enskilt största riskerna utgörs av Reservsättningsrisk och Marknadsrisk. (e) Ändrade redovisningsprinciper Följande redovisningsprinciper börjar tillämpas fr. o m 2014: IAS 32, IFRS 12, IAS 27 och IFRIC 21. (f) IFRS och tolkningar som ännu inte börjat tillämpas Ett antal nya eller ändrade IFRS träder ikraft först under kommande räkenskapsår och har inte förtidstillämpats vid upprättandet av företagets finansiella rapporter. Nyheter eller ändringar som blir tillämpliga fr.o.m. räkenskapsår 2015 och framåt planeras inte att förtidstillämpas. Bland de IFRS som kommer att införas tidigast 2017, finns IFRS 9 Financial Instruments. (g) Intresseföretag Intresseföretag är de företag i vilka försäkringsföretaget har ett betydande men inte bestämmande inflytande över den driftsmässiga och finansiella styrningen, vanligtvis genom andelsinnehav mellan 20 och 50 % av röstetalet. Från och med den tidpunkt som det betydande inflytandet erhålls redovisas andelar i intresseföretag enligt kapitalandelsmetoden. Denna 22 innebär att det redovisade värdet på aktierna i intresseföretagen motsvaras av försäkringsföretagets andel i intresseföretagens egna kapital och tillämpas fram till den tidpunkt när det betydande inflytandet upphör. (h) Utländsk valuta Transaktioner i utländsk valuta Transaktioner i utländsk valuta omräknas till den funktionella valutan som föreligger på transaktionsdagen. Försäkringsföretagets funktionella valuta är svenska kronor och vid värdering av tillgångar och skulder i utländsk valuta används balansdagens stängningskurser. Valutakursförändringar redovisas i resultaträkningen netto på raden Kapitalavkastning, intäkter eller Kapitalavkastning, kostnader. (i) Redovisning av försäkringsavtal Försäkringsavtal redovisas i enlighet med FFFS 2008:26 och IFRS 4. Enligt IFRS 4 ska endast sådana kontrakt som överför betydande försäkringsrisk mellan försäkringsgivare och försäkringstagare redovisas som försäkring. Kontrakt som inte överför tillräcklig risk redovisas som antingen finansiella instrument (lån) eller serviceavtal. Samtliga Länsförsäkringar Skaraborgs försäkringskontrakt har bedömts överföra tillräckligt mycket risk för att de ska klassas som försäkring enligt definitionen i IFRS 4. Intäktsredovisning/Premieinkomst Som premieinkomst redovisas den totala bruttopremien för direkt försäkring och mottagen återförsäkring som inbetalts eller kan tillgodoföras för försäkringsavtal där försäkringsperioden påbörjats före räkenskapsårets utgång. Som premieinkomst redovisas också premier för försäkringsperioder som påbörjas först efter räkenskapsårets utgång, om de enligt avtal förfaller till betalning under räkenskapsåret. Med bruttopremie menas den avtalsbestämda premien för hela försäkringsperioden efter avdrag för sedvanliga kundrabatter. Förnyelsepremier som inte är bekräftade av försäkringstagaren samt premier för nytecknade försäkringsavtal räknas in med belopp som de beräknas inflyta med. Annullationer reducerar premieinkomsten så snart beloppet är känt. Tilläggspremier räknas in med de belopp som de beräknas inflyta med. Premieinkomst redovisas exklusive skatter och andra offentliga avgifter som belastar försäkringspremien. Premieintäkten motsvarar den del av premieinkomsten som är intjänad. Ej intjänad premie avsätts till Avsättning för ej intjänade premier. Försäkringsersättningar Förändring av försäkringstekniska avsättningar för försäkringsavtal redovisas över resultaträkning under respektive rubrik. Som utbetalda försäkringsersättningar redovisas utbetalningar till försäkringstagare under räkenskapsåret på grund av försäkringsavtal eller inträffade försäkringsskador, oberoende av när skadan inträffat. Återvinning avseende redan kostnadsförda skador redovisas som en reducering av skadekostnaden. Försäkringstekniska avsättningar Försäkringstekniska avsättningar utgörs av Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker samt Avsättning för oreglerade skador. Alla förändringar i försäkringstekniska avsättningar redovisas över resultaträkningen. Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättningen för ej intjänade premier och kvardröjande risker avser att täcka den förväntade skade- och driftskostnaden under den återstående löptiden på ingångna försäkringskontrakt. Avsättningen beräknas normalt strikt tidsproportionellt, så kallad pro rata temporisberäkning. Om premienivån bedöms vara otillräcklig för att täcka de förväntade skade- och driftskostnaderna för skadereglering, förstärks de med ett tillägg för kvardröjande risker. Denna bedömning innefattar bl.a. uppskattningar av framtida skadefrekvenser och andra faktorer som påverkar behovet av tillägg för kvardröjande risker. Avsättning för oreglerade skador Avsättningen för oreglerade skador ska täcka de förväntade framtida utbetalningarna för samtliga inträffade skador, inklusive de skador som ännu inte rapporterats till bolaget, så kallad IBNR-avsättning. Avsättningen inkluderar även kostnader för skadereglering samt förväntad kostnadsökning. Uppskattningen av avsättningsbehovet görs för de flesta skador med statistiska metoder. Det mest väsentliga antagandet som ligger till grund för dessa metoder är att historiska utfall kan användas för beräkning av framtida skadekostnader. För de större skadorna och för skador med komplicerade ansvarsförhållanden görs en individuell bedömning. Avsättningarna för oreglerade skador är väsentliga för en bedömning av bolagets redovisade resultat och ställning eftersom en avvikelse mot faktiska framtida utbetalningar resulterar i ett avvecklingsresultat som redovisas kommande år. En redogörelse för bolagets avvecklingsresultat återfinns i resultatanalysen. Vad gäller trafik som del av bolagets sakförsäkringsaffär för egen räkning sker en diskontering. Diskonteringsräntan beräknas av 23 Länsförsäkringsgruppens gemensamma enhet Försäkringsekonomi och rekommenderas bolagen. Diskonteringsräntan för 2014 är 1,5 procent. Inga andra affärer diskonteras för närvarande i Länsförsäkringar Skaraborg. Återbäring och rabatter Återbäring redovisas som separat post i det tekniska resultatet. Återbäringskostnad innefattar såväl den utdelade återbäringen som administrativa och marknadsmässiga kostnader förknippade därtill. Rabatter nettoredovisas för närvarande i posten premieinkomst. Förlustprövning Företagets tillämpade redovisnings- och värderingsprinciper för balansposterna Förutbetalda anskaffningskostnader och Avsättning för ej intjänade premier och kvardröjande risker innebär automatiskt en prövning av att avsättningarna är tillräckliga med avseende på förväntade framtida kassaflöden. Förutbetalda anskaffningskostnader för försäkringsavtal Försäljningskostnader som har ett klart samband med tecknande av försäkringsavtal och som bedöms generera en marginal som minst täcker anskaffningskostnaderna har aktiverats. Anskaffningskostnader innefattar driftskostnader som direkt eller indirekt kan hänföras till tecknandet eller förnyandet av försäkringsavtal såsom provisioner, marknadsföringskostnader samt löner och omkostnader för säljpersonalen. Anskaffningskostnader avskrivs på 12 månader. Driftskostnader Samtliga driftskostnader fördelas i resultaträkningen efter funktionerna anskaffning, skadereglering, administration, provisioner och vinstandelar i avgiven återförsäkring, kapitalavkastningskostnader samt i vissa fall övriga tekniska kostnader. Återförsäkring Kostnader för återförsäkring redovisas i resultaträkningen under kostnadsposten Premier för avgiven återförsäkring. Premier för mottagen återförsäkring redovisas under intäktsposten Premieinkomst. Den del av risken för vilken återförsäkring tecknats redovisas i balansräkningen som Återförsäkrares andel av försäkringstekniska avsättningar. Kontroller för att fastställa eventuella nedskrivningsbehov avseende denna post genomförs löpande och per balansdagen. Nedskrivningsbehov föreligger när det bedöms som sannolikt att återförsäkraren inte kommer att infria sina åtaganden enligt återförsäkringsavtalen. (j) Redovisning av kapitalavkastning Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen i skadeförsäkring Från kapitalförvaltningens resultat förs kapitalavkastning över till försäkringsrörelsens resultat beräknad på halva premieintäkten f.e.r samt på medelvärdet av in- och utgående avsättningar för oreglerade skador f.e.r. under året. Bolaget skiljer på reserver med kort duration och reserver med duration längre än fyra år. Som räntesats tillämpas den i Länsförsäkringsgruppen rekommenderade nivån som är den beräknade genomsnittliga effektiva räntan baserad på ett snitt av statsobligationsräntor och 90 dagars statsskuldväxlar, vilket anses motsvara den riskfria räntan. Det innebär för räkenskapsåret att en räntesats avseende trafikreserven på 2,0 olycksfallsreserven på 2,0 och på övrig affär 1,04 procent tillämpats. Kapitalavkastning, intäkter Posten Kapitalavkastning, intäkter avser avkastning på placeringstillgångar och omfattar hyresintäkter från byggnader och mark, utdelning på aktier och andelar, ränteintäkter, valutakursvinster (netto), återförda nedskrivningar och realisationsvinster (netto). Kapitalavkastning, kostnader Under Kapitalavkastning, kostnader redovisas kostnader för placeringstillgångar. Posten omfattar driftskostnader för byggnader och mark, kapitalförvaltningskostnader, räntekostnader, valutakursförluster (netto), av- och nedskrivningar samt realisationsförluster (netto). Realiserade och orealiserade värdeförändringar För placeringstillgångar som värderas till anskaffningsvärde utgör realisationsvinsten den positiva skillnaden mellan försäljningspris och bokfört värde. För placeringstillgångar som värderas till verkligt värde är realisationsvinsten den positiva skillnaden mellan försäljningspris och anskaffningsvärde. För räntebärande värdepapper är anskaffningsvärdet det upplupna anskaffningsvärdet och för övriga placeringstillgångar det historiska anskaffningsvärdet. Vid försäljning av placeringstillgångar förs tidigare orealiserade värdeförändringar som justeringspost under posterna Orealiserade vinster på placeringstillgångar respektive Orealiserade förluster på placeringstillgångar. Realisationsvinster på andra tillgångar än placeringstillgångar redovisas som Övriga intäkter. Orealiserade vinster och förluster redovisas netto per tillgångsslag. 24 (k) Skatter Inkomstskatter utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Inkomstskatter redovisas i resultaträkningen utom då underliggande transaktion redovisas i övrigt totalresultat och ackumuleras i eget kapital. Aktuell skatt är skatt som skall betalas eller erhållas avseende aktuellt år, med tillämpning av de skattesatser som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Hit hör även justering av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden med utgångspunkt i temporära skillnader mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. Temporära skillnader beaktas inte för skillnad som uppkommit vid första redovisningen av goodwill samt första redovisningen av tillgångar och skulder som inte är rörelseförvärv och vid tidpunkten för transaktionen inte påverkar vare sig redovisat eller skattepliktigt resultat. Vidare beaktas inte heller temporära skillnader hänförliga till andelar i dotter- och intresseföretag som inte förväntas bli återförda inom överskådlig framtid. Värderingen av uppskjuten skatt baserar sig på hur redovisade värden på tillgångar eller skulder förväntas bli realiserade eller reglerade. Uppskjuten skatt beräknas med tillämpning av de skattesatser och skatteregler som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Uppskjutna skattefordringar avseende avdragsgilla temporära skillnader och underskottsavdrag redovisas endast i den mån det är sannolikt att dessa kommer att kunna utnyttjas. Värdet på uppskjutna skattefordringar reduceras när det inte längre bedöms sannolikt att de kan utnyttjas. I de obeskattade reserverna ingår uppskjuten skatt. (l) Byggnader och mark Innehas i syfte att inhysa huvudkontor, erhålla hyresintäkter eller värdestegring eller en kombination av dessa. Redovisas initialt till anskaffningskostnad, vilket inkluderar till förvärvet direkt hänförbara utgifter och i balansräkningen till verkligt värde. Detta baseras i sin helhet på värderingar av utomstående oberoende värderingsmän med erkända kvalifikationer och med adekvata kunskaper i värdering av fastigheter av den typ och med de lägen som är aktuella. Värdering sker normalt årligen. Eventuella omvärderingar under löpande år, påkallade av indikationer om väsentliga värdeförändringar, sker genom intern värdering. Verkliga värden baseras på marknadsvärden, vilket är det bedömda belopp som skulle erhållas i en transaktion vid värderingspunkten mellan kunniga parter som är oberoende av varandra och som har intresse av att transaktionen genomförs efter sedvanlig marknadsföring där båda parter förutsätts ha agerat insiktsfullt, klokt och utan tvång. Såväl orealiserade som realiserade värdeförändringar redovisas i årets resultat. (m) Finansiella instrument Finansiella instrument som redovisas i balansräkningen inkluderar på tillgångssidan kundfordringar, aktier och andra egetkapitalinstrument, lånefordringar samt räntebärande värdepapper. Bland skulder och eget kapital återfinns leverantörsskulder, utgivna skuld- och egetkapitalinstrument. Förvärv och avyttring av finansiella tillgångar redovisas på affärsdagen som utgör den dag då företaget förbinder sig att förvärva eller avyttra tillgången. Redovisning i och borttagande från balansräkningen Finansiella tillgångar eller skulder tas upp i balansräkningen när bolaget blir part enligt instrumentets avtalsmässiga villkor (affärsredovisning). Kundfordringar tas upp i balansräkningen när de faktureras. Leverantörsskulder tas upp när faktura mottagits. Andra skulder tas upp när motparten har presterat och en avtalsenlig skyldighet att betala föreligger (även om faktura ännu inte mottagits). Finansiella tillgångar tas bort från balansräkningen när rättigheterna i avtalet realiseras, förfaller eller bolaget förlorar kontrollen över dem. Finansiella skulder tas bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs eller på annat sätt utsläcks. Finansiella tillgångar och skulder presenteras brutto i balansräkningen om det inte finns en rätt och en avsikt att reglera mellanhavanden netto. I dessa fall presenteras posterna netto. För alla räntebärande finansiella instrument (även de som värderas till verkligt värde) redovisas ränteintäkter och räntekostnader med tillämpning av effektivräntemetoden. Upplupen ränta på räntebärande tillgångar och skulder redovisas på särskild rad i balansräkningen som upplupen ränteintäkt eller räntekostnad, separat från tillgången eller skulden som räntan belöper på. Finansiella instrument redovisas initialt till anskaffningsvärde. Anskaffningsvärde för finansiella instrument som klassificerats som finansiella tillgångar redovisade till verkligt värde via resultaträkningen består av verkligt värde inklusive transaktionskostnader. Efter anskaffningstillfället beror redovisning och värdering av finansiella instrument av hur de har klassificerats enligt nedan. För redovisade värden med uppdelning på värderingskategori se not 18. 25 Klassificering och värdering Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde med värdeförändringar redovisade över resultaträkningen Länsförsäkringar Skaraborg förvaltar och utvärderar alltid resultatet av samtliga placeringstillgångar (aktier, råvarurelaterade placeringar, obligationer och fastigheter) på basis av verkligt värde förutom när verkligt värde inte kan fastställas på ett tillförlitligt sätt. I uppföljningen av kapitalförvaltningens resultat är fokus främst riktat på nyckeltalet totalavkastning. I detta mått inkluderas såväl realiserade som orealiserade resultat (förutom i de fåtal fall när verkligt värde inte kan fastställas på ett tillförlitligt sätt). Detta innebär att även placeringar i onoterade aktier såsom LF AB, LF Mäklarservice och LF Fastighetsförmedling AB ingår i denna utvärdering. Det är därför bolagets bedömning att en redovisning till verkligt värde med värdeförändringarna redovisade över resultaträkningen ger mer relevant redovisningsinformation för läsarna av årsredovisningen. Av detta skäl väljer Länsförsäkringar Skaraborg alltid att kategorisera sina finansiella tillgångar såsom finansiella tillgångar som identifierats som finansiella tillgångar värderade till verkligt värde med värdeförändringarna redovisade över resultaträkningen förutom när verkligt värde inte kan fastställas på ett tillförlitligt sätt och när redovisningslagstiftningen inte medger detta vid redovisning i juridisk person. Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde med värdeförändringarna redovisade över resultaträkningen utgörs i balansräkningen av fastigheter, aktier i andra företag än koncern- och intresseföretag, aktieindexobligationer samt andra obligationer. Denna kategori består av två undergrupper: finansiella tillgångar som innehas för handel och andra finansiella tillgångar som företaget initialt valt att placera i denna kategori (enligt den s.k. Fair Value Option). Finansiella instrument i denna kategori värderas löpande till verkligt värde med värdeförändringar redovisade i resultaträkningen. Företaget har som princip att hänföra samtliga placeringstillgångar som är finansiella instrument och som inte är aktier i dotter- eller intresseföretag till kategorin Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultatet därför att företaget löpande utvärderar kapitalförvaltningens verksamhet på basis av verkliga värden. Låne-, kund- och premiefordringar Lånefordringar värderas till upplupet anskaffningsvärde med avdrag för eventuell nedskrivning. Kundfordringar redovisas till de belopp som förväntas inflyta efter avdrag för eventuella osäkra fordringar som bedöms individuellt. Kundfordrans förväntade löptid är kort, varför värdet redovisas till nominellt belopp. Nedskrivning av kundfordringar redovisas i rörelsens kostnader. Inga kundfordringar bedöms vara osäkra. Låne- och kundfordringar är finansiella tillgångar som har fastställda eller fastställbara betalningar och som inte är noterade på en aktiv marknad. Dessa tillgångar värderas till upplupet anskaffningsvärde. Upplupet anskaffningsvärde bestäms utifrån den effektivränta som beräknades vid anskaffningstidpunkten Kund- och lånefordran redovisas till det belopp varmed de beräknas inflyta, dvs. efter avdrag för osäkra fordringar. Andra finansiella skulder Upplåning samt övriga finansiella skulder, t.ex. leverantörsskulder, ingår i denna kategori och där skulderna värderas till upplupet anskaffningsvärde. (n) Metoder för bestämning av verkligt värde Följande sammanfattar de metoder och antaganden som främst använts för att fastställa verkligt värde på finansiella instrument. Finansiella instrument noterade på en aktiv marknad (nivå 1) Verkligt värde bestäms med utgångspunkt från tillgångens noterade köpkurs på balansdagen med tillägg för transaktionskostnader vid anskaffningstillfället. Kriteriet för aktiv marknad är om noterade priser med lätthet finns tillgängliga på en börs, hos en handlare, mäklare eller annat där priser regelbundet och på affärsmässiga villkor presenteras och där dessas priser representerar regelbundet förekommande marknadstransaktioner. För finansiella skulder bestäms verkligt värde utifrån noterad säljkurs. Sådana instrument återfinns på balanspostern Aktier och andelar, Obligationer och andra räntebärande värdepapper. En betydande del av företagets finansiella instrument åsätts ett verkligt värde med priser som är kvoterade på en aktiv marknad. Finansiella instrument som inte är noterade på en aktiv marknad (nivå 2 och 3) Verkligt värde bestäms genom att använda en värderingsteknik som i så hög utsträckning som möjligt bygger på marknads- och inte företagsspecifika uppgifter. Värderingstekniken och dess giltighet prövas regelbundet mot priser från observerbara aktuella marknadstransaktioner i samma instrument. Aktier och räntebärande värdepapper Verkligt värde baseras på framtida kassaflöden av kapitalbelopp och ränta diskonterade till aktuella marknadsräntor på balansdagen. I de fall där diskonterade kassaflöden har använts har dessa beräknats utifrån företagsledningens bästa bedömning. Diskonteringsräntan utgörs av marknadsbaserad ränta på liknande instrument på balansdagen. 26 Onoterade aktier redovisas till anskaffningsvärde alternativt substansvärde i de fall ett tillförlitligt verkligt värde ej kan fastställas. Företaget har ingen avsikt att avyttra dessa aktier i en nära framtid. Andra räntebärande tillgångar och skulder Verkligt värde på lånefordringar beräknas med en diskontering av förväntade framtida kassaflöden där diskonteringsräntan satts till den aktuella utlåningsränta som tillämpas. För fordringar och skulder med kvarvarande livslängd på mindre än sex månader anses det redovisade värdet motsvara verkligt värde. (o) Materiella tillgångar Materiella anläggningstillgångar redovisas som tillgång i balansräkningen om det är sannolikt att framtida ekonomiska fördelar kommer att komma bolaget till del och anskaffningsvärdet för tillgången kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Materiella anläggningstillgångar redovisas till anskaffningsvärde efter avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. I anskaffningsvärdet ingår inköpspriset samt kostnader direkt hänförbara till tillgången för att bringa den på plats och i skick för att utnyttjas i enlighet med syftet med anskaffningen. Exempel på direkt hänförbara kostnader som ingår i anskaffningsvärdet är kostnader för leverans och hantering, installation, lagfarter, konsulttjänster och juristtjänster. Det redovisade värdet för en materiell anläggningstillgång tas bort ur balansräkningen vid utrangering eller avyttring eller när inga framtida ekonomiska fördelar väntas från användning eller utrangering/avyttring av tillgången. Vinst eller förlust som uppkommer vid avyttring eller utrangering av en tillgång utgörs av skillnaden mellan försäljningspriset och tillgångens redovisade värde med avdrag för direkta försäljningskostnader. Vinst och förlust redovisas som driftsintäkt/kostnad. Leasade tillgångar Bolaget har endast operationella leasingavtal som avser kontorsinventarier. Vid operationell leasing kostnadsförs leasingavgiften linjärt över leasingperioden. Avskrivningsprinciper för materiella tillgångar Avskrivning sker linjärt över tillgångens beräknade nyttjandeperiod, mark skrivs inte av. Förväntad nyttjandeperiod för materiella tillgångar varierar mellan tre och tio år. Vinst eller förlust vid avyttring eller utrangering av en tillgång fastställs som skillnaden mellan försäljningsintäkten och tillgångens redovisade värde och redovisas i resultaträkningen. (p) Nedskrivning av materiella tillgångar Nedskrivningsprövning för materiella tillgångar De redovisade värdena för tillgångarna prövas vid varje balansdag. Om indikation finns på ett nedskrivningsbehov beräknas enligt IAS 36 tillgångens återvinningsvärde (se nedan). Denna nedskrivning belastar resultaträkningen. Återvinningsvärdet är det högsta av verkligt värde minus försäljningskostnader och nyttjandevärde. Återföring av nedskrivning En nedskrivning återförs om det både finns indikation på att nedskrivningsbehov inte längre föreligger och att det skett en förändring i de antaganden som låg till grund för beräkningen av återvinningsvärdet. (q) Avsättningar En avsättning redovisas i balansräkningen när en befintlig legal eller informell förpliktelse föreligger som en följd av en inträffad händelse och det också är troligt att regleringen av denna förpliktelse kommer att kräva ett utflöde av ekonomiska resurser vars storlek kan uppskattas tillförlitligt. (r) Pensioner och liknande förpliktelser Förmånsbestämda pensionsplaner Förmånsbestämda planer för ersättning efter avslutad anställning redovisas på samma sätt som avgiftsbestämda. Företaget saknar tillräcklig information för att möjliggöra redovisning enligt IAS 19 och redovisar därför i enlighet med Rådet för finansiell rapporterings uttalande UFR 6 som bedömts vara tillämplig även för företagets pensionsplan. Bolaget har från och med 2008 två olika pensionsplaner i enlighet med bestämmelser i kollektivavtal. Förmånsbestämd plan för alla födda 1971 och tidigare och avgiftsbestämd plan för alla födda 1972 och senare. När ersättning erbjuds för att uppmuntra frivillig avgång redovisas en kostnad om det är sannolikt att erbjudandet kommer att accepteras och att antalet anställda som kommer att acceptera erbjudandet tillförlitligt kan uppskattas. Utöver ovanstående gör bolaget avsättning för pensioner utöver tryggandelagens regler som omfattas av den så kallade ”62-årsregeln” vilken innebär att anställda födda 1955 eller tidigare har rätt att gå i pension vid 62 års ålder. Avsättningen grundar sig på tidigare års avgångar och utbetalningar. 27 (s) Ansvarsförbindelser/Eventualförpliktelser En eventualförpliktelse redovisas när det finns ett möjligt åtagande som härrör från inträffade händelser och vars förekomst bekräftas endast av en eller flera osäkra framtida händelser eller när det finns ett åtagande som inte redovisas som en skuld eller avsättning på grund av att det inte är troligt att ett utflöde av resurser kommer att krävas. Den ersättning som bolaget erhåller från Länsförsäkringar Liv är till viss del förenad med ett annullationsansvar, vilket innebär att bolaget kan bli återbetalningsskyldigt om en kund slutar att betala in sina premier. Denna risk är relativt begränsad då annullationsansvaret bara är treårigt. Kreditförluster ska enligt ersättningsavtalet i normala fall bäras till 20 % av LF Bank och till 80 % av länsbolaget. Det gäller inte bara konstaterade förluster utan även reserveringar för befarade förluster. Det betyder att vid samma tillfälle som en befarad förlust identifieras och en reservering bokas så sänker det länsbolagets ersättning med 80 % av det totala befarade förlustbeloppet. Det här är nytt sedan 1januari 2014 då kreditförluster före det inte påverkade ersättningarna förrän en förlust konstaterades. Fördelningen 20/80 är däremot inte ny så över tid är det ingen förändring av fördelningen, det är tidpunkten när det påverkar ersättningen som har förändrats. Länsförsäkringsbolagen andel av förluster avräknas alltid andra ersättningar, i normala fall redan upparbetade men ännu ej utbetalade ersättningar. Om förlusterna i extremfall inte täcks av upparbetade ersättningarna kommer återstående förlustbelopp att avräknas eventuella framtida ersättningar. Länsförsäkringsbolaget behöver dock aldrig, inte ens om förlusterna i undantagsfallet skulle bli extremt stora, göra några återbetalningar till LF Bank. (t) Redovisningsprinciper Försäkringsföretagets redovisning är upprättad enligt Lag om årsredovisning i försäkringsföretag (ÅRFL) samt Finansinspektionens föreskrifter och allmänna råd om Årsredovisning i försäkringsföretag (FFFS 2008:26) ändringsföreskrifter FFFS 2011:28 samt FFFS 2013:6 och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR:2. Även av Rådet för finansiell rapporterings utgivna uttalanden tillämpas. Försäkringsföretaget tillämpar s.k. lagbegränsad IFRS och med detta avses internationella redovisningsstandarder som har antagits för tillämpning med de begränsningar som följer av FFFS 2008:26. Detta innebär att samtliga av EU godkända IFRS tillämpas så långt detta är möjligt inom ramen för svensk lag och med hänsyn till sambandet mellan redovisning och beskattning. Klassificering och uppställningsformer För försäkringsföretaget redovisas en resultaträkning, en rapport över resultat samt övrigt totalresultat. Vidare används benämningarna balansräkning respektive kassaflödesanalys för de rapporter som har titlarna rapport över finansiell ställning respektive rapport över kassaflöden. Resultaträkning och balansräkning är uppställda enligt årsredovisningslagens scheman, medan rapporten över resultat och övrigt totalresultat, rapporten över förändringar i eget kapital och kassaflödesanalysen baseras på IAS 1 Utformning av finansiella rapporter respektive IAS 7 Rapport över kassaflöden. (u) Ändrade redovisningsprinciper TFF-affären redovisas fr. om 2014 netto under” Övriga kostnader/intäkter” inom ramen för det försäkringstekniska resultatet efter att tidigare ha redovisats under rubriken ”Försäkringsersättningar”. Not 2 Upplysningar om risker Inledning Bolagets resultat beror dels av försäkringsverksamheten och de försäkringsrisker som hanteras där, dels av placeringsverksamheten och finansiella risker. Risk och riskhantering är därför en central del av verksamheten i Länsförsäkringar Skaraborg. Denna not omfattar en beskrivning av försäkringsföretagets riskhanteringsorganisation samt kvantitativa och kvalitativa upplysningar om försäkringsrisker, finansiella och operativa risker. Mål, principer och metoder för hantering av försäkringsrisk Syftet med försäkringsföretagets riskhanteringsorganisation är att identifiera, mäta och styra samtliga risker som företaget är exponerat för – både försäkringsrisker och finansiella risker. Ett viktigt syfte är också att se till att försäkringsföretaget har en betryggande solvens i förhållande till de risker företaget är exponerat för. Länsförsäkringar Skaraborg är certifierat enligt ISO 9001:2008 kvalitet och ISO 14001:2004 miljö. Bolagets sätt att hantera risktagande bygger på tydligt definierade ansvarsområden och väl fungerande processer och kan beskrivas på följande sätt. Ansvaret för bolagets riskarbete ligger hos styrelsen som årligen beslutar om bolagets övergripande styrdokument, exempelvis affärsplan, policy och riktlinjer för finansförvaltningen inklusive skuldtäckningspolicy. Styrelsen får löpande rap- 28 portering av hur bolagets risker utvecklas via ett flertal olika rapporter. Styrelsen har även tre utskott till sitt förfogande, finansutskottet, revisionsutskottet samt ersättningsutskott. I finansutskottet ingick tre styrelseledamöter, vd (finanschef), ekonomichef med omvärldsanalytiker som föredragande och sekreterare. Finansutskottet har till uppgift att vårda bolagets balansräkning och löpande följa utvecklingen av bolagets tillgångar, samt ta beslut om placeringar inom de ramar som styrelsen beslutat. Finansutskottet tar även fram förslag till eventuella strategiska förändringar av portföljen och det regelverk som styr bolagets kapitalförvaltning. Finansutskottet hade sex protokollförda möten 2014. Revisionsutskottet inrättades 2014 och utgjordes av tre styrelseledamöter och med vd som föredragande och sekreterare. Revisionsutskottet ska svara för beredning av styrelsens arbete med att kvalitetssäkra bolagets interna styrning vad gäller finansiell rapportering, riskhantering och riskkontroll, regelefterlevnad och övrig intern styrning. Revisionsutskottet gör detta genom att ta del av information från och föra dialog med företagsledning, extern och intern revisor, riskcontroller, compliance samt aktuarie. Revisionsutskottet hade tre protokollförda möten 2014. Styrelsen har även en oberoende intern revisionsfunktion till sitt förfogande. Internrevisorn skall medverka till och kontrollera att verksamheten inom bolaget bedrivs mot fastställda mål och i enlighet med styrelsens intentioner och riktlinjer genom att undersöka och utvärdera den interna styrningen. Styrelsen har till uppgift att med utgångspunkt från bolagets riskbedömning besluta om inriktning och omfattning för internrevisionens arbete. I bolagets operativa riskorganisation finns förutom vd, en riskcontroller, en compliancefunktion och olika riskbedömningsutskott. Ersättningsutskottet bestod av ordföranden och vice ordföranden, med vd som föredragande och sekreterare. Ersättningsutskottet har haft två protokollförda sammanträden 2014. Om Solvens II Under året har Länsförsäkringar Skaraborg anpassat ansvars- och rapporteringsrollerna till de för EU gemensamt anpassade kraven enligt Solvens II. Syften med gemensamt införande av Solvens II:s regelverk är att, Stärka skyddet för försäkringstagarna. Öka konkurrensen mellan försäkringsbolagen inom EU. Säkerställa att verksamheten kan överleva stora oförutsedda förluster. Vad gäller bolagsstyrning enligt Solvens II och Finansinspektionens rekommendationer, krävs följande tydligt avgränsade nyckelfunktioner med rapportering enligt bild nedan. Styrelse Internrevision Revisionsutskott Ersättningsutskott Finansutskott VD Riskkontroll Compliance Bolagets riskcontroller ansvarar för att identifiera och beskriva bolagets olika riskområden. I detta ansvar ligger även att tillsammans med företagsledningen, andra ansvariga chefer och bolagets compliancefunktion, ta fram styrdokument som 29 beskriver hur de olika riskerna skall hanteras. Riskcontrollern har även till uppgift att rapportera om den löpande riskhanteringen till styrelsen och revisionsutskottet. Compliancefunktionen är ett stöd för att bolaget skall arbeta enligt gällande regler och har bl.a. till uppgift att bistå organisationen vid utformning av interna regelverk, bevaka förändringar, de externa regelverken samt följa upp regelefterlevnaden i bolaget. Compliancefunktionen rapporterar till vd och styrelsen, samt lämnar årligen en samlad bedömning direkt till styrelsen, av hur väl bolagets verksamhet uppfyller gällande regler och normer. Bolagets olika riskbedömningsutskott har till uppgift att bedöma nya och befintliga risker inom sakförsäkrings- och kreditverksamheten. Utskotten har rätt att ta egna beslut om bolaget skall acceptera en risk eller inte. Detta får dock bara ske inom de olika medlemmarnas behörigheter. Rapportering av risk Bolaget har en intern beräkningsmodell för att mäta totalrisk. Som en del av modellen ingår en stresstestmodell avseende placeringstillgångarna. Mätetalet är på formen av ett kapitalkrav som förväntas svara mot det sämsta årsresultatet som skulle kunna uppstå under tvåhundra slumpmässiga verksamhetsår, givet dagens riskexponering och de i modellen antagna diversifieringseffekterna – mellan och inom – de olika riskslagen. Modellen är ett led i anpassningen till de så kallade riskbaserade solvensregler som förväntas komma att införas. I beräkningen ingår att mäta risk för följande risktyper; försäkringsrisk, marknadsrisk, motpartsrisk och operativ risk. Det totala riskbeloppet ställs sedan i relation till bolagets kapital (konsolideringskapital). Bolagets styrelse får en riskrapport minst en gång per kvartal där det framgår hur de olika riskerna utvecklas över tiden samt hur relationen mellan totalrisk och kapital har utvecklats. Fördelning av risk 5,0% 4,0% Försäkringsrisk 23,0% Marknadsrisk Motpartsrisk 68,0% Operativ risk I diagrammet visas fördelningen av risk i Länsförsäkringar Skaraborg per balansdagen. Bolaget styrs av ett antal legala krav. I Sverige är Finansinspektionen tillsynsmyndighet för de finansiella bolagen. Varje kvartal rapporterar bolaget in uppgifter om bland annat kapitalbas och solvens. Från och med 2007 rapporterar även bolaget in uppgifter enligt det så kallade trafikljussystemet. Trafikljussystemet är ett stresstest som görs för att kontrollera att bolaget klarar av sina åtaganden även i perioder med kraftiga rörelser på de finansiella marknaderna. Bolaget uppfyller med god marginal de minimikrav som ställs av myndigheterna. Risker i försäkringsverksamheten Försäkringsrisker består av teckningsrisk, reservrisk och katastrofrisk. Innebörden i dessa begrepp och bolagets generella metoder för att hantera dessa typer av risker beskrivs nedan. Då risker – liksom principer och verktyg för värdering av riskerna och riskhantering – skiljer sig åt för olika typer av försäkringskontrakt, återfinns ytterligare kommentarer nedan under rubriken ”Riskhantering i skadeförsäkringsrörelsen”. Bolagets riskportfölj i direkt affär bedöms vara balanserad. Bolaget tar även emot affär som mottagen återförsäkring. Affären är huvudsakligen svensk. Största risk i mottagen affär bedöms vara den i affären ingående Nordiska kärnförsäkringspoolen, där bolaget för 2014 hade 50 andelar. Bolagets maximala ansvarighet per händelse och andel är motsvarande 10 000 Euro. Teckningsrisk Teckningsrisken är risken att skade- och driftskostnaderna för ännu ej inträffade skador inte täcks av premieintäkten. Teckningsrisken innehåller dels en genuin osäkerhet om det faktiska utfallet av varje enskilt försäkringsavtal, dels osäkerhet om den ingående totala avsättningen för ännu ej inträffade skador på redan ingångna försäkringsavtal. Osäkerheten om utfallet av årets försäljning kan uppkomma genom att den prissättningsprocess som bolaget utvecklat innehåller brister. 30 Ett exempel skulle kunna vara att bolagets tarifferings- och premiekalkylmodeller är felspecificerade, eller att de bygger på felaktiga antaganden. Känslighetsanalys, teckningsrisk i tkr Vinst före skatt 2014 2013 5 704 5 489 7 440 6 293 4 378 4 525 15 243 5 301 1 % förändring i totalkostnad (+/-) 1 % förändring i premienivån (+/-) 1 % förändring i skadekostnad (+/-) 10 % förändring i premier för avgiven återförsäkring (+/-) Eget kapital 2014 2013 4 449 4 281 5 803 4 909 3 415 3 530 11 890 4 135 Ovanstående tabell visar hur resultatet före skatt och eget kapital påverkas av förändringar i olika parametrar Reservsättningsrisk Reservsättningsrisk är risken för att avsättningen för oreglerade skador inte räcker för att reglera inträffade skador. Den hanteras främst genom utvecklade aktuariella metoder och en noggrann kontinuerlig uppföljning av anmälda skador. Bolaget redovisar diskonterade avsättningar för oreglerade skador i trafikförsäkring. Detta innebär att bolaget även har en ränterisk inbyggd i de försäkringstekniska avsättningarna som kommenteras under rubriken ”Ränterisk”. Reservsättning och avvecklingsresultat Mkr Avstämning oreglerade skador Förändring i % Avvecklingsresultat 2010 788 6 10 2011 748 –5 47 2012 791 6 – 12 2013 853 8 –4 2014 1 370 61 15 Katastrofrisk Bolagets verksamhetsområde är i första hand begränsat till f.d. Skaraborgs läns 17 kommuner, varav 15 i Västra Götalands län och två i Jönköpings län, vilket innebär att de risker som bolaget tecknat är koncentrerade till en förhållandevis liten region. Detta medför en relativt stor risk att flera enskilda försäkringar blir skadedrabbade vid en större skada som exempelvis en brand eller stormskada. Främst är det olika typer av egendomsförsäkring (exempelvis fastighets-, lantbruks/skogs- och villaförsäkring) som är särskilt känslig för denna geografiska koncentration. Genom det i nästa avsnitt beskrivna interna riskutbytet är bolaget också exponerat för katastrofskador som inträffar i de övriga länsbolagen. Åtagandet är bolagets enskilt största risk och utgör ett belopp som motsvarar 15 procent av bolagets konsolideringskapital vid årets ingång. Det inträder då gruppens externa katastrofskydd är uttömt. Riskhantering i skadeförsäkringsrörelsen Bolaget tecknar såväl direkt försäkring som mottagen skadeåterförsäkring inom områdena sjukdom och olycksfallsförsäkring, egendom, ansvar, motorfordon och trafikförsäkring samt mottagen livåterförsäkring från Länsförsäkringar Liv. För att reducera försäkringsrisken finns olika metoder. Riskminskning med avseende på osäkerheten i enskilda försäkringsavtal åstadkommes dels genom diversifiering, det vill säga genom att utöka portföljen med avtal som är oberoende av varandra och genom att säkerställa en i organisationen väl förankrad väldokumenterad prissättningsprocess, så att premien i varje enskilt avtal motsvarar den faktiska riskexponeringen. För att säkerställa detta görs inom ramen för prissättningsprocessen löpande uppföljning av tariffer och vid behov görs även justeringar av dessa. Därutöver är huvudmetoden för styrning av teckningsrisker den affärsplan som utformas årligen och fastsälls av styrelsen. Bolaget upprättar även detaljerade interna riktlinjer (riskurvalsregler) för att säkerställa en riktig bedömning och kvantifiering av den risk som tecknas. Riskurvalsreglerna revideras minst en gång per år och fastställs av bolagets styrelse. Ett viktigt led i detta är även besiktning av nya och befintliga risker, Riskurvalsreglerna anger också kvantitativa gränser för hur stor exponeringen maximalt får vara inom olika riskområden (limiter). I riktlinjerna fastsälls inom vilka försäkringsklasser, storlekar, geografiska områden och sektorer bolaget är villigt att exponera sig för risk. På så sätt säkerställs en lämplig fördelning inom portföljen. Alla sakförsäkringskontrakt löper på högst ett år med en inbyggd rättighet för försäkringsföretaget att avböja förlängning, eller att ändra villkor och förutsättningar vid förlängning. För att ytterligare begränsa riskerna i försäkringsrörelsen deltar bolaget i ett riskutbyte tillsammans med de 22 övriga länsbolagen i länsbolagsgruppen. Hantering av riskutbyte administreras inom det gemensamt ägda bolaget Länsförsäkringar AB. Riskutbytet innebär att de deltagande bolagen begränsar sina åtaganden i försäkringsavtalen upp till vissa, av styrelsen – per riskslag – fastställda belopp (självbehåll), per skada, per händelse och totalt per skadeår. Återförsäkringsprogrammen ger, med undantag för vissa risker, ett automatiskt skydd och kapacitet att teckna risker upp till vissa beloppsgränser (teckningsmaximaler). Risker som inte omfattas av den automatiska kapaciteten återförsäkras på marknaden för fakultativ återförsäkring. Programmen gäller kalenderårsvis. De förnyas eller omförhandlas varje år. Självbehållen kan variera mellan olika riskslag. Det högsta självbehåll som bolaget valt för 2014 är 10 Mkr. 31 Skyddet för trafikskador är anpassat till begränsningarna i Trafikskadelagen. För skador som inträffar utomlands i länder med obegränsat ansvar finns en tilläggsförsäkring som ger ett obegränsat skydd. Det externa katastrofskyddet har under året varit begränsat till 8 miljarder totalt för de 23 länsbolagen och Länsförsäkringar AB tillsammans. För katastrofskador som överstiger 8 miljarder finns ett internt återförsäkringsskydd inom länsförsäkringsgruppen. Risken att bolaget av misstag tecknar en risk som i sin helhet, eller till en del, inte täcks av bolagets återförsäkringsprogram, är en processrisk, och är ett exempel på risk som definitionsmässigt hör hemma under rubriken ”Operativa risker”. Premie- och reservrisken är störst i skadeportföljer med lång avvecklingstid, det vill säga avtal där de stora utbetalningarna tenderar att komma först många år framåt i tiden. Detta är särskilt märkbart inom trafik-, sjuk- och olycksfallsförsäkring, vilka tillsammans utgör en relativt stor andel av bolagets avsättning för oreglerade skador. När det gäller trafikskador tillkommer även osäkerhet om hur den framtida kostnadsutvecklingen på grund av förändrad lagstiftning och myndighetsbeslut i efterhand kan påverka hur trafikförsäkringen belastas med kostnader. Utvecklingen av bolagets avsättning för oreglerade skador följs upp löpande genom analys av avvecklingsresultatet, det vill säga en uppföljning av hur väl föregående års skadereserver räcker till att täcka kostnaden för inträffade skador. Dessa genomgångar innebär att alla skadehandläggare går igenom sina oreglerade skador och kontrollerar att den kvarvarande reserven är tillräcklig för att slutreglera skadan. Detta görs minst fyra gånger per år. Tabellen nedan visar kostnadsutvecklingen för skadeåren 2009 – 2014 före återförsäkring. Av den övre delen av tabellen framgår hur skattningen av den totala skadekostnaden per skadeår utvecklas årsvis. Den nedre delen visar hur stor del av detta som finns i balansräkningen. Skadekostnad före återförsäkring (tkr) Skadeår 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Totalt Uppskattad skadekostnad – I slutet av skadeåret – ett år senare – två år senare – tre år senare – fyra år senare – fem år senare 348 449 333 421 330 755 330 371 331 835 330 435 413 862 396 740 394 713 395 055 393 399 358 303 353 432 347 193 334 350 352 493 349 659 347 770 428 691 421 220 446 978 Nuvarande skattning av total skadekostnad Totalt utbetalt Summa kvarstående skadekostnad 330 435 289 546 40 889 393 399 354 105 39 294 334 350 291 419 42 931 347 770 295 451 52 319 421 220 351 943 69 277 446 978 213 790 233 188 477 898 Diskonteringseffekt – 3 820 – 3 963 – 4 147 – 4 587 – 5 677 – 7 595 – 29 789 Avsättning upptagen i balansräkningen Avsättning avseende skadeår 2009 och tidigare Total avsättn. upptagen i balansräkningen Avsättning avs. skadelivränta Avsättning avs. mottagen återförsäkring Avsättning avs. skadebehandlingsreserv 32 701 39 283 38 766 52 602 65 226 209 319 437 896 37 069 35 331 38 784 47 732 63 600 225 593 290 316 738 425 241 886 365 994 23 682 Finansiella risker Marknadsrisk Förändringar i räntesatser, valutakurser, aktiekurser, råvarupriser och fastighetspriser påverkar marknadsvärdena för finansiella tillgångar och skulder. Marknadsrisken är risken för att verkligt värde på eller framtida kassaflöden från ett finansiellt instrument varierar på grund av förändringar i dessa marknadspriser. För Länsförsäkringar Skaraborgs del är det aktiekurs-, ränterisk och volatilitet som är de mest påtagliga riskerna medan fastighets- och valutariskerna är av mindre omfattning beroende på att endast en mindre del av tillgångarna är exponerade mot dessa risker. Bolaget har ett regelverk, policy och riktlinjer för finansförvaltningen, för hur bolaget skall placera tillgångarna och till vilken risk detta får göras. I detta regelverk har bolaget även tagit hänsyn till de legala krav som kan påverka hur bolaget får placera kapitalet. Månadsvis sker uppföljning av aktuell allokering och skuldtäckning. 32 Målet för bolagets kapitalförvaltning är att långsiktigt generera konkurrenskraftig avkastning samtidigt som hänsyn tas till risk och tillgänglighet. Diagram och tabell nedan visar totalavkastning de tio senaste åren samt det sista årets kapitalavkastning fördelad på tillgångsslag. Totalavkastning 21,8% 10,3% 7,8% 2005 2006 2007 2008 2009 2010 5,1% 4,8% 3,6% 2,1% 2011 ‐5,6% 2012 2013 10,2% 2014 ‐33,6% Tillgångsslag IB Marknadsvärde UB Marknadsvärde Nettoplacering Mkr Mkr Mkr Svenska aktier Globala aktier Onoterade aktier LF AB Fastigheter Räntebärande Totalt 147 167 98 455 115 636 1 618 205 204 103 510 122 1 012 2 156 Värdeförändring 21 -8 -7 15 3 368 392 Mkr 37 44 14 40 4 10 149 % 23,5 25,3 15,7 8,6 3,4 3,3 9,1 Direktavkastning Mkr 1 6 1 10 18 % 0,9 0,2 6,3 1,0 1,4 1,1 Totalavkastning Mkr 38 44 20 40 5 19 166 % 24,4 25,5 22,0 8,6 4,4 3,1 10,2 Finansutskottets roll är att vårda balansräkningen och löpande bevaka och föreslå strategiska allokeringar av placeringskapitalet. Bolagets placeringspolicy, Finansförvaltningens mål och riktlinjer, är ett styrande dokument som årligen ses över och beslutas av styrelsen. Eventuella avvikelser från rekommendationerna enligt policy, protokollförs löpande genom styrelsebeslut. Styrelsen tar därmed strategisk ställning, dels till vilken risknivå som skall gälla för förvaltningen och dels till vilken del frihet ges till den operativa förvaltningsorganisationen. Bolagets finansutskott har ansvaret för den taktiska allokeringen av de olika placeringstillgångarna. Operativt är förvaltningen delvis outsourcad och delad på så kallad front- respektive backoffice. Känslighetsanalys enligt FFFS 2008:26 respektive RFR 2 Riskelement Räntebärande fordringar Räntebärande fordringar Aktier Aktier Fastigheter Fastigheter Valutakursrisk Värdepåverkan, tkr Ränteförändring + 1 % Ränteförändring - 1 % Kursändring + 10 % Kursändring - 10 % Värdeförändring -10 % Direktavkastning + 2 % Kursändring, -10 % -34 322 38 845 102 210 -102 210 -10 900 -25 873 -21 250 33 Påverkan på skulder och kapital Avsättningar för andra risker och kostnader, tkr Eget kapital, tkr -7 551 8 546 22 486 -22 486 -2 398 -5 692 -4 675 -26 771 30 299 79 724 -79 724 -8 502 -20 181 -16 575 Portföljens fördelning tillgångsslag 7,1% 5,9% Onoterade aktier 10,4% Globala aktier Svenska aktier 9,1% 39,3% Organisationsaktier 28,2% Räntebärande Fastigheter Aktiekurs Aktiekursrisk är bolagets enskilt största marknadsrisk. Totalt har bolaget i bokförda värden aktieexponeringar (exklusive aktier i LF AB), direkt eller indirekt genom optionsdelarna av innehav i strukturerade produkter på totalt 506 (406) Mkr. Bolaget innehar också placeringar i s.k. private equity knutna till tillväxtföretag globalt. Investerat belopp i 14 000 000 (14 000 000) USD, se vidare under rubriken Valutakursrisk nedan. Bolagets totala råvarurisk i bokförda värden är 0 (0) Mkr. Optioner och Terminer En option (köp- eller säljoption) innebär en rättighet att köpa respektive sälja den underliggande tillgången. Termin motsvarar i stort en option, men innebär en skyldighet att genomföra affären på slutdagen. Bolaget innehar en valutatermin i Euro till ett bokfört värde om -0,6 (-0,3) Mkr Valutakursrisk Valutarisk finns i private equity bokförda till 89 Mkr, aktiefonder bokförda till 96 Mkr och i en företagsobligation bokförd till 27 Mkr. Innehavet i private equity och aktiefonderna är noterade i USD till en kurs per bokslutsdagen på 7,81 SEK och företagsobligationen är noterad i EUR till kurs på 9,51 SEK. Ingångskurserna för året var 6,51 SEK per dollar och 8,94 SEK per Euro. Högre kurser är gynnsamt för vårt bokförda värde som baseras på ingångskursen. Ränterisk Större delen av bolagets ränteportfölj består av realränte- och företagsobligationer samt innehav i räntefonder och företagsobligationsfonder. Bolagets placeringar i räntebärande värdepapper inklusive likvida medel uppgår till totalt 1 012 (633) Mkr. Några räntebärande finansiella skulder finns inte. Avsättningar för oreglerade skador innefattar numera även en skadelivräntereserv som värderas med marknadsräntor. Bolaget redovisar diskonterade avsättningar för oreglerade skador i trafikförsäkring. Totalt uppgår de diskonterade avsättningarna för oreglerade skador (brutto före avgiven återförsäkring) i trafikaffären till 531 (404) Mkr. Den ackumulerade diskonteringseffekten, skillnaden mellan diskonterade och odiskonterade reserver uppgår till 77 (72) Mkr. Mkr Tillgångsslag Finansiella tillgångar Finansiella Skulder Försäkringstekniska avsättningar f e r Löptider < 1 år 1 - 3 år 3 - 5 år 5 - 10 år > 10 år Utan löptid Total 212 67 191 120 244 1 322 2 156 49 - - - - - 49 - - - - - 1 343 1 343 Fastighetsrisk Bolagets exponering i fastigheter uppgår till totalt 122 (115) Mkr och utgör 6 (7) procent av de totala placeringstillgångarna. Den mest betydande fastighetsrisken är att fastighetsvärdena går ned till följd av olika omvärldsförändringar. Externa värderingar inhämtas årligen från två fastighetsvärderare i samband med bokslutet och fastighet värderas enligt huvudprincipen att nytt värde åsätts fastighet först då aktuellt värde med mer än fem procent i någondera riktning avviker från 34 det medelvärde som framkommer ur de två värderingsunderlagen. Avrundning sker till hela Mkr. Fastighetsvärdena har med detta synsätt ansetts kunnat höjas med 4 (0) Mkr mot föregående år. Motpartsrisk (kreditrisk) Motpartsrisk avser de resultateffekter som uppstår om en utgivare eller motpart i ett finansiellt instrument inte kan fullgöra sina förpliktelser. För att begränsa kreditrisken i placeringar i räntebärande värdepapper finns begränsningar om hur mycket som får placeras hos olika emittenter och fördelning mellan olika ratingklasser. Dessa begränsningar styrs med utgångspunkt från gällande skuldtäckningsregler. Fördelningen per balansdagen kan utläsas i följande diagram. Rating räntebärande placeringar Stat, kommun, landsting 16,4% Rating lägst A 31,1% Rating lägst BBB‐ 17,9% Rating lägst B‐ 26,0% 8,5% Övrigt Bolaget har inga finansiella tillgångar som är förfallna till betalning eller som är nedskrivna, inte heller någon pant, annan säkerhet eller garantier utställda av tredje part för de finansiella tillgångarna. Motpartsrisken i avgiven återförsäkring är risken att betalning inte erhålls från återförsäkringsgivare i enlighet med återförsäkringsavtalen. För att begränsa denna risk har länsförsäkringsgruppen ett särskilt regelverk för vilka externa återförsäkringsgivare som får användas. Bolaget har på balansdagen 299 (170) Mkr i återförsäkrares andel av oreglerade skador, av dessa avser endast en mindre del externa återförsäkrare. Likviditetsrisk Likviditetsrisk är risken att ett företag får svårigheter att fullgöra åtaganden som är förenade med finansiella och försäkringstekniska skulder. För Länsförsäkringar Skaraborg är likviditet normalt inget problem eftersom premierna i försäkringsrörelsen betalas in i förskott och stora skadeutbetalningar ofta är kända långt innan de förfaller. Bolaget har som riktlinje att alltid ha en likviditet (kassa och bankmedel) som uppgår till minst fem procent av försäkringstekniska avsättningar för egen räkning. Utöver detta finns möjlighet att med kort varsel göra större belopp likvida genom försäljning av olika placeringstillgångar. Bolaget rapporterar månatligen en uppdaterad kassaflödesanalys till finansutskottet. Under en normal månad har bolaget utbetalningar avseende driftskostnader, skadekostnader och återförsäkringspremier på cirka 49 (54) Mkr. Inbetalningarna i form av premier i sakförsäkringsaffären, ersättningar från återförsäkrare och provisionsersättningar från Länsförsäkringar Bank och Länsförsäkringar Liv uppgår till cirka 58 (57) Mkr. Lånefordringar värderas till upplupet anskaffningsvärde med avdrag för eventuell nedskrivning. Kundfordringar redovisas till de belopp som förväntas inflyta efter avdrag för eventuella osäkra fordringar som bedöms individuellt. Kundfordrans förväntade löptid är kort, varför värdet redovisas till nominellt belopp. Nedskrivning av kundfordringar redovisas i rörelsens kostnader. Inga kundfordringar bedöms vara osäkra. Vad avser försäkringsskulder (avsättningar) framgår den beräknade tiden för kassautflödet för skulderna av denna tabell. tkr Sjuk och olycksfall Egendomsförsäkring Motorfordon, kasko Motorfordon, trafik Summa Total avsättning, brutto 35 141 299 173 704 25 500 639 808 980 311 Duration, år >4 <= 4 <= 4 >4 Risker i övrig verksamhet Förutom skadeförsäkringsverksamheten säljer bolaget livförsäkringar och bankprodukter till kunderna för Länsförsäkringar Liv respektive Länsförsäkringar Banks räkning. Som ersättning för detta får Länsförsäkringar Skaraborg en provision. Den ersättning som bolaget får från Länsförsäkringar Liv är till viss del förenad med ett annullationsansvar, vilket innebär att bolaget kan bli återbetalningsskyldigt om en kund slutar betala sina premier. Denna risk är relativt begränsad, i huvudsak en följd av att annullationsansvaret bara är treårigt. Kreditförluster ska enligt ersättningsavtalet i normala fall bäras till 20 % av LF Bank och till 80 % av länsbolaget. Det gäller inte bara konstaterade förluster utan även reserveringar för befarade förluster. Det betyder att vid samma tillfälle som en befarad förlust identifieras och en reservering bokas så sänker det länsbolagets ersättning med 80 % av det totala befarade förlustbeloppet. Det här är nytt sedan 1 januari 2014 då kreditförluster före det inte påverkade ersättningarna förrän en förlust konstaterades. Fördelningen 20/80 är däremot inte ny så över tid är det ingen förändring av fördelningen, det är tidpunkten när det påverkar ersättningen som har förändrats. Länsförsäkringsbolagen andel av förluster avräknas alltid andra ersättningar, i normala fall redan upparbetade men ännu ej utbetalade ersättningar. Om förlusterna i extremfall inte täcks av upparbetade ersättningarna kommer återstående förlustbelopp att avräknas eventuella framtida ersättningar. Länsförsäkringsbolaget behöver dock aldrig, inte ens om förlusterna i undantagsfallet skulle bli extremt stora, göra några återbetalningar till LF Bank. Livförsäkringsrisk avser risken för förluster vid försäkring av enskilda personers liv och hälsa, och med de relevanta underkategorierna livsfallsrisk, kostnadsrisk och omprövningsrisk. Länsförsäkringar Skaraborg exponeras för dessa risker dels via bolagets egna skadelivräntor, dels via mottagen återförsäkring där bolaget tar emot motsvarande risker i skadelivräntor tillhörande LF Sak. Operativa risker En viktig del av bolagets riskhantering är processarbetet. En väl styrd process tydliggör för medarbetare på alla nivåer inom vilka ramar som verksamheten skall bedrivas. Processerna är även utgångspunkten för bolagets riskanalys, vilket återspeglas i organisation och handlingsplaner. En central del av processutvecklingen är att arbeta med ständiga förbättringar där både medarbetares och kunders synpunkter tas tillvara. Incidentrapportering är också en viktig del av riskarbetet. De incidenter som inträffar loggas och hanteras i ett särskilt system för att möjliggöra analys och förebyggande åtgärder. Bolagets funktioner för riskkontroll, compliance och internrevision har, som tidigare beskrivits, bland annat till uppgift att på olika sätt identifiera, granska och hantera bolagets operativa risker. Kapital/Solvens Upplysningar som gör det möjligt att bedöma företagets mål, policys och metoder för hantering av kapital lämnas enligt IAS 1.134 och IAS 1.135. Not 3 Premieinkomst Tkr Direkt försäkring i Sverige Premier för mottagen återförsäkring Premier för avgiven återförsäkring Summa Not 4 2014 2013 630 535 113 511 -152 433 591 613 602 171 27 166 -53 005 576 332 Kapitalavkastning överförd från finansrörelsen Tkr 2014 2013 17 066 13 709 Tillämpade kalkylräntesatser Procent 2014 2013 Olycksfall Trafik Övrig affär 2,0 2,0 1,04 2,25 2,25 1,49 Överförd kapitalavkastning 36 Avkastning på de tillgångar som motsvarar försäkringstekniska avsättningar har överförts från den icketekniska redovisningen till den tekniska redovisningen. Beloppet har beräknats på nettot av de genomsnittliga försäkringstekniska avsättningarna efter avdrag för förutbetalda anskaffningskostnader samt den kapitalbindning som försäkringsrörelsen medför i form av premiefordringar. Som räntesats tillämpas räntan för statsobligationer med en löptid som motsvarar avsättningarnas. Not 5 Försäkringsersättningar Utbetalda försäkringsersättningar Före avgiven återförs. 2014 2013 tkr Utbetalda skadeersättningar Skaderegleringskostnader Utbetalda försäkringsersättningar -425 339 -37 610 -462 949 -381 621 -43 008 -424 629 Återförsäkrares andel 2014 2013 24 188 24 188 27 795 27 795 Efter avgiven återförs. 2014 2013 -401 150 -37 610 -438 760 -353 825 -43 008 -396 834 Förändring i avsättning för oreglerade skador Före avgiven återförs. 2014 2013 tkr Förändring i avsättning för inträffade och rapporterade skador Förändring i avsättning för inträffade men ej rapporterade skador (IBNR) Skaderegleringskostnader Summa avsättning för oreglerade skador Not 6 Återförsäkrares andel 2014 2013 Efter avgiven återförs. 2014 2013 -40 298 – 14 702 77 559 – 5 457 37 261 – 20 159 -90 466 1 969 -128 795 – 45 696 – 1 024 – 61 422 51 934 11 173 5 716 -38 529 1 969 701 – 34 523 – 1 024 -55 706 129 494 Driftskostnader Funktionsindelade driftskostnader Tkr 2014 2013 -32 567 -1 278 -78 415 -112 260 – 35 804 2 156 – 62 739 – 96 388 2014 2013 Personalkostnader Lokalkostnader Avskrivningar Övriga kostnader Omkostnadsbidrag för förmedlad affär Summa -140 893 -4 468 -2 852 -85 544 71 472 -162 285 -135 944 – 8 146 – 4 194 – 83 667 65 887 -166 064 Avgår: Aktivering av förutbetald anskaffningskostnad Driftskostnader till finans Driftskostnader till skador Kostnader för förmedlad affär, bank och liv netto Summa avdrag Summa driftskostnader -1 278 3 355 37 610 10 338 50 025 -112 260 – 2 156 2 000 43 008 26 825 69 677 – 96 388 Anskaffningskostnader Förändring av Förutbetalda anskaffningskostnader (+/-) Administrationskostnader Summa Totala driftskostnader före funktionsindelning tkr Ersättning för kostnadstäckning av driftskostnader har erhållits med 3 807 tkr. Kostnaden för operationell leasing ingående i ”Övriga kostnader” uppgår till 1,1 Mkr. 37 Not 7 Operationell leasing Icke uppsägningsbara leasingbetalningar där företaget är leasetagare uppgår till: Tkr 2014 2013 225 214 439 138 985 1 123 Tkr 2014 2013 Hyresintäkter från Byggnader och mark 4 877 4 616 12 772 13 448 7 674 2 071 331 959 15 830 41 484 12 037 33 131 2014 2013 5 290 112 410 11 522 129 222 1 290 63 001 – 11 828 52 463 2014 2013 Driftskostnader från Byggnader och mark -3 631 – 4 863 Kapitalförvaltningskostnader -3 355 – 2 000 Övriga räntekostnader -1 015 – 373 Fastigheterna Loke 3 och Loke 6, avskrivning -1 290 – 1 290 -1 451 -1 069 -11 811 – 3 849 – 2 000 – 14 375 2014 2013 9 019 -1 744 7 275 – 1 806 7 236 5 430 Inom ett år Mellan ett år och fem år Längre än fem år Summa Not 8 Kapitalavkastning, intäkter Utdelningar Utdelning, svenska aktier och andelar Ränteintäkter Obligationer och andra räntebärande värdepapper Aktieindexobligationer Övriga ränteintäkter Realisationsvinster och återförda nedskrivningar Svenska aktier och andelar Summa kapitalavkastning, intäkter Not 9 Orealiserade vinster på placeringstillgångar Tkr Byggnader och mark Svenska aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Summa orealiserade vinster på placeringstillgångar Not 10 Kapitalavkastning, kostnader Tkr Realisationsförluster Svenska aktier och andelar Aktieindexobligationer Summa kapitalavkastning, kostnader Not 11 Orealiserade förluster Tkr Aktier och andelar Aktieindexobligationer Summa orealiserade förluster på placeringstillgångar 38 Not 12 Nettoresultat per kategori av finansiella instrument Tkr Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde över resultaträkningen Byggnader och mark Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Aktieindexobligationer Summa Not 13 2014 2013 5 246 148 580 15 157 -2 813 166 170 – 247 82 831 – 11 171 5 236 76 649 Övriga intäkter och kostnader Övriga intäkter Tkr 2014 2013 9 996 57 669 67 665 11 094 51 177 62 271 2014 2013 -13 218 -64 785 -78 003 -17 498 -67 286 -84 784 2014 2013 - - Uppskjuten skattekostnad (-) / skatteintäkt (+) Uppskjuten skatt avseende temporära skillnader Uppskjuten skatt till följd av aktiverat skattevärde i underskottsavdrag Summa Total redovisad skattekostnad -38 025 -38 025 -38 025 – 16 539 – 16 539 – 16 539 Avstämning av effektiv skatt Resultat före skatt Skatt enligt gällande skattesats Ej avdragsgilla kostnader Ej skattepliktiga intäkter Skatt på schablonintäkt Skatt hänförlig till tidigare år Övrigt Redovisad effektiv skatt 171 052 -37 631 -314 -532 453 -38 025 68 350 – 15 037 – 399 1 – 393 – 433 – 278 – 16 539 2014 2013 115 200 3 150 4 000 122 350 54 200 61 000 115 200 Provisioner Liv Provisioner Bank och Fond Summa övriga intäkter Övriga kostnader Tkr Driftskostnader Liv Driftskostnader Bank och Fond Summa övriga kostnader Not 14 Skatt på årets resultat Redovisat i resultaträkningen. Tkr Aktuell skattekostnad (-) / skatteintäkt (+) Periodens skattekostnad/skatteintäkt Justering av skatt hänförlig till tidigare år Summa Not 15 Byggnader och mark Information om verkligt värde på byggnader och mark tkr Verkligt värde vid årets början Fusion av dotterbolag (Loke 6) Anskaffning bostadsrätt Orealiserade värdeförändringar Redovisat värde vid årets slut 39 Påverkan på periodens resultat tkr Hyresintäkter Direkta kostnader som genererat hyresintäkter Direkta kostnader som inte genererat hyresintäkter 2014 2013 4 877 -4 921 - 4 617 – 6 153 – 250 Riskexponering Parametrar Förändring +/- Marknadshyra Drifts- och underhållskostnader Kalkylränta 100 kr/kvm 25 kr/kvm 0,5 % Förändring av marknadsvärde +/Procent tkr 7,3 % 1,8 % 7,3 % 8 000 1 970 8 000 Geografisk fördelning Fastigheterna Loke 3 och den angränsande Loke 6 är belägna i Skövde, fyra lägenheter finns i Stockholm (varav tre bostadsrätter) samt två fritidshus, ett beläget i Sälen och ett på Öland (båda bostadsrätter). Värderingsmetoder Värderingen av ovanstående verkliga värden är för samtliga fastigheter klassificerade i nivå 3 i verkligtvärdehierarkin. Verkligt värde har bedömts av externa, oberoende fastighetsvärderare, med relevanta professionella kvalifikationer och med erfarenhet av området samt kategori av fastigheter som värderats. De två oberoende värderarna tillhandahåller det verkliga värdet av fastigheterna i samband med varje årsskifte. Verkliga värden har fastställts med en kombinerad tillämpning av ortsprismetod, utifrån redovisade jämförelseköp, och avkastningsmetod. Uppgifter om verkligt värde stöds av såväl faktiska transaktioner som av avkastningsmetod, som är baserad på nuvärdesberäkning av framtida faktiska kassaflöden i form av driftsnetton, som succesivt marknadsanpassats. Lägenheter och fritidshus har värderats externt genom prisjämförelser med försäljningar i området. Se not 2, Fastighetsrisk. Verkligtvärdevärderingen av fastigheter på 122 350 tkr har kategoriserats som tillhörande nivå 3 i verkligtvärdehierarkin, då ej observerbara indata som använts i värderingen har en väsentlig påverkan på bedömt värde. Not 16 Aktier och andelar i intresse-/dotterföretag Intresse/Dotterföretagets säte Ägarandel i % 2014 2013 33 48 tkr 2014 2013 Ingående ackumulerade anskaffningsvärden Fusionering av dotterföretag Årets anskaffning av intresseföretag Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ackumulerade nedskrivningar 5 000 1 000 6 000 43 845 – 43 845 5 000 5 000 tkr 2014 2013 0 0 10 530 – 10 530 0 2014 Redovisat värde 2013 Redovisat värde 6 000 6 000 5 000 5 000 Andelarnas verkliga värde tkr 2014 2013 Verkligt värde 6 000 5 000 Skaraborg Invest AB Sverige Ackumulerade anskaffningsvärden Ingående ackumulerade nedskrivningar Fusionering av dotterföretag Utgående ackumulerade nedskrivningar Specifikation av direkta innehav av andelar i intresseföretag Intresseföretag Skaraborg Invest AB Summa Organisationsnr. 556936-6924 Säte Skövde 40 Antal andelar Andel i procent 285 700 33 Not 17 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 2014 Antal tkr Upplupet anskaffn. värde Verkligt värde Noterade Onoterade Övriga svenska emittenter, förlagslån Summa 801 888 833 816 1 719 803 607 2 183 835 999 Förfallotidpunkt Inom 1 år 1-5 år 5-10 år 10 år Summa 514 004 115 451 174 152 803 607 533 541 129 111 173 347 835 999 Positiv skillnad till följd av att bokfört värde överstiger nominellt värde/upplupet anskaffningsvärde 32 392 Negativ skillnad till följd av att bokfört värde överstiger nominellt värde/upplupet anskaffningsvärde 2013 Antal tkr Noterade Onoterade Övriga svenska emittenter, förlagslån Summa Förfallotidpunkt Inom 1 år 1-5 år 5-10 år Summa Upplupet anskaffn. värde Verkligt värde 548 951 570 942 1 872 550 823 2 268 573 210 303 380 221 012 26 431 550 823 324 539 220 881 27 790 573 210 Positiv skillnad till följd av att bokfört värde överstiger nominellt värde/upplupet anskaffningsvärde 22 387 Negativ skillnad till följd av att bokfört värde överstiger nominellt värde/upplupet anskaffningsvärde Not 18 Kategorier av finansiella tillgångar och skulder och deras verkliga värden 2014 Finansiella tillgångar, tkr Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Summa Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde över resultaträkningen Tillg. som hör till kategorin 1 022 100 835 999 1 858 099 Finansiella tillgångar som kan säljas Summa redovisat värde Verkligt värde Anskaffningsvärde Innehav för handelsändamål 1 022 100 835 999 1 858 099 41 1 022 100 835 999 1 858 099 1 022 100 835 999 1 858 099 543 001 803 607 1 346 608 2013 Finansiella tillgångar, tkr Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Summa Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde över resultaträkningen Tillg. som hör till kategorin 865 867 573 210 1 439 077 Finansiella tillgångar som kan säljas Summa redovisat värde Verkligt värde Anskaffningsvärde Innehav för handelsändamål 865 867 573 210 1 439 077 865 867 573 210 1 439 077 865 867 573 210 1 439 077 509 275 550 823 1 060 098 Vissa upplysningar om finansiella tillgångar och skulder som värderats till verkligt värde Verkliga värden för finansiella tillgångar och skulder som handlas på en aktiv marknad baseras på noterade priser. För övriga finansiella instrument använder sig bolaget av andra värderingstekniker. Finansiella instrument där handeln inte är frekvent och det verkliga värdet därför mindre objektivt, krävs i varierande utsträckning att bolaget gör bedömningar beroende på likviditet, osäkerhet beträffande marknadsfaktorer, prisantaganden och andra risker som påverkar ett specifikt instrument. Bolaget har därför fastställt ett ramverk för intern kontroll med hänsyn till värdering till verkligt värde. När verkligt värde för en tillgång eller skuld skall fastställas används observerbara data i så stor utsträckning som möjligt. Verkliga värden kategoriseras i olika nivåer i en verkligtvärdehierarki baserat på indata som används i värderingstekniken enligt definitioner nedan: 2014 Nivå tkr Tillgångar Fastigheter Aktier och andelar Obligationer och andra räntebärande värdepapper Summa Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Totalt 408 590 512 040 122 350 101 470 122 350 1 022 100 385 723 994 313 248 093 760 133 2 183 226 003 835 999 1 980 449 Definitioner Nivå 1: enligt priser noterade på en aktiv marknad för samma instrument Nivå 2: utifrån direkt eller indirekt observerbar marknadsdata som inte inkluderas i nivå 1 Nivå 3: utifrån indata som inte är observerbara på marknaden Upplysning avseende nivå 2 ovan: Bolagets onoterade aktieinnehav i LF AB har värderats till verkligt värde på basis av aktiernas substansvärde. Detta tas fram genom att beräkna LFAB-koncernens beskattade egna kapital i koncernredovisningen på balansdagen. Eftersom aktierna innehas med hembudsförbehåll enligt vilket dessa i första handmåste erbjudas de övriga ägarna till ett pris som motsvarar substansvärdet så utgör substansvärdet aktiernas verkliga värde om det inte kan påvisas att detta värde är högre än det pris som skulle erhållas vid en transaktion på marknaden. Bolaget gör avstämningar av detta värde mot de transaktioner som gjorts för att undersöka om så är fallet. Vidare görs en beräkning med en kassaflödesmetod och om denna metod påvisar ett lägre värde än substansvärdet redovisas aktierna till detta lägre värde. Per balansdagen 2014-12-31 är aktierna i LF AB upptagna till substansvärdet och ingår i verkligtvärdehierarkin i nivå 2. Bolaget har inga finansiella skulder värderade till verkligt värde 2014 Avstämning mellan IB och UB för finansiella instrument värderade enligt nivå 3 tkr Ingående balans 2014-01-01 Vinst/förlust redovisad i årets resultat Anskaffningsvärde förvärv Försäljningslikvid försäljning Förflyttning ut från nivå 3 Förflyttning in till nivå 3 Utgående balans 2014-12-31 Vinst och förlust för tillgångar som ingår i UB 2014-12-31 2013 Ingående balans 2013-01-01 Vinst/förlust redovisad i årets resultat Anskaffningsvärde förvärv Försäljningslikvid försäljning Förflyttning ut från nivå 3 Förflyttning in till nivå 3 Utgående balans 2013-12-31 Vinst och förlust för tillgångar som ingår i UB 2013-12-31 Aktier och andelar 94 403 6 067 Obligationer och andra räntebärande värdepapper 2 268 68 Aktieindexobligationer Derivat Totalt 96 671 6 135 -153 -153 101 470 2 183 103 653 90 073 – 670 5 000 94 403 22 926 – 17 – 20 641 2 268 42 312 479 – 6 984 -305 495 0 6 480 – 6 414 – 66 0 431 958 – 14 085 5 000 -326 202 96 671 Upplysningar om tillämpad metod samt väsentliga antaganden för värdering till verkligt värde lämnas enligt IFRS 7.27 Till nivå 3 hör instrument där uppgift om verkligt värde inte är observerbara på marknaden eller kan beräknas genom substansvärdesberäkning. tabellen nedan presenteras en sammanställning av vilken effekt förändringar i observerbara antaganden skulle få på redovisat resultat Känslighetsanalys tkr Effekt av gynnsam förändring av åtaganden Effekt av ogynnsam förändring av åtaganden Verkligt värde 2014-12-31 194 9 440 – 172 – 9 440 2 183 101 470 Obligationer och andra räntebärande värdepapper Aktier och andelar Vad beträffar känslighetsanalys för Fastigheter hänvisas till Not 2, Marknadsrisk och Not 15, Byggnader och mark Not 19 Fordringar avseende direkt försäkring tkr 2014 2013 175 531 1 842 177 973 147 170 8 847 156 017 2014 2013 Anskaffningsvärde Ingående balans Övriga förvärv Avyttringar Utgående balans 84 816 872 -71 85 617 81 460 4 220 -864 84 816 Avskrivningar Ingående balans Årets avskrivningar Utgående balans -76 303 -2 191 -78 494 -73 639 – 2 664 – 76 303 7 123 8 513 2014 2013 15 217 -15 217 13 939 13 939 13 061 -13 061 15 217 15 217 13 939 15 217 Fordringar hos försäkringstagare Fordringar hos försäkringsförmedlare Fordringar hos försäkringsföretag Summa Not 20 Materiella tillgångar Maskiner och inventarier Tkr Redovisat värde Not 21 Förutbetalda anskaffningskostnader tkr Föregående års avsättning av förutbetalda anskaffningskostnader Årets avskrivning Årets avsättning Förutbetalda anskaffningskostnader vid årets utgång Anskaffningskostnad med avskrivningstid inom ett år Not 22 Eget kapital Beträffande redovisning av eget kapital hänvisas till ”Rapport över förändring i eget kapital” 43 Not 23 Obeskattade reserver tkr Utjämningsfond Ingående balans Avsättning/återföring Utgående balans 2013 24 594 24 594 24 594 24 594 Säkerhetsreserv Ingående balans Avsättning/återföring Utgående balans Not 24 2014 389 000 389 000 389 000 389 000 Ej intjänade premier och kvardröjande risker Avsättning för ej intjänade premier 2014 Återförsäkrares andel Brutto tkr Ingående balans Under räkenskapsåret intjänade premier från tidigare räkenskapsår (-) Årets avsättning Utgående balans Not 25 Netto Brutto 2013 Återförsäkrares andel Netto 257 192 - 257 192 243 731 - 243 731 257 192 271 997 271 997 - 257 192 271 997 271 997 -243 731 257 192 257 192 - -243 731 257 192 257 192 Netto Brutto -169 935 -79 004 24 188 301 243 355 580 28 826 682 649 644 270 -438 761 336 922 429 438 24 801 791 162 489 708 -424 629 – 55 839 -108 380 -164 219 – 44 288 27 795 281 083 321 058 24 801 626 942 445 421 -396 834 18 182 -92 860 33 375 -92 860 – 3 657 10 777 7 120 852 584 351 625 475 134 25 825 852 584 899 553 -169 935 – 50 382 -119 553 -169 935 -193 039 682 649 301 243 355 581 25 825 682 649 706 514 2014 2013 5 885 3 792 -1 677 8 000 8 000 1 500 – 3 615 5 885 Oreglerade skador Avsättning för oreglerade skador 2014 Återförsäkrares andel Brutto tkr IB inträffade och rapporterade skador IB inträffade, ännu ej rapporterade skador (IBNR) IB skaderegleringskostnad Summa IB Kostnad för skador som inträffat innevarande år Utbetalt till försäkringstagare Förändring av förväntad kostnad för skador som inträffat under tidigare år Verkligt värde av övertaget bestånd trafik Anpassning till bolagets redovisningsprinciper Livränterörelse Utgående balans UB rapporterade skador UB inträffade, ännu ej rapporterade skador (IBNR) UB skaderegleringskostnad Summa UB Odiskonterat belopp Not 26 351 625 475 134 25 826 852 584 723 274 -462 949 15 193 241886 1 369 988 743 260 603 045 23 682 1 369 988 1 449 409 -50 382 -119 553 -299 429 -127 941 -171 488 299 429 -310 733 241 886 1 070 559 615 319 431 558 23 682 1 070 599 1 138 676 2013 Återförsäkrares andel Netto Avsättningar för pensioner och liknande tkr Ingående avsättning för pensioner utöver tryggandelagens regler Årets avsättning för pensioner utöver tryggandelagens regler Årets utbetalningar Summa 44 Not 27 Avsättningar för uppskjuten skatt tkr Byggnader och mark Övriga placeringstillgångar Underskottsavdrag Avsatt till pensioner Övrigt Summa Not 28 Ingående avsättning för befarade kreditförluster i banken Belopp som tagits i anspråk under perioden Årets avsättning för befarade kreditförluster i banken Summa Skulder till försäkringsföretag Summa 13 507 83 375 – 32 268 – 1 295 63 319 2014 2013 4 406 -4 406 - 3 204 – 3 586 4 788 4 406 2014 2013 34 425 34 425 25 730 25 730 2014 2013 6 639 1 785 5 122 13 546 9 887 1 809 3 936 15 632 2014 2013 208 86 578 4 147 5 451 13 390 109 771 54 75 122 4 402 4 897 7 382 91 857 Övriga skulder tkr Leverantörsskulder Personalskatter Övriga skulder Summa Not 31 14 670 112 241 -23 807 -1 760 101 344 Skulder avseende direkt försäkring tkr Not 30 2013 Övriga avsättningar tkr Not 29 2014 Förutbetalda intäkter och upplupna kostnader tkr Förskottsbetalda hyror Förskottsbetalda premier Säljarprovisioner Sociala avgifter Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa 45 Not 32 Förväntade återvinningstidpunkter för tillgångar och skulder 2014 tkr Högst 1 år Tillgångar Byggnader och mark Aktier och andelar Aktier och andelar i intresseföretag Obligationer och räntebärande värdepapper Depåer hos företag som avgivit återförsäkring Återförsäkrares andel av Försäkringstekniska avsättningar - Oreglerade skador Fordringar avseende direkt försäkring Fodringar avseende återförsäkring Övriga fodringar Materiella tillgångar och varulager Kassa och bank Övriga tillgångar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter – Förutbetalda anskaffningskostnader – Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa tillgångar 334 113 35 054 177 973 3 688 70 222 7 123 175 538 4 103 536 13 939 6 666 828 955 Skulder Försäkringstekniska avsättningar (före avgiven återförsäkring) – Ej intjänade premier och kvardröjande risker – Oreglerade skador – Återbäring och rabatter Andra avsättningar – Pensioner och liknande förpliktelser – Skatter – Övriga avsättningar Skulder avseende direkt försäkring Skulder avseende återförsäkring Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter – Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder och avsättningar Längre än 1 år Totalt 122 350 1 016 100 6 000 500 593 292 122 350 1 016 100 6 000 834 706 292 264 375 299 429 177 973 3 688 70 222 7 123 175 538 4 103 536 13 939 6 666 2 738 667 1 909 710 271 997 374 572 - 995 416 271 997 1 369 988 - 1 700 - 6 300 101 344 8 000 101 344 34 425 1 456 13 546 34 425 1 456 13 546 109 774 807 470 1 103 060 109 774 1 910 530 Högst 1 år Längre än 1 år 324 856 - 115 200 860 867 5 000 248 354 3 668 115 200 860 867 5 000 573 210 3 668 10 043 156 017 27 534 12 198 8 513 59 990 3 270 159 892 - 169 935 156 017 27 534 12 198 8 513 59 990 3 270 15 217 1 096 618 734 1 392 981 15 217 1 096 2 011 715 257 192 357 803 - 494 781 - 257 192 852 584 - 1 000 4 405 4 885 63 319 - 5 885 63 319 4 405 2013 tkr Tillgångar Byggnader och mark Aktier och andelar Aktier och andelar i intresseföretag Obligationer och räntebärande värdepapper Depåer hos företag som avgivit återförsäkring Återförsäkrares andel av Försäkringstekniska avsättningar - Oreglerade skador Fordringar avseende direkt försäkring Fodringar avseende återförsäkring Övriga fodringar Materiella tillgångar och varulager Kassa och bank Övriga tillgångar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter - Förutbetalda anskaffningskostnader - Övriga förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa tillgångar Skulder Försäkringstekniska avsättningar (före avgiven återförsäkring) - Ej intjänade premier och kvardröjande risker - Oreglerade skador - Återbäring och rabatter Andra avsättningar - Pensioner och liknande förpliktelser - Skatter - Övriga avsättningar 46 Totalt Skulder avseende direkt försäkring Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter - Övriga upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder och avsättningar 25 730 15 632 - 25 730 15 632 91 858 753 620 562 985 91 858 1 316 605 tkr 2014 2013 För försäkringstekniska avsättningar (f e r) registerförda tillgångar 1 343 945 2014 2013 - 34 981 Not 33 Ställda panter Bolagets registerförda tillgångar enligt 7 kapitlet 11§ försäkringsrörelselagen uppgår till 1 343 Mkr. I händelse av obestånd har försäkringstagarna förmånsrätt i de registerförda tillgångarna. Under rörelsens gång har bolaget rätt att föra tillgångar in och ut ur registret så länge som samtliga försäkringsåtaganden är skuldtäckta enligt försäkringsrörelselagen. Not 34 Eventualförpliktelser/Ansvarsförbindelser tkr TFF (Trafikförsäkringsföreningen) Övriga eventualförpliktelser/ansvarsförbindelser Övriga eventualförpliktelser/ansvarsförbindelser avser ansvarighet för 80 procent av konstaterade kreditförluster för förmedlade lån. Ansvarigheten är fr.o.m. 2014 inte begränsad till räkenskapsårets ersättning för förmedlade bankprodukter, utan återstående förlustbelopp avräknas eventuella framtida ersättningar Not 35 Närstående Under aktuellt inkomstår har bolaget haft transaktioner med Länsförsäkringar AB och dess koncernbolag. Dessa transaktioner utgörs dels av kostnader för gemensam service och utveckling, dels av provisionsersättningar avseende försäljning och kundvård för den av Länsförsäkringar Skaraborg förmedlade affären vilket framgår av not 6. Utöver detta har även transaktioner syftande till att reglera den interna och externa återförsäkringsaffären skett. Vad gäller ersättningar till ledande befattningshavare hänvisas till not 36. Not 36 Medelantal anställda samt löner och andra ersättningar Medelantal anställda 2014 Män Kvinnor Sverige Summa Könsfördelning i företagsledningen 83 83 66 66 2014 Män Kvinnor Styrelse Övriga ledande befattningshavare Summa Totalt 3 2 5 149 149 Totalt 6 4 10 2013 Män Kvinnor 84 84 67 67 2013 Män Kvinnor 9 6 15 Totalt 3 2 5 151 151 Totalt 6 4 10 9 6 15 2014 2013 68 920 19 393 22 977 111 290 68 028 18 608 23 041 109 677 Kostnader för ersättning till anställda tkr Löner och ersättningar m.m. Pensionskostnader, förmånsbaserade och avgiftsbestämda planer Sociala avgifter Summa 47 Löner, andra ersättningar och sociala kostnader 2014 Löner och Sociala ersättningar kostnader tkr Totalt varav pensionskostnad 68 920 42 370 19 393 2013 Löner och Sociala ersättningar kostnader 68 028 41 649 18 608 Av pensionskostnaderna avser 1 411 (1 520) vd. Förmånsbestämda pensioner redovisas på samma sätt som avgiftsbestämda. Löner och andra ersättningar fördelade mellan styrelseledamöter m.fl. och övriga anställda 2014 Löner och Varav ersättningar tantiem och dylikt tkr Styrelse och verkställande direktör Kontorstjänstemän Fälttjänstemän Övriga anställda Fritidsombud Specialombud Summa 3 070 61608 4 473 2 190 10 045 81 386 2013 Varav Löner och ersättningar tantiem och dylikt 2 966 60 521 5 695 3 654 6 947 79 513 Ersättningar och förmåner till högsta ledningen Tkr 2014 2013 Styrelsens ordförande, Jonas Rosman Styrelsens vice ordförande, Per-Anders Gustafsson Styrelseledamot, Camilla Bender Larson Styrelseledamot, Patric Eriksson Styrelseledamot Eric Grimlund Styrelseledamot, Magnus Karlsson Styrelseledamot, Marie Klingspor - varav pensionsavsättning till styrelsen Verkställande direktör, Carl Henrik Ohlsson - varav rörlig ersättning - varav pensionsavsättning Övriga ledande befattningshavare (5 personer) - varav rörlig ersättning - varav pensionsavsättning 240 127 84 73 87 94 85 3 307 1 411 6 904 2 309 241 142 91 83 100 88 96 3 301 1 520 6 529 1 999 Lön och arvoden Till styrelsen utgår arvode enligt bolagsstämmans beslut. Styrelsearvode utgår inte till personer anställda i bolaget. Ersättningen till verkställande direktören består av fast lön, övriga förmåner samt pension, specificerat under rubriken pension nedan. Rörlig ersättning Bolagsstämman har beslutat om ett rörligt ersättningsprogram. Ingen rörlig ersättning utgår till företagsledningen, inte heller till anställda som bedöms kunna utsätta bolaget för risk, d.v.s. kreditchef och riskingenjör. För chefer med underställd personal kan rörlig ersättning utgå med maximalt 48 tkr samt för övrig personal med maximalt 24 tkr per person och år. Rörliga ersättningar är baserade på resultat samt avdelningsvis uppsatta mål. Pensioner Bolaget har en premie- och förmånsbestämd pensionsplan i enlighet med bestämmelserna i kollektivavtalet. Pensionsåldern för verkställande direktören är 62 år, reglerat i avtal. Från och med 2008 avsättes årligen ett engångsbelopp i stället för att avsättning görs på 62-årsdagen, detta för att sprida kostnaden över en längre period. I verkställande direktörens pensionskostnader ingår löneväxling till förmån för pension. För styrelseledamöter finns inga pensionsförpliktelser. För fyra av övriga fem medlemmar i bolagets företagsledning gäller försäkringsbranschens normala villkor medan en medlem har ett individuellt avtal som möjliggör pensionering vid 62 års ålder. Bolaget avsätter även för pensioner utöver tryggandelagens regler för de anställda som omfattas av den så kallade ”62-årsregeln”, vilken innebär att alla anställda födda 1955 eller tidigare har rätt att gå i pension vid 62 års ålder. Avgångsvederlag Mellan bolaget och verkställande direktören gäller en ömsesidig uppsägningstid om tre månader. Vid uppsägning av verkställande direktören från bolagets sida utgår två årslöner. För övriga i bolagets företagsledning gäller för försäkringsbranschen normala villkor. 48 Berednings- och beslutsprocess Ersättning till verkställande direktör beslutas av ersättningsutskottet som består av ordförande och vice ordförande samt anmäles i bolagets styrelse. Ersättning till övriga i företagsledningen beslutas av verkställande direktör efter beslut om principer och riktlinjer i bolagets ersättningsutskott.. Ersättningspolicy, fastställd av styrelsen, finns och distribueras som bilaga till bolagsstämmoutskicket. Not 37 Arvoden och kostnadsersättningar till revisorer tkr KPMG Revisionsuppdrag Revisionsverksamhet utöver revisionsuppdraget Rådgivning Övriga tjänster BMG Trada Övriga tjänster Not 38 2014 2013 325 125 175 288 45 528 - 42 27 Klassanalys Resultat per försäkringsklass Försäkringsklasser Summa Premieinkomst brutto Premieintäkt brutto Försäkringsersättningar brutto Driftskostnader brutto Resultat av avgiven återförsäkr. Summa Olycksfall och sjukdom Motorfordon övriga klasser Brand och annan egendomsskada Allmän ansvarighet Rättsskydd Motorfordon ansvar mot tredje man Summa direkt försäkring av svenska risker Mottagen återförsäkring 744 046 28 935 158 750 302 690 20 477 5 975 113 708 630 535 113 511 729 242 28 423 153 439 298 006 20 259 5 877 111 187 617 190 112 052 -591 743 -25 327 -106 788 -249 048 -12 937 -8 223 -55 093 -457 416 -134 327 -112 260 -8 797 -20 087 -59 476 -3 817 -1 185 -18 080 -111 442 -818 1 249 26 488 4 141 -1 561 2 539 29 103 3 392 -7 126 351 3 856 526 -3 006 -9 699 28 314 1249 49 580 -23 093 49 - Skövde 6 mars 2015 Per-Anders Gustafsson Magnus Karlsson Patric Eriksson Marie Klingspor Camilla Bender Larson Eric Grimlund Sara Köllerström Lars Jildenäs Carl Henrik Ohlsson Personalrepresentant Personalrepresentant Verkställande direktör Tf ordförande Vår revisionsberättelse beträffande denna årsredovisning har avgivits den 6 mars 2015 KPMG AB Ronnie Wernersson Auktoriserad revisor 50 Revisionsberättelse Till årsstämman i Länsförsäkringar Skaraborg - ömsesidigt Organisationsnummer 566000-6866 Rapport om årsredovisningen Vi har utfört en revision av årsredovisningen för Länsförsäkringar Skaraborg – ömsesidigt för år 2014 . Styrelsens och verkställande direktörens ansvar för årsredovisningen Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta en årsredovisning som ger en rättvisande bild enligt lagen om årsredovisning i försäkringsföretag och för den interna kontroll som styrelsen och verkställande direktören bedömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att uttala oss om årsredovisningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige. Dessa standarder kräver att vi följer yrkesetiska krav samt planerar och utför revisionen för att uppnå rimlig säkerhet att årsredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter. En revision innefattar att genom olika åtgärder inhämta revisionsbevis om belopp och annan information i årsredovisningen. Revisorn väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredovisningen, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur bolaget upprättar årsredovisningen för att ge en rättvisande bild i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i bolagets interna kontroll. En revision innefattar också en utvärdering av ändamålsenligheten i de redovisningsprinciper som har använts och av rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens uppskattningar i redovisningen, liksom en utvärdering av den övergripande presentationen i årsredovisningen. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Uttalanden Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med lagen om årsredovisning i försäkringsföretag och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av Länsförsäkringar Skaraborg - ömsesidigts finansiella ställning per den 31 december 2014 och av dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt lagen om årsredovisning i försäkringsföretag. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens övriga delar. Vi tillstyrker därför att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen. Rapport om andra krav enligt lagar och andra författningar Utöver vår revision av årsredovisningen har vi även utfört en revision av förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för Länsförsäkringar Skaraborg - ömsesidigt för år 2014. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust, och det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för förvaltningen enligt försäkringsrörelselagen. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att med rimlig säkerhet uttala oss om förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust och om förvaltningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Som underlag för vårt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust har vi granskat om förslaget är förenligt med försäkringsrörelselagen. Som underlag för vårt uttalande om ansvarsfrihet har vi utöver vår revision av årsredovisningen granskat väsentliga beslut, åtgärder och förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Vi har även granskat om någon styrelseledamot eller verkställande direktören på annat sätt har handlat i strid med försäkringsrörelselagen, lagen om årsredovisning i försäkringsföretag eller bolagsordningen. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Uttalanden Vi tillstyrker att årsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Skövde den 6 mars 2015 KPMG Ronnie Wernersson Auktoriserad revisor 51 Miljöredovisning 2014 En hållbar utveckling för Skaraborg är av yttersta vikt för Länsförsäkringar Skaraborg. Som kundägt marknadsledande bolag och viktig samhällsaktör är det en självklarhet för oss att bry oss om Skaraborg. Miljöarbetet är en integrerad del i bolagets program för samhällsengagemang som går under parollen: Vi bryr oss. Bolagets miljömål är att skadekostnadsprocenten ska minska och detta har vi under året lyckats uppnå genom ett helhetstänk från införsäkring via beståndvård och skadeförebyggande till skadereglering. Den skadeförebyggande avdelningen är i full gång och följer den skadeförebyggande planen och har genomfört ett stort antal förebyggande servicebesök inom vatten och brand, samt deltagit i gransamverkansmöten. Många av våra lantbrukskunder har fått hjälp med elbesiktningar. Vi har också besökt ett antal företagskunder där vi bl.a går igenom företagets inbrotts- och brandskydd. I säljledet fortgår arbetet med riskvård som är en viktig del för att vi ska kunna nå hela vägen i vårt skadeförebyggande arbete. Vårt arbete med att förebygga, begränsa och förhindra skador gör att vår sammanlagda verksamhet torde kunna anses ha en positiv inverkan på vår miljö och samhälle. Länsförsäkringar Skaraborg har störst möjlighet att minska miljöpåverkan genom att hjälpa våra kunder att förebygga skador. Vi tar alltså ett ansvar utanför vår egen direkta verksamhet och detta återspeglas i vår miljöaspektlista. När en fastighet brinner frigörs stora mängder miljöfarliga partiklar och kan en brand undvikas är miljön den största vinnaren. Genom att använda likvärdiga begagnade originaldelar i motorskador så minskar vi sopberget och hushåller med våra resurser. Samtidigt som bolagets, och därmed kundernas ekonomi, inte drabbas. Utifrån detta är vårt miljöarbete sedan flera år inriktat på att förebygga skador för våra kunder. På så sätt når vi största möjliga effekt för miljön utifrån de medel vi investerar. 52 Hur fframfö förs ku undsynnpunk kter? Kundomb bud Kundens beehov och synppunkter styr osss och vi uppsskattar att du hör h av dig för ständiga förbäättringar. Vi har i vårrt kundägda boolag utsett ett kundombud, vilken har måångårig och brred erfarenhet inom vårt verrksamhetsom-råde och soom inte arbetarr i linjen med frågorna. Du kan med förtrroende vända dig till vårt kuundombud: Eleonor Lillja Kundombudd 0500-777 0057 [email protected] Personuppgiftsombud (Personupppgiftslagen) Vi har ocksså utsett ett PU UL-ombud i vårt kundägda bolag. PUL-o ombudets arbeetsuppgift är at att se till att peersonuppgiftsansvarige (bbolaget) behanndlar personu uppgifter på ett tt lagligt och korrekt k sätt och i enlighet m med god sed. Du D kan med föörtroende vännda dig till vårrt PUL-ombud d, som är: Eleonor Lillja PUL-ombudd 0500-777 0057 [email protected] Bolaget följjer upp antaleet klagomål occh omprövninggar av beslut. Med klagomåål menar vi, i ddetta samman nhang, ärendenn där kunden inte är nöjd trrots kontakt med m ansvarig cchef och ärend den där kundeen vänt sig direekt till vd elleer styrelse. Vi k definierar oockså begäran om omprövniing av skadeäärenden som klagomål. Eftersom vii har de allra flesta f kundkon ntakterna inom m sakförsäkrin ng är det också inom detta oområde som vi v har flest klagomål. Antalet klaggomål varieraar, men det han ndlar om 100 - 150 stycken n per år. Ingen n kan vara felfr fri i en verksam mhet med 119 368 kunnder och därm med genererad de kundmöten . Det är därförr viktigt att ku underna hör avv sig direkt tilll oss om de ärr missnöjda, då detta ger oss o möjlighet till t ständiga föörbättringar i vårt v kundägdaa bolag. 53 Styrelse och revisorer Jonas Rosman Per-Anders Gustafsson Lämnade styrelsen 2015-01-07 med anledning av tillträdande som vd i LF Skaraborg. Födelseår: 1963. Ordförande. Styrelseledamot sedan 2009, mandattiden utgår 2015. Sysselsättning: Vd Hushållningssällskapet Skaraborg. Arbetslivserfarenhet: Redovisningskonsult, Lantbrukare, Affärschef LRF Konsult, Chefsekonom LRF Konsult. Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot Länsförsäkringar AB. Tf ordförande fr o m 2015-01-07. Födelseår: 1955. Vice ordförande. Styrelseledamot sedan 2004, mandattiden utgår 2016. Sysselsättning: Vd, Avonova Sverige AB. Arbetslivserfarenhet: Utbildningskonsulent inom Riksidrottsförbundet/SISU, personalchef. Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot i branschföreningen Svensk Företagshälsovård och Svenska Bandyförbundet, ledamot i Vårdföretagarnas valberedning. Magnus Karlsson Marie Klingspor Födelseår: 1965. Styrelseledamot sedan 2012, mandattiden utgår 2015. Sysselsättning: Lantbrukare, vindkraftägare. Arbetslivserfarenhet: Lantbruk, Skaraborgs Läns Hushållningssällskap, Skaraborgs Potatis AB. Andra väsentliga uppdrag: Vice ordförande i styrelsen för Götene Elförening, Skaraborgsgrisen ek.för. Födelseår: 1963. Styrelseledamot sedan 2007, mandattiden utgår 2016. Sysselsättning: Ekonomiansvarig Hällekis Säteri AB. Arbetslivserfarenhet: Handelsbanken, turistnäringen, egen företagare, lärare. Andra väsentliga uppdrag: Ledamot i styrelsen för Götene Elförening, styrelseledamot i Skaraborg Invest AB. Patric Eriksson Eric Grimlund Födelseår: 1967. Styrelseledamot sedan 2008, mandattiden utgår 2017. Sysselsättning: Vd Gothia Innovation AB. Arbetslivserfarenhet: Forskning och Produktchef, Högskolelektor, egen företagare. Andra väsentliga uppdrag: Styrelseuppdrag Nya Wermlandstidningen AB, Kreativa Hus Skövde, Visiting Professor Falmouth University England. Födelseår: 1967. Styrelseledamot sedan 2012, mandattiden utgår 2017. Sysselsättning: Advokat och lantbrukare Arbetslivserfarenhet: Skanska AB, SBC. Andra väsentliga uppdrag: Delägare Landahl Advokatbyrå AB Camilla Bender Larson Sara Köllerström Födelseår: 1964. Styrelseledamot sedan 2010, mandattiden utgår 2016. Sysselsättning: Egen företagare Swedish Menu AB, Partner Exportstiftelsen/ITM Worldwide Foundation. Arbetslivserfarenhet: Näringslivsutvecklare Lidköpings kommun, Key Account Manager Export/Produktchef Gunnar Dafgård AB. Andra väsentliga uppdrag: Ledamot i styrelsen för Tillväxt Lidköping, Lidköpings Golfklubb samt LidköpingLidan Rotary-klubb. Födelseår: 1978. Personalrepresentant FTF, invald 2013. Sysselsättning: Ekonom, Personalklubbens ordförande. Arbetslivserfarenhet: Banktjänsteman, Ekonom. Andra väsentliga uppdrag utanför bolaget: Inga. Ronnie Wernersson Lars Jildenäs Auktoriserad revisor KPMG AB Halmstad Födelseår: 1957. Personalrepresentant FTF, invald 2010. Sysselsättning: Kundansvarig försäkring företag/motorfordon. Arbetslivserfarenhet: Banktjänsteman, Distriktschef Skandia, Marknadsansvarig AMU-Gruppen. Andra väsentliga uppdrag utanför bolaget: Inga. Peter Karlsson Personalrepresentant FTF, invald ordinarie 2001, ersättare 2005 Torbjörn Ståhl Personalrepresentant FTF, invald ersättare 2010. 54 Företagsledning Carl Henrik Ohlsson Pernilla Östberg Nilsson Födelseår: 1953. Verkställande direktör, anställd 1997. Arbetslivserfarenhet: Verksamhetsledare Skaraborgs Trädgårdsprodukter, Vd Hushållningssällskapet Skaraborg. Andra väsentliga uppdrag utanför bolaget: Styrelseledamot i LFAB Sak, ordförande i LFAB segmentsråd företag och lantbruk, ordförande i Länsförsäkringar Fastighetsförmedling, ordförande i Gothia Innovation intresseförening, ordförande i Skaraborg Invest AB, styrelseledamot Högskolan Skövde. HR chef Christer Bromander Johan Kullander Chef Privatmarknad (Tf chef Privatmarknad from 2014-08 är Dag Wennlund) Chef Företags- & Lantbruksmarknad Lena Erikson Ulf Lindholm Ekonomichef Skadechef Valberedning Monica Didriksson Född: 1957 Ordförande Mandattiden utgår 2015 Töreboda Bodil Warolin Född: 1950 Vice ordförande Mandattiden utgår 2017 Vara Tommy Larsson Född: 1951 Mandattiden utgår 2016 Tidaholm Anna-Karin Yséus Född: 1961 Mandattiden utgår 2016 Skövde 55 Fullmäktige Fullmäktige är det högsta beslutande organet i Länsförsäkringar Skaraborg. I varje kommun väljs en fullmäktigeledamot för varje påbörjat 2000-tal kunder, dock minst två ledamöter i varje kommun. Länsförsäkringar Skaraborg är kundägt och det är genom fullmäktige som våra kunder och ägare har möjlighet att påverka bolagets framtid. Norra marknadsområdet Södra marknadsområdet (mandattid utgår 2015) (mandattid utgår 2016) Gullspång Falköping Helena Svensson, Hova Mats Johansson, Gullspång Anders Lundgren, Karlsborg Marianne Olsson, Karlsborg Britt Pettersson, Floby Christina Steen, Falköping Christina Vitegård Ahlenius, Floby Kari Brattberg, Kättilstorp Peter Risberg, Falköping Thore Kroon, Stenstorp Mariestad Habo Andreas Holmgren, Mariestad Gunilla Carlsson, Mariestad Bo Johansson, Mariestad Lotta Haggård, Mariestad Peter Forslund, Mariestad Sofia Broo, Mariestad Katarina Kvarnström, Mullsjö Markus Andersson, Habo Töreboda Tidaholm Sten-Erland von Hofsten, Töreboda Pernilla Johansson, Töreboda Ingrid Thunström, Tidaholm Sören Wärmegård, Tidaholm Johan Granqvist, Tidaholm Östra marknadsområdet Västra marknadsområdet (mandattid utgår 2015) (mandattid utgår 2017) Hjo Essunga Catarina Hulmarker, Hjo Valter Lindström, Hjo Lars Kälström, Nossebro Tomas Eriksson, Nossebro Skövde Grästorp Anne Persson, Skövde Eva Nyström, Skövde Gunnel Marwen Kastenman, Skövde Johan Hedihn, Skövde Johan Lundqvist, Skövde Karin Wahlström, Skövde Lennart Bogren, Timmersdala Mona-Lena Beckman, Skövde Per Hollsten, Skövde Tomas Jungbeck, Skövde Peter Beischer, Grästorp Sofia Carlsson, Grästorp Karlsborg Tibro Björn Karlsson, Tibro Marie-Louise von Essen, Tibro Mullsjö Annika Karlsson, Mullsjö Joachim Werich, Mullsjö Götene Ivar Virgin, Lundsbrunn Robert Jonsson, Götene Tomas Andersson, Lundsbrunn Lidköping Angelica Janson, Lidköping Boel Widenheim Eriksson, Lidköping Fredrik Blad, Lidköping Göran Alfredsson, Lidköping Jan Lööf, Lidköping Petter Hjelmqvist, Lidköping Skara Christina Marmolin, Axvall Claes-Håkan Winroth, Skara Karl Alexandersson, Skara Stefan Jern, Skara Vara Jörgen Ehn, Vara Malin Brättemark, Vara Stefan Aldén, Vara 56 Bolagsstyrningsrapport Länsförsäkringar Skaraborg 2014 Länsförsäkringar Skaraborg följer i tillämpliga delar, bland annat med beaktande av att bolaget inte är ett aktiebolag, Svensk kod för bolagsstyrning (Koden). Huvudsakliga avvikelser avser Kodens bestämmelser om kallelse och genomförande av bolagsstämma samt mandattiden för styrelsens ledamöter. Förklaringar till avvikelserna anges nedan. En särskild avdelning på bolagets hemsida om bolagsstyrning finns och heter lansforsakringar.se/skaraborg/om oss. Denna bolagsstyrningsrapport har inte granskats av bolagets revisorer. Valberedningen kommer att presentera sina förslag för fullmäktige i kallelsen till ordinarie bolagsstämma för 2014. Vid bolagsstämman kommer valberedningen att presentera och motivera sina förslag och lämna en redogörelse för hur dess arbete bedrivits. Bolagsstämma Bolagsstämman är Länsförsäkringar Skaraborgs högsta beslutande organ med ett antal formella uppgifter som regleras i lag och bolagsordning. Stämmans huvudsakliga uppgifter är att besluta om bolagsordning för Länsförsäkringar Skaraborg, utse styrelse, revisorer och valberedning samt besluta om ersättning till dessa, besluta om årsredovisning samt om ansvarsfrihet för styrelsen och verkställande direktören. Vid bolagsstämman delas ersättning till styrelseledamöterna upp mellan ordföranden, vice ordföranden och övriga ledamöter och inkluderar ersättning för extra styrelsesammanträden och utskottsarbete. Ordinarie bolagsstämma 2014 fastställde principer för ersättning och andra anställningsvillkor för företagsledningen (se under avsnittet Ersättning till företagsledningen nedan). Valberedningens ledamöter finns under rubriken Valberedning i årsredovisningen, samt på bolagets hemsida under om oss. Revisor Enligt bolagsordningen ska Länsförsäkringar Skaraborg ha en ordinarie revisor. Revisorn utses för en mandattid om ett år. Vid ordinarie bolagsstämma 2014 utsågs Ronnie Wernersson, KPMG AB, Halmstad med revisionsteam till revisor för bolaget. Även Länsförsäkringar AB anlitar KPMG, varvid synergieffekter uppnås. Bolagsstämman utgörs av fullmäktige valda av försäkringstagarna. Antalet fullmäktige uppgår till 59 personer. Enligt valberedningsinstruktionen kan fullmäktigeledamot högst sitta fyra mandatperioder i fullmäktige, varje mandatperiod är tre år. Bolagets fullmäktigeorganisation finns beskriven på bolagets hemsida under om oss, samt under rubriken Fullmäktige i årsredovisningen. Kallelse till bolagsstämman sker genom brev med posten, tidigast fyra och senast två veckor före bolagsstämman. Plats och tidpunkt för bolagsstämman publiceras även på bolagets hemsida. För deltagande på bolagsstämman krävs att fullmäktige närvarar fysiskt. Bestämmelserna i Koden om kallelse till bolagsstämma på bolagets hemsida och om deltagande på distans tillämpas inte av bolaget. Revisionsberättelse finns under rubriken Revisionsberättelse i årsredovisningen. Styrelsen träffar revisorn vid decembermötet och bokslutstillfället samt ordföranden och revisionsutskottets ordförande samt vd dessutom vid ordinarie revision. Fortlöpande lämnas information ömsesidigt mellan parterna. Länsförsäkringar Skaraborgs styrelse Styrelsen ansvarar för bolagets organisation och förvaltning. I detta ansvar ingår bland annat att fastställa organisation, mål och strategier samt riktlinjer för kontroll och styrning. Styrelsen ska enligt bolagsordningen bestå av lägst sju och högst nio ledamöter. Styrelsen består för närvarande av sju ordinarie stämmovalda ledamöter. Därutöver finns två ordinarie arbetstagarledamöter med två suppleanter enligt lagen om medbestämmande. Information från bolagsstämman publiceras på bolagets hemsida. Kodens övriga bestämmelser om bolagsstämma tillämpas av bolaget. Valberedning Bolaget har en av bolagsstämman utsedd valberedning utanför fullmäktige med huvudsaklig uppgift att utarbeta förslag till val av styrelse och revisorer samt ersättning till dessa. Dessutom ansvarar valberedningen för förslag till val av fullmäktige marknadsområdesvis. Valberedningens ledamöter väljs för en mandattid om tre år och max fyra mandatperioder. Valberedningens uppgifter och arbetsformer framgår av instruktion för valberedningen, senast fastställd av ordinarie bolagsstämma för 2014 efter anpassning till bestämmelserna i Koden. Mandattiden för de bolagsstämmovalda ledamöterna uppgår till tre år och max fyra mandatperioder, om inte särskilda skäl föreligger. Skälen till avvikelse från Kodens bestämmelse om mandattid om högst ett år är bedömningen att intresset av kontinuitet i styrelsearbetet och att ge nyvald ledamot rimlig tid att komma in i styrelsearbetet kombinerat med ökade krav på fortbildning väger tyngre. Bolagets styrelse finns under rubriken Styrelse och revisorer i årsredovisningen samt på bolagets hemsida under om oss. 57 Styrelsen har fastställt en arbetsordning för sitt arbete. Översyn av arbetsordningen har genomförts för anpassning till Kodens bestämmelser. Arbetsordningen i rubrikform finns publicerad på bolagets hemsida. nansinspektionens riktlinjer. Dess huvudsakliga uppgifter är att stödja styrelsen med uppföljning av att verksamhetens omfattning och inriktning överensstämmer med av styrelsen utfärdade riktlinjer och fattade beslut samt att verksamheten bedrivs mot av styrelsen uppsatta mål. Internrevision ska även granska och utvärdera bolagets organisation, rutiner, styrning och kontroll av verksamheten. Styrelsen har fastställt en särskild instruktion för internrevision. Internrevisorn träffar styrelsen en gång årligen, samt avlägger kvartalsvisa rapporter. Fortlöpande rapporteras till revisionsutskottet. Internrevisionen 2014 har utförts av Maria Hansson Lindgren från LFAB. Ordföranden Enligt arbetsordningen ska ordföranden leda styrelsens arbete och tillse att styrelsen fullgör sina uppgifter. Ordföranden ska därvid bland annat tillse att styrelsen sammanträder vid behov, att styrelsen ges tillfälle att delta i sammanträden och erhåller tillfredsställande informationsoch beslutsunderlag samt tillämpar ett ändamålsenligt arbetssätt. Ordföranden ska genom löpande kontakt med vd även mellan styrelsemötena hålla sig informerad om väsentliga händelser och bolagets utveckling samt stödja vd i dennes arbete. Compliance För regelefterlevnad finns en särskild compliancefunktion enligt Finansinspektionens riktlinjer som under 2014 utförts av konsulten Bengt-Erik Nilsson från Uddevalla. Styrelsen har fastställt en särskild instruktion för compliancefunktionen. Compliancefunktionen träffar styrelsen en gång årligen, samt avlägger kvartalsvisa rapporter. Fortlöpande rapporteras till revisionsutskottet och vd. Arbetsfördelning inom styrelsen Styrelsen har inrättat finansutskott, ersättningsutskott och revisionsutskott. Utskottens uppgifter fastläggs av styrelsen i särskilda instruktioner. De har inget generellt beslutsmandat utan rapporterar sitt arbete till styrelsen. Finansutskottet bestod 2014 av vice ordföranden PerAnders Gustafsson, ordföranden Jonas Rosman, styrelseledamot Magnus Karlsson, vd Carl Henrik Ohlsson och Lena Erikson, med den förstnämnde som ordförande för utskottet. Riskkontroll För uppföljning av bolagets risker finns en riskkontrollfunktion enligt Finansinspektionens riktlinjer som utförts av konsulten Kaj Svensson från Trollhättan. Styrelsen har fastställt en särskild instruktion för riskkontrollfunktionen. Riskkontrollfunktionen träffar styrelsen en gång årligen, samt avlägger kvartalsvisa rapporter. Fortlöpande rapporteras till det nyinrättade revisionsutskottet och vd. Ersättningsutskottet bestod av ordföranden Jonas Rosman och vice ordföranden Per-Anders Gustafsson, med den försnämnde som ordförande. Revisionsutskottet bestod av Eric Grimlund som ordförande, Camilla Bender Larson samt ordföranden Jonas Rosman. Certifiering Bolaget är ISO-certifierat såväl för kvalitet som miljö sedan 2001. Revisionsansvarig är BMG Trada Göteborg. Bolaget har under årets certifiering av hela verksamheten uppnått noll avvikelser mot ISO-standarden både för kvalitet och miljö. I samtliga utskott är vd Carl Henrik Ohlsson sekreterare och föredragande utanför utskottet, förutom i finansutskottet där omvärldsanalytikern Anders Tykeson från Länsförsäkringar Göteborg & Bohuslän har motsvarande uppgifter. Verkställande direktören Sedan september 1997 är Carl Henrik Ohlsson vd för bolaget. Presentation av vd finns under rubriken företagsledning i årsredovisningen. Möten och närvaro Styrelsen har under räkenskapsåret 2014 genomfört tio sammanträden med hög närvaro. Alla närvarande alla gånger utom Jonas Rosman som anmält förhinder två gånger och Patric Eriksson och Camilla Bender Larson som anmält förhinder var sin gång. Ersättning till företagsledningen Ordinarie bolagsstämma fastställde principer för ersättning och andra anställningsvillkor för företagsledningen enligt not 36 i årsredovisningen på förslag av ersättningsutskottet och behandlat i styrelsen. Internrevision Styrelsen har utsett en från den operativa verksamheten oberoende granskningsfunktion, internrevision enligt Fi- 58 Styrelsens rapport om intern kontroll avseende den finansiella rapporteringen 2014 Denna rapport om intern kontroll avseende den finansiella rapporteringen 2014 har upprättats i enlighet med Koden och i enlighet med den vägledning till Koden av den 17 oktober 2005 som tagits fram av arbetsgrupper från Svenskt Näringsliv och FAR. Rapporten är inte en del av den formella årsredovisningen och rapporten är inte granskad av bolagets revisorer. Processen för intern kontroll och riskhantering baseras på kontrollmiljön och omfattar fyra huvudaktiviteter: kontrollaktiviteter, riskbedömning, information och kommunikation samt uppföljning. försäkringar Göteborg och Bohusläns omvärldsanalytiker Anders Tykeson genom särskilt upprättat avtal. Kontrollmiljö Basen för den interna kontrollen avseende den finansiella rapporteringen utgörs av kontrollmiljön med den organisation, beslutsordning samt fördelning av befogenheter och ansvar mellan de olika organ styrelsen och verkställande direktören inrättat för bolaget. Denna ordning dokumenteras och kommuniceras i styrdokument i form av interna policy, riktlinjer och instruktioner. Exempel på sådana styrdokument är rapportinstruktion och attestinstruktion. Information och kommunikation De interna styrdokumenten är föremål för översyn och beslut minst en gång per år. Styrdokumenten publiceras på bolagets intranät. Varje chef ska se till att bestämmelserna kommuniceras till underställd personal. Kommunikation med våra kunder och allmänhet sker främst via pressinformation samt genom vår hemsida, där bolagsinformation utformas enligt Svensk kod för bolagsstyrning. Styrelsen har utsett ett finansutskott med uppgift att ansvara för beredningen av styrelsens arbete för att kvalitetssäkra den finansiella rapporteringen. Vidare har styrelsen bland annat för beredning av den finansiella rapporteringen inrättat funktioner för internrevision, compliance respektive riskkontroll i syfte att stödja styrelsen i uppföljningen av att verksamheten bedrivs i enlighet med styrelsens beslut. Styrelsen har ett särskilt revisionsutskott för fokusering på kvalitetsarbetet och bolagets granskning och dess uppföljning. Uppföljning Uppföljning sker kvartalsvis genom kvartalsbokslut, riskkontroll och balanserat styrkort av företagsledningen. Månadsvis upprättar vd ett vd-brev om bolagets utveckling. Båda dessa uppföljningar går till styrelse, revisor, riskkontroll, Compliance och valberedning. Vd-brevet ges även ut månadsvis till personal via intranät, samt muntlig personalinformation kvartalsvis. Riskbedömning Riskbedömning omfattar att identifiera och kartlägga väsentliga risker som påverkar den interna kontrollen avseende den finansiella rapporteringen. Dessa risker kartläggs och identifieras på bolagsnivå och enhetsnivå. Kvartalsvis sker uppföljning till styrelse och företagsledning för bolagets totala risknivå. En oberoende granskningsfunktion, Internrevision, har inrättats i syfte att stödja styrelsen i uppföljningen av att verksamheten bedrivs i enlighet med styrelsens beslut. Internrevision ska genom granskning och rapporter utvärdera om verksamheten bedrivs på ett effektivt sätt, om rapporteringen till styrelsen ger en korrekt bild av verksamheten och om verksamheten bedrivs enligt gällande interna och externa regelverk. Internrevision rapporterar till bolagets styrelse samt även vd. Internrevisor har Maria Hansson Lindgren från LFAB varit. Vidare ska varje chef se till att styrdokument efterlevs inom sitt ansvarsområde. Kontrollaktiviteter Riskerna i den finansiella rapporteringen begränsas genom noggrant förberedda bokslut, standardiserade arbetsrutiner med inbyggda kontrollfunktioner samt utvärdering av arbetet med kontinuerliga förbättringar. Den finansiella informationen analyseras och granskas på olika nivåer i organisationen innan den blir offentligt publicerad. Beträffande finansiell rapportering är ansvaret uppdelat på front-office respektive back-office. Ett kontinuerligt arbete pågår med att eliminera och reducera identifierade väsentliga risker som påverkar den interna kontrollen avseende den finansiella rapporteringen. Arbetet inkluderar utveckling och förbättring av kontrollaktiviteter samt insatser för att medarbetarna ska ha rätt kompetens. Finansiell rådgivare har varit Läns- Funktionen Compliance har till uppgift att fortlöpande identifiera, bedöma, övervaka och rapportera compliancerisker, d.v.s. risk för sanktioner enligt lag eller föreskrift och risk för finansiell förlust. Rapportering sker till styrelsen samt även till vd. Compliancefunktionen har konsulten BengtErik Nilsson från Uddevalla utfört. Funktionen riskkontroll har till uppgift att enligt Finansinspektionens riktlinjer följa upp bolagets risker enligt den gruppgemensamma s.k. riskkartan. Riskkontrollfunktionen har utförts av konsulten Kaj Svensson från Trollhättan. 59 Ordlista Affär för egen räkning (f e r) Den del av försäkringsaffären som ett försäkringsbolag självt står risken för och som alltså inte återförsäkras hos andra bolag. Avvecklingsresultat För skador som inte är slutreglerade vid räkenskapsårets utgång reserveras medel i avsättning för oreglerade skador. Den bedömning av kommande utbetalningar som gjorts kan emellertid av olika skäl visa sig avvika från slutreglerat utfall. Om det beräknade ersättningsbeloppet för en skada visar sig vara övervärderat respektive undervärderat, uppstår då i nästa bokslut en avvecklingsvinst respektive förlust. Direkt försäkring Försäkringsavtal som bolaget ingår med försäkringstagare utan förmedling av annat försäkringsbolag. Diskontering och ränta Trafikförsäkringsaffären är en affär med lång avvecklingstid. Det innebär att det kan ta många år innan en skada är slutbetald. Under tiden förräntas den avsättning som bokförs som reserv för skadan. Därför kan ett lägre belopp än det nominella avsättas som reserv, d.v.s. avsättning för oreglerade skador diskonteras med en långsiktigt bedömd diskonteringsränta. Ej intjänade premier En skuldpost, som i princip motsvarar den del av premieinkomsten som vid bokslutet hänför sig till nästkommande år. Försäkringsersättningar Utbetalda försäkringsersättningar plus oreglerade skador vid årets slut minus oreglerade skador vid årets början. En del av försäkringsersättningarna utgörs av reservavvecklingsresultat. Försäkringstekniska avsättningar (reserver och återbäring) Sammanfattande benämning på ej intjänade premier (premiereserv), oreglerade skador (ersättnings- och skadebehandlingsreserv) samt avsatt till återbäring. Oreglerade skador De skador som inträffar under räkenskapsåret hinner av olika skäl inte alltid slutregleras före årets utgång. I bokslutet måste därför en avsättning göras för beräknade, ännu inte utbetalda försäkringsersättningar. Denna skuld-post kallas oreglerade skador. Periodiseringsfond En bokslutsdisposition som tillåter en avsättning med 25 procent av årsvinsten. Varje årsfond måste upplösas efter sex år. Placeringstillgångar De pengar som betalas in och som inte behövs i den löpande rörelsen placeras enligt myndigheternas föreskrifter och i övrigt på bästa sätt för att ge god avkastning och värdetillväxt. Placeringstillgångar är en sammanfattande benämning på bolagets ”lager” av statspapper, obligationer, förlagsbevis, aktier, fastigheter och lån m.m. Premieinkomst Motsvarar i princip under året influtna premiebelopp. Premieintäkt Avser den premieinkomst som belöper på räkenskapsåret. Premierna inbetalas vid skilda förfallodagar under året och avser som regel en försäkringstid av ett år. Den del av premieinkomsten, som avser påföljande år, redovisas i bokslutet som en skuldpost och kallas ej intjänade premier. Resultat, tekniskt och icke tekniskt Uppdelas i resultaträkning på tekniskt och icke tekniskt resultat. Tekniskt är sakaffärernas resultat och icke tekniskt är finans- samt liv- och bankaffärens resultat. Rörelsemarginal Beräknas som tekniskt resultat före bokslutsdispositioner och skatt, dividerat med premieintäkter för egen räkning. Soliditet Förhållandet mellan konsolideringskapital och försäkringstekniska avsättningar för egen räkning uttryckt i procent. Soliditet kan även mätas som förhållandet mellan justerat eget kapital och balansomslutningen. KI-tal Är ett nyckeltal i bank- och livaffärerna. K står för kostnader och I för intäkter. KI är relationen mellan de båda, och därmed ett kvotmått på lönsamhet i det lokala länsförsäkringsbolaget. Solvens II Ett för EU gemensamt och nytt framtaget regelverk för att beräkna kapitalstyrka jämfört med risk, samt krav på ändamålsenliga och dokumenterade processer för styrning och kontroll. Kalkylränta Eftersom premierna betalas i förskott och viss tid förflyter från det en skada inträffar till dess ersättning utbetalas, uppsamlas hos bolaget ett kapital som ger avkastning. Den beräknade räntan på detta kapital kallas kalkylränta. Denna ränta överförs i resultaträkningen från finansrörelsen till försäkringsverksamheten. Räntan skall spegla den riskfria räntenivån för tiden motsvarande reservernas avvecklingstid, d.v.s. en framåtblickande genomsnittlig ränta. Solvensgrad livaffär Samma som konsolideringsgrad livaffär, men exkluderar återbäringsmedel. D.v.s. ger högre procentsats än konsolideringsgraden. Solvensmarginal sakaffär Erforderlig solvensmarginal, bestäms enligt Finans-inspektionens anvisningar, och är ett mått på hur stort kapital ett försäkringsbolag anses behöva. Beräkningen görs utifrån bolagets premieinkomster samt dess skadeersättningar. Den erforderliga solvensmarginalen är det högsta av de två beräknade värdena och relateras till kapitalbasen. Kapitalbas Med kapitalbas menas det tillgängliga kapitalet. Ett försäkringsbolags kapitalbas innehåller i första hand eget kapital. Konsolideringsgrad sakaffär Förhållandet mellan konsolideringskapital och premieinkomst för egen räkning, uttryckt i procent. Konsolideringsgraden beräknad på detta sätt, är det mått på kapitalstyrka hos försäkringsbolag som normalt används. Solvensmarginal livaffär Den marginal som tillgångarnas värden överstiger garanterade åtaganden. Konsolideringsgrad livaffär Förhållandet mellan livbolagets tillgångar till marknadsvärden och spararnas garanterade medel inklusive återbäringsmedel (fördelade men ej garanterade). Konsolideringskapital sakförsäkring Sammanfattande benämning på eget kapital, obeskattade reserver och uppskjuten skatt. Kvardröjande risk Om reserven för ej intjänade premier bedöms otillräcklig för att täcka förväntade skade- och driftskostnader för det gamla försäkringsbeståndet fram till nästa förfallodag, ska avsättning för kvardröjande risk ske. Säkerhetsreserv Avsättning till säkerhetsreserv är en bokslutsdisposition. Säkerhetsreserven är till för att utjämna svängningar i riskförloppet. Utjämningsfond Skadeförsäkringsrörelse är av naturliga skäl utsatt för betydande kastningar i årsresultaten, främst beroende på antalet storskador och deras omfattning. För att utjämna dessa kastningar har till och med 1990 skattefri avsättning kunnat ske till en fond som kallas utjämningsfond. Ytterligare avsättningar får inte göras. Återförsäkring Om ett försäkringsbolag inte kan eller vill bära hela den ansvarighet som det iklätt sig gentemot försäkringstagare återförsäkrar bolaget helt eller delvis de tecknade försäkringarna. Man talar härvid om avgiven återförsäkring respektive mottagen återförsäkring (indirekt försäkring). 60 Skövde Rådhusgatan 8, Box 600, 541 29 Skövde, vx 0500-777 000 | Falköping Storgatan 1, 521 42 Falköping, 0515-677 200 | Lidköping Lidbecksgatan 2, Box 2187, 531 02 Lidköping, 0510-777 220 | Mariestad Esplanaden 5, Box 32, 542 21 Mariestad, 0501-377 240 | Tidaholm Gamla Torget 6, 522 31 Tidaholm, 0502-777 260 | Skara Stortorget 1, 532 30 Skara, 0511-241 00 | Habo Jönköpingsvägen 13 A, 566 31 Habo, 036-172 400 | Vara Stora Torget 4, Box 11, 534 21 Vara, 0512-797 270 | E-post [email protected] LFskaraborg.se
© Copyright 2026