Osavuosikatsaus 1.1. – 31.3.2014 [tilintarkastamaton]
Uusia aluevaltauksia
Tuloslaskelma EURk
 Ensimmäisen vuosineljänneksen liikevaihto+korkotuotot nousivat 18.6%
edellisvuodesta ja olivat EUR 4.7m (EUR 3.9m Q1/2013).
 Ensimmäisen vuosineljänneksen EBT parani 70.3% ja oli EUR 1.8m (EUR 1.1m). EBTmarginaali oli vastaavasti 39.1% (27.2%)
Q1/2014
Q1/2013
Liikevaihto + korkotuotot
4 670
3 936
EBT
1 824
1 071
39,1 %
27,2 %
1 460
808
Q1/2014
Q1/2013
Lainasaamiset
35 285
20 744
B-Sarjan osakkeet
12 874
6 990
9 904
3 594
Omavaraisuusaste
63,2 %
67,7 %
Omavaraisuusaste ilman B-sarjan osakkeita
30,4 %
38,3 %
EBT, % liikevaihdosta
Kauden tulos
 Omavaraisuusaste laski 63.2% tasolle (67.7%). Omavaraisuusaste ilman B-sarjan
osakkeen sijoituksia (”hard equity”) puolestaan laski 30.4% tasolle (38.3%)
Tase EURk
Korollinen nettovelka kauden lopussa
1
49%
liiketoiminnan
Q1/2014 tuotoista
38%
liiketoiminnan
Q1/2014 tuotoista
13%
liiketoiminnan
Q1/2014 tuotoista
Toimitusjohtajan katsaus
Ruotsin toiminnot käynnistettiin suunnitellusti
 OPR-Vakuus jatkaa vuonna 2014 kannattavan kasvun strategiansa toteuttamista. Laajennamme toimintaamme Suomen
ulkopuolella ja palvelemme entistä laajemmin kuluttajien lisäksi myös pk-yrityksiä.
 Everyday lanseerattiin Ruotsissa helmikuussa (www.everydayplus.se). Virtuaaliluottokortti on uudenlainen tuote ruotsalaisille
kuluttajille ja palvelumme onkin otettu markkinoilla mielenkiinnolla vastaan. Pitkäaikaiset suhteet pohjoismaisiin
rahoittajakumppaneihimme ovat myös mahdollistaneet maakohtaisen rahoitussopimuksen solmimisen Ruotsiin heti
toimintojen käynnistämisestä alkaen.
 Q1/2014 oli Yritysluoton (www.yritysluotto.fi) ensimmäinen kokonainen toimintakvartaali. Laajensimme asiakaskunnan
toiveesta tarjottavien lainojen maksimimaturiteettia kolmesta kuuteen kuukauteen. Vaikka on vielä liian aikaista lausua
mitään konkreettista tuotteen pidemmän aikavälin menestyspotentiaalista, on ollut ilo huomata, että jokainen
toimintakuukausi on toistaiseksi osoittanut kasvua edelliseen. Loppuvuosi 2014 antaa vihjeitä, kuinka laajasti pk-yritykset
alkavat hyödyntää Yritysluottoa käyttöpääomatarpeissaan.
 Liiketoiminnan tuotot olivat vuoden ensimmäisellä neljänneksellä EUR 4.7m, mikä edustaa 18.6% kasvua edellisvuoteen
verrattuna. Yhtiön operatiivinen kannattavuus (EBT) kehittyi erityisen suotuisasti ollen Q1/2014 EUR 1.8m. Tämä edustaa
70.3% kasvua vuotta aiempaan. Emoyhtiön ulkopuoliset uudet liiketoiminnot (Yritysluotto ja kansainväliset operaatiot) olivat
laajuudeltaan 6.3% emoyhtiön liiketoiminnan tuotoista1.
”
Everyday lanseerattiin
Ruotsissa helmikuussa.
Virtuaaliluottokortti on
uudenlainen tuote
ruotsalaisille kuluttajille ja
palvelumme onkin otettu
markkinoilla mielenkiinnolla
vastaan.
Petteri Kleemola
toimitusjohtaja
1) Tämä osavuosikatsaus käsittelee emoyhtiö OPR-Vakuus Oy:tä
5
Q1/2014: Liiketoiminnan tuotot kasvoivat uuteen ennätykseen 1
Liiketoiminnan tuotot EUR 4.7m
EURk
4 657
2
4 670
4 271
4 113
3 936
3 757
3 792
Q3 2012
Q4 2012
3 579
3 324
3 168
2 832
2 341
2 420
2 936
2 533
2 112
1 694
Q1 2010
1)
2)
Q2 2010
Q3 2010
Q4 2010
Q1 2011
Q2 2011
Q3 2011
Q4 2011
Q1 2012
Tarkastelemme toiminnan laajuutta liikevaihdon ja korkotuottojen yhdistelmänä. Liikevaihto sisältää
ensisijaisesti palkkiotuotot ja korkotuotot sisältävät lainaehtojen mukaiset korot.
Ero edelliseen Q4 raporttiin verrattuna johtuu tilintarkastuksessa havaitusta jaksotustulkinnasta
6
Q2 2012
Q1 2013
Q2 2013
Q3 2013
Q4 2013
Q1 2014
Q1/2014: Liiketoiminnan tulos nousi uuteen ennätykseen
Voitto ennen veroja (EBT) EUR 1.8m
EURk
1 824
1 545
1 141
1 071
1 016
1 007
795
1
772
696
669
691
627
590
568
455
380
295
Q1 2010
1)
Q2 2010
Q3 2010
Q4 2010
Q1 2011
Q2 2011
Q3 2011
Q4 2011
Q1 2012
EBT Q4/2013 on heikompi kuin edellisessä osavuosikatsauksessa, johtuen tilinpäätöksen vaatimista
varauksista
7
Q2 2012
Q3 2012
Q4 2012
Q1 2013
Q2 2013
Q3 2013
Q4 2013
Q1 2014
Korkea omavaraisuusaste
Q1/2014: Omavaraisuus vakaalla tasolla 1
100,0 %
B-sarjan etuosakeohjelma
tuottoa.fi käynnistetään
80,0 %
60,0 %
40,0 %
20,0 %
0,0 %
Q1 2010
Q2 2010
Q3 2010
Q4 2010
Q1 2011
Q2 2011
Q3 2011
Nettovelkaisuusaste
1)
Q4 2011
Q1 2012
Omavaraisuus
Termi Omavaraisuus “hard equity” viittaa tunnuslukuun, jossa tuottoa.fi -etuosakeohjelman kautta
kerätyt sijoitukset luetaan oman pääoman ulkopuolelle
8
Q2 2012
Q3 2012
Q4 2012
Omavaraisuus "hard equity"
Q1 2013
Q2 2013
Q3 2013
Q4 2013
Q1 2014
Tuottoa.fi
OPR-Vakuuden B-sarjan etuoikeutetun osakkeen omistus jakautuu 483 sijoittajalle
Yhteenveto
Omistajien lukumäärä sijoituskokoluokittain
 Tuottoa.fi –ohjelmassa OPR tarjoaa sijoittajille
mahdollisuuden omistaa yhtiötä etuoikeutettujen
B-sarjan osakkeiden kautta
21
Omistusjakauma sijoituskoon mukaan EURm
50
3,3
 B-sarjan etuoikeutettuja osakkeita on tarjottu
yleisölle huhtikuusta 2011 alkaen. Maaliskuun 2014
loppuun mennessä sijoitusten kumulatiivinen
nettokertymä on EUR 12.9m
4,9
4,7
412
 31. maaliskuuta 2014 tehdyt sijoitukset jakautuvat
483 eri sijoittajalle, keskimääräisen sijoitussumman
ollessa noin EUR 27,000
EUR 100k +
EUR 50-100k
20 suurinta
Alle EUR 50k
Kertyneet sijoitukset EURm
21-100 suurinta
101 + suurinta
B-sarjalle jaetut osingot EURk
12,9
 Maaliskuun 2014 loppuun mennessä OPR on
maksanut osinkoa koko ohjelman ajalta B-sarjan
osakkeenomistajille yhteensä EUR 1.23m
10,7
191
9,2
162
8,1
 Valitun strategisen linjauksen mukaisesti sijoituksia
otetaan toistaiseksi vastaan. Johtoryhmä arvioi
aktiivisesti yhtiön pääomarakennetta.
4,6
5,2
6,5
5,4
144
7,0
119 111 126
85
3,1
57
1,3
0,4
Q2
11
Q3
11
Q4
11
204
Q1
12
Q2
12
Q3
12
Q4
12
9
Q1
13
Q2
13
Q3
13
Q4
13
Q1
14
0
6
Q2
11
Q3
11
24
Q4
11
Q1
12
Q2
12
Q3
12
Q4
12
Q1
13
Q2
13
Q3
13
Q4
13
Q1
14
Tuloslaskelma Q1/2014
EURk, tilintarkastamaton
Q1/2014
Q4/2013
Q1/2013
Q4/2012
2 543
2 550
2 580
2 573
0
0
0
0
-419
-442
-394
-409
-1
-1
-2
-4
-1 839
-2 426
-2 141
-2 349
284
-319
42
-189
Korko- ja rahoitustuotot
2 127
2 135
1 356
1 219
Korko- ja rahoituskulut
-587
-505
-328
-339
Rahoitustuotot ja -kulut
1 540
1 630
1 028
880
Tulos ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja
1 824
1 311
1 071
691
-365
-335
-262
-115
1 460
976
808
576
Liikevaihto
Liiketoiminnan muut tuotot
Henkilöstökulut
Poistot ja arvonalentuntumiset
Liiketoiminnan muut kulut
Liikevoitto
Tuloverot
Kauden tulos
10
Tase Q1/2014
EURk, tilintarkastamaton
Pysyvät vastaavat
Vaihtuvat vastaavat
Pitkäaikaiset saamiset
Lyhytaikaiset saamiset
Lainasaamiset
Muut saamiset
Lyhytaikaiset saamiset yhteensä
Rahat ja pankkisaamiset
Vaihtuvat vastaavat yhteensä
Vastaavaa
Oma pääoma
Osakepääoma
Sijoitettu vapaa oma pääoma
Edellisten vuosien voittovarat
Tilikauden tulos
Oma pääoma yhteensä
Vieras pääoma
Pitkäaikaiset velat
Lyhytaikaiset velat
Korolliset velat
Muut velat
Lyhytaikaiset velat yhteensä
Vieras pääoma yhteensä
Vastattavaa
11
31.3.2014
16
31.3.2013
40
31.12.2013
17
31
21
31
35 285
1 911
37 196
2 051
39 278
39 294
20 744
314
21 059
2 700
23 779
23 819
31 360
1 052
32 413
2 470
34 913
34 930
15
12 874
10 480
1 460
24 829
15
6 990
8 303
808
16 116
15
10 695
7 066
3 604
21 380
11 955
2 510
14 465
14 465
39 294
6 293
1 409
7 702
7 702
23 819
11 176
2 374
13 550
13 550
34 930
OPR-Vakuus Oy | Lautatarhankatu 8 B | Fi-00580 Helsinki | www.opr-vakuus.fi