Årsredovisning 2014 - IP-Only
IP-Only AB Postadress: 753 81 Uppsala Besöksadress: S:t Persgatan 6, Uppsala Norra Stationsgatan 69, Stockholm Tel: 018-843 10 00 E-post: [email protected] www.ip-only.se Årsredovisning 2014 Full fart framåt! Årets Bolag 2014 I hård konkurrens utsågs IP-Only i januari till Årets Bolag 2014 på Telekomgalan på Grand Hôtel i Stockholm. Terminstart Telekom, som anordnas av Telekomnyheterna, samlar hela IT- och Telekom branschen och avslutas med en gala där Telekompriset delas ut i sju kategorier, varav Årets Bolag är det stora prestigepriset. ”En hård konkurrens är något som gynnar både innovation och slut kunder. För att konkurrens ska uppstå krävs att någon vågar satsa framåt. Årets vinnare har lyft blicken högre och längre än någon annan på den svenska marknaden”, lyder en del av motiveringen. Innehållsförteckning 1 2 Finansiella highlights 2014 18 Förvaltningsberättelse 3 Affärsidé, strategi och mål 24 Koncernens rapport över totalresultatet 4 Intervju med VD Mikael Philipsson 25 Koncernens balansräkning 6 Öppna nät och Smart Fiberstad 26 Koncernens kassaflödesanalys 8 En smart fiberstad på väg mot 100 % 27 Moderbolagets resultaträkning 10 Värderingar – ett viktigt stöd till verksamheten 28 Moderbolagets balansräkning 11 Jobba på IP-Only 29 Moderbolagets kassaflödesanalys 13 IP-Onlys infrastruktur 31 Noter 15 Genombrott för fiber till retail- och restaurangkedjor 56 Revisionsberättelse 16 IP-Onlys ekosystem 58 Ägare och styrelse 60 Ordlista Finansiella highlights 2014 2 »IP-Only fortsatte under 2014 den storskaliga utbyggnaden av ett kraftfullt öppet och neutralt fiberaccessnät som inleddes året innan, och vid 2014 års utgång hade drygt tiotusen installationer utförts och totalt tre gånger så många installationer kontrakterats. Under året gjordes också ett antal strategiska bolagsförvärv på stadsnätssidan för att stärka IP-Onlys satsning på att etablera och bygga ut en öppen och neutral fiberinfrastruktur i Sverige. I och med förvärvet av hostingverksamheten Availo stärks förutsättningarna för utveckling och drift av högkvalitativa tjänster i nätet. De förvärvade bolagen har bidragit med 130,0 mkr till omsättningen under 2014. Verksamheten har fortsatt att utvecklas positivt under 2014 med en omsättningsökning om 48,8 %, från 438,9 mkr till 653,0 mkr och ett EBITDA-resultat som ökade med 11,0 % från 85,5 mkr till 94,9 mkr.« Helåret januari-december 2014 Nettoomsättning 653,0 mkr (438,9 mkr) Bruttomarginalen förbättrades till 58,1% (55,9 %) EBITDA 94,9 mkr (85,5 mkr) Rörelseresultat 11,1 mkr (25,2 mkr) Resultat efter skatt -40,8 mkr (-3,7 mkr) Kassaflöde från den löpande verksamheten 159,1 mkr (166,4 mkr) Likvida medel 108,1 mkr (40,9 mkr) per 31 december NETTOOMSÄTTNING OCH RESULTATUTVECKLING INTÄKTER PER SEGMENT 2014 Mkr 700 70% 600 60% Bynet Operatörer Open Network Services 500 50% 400 40% Drift- & Outsourcingaktörer 300 30% 200 Bank & Finans Contact centers 20% 100 0 10% -100 0% Nettoomsättning (mkr) EBITDA (mkr) Bruttomarginal % Corp & Public Content providers & Media EQT förvärvade IP-Only AB-koncernen i juli 2013 genom det nybildade bolaget IP-Only Holding AB och därmed uppstod också IP-Only Holding-koncernen. Bolaget IP-Only Holding AB har begränsad verksamhet och jämförelsetalen för verksamheten kan därför i vissa delar baseras på den tidigare IP-Only AB-koncernen för att ge en mer rättvisande jämförelse av helårstal för den operativa verksamheten. Affärsidé, strategi och mål IP-Only startade sin verksamhet 1999 och byggde från Erbjuda andra operatörer och tjänsteleverantörer början upp en verksamhet baserad på en övertygelse tillgång till accessnätstjänster med attraktiva och i om Internet och IP som centrala bärare för all form av hög grad skalbara gränssnitt för enkel försäljning och kommunikation. Över tid har man samlat kompetens kundhantering, dels i IP-Onlys egna infrastruktur och och personer med kunskap och erfarenhet av att bygga dels i andra fibernät som drivs av IP-Only. och driva en komplett modern infrastruktur av fibernät, datacenter och tekniska tjänsteplattformar. Bygga och utveckla öppna och neutrala accessnät för att öka täckningen och adresserbar marknad och samtidigt öka nyttjandegraden av stamnätet samt att i Affärsidé IP-Onlys affärsidé är att äga, driva och utveckla sin egna nordiska nätinfrastruktur och erbjuda tjänster som utgör fundamenten till det digitala informationssamhället. Grunden för verksamheten är det nordiska stam- och accessnätet med tillhörande egna datacenter för tjänster inom serverhosting och Internet. Kunderna utgörs av andra operatörer, tjänsteleverantörer på Internet, samt IT-intensiva företag och organisationer inom privat och offentlig sektor. Strategi så stor utsträckning som möjligt leverera tjänster över egen infrastruktur hela vägen fram till kunden. Läs mer på sidan sex om IP-Onlys modell för öppna fibernät. Erbjuda stora företag och IT-intensiva nischsegment som t.ex. callcenterföretag och bank- och finanssektorn högkvalitativa, kostnadseffektiva, flexibla och moderna nättjänster. Kunderna har en stor frihet i design och utformning med kombinationer av Ethernet, Internet, Telefoni, Datacenter och mervärdestjänster som Virtuell Server, Remote Backup, Brandvägg, DDoS-skydd etc. Erbjuda media- och tjänsteleverantörer på Internet högkvalitativa tjänster för effektiv distribution av IP-Only fokuserar genomgående på att leverera hög- alla former av ”molntjänster” och mediainnehåll till kvalitativa, skalbara och kraftfulla tjänster i en modern slutkunder på hela Internet samt infrastruktur för infrastruktur av fibernät och datacenter. serverhosting och datacenter. Strategin bygger på en fortsatt ökande efterfrågan på de tjänster som utgör grunden för det digitala samhället. Fiberbaserat Internet, webb-tv, e-handel, 24-timmarsmyndigheter, sociala medier, molntjänster, etc. kräver alla både tillförlitlig och kraftfull infrastruktur. IP-Onlys strategi är att möta denna efterfrågan på bl.a. följande sätt: Utmärkas som en leverantör med hög teknisk kompetens och driftkvalitet samtidigt som kundrelationen kännetecknas av en nära, öppen och ärlig dialog. Med ansvarsfullt ledarskap och ett medvetet arbete med sin bolagskultur ska IP-Only bygga förtroende både internt och externt samt stärka varumärket långsiktigt. Mål IP-Onlys mål är att vara den främsta leverantören i Norden av tjänster som utgör fundamenten till det digitala informationssamhället såsom öppna och neutrala fibernät, Internet, datacenter, serverkapacitet och telefoni. 3 Full fart framåt 4 Mikael Philipsson, du är VD för en av Sveriges mest nu steget till att fiberansluta sina anläggningar över hela offensiva fibernätsoperatörer. Ni bygger fiberinfra- landet. struktur i stad och på landsbygd, levererar nät till landets mest krävande bolag och tar plats i bredbandsdebatten. Hur är läget? Jo tack bra, det är fantastiskt att få jobba med något man tycker är både intressant, viktigt och roligt; att få ge hela Sverige tillgång till en helt ny fiberinfrastruktur. Som tur är jag inte ensam utan har duktiga kollegor, en engagerad styrelse och ägare med ett tydligt fokus. Och hur har allt detta påverkat IP-Only? Vi är fortfarande i en tidig expansionsfas, men redan under 2014 ökade nettoomsättningen med 49 % och även EBITDA-resultatet ökade med 11 % trots att vi under året tagit på oss stora kostnader för att möjliggöra vår storskaliga satsning på nätinfrastruktur och fortsatt tillväxt. Vi har också vuxit genom att rekrytera många duktiga Det låter som en bra kombination för att få medarbetare och vi har gjort två strategiskt viktiga förvärv saker gjorda. Var det något särskilt du kommer i byNet och Availo som på olika sätt mycket väl kom- ihåg från 2014? pletterar oss och passar in som viktiga bitar i det pussel Ett toppenår! Vår stadsnätssatsning har nu passerat vi lägger. Availo kommer in med kompetens, teknik och 100 000 adresserade hushåll och fibernät utbyggt till plattformar kring datacenter och byNet är Sverigeledande ca 30 000 hushåll. Vi vann några fantastiska WAN- på fiber till landsbygd. affärer, bland annat med McDonald´s och Systembolaget, och börjar nå ut till kommuner med vårt koncept Smart Fiberstad – helhetsvisionen för den fiberuppkopplade kommunen. En verklig höjdpunkt 2014 var när IP-Only vann Telekomgalans utmärkelse ”Årets bolag 2014” med motiveringen att vi ”lyft blicken högre och längre än någon annan på marknaden” och att vi vågar satsa för att uppnå konkurrens och innovation i fibernäten. Det är ett stort erkännande som vi är mycket stolta över. Vad har den stora utmaningen varit med att växa snabbt och samtidigt leverera allt mer? En utmaning har varit att bygga upp organisation och processer med hög kvalitet för att hantera den stora volymen kunder och för att leverera så snabbt som vi önskat och lovat. Det är komplext att bedriva denna verksamhet, från försäljning till att bygga nät och samordna under leverantörer av olika slag, marktillstånd etc. Tyvärr har det betytt att kunder ibland hamnat i kläm vilket jag beklagar. Öppet och neutralt verkar viktigt, För att komma tillrätta med det här har vi byggt upp en är inte alla nät det? organisation och satsat mycket på avancerade verktyg i Nej, tittar vi på marknaden, både i Sverige och runt om i allt från försäljningsprocess till färdig utbyggnad. Vi har världen, så finns det många nät där nätägaren själv säljer även gjort en stor satsning för att åstadkomma en hög tjänster i nätet. De kontrollerar också villkoren för andra driftkvalitet i näten. tjänsteleverantörer i nätet vilket leder till snedvriden konkurrens och låg innovation av tjänster. I förlängningen är det en demokratifråga och det är ingen slump att både Barack Obama och FN lyft frågan om nätneutralitet, dvs vikten av tillgång till ett öppet Internet för att ALLA ska kunna vara en del av dagens digitaliserade informationssamhälle. På tal om utmaningar, hur ser det ut med sådana framöver? En utmaning för hela branschen, som också uppmärksammats av PTS, är att kvaliteten i nät och tjänster måste bli bättre. Jag är övertygad om att det inom en inte allt för lång framtid kommer att bli högre krav på tillgänglighet i fibernäten än vad det är i elnäten idag. För IP-Only är Mycket händer när det gäller fiber till hemmen, högsta kvalitet i näten något vi haft med oss från starten. är det full fart även på företagssidan? Vi är väl rustade. Däremot finns det många mindre fibernät Ja, det är det. Snabbt och stabilt nätverk mellan kontor, i landet idag där frågan om kvalitet och säkerhet är ett pro- till datacenter, till Internet och molnet har börjat bli en blem. Drift i större skala är helt nödvändigt för att uppnå självklarhet för företag. Ett tecken på det är att vi 2014 hög kvalitet i fibernäten, därför tror jag att det är nödvän- vunnit flera avtal med restaurang- och retailkedjor. De tar digt med samverkan med kommuner och andra nätägare. Hur samverkar ni idag med kommunerna? ra den ”klassiska” operatörsrollen till en mer renodlad Vi har en mycket nära relation med de kommuner vi nätoperatör, där andra företag producerar och levererar verkar i. Det är viktigt, just för att skapa bra förutsättning- tjänster över näten. Jag ser fram emot att fortsätta leda ar för en effektiv fiberutbyggnad som alla kan ta del av, vi IP-Only med den bilden i sikte och genom att arbeta med kallar det för ”Smart Fiberstad”. Det finns mycket infra- duktiga människor som delar min övertygelse om att struktur i landet, det gäller att den tas tillvara och byggs ett fritt och öppet Internet byggs på öppen och neutral ut. I över 10 år har vi bundit samman lokala stadsnät infrastruktur tillgänglig för alla. med vårt nationella nät och fyllt dessa nät med intäkter från större företagskunder. Nu tar vi nästa steg i denna samverkan genom att hjälpa de kommuner som saknar resurser och kapital men som har stora utbyggnadsbehov. På så sätt maximerar vi nyttan av våra resurser och stadsnäten fyller sina befintliga nät och blir mer lönsamma. Vi är en privat aktör. En förutsättning för att Sverige ska nå bredbandsmålet är att privata och offentliga medel samverkar. Det viktiga, som jag ser det, är att det över tid finns flera fibernätägare i varje kommun så att det skapas ett konkurrenstryck. Vi och stadsnäten har här en viktig roll att fylla, som ett alternativ till den dominerande aktören i Sverige. Det är en stor utmaning där IP-Only kan bidra till bredbandsmålet genom att samverka med de kommuner och stadsnät som inte ser det som rimligt att göra en fiberutbyggnad i egen regi. 2015 och vidare, hur går tankarna då? Digitaliseringen av snart sagt alla delar av samhälle och företagande accelererar. IP-Only med sin helhet är här perfekt positionerade och kan bidra genom att reforme- MIKAEL PHILIPSSON, VERKSTÄLLANDE DIREKTÖR 5 Öppna nät och Smart Fiberstad 6 IP-Only har kompetensen och resurserna att ta ett hel- Genom Smart Fiberstad skapas en plattform som hetsgrepp på fiberutbyggnaden i de kommuner där vi är stimulerar framtagandet av nya tjänster, som t.ex. tjänster aktiva. Vi kallar detta helhetsgrepp ”Smart Fiberstad” och för välfärdssektorn. Kommunen eller regionen får genom det inkluderar boende i stad och på landsbygd, företag Smart Fiberstad en verktygslåda med obegränsade och offentliga verksamheter av alla typer. När det öppna möjligheter till innovation. Målet för IP-Only är att Smart nätet når alla kan det bli en plattform för kommunikation, Fiberstad ska generera regional kunskapsöverföring, samt kultur, innovation, företagande och samhällsservice. bidra till samarbeten mellan det offentliga och utvecklare Vägen till Smart Fiberstad går via partnerskap med kommunen eller regionen. Med lokal förankring formuleras en gemensam målbild och utbyggnaden sker proaktivt av välfärdstjänster. I IP-Onlys koncept ingår det att arbeta aktivt för att möjliggöra sådana samarbeten. Smart Fiberstad bidrar till en klimatsmart stad. Genom med transparens, öppenhet och insyn. Genom att IP-Only Smart Fiberstad och utbyggnaden av fibernätet förenas har en decentraliserad organisation med regionalt ansva- kommunen med omvärlden. Kommunikation med ljusets riga samt lokal representation, finns bra förutsättningar hastighet innebär att det blir möjligt att arbeta och stu- för ett nära samarbete. Tillsammans integrerar vi hela dera på distans. Delar av vård- och omsorgsarbetet kan samhället. Vi bygger bort de digitala klyftorna. göras via nätet. Minskade transporter innebär minskade koldioxidutsläpp. Konceptet bidrar också till att innovatio- Vad innebär Smart Fiberstad för kommunen och dess invånare? Smart Fiberstad skapar tillväxt, utveckling och sysselsättning. Nya tjänster och innehåll skapas, lokala entreprenörer finner nya marknader och verksamhetsområden. Tjänsteleverantörernas utbud gentemot hushållen utvecklas, så att fler i samhället kan ta del av de digitala tjänsterna. Företagen ges möjlighet att stanna kvar, det lokala och regionala näringslivet kan växa och nya företag får förutsättningar att etablera sig. nen av nya tjänster inom miljöområdet stimuleras. Vi på IP-Only miljardsatsar nu på Sveriges framtid och bygger en neutral och öppen fiberinfrastruktur för det digitala informationssamhället. 7 Nätet är ingenting utan dess innehåll och tjänster. Våra kunder är de som ”tillverkar” och tillhandahåller många av de tjänster som vi människor inte anser oss kunna vara utan. Tjänster som är en självklar del av livet och ska fungera – alltid. På IP-Only koncentrerar vi oss på infrastrukturen. Det ger tjänsterna högsta tillförlitlighet och undviker att snedvrida konkurrensen. Vårt nät skapar den snabba, säkra och robusta bas som våra kunder behöver för sin verksamhet. »IP-Only storsatsar på utbyggnaden av neutrala och öppna fibernät i Sverige. Med helhetskonceptet Smart Fiberstad integreras alla delar av samhället – från tätort till landsbygd, så att fler kan ta del av digitaliseringens möjligheter.« Ola Barthel, Chef för affärsområdet City Networks En smart fiberstad på väg mot 100 % 8 Vingåker i Södermanland är med sina 9000 invånare en mindre i Vingåker där intresserade kommuninvånare fick höra om mellansvensk kommun. Fiberutbyggnad har länge stått högt på Smart Fiberstad, byggplaner och en möjlighet att ställa frågor. önskelistan men ”marknaden” har inte knackat på dörren och Samtidigt inleddes försäljning där alla fastighetsägare i Ving- med en relativt glest befolkad kommun skulle kostnaden bli åker gavs möjlighet att teckna avtal om fiberanslutning. hög att bygga stadsnät i egen regi. Konsekvensen har blivit en förhållandevis låg fibertillgång. Sedan slutet av 2014 så har det dock blivit ändring på den fronten. Nu är man nämligen en av en handfull svenska kommuner som samarbetar med IP-Only kring konceptet och Parallellt gjordes motsvarande arbete med informations möten och försäljning på landsbygd. Detta arbete leds av byNet som är en del av IP-Only och sedan många år specialiserade på fiber i landsbygd. målbilden Smart Fiberstad. Ambitionen är att gå från en väldigt Bidragsoberoende ger flexibilitet blygsam fiberutbyggnad till att klara regeringens bredbands- Kommunen söker inte några bidrag för landsbygden utan all mål (100 Mbit/s till minst 90 % av hushåll och företag senast år utbyggnad görs kommersiellt, vilket har flera fördelar; inga 2020) och vidare mot 100 % fibertäckning. långa väntetider på beslut från Länsstyrelsen, man sätter egna Startskottet kriterier och kan innefatta alla (vid bidrag får inte fritids boende eller kransorter på mer än 200 hushåll inkluderas). Satsningen inleddes i slutet av 2014 i och med att Vingåkers Inga fiberföreningar krävs heller, vilket gör att de engagerade kommun och IP-Only, som startade Vingåker Stadsnät, teck- personerna i projektgrupperna kan lägga sin tid fullt på att nade en avsiktsförklaring om Smart Fiberstad och avtal om få med fler hushåll och hjälpa till med markavtal istället för fiberutbyggnad. Avtalet fastställer bland annat att 40 procent administration av förening och ansökningar. Grävning kan av alla hushåll och företag inom Vingåkers kommun senast år inledas så snart ett område uppnått sin anslutningsgrad utan 2016 ska ha tillgång till bredband med minst 100 Mbit/s och att behöva invänta beslut från Länsstyrelsen. Mindre krångel att senast år 2020 ska siffran vara uppe i 90 procent. All kom- för kommuninvånarna helt enkelt. munal verksamhet ska senast år 2016 ha tillgång till 100 Mbit/s eller mer. Den slutliga målbilden är dock klar; ingen ska stå Erbjudandet utanför utan hela kommunen ska kunna få bra bredband. Erbjudandet som går ut från Vingåker Stadsnät är en allt Just genom att se helheten och kombinera utbyggnad igenom solidarisk lösning, där alla erbjuds anslutning till till kommunala verksamheter och till bostäder med lokalt samma kostnad oavsett var i kommunen man bor, i centralort, engagemang får projektet en ekonomisk bärighet som mindre kransort eller ren landsbygd. Detta innebär att alla annars är svår att uppnå. delar på kostnader för att möjliggöra att alla inom kommunen Stad och landsbygd ska kunna få tillgång till och ansluta sig till fiber på lika villkor. Med parallella insatser för fiberutbyggnad i stad och på Tack vare att IP-Only tar ett helhetsgrepp på fiberfrågan landsbygd, till bostäder, företag och kommunala verksam- inkluderas hela kommunen i byggplanerna. Kort efter avtals- heter ska Vingåker lägga en viktig pusselbit för att skapa en teckning inleddes arbetet med de första informationsmötena attraktiv kommun för boende och företag. BYNET, Sveriges främsta företag för fiber på landsbygd, är och administration. Lokala resurser tas tillvara bland annat en del av IP-Only sedan hösten 2014. Sedan starten 2003 genom att skapa en projektgrupp, utse områdesansvariga och har byNet etablerat en framgångsrik modell för att installera låta boende gräva på den egna tomten. byNet har ett tjugotal fiberbaserat bredband i landsbygd. Modellen bygger på och anställda och huvudkontor i Kungälv. tar tillvara lokalt engagemang samtidigt som man tillför ex- Läs gärna mer på www.bynet.se pertkunskap kring både praktik, organisation, projektledning 9 »Jag är stolt över samarbetet och ser med tillförsikt på att vi nu gräver oss in i framtiden« ANNELI BENGTSSON, kommunstyrelsens ordförande i Vingåker, efter att hon tagit plats bakom spakarna i en grävmaskin försedd med fiberplog och grävt ned de första metrarna kabelrör för det som ska bli hela kommunens fibernät. Värderingar – ett viktigt stöd till verksamheten 10 Alla framgångsrika företag vilar på värden och värderingar värderingar och strategiska grundbultar i kärnfulla texter som går igen i alla delar av verksamheten. En tydlig och väl och bilder – vad vi är och hur vi jobbar tillsammans med förankrad företagskultur får anställda att dra åt samma håll varandra, våra partners och våra kunder. Vi har en kultur och är ett stöd i beslutsfattande och i den dagliga verksam- och en attityd där vi lyssnar till kunden, tar initiativ och heten. löser problemen för att få allt det vi levererar att fungera IP-Only har jobbat målmedvetet med detta de senaste på bästa tänkbara sätt. åren. Vi har analyserat och försökt sätta ord på vad som Den investering som arbetet med att ta fram detta gör oss unika, våra drivkrafter och målbilder. Det vi funnit inneburit har visat sig ovärderlig i den expansiva fas vi är att entusiasm och en tro på det vi gör är något som befinner oss i nu. IP-Only rules låter alla våra nya medar- genomsyrar företaget. betare snabbt förstå vilka vi är och komma in i arbetet och Konkret har detta arbete utmynnat i ”IP-Only rules”, en skrift som beskriver IP-Only-andan med ledstjärna, det är något att luta sig mot i arbetet med att utveckla vår verksamhet och vår affär tillsammans. »Vår strävan att kombinera en stark värdegrund med övertygelsen att mångfald berikar, bygger en arbetsplats där alla ser sitt bidrag till det IP-Only skapar« Marie-Louise Bondesson, HR-direktör, IP-Only IP-ONLY RULES, en skrift som beskriver IP-Only-andan med ledstjärna, värderingar och strategiska grundbultar i kärnfulla texter och bilder sid sid66 sid sid77 A: Ta initiativ och GÖR VÄRDERINGAR sid sid10 10 sid sid11 11 VÄRDERINGAR C: Enkelt ● Ta ansvar, lös uppgiften – även utanför eget område. ● Vi är informella och jordnära. ● Slutför – överarbeta inte. ● Det är enkelt att jobba med oss. ● Våga utmana. ● Fokus och tydlighet. ● Sök information, dela med dig. ● Enkelt fungerar helt enkelt! ● Föreslå istället för att nedslå. Enkelt fungerar helt enkelt! 77 sid sid12 12 11 11 sid sid13 13 sid sid14 14 sid sid15 15 1: Öppet och nära fibernät STR ATEGISK A GRUNDBULTAR ● Vi äger och driver en oberoende IT-infrastruktur. ● Vi investerar där det gör skillnad. ● Fiberspiralen – nät och affärer växer tillsammans. ● Sälj så vi fyller nätet! ● Vi bygger smarta fiberstäder och kopplar ihop dem i ett nationellt »stadsnät« (läs mer på sid 23). D: Öppet hjärta VÄRDERINGAR ● Vi brinner för IP-Only – vi vill göra skillnad. ● Ärliga, engagerade och »rakt in« ska överraska kunden. ● Öppna och ärliga – vi pratar med varandra. ● Tillit – stafett med förbundna ögon. ● Alla säljer med sin insats. ● Nära till skratt. 13 13 15 15 Jobba på IP-Only IP-Only ska bli den bästa leverantören av högkvalitativ arbetar vi aktivt för att skapa en mer jämställd IT- och IT-infrastruktur för nätkrävande kunder. Därför jobbar telekombransch i Sverige. Vårt långsiktiga mål är att nå en vi aktivt för att komma i kontakt med människor som jämn fördelning av kvinnor och män på alla positioner och är beredda att ta sig an utmaningen att arbeta här, och nivåer inom vår organisation. Vi strävar också efter att vår hjälpa oss att fortsätta växa. Vi är ett starkt värderings organisation ska avspegla samhällets mångfald. Det inne- drivet företag där initiativförmåga och motor står högt bär att alla, oavsett kön, ålder, etnisk tillhörighet, religion i kurs. Vi jobbar i högt tempo med positiva kollegor och eller annan trosuppfattning, funktionsnedsättning eller erbjuder våra anställda möjlighet att påverka och utveckla sexuell läggning, ska känna sig välkomna och ges samma både sig själva och vår verksamhet! möjligheter på IP-Only. På IP-Only är vi övertygade om att mångfald berikar och stärker alla organisationer och verksamheter. Därför IP-ONLY TAR STÄLLNING + JÄMSTÄLLDHET NATUR – LAXTRAPPA IP-Only verkar för ett jämställt samhälle. Vi arbetar aktivt för att öka mångfalden och medvetenheten kring genusfrågor på företaget. IP-Only är engagerade i 5050-klubbens arbete. 5050-klubben – för en jämställd IT- och telekombransch – är en ideell förening som arbetar för målet 50 % kvinnor och 50 % män på alla positioner i IT- och telekombranschen. IP-Only gräver mycket runt om i landet och strävar alltid efter att visa hänsyn till naturen. Ett bra exempel var när vi skulle dra fiber på norra Gotland och behövde korsa ån Banå. Istället för att använda traditionell borrning rensade vi, i samråd med länsstyrelse och lokala experter, botten i bäcken och byggde en ”lekbädd” till laxöringen. På så sätt främjades fiskbeståndet och miljön, samtidigt som fiberkabeln kom över ån till de boende i Ardre. TURKIET MUSIKHJÄLPEN Kobane SYRIEN LIBANON IRAK ISRAEL 2014 sände Musikhjälpen 144 timmar från en glasbur på Stora torget i Uppsala. Temat för insamlingen var ”Hjälp oss stoppa spridningen av HIV”. IP-Only och Uppsala Stadsnät var med på ett hörn och stod för fiberuppkopplingen mellan glasburen och Sveriges Radio. IP-Only samlade även in pengar och bidrog med 30 000 kronor till Musikhjälpen. JORDANIEN INTERNATIONELLT Under året har IP-Only samlat ihop överbliven men fungerande telekomutrustning. Målsättningen är att sälja utrustningen och bidra till UNHCR – FNs flyktingorgan som arbetar med stöd till krigets offer i Syrien. UNG CANCER ”Vi följer vår värdegrund om ett öppet hjärta och därför blir vår julklapp i år att tillsammans stödja de vars liv är fyllda av smärta.” Alla anstälda fick ett armband från Ung Cancer med budskapet ”Fuck Cancer”. IP-Only donerade även 10 000 kronor till Ung Cancer. + MILJÖ – GRÖN EL IP-Only använder 100 % ursprungsmärkt el från förnybara källor i hela verksamheten. VÄRLDENS BARN Förutom att skänka pengar till Radiohjälpens insamling Världens Barn så bidrar IP-Only till organisationens arbete genom att leverera systemtjänsterna Virtuell Server, Remote Backup och Managerad Brandvägg kostnadsfritt. 11 12 IP-Onlys infrastruktur IP-Onlys växande fiberstamnät är ett av marknadens mest fibersträckorna har IP-Only också över 40 egna byggna- kraftfulla och den teknik som används gör det också der med utrustning för förstärkning och regenerering av kostnadseffektivt. Tack vare strategiskt riktiga teknikval de optiska signalerna samt utrymme för inplacering av redan i samband med förvärvet av KPNQwests nät 2002 kundutrustning. där IP-Only satsade på framtidstekniken Ethernet istället för SDH, har IP-Only idag lång erfarenhet av att leverera transparenta transportnättjänster till operatörer, innehållsleverantörer, företag och organisationer med höga krav. Vår erfarenhet och höga kompetens inom fiberinfrastruktur omvandlas till hög funktionalitet, tillgänglighet och prestanda på ett mycket kostnadseffektivt sätt. Transmissions- och IP-nät Ovanpå fiberinfrastrukturen används WDM-system (Wavelength Division Multiplexing) som är en teknik som utnyttjar varje fiberpar effektivt genom att skicka flera olika våglängder över en och samma fiber. WDM-systemet är kraftfullt bestyckat och kan enkelt uppgraderas. IP-Only har en ren nätstruktur där de olika tjänsteplattformarna Fibernät och datacenter ligger parallellt direkt på WDM-lagret vilket innebär en IP-Only äger och driver ett nordiskt fibernät med hög kapacitet, god täckning och förgreningar inom och enklare, säkrare och mer ekonomisk transportlösning. IP-Only har ett separat Internet-backbone för alla utanför Europa. Den centrala fiberringen, med land- och krävande tjänster som Internetkapacitet, CDN/Streaming sjökabel, förbinder ett stort antal städer i Sverige, Norge, och Telefoni. IP-nätet utmärker sig genom att det genom- Danmark och Finland, vidare både till ryska gränsen och gående är byggt med dubblerade utrustningar i stamnäts söderut mot kontinenten. IP-Only kontrollerar den egna noderna och i flera ringstrukturer samt att det används infrastrukturen från grunden; från fiber och rör, via egna enbart för IP-tjänster. Det höjer tillgängligheten och sänker fastigheter för teknikutrustning, till transmissionssystem svarstiderna inom såväl det egna nätet som mot andra och IP-backbone. operatörer. IP-Only utbyter trafik med andra operatörer på Stamnätet kompletteras med ett snabbt växande antal flera platser i stamnätet. Bland annat på Netnods knut- mer finmaskiga accessnät i städer och regioner för att nå punkter i Stockholm, Göteborg, Malmö och Sundsvall, både egna slutkunder och bostäder i stadsnätssatsningen samt på knutpunkterna i Oslo, Köpenhamn, Helsingfors, på egen infrastruktur. Amsterdam, Frankfurt och London. Därtill kompletteras IP-Only har ett antal datacenter med mycket hög IP-nätet med DDoS-skydd som tillvalstjänst. Detaljerad driftsäkerhet i direkt anslutning till fibernätet och erbjud- analys av trafikmönster identifierar och gör det möjligt er datacentertjänster på flera platser i Stockholm samt att stoppa överbelastningsattacker redan i stamnätet där i Göteborg, Malmö, Oslo och nu även Linköping. Det kapaciteten är som högst. mest extrema skyddet uppnås i ett datacenter byggt i en tidigare militär ledningscentral strax söder om Stockholm, insprängd 20 meter ned i det svenska urberget. Längs Nya expresslänkar under 2014 Oslo Helsingfors Göteborg Stockholm Malmö Köpenhamn Under 2014 har IP-Onlys avdelning för Transportnät byggt DWDM-Expresslänkar mellan Stockholm-Oslo-Göteborg-Malmö-Stockholm samt Göteborg-Köpenhamn, Malmö-Köpenhamn och Stockholm-Helsingfors. Expresslänkarna möjliggör lägre kostnad per våglängd och snabbare leveranser. Expressnätet är ett 40-kanalsnät där varje kanal kan bära upp till 100 Gbit/s. »Uppdateringen låter oss leverera hög kapacitet, flexibilitet och tillförlitlighet över långa avstånd på ett mycket kostnadseffektivt sätt.« EVA SJÖGERÅS transportnätschef 13 14 Ethernet lagring och kommunikation. Ett virtualiserat och skiktat IP-Onlys Ethernetnät har mycket god geografisk täckning. disksystem garanterar bästa funktion för I/O-intensiva app- Det innebär att inga kompromisser behöver göras när likationer. Tack vare placeringen direkt på IP-Onlys stamnät Ethernettjänster över längre distans ska levereras. Nätet är kan virtuell serverkapacitet levereras till kunderna med installerat på dedikerade våglängder i det egna fibernätet. högsta säkerhet och med mycket korta svarstider oavsett Tekniken är utformad för att tillmötesgå de höga krav geografiskt avstånd. Varje kund får en egen webbportal som ställs på en traditionell punkt-till-punkt-förbindelse där de enkelt kan administrera och övervaka sina befintli- samtidigt som den ska uppfylla både dagens och morgon ga servrar samt uppgradera eller beställa helt nya servrar. dagens teknikstandard och krav på säkerhet. Tack vare IP-Onlys Remote Backup är en helt redundant lösning där den enkla arkitekturen kan IP-Only leverera en helt trans- backupdata kopieras över kundens fiberanslutning och parent och flexibel Ethernettjänst. sedan lagras på disk och band hos IP-Only. Tjänsten bygger på IBM:s programvara, Tivoli Storage Manager (TSM). Säkerhetskopiorna finns alltid tillgängliga online och Infrastruktur som tjänst – IaaS data kan därför återskapas över nätet vid behov. IP-Onlys IP-Only har byggt upp en helt ny distribuerad teknisk managerade brandväggstjänst är uppbyggd på produkter plattform för leverans av virtuella servrar över Internet eller från Fortinet och innehåller ett antal funktioner som IPS, direkt anslutet till kundens privata nät (Cloud Computing webbfiltrering, VPN, VLAN, skyddad SIP och trafikrappor- eller IaaS). Grunden för plattformen utgörs av hårdvara ter. Brandväggarna realiseras primärt som virtuella enheter från IBM och virtualiseringsteknik från VMware vilket ger i IP-Onlys centrala plattform men kan även placeras fysiskt hög prestanda och skalbarhet både vad gäller CPU, minne, hos kunden vid behov. Fyra nya datacenter Under sommaren 2014 förvärvade IP-Only datacenterspecialisterna Availo. En strategiskt viktig förstärkning både av kompetens och infrastruktur i form av fyra toppmoderna datacenter belägna i Linköping, Hammarby, Sätra och Oslo. Efter förvärvet står IP-Only ännu bättre rustade att möta marknadens ökande behov av kraftfulla och högkvalitativa moln- och datacentertjänster. Datacenter är en mycket viktig del av IP-Onlys infrastruktur. De erbjuder optimal miljö och kan rymma både kunders och egna teknikplattformar. »Med köpet av Availo blir vi en av de största i Norden inom datacenter.« CATHARINA WRETLIND t.f. försäljningsdirektör Genombrott för fiber till retail- och restaurangkedjor Fiberrevolutionen fortsätter att dra fram i alla delar av vårt allt mer digitaliserade samhälle. Ett tydligt mönster som vi på IP-Only är särskilt glada för, är att stora kedjor inom restaurang och handel tar klivet över till fiber. De exempel som ligger oss nära till hands att nämna eftersom vi har fått förtroendet att leverera fiber med tillbehör till dessa är McDonald’s (drygt 200 restauranger), Systembolaget (431 butiker plus distributionscentraler och partnerföretag) samt Clas Ohlson (ca 200 anslutningar). Den sistnämnda affären inkluderar butiker och kontor i Sverige, Norge, Finland, Storbritannien och Kina. Gemensamt för de tre olika kunderna och helt avgörande för teknikskiftet från koppar till fiber, är att fibern är en viktig pusselbit i kundupplevelsen. Med ordentlig bandbredd kan kunderna erbjudas WiFi, kassaterminalerna fungerar bättre, information och kampanjer kan distribueras från centrala resurser till butikerna och mycket mer. I alla tre fallen är vi helhetsleverantör av infrastruktur, inte bara fiber, inklusive accesspunkter för WiFi med provisioneringssystem, 3G/4G-backup, internetanslutningar och fastighetsnät. Vinsten för kunden är bra funktionalitet och en enda kompetent kontakt för hela kommunikationsplattformen. Helt klart ett vinnande koncept. KUND ANTAL NYA FIBER ANSLUTNINGAR McDonalds drygt Systembolaget drygt Clas Ohlson cirka 200 430 200 15 IP-Onlys ekosystem Allt hänger ihop! De tjänster och den funktionalitet som vi tillhandahåller till olika kundgrupper finns tillgängliga överallt där vår fiberinfrastruktur finns. Man kan likna det med ett ekosystem som vilar på fiber. Slutnyttan ser mycket olika ut, från högupplöst hyrfilm till snabbare affärsprocesser eller bättre funktion på molntjänsterna, men med det gemensamt att nyttan bygger på morgondagens viktigaste kommunikationsinfrastruktur, fiber. 16 Aftonbladet Hemnet S vt Blocket Boxer I VÅRT NÄT SIMMAR DE STORA BANDBREDDSVALARNA Många av landets riktigt tunga sajter serverar sitt innehåll via IP-Onlys nät. SVT, Aftonbladet, Blocket, Boxer och Hemnet är några av valarna som visat oss sitt förtroende och simmar tryggt i vårt nät. En port bort För våra företagskunder med höga krav betyder det att hela vårt utbud finns tillgängligt när första anslutningen är gjord. Samma kabel kan bära Internetanslutningen, WAN till övriga kontor, kontakten med centralt placerade servrar och smarta molntjänster som Virtuell Server och Remote Backup. Tack vare att vi äger och driver vårt eget nät med fiber, datacenter, aktiv utrustning och teknikplattformar kan vi leverera – och garantera kvaliteten på – enstaka tjänster eller mer omfattande paketeringar. Kort sagt ett ekosystem att lita på. DSA INTERNET Vad det betyder: Dynamic Site Accelerator Tillförlitliga internetanslutningar med hög kapacitet, välutbyggt trafikutbyte med andra operatörer och smarta tilläggstjänster som managerad brandvägg, DDoS-skydd redundans och mycket mer. Vad den gör: Avlastar webbservrar och mellanlagrar innehåll på nätet närmare användarna. WAN CDN DDOS-SKYDD Knyta ihop kontor och verksamheter spridda över Norden är vi experter på. Kunden väljer själv IP eller Ethernet och vilken bandbredd man vill ha. Kvalitet och ett utbud av smarta tillval följer alltid med. CDN, content delivery network, eller nät för innehållsdistribution handlar om att få ut allt mer data till allt fler mottagare. Tydligaste exemplet är strömmande video som exploderat på nätet. Vår tjänst är en av de absolut bästa enligt oberoende mätföretaget Cedexis. Vad det betyder: DDoS betyder Distributed Denial of Service. 10 DATACENTER Oslo Stockholm I våra datacenter, som alla ligger placerade på stamnätet, finns utrymme både för kunder som vill ha optimal driftmiljö för sina servrar och för flera av våra egna teknikplattformar. Köpenhamn TJÄNSTER MED KVALITET FÖR FÖRETAG MED HÖGA KRAV NÄTET SOVER ALDRIG Dygnet runt, året runt jobbar vårt nät hårt för att transportera data från avsändare till mottagare. Samma fiberkablar som skyfflar e-post med powerpoints på dagtid distribuerar film på kvällen och levererar intensiva spelupplevelser in på småtimmarna. 60 Gbit/s 04:00 260 Gbit/s 18:00 22:00 DDOS-ATTACKERNA VÄXER. VI FÖRSVARAR. DDoS-attacker bara växer i storlek och flera tiotals gigabit per sekund är tyvärr vardagsmat och då krävs åtgärder redan i operatörens stamnätsroutrar. Precis det kan IP-Only erbjuda i tjänsten DDoS-skydd. IAAS MILLISEKUNDER ÄR MILJONER Inom bank och finans kan millisekunder vara avgörande för en affär. Vår enkla nätarkitektur med minimala fördröjningar passar perfekt för att knyta samman handelsplatser, banker och börser. Därför har vi blivit ett förstahandsval för finanssektorn. Vad det gör: Skyddar webbservrar mot överbelastningattacker. miljoner kronor millisekunder Vem vill egentligen mecka med egen hårdvara? Svaret för att slippa är IaaS eller infrastruktur som tjänst. IP-Only tillhandahåller flera tjänster som gör IT-vardagen enklare. Självklart levererade över fiber. Till exempel FÖRSÄLJNING FIBERUTBYGG NAD FIBRERING AV FASTIGHETER SMART FIBERSTAD Ungefär 100 000 hushåll har hittills nåtts av vår stadsnätssatsning. Inte alla har nappat men på många håll är intresset jättestort och de flesta väljer att ansluta till vårt öppna nät. Processen i korthet: Smart Fiberstad är IP-Onlys helhetskoncept för att inkludera hela samhället i fiberutbyggnaden – från tätort till landsbygd. Målsättningen är att nå alla i en kommun. 100%. FÖRSÄLJNING 17 PROJEKTERING NÄTANLÄGGNING INKOPPLING & TJÄNSTEAKTIVERING Knivsta Sigtuna Osby Ale Trosa Norrtälje Med en finansiellt stark ägare har IP-Only på allvar växlat upp takten i fiberbyggandet. Resultatet är närmare trettio regionala nät som kopplar upp bostäder, företag och offentlig verksamhet till morgondagens kommunikationsinfrastruktur. Och takten ska öka. Falköping TRETTIO STADSNÄT PÅ TVÅ ÅR Stockholm Försäljning driver utbyggnad som driver ytterligare försäljning som… ja ni fattar. Tack vare att vi tar ett helhetsgrepp på fiberutbyggnaden och levererar till företag, bostäder, offentlig verksamhet och andra operatörer så genererar vi nya affärer och får ekonomi på utbyggnad även utanför storstäderna. Oskarshamn FIBERSPIRALEN FÖRSÄLJNING Borlänge Simrishamn Visby Härryda Järfälla Kristinehamn Rimbo Vingåker Uppsala AVTALSTECKNING Vallentuna FIBERUTBYGG NAD Falun Hylte ALLA SKA MED: ÄVEN 229 RESTAURANGER MOBILT KRÄVER MYCKET FIBER + 0 20 Svenska McDonald’s har förstått värdet av fiber. 2014 lät man IP-Only fiberansluta i princip alla av de (då) 229 restaurangerna, inte minst för att kunna erbjuda kunderna riktigt bra WiFi. Det kanske inte är helt självklart men utbyggnaden av 4G och explosionen av mobildata kräver massor av fiber. Basstationerna sitter tätare än någonsin, fler användare är uppkopplade och varje användare genererar mer datatrafik än någonsin tidigare. IP-Only levererar till en av de dominerande mobilnätsbyggarna och deras utbyggnad och vår går hand i hand. ÖPPNA OCH NEUTRALA FIBERNÄT NOC Nätdrift kräver kompetent övervakning för att snabbt upptäcka fel, helst innan de påverkar kunden, och åtgärda dem. Vår NOC är bemannad dygnet runt och redo att snabbt åtgärda störningar i driften. PUBLIC I maj 2009 skrev IP-Only för första gången ett av de åtråvärda IT-avtalen med Kammarkollegiet inom områdena operatörstjänster och transmission. Ramavtalet innebär att den offentliga förvaltningen enkelt kan avropa IP-Onlys tjänster inom telefoni och datakommunikation utan att behöva genomföra en egen upphandling. + WIFI-ZONER ÅT MILJONER PEERING IP-Only har en mycket väl utbyggd peering (trafikutbyte) med andra operatörer. Vi finns med gränssnitt på 15 knutpunkter. Vid dessa har vi en sammanlagd kapacitet på 564 gigabit per sekund in- och utgående trafik. CPN 15 knutpunkter 564 Gbit/s kapacitet VOICE WHOLESALE Rösttrafik trivs utmärkt i IP-Onlys nät. Vi levererar telefonikapacitet, både IP och gammeltelefoni, framförallt till storkonsumenter som callcenters och kundtjänst organisationer i företag och myndigheter. Andra operatörer, globala och nationella, är en av IP-Onlys viktigaste kundgrupper. Ungefär 150 bolag är det som köper kapacitet, främst i form av svartfiber, våglängder och Ethernet-accesser, för återförsäljning. IAAS REMOTE BACKUP Säkerhetskopiering och restore via nätet IAAS VIRTUELL SERVER Servrar över nätet med valbara OS, prestanda och appar IAAS BRANDVÄGG Vi står för drift, övervakning och uppdateringar STH hastighet köpenhamn stockholm Trådlös uppkoppling via WiFi har snabbt blivit en av de viktigaste livsbetingelserna för människor i alla åldrar, privat och på jobbet. IP-Only har kompetens både på fasta och tillfälliga installationer. Våra WiFi-ballonger gjorde succé i Almedalen 2014. 204 HFS FRÅN KÖPENHAMN TILL HELSINGFORS PÅ 5,6 MS Typisk hastighet för laserljus i glasfiber är 204 meter per mikrosekund. Med vår enkla men kraftfulla nätarkitektur ligger vi nära den teoretiska siffran. Skulle man ta bilvägen ger det 3,2 millisekunder från Köpenhamn till Stockholm och sen ytterligare 2,4 millisekunder till Helsingfors. TRANS EUROPE EXPRESS I samarbete med globala operatörer når IP-Onlys nät ut i Europa och vidare. Vi levererar anslutningar i såväl USA som Kina. Förvaltningsberättelse 18 Verksamhet och marknad Network & Data Center Services IP-Only är en modern svensk datakom- och Internet Kunderna inom detta verksamhetsområde utgörs av operatör och levererar fiberbaserad nätinfrastruktur, andra internetoperatörer och tjänsteleverantörer, såväl Internet- och datakommunikation. Företaget fokuserar svenska som internationella, samt kommunikations- och genomgående på att leverera högkvalitativa, skalbara och dataintensiva företag och organisationer inom privat och kraftfulla tjänster i en modern infrastruktur för fibernät offentlig sektor. Försäljningen fördelas på två huvudsakliga och datacenter. Grunden för verksamheten är det egna tjänste- och produktområden: Nättjänster och Nätinfra- nordiska stam- och accessnätet med tillhörande data- struktur. Inom Nättjänster tillhandahålls förädlade kom- center. Kunderna finns framför allt i Sverige, men även i munikationstjänster såsom bland annat Ethernettjänster, Norge, Danmark och Finland. Den svenska marknaden för Internettjänster, hosting och IaaS-tjänster, våglängdskapa- elektronisk kommunikation är relativt mogen, men det citet, svartfiber och telefonitjänster. Tjänste- och produkt- pågår ett skifte från lägre bandbredder och DSL-baserad utbudet vidareutvecklas fortlöpande, till exempel med accessteknik till högre bandbredd och fiberbaserad ac- avseende på mer förädlade Internettjänster för distribution cessteknik. Regeringens bredbandsmål, att 90 procent av av media och innehåll via Internet, men med ett fortsatt alla hushåll och företag ska ha tillgång till bredbandska- och tydligt fokus på infrastrukturnära tjänster. Under pacitet om minst 100 Mbit/s senast år 2020, är en starkt 2014 kompletterades denna del av verksamheten genom bidragande faktor till denna utveckling. förvärvet av börsnoterade Availo, med verksamhet och datahallar i både Sverige och Norge. Availoförvärvet inne- Verksamheten kan indelas i tre huvudsakliga områden; Network & Data Center Services, Open Network Services bar en något större tyngdpunkt inom IaaS och colocation samt ByNet. Dessa tre områden kommer att komplettera än tidigare. Nätinfrastruktur svarar för en mindre del av varandra i ökande utsträckning i takt med att fiberac- affärsvolymen och omfattar försäljning och långtidsupp- cessnätet växer i omfattning. Ett exempel på detta är när låtelse av framförallt fiber och kanalisation/rör, huvudsak- IP-Only under 2014 lanserade ”Smart Fiberstad”, vilket ligen till andra operatörer. Koncernens försäljning härrör i är ett helhetskoncept som syftar till att ge kommuner en huvudsak från den svenska verksamheten. möjlighet att nå regeringens bredbandsmål och lösa hur en snabb och ändamålsenlig utbyggnad av den digitala infrastrukturen och ett växande tjänsteutbud kan säkerställas. IP-Only Holding AB IP-Only AB IP-Only Networks AB IP-Only Networks AS IP-Only Produktion AB IP-Only Networks Oy IP-Only Fibernät AB Teknikbyrån i Sverige AB Teknikbyrån Nät i Sverige AB KONCERNENS BOLAGSSTRUKTUR 31 DECEMBER 2014 Telefortress AB Oskarshamn Stadsnät AB Availo AB Viking Asia Limited byNet AB Availo Networks AB Availo Netcamp AB Availo Holding AS Availo AS Open Network Services I samband med att EQT Mid Market (“EQT”) förvärvade IP-Only sommaren 2013 inleddes en betydande satsning på att i egen regi och i snabb takt bygga ut fiberaccessoch stadsnätinfrastruktur till småhus, flerbostadshus, företag, kommunala verksamheter osv. Denna satsning har fortsatt under 2014. Målsättningen är att etablera ett öppet, kraftfullt och kostnadseffektivt nationellt fiberbaserat accessnät där slutanvändarna får tillgång till en mångfald av tjänsteleverantörer och tjänster. IP-Only har inte för avsikt att på egen hand agera tjänsteleverantör till konsumentmarknaden. I tillägg till den egna utbyggnaden av fiberaccess- och stadsnätinfrastruktur är ambitionen att aktivt söka förvärvs- och samarbetsmöjligheter inom detta område. Detta är en långsiktig och strategisk satsning vilken både kompletterar och förstärker IP-Onlys befintliga verksamhet. Satsningen förväntas innebära betydande investeringar under ett antal år, inte minst med avseende på fiberanslutning av småhusfastigheter i tätort och glesbygd. för koncernen 2013-07-03 - 2013-12-31. Den legala koncernstrukturen framgår på föregående sida, samtliga bolag är helägda. IP-Only Holding AB tillhandahåller vissa lednings- och koncernfunktioner till IP-Only AB (556570-3633). IP-Only AB är framförallt ett administrativt bolag där bland annat merparten av koncernens personal är anställd, som sedan utför tjänster åt övriga koncernbolag. Huvuddelen av koncernens verksamhet med avseende på försäljning, kunder och tillgångar bedrivs i dotterbolaget IP-Only Networks AB (556597-6122) och dess dotterbolag IP-Only Networks AS i Norge (985 485 127) och IP-Only Networks Oy i Finland (2069299-9). Dessa bolag äger och förvaltar huvuddelen av den fysiska nätinfrastrukturen i form av fiberkanalisation/rör, fiberkablar, förstärkarstationer, transmissionsutrustning och annan nätverksutrustning och system. IP-Only Produktion AB (556717-9444) driver projekt avseende nätutbyggnad, i huvudsak anläggningar som uppförs för IP-Only Networks AB:s räkning, men kan även avse nätutbyggnad för externa parter. IP-Only Fibernät AB byNet (556936-4101) startades 2013, och syftet var att samla ByNet är verksamt inom utbyggnad av fiberbaserad förvärv av nätinfrastruktur och verksamheter avseende nätinfrastruktur på landsbygden. I normalfallet är kunden verksamhetsområde Open Network Services där. Efter en fiberförening där byNet tillhandahåller tjänster inom genomförda förvärv kommer tillgångarna och verksam- projektledning, dokumentation, bidragshantering samt heterna som samlas inom IP-Only Fibernät AB samordnas fiberinstallationer med egen personal och utrustning. med koncernens övriga verksamhet och därefter successivt ByNet bedriver även försäljning av material till fiberinstal- överföras till IP-Only Networks AB. Teknikbyrån i Sverige AB lationerna. Vidare har företaget även börjat erbjuda tota- (556621-7203) och Teknikbyrån Nät i Sverige AB (556749- lentreprenad inom nätutbyggnad. ByNets stora erfarenhet 2755) bedriver utbyggnad av fibernätinfrastruktur och och kompetens inom utbyggnad av fibernät i glesbygd tillhandahåller fiberbaserade tjänster inom Stockholmsom- utgör ett strategiskt viktigt komplement till IP-Onlys stor- rådet. Oskarshamn Stadsnät AB (556974-4161) bedriver skaliga satsning på fiberaccess- och stadsnätinfrastruktur. utbyggnad av fibernätinfrastruktur och tillhandahåller fiberbaserade tjänster i Oskarshamn tätort. Telefortress AB Legal koncernstruktur Moderbolaget i koncernen är IP-Only Holding AB (556930-5245). IP-Only Holding AB ägs till 100 % av är ett fastighetsägande tjänsteföretag vilket, som komplement till andra kommunikationstjänster, tillhandahåller serverhosting- och IaaS-tjänster i eget datacenter. Availo AB (556330-3055) med de svenska dotterbo- Ylnopi Holding AB (556932-8056), som i sin tur huvud- lagen Availo Networks AB (556564-6196) och Availo sakligen ägs av EQT (93%) samt till viss del av nyckel- Netcamp AB (556520-4061) tillhandahåller datahalls- personer och ledande befattningshavare inom IP-Only. tjänster som colocation och hosting samt internetacces- Denna ägarstruktur skapades 2013 i samband med ser till företagskunder. De norska dotterbolagen Availo EQTs förvärv av IP-Only, vilket medför att jämförelseåret i Holding AS (995 571 773) och Availo AS (984 671 687) årsredovisningen inte omfattar hela 2013 utan en kortare tillhandahåller samma tjänster till företagskunder i Norge. period, för moderbolaget 2013-04-16 - 2013-12-31 och Viking Asia är ett vilande dotterbolag som kommer att 19 avvecklas under 2015. Avsikten är att framöver överföra dessa verksamheter och tillgångar till IP-Only Networks AB i Sverige samt samla de norska verksamheterna och tillgångarna till ett koncernbolag i Norge. 20 Resultat och ställning Försäljning och resultat Koncernens nettoomsättning uppgick till 653,0 mkr ByNet AB (”byNet”, 556447-2917) är verksamt inom 2014. Motsvarande siffra för det avkortade räkenskapsår- utbyggnad av fiberbaserad nätinfrastruktur på landsbyg- et 2013 var 222,9 mkr. Vinster vid försäljning av nätinfra- den. I normalfallet är kunden en fiberförening där byNet struktur uppgick under perioden till 7,9 mkr (2,8). Övriga tillhandahåller tjänster inom projektledning, dokumenta- intäkter uppgick under perioden till 6,2 mkr (1,3). tion, bidragshantering samt fiberinstallationer med egen Rörelseresultatet före av- och nedskrivningar (EBITDA) personal och utrustning. ByNet bedriver även försäljning för året uppgick till 94,9 mkr (16,5) och rörelseresultatet av material till fiberinstallationerna. Vidare har företaget uppgick till 11,1 mkr (-14,6). Av- och nedskrivningar även börjat erbjuda totalentreprenad inom nätutbyggnad. uppgick till 83,8 mkr (31,1), varav 5,4 mkr (0,9) avsåg avskrivningar på immateriella anläggningstillgångar i form Väsentliga händelser under räkenskapsåret och efter dess utgång av befintliga och under året förvärvade kundavtal. Finansnettot under året uppgick till -40,9 mkr (-9,4), Resultatet efter finansiella poster uppgick till -29,8 mkr IP-Only har under 2014 fortsatt att utveckla verksam- (-24,0) och årets resultat efter skatt uppgick till -40,8 mkr hetsområdet Open Network Services, tidigare benämnt (-24,0). affärsområde Stadsnät. Bland annat har den regionala organisationen byggts ut och omfattar nu regionerna Syd, Öst, Väst och Mitt. Processerna och organisationen för projektering, försäljning samt upphandling och installation av fiberanslutningar har effektiviserats och skalats upp för att kunna hantera större volymer. Vidare har antalet tjänsteleverantörer i IP-Onlys öppna nät ökat, bland annat har Viasat och Boxer tillkommit 2014 samt Telenor Resultat och ställning 2014 2013 julidecember Nettoomsättning* 653 007 222 934 Bruttovinst** 379 469 123 684 58,1% 55,5% 2015. Det innebär att de flesta större tjänsteleverantörer Översikt koncernen i Sverige är tillgängliga för de hushåll och slutanvändare som är anslutna till IP-Onlys öppna nät. Koncernen har genomfört ett antal förvärv under 2014. Genomförda aktieförvärv omfattar Teknikbyrån i Sverige AB den 31 mars, Availo AB den 13 juni, Oskarshamns Stadsnät AB den 1 september samt byNet AB den Bruttomarginal Vinst vid försäljning av nätinfrastruktur 7 912 2 785 Rörelseresultat (EBIT) 11 116 -14 589 EBITDA*** 94 917 16 509 1 978 829 995 683 27,6% 39,1% 214 152 2014 2013 aprildecember 24 467 8 362 3 november. De förvärvade bolagens verksamheter finns återgivna under rubriken Legal koncernstruktur ovan. Ge- Balansomslutning nomförda större tillgångs- och inkråmsförvärv omfattar Soliditet nätinfrastruktur i Kristinehamns kommun (januari 2014), i Medeltalet anställda Simrishamns kommun (februari 2014), i Härryda kommun (februari 2014) samt nätinfrastruktur och verksamhet i Vallentuna kommun (augusti 2014). I samband med förvärven av Availo och byNet Översikt moderbolaget Nettoomsättning Rörelseresultat (EBIT) -1 783 -1 990 609 916 421 353 98,9% 97,9% 2 2 utökades den kreditram hos SEB och Danske Bank som Balansomslutning ursprungligen avtalades i december 2013. I februari 2015 Soliditet skrevs ett nytt kreditavtal med SEB och Danske Bank som Medeltalet anställda stödjer affärsplanens omfattande och investeringskrävan- *Nettoomsättningen för helåret 2013 även inkluderat omsättning i tidigare koncernstruktur uppgick till 438,9 mkr, och motsvarande EBITDA uppgick till 62,5 mkr **Bruttovinst definierat som nettoomsättning minus kostnad sålda tjänster. ***EBITDA = Rörelseresultat före av- och nedskrivningar. Notera att avrundningar till tkr kan innebära att de finansiella tabellerna ej summerar. de utbyggnad av fiberaccessnätet det kommande året. Finansiell ställning, kassaflöde och investeringar IP-Only har avtal med flera underleverantörer som Koncernens eget kapital uppgick per 31 december 2014 bolaget är beroende av för att skapa intäkter. En inte till 534,2 mkr (389,0) och totalt aktiekapital vid samma oväsentlig andel av bolagets intäkter har hittills härrört tidpunkt till 50 tkr (50). Soliditeten uppgick till 27,6% från tjänster som delvis erbjuds via hyrda förbindelser (39,1). Moderbolagets egna kapital uppgick per 31 de- från andra nätägare. Avtal med, och leverans från, dessa cember 2014 till 603,4 mkr (412,4). nätägare är därför av betydelse för bolagets intäktsgene- Kassaflödet från den löpande verksamheten uppgick rering. Uppsägning av avtal eller andra förändringar med till 159,1 mkr (34,8). Företaget investerade 525,1 (56,8) nätägare eller andra viktiga samarbetspartners kan inne- mkr i materiella anläggningstillgångar samt förvärvade rö- bära negativa ekonomiska konsekvenser för bolaget. För relser för 374,1 (210,5) mkr, rörelseförvärvsbeloppet avser att bolaget ska kunna utveckla sitt nät och på ett effektivt nettokassaeffekt från förvärv. Erhållna aktieägartillskott sätt ansluta och aktivera nya kunder i nätet är bolaget uppgick till 190,4 (413,0) mkr och nya banklån om 552,7 också beroende av ett begränsat antal leverantörer av (-65,9) mkr har upptagits 2014. Räntebärande nettoskuld utrustning och underhålls- och gräventreprenadtjänster. uppgick till 917 mkr (293) per 31 december 2014. Det finns en risk att dessa leverantörer inte kan leverera utrustning och tjänster i den takt IP-Onlys efterfrågan Affärsrisker som påverkar verksamheten kräver, vilket kan begränsa IP-Onlys tillväxt. Det är av största vikt för verksamheten att kunna bibe- IP-Only bedriver verksamhet i en bransch som är föremål hålla sin kunniga personal samt rekrytera nya kompetenta för stark konkurrens. Det finns därmed en risk att IP-Onlys medarbetare, särskilt mot bakgrund av bolagets expan- intäkter i relation till antal kunder och antal levererade sionsplaner framöver. Även om personalomsättningen tjänster kan komma att minska genom att marknads- inom bolaget historiskt sett har varit låg är konkurrensen priserna sjunker. IP-Only tecknar normalt fleråriga avtal om kvalificerad personal inom telekommunikation mycket med nya kunder. När de initiala avtalsperioderna löper ut stark varför det kan ses som en riskfaktor att inte lyckas förlängs många kundavtal med kortare löptider, och i takt bibehålla och rekrytera nyckelpersoner. med att IP-Only växer och kundstocken mognar kan en IP-Only är verksamt på marknaden för datakom- ökande andel av kundavtalen ha en kortare kvarvarande munikation och telefoni. Det finns inga garantier för att löptid vilket kan innebära en risk för ökad omsättning i marknaden i framtiden inte kommer att utvecklas mot kundstocken. exempelvis nya accesstekniker än de som bolaget idag är IP-Onlys verksamhet är beroende av kundernas tillgänglighet till fungerande nätinfrastruktur och tekniska system. Driftavbrott, då kunder helt eller delvis inte kan verksamt inom. En sådan utveckling skulle kunna innebära att bolagets resultat påverkas negativt. En inte oväsentlig del av IP-Onlys nettoomsättning och nyttja bolagets tjänster, vilka inte åtgärdas inom avta- resultat härrör från försäljning av trafiktjänster för fast lad tid, kan innebära att bolaget drabbas av viten eller telefoni, framförallt till andra operatörer och vissa typer av intäktsbortfall. Det kan vidare inte uteslutas att bolaget företagskunder, vilka ofta är operatörsliknande i sitt sätt att drabbas av minskat förtroende och uppsägningar av hantera telefonitjänster och inköp av dessa. Då det histo- kundavtal till följd av upprepade driftsstörningar, vilket riskt sett har varit en prisnedgång på denna marknad, samt skulle kunna få långsiktigt negativa konsekvenser för att det kan vara jämförelsevis enkelt att, helt eller delvis, bolagets resultat och finansiella ställning. styra om inköp av telefonitjänsterna till annan leverantör, IP-Only genomför fortlöpande investeringar för att förbinder sig denna typ av kunder sällan till större trafikvo- leverera bolagets tjänster till kunder och ansluta dessa lymer under längre bindningstider. Mer konkurrensmässiga till bolagets nätinfrastruktur. Omfattningen på dessa priser kan därför medföra att dessa kunder istället med investeringar, särskilt vad avser etablering av fiberac- kort varsel, helt eller delvis, väljer trafiktjänster från annan cessnät förväntas öka markant de kommande åren. Även telekommunikationsoperatör. Därutöver är intäkterna från om bolaget har lång erfarenhet av att utveckla fiber- och telefonitjänsterna i stor utsträckning baserade på mängden nätinfrastruktur kan dessa investeringar ibland ta längre trafikvolym som kunden utnyttjar. Till skillnad från många tid att genomföra, medföra högre kostnader eller inte andra kommunikationstjänster som bolaget tillhandahåller, resultera i förväntad intäktsgenerering. för vilka intäkterna i stor utsträckning baseras på förutbestämda fasta avgifter över en längre avtalsperiod, kan 21 alltså intäkterna från telefonitjänsterna i större utsträckning räntenivån med en procentenhet uppgår för närvarande variera beroende på kundens nyttjandenivåer. Om kunder till ca -6,7 mkr. Utan räntesäkring skulle den beräknade i större omfattning och med kort varsel väljer att styra om effekten på årsresultatet vara ca -9,8 mkr. inköp av sina telefonitjänster, eller om kundens förbruk22 Vad gäller IP-Onlys kunder är motpartsrisken fördelad ning av trafiktjänsterna av någon annan anledning minskar på kunder i ett antal olika branscher och ingen enskild kraftigt, kan detta även på kort sikt påverka bolagets net- kund svarar för en stor andel av omsättningen. I not 15 toomsättning och resultat negativt. framgår förändringar i reserven för osäkra fordringar Det kan inte uteslutas att politiska beslut, ingripanden samt en åldersanalys av ej reserverade fordringar. Det eller passivitet från stat eller kommun kan hindra eller finns en kreditpolicy och systemstöd för att säkerställa en försvåra framtida utbyggnad av bolagets nätinfrastruktur. konsekvent och ändamålsenlig bedömning och hantering Exempel på sådana omständigheter skulle kunna avse av koncernens kreditrisker. Det kan dock inte uteslutas att grävtillstånd och markavtal. bolaget, till exempel i samband med en kraftigt försämrad ekonomisk konjunktur, blir föremål för större kundkredit- Finansiella risker och riskhantering Ledningen och styrelsen i IP-Only arbetar aktivt och förluster än normalt, vilket skulle kunna påverka bolagets resultat och finansiella ställning negativt. IP-Only har merparten av sina flöden i svenska kronor, kontinuerligt med bolagets styrning och kontroll inklusive och bortsett från verksamhetsområde byNet använder resultat, likviditet och finansiell ställning. Styrelsen prövar sig företaget för närvarande inte av finansiella instrument löpande att förutsättningarna för fortsatt drift förelig- för att säkra valutarisker. Stora förändringar i valutakurser ger och har beredskap att, om behov föreligger, vidta de skulle dock kunna påverka bolagets resultat och finan- åtgärder som är möjliga och nödvändiga om likviditet siella ställning negativt. ByNet gör inköp av material i och kassaflöde skulle utvecklas svagare än förväntat eller utländsk valuta och använder valutaterminer från tid till om ytterligare kapitalbehov skulle föreligga. Med den annan för att minska valutarisken. befintliga kassalikviditeten och tillgängliga men ännu ej utnyttjade kreditutrymmen är det bolagets bedömning att nuvarande nettolikviditet är tillräcklig för att finansiera Miljö verksamheten under de kommande tolv månaderna. IP-Only engagerar sig i samhällets långsiktiga utveckling. Bolaget räknar med en betydande expansion under En del av bolagets samhällsengagemang är ett aktivt de kommande åren, vilket också kommer att medföra miljöarbete för att inom bolagets verksamhet bidra till ett ökade kostnader och stora investeringsbehov. Det kan långsiktigt hållbart samhälle. Miljöfrågor beaktas alltid inte uteslutas att ytterligare kort- eller långfristig finan- vid utvecklingen av teknik samtidigt som bolaget ställer siering i form av expansions- och/eller rörelsekapital relevanta miljökrav vid inköp av varor och tjänster. Teknisk måste anskaffas, exempelvis i samband med förvärv eller utrustning med låg energiförbrukning prioriteras. med anledning av en oväntat kraftfull expansionstakt i verksamheten. Med nuvarande ägarbild är det dock bolagets bedömning att det om behov uppstår finns goda Tillstånd och föreskrifter i verksamheten förutsättningar att anskaffa ytterligare ägar- och lånekapi- Bolaget bedöms inneha erforderliga tillstånd för verk- tal till verksamheten. samheten och har anmält anmälningspliktig verksamhet. Upplåningen i form av räntebärande bankkrediter Tillstånden omfattar bland annat förläggning av fiberför- löper med en rörlig räntekostnad vilket kan medföra en bindelser och anmälan omfattar bland annat kylanlägg- risk för koncernen då ränteförändringar kan påverka kon- ningar och telekomverksamhet. cernens räntekostnader och/eller kassaflöden negativt. För att motverka denna ränterisk har koncernen tecknat ränteswappar för delar av den räntebärande skulden, innebärande att den rörliga räntan byts mot en fast treårig ränta. Av koncernens totala räntebärande skuld om 978,6 mkr per 31 december 2014 är 305,0 msek låst mot fast ränta via ränteswappar. Den beräknade effekten på årsresultatet efter finansiella poster av en höjning av Framtidsutsikter Verksamheten har utvecklats positivt under 2014. Efterfrågan på och försäljningen av fiberaccesser inom verksamhetsområde Open Network Services har varit god under året, och installationerna av fiberaccesser har tagit fart under slutet av året. Även verksamhetsområde Network & Data Center Services har haft en positiv tillväxt installerade basen av hushåll och slutanvändare som under året. använder tjänster i det öppna nätet ökar förväntas de Då bolaget nu är i en mer expansiv fas i utvecklingen löpande intäkterna från tjänsteleverantörerna i det öppna i alla sina verksamhetsområden så har resurser tillförts nätet öka kraftigt. Denna utveckling innebär samtidigt inom verksamhetsområde Network & Data Center Servi- betydande investeringar i ny fiberinfrastruktur. ces framförallt med avseende på försäljningsorganisatio- ByNet förväntas bidra med lönsam tillväxt i sin be- nen. En starkare finansiell ställning för bolaget innebär fintliga verksamhet, samt bidra till en ännu snabbare ut- att större och mer långsiktiga satsningar kan göras byggnad av IP-Onlys fiberaccessnät och antalet anslutna mot strategiska kundavtal och kundsegment. Aktuella hushåll och slutanvändare i det öppna nätet, framförallt i exempel på detta är avtal med McDonald’s i Sverige för glesbygdsområden. fiberanslutning av samtliga restauranger samt avtal med I koncernens strategi ligger fortsatt att aktivt utvärdera Systembolaget i början av 2015 för fiberanslutning av och genomföra förvärv, i första hand av stadsnätinfra- alla butiker. I båda fallen tillhandahålls även lösningar för struktur och fiberaccessnät samt verksamheter inom detta trådlösa nätverk. Denna typ av större och strategiska af- område. Den organiska tillväxten kan därför förväntas att färer förväntas innebära en ökande försäljningstakt inom kompletteras av förvärvsverksamhet. verksamhetsområdet, men initialt även ökade kostnader vilket innebär att resultatutvecklingen inom detta område FÖRSLAG TILL VINSTDISPOSITION kommer att vara begränsad det kommande året, samti- Till årsstämmans förfogande finns följande vinstmedel, belopp i kronor: digt som det skapas möjlighet till större resultatförbätt- Balanserade vinstmedel ringar på längre sikt. Årets resultat Open Network Services verksamhet förväntas få stort Belopp i kr 602 802 795 517 143 603 319 938 genomslag på koncernens nettoomsättning och resultatutveckling under 2015. Under det kommande året är det framförallt installationsintäkter från etablering av nya fiberaccesser och anslutning av hushåll och andra Styrelsen föreslår att tillgängliga vinstmedel om 603 319 938 kronor balanseras i ny räkning. Vad gäller koncernens och moderbolagets resultat och slutanvändare till det öppna nätet som kommer att öka ställning i övrigt, hänvisas till efterföljande resultat- och nettoomsättningen, men över tid och i takt med att den balansräkningar med tillhörande noter. 23 Koncernens rapport över totalresultatet NOT 2014-01-01 – 2014-12-31 2013-07-03 – 2013-12-31 Nettoomsättning 3 653 007 222 934 Vinst vid försäljning av nätinfrastruktur 3 7 912 2 785 Tkr 24 Övriga rörelseintäkter Kostnad för sålda tjänster Kostnad för ersättning till anställda 6 231 1 300 667 150 227 019 7 -273 538 -99 251 21 -191 204 -61 918 16 075 2 942 5.1 Aktiverat eget arbete Avskrivningar 5.5 -83 801 -34 036 Nedskrivning av anläggningstillgångar 5.5 0 2 938 4, 5.2, 7 -123 566 -52 282 11 116 -14 589 Övriga kostnader Rörelseresultat Resultat från finansiella investeringar: Finansiella intäkter 5.3 2 482 1 762 Finansiella kostnader 5.4 -43 375 -11 139 -29 777 -23 965 -10 978 0 -40 755 -23 965 Resultat före skatt Skatter 6 Periodens resultat ÖVRIGT TOTALRESULTAT Omräkningsdifferens -4 532 -27 -45 287 -23 992 -40 755 -23 965 -45 287 -23 992 Före utspädningseffekter -815,10 -479,30 Efter utspädningseffekter -815,10 -479,30 Övrigt totalresultat för perioden Periodens resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare Periodens totalresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare Resultat per aktie hänförligt till moderbolagets ägare 8 Koncernens balansräkning NOT 2014-12-31 2013-12-31 Mark och byggnader 10 43 752 45 246 Teknisk utrustning 10 152 154 110 269 Fibernät 10 701 954 540 693 Inventarier, installationer och kontorsutrustning 10 4 887 1 245 Förbättringsutgifter annans fastighet 10 105 617 737 Pågående nyanläggningar 10 401 301 33 614 Immateriella anläggningstillgångar 11 221 856 8 370 Andra finansiella fordringar 14 19 360 16 524 1 650 881 756 698 Tkr TILLGÅNGAR Anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Varulager Kundfordringar och andra fordringar 15 Aktuell skattefordran Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Likvida medel 10 170 0 145 809 88 296 2 391 0 9 61 463 43 737 16 108 114 106 952 SUMMA TILLGÅNGAR 327 947 238 986 1 978 829 995 683 50 50 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Aktiekapital 17 -4 532 -27 Balanserad vinst eller förlust 538 652 388 997 Summa eget kapital 534 170 389 020 29 408 0 Övriga reserver Avsättningar 25 Uppskjuten skatteskuld Övriga avsättningar 3 343 0 32 751 0 940 170 387 475 940 170 387 475 281 698 93 927 Långfristiga skulder Långfristiga räntebärande skulder 18 Kortfristiga skulder Leverantörsskulder och andra skulder 19 Aktuell skatteskuld 4 038 0 186 002 125 261 471 737 219 188 Summa skulder 1 444 659 606 663 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 978 829 995 683 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 12 Poster inom linjen Ställda säkerheter 23 978 755 812 226 Ansvarsförbindelser 23 0 27 25 Koncernens kassaflödesanalys Tkr NOT Rörelseresultat 26 2014 2013 11 116 -14 589 Icke kassaflödespåverkande poster Avskrivning av materiella anläggningstillgångar 5.5 78 354 33 106 Avskrivning av immateriella tillgångar 5.5 5 446 930 6 514 4 025 Utrangeringar och nedskrivningar Övriga ej likviditetspåverkande poster -15 782 -983 Ränteintäkter 5.3 2 482 1 762 Räntekostnader 5.4 -43 375 -11 139 15 5 279 1 647 Förändring av rörelsekapital Kundfordringar och andra fordringar Varulager Leverantörsskulder och andra skulder 19 Kassaflöde från den löpande verksamheten 3 190 0 105 846 20 078 159 070 34 836 Investeringsverksamheten Investeringar i materiella anläggningstillgångar 10 -525 111 -56 792 Investeringar i immateriella anläggningstillgångar 11 0 -9 300 Finansiella fordringar 14 -1 779 1 607 Rörelseförvärv erlagd köpeskilling 13 -428 327 -238 012 Rörelseförvärv förvärvad kassa 13 54 201 27 521 -901 016 -274 976 Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Aktiekapital Aktieägartillskott Upptagna lån 18 Amortering av lån Kassaflöde från finansieringsverksamheten 0 50 190 412 412 962 552 696 -17 325 0 -48 596 743 108 347 091 Årets kassaflöde 16 1 162 106 952 Likvida medel vid årets början 16 106 952 0 108 114 106 952 Likvida medel den 31 december Moderbolagets resultaträkning Tkr Nettoomsättning NOT 2014-01-01 – 2014-12-31 2013-04-16 – 2013-12-31 3 24 467 8 362 27 Rörelsens kostnader Kostnad för ersättning till anställda Övriga externa kostnader 21 -7 593 -2 400 4, 5.2, 7 -18 657 -7 952 -1 783 -1 990 Rörelseresultat Övriga ränteintäkter och liknande resultatposter 5.3 2 319 1 418 Räntekostnader och liknande resultatposter 5.4 -12 0 Resultat efter finansiella poster 524 -572 Resultat före skatt 524 -572 Skatter -7 0 Årets resultat 517 -572 ÅRETS TOTALRESULTAT 517 -572 6 Moderbolagets balansräkning Tkr NOT 2014-12-31 2013-12-31 20 579 237 258 777 579 237 258 777 579 237 258 777 30 002 96 265 TILLGÅNGAR 28 Anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar Andelar i koncernföretag Summa anläggningstillgångar Omsättningstillgångar Kortfristiga fordringar Fordringar hos koncernföretag 24 Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Kassa och bank 9 16 Summa omsättningstillgångar SUMMA TILLGÅNGAR 149 0 527 337 30 678 96 602 1 65 974 30 679 162 576 609 916 421 353 50 50 50 50 602 803 412 962 517 -572 603 320 412 391 603 370 412 441 774 3 346 EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital Bundet eget kapital Aktiekapital (50 000 stycken, kvotvärde 1,00 kr) 17 Fritt eget kapital Balanserat resultat Årets resultat Summa eget kapital Kortfristiga skulder Leverantörsskulder 19 Skatteskulder 19 7 0 Övriga skulder 19 158 867 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 12 5 607 4 699 6 546 8 912 6 546 8 912 609 916 421 353 Summa skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER POSTER INOM LINJEN Ställda säkerheter 23 579 237 324 751 Ansvarsförbindelser 23 0 0 Moderbolagets kassaflödesanalys Tkr Rörelseresultat Ränteintäkter 5.3 Betald inkomstskatt Övriga ej likviditetspåverkande poster 2014 2013 -1 783 -1 990 2 319 1 418 -12 0 -7 0 65 925 -96 601 Förändring av rörelsekapital Kundfordringar och andra fordringar 15 Leverantörsskulder och andra skulder 19,12 Kassaflöde från den löpande verksamheten -2 367 8 912 64 075 -88 261 -320 460 -238 012 0 -20 765 -320 460 -258 777 Investeringsverksamheten Investeringar i finansiella anläggningstillgångar 13 Transaktionskostnader Kassaflöde från investeringsverksamheten Finansieringsverksamheten Aktiekapital 0 50 Aktieägartillskott 190 412 412 962 Kassaflöde från finansieringsverksamheten 190 412 413 012 17 Årets kassaflöde -65 973 65 974 Likvida medel vid årets början 16 65 974 0 Likvida medel den 31 december 16 1 65 974 29 FÖRÄNDRING I KONCERNENS EGET KAPITAL Hänförligt till moderbolagets aktieägare Aktiekapital 30 Övriga reserver Balanserade vinstmedel Summa eget kapital Ingående balanser 2013-07-04 0 0 0 0 Årets totalresultat 0 -27 -23 965 -23 992 Summa intäkter och kostnader under året 0 -27 -23 965 -23 992 50 0 0 50 0 0 412 962 412 962 50 -27 388 997 389 020 Årets totalresultat 0 -4 505 -40 755 -45 260 Summa intäkter och kostnader under året 0 -4 505 -40 755 -45 260 Aktieägartillskott 0 0 190 412 190 412 50 -4 532 538 652 534 171 Bolagsbildning Aktieägartillskott Eget kapital 2013-12-31 Eget kapital 2014-12-31 FÖRÄNDRING I MODERBOLAGETS EGET KAPITAL Bundet eget kapital Ingående balanser 2013-04-16 Fritt eget kapital Aktiekapital Balanserat resultat Summa eget kapital 0 0 0 50 0 50 0 -572 -572 50 -572 -522 0 412 962 412 962 50 412 391 412 441 Årets totalresultat 0 517 517 Summa intäkter och kostnader under året 0 517 517 0 190 412 190 412 50 603 320 603 370 Bolagsbildning Årets totalresultat Summa intäkter och kostnader under året Aktieägartillskott Eget kapital 2013-12-31 Aktieägartillskott Eget kapital 2014-12-31 Noter Not 1 Företagsinformation Den 4 juli 2013 förvärvade EQT hela IP-Only koncernen, genom nybildade bolaget IP-Only Holding AB (556930-5245). IP-Only Holding AB ägs till 100% av Ylnopi Holding AB ( 556932-8056), som är det översta bolaget i IP-Only koncernen. Den förvärvade IP-Only-koncernen är en modern svensk datakomoch Internetoperatör och leverantör av fiberbaserad nätinfrastruktur, Internet- och datakommunikation. Grunden för verksamheten är det egna nordiska stam- och accessnätet med tillhörande datacenter för tjänster inom serverbaserad hosting, Internet och infrastruktur och plattformar för molnbaserade tjänster. IP-Only Holding AB bildades den 16 april 2013 och det första räkenskapsåret avslutades 31 december 2013. Bolaget har sitt säte i Stockholm och adressen till huvudkontoret är Sankt Persgatan 6, 753 81 Uppsala. Koncerninterna transaktioner och balansposter samt orealiserade vinster på transaktioner mellan koncernföretag elimineras. Även orealiserade förluster elimineras, om inte transaktionen utgör ett bevis på att ett nedskrivningsbehov föreligger för den överlåtna tillgången. 31 Vid olika värdering av tillgångar och skulder på koncern- och företagsnivå beaktas skatteeffekten. Omräkning av utländska dotterföretags bokslut Balans- och resultaträkningarna för de utländska dotterföretagen omräknas till svenska kronor. Balansräkningarna omräknas till balansdagens kurser. Resultaträkningarnas poster omräknas till genomsnittskursen för perioden. Omräkningsdifferenserna redovisas direkt mot övrigt totalresultat. De kurser som använts vid valutaomräkning finns i uppställningen nedan. Genomsnittlig kurs Kurs på balansdag Genomsnittlig kurs Kurs på balansdag Koncernredovisningen för det verksamhetsår som slutar den 31 december 2014 har godkänts av styrelsen och verkställande direktören för publicering den 24 april 2015 och kommer att föreläggas årsstämman den 26 maj 2015 för fastställande. utgörs av skillnaden mellan anskaffningsvärdet och det verkliga värdet på koncernens andel av identifierbara förvärvade nettotillgångar redovisas som goodwill. Om anskaffningskostnaden understiger verkligt värde för det förvärvade dotterföretagets nettotillgångar, redovisas mellanskillnaden direkt i resultaträkningen. 2.1 Tillämpade regelverk Valuta 2014-12-31 2013-12-31 2014 2013 Koncernredovisningen för IP-Only Holding koncernen har upprättats i enlighet med International Financial Reporting Standards (IFRS) sådana de antagits av EU. Tillämpningen av IFRS sker frivilligt enligt Årsredovisningslagen (1995:1554), 7 kap 33§. Koncernredovisningen är vidare upprättad i enlighet med svensk lag genom tillämpning av Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 1 Kompletterande redovisningsregler för koncerner. Euro EUR 9,515 8,943 9,097 8,649 Norska kronor NOK 1,051 1,058 1,089 1,109 Danska kronor DKK 1,278 1,199 1,220 1,160 Not 2 Väsentliga redovisningsprinciper Moderföretagets årsredovisning är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagen och med tillämpning av Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2 Redovisning för juridiska personer. Detta innebär att IFRS värderings- och upplysningsregler tillämpas med de avvikelser som framgår av avsnittet Moderföre tagets redovisningsprinciper. 2.2 Grund för rapporternas upprättande Koncernredovisningen baseras på historiska anskaffningsvärden. Samtliga redovisade belopp anges i tusentals kronor om inget annat anges. Noterna avser koncernen om inget annat anges. 2.3 Koncernredovisning Koncernredovisningen omfattar de företag där moderföretaget har rätten att utforma finansiella och operativa strategier på ett sätt som vanligen följer med ett aktieinnehav uppgående till mer än hälften av rösträtterna. Dotterföretag inkluderas i koncernredovisningen från och med den dag då det bestämmande inflytandet överförs till koncernen. De exkluderas ur koncernredovisningen från och med den dag då det bestämmande inflytandet upphör. Förvärvsmetoden används för redovisning av IP-Onlys förvärv av rörelser. Anskaffningskostnaden för ett rörelseförvärv utgörs av verkligt värde på tillgångar som lämnats som ersättning, emitterade egetkapitalinstrument och uppkomna eller övertagna skulder per överlåtelsedagen. Identifierbara förvärvade tillgångar och övertagna skulder och eventualförpliktelser i ett företagsförvärv värderas inledningsvis till verkliga värden på förvärvsdagen oavsett omfattning på eventuellt minoritetsintresse. Det överskott som Redovisning av valutakurseffekter Transaktioner i utländsk valuta omräknas till transaktionsdagens kurs. Tillgångar och skulder i utländsk valuta omräknas till balansdagens kurs. Kursvinster och kursförluster som avser tillgångar och skulder i rörelsen redovisas i rörelseresultatet. Övriga kursdifferenser redovisas i finansnettot. 2.4 Införande av nya redovisningsprinciper Tillämpade redovisningsprinciper överensstämmer med dem som tillämpades föregående år. Nya och ändrade standarder från IASB samt uttalanden från IFRIC vilka är tillämpliga för 2014 har inte bedömts vara relevanta för IP-Only och koncernen har därmed valt att inte kommentera dessa. Nya och ändrade standarder från IASB samt uttalanden från IFRIC vilka är tillämpliga för 2015, bedöms inte ha någon väsentlig effekt mer än att det påverkar tilläggsupplysningarna för IP-Only och koncernen. 2.5 Viktiga uppskattningar och bedömningar Vid upprättandet av de finansiella rapporterna görs viktiga redovisningsmässiga antaganden. Bland annat har de finansiella riskerna för den fortlöpande verksamheten bedömts och beaktats vid upprättande av de finansiella rapporterna, vilket beskrivs mer utförligt i förvaltningsberättelsen. Vidare krävs att ledningen gör vissa bedömningar i tillämpningen av företagets redovisningsprinciper. De områden som innefattar en hög grad av bedömning, som är komplexa eller sådana områden där antaganden och uppskattningar är av väsentlig betydelse för koncernredovisningen anges på nästa sida. Bedömningar Leasing av IRU (Indefeasible Right of Use) 32 Koncernen hyr ut fiberpar genom så kallade IRU. Dessa avtal bedöms i vissa fall vara av finansiell karaktär. Avvägningen kring om en lease ska betraktas som finansiell eller operationell kräver ofta en kvalificerad bedömning av avtalets innebörd. Redovisningskonsekvenserna av finansiell respektive operationell lease skiljer sig väsentligt åt. Uppskattningar och antaganden Antaganden vid nedskrivningstester Koncernens anläggningstillgångar skrivs av över den period som tillgången kommer att generera intäkter, vilket är lika med nyttjandeperioden. Om det uppkommer indikationer på att tillgången har minskat i värde skall tillgångens återvinningsvärde uppskattas. I de fall nedskrivningstest upprättas beräknas återvinningsvärdet genom att hänsyn tas till företagsledningens uppskattningar om framtida kassaflöden. Olika antaganden angående dessa kassaflöden och val av diskonteringsränta kan påverka värderingen väsentligt. Osäkra kundfordringar och fordringar på närstående Dessa fordringar redovisas netto efter reservering för eventuell värdeminskning. Nettovärdet speglar de belopp som förväntas kunna återvinnas baserat på de omständigheter som är kända på balansdagen. Ändrade förhållanden, till exempel att uteblivna betalningar ökar i omfattning eller att förändringar inträffar i en betydande kunds ekonomiska ställning, kan medföra väsentliga avvikelser i värderingen. Koncernens totala reserv för kreditförluster uppgick per den 31 december 2014 till 10,0 mkr. Avskrivningstider immateriella anläggningstillgångar Bolaget har enbart förvärvade immateriella tillgångar. Dessa värderas till anskaffningsvärde med avdrag för avskrivningar och eventuella nedskrivningar. De immateriella anläggningstillgångarna, bedöms ha en nyttjandeperiod om 5 år. Avskrivningar sker linjärt över nyttjandeperioden. nyanskaffning av stadsnät som i samband med att anskaffningen genomförs omklassas till fibernät, projekt som avslutas utan anskaffning kommer att kostnadsföras. För 2014 ingår i pågående nyanläggning även projekt för utveckling av administrativa system, när dessa färdigställts omklassas de till inventarier, installationer och kontorsutrustning. Avskrivningar påbörjas vid tidpunkten för färdigställandet och avskrivningen sker linjärt över nyttjandetiden. Byten av anläggningstillgångar Vid byten av anläggningstillgångar (sk ”Swap”) värderas de lämnade och erhållna tillgångarna till verkligt värde vid transaktionstidpunkten vilket innebär att både försäljning och nyanskaffning redovisas. Avskrivningar och nyttjandeperioder Tillgångens restvärden, nyttjandeperiod och avskrivningsmetoder bedöms årligen och erforderliga korrigeringar görs. Vid fastställande av nyttjandeperioder för grupper av tillgångar beaktas den historiska utvecklingen samtidigt som antaganden görs med avseende på framtida teknisk utveckling samt förväntade marknadsförändringar. Avskrivningar görs linjärt över nyttjandeperioden. Nyttjandeperioderna för respektive grupp av tillgångar är följande: Byggnader och bergrum 40-50 år Dukter 30 år Fiber 20 år Sjökabel 20 år Förstärkarstationer 20 år Utrustning förstärkarstationer 10 år Transmissionsutrustning 5-10 år Förbättringsutgifter annans fastighet 3-5 år Övrig teknisk utrustning 3-5 år Kontorsutrustning 3-5 år Persondatorer 3 år 2.6 Materiella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar utgör en stor del av koncernens totala tillgångar. De består till största delen av nätinfrastruktur i form av rör/kanalisation och fibernät samt teknisk utrustning ansluten till denna. Materiella anläggningstillgångar värderas till sina anskaffningsvärden reducerat med avskrivningar och nedskrivningar. I förekommande fall reduceras anskaffningsvärdet genom erhållna statliga bidrag. Bidraget påverkar därmed det redovisade resultatet under tillgångens nyttjandeperiod genom lägre avskrivningar. IP-Only har egna resurser för projektering, tillståndshantering samt projektledning av nybyggnation av fiberanläggningar. Därför ingår även vissa personalkostnader och övriga utgifter direkt hänförliga till tillgången som en del av anskaffningsvärdet för dessa tillgångar. Vissa delar av tillgångar behöver ersättas regelbundet. Ersättningsinvesteringar redovisas och skrivs av separat eftersom de har en annan nyttjandeperiod och avskrivningstid än tillgången i övrigt (komponentavskrivning). Utgiften för att ersätta en dylik enhet redovisas när kriterierna för redovisning är uppfyllda. Det redovisade värdet för de delar som byts ut tas bort från balansräkningen. Reparation och underhåll kostnadsförs omedelbart. Pågående nyanläggningar Pågående nyanläggningar är fiberinfrastruktur och övrig nätutbyggnad som ej är färdigställd. Färdigställandetiden för fiberanläggningar av detta slag varierar från cirka 3 månader upp till cirka 2 år beroende på storlek och omfattning. Pågående nyanläggningar omklassificeras till fibernät, teknisk utrustning och installationer när anläggningarna är färdigställda och klara för kundtrafik. I pågående nyanläggning för 2014 finns också projekt avseende 2.7 Immateriella anläggningstillgångar Immateriella tillgångar i form av kundavtal har förvärvats under året. Dessa värderas till anskaffningsvärde med avdrag för avskrivningar och eventuella nedskrivningar eller återföring av nedskrivning. Kundavtalen har bedömts ha en nyttjandeperiod om 5 år. Avskrivningar har skett linjärt över nyttjandeperioden. Under året har förvärv av bolag skett där hela eller delar av övervärdet har hänförts till goodwill. Godwill skrivs inte av men nedskrivningsprövning görs årligen och nedskrivning görs när en värdenedgång sker. En impairment test av goodwill kommer också att göras 2015. 2.8 Nedskrivningar Tillgångar bedöms med avseende på värdeminskning närhelst händelser eller förändringar i förhållanden indikerar att det redovisade värdet kanske inte är återvinningsbart. En nedskrivning görs med det belopp med vilket tillgångens redovisade värde överstiger dess återvinningsvärde. Återvinningsvärdet är det högre av en tillgångs verkliga värde minskat med försäljningskostnader och nyttjandevärdet. Vid bedömning av nedskrivningsbehov, grupperas tillgångar på de lägsta nivåer där det finns separata identifierbara kassagenererande enheter. 2.9 Likvida medel Likvida medel definieras som kassa, banktillgodohavanden och övriga kortfristiga placeringar med förfallodag inom tre månader. 2.10 Finansiella instrument Finansiella instrument är varje form av avtal som ger upphov till en finansiell tillgång i ett företag och en finansiell skuld eller ett egetkapitalinstrument i ett annat företag. Klassificering av finansiella instrument sker i följande kategorier: (a) finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen, (b) lånefordringar och kundfordringar, (c) finansiella instrument som hålles till förfall, (d) finansiella tillgångar som kan säljas och (e) övriga finansiella skulder. Klassificeringen är beroende av för vilket syfte instrumenten förvärvades. Ledningen fastställer klassificeringen av instrumenten vid den första redovisningen och omprövar detta beslut vid varje rapporteringstillfälle. Samtliga finansiella instrument redovisas från affärsdagen. Klassificering av finansiella tillgångar och skulder (a) Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen. Denna kategori har två undergrupper: finansiella tillgångar som innehas för handel och sådana som från första början hänförs till kategorin värderade till verkligt värde via resultaträkningen. En finansiell tillgång klassificeras i denna kategori om den förvärvats huvudsakligen i syfte att säljas inom kort eller om denna klassificering bestäms av bolaget. Derivatinstrument kategoriseras också som innehav för handel om de inte är identifierade som säkringar. Tillgångar i denna kategori klassificeras som omsättningstillgångar om de antingen innehas för handel eller förväntas blir realiserade inom tolv månader från balansdagen. IP-Only har inga finansiella instrument klassificerade i denna kategori. (b) Lånefordringar och kundfordringar Lånefordringar och kundfordringar är icke-derivata finansiella tillgångar med fastställda eller fastställbara betalningar som inte är noterade på en aktiv marknad. Utmärkande är att de uppstår när koncernen tillhandahåller pengar, varor eller tjänster direkt till en kund utan avsikt att handla med uppkommen fordran. De ingår i omsättningstillgångar, med undantag för poster med förfallodag mer än tolv månader efter balansdagen, vilka klassificeras som anläggningstillgångar. IP-Onlys likvida medel, kundfordringar, upplupna intäkter samt vissa övriga fordringar ingår i denna kategori. (c) Finansiella tillgångar som hålles till förfall Finansiella tillgångar som hålles till förfall är icke-derivata finansiella tillgångar med fastställda eller fastställbara betalningar och fastställd löptid som koncernens ledning har för avsikt och förmåga att hålla till förfall. IP-Only har inga finansiella instrument klassificerade i denna kategori. (d) Finansiella tillgångar som kan säljas Finansiella tillgångar som inte klassificerats i någon annan kategori såsom aktier och andelar i både börsnoterade och ej börsnoterade företag. IP-Only har inga finansiella instrument klassificerade i denna kategori. (e) Övriga finansiella skulder Finansiella skulder som inte innehas för handel. IP-Onlys upplåning, leverantörsskulder samt vissa upplupna kostnader ingår i denna kategori. Redovisning och värdering av finansiella instrument Lånefordringar och kundfordringar värderas initialt till sina verkliga värden. Vid fastställande av verkliga värden används i tillämpliga fall information avseende nyligen gjorda transaktioner på armlängds avstånd, andra instrument som är i stort sett likvärdiga samt analys av diskonterade kassaflöden. Vid efterföljande tillfällen värderas tillgångarna till upplupet anskaffningsvärde baserat på den effektiva räntemetoden justerat för eventuella kreditförluster. En avsättning för kreditförluster görs när det finns starka indikationer på att koncernen inte kommer att kunna erhålla de belopp som anges enligt fordringarnas ursprungliga villkor. Övriga finansiella skulder redovisas till upplupet anskaffningsvärde baserat på den effektiva räntemetoden. Anskaffningsvärdet utgör det verkliga värdet vid anskaffningstidpunkten. För upplåning motsvarar detta erhållet belopp reducerat för eventuella transaktionskostnader. Finansiella skulder som redovisas över resultaträkningen består av ränteswapar. Dessa marknadsvärderas löpande och värdeförändringar redovisas över resultaträkningen. Värdeförändringarna är av redovsiningskaraktär och påverkar inte kassaflödet. Eventuella vinster och förluster som uppstår i samband med avyttring av finansiella instrument eller återköp av låneskulder redovisas i resultaträkningen. Kvittning av finansiella instrument Finansiella tillgångar och skulder kvittas mot varandra, om legal kvittningsrätt föreligger i enlighet med reglerna i IAS 32, i de fall respektive koncernbolag har avtalat om kvittning med motparten, och nettoredovisas i koncernredovisningen. 2.11 Inkomstskatter Redovisad skattekostnad innefattar skatt som ska betalas eller erhållas avseende aktuellt år, justeringar av tidigare års skatt samt förändringar i uppskjuten skatt. Värdering av samtliga skatteskulder och fordringar sker till nominella belopp och görs enligt de skatteregler och skattesatser som är beslutade eller som är aviserade och med stor säkerhet kommer att fastställas. För poster som redovisas i resultaträkningen redovisas därmed sammanhängande skatteeffekter i resultaträkningen. Skatteffekter av poster som redovisas direkt mot eget kapital redovisas mot eget kapital. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden på alla temporära skillnader som uppkommer mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder. Uppskjuten skattefordran respektive uppskjuten skatteskuld till samma skattemyndighet redovisas netto i balansräkningen. Uppskjuten skattefordran avseende förlustavdrag redovisas i den utsträckning det är sannolikt att avdragen kan avräknas mot överskott vid framtida beskattning. 2.12 Kassaflödesanalys Kassaflödesanalys för koncernen upprättas enligt IAS 7, Kassaflödesanalys. Indirekt metod tillämpas. Årets förändring av kassabehållningen delas upp i rörelse, investeringsverksamhet respektive finansieringsverksamhet. Rörelseresultatet justeras med sådana transaktioner som inte medfört in- eller utbetalningar. Med likvida medel avses kassa och bankmedel samt kortfristiga placeringar med förfall inom tre månader. Samtliga poster ingående i likvida medel kan relativt omgående konverteras till kontanter. 2.13 Leasing För att fastställa om ett avtal är eller innehåller en lease, bedöms avtalets innebörd. Bedömning görs av huruvida avtalets fullgörande är beroende av användandet av en särskild tillgång och om avtalet innebär att rätten att använda tillgången överförs. Koncernen som leasegivare Koncernen hyr ut fiberpar genom så kallade IRU. Redovisningsmässigt görs ingen åtskillnad om fiber härstammar från direkt eller indirekt ägd fiber. IRU som hyrs ut redovisas som en finansiell lease när de ekonomiska riskerna och fördelar som förknippas med ägandet i allt väsentligt överförs till leasetagaren. En viktig avvägning i denna bedömning är huruvida leasingavtalet sträcker sig över större delen av leasingobjektets ekonomiska livslängd. IP-Only har bedömt att den ekonomiska livslängden för fiber är 20 år baserat på branschkunskap och benchmarking mot andra företag i branschen. IP-Only väljer att betrakta leasingavtal som sträcker sig över mer än 75 % av den återstående livslängden som finansiell lease. Om ersättningen för den finansiella leasen betalas i 33 34 direkt anslutning till avtalets ingående redovisas vinsten, beräknad på samma sätt som vid försäljning av fiber, omgående till nominellt belopp. I de fall ersättningen för den finansiella leasen erhålles genom delbetalningar över leasingperioden nuvärdesberäknas fordran/vinsten. Erhållna betalningar redovisas dels som en avbetalning av fordran och dels som en finansiell intäkt. De finansiella intäkterna fördelas på ett systematiskt sätt över leasingperioden så att en jämn förräntning erhålles på fordran under varje period under leasingperioden. I praktiken blir ränteintäkten större i början av leasingperioden eftersom det underliggande fordringsbeloppet då är som störst. Nättjänster och därtill relaterade installationstjänster Koncernen som leasetagare Lånekostnader som är direkt hänförliga till inköp, konstruktion eller produktion av tillgång aktiveras. Låneanskaffningskostnader för bankkrediterna har aktiverats och kostnaden periodiseras över krediternas löptid, vilket medför att långfristiga räntebärande skulder i balansräkningen för bankkrediter har minskats med dessa kostnader. När IP-Only hyr fiberpar i annans fibernät genom så kallade IRU, görs bedömning om leasingavtalet är finansiellt eller operationellt på samma sätt som när koncernen är leasegivare. När finansiell leasing föreligger redovisas en tillgång i balansräkningen, bland anläggningstillgångar. Tillgången skrivs av linjärt över nyttjandeperioden, med beaktande av bedömda restvärden i förekommande fall. Eftersom IP-Only i samtliga fall som finansiell leasetagare reglerat skulden mot leasegivaren i direkt anslutning till avtalets ingående redovisas ingen skuld eller finansiell kostnad. IP-Only är också leasetagare avseende datorer och bilar. Dessa betraktas som operationella leasar och kostnadsförs i den period som kostnaden avser, oftast linjärt över leasingperioden. 2.14 Intäkter och försäljning Intäkter redovisas i den utsträckning det är sannolikt att koncernen kommer att erhålla ekonomiska fördelar och att värdet av dessa fördelar kan mätas på ett tillförlitligt sätt. Intäkter redovisas till verkligt värde av de betalningar som har erhållits eller kommer att erhållas i framtiden. Intäkter redovisas exklusive mervärdesskatt och rabatter samt efter eliminering av koncernintern försäljning. Försäljning av fiber Koncernen äger ett i huvudsak nordiskt fibernät direkt och dessutom vissa förbindelser indirekt via avtal om IRU. Som en del av sin verksamhet säljer koncernen svartfiber. I vissa fall hyrs den ut, vilket beskrivs under avsnittet för leasing ovan. Då fibernät redovisas som en materiell anläggningstillgång sker redovisning av försäljningstransaktioner i enlighet med regelverket för sådana tillgångar. Det innebär att anläggningstillgångar tas bort från balansräkningen när de avyttras eller när inga ekonomiska fördelar förväntas från dess fortsatta användning. En eventuell vinst eller förlust, beräknad som skillnaden mellan försäljningslikvid och tillgångens redovisade värde, redovisas i resultaträkningen den period tillgången avyttras på raden ”Vinst vid försäljning av nät-infrastruktur”. Redovisade värden på koncernens fibernät är uppdelat på fiber och dukter på så sätt att anskaffningsvärde och avskrivningar kan beräknas för olika sträckor. Kostnaden för såld anläggningstillgång beräknas utifrån bokfört värde som såld andel i relation till totalt investerat värde i fiber på den aktuella sträckan. I de fall det avtalas om senareläggning av betalningar från kunden redovisas den förväntade erhållna ersättningen till nuvärde. Skillnaden mellan det nominella beloppet och nuvärdet redovisas som en ränteintäkt under avbetalningsperioden enligt effektivräntemetoden. Service- och underhållsavtal I samband med försäljning och uthyrning av fiber sluts ofta även ett avtal om att IP-Only ska ge kunden underhåll och service, exempelvis inplacering i backbonenoder, elförsörjning etc. IP-Only bedömer att service- och underhållsavtal är separerbara från avtal om försäljning eller uthyrning av fiber. Intäkter redovisas linjärt över avtalsperioden då utgifterna för att leverera tjänsterna uppkommer relativt jämnt fördelat över avtalsperioden. Avtalslängden för koncernens tjänster är normalt 12-36 månader. Intäkter redovisas normalt linjärt över avtalsperioden. I samband med försäljning av koncernens nättjänster uppstår installationskostnader. För att täcka dessa kostnader debiteras kunderna en anslutningsavgift med ett marknadsmässigt marginalpåslag. Både anslutningsintäkt och installationskostnad redovisas omedelbart när installationen är slutförd och separeras således från de löpande nättjänsterna. 2.15 Lånekostnader 2.16 Pensioner IP-Only koncernens pensionsåtaganden klassificeras som avgiftsbestämda. Koncernen har inga ytterligare betalningsförpliktelser när avgifterna har betalats. Avgifterna redovisas som kostnader för ersättning till anställda när de förfaller till betalning. Förutbetalda avgifter redovisas som en tillgång i den utsträckning som kontant återbetalning eller minskning av framtida betalningar kan komma IP-Only tillgodo. 2.17 Statliga stöd Statliga stöd, som vid första redovisningstillfället tas upp till verkligt värde, minskar anskaffningsvärdet för berörda tillgångar och intäktsförs genom lägre avskrivningar över tillgångens livslängd. I de fall stödet inte kan kopplas till någon specifik tillgång intäktsförs ersättningen när villkoren är uppfyllda och redovisas under övriga intäkter. 2.18 Moderföretagets redovisningsprinciper Moderföretagets årsredovisning är upprättad i enlighet med Årsredovisningslagen och RFR 2. Detta innebär att IFRS värderingsregler tillämpas med de avvikelser och tillägg som framgår nedan. Ändrade redovisningsprinciper Det föreligger inga ändrade redovisningsprinciper som påverkat moderbolagets redovisning. Andelar i dotterföretag Andelar i dotterföretag redovisas i moderföretaget enligt anskaffningsvärdemetoden. Som intäkt redovisas alla utdelningar i resultaträkningen enligt RFR 2. I koncernredovisningen tillämpas förvärvsmetoden. Koncernbidrag och aktieägartillskott Aktieägartillskott förs direkt mot eget kapital hos mottagaren och aktiveras under aktier och andelar hos givaren, i den mån nedskrivning inte erfordras. Lämnade och mottagna koncernbidrag redovisas i resultaträkningen som en bokslutsdisposition. Leasade tillgångar I moderbolaget redovisas samtliga leasingavtal enligt reglerna om operationell leasing. Not 3 Nettoomsättning och vinst vid försäljning av nätinfrastruktur NETTOOMSÄTTNING Tkr Nättjänster Försäljning av tjänster inom koncern Summa nettoomsättning Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 653 007 222 934 0 2013 0 0 0 24 467 8 362 653 007 222 934 24 467 8 362 Nettoomsättning per geografisk marknad Fördelningen av nettoomsättningen per land görs efter var produkterna anses levererade. Den samlade nettoomsättningen fördelar sig på geografiska marknader enligt följande: GEOGRAFISK MARKNAD Tkr Koncernen 2014 2013 Sverige 564 763 196 835 Norge 55 491 10 441 Danmark 4 720 1 383 Finland 27 460 14 275 Övriga 573 0 653 007 222 934 Summa nettoomsättning VINST VID FÖRSÄLJNING AV NÄTINFRASTRUKTUR Tkr Koncernen 2014 2013 0 37 Upplåtelse av infrastruktur, IRU 7 912 2 748 Summa vinst vid försäljning av nätinfrastruktur 7 912 2 785 Försäljning av infrastruktur Koncernen tillämpar inte IFRS 8 Rörelsesegment eftersom moderbolagets skuldebrev eller aktier inte är föremål för allmän handel. Not 4 Upplysning om revisors arvode ARVODE OCH KOSTNADSERSÄTTNING ERNST & YOUNG AB Tkr Revisionsuppdrag Revisionsverksamhet utöver revisionsuppdrag Skatterådgivning Övriga tjänster Summa Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 1 749 575 320 25 55 85 0 241 388 0 0 0 84 0 0 0 2 276 660 320 266 ARVODE OCH KOSTNADSERSÄTTNING PWC AB Tkr Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 Revisionsuppdrag 341 0 0 0 Övriga tjänster 117 0 0 0 Summa 458 0 0 0 35 Not 5 Övriga intäkter och kostnader Tkr 36 Koncernen Moderbolaget 5.1 Övriga intäkter 2014 2013 2014 2013 Övriga poster 4 059 1 300 0 0 Intäkter på valutakursdifferenser 2 172 0 0 0 6 231 1 300 0 0 5.2 Övriga kostnader 2014 2013 2014 2013 Befarade kundförluster 5 550 -149 0 0 Kostnader för inhyrd personal 5 391 1 385 0 0 Kostnader för valutakursdifferenser 0 385 1 179 Kostnader för lokaler 12 799 4 818 0 0 Konsult- och revisionskostnader 47 778 10 768 8 738 5 818 2 621 679 261 1 616 10 604 3 148 35 1 Personbilskostnader 3 547 1 007 0 0 Resekostnader 3 522 1 112 64 14 11 974 3 183 6 4 2 476 891 0 0 14 669 20 776 0 0 2 635 4 279 9 552 320 123 566 52 282 18 657 7 952 2014 2013 2014 2013 Advokatkostnader Marknadsföringskostnader Kostnader för förbrukningsinventarier Kostnader för telefoni- och datakommunikation Transaktionskostnad förvärv Övriga kostnader 5.3 Finansiella intäkter Ränteintäkter från lån till koncernbolag 0 0 2 317 1 418 Ränteintäkter från kortfristiga fordringar 713 271 2 0 Resultat vid avveckling av koncernbolag 0 364 0 0 Upplösning av diskonteringseffekt 0 554 0 0 Övriga finansiella intäkter 1 769 573 0 0 Totala finansiella intäkter 2 482 1 762 2 319 1 418 5.4 Finansiella kostnader 2014 2013 2014 2013 38 950 10 993 0 0 Övriga finansiella kostnader Räntekostnader på upplåning 1 916 146 12 0 Upplösning av diskonteringseffekt 2 324 0 0 0 185 0 0 0 43 375 11 139 12 0 2014 2013 2014 2013 78 355 33 106 0 0 Resultat vid avveckling av koncernbolag Totala finansiella kostnader 5.5 Avskrivningar och nedskrivningar Avskrivningar av mat. anl.tillgångar (Not 10) Avskrivning av imm. anl.tillgångar (Not 11) 5 446 930 0 0 Nedskrivning av mat.anl.tillgångar (Not 10) 0 -2 938 0 0 83 801 31 098 0 0 Not 6 Inkomstskatt Skattekostnaden för åren som avslutades den 31 december 2014 och 2013 består av följande komponenter: SKATTEKOSTNAD Tkr Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 1 606 0 7 0 -1 0 0 0 -12 583 0 0 0 0 0 0 0 -10 978 0 7 0 Aktuell skatt: Aktuell skatt för räkenskapsåret Aktuell skatt hänförlig till tidigare år Uppskjuten skatt: Skattekostnad/intäkt hänförlig till förändring av temporära skillnader Effekt av ändrad skattesats Skatt redovisad i resultaträkningen Skattekostnaden för åren som avslutades den 31 december 2014 och 2013 kan stämmas av mot redovisat resultat före skatt, multiplicerat med aktuell skattesats, enligt följande: AVSTÄMNING AV EFFEKTIV SKATT Tkr Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 Resultat före skatt från kvarvarande verksamhet -29 776 -23 992 524 -572 Redovisat resultat före skatt -29 776 -23 992 524 -572 6 551 5 278 -115 126 -2 133 -5 131 0 126 4 451 0 126 0 Skatt enligt gällande skattesats 22% Skatteeffekt och procentuell påverkan: Ej redovisad uppskjuten skatt på årets underskott Utnyttjat underskott ej tidigare redovisad skatt Omvärdering av uppskjuten skatt Övriga ej avdragsgilla poster Övriga ej skattepliktiga poster Redovisad skattekostnad -19 177 0 0 0 -675 -149 -18 0 5 2 0 0 -10 978 0 -7 252 Uppskjutna inkomstskattefordringar/skulder per den 31 december är hänförligt till följande: UPPSKJUTEN INKOMSTSKATT Tkr Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 Finansiell leasing -17 982 -18 300 0 0 Övervärden hänförliga till förvärv -46 665 -29 072 0 0 Summa uppskjutna skatteskulder -64 647 -47 372 0 0 Uppskjutna skatteskulder Uppskjutna skattefordringar: Underskottsavdrag 30 569 43 747 0 0 Materiella anläggningstillgångar 1 769 1 852 0 0 Kundfordringar 2 116 881 0 0 Övriga uppskjutna skattefordringar Summa uppskjutna skattefordringar 786 892 0 0 35 239 47 372 0 0 -29 407 0 0 0 Uppskjuten inkomsskatt Uppskjutna skatteskulder, netto Redovisade i balansräkningen enligt följande: Uppskjutna skattefordringar 35 239 0 0 0 Uppskjutna skatteskulder, kvarvarande verksamheter -64 647 0 0 0 Uppskjutna skatter, netto -29 408 0 0 0 37 För koncernen: Det skattemässiga underskottet i koncernen uppgår per 31 december 2014 till ca 124 mkr. Underskottet är föremål för begränsningar i nyttjande på grund av sk koncernbidragsspärrar. Dessa spärrar gäller mot vissa koncernbolag tom räkenskapsåret 2018. Koncernen redovisar uppskjuten skattefordran på underskottet till den del som koncernen förväntas kunna utnyttja inom en överskådlig framtid. För moderbolaget: 38 Det totala skattemässiga underskottet i moderbolaget uppgår per 31 december 2014 till 0 kr. Not 7 Leasingavtal IP-Only som leasetagare Finansiell leasing När finansiell leasing föreligger redovisas en tillgång i balansräkningen, bland anläggningstillgångar. Tillgången skrivs av linjärt över nyttjandeperioden, med beaktande av bedömda restvärden i förekommande fall. Eftersom IP-Only i samtliga fall som finansiell leasetagare reglerat skulden mot leasegivaren i direkt anslutning till avtalets ingående redovisas ingen skuld eller finansiell kostnad. Tkr Avgifter som förfaller Maskiner och inventarier Koncernen Inom ett år Ett till fem år Senare än fem år 10 357 22 623 0 Operationell leasing Vid årets utgång hade koncernen leasingavtal med tre olika leasegivare. Leasingen avser dels administrativa produkter såsom kopiatorer och besökssystem samt mätutrustning för IPTV . Villkoren för avtalen varierar mellan de olika leasegivarna. I vissa fall övergår äganderätten efter avtalstidens slut, i andra fall finns option på att lösa utrustingen till restvärdet och i en del avtal återlämnas utrustningen efter avtalstidens slut. Tkr Avgifter som förfaller Maskiner och inventarier Koncernen Inom ett år Ett till fem år Senare än fem år 0 568 101 2 343 1 291 0 20 394 80 486 86 948 Inom ett år Ett till fem år Senare än fem år Maskiner och inventarier 0 0 0 Leasingbilar 0 0 0 Lokaler 0 0 0 Leasingbilar Lokaler Tkr Avgifter som förfaller Moderbolaget Under 2014 har koncernen haft hyres- och leasingkostnader om ett sammanlagt belopp av 13 023 (6 065) tkr. IP-Only som leasegivare Finansiell leasing Som del i koncernens verksamhet ingår att upplåta fiberinfrastruktur genom så kallade IRU avtal (Indefeasible right of use). IRU som upplåts redovisas som finansiell lease när de ekonomiska risker och fördelar som förknippas med ägandet i allt väsentligt har överförts till leasetagaren. Bedömningen görs endast på koncernnivå. I de fall ersättningen för den finansiella leasen erhålles genom delbetalningar över leasingperioden, nuvärdesberäknas fordran. Det finns fem avtal av denna typ (med delbetalningar) per 2014-12-31. Avtalen löper med en avbetalningstid på 15 år och betalning sker månadsvis. Tkr Koncernen Bruttofordran i finansiella leasingavtal 2014 2013 29 355 25 938 Avgår nuvärdes effekt -10 152 -9 414 Nettofordran i finansiella leasingavtal 19 203 16 524 Tkr Förfaller år Koncernen Inom ett år Ett till fem år Senare än fem år Summa Bruttofordran 4 371 12 785 12 199 29 355 Nuvärde av fordran 3 739 9 291 6 173 19 203 Not 8 Resultat per aktie Moderbolaget Resultat per aktie före utspädning har beräknats genom att resultat hänförligt till innehavare av stamaktier i moderföretaget dividerats med ett vägt genomsnittligt antal utestående stamaktier under perioden. Resultat per aktie efter utspädning beräknas genom att resultat hänförligt till innehavare av stamaktier i moderföretaget dividerats med ett vägt genomsnittligt antal utestående stamaktier under perioden. Nedanstående tabell visar de värden som använts vid beräkningen av resultatet per aktie före och efter utspädning. Tkr 2014 2013 Nettoresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare före utspädning -40 755 -23 965 Nettoresultat som används för att bestämma resultat per aktie efter utspädning -40 755 -23 965 2014 2013 50 000 50 000 Vägt genomsnittligt antal utestående stamaktier före utspädning Utspädningseffekt: - - 50 000 50 000 Resultat per aktie före utspädning -815,10 -479,30 Resultat per aktie efter utspädning -815,10 -479,30 Vägt genomsnittligt antal utestående stamaktier efter utspädning Not 9 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Tkr Koncernen Moderbolaget 2014-12-31 2013-12-31 2014-12-31 2013-12-31 Förutbetald näthyra 16 978 15 479 0 0 Förutbetalda hyror 2 606 2 306 0 0 Upplupna intäkter 19 419 9 777 0 0 Förutbetalda leasingavgifter 449 131 0 0 Övriga poster 22 011 16 044 527 337 Summa 61 463 43 737 527 337 39 Not 10 Materiella anläggningstillgångar KONCERNEN Summa Pågående nyanläggningar Tkr Förbättringsutgifter annans fastighet Inventarier, installationer och kontorsutrustning Fibernät Teknisk utrustning Byggnader Mark och markanläggningar 40 Anskaffningsvärde: 3 juli 2013 0 0 0 0 0 0 0 0 2 305 53 780 381 309 655 601 25 455 14 461 15 188 1 148 099 Nyanskaffningar 0 0 14 910 6 538 0 0 34 186 55 634 Aktiverat eget arbete 0 0 0 0 0 0 432 432 Omklassificering från påg. nyanläggn. 0 0 9 271 6 924 0 0 -16 034 161 Nedskrivningar (not 5) 0 0 190 0 0 0 0 190 Övriga omklassificeringar 0 0 0 0 0 0 -167 -167 Avyttringar och utrangeringar 0 -10 -31 512 -8 834 -1 273 0 0 -41 629 Valutajustering 1 0 91 887 0 0 10 989 2 307 53 770 374 259 661 116 24 183 14 461 33 614 1 163 709 Omklassificering IB 0 0 -11 967 0 0 0 0 -11 965 Ökning genom rörelseförvärv 0 0 65 458 78 298 6 318 157 360 0 307 434 Nyanskaffningar 0 0 25 377 67 710 917 1 936 428 076 524 016 Aktiverat eget arbete 0 0 0 0 0 0 15 519 15 519 Omklassificering från påg. nyanläggn. 0 0 18 726 46 930 2 168 0 -67 824 0 Övriga omklassificeringar 0 0 2 137 0 -2 137 0 -2 962 -2 962 Avyttringar och utrangeringar 0 0 -18 488 -1 142 -1 110 -829 -5 172 -26 740 Ökning genom rörelseförvärv 31 dec 2013 Valutajustering 4 0 -2 2 792 0 -4 469 49 -1 626 2 311 53 770 455 500 855 704 30 339 168 459 401 301 1 967 383 0 0 0 0 0 0 0 0 -36 -10 067 -275 667 -112 949 -23 646 -13 560 0 -435 925 -2 -726 -17 750 -13 958 -510 -165 0 -33 111 Nedskrivningar (not 5) 0 0 2 748 0 0 0 0 2 748 Avyttringar och utrangeringar 0 0 26 764 6 587 1 256 0 0 34 609 Övriga omklassificeringar 0 0 1 0 -1 0 0 0 31 dec 2014 Avskrivningar och nedskrivningar 3 juli 2013 Ökning genom rörelseförvärv Årets avskrivningar Valutajustering 0 0 -86 -104 -36 0 0 -226 -37 -10 793 -263 990 -120 423 -22 937 -13 725 0 -431 905 Omklassificering IB 0 0 11 966 0 0 0 0 11 966 Ökning genom rörelseförvärv 0 0 -35 195 -943 -2 181 -41 823 0 -80 143 -47 -1 452 -34 548 -31 985 -1 384 -8 938 0 -78 354 Avyttringar och utrangeringar 0 0 18 328 17 1 055 827 0 20 227 Övriga omklassificeringar 0 0 0 0 0 0 0 0 31 dec 2013 Årets avskrivningar Valutajustering 0 0 93 -416 -5 818 0 490 -84 -12 245 -303 346 -153 750 -25 452 -62 841 0 -557 717 31 dec 2014 2 227 41 525 152 154 701 954 4 887 105 617 401 301 1 409 665 31 dec 2013 2 269 42 977 110 269 540 693 1 245 737 33 614 731 804 3 juli 2013 2 306 43 676 105 642 418 015 1 809 901 15 188 587 537 31 dec 2014 Utgående bokfört värde: Av maskiner och teknisk utrustnings bokförda värde avser 20 265 mkr tillgångar som innehas via finansiell leasing. Not 11 Immateriella anläggningstillgångar KONCERNEN Summa Kundrelation Goodwill Tkr Anskaffningsvärde: 3 juli 2013 0 0 0 Nyanskaffningar 0 9 300 9 300 31 dec 2013 0 9 300 9 300 183 068 59 767 242 835 Ökning genom rörelseförvärv Nyanskaffningar 31 dec 2014 0 0 0 183 068 69 067 252 135 Avskrivningar och värdeminskningar 3 juli 2013 0 0 0 Årets avskrivningar 0 -930 -930 31 dec 2013 0 -930 -930 Ökning genom rörelseförvärv 0 -23 903 -23 903 Årets avskrivningar 0 -5 446 -5 446 31 dec 2014 0 -30 279 -30 279 31 dec 2014 183 068 38 788 221 856 31 dec 2013 0 8 370 8 370 3 juli 2013 0 0 0 Utgående bokfört värde: Värdet av koncernens immateriella anläggningstillgångar består av förvärvade kundavtal med tillhörande infrastruktur samt av goodwill vid förärv av bolag. Värdet på kundbasen har bedömts över en 5-års period där churn (förlorade kundkontrakt) till branschgenomsnitt och positiva effekter från synergier i nätinfrastruktur har beaktats. Not 12 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Koncernen Tkr Moderbolaget 2014-12-31 2013-12-31 2014-12-31 2013-12-31 118 076 89 408 0 0 3 519 0 0 0 19 033 12 406 1 270 1 086 Sociala avgifter 9 796 6 488 875 585 Särskild löneskatt 3 812 4 876 213 71 Förutbetalda intäkter Omstruktureringsreserv Semesterlöneskuld Upplupen kostnad FTTH 10 542 0 0 0 Övriga poster 21 224 12 083 3 249 2 957 186 002 125 261 5 607 4 699 Summa 41 Not 13 Rörelseförvärv Förvärv 2014 42 Den 31 mars 2014 förvärvade IP-Only Fibernät AB 100 % av såväl aktiekapital som röster i Teknikbyrån i Sverige AB. Teknikbyrån i Sverige AB har specialiserat sig på att bygga öppna fiberbaserade bredbandsnät och levererar snabba driftsäkra och prisvärda tjänster. I verksamheten ingår att utföra konsulttjänster samt införsäljning, planering, projektering av bredbandsnät samt att leverera bredbandstjänster. Verksamheten har främst bedrivits i Åkersberga och Österåkers kommun med omnejd. Bolaget har ett dotterbolag Teknikbyrån Nät i Sverige AB som drivit verksamhet inom områdena data-, tele- samt bredbandsnät och installation av fiberoptik. Tkr Redovisat värde Justering Verkligt värde 15 316 27 308 42 624 0 0 0 307 0 307 0 0 0 Materiella anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Likvida medel Andra finansiella fordringar Uppskjuten skattefordran Övriga omsättningstillgångar 0 0 0 6 621 0 6 621 22 244 27 308 49 552 Avsättningar 0 0 0 Uppskjuten skatteskuld 0 -6 008 -6 008 Aktuell skatt -1 508 0 -1 508 Skulder till kreditinstitut -4 962 0 -4 962 Övriga kortfristiga skulder Summa identifierade nettotillgångar -6 073 0 -6 073 -12 543 -6 008 -18 551 9 701 21 300 31 001 Betalning för aktierna 31 001 Totalt anskaffningsvärde 31 001 Förvärvets kassaflöde: Förvärvad kassa 307 Netto kassaflöde 307 Hela övervärdet har bedömts hänförligt till det förvärvade fibernätet. Teknikbyrån i Sverige AB med dotterbolag har bidragit till koncernen med 18 870 tkr i externa intäkter och med -895 tkr i resultat för tiden 1 april – 31 december 2014. Om förvärvet hade inträffat 1 januari 2014 skulle bidraget till koncernens intäkter och resultat under 2014 uppgått till 26 454 tkr respektive -500 tkr. Förvärv 2014 Den 13 juni 2014 förvärvade IP-Only AB 96,5 % av såväl aktiekapital som röster i Availo AB med koncernbolag, samtliga aktier var tillträdda den 31 december 2014. Availokoncernen innehöll vid förvärvet fem verksamma bolag och fem vilande bolag. Efter förvärvet såldes fyra av de vilande bolagen för likvidation. Availokoncernens verksamhet består av att erbjuda tjänsterna datakommunikation, internetaccesser och högeffektshosting. Tkr Materiella anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Likvida medel Andra finansiella fordringar Uppskjuten skattefordran Övriga omsättningstillgångar Avsättningar Redovisat värde Justering Verkligt värde 146 732 0 146 732 0 149 408 149 408 40 511 0 40 511 307 0 307 5 151 951 6 102 38 375 0 38 375 231 076 150 359 381 435 -7 500 0 -7 500 Uppskjuten skatteskuld 0 -7 890 -7 890 Aktuell skatt 0 0 0 Skulder till kreditinstitut -38 791 0 -38 791 Övriga kortfristiga skulder -45 702 -4 325 -50 027 -91 993 -12 215 -104 208 139 083 138 144 277 227 Summa identifierade nettotillgångar Betalning för aktierna 277 227 Totalt anskaffningsvärde 277 227 Förvärvets kassaflöde: Förvärvad kassa 40 511 Netto kassaflöde 40 511 Övervärdet har bedömts hänförligt till kundavtal och goodwill. Goodwill är i huvudsak hänförlig till kostnadssynergier. Värdering av rörelsen har gjorts i samband med förvärvet. En impairment test av goodwill kommer också att göras 2015. Availo AB med dotterbolag har bidragit till koncernen med 79 826 tkr i externa intäkter och med 14 893 tkr i resultat för tiden 14 juni – 31 december 2014. Om förvärvet hade inträffat 1 januari 2014 skulle bidraget till koncernens intäkter och resultat under 2014 uppgått till 145 908 tkr respektive 177 596 tkr. 43 Förvärv 2014 Den 1 september 2014 förvärvade dotterbolaget IP-Only Fibernät AB 100 % av såväl aktiekapital som röster i Oskarshamn Stadsnät AB. Bolaget Oskarshamn Stadsnät AB bildades i maj 2014 i samband med försäljningen av fibernät och bredbandsverksamheten från Oskarshamns Energi. Tkr 44 Materiella anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Likvida medel Andra finansiella fordringar Uppskjuten skattefordran Övriga omsättningstillgångar Redovisat värde Justering Verkligt värde 7 440 28 923 36 363 0 0 0 100 0 100 0 0 0 0 0 0 597 0 597 8 137 28 923 37 060 Avsättningar 0 0 0 Uppskjuten skatteskuld 0 -6 363 -6 363 Skulder till kreditinstitut Övriga kortfristiga skulder Summa identifierade nettotillgångar Betalning för aktierna Tilläggsköpeskilling Totalt anskaffningsvärde 0 0 0 -597 0 -597 -597 -6 363 -6 960 7 540 22 560 30 100 25 100 5 000 30 100 Förvärvets kassaflöde: Förvärvad kassa 100 Netto kassaflöde 100 Hela övervärdet har bedömts hänförligt till fibernätet. Oskarshamn Stadsnät AB var ett nybildat bolag vid förvärvet och hade inte bedrivit någon verksamhet innan förvärvstidpunkten. Oskarshamn Stadsnät AB har bidragit till koncernen med 2 280 tkr i externa intäkter och med 0 tkr i resultat för tiden 1 september – 31 december 2014. Om förvärvet hade inträffat 1 januari 2014 skulle bidraget till koncernens intäkter och resultat under 2014 uppgått till 2 280 tkr respektive 0 tkr. Förvärv 2014 Den 3 november 2014 förvärvade dotterbolaget IP-Only AB såväl 100 % av aktiekapital som röster i byNet AB. Bolagets verksamhet är att bedriva projektledning, konsultation och agenturverksamhet inom telekommunikation. Bolaget har sedan 2003 utvecklat en modell för att driva utbyggnad av fiberoptisk infrastruktur på landsbygden. Modellen bygger på att de boende på landsbygden organiserar sig i ekonomiska föreningar och genom att bidra med eget arbete möjliggöra utbyggnaden av optiska fibernät. Tkr Materiella anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Likvida medel Redovisat värde Justering Verkligt värde 1 575 0 1 575 0 69 524 69 524 13 283 0 13 283 Andra finansiella fordringar 0 0 0 Uppskjuten skattefordran 0 1052 1 052 Varulager 13 360 0 13 360 Övriga omsättningstillgångar 29 855 0 29 855 58 073 70 576 128 649 0 0 0 -744 0 -744 Avsättningar Uppskjuten skatteskuld Skulder till kreditinstitut Övriga kortfristiga skulder Summa identifierade nettotillgångar 0 0 0 -33 124 -4 781 -37 905 -33 868 -4 781 -38 649 24 205 65 795 90 000 Tilläggsköpeskilling 90 000 Totalt anskaffningsvärde 90 000 Förvärvets kassaflöde: Förvärvad kassa 13 283 Netto kassaflöde 13 283 Hela övervärdet har bedömts hänförligt till goodwill. Goodwill är i huvudsak hänförlig till framtida kassaflöden avseende försäljning där det inte finns ett kundavtal vid förvärvstidpunkten. Värdering av rörelsen har gjorts i samband med förvärvet. Ett impairment test av goodwill kommer också att göras 2015. ByNet AB har bidragit till koncernen med 17 417 tkr i externa intäkter och med -8 580 tkr i resultat för tiden 4 november – 31 december 2014. Om förvärvet hade inträffat 1 januari 2014 skulle bidraget till koncernens intäkter och resultat under 2014 uppgått till 144 844 tkr respektive 10 324 tkr. 45 Förvärv 2013 Per den 4 juli 2013 förvärvades 92,97% av aktiekapitalet och rösterna i IP-Only AB. Moderbolaget påkallade tvångsinlösen av resterande aktier. Med anledning av tvångsinlösenprocessen har koncernredovisningen upprättats som om 100% förvärvats. Per den 31 december 2013 hade totalt 99,7% förvärvats. Bolaget togs in i koncernen från juli månad, då bestämmande inflytande uppkom vid denna tidpunkt. Efter att tvångsinlösenprocessen avslutats i skiljedom 8 maj 2014 har IP-Only Holding AB förvärvat 100% av aktierna. 46 IP-Only-koncernen är en modern svensk datakom- och Internetoperatör och leverantör av fiberbaserad nätinfrastruktur, Internet- och datakommunikation. Grunden för verksamheten är det egna nordiska stam- och accessnätet med tillhörande datacenter för tjänster inom serverbaserad hosting, Internet och infrastruktur och plattformar för molnbaserade tjänster. Tkr Redovisat värde Justering Verkligt värde 587 537 124 638 712 175 0 0 0 Likvida medel 27 521 0 27 521 Andra finansiella fordringar 17 576 0 17 576 0 27 420 27 420 128 879 0 128 879 761 513 152 058 913 571 Uppskjuten skatteskuld 0 -27 420 -27 420 Skulder till kreditinstitut -448 596 0 -448 596 Övriga kortfristiga skulder -199 543 0 -199 543 -648 139 -27 420 -675 559 113 374 124 638 238 012 Materiella anläggningstillgångar Immateriella anläggningstillgångar Uppskjuten skattefordran Övriga omsättningstillgångar Summa identifierade nettotillgångar Betalning för aktierna 238 012 Totalt anskaffningsvärde 238 012 Förvärvets kassaflöde: Förvärvad kassa 27 521 Netto kassaflöde 27 521 Hela övervärdet har bedömts hänförligt till fibernätet. IP-Only AB med koncernbolag har bidragit till koncernen med 222 934 tkr i externa intäkter och med 9 299 tkr i resultat för tiden 4 juli – 31 december 2013. Om förvärvet hade inträffat 1 januari 2013 skulle bidraget till koncernens intäkter och resultat under 2013 uppgått till 438 891 tkr respektive 25 235 tkr. Not 14 Andra finansiella fordringar Koncernen Fordran avseende finansiell leasing, IRU Lämnade depositioner 2014 2013 19 204 16 524 156 0 19 360 16 524 Som en del i bolagets verksamhet ingår att upplåta eller sälja del av anläggningstillgångar i nätinfrastruktur. Beroende av avtalens utformning och art görs bedömningen om avtalet kan klassificeras som finansiell lease. Bedöms avtalet vara finansiell lease tas hela vinsten i koncernen i samband med upplåtelse. Bedömningen görs endast på koncernnivå, i bolaget behandlas avtalet som operationellt och intäkten periodiseras över leasingperioden. Betalning sker i de flesta fall i förskott för hela avtalsperioden vid leverans. I de fall ersättningen för den finansiella leasen erhålles genom delbetalningar över leasingperioden nuvärdesberäknas fordran. Fordran ovan avser värdet av ännu ej betalda leasingavtal med avdrag för nuvärdeseffekter. Finansiell lease förklaras närmare i not 7. Årets förändring i ovanstående fordran redovisas i kassaflödesanalysen under investeringsverksamheten. Not 15 Kundfordringar och andra fordringar Koncernen Kundfordringar 2014 2013 144 629 86 645 Reservering för osäkra kundfordringar -10 033 -4 412 Kundfordringar netto 134 596 82 233 Andra fordringar 13 604 6 063 148 200 88 296 Kundfordringar är icke räntebärande och kredittiden uppgår normalt till mellan 30 och 90 dagar. Reserven för osäkra kundfordringar förändrades på följande sätt: Koncernen 2014 2013 Ingående reserv osäkra kundfordringar vid förvärv 5 268 7 098 Avsättningar för osäkra fordringar 4 798 -171 Fordringar som skrivits bort under året som ej indrivningsbara Återförda outnyttjade belopp Utgående redovisat värde -33 -452 0 -2 063 10 033 4 412 Koncernen Åldersanalys av kundfordringar per 31 december: Ej förfallna kundfordringar Förfallna < 30 dagar 2014 2013 115 466 74 429 10 433 4 187 Förfallna 30-60 dagar 340 -240 Förfallna 60-90 dagar 1 457 509 Förfallna > 90 dagar 16 934 7 761 144 630 86 646 Av de reserverade osäkra kundfordringarna ingår 8 707 tkr (3 640 tkr) i intervallet förfallna > 90 dagar, 961 tkr i intervallet 60–90 dagar och 365 tkr i intervallet 30–60 dagar (772 tkr). 47 Not 16 Likvida medel Koncernen Kassa och bank 48 Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 108 114 106 952 1 65 974 108 114 106 952 1 65 974 2014 2013 108 114 106 952 108 114 106 952 På bankmedlen erhålls en rörlig ränta beräknad efter bankens dagliga inlåningsränta. Verkligt värde för likvida medel uppgick 31 december 2014 till 108,1 mkr (106,9) mkr. Den 31 december 2014 fanns i koncernen tillgång till 11,4 mkr (230 mkr) i outnyttjade krediter. I koncernens kassaflödesanalys består likvida medel av följande poster: Kassa och bank Not 17 Aktiekapital och reserver REGISTRERAT AKTIEKAPITAL Tkr Moderbolaget 2014 Registrerat aktiekapital Stamaktier, kvotvärde 2013 50 50 1,00 1,00 AKTIEKAPITALETS FÖRÄNDRING Tkr Registrerat aktiekapital 2013-04-16 50 Utgående aktiekapital 2013-12-31 50 Utgående aktiekapital 2014-12-31 50 Not 18 Långfristiga räntebärande skulder LÅNGFRISTIGA LÅN KONCERNEN Tkr Effektiv ränta % per balansdagen Banklån Danske Bank / SEB Förfallodag 2014 2013 2018-02-17 Facility B 4,02% 400 000 400 000 Facility C 4,02% 196 179 0 Facility D 4,02% 50 000 0 Capex facility 4,02% 300 000 0 Leasingskuld Kapitalanskaffningsutgift 21 713 0 -27 721 -12 525 940 170 387 475 Storleken på kreditfaciliteterna i det kreditavtal som företaget ursprungligen tecknade med SEB och Danske Bank i december 2013 har utökats vid några tillfällen under 2014 och per 31 december uppgick total beviljad kredit till 1 005 mkr. Krediterna har utökats för att finansiera några av de förvärv som har genomförts under 2014. Av den beviljade totala krediten är 946,2 mkr utnyttjat som räntebärande lån 2014-12-31, resterande belopp upp till 1 005 mkr är allokerat till garantier (0,9 mkr) och till en checkräkningskredit, varav per 2014-12-31 är outnyttjad (3,5 mkr). Utöver kreditfaciliteterna i avtalet med SEB och Danske Bank så har Availokoncernen leasingavtal avseende hyra av materiella anläggningstillgångar som redovisas som finansiell leasing i koncernens balansräkning. Koncernens totala räntebärande skuld är därmed en summa av de till räntebärande lån utnyttjade faciliteterna i kreditavtalet med SEB och Danske Bank samt den räntebärande skulden som härrör från de finansiella leasingavtalen i Availokoncernen. Den långfristiga räntebärande skulden per 31 december 2014 uppgick därmed till 967,9 mkr varav 946,2 mkr avsåg utnyttjade bankkrediter och 21,7 mkr avsåg finansiella leasar. Den totala redovisade långfristiga skulden uppgår till 940,2 mkr, varav 27,7 mkr är en periodiserad kapitalanskaffningsutgift som inte är räntebärande. Efter räkenskapsårets utgång har storleken på kreditfaciliteterna i avtalet med SEB och Danske Bank utökats ytterligare för att finansiera affärsplanen för det kommande året och de betydande investeringsvolymer som förutses under perioden, framförallt med avseende på utbyggnad av nya fiberaccesser. Kreditfaciliteterna bedöms vara väl anpassade för bolagets expansions- och investeringsplaner, bland annat genom att krediterna har långa löptider och att det inte föreligger några schemalagda amorteringar under de första åren. Lånevillkoren innefattar vissa finansiella nyckeltal som ska uppnås samt andra sedvanliga villkor som fortlöpande ska uppfyllas. Ränta på krediterna löper med korta räntebindningstider. Företaget har tecknat ränteswappar som per balansdagen innebar att den rörliga räntan ersätts av en fast treårig ränta för 305 mkr av företagets kreditram om 1 005 mkr hos SEB och Danske Bank. I början av 2015 har ytterligare räntesäkringar etablerats i samband med utökning av kreditramarna. Enligt de nya kreditavtalet förfaller hela låneskulden per 2014-12-31 i sin helhet per 2018-02-17. Innan förfallodagen förväntas omförhandling av kreditavtalet ske. Förfaller till betalning Ränta Rörlig ränta Fast ränta Ränta derivat Summa Inom ett år Inom ett till fem år 908 1 835 35 482 134 896 3 450 13 799 39 840 150 529 Not 19 Leverantörsskulder och andra skulder Koncernen Moderbolaget 2014 2013 2014 2013 Leverantörsskulder 168 975 82 183 774 3 346 Andra skulder 112 722 11 744 158 867 4 038 0 7 0 285 736 93 927 938 4 213 Aktuell skatteskuld Leverantörsskulderna är icke räntebärande och regleras normalt inom en 60 dagars period. Andra skulder är icke räntebärande och har en genomsnittlig löptid på sex månader. Ränteskulder avseende bankräntor regleras normalt månadssvis, övriga ränteskulder regleras utifrån förfallodagen. Villkor och förutsättningar avseende skulder till närstående bolag framgår av not 24. 49 Not 20 Andelar i koncernföretag ANDELAR I KONCERNFÖRETAG 50 Kapitalandel Rösträttsandel Antal andelar Årets resultat Eget kapital Bokfört värde 100% 100% 190 409 921 4 042 529 479 579 237 IP-Only AB Summa: 579 237 KONCERNFÖRETAG Org. nr Säte IP-Only AB 556570-3633 Uppsala IP-Only Networks AB*) 556597-6122 Uppsala IP-Only Produktion AB*) 556717-9444 Uppsala Telefortress AB*) 556592-7133 Uppsala IP-Only Fibernät AB*) 556936-4101 Uppsala Availo AB*) 556330-3055 Uppsala byNet AB*) 556447-2917 Kungälv IP-Only Networks Oy**) 2069299-9 Helsingfors, Finland IP-Only Networks AS**) 985 485 127 Oslo, Norge Oskarshamns Stadsnät AB***) 556974-4161 Uppsala Teknikbyrån i Sverige AB***) 556621-7203 Stockholms län, Österåkers kommun Teknikbyrån Nät i Sverige AB****) 556749-2755 Stockholms län, Österåkers kommun Availo Networks AB*****) 556564-6196 Uppsala Viking Asia Ltd*****) 749068 Hong Kong Availo Netcamp AB******) 556520-4061 Uppsala Availo Holding AS******) 995 571 773 Oslo, Norge Availo AS*******) 984 671 687 Oslo, Norge *) Bolagen är helägda dotterbolag till IP-Only AB **) Bolagen är helägda dotterbolag till IP-Only Networks AB ***) Bolagen är helägda dotterbolag till IP-Only Fibernät AB ****) Bolagen är helägda dotterbolag till Teknikbyrån Sverige AB *****) Bolagen är helägda dotterbolag till Availo AB ******) Bolagen är helägda dotterbolag till Availo Networks AB *******) Bolagen är helägda dotterbolag till Availo Holding AS Andelar i koncernföretag Ingående ackumulerade anskaffningsvärden Förvärv 2014-12-31 2013-12-31 258 777 0 0 258 777 Aktieägartillskott 320 460 0 Utgående redovisat värde 579 237 258 777 Not 21 Ersättningar till anställda MEDELANTALET ANSTÄLLDA OCH KÖNSFÖRDELNING 2014 Medelantalet anställda Moderbolaget Dotterbolag, svenska Dotterbolag, utländska Koncernen total 2013 Antal Kvinnor Män Antal Kvinnor Män 2 0% 100% 2 0% 100% 196 22% 78% 145 25% 75% 16 8% 92% 5 20% 80% 214 24% 76% 152 24% 76% Könsfördelning i företagsledningen 2014 2013 Kvinnor 0 0 Män 7 3 Kvinnor 2 0 Män 5 0 Fördelningen mellan män och kvinnor i företagets styrelse: Fördelningen mellan män och kvinnor i företagsledningen: LÖNER, ANDRA ERSÄTTNINGAR OCH SOCIALA KOSTNADER 2014 Tkr Moderbolaget pensionskostnader Dotterbolag pensionskostnader Koncernen pensionskostnader Koncernen totalt Verksamheter i Sverige varav tantiem Verksamheter utomlands Koncernen totalt 2013 Löner och andra ersättningar Sociala kostnader Löner och andra ersättningar Sociala kostnader 5 287 1 622 1 542 483 878 142 293 71 122 919 34 659 39 983 11 650 13 809 3 051 5 431 1 229 128 206 36 280 41 525 12 133 14 686 3 193 5 724 1 300 142 892 39 473 47 249 13 433 Moderbolagets VD och styrelse Koncernens övriga anställda Moderbolagets VD och styrelse Koncernens övriga anställda 2 890 113 550 621 38 858 0 0 0 0 0 11 765 0 2 046 2 890 125 315 621 40 904 51 ERSÄTTNINGAR TILL STYRELSEN OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE Styrelsearvode/ grundlön Pensions kostnad Övriga ersättningar Summa 0 0 0 0 Styrelsen Styrelsens ordförande, Jannik Kruse Petersen (tom juni 2014) 52 Styrelsen ordförande,Gunnar Asp (from juli 2014) 150 0 0 150 Ledamot, Johan Dettel 0 0 0 0 Ledamot, Victor Englesson 0 0 0 0 Ledamot, Jannik Kruse Petersen 0 0 0 0 Ledamot, Pär Nuder (from juli 2014) 75 0 0 75 Ledamot, Jan Scherman (from juli 2014) 75 0 0 75 0 0 0 0 Ledamot, Jörgen Svanlind Ledamot, Svante Östblom (from juli 2014) 75 0 0 75 Verkställande direktör, Mikael Philipsson 2 010 410 505 2 925 Summa 2 385 410 505 3 300 Ersättningar till anställda Ersättning till anställda såsom lön och pensionspremier redovisas som kostnad under den period när de anställda utfört de tjänster ersättningen avser. Inom IP-Only koncernen finns idag enbart pensionsplaner som hanteras enligt reglerna för avgiftsbestämda planer. Premierna betalas löpande under året till försäkringsföretaget. Storleken på premien baseras på en procentsats av lönen. Pensionskostnaderna enligt ovan är samtliga pensionskostnader i bolaget och ingår i resultaträkningen. De uppsägningstider som tillämpas är beroende av anställningens längd samt befattning och varierar mellan 1 - 6 månader. Ersättning till ledande befattningshavare Till styrelsens ordförande och ledamöter utgår arvode enligt årsstämmans beslut. Av det beslutade arvodet utgår 300 tkr till styrelsens ordförande och 150 tkr till envar av de ledamöter som inte är anställda inom IP-Only koncernen. Till ledamöter som är anställda och uppbär lön eller annat motsvarande arvode inom koncernen utgår inget styrelsearvode. Styrelsens ordförande fattar, i samråd med styrelsen, beslut om ersättning till verkställande direktören. Någon resultatbaserad ersättning har ej utgått till styrelsen. Ersättning till verkställande direktören och andra ledande befattningshavare utgörs av grundlön samt pension. Därutöver har verkställande direktören möjlighet att erhålla en beloppsmässigt begränsad resultat- och prestationsbaserad ersättning utöver grundlön, vilken i förekommande fall inte är semestergrundande eller pensionsmedförande. I resultatet för 2014 har kostnader för bonus för den verkställande direktören för 2014 om 505 tkr kostnadsförts och reserverats. Utöver uppsägningstiden har verkställande direktören, vid uppsägning från bolagets sida, rätt till ett avgångsvederlag motsvarande sex månadslöner, vilket i förekommande fall inte är semestergrundande eller pensionsmedförande. Styrelseledamoten Jörgen Svanlind hade under året ett löpande konsultuppdrag med IP Only Holding, genom sitt bolag Rood Invest AB. Konsultavtalet löper med tre månaders ömsesidig uppsägningstid. Not 22 Finansiella instrument Koncernen Verkliga värden på finansiella instrument Villkor och löptid för koncernens lån anges i not 18. IP-Only bedömer att verkliga värden på lånen inte väsentligen avviker från redovisade värden. För övriga finansiella instrument såsom kundfordringar, leverantörsskulder och övriga tillgångar och skulder bedöms redovisade värden vara en god approximation till verkliga värden då löptiden är kort. Redovisat värde för långfristig upplåning skiljer sig från verkligt värde till följd av att låneanskaffningskostnader aktiverats och periodiseras över krediternas löptid. KLASSIFICERING AV FINANSIELLA INSTRUMENT 31 december 2014 Lånefordringar och kundfordringar Ej finansiella tillgångar Totalt 0 221 856 221 856 0 1 409 665 1 409 665 19 360 0 19 360 Immateriella tillgångar Maskiner och inventarier Långfristig fordran IRU Övriga finansiella fordringar 0 0 0 Varulager 0 10 170 10 170 134 596 0 134 596 Kundfordringar Skattefordringar 0 4 971 4 971 8 633 0 8 633 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 19 419 42 044 61 463 Likvida medel 61 577 0 61 577 243 585 1 688 706 1 932 291 Finansiella skulder redovisade till upplupet anskaffningsvärde Finansiella skulder redovisade till verkligt värde över resultaträkningen Ej finansiella skulder Totalt 0 0 29 408 29 408 Övriga kortfristiga fordringar Summa tillgångar 31 december 2014 Uppskjuten skatteskuld Avsättningar 0 0 3 343 3 343 Upplåning, långfristig 940 170 0 0 940 170 Leverantörsskulder 168 975 0 0 168 975 0 0 4 038 4 038 39 078 0 20 812 59 890 Skatteskuld Övriga kortfristiga skulder Derivat Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder 31 december 2013 0 6 295 0 6 295 54 318 0 131 683 186 002 1 202 543 6 295 189 284 1 398 121 Lånefordringar och kundfordringar Ej finansiella tillgångar Totalt Immateriella tillgångar 0 8 370 8 370 Maskiner och inventarier 0 731 804 731 804 16 524 0 16 524 Långfristig fordran IRU Övriga finansiella fordringar Kundfordringar Skattefordringar 0 0 0 82 233 0 82 233 4 131 0 4 131 Övriga kortfristiga fordringar 1 932 0 1 932 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 9 777 33 960 43 737 Likvida medel 106 952 0 106 952 Summa tillgångar 217 418 778 265 995 683 53 KLASSIFICERING AV FINANSIELLA INSTRUMENT 31 december 2013 Finansiella skulder redovisade till upplupet anskaffningsvärde Ej finansiella skulder Totalt 387 475 0 387 475 82 183 0 82 183 0 0 0 Upplåning, långfristig 54 Leverantörsskulder Upplåning, kortfristig Skatteskuld Övriga kortfristiga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Summa skulder 0 34 34 220 11 490 11 710 24 489 100 772 125 261 494 367 112 296 606 663 Not 23 Ställda panter och eventualförpliktelser STÄLLDA PANTER Koncernen Tkr Moderbolaget 2014-12-31 2013-12-31 2014-12-31 2013-12-31 474 950 474 950 0 0 28 000 28 000 0 0 0 0 579 237 258 777 474 875 241 129 0 0 0 64 974 0 64 974 16 0 0 0 Ställda säkerheter för långfristig skuld Företagsinteckningar Fastighetsinteckningar Aktier i dotterbolag Pantsatt rörelse, nettotillgångar i dotterbolag Pantsatt bankkonto Fordon med äganderättsförbehåll Ställda säkerheter till leverantörer Garantier 914 3 173 0 1 000 978 755 812 226 579 237 324 751 2014-12-31 2013-12-31 2014-12-31 2013-12-31 Garanti 0 27 0 0 Borgen 0 0 0 0 Summa eventualförpliktelser 0 27 0 0 Summa ställda säkerheter EVENTUALFÖRPLIKTELSER Koncernen Tkr Moderbolaget Not 24 Transaktioner med närstående TRANSAKTIONER MED KONCERNFÖRETAG Moderbolaget Tkr 2014 2013 24 467 8 362 Andel av total försäljning 100% 100% Inköp från koncernbolag 8 993 240 93% 3% Försäljning av tjänster inom koncern Andel av totala inköp Ränteintäkter koncernbolag 2 317 1 418 Andel av totala ränteintäkter 100% 100% FORDRINGAR PÅ KONCERNFÖRETAG Moderbolaget Tkr 2014-12-31 2013-12-31 28 588 72 687 0 1 735 Fordran på Telefortress AB 856 21 843 Fordran på IP-Only Fibernät AB 208 0 Fordran på IP-Only Produktion AB 351 0 30 002 96 265 Fordran på IP-Only AB Fordran på IP-Only Networks AB Summa fordringar koncernföretag Transaktionerna med närstående parter genomförs med marknadsmässiga villkor. Transaktioner av väsentlig karaktär med närstående personer har inte skett. Ersättningar till ledande befattningshavare beskrivs närmare i not 21. Ränta debiteras på fordringar och skulder mellan IP-Only Holding AB och övriga koncernbolag med räntesats 7,90%. Not 25 Avsättningar AVSÄTTNINGAR Koncernen Tkr Moderbolaget 2014-12-31 2013-12-31 2014-12-31 2013-12-31 29 408 0 0 0 3 343 0 0 0 32 751 0 0 0 Uppskjuten skatteskuld Övriga avsättningar, tvister med leverantörer Summa avsättningar Not 26 Händelser efter balansdagen I samband med förvärven av Availo och byNet utökades den kreditram hos SEB och Danske Bank som ursprungligen avtalades i december 2013. I februari 2015 skrevs ett nytt kreditavtal med SEB och Danske Bank som stödjer affärsplanens omfattande och investeringskrävande utbyggnad av fiberaccessnätet det kommande året. Uppsala den 22 april 2015 Gunnar Asp Ordförande Mikael Philipsson Verkställande direktör Johan Dettel Pär Nuder Jannik Kruse Petersen Jan Scherman Jörgen Svanlind Svante Östblom Vår revisionsberättelse har lämnats den 22 april 2015. Ernst & Young AB Björn Ohlsson Auktoriserad revisor 55 Revisionsberättelse Till årsstämman i IP-Only AB, org.nr 556930-5245 56 Rapport om årsredovisningen och koncernredovisningen göra ett uttalande om effektiviteten i bolagets interna Vi har utfört en revision av årsredovisningen och koncern- ändamålsenligheten i de redovisningsprinciper som har redovisningen för IP-Only Holding AB för räkenskapsåret använts och av rimligheten i styrelsens och verkställande 2014. Bolagets årsredovisning och koncernredovisning direktörens uppskattningar i redovisningen, liksom en ingår i den tryckta versionen av detta dokument på utvärdering av den övergripande presentationen i årsre- sidorna 18–55. dovisningen och koncernredovisningen. kontroll. En revision innefattar också en utvärdering av Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckStyrelsens och verkställande direktörens ansvar för årsredovisningen och koncernredovisningen liga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Det är styrelsen och verkställande direktören som har Uttalanden ansvaret för att upprätta en årsredovisning som ger en Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och koncern- i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla redovisning som ger en rättvisande bild enligt International väsentliga avseenden rättvisande bild av moderbolagets Financial Reporting Standards, såsom de antagits av EU, finansiella ställning per den 31 december 2014 och av och årsredovisningslagen, och för den interna kontroll dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt som styrelsen och verkställande direktören bedömer är årsredovisningslagen. Koncernredovisningen har upprät- nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncern- tats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i redovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, alla väsentliga avseenden rättvisande bild av koncernens vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. finansiella ställning per den 31 december 2014 och av dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt Revisorns ansvar Vårt ansvar är att uttala oss om årsredovisningen och koncernredovisningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige. Dessa standarder kräver att vi följer yrkesetiska krav samt planerar och utför revisionen för att uppnå rimlig säkerhet att årsre- International Financial Reporting Standards, såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens och koncernredovisningens övriga delar. Vi tillstyrker därför att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och koncernen. dovisningen och koncernredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter. En revision innefattar att genom olika åtgärder in- Rapport om andra krav enligt lagar och andra författningar hämta revisionsbevis om belopp och annan information Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernre- i årsredovisningen och koncernredovisningen. Revisorn dovisningen har vi även utfört en revision av förslaget till väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust samt att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredo- styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för visningen och koncernredovisningen, vare sig dessa beror IP-Only Holding AB för räkenskapsåret 2014. på oegentligheter eller på fel. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur bolaget upprättar årsredovisningen och koncernredovisningen för att ge en rättvisande bild i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust, och det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för förvaltningen enligt aktiebolagslagen. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att med rimlig säkerhet uttala oss om förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust och om förvaltningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Som underlag för vårt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust har vi granskat om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen. Som underlag för vårt uttalande om ansvarsfrihet har vi utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen granskat väsentliga beslut, åtgärder och förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Vi har även granskat om någon styrelseledamot eller verkställande direktören på annat sätt har handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Uttalanden Vi tillstyrker att årsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Uppsala den 22 april 2015 Ernst & Young AB Björn Ohlsson Auktoriserad revisor 57 Ägare och styrelse 58 Ägarförhållanden Styrelse och VD I juli 2013 förvärvades IP-Only av EQT med ambitionen I samband med förvärvet tillträdde en ny styrelse i IP-Only, att skapa en nationell aktör på den svenska marknaden med Gunnar Asp som ny styrelseordförande. Övriga för stadsnätinfrastruktur och fiberaccessnät. Till grund för ledamöter i den nya styrelsen är Svante Östblom, Jannik förvärvet och EQTs engagemang i IP-Only ligger en lång- Kruse Petersen, Johan Dettel och Jörgen Svanlind som siktig affärsplan som bygger på att dels vidareutveckla även ingick i den tidigare styrelsen. I början av 2014 har den befintliga verksamheten (Enterprise Solutions) och även tillkommit två nya styrelseledamöter, Pär Nuder och dels en storskalig satsning på stadsnätinfrastruktur och Jan Scherman. VD är som tidigare Mikael Philipsson. fiberaccessnät (Stadsnät), både genom utbyggnad i egen regi men också med en uttalad ambition att aktivt söka förvärvsmöjligheter inom detta område. IP-Onlys ägare EQT Den omfattande fiberutbyggnaden som pågår i landet kräver mycket kapital. Samtidigt är investeringar i digital infrastruktur förenat med hög risk, vilket innebär att få vill och kan satsa på allvar. Tack vare EQT har IP-Only fått resurser till att bygga ut en alternativ öppen och neutral fiberinfrastruktur i hela landet. IP-Only har nyanställt 150 personer och fortsätter att anställa för att möta den stora efterfrågan på fiber. IP-Only ägs av EQT:s Mid Market fond, som har både nordiska och internationella investerare, till exempel pensions fonder, försäkringsbolag och stiftelser. Sjätte AP-fonden och Investor AB är investerare i EQT Mid Market. EQT arbetar med att utveckla sina bolag genom att investera i kvalitet, utveckling och tillväxt för att stärka deras långsiktiga konkurrenskraft. 2002 förvärvar IP-Only KPNQwests omfattande fibernät 2008 förvärvas Uppsala Stadsnät AB från TDC och adderade yt- som sammanlänkar de nordiska huvudstäderna Helsingfors, terligare 110 kilometer rör och fiberkabel i Uppsala tätort. Detta Stockholm, Oslo, Köpenhamn samt Malmö och Göteborg. som ett led i strategin att bygga ett mera finmaskigt nät och Nätet har successivt byggts ut sedan dess. själv bära tjänsterna hela vägen fram till kunderna. 1999 IP-Only grundas 2009 förvärvas operatören Dataphone, vilket kraftigt breddade och förstärkte IP-Onlys telefonierbjudande. GUNNAR ASP MIKAEL PHILIPSSON Styrelseordförande sedan 2013 Verkställande direktör sedan 2012 Född: 1954 Född: 1973 JOHAN DETTEL PÄR NUDER Styrelseledamot sedan 2013 Styrelseledamot sedan 2014 Född: 1978 Född: 1963 JANNIK KRUSE PETERSEN JAN SCHERMAN Styrelseledamot sedan 2013 Styrelseledamot sedan 2014 Född: 1973 Född: 1950 JÖRGEN SVANLIND SVANTE ÖSTBLOM Styrelseledamot sedan 2009 Styrelseledamot sedan 2013 Född: 1975 Född: 1960 I juli 2013 förvärvades Stokabs Gotlandsverksamhet, vilken framförallt omfattade sjökabelsystem mellan Utö I januari 2014 etableras I juli 2014 etableras och Fårösund, samt tillgång till fiberinfrastruktur till Härryda Stadsnät och i Oskarshamn Stadsnät. Visby. Stadsnätsverksamheten Gotland Fiber etableras. februari Simrishamn Stadsnät. Under juni 2014 förvärvas datacenter- och hostingföretaget Availo med verksamhet i både Sverige och Norge. I och med förvärvet har IP-Only tio moderna datacenters. I oktober förvärvades I november etableras Sigtuna Stadsnät I november 2014 förvärvades ByNet som innebar att stadsnätinfrastruktur i Grums och i december Kristinehamn Stadsnät och IP-Only kan erbjuda en helhetslösning för en kommuns fiber- kommun och Grums Stadsnät Järfälla Stadsnät. utbyggnad som även innefattar landsbygden. byNets sätt att etableras. arbeta innebär hög flexibilitet och är anpassningsbar utifrån olika regionala förutsättningar. 59 Ordlista 60 Accessnät DSL Fiberförbindelser (tidigare ofta kopparförbindelser) som knyter Digital Subscriber Line, är en teknik för att överföra data över samman slutkundens anslutningspunkt med backbone-nätet. traditionella telefonledningar av koppar. Aktiv nätutrustning Dukter Exempelvis switchar eller routrar som sänder och tar emot Rör och brunnar i vilken fiberkabel förläggs. optiska eller elektriska signaler över passiv infrastruktur. DWDM Backbone Wavelength Division Multiplexing, (WDM), är en teknik att Stamnät (i motsats till accessnät). optiskt blanda olika våglängder för att öka överföringskapacite- Bandbredd Överföringskapacitet för en kommunikationskanal. Bandbredd anges vanligen i bitar per sekund (bit/s). Carrier Ethernet ten i fiberoptiska transmissioner. DWDM, använder ett mycket tätare (Dense) spektrum. Ethernet En familj tekniker för datorkommunikation som helt dominerar i lokala nätverk, men som under de senaste åren utvecklats kraf- Kommunikationsprotokoll, ursprungligen för lokala nätverk, tigt och nu också i allt högre grad används kostnadseffektivt i som utökats med funktioner för ökad tillförlitlighet, robusthet gigabithastigheter över längre sträckor. och räckvidd för användning i operatörsnät över långa avstånd. CDN Frame Relay Äldre kommunikationstjanst anpassad för överföring av data Content Delivery Network. Nätverk med specifika funktioner mellan olika nätverk. Ersätts i rask takt av Ethernet-tjänster eller för distribution av stora datamängder (exempelvis högupplöst IP-VPN. video) till många användare. Cloud Computing IaaS Infrastructure as a Service. Leverans av IT-infrastruktur, exem- Datormoln, även kallat molnet, är leverans av tjänster som pelvis servrar eller lagring, som en prenumerationstjänst över exempelvis applikationer, datorkraft eller lagring över Internet. nätet. Colocation IP Hyra av plats för egen server i operatörens eller hostingföreta- Internet Protocol, ett kommunikationsprotokoll som handhar gets datorhall. adressering och vägval för datapaket på Internet och andra Content provider IP-baserade nät. Innehållsleverantör. Företag som producerar material som IPS erbjuds genom en telekommunikationstjänst. Ett IPS (Intrusion Prevention System) är en datasäkerhetsanord- Core-noder Punkter i stamnätet där trafik dirigeras via (redundanta) routrar och switchar med mycket hög kapacitet. DDoS ning som övervakar nätverk och/eller systemaktiviteter för att upptäcka skadligt beteende och kan reagera och blockera dessa aktiviteter i realtid. IP-Telefoni Kallas även VolP, Voice over IP. Skiljer sig från traditionell Distributed Denial of Service. En attack över Internet som syftar kretskopplad (PSTN) telefoni på sa vis att teletrafiken går över till att göra en tjänst eller webbplats onåbar för sina användare/ datanät och baseras på IP-teknik. besökare. Ofta utförd genom att ett stort antal datorer skickar skräptrafik och fyller upp all tillgänglig bandbredd. DNS Domain Name System eller domännamnssystemet, är ett system för att förenkla adressering av datorer på IP-nätverk. IP-transit Anslutning mellan kund och leverantör som ger åtkomst till Internet. IP-VPN Virtuellt privat nätverk baserat på IP (se IP och VPN) möjliggörs oftast genom att etablera en krypterad kanal över Internet. ISP Stamnät Står for Internet Service Provider och betyder Internetleverantör. Backbone-nät som förbindelser som knyter samman länder på Med ”Virtuell ISP” menas de fall då all underliggande passiv och global nivå och städer pa nationell nivå (kallas också stomnät). aktiv infrastruktur hyrs som tjänst av annan operatör. Streaming LAN Uppspelande av ljud- och videofiler på användarens dator sam- Local Area Network, lokalt nätverk på arbetet eller hemma, tidigt som de överförs över Internet, exempelvis SVT-play eller vanligtvis Ethernet-baserat. SR:s webbradio. Molntjänster Svart fiber Se Cloud Computing. En optisk ”släckt” fiber utan laserbaserad sändare eller mot- MPLS-VPN tagare i vardera ände. MPLS (Multiprotocol label switching) är en teknik att transpor- Transportnät tera IP-paket med hjälp av switching-teknik till rätt destination Ortsammanbindande nät med hög överföringskapacitet. baserat på IP-paketets destinationsfält. Virtuell Server Peers En metod att partitionera en fysisk serverdator i flera virtuella Andra operatörer med vilka man utbyter IP-trafik. servrar. En virtuell server kan köra sitt eget operativsystem och PSTN kan även starta om utan att den fysiska servern startas om. Public Switched Telephone Network, det traditionella krets- VLAN kopplade telefoninätet baserat på kopparkabel för överföring av Virtual LAN är en teknik inom datakommunikation för att ge analog telefoni. användargrupper tillgång till ”egna” nät fast dessa enbart är PTS virtuella och delar samma fysiska nät. Post- och Telestyrelsen, tillsynsmyndighet för bland annat VMware datakommunikations- och telefonimarknaden. Leverantör av mjukvara för att skapa virtuella servrar. Remote Backup VPN Säkerhetskopiering av data. Virtuellt privat nätverk (virtual private network) – en tjänst som SDH knyter samman fler verksamhetsställen i ett säkert nätverk som är virtuellt, dvs. ej fysiskt. Tjänsten realiseras vanligtvis genom Synkron digital hierarki, är en äldre standard för digital att IP-trafik transporteras krypterat över Internet eller i logiskt höghastighetskommunikation mellan telefonväxlar och andra separerade MPLS-baserade nät. nätnoder över optiska fibrer och radiolänkar. SDH används för multi-plexering av flera dataströmmar eller kanaler så att de kan WAN dela pa ett transmissionsmedium. Wide Area Network förkortat WAN är inom datorkommu- SIP-Port Tjänst som möjliggör för användare av IP-telefoni att smidigt ansluta sig till det traditionella telefonnätet (PSTN). SIP-Telefoni Session Initiation Protocol (SIP) är ett protokoll utvecklad av IETF och numera en godtagen standard för initiering, ändring och avslutning av interaktiva sessioner som innefattar multimedia såsom video, ljud, spel och virtual reality. Stadsnät Lokal nätinfrastruktur som vanligtvis ägs av svenska kommuner eller kommunala bolag, med syfte att vara allmännyttiga. nikationen ett datornätverk som är så stort att det omfattar exempelvis ett land eller globala landmassor. WDM Wavelength Division Multiplexing, är en multiplexteknik att o ptiskt blanda olika våglängder för att öka överförings kapaciteten i fiberoptiska transmissioner. 61 IP-Only AB Postadress: 753 81 Uppsala Besöksadress: S:t Persgatan 6, Uppsala Norra Stationsgatan 69, Stockholm Tel: 018-843 10 00 E-post: [email protected] www.ip-only.se Årsredovisning 2014 Full fart framåt!
© Copyright 2024