Tämä analyysi (Markkinaodotukset) on tehty automaattisesti
P-Analyzerillä Neste Oyj:n vuoden 2015 tilinpäätöksen
pohjalta.
Voit tehdä saman analyysin myös tekoälyllä tehdyistä
tulevien vuosien tilinpäätöksistä.
Neste Oyj (Konserni)
Luvut
17.10.2016 P - Analyzer
1 000 euro
Tilikausi/pituus
1-12/12
1-12/12
1-12/12
1-12/12
1-12/12
5100151
Pörssikurssiin liittyvät odotukset
Yrityksen
substanssiarvo
Taseen
varat - velat
- verovelka(netto)
+ Harkinnanvaraiset
arvonmuutokset
+++++
Yrityksen substanssiarvo
Substanssiper
perosake
osake
Liikearvo
Liikearvon
osuus
substanssista, % euro
Osakkeidenlaskettu
määrä,veroasteella
kpl
Verovelka
2011
2012
2013
2014
2015
2 467 000
2 578 000
2 924 000
2 659 000
3 104 000
2 467 000
2 578 000
2 924 000
2 659 000
3 104 000
9,62
0,04
0%
10,05
0,04
0%
11,40
0,04
0%
10,37
0,04
0%
12,11
0,04
0%
256 4030,0
680
%
256 4030,0
680
%
256 4030,0
680
%
256 4030,0
680
%
256 4030,0
680
%
160 000
159 000
524 000
60 000
561 000
4 649 221
4 938 144
5 257 058
5 206 364
5 661 000
Tulevaisuuden
per vuosi=2 annettu
= 364
2 182 221nettotulokset
2 360 144
333 058 oma arvio
2 547
561 000
2 557
Yrityksen arvo nettotuloksen mukaan
+++++
Nettotulos (12 kk)
Arvo= Tulevien nettotulosten nykyarvo (oma arvio)
Tuottovaatimustuoma
(%) = lisäys substanssiarvoon
10,0 %
Nettotuloksen
Tulevien nettotulosten nykyarvo per osake, euro
2015
256403680
18,13
19,26
20,50
20,31
22,08
Markkinaodotukset vuoden 2015 jälkeisille nettotuloksille
8,0 %
10,0 %
12,0 %
14,0 %
16,0 %
Pörssikurssia vastaava vaadittava nettotulostaso tulevaisuudessa
461 055
586 991
717 197
851 671
990 414
Viimeisin saavutettu nettotulos
561 000
561 000
561 000
561 000
561 000
Tarvittava nettotulosparannus verrattuna nykytasoon (1000 euro)
-99 945
25 991
156 197
290 671
429 414
Nettotulostason
kasvuodotusverrattuna
verrattuna
nykytasoon
(( %
)
Tarvittava
nettotulosparannus
verrattunaarviotasoon,
arviotasoon %
561000
)
Nettotulostason
kasvuodotus
%
-99-18
945
-18
%
55 %
25 991
%
%
15628
197
28
%
%
29052
671
52
%
%
42977
414
77
%
Pörssikurssi=
23,00 euro
Tuottovaatimus (%) =
Yrityksen arvo vapaan kassavirran mukaan (FreeCashFlow - arvo)
+++++
Liiketoiminnan vapaamukaan)
kassavirta (12 kk)
(kassavirtalaskelman
Osakekannan CF - arvo (oma arvio kassavirrasta)
pana
Tuottovaatimus
(%) tuoma
=
10,0 %
Vapaan
kassavirran
lisäys substanssiarvoon
Osakkeen CF - arvo, euro
pana
Velat
339 000
339 000
1 073 000
-86 000
599 000
3 389 789
3 762 668
4 569 235
3 754 959
4 683 455
Tulevaisuuden
oma arvio 1= 095 959
922 789vapaat 1kassavirrat
184 668 per vuosi
1 645= 235
599 455
000
1 579
13,22
14,67
17,82
14,64
18,27
RahOm
2437000 1E+06
Markkinaodotukset vuoden 2015 jälkeisille vapaille kassavirroille
8,0 %
10,0 %
12,0 %
14,0 %
16,0 %
Pörssikurssia vastaava vaadittava kassavirtataso tulevaisuudessa
575 362
732 521
895 008
1 062 822
1 235 963
Viimeisin saavutettu vapaa kassavirta
599 000
599 000
599 000
599 000
599 000
Tarvittava kassavirtaparannus verrattuna nykytasoon (1000 euro)
-23 638
133 521
296 008
463 822
636 963
Kassavirtatason
kasvuodotus
verrattuna
nykytasoon
(( %
Tarvittava
kassavirtaparannus
verrattunaosuus
arviotasoon
599000
)
Oman
arvion
ylittävien
kasvuodotusten
kurssissa,
%)
Arvonmääritysmenetelmän
soveltuvuus:
huono
= + ,että
++ tasearvot
, +++ , ++++
,suunnilleen
+++++ = hyvä
edellyttäen,
ovat
käypiä arvoja
%
-23 -4
638
-4
%
%
13322
521
22
%
%
29649
008
49
%
%
46377
822
77
%
106
%
636
963
106
%
Pörssikurssi=
23,00 euro
Tuottovaatimus (%) =
Tekoälyllä tehty arvio menetelmän sopivuudesta juuri tässä tilanteessa:
huono= + , ++ , +++ , ++++ , +++++ =hyvä
edellyttäen, että tasearvot ovat suunnilleen käypiä arvoja