1. No category

สัมมนา “ความท้าทายของกรรมการตรวจสอบกับบทบาทการสอบ
ทานข้อมูลการเงินและข้อมูลที่มิใช่การเงิน”
พัฒนาการทางบัญชีที่มี
ผลกระทบต่อการเปิดเผยข้อมูล
ของบริษัทจดทะเบียน
ประสัณห์ เชื้อพานิช นายกสภาวิชาชีพบัญชี
11 กุมภาพันธ์ 2558
www.fap.or.th
1
เนื้อหา
• ความก้าวหน้าทางด้านการบัญชี
• ทิศทางมาตรฐานการรายงานทาง
การเงิน
• ความก้าวหน้าทางด้านการสอบบัญชี
• ภาพรวมมาตรฐานการสอบบัญชี
• มาตรฐานการสอบบัญชีที่เกี่ยวข้อง
• รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
2
สัมมนาประจาปี 2558 สาหรับคณะกรรมการตรวจสอบของบริษัทจดทะเบียน
www.fap.or.th
ความก้าวหน้าทางด้านการบัญชี
www.fap.or.th
3
IAS
International Accounting
Standards
IFRS
International Financial
Reporting Standards
TAS
Thai Accounting
Standards
Thai Financial Reporting
Standards
International
Thailand
TFRS
www.fap.or.th
Overview of the Jurisdiction Profiles
Use of IFRS by domestic listed companies
138 jurisdictions in the world
2 jurisdictions 10 jurisdictions
12 jurisdictions
IFRS required for all or most
companies
IFRS permitted for all or
most companies
114
Jurisdictions
IFRS required for financial
institutions only
National standards
(including in process of
moving to IFRS)
www.fap.or.th
5
ASEAN Countries
 ASEAN is still on the way toward the IFRS adoption.
ASEAN
countries
Status
Brunei
Required
Cambodia
Malaysia
Myanmar
Philippines
Singapore
Vietnam
Indonesia
In Process
Thailand
Laos
We have not heard clear
directions.
6
www.fap.or.th
Potential Benefits of using IFRS
Investors
• Provide transparency and comparability in financial
reporting.
• Provide opportunity to diversify portfolio and invest in
growth on an equal basis.
Issuers
• Increase investments from foreign investors and reduce
cost of capital by providing more trust to investors.
• Enable raising capital anywhere in the world (free flow
investment).
• Use single financial reporting language for both internal
and external reporting on a worldwide basis.
Capital
Markets
• Increase in foreign direct investment.
• Create international financial center.
www.fap.or.th
7
Relevance
Comparability
Faithfulness
Conceptual
Framework
Verifiability
Timeliness
Understand
www.fap.or.th
8
IFRS concept
“Moving toward Fair Value and More Disclosure”
Fair value
More Disclosure
www.fap.or.th
9
TFRS for PAEs VS TFRS for NPAEs
Public
Accountable
Entities (PAES)
use TFRS
Non-Public
Accountable
Entities
(NPAES) use
TFRS for NPAEs
• Debt or equity instruments are traded in a
public market. (Listed Companies)
• Initial Public Offering (IPO).
• Public Company Limited
• Bank, Insurance, Securities brokers or dealer.
• Entities are not PAEs
www.fap.or.th
10
Roadmap of TFRS for PAEs
www.fap.or.th
11
Roadmap of TFRS for NPAEs
www.fap.or.th
12
Overall TFRS 2558
IFRS (BV2013) = 55
TFRS = 55
Financial instruments = 6
Agricultural
=1
Insurance
=1
8
Total
63
www.fap.or.th
13
Pack 5
Significant
impact of
TFRS
(2558)
Fair Value
Measurement
www.fap.or.th
14
Consolidation and Joint Arrangement
(Pack 5)
Control
Joint Control
Significant
influence
Consolidation
Depends on type of
joint arrangement
Equity
accounting
Account for assets, liabilities,
revenues and expenses
relating to interest
No control
Investment
Equity
accounting
www.fap.or.th
15
Control Concept
Entity A
Many
shareholders
40%
Entity A has
power to appoint
majority director
60%
Entity C
Entity A has
control entity C
www.fap.or.th
16
Fair Value Definition
 The price that would be received to
sell an asset or paid to transfer a
liability in an orderly transaction
between market participants at the
measurement date.
www.fap.or.th
17
Fair Value hierarchy
Level 1 input
Level 2 input
Highest priority
No adjustment
Observable input
- Quoted price
- most reliable
- no adjustment
- no consideration
for block volume
- Quoted price for similar
assets or liabilities in
active market
- Quoted price for
identical or similar
assets or liabilities in a
non active market
- Use other observable
input (ie interest rate ,
yield curve
- input is collaborated
from observable market
data
18
18
Level 3 input
Lowest priority
Unobservable input
- little market
activities
- Use available
information (entity
own data)
- Use available
information to
develop Market
participant
assumptions
www.fap.or.th
Financial
instruments
Agricultural
(2016)
(2019)
Future TFRS
Insurance
(2016)
www.fap.or.th
19
Agricultural (2016)
 Treatment of consumable biological assets
Biological assets
Agricultural product
TAS 41
Agricultural
TAS 2
Inventory
www.fap.or.th
20
Insurance
Phase 1 (2016)
•
•
Apply existing accounting
treatment
Disclosure insurance contract
Insurance
Phase 2 (in process from IFRS)
•
•
Recognition and measurement of
insurance contract
Presentation in statement of
financial position and
comprehensive income
www.fap.or.th
21
สัญญาประกันภัย (Phase 1)
ค่าเบี้ย
ประกันภัย
องค์ประกอบที่เป็น
การประกันภัย
รายได้
องค์ประกอบที่เป็น
การฝากเงิน
หนี้สินทางการเงิน
www.fap.or.th
22
Financial Instruments
Financial Instruments
(2019)
Classification
and
Measurement
Impairment
Hedge
accounting
Disclosure
www.fap.or.th
23
ความก้าวหน้าทางด้านการสอบบัญชี
24
www.fap.or.th
ภาพรวมมาตรฐานการสอบบัญชี
25
www.fap.or.th
มาตรฐานการสอบบัญชีที่เกี่ยวข้อง
26
www.fap.or.th
มาตรฐานการสอบบัญชีที่เกี่ยวข้อง
www.fap.or.th
27
มาตรฐานการสอบบัญชีที่เกี่ยวข้อง
www.fap.or.th
28
มาตรฐานการสอบบัญชีที่ออกใหม่
www.fap.or.th
29
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
30
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
31
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
32
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
33
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
34
ตัวอย่าง KAM
Rolls-Royce Holdings plc
annual report 2013
www.fap.or.th
35
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
www.fap.or.th
36
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
www.fap.or.th
37
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
www.fap.or.th
38
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
www.fap.or.th
39
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
www.fap.or.th
40
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
Example of one of the risk
อ้างอิงถึงหมายเหตุประกอบงบการเงิน
www.fap.or.th
41
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
estimated outturn requires significant judgement
inherent nature of these estimates means
that their continual refinement can have
an impact on the profits
involves detailed calculations using large and
complex databases with a significant level of
manual intervention
42
www.fap.or.th
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
tested the controls
challenged the appropriateness of these estimates
assessed whether or not the estimates showed
any evidence of management bias
assessed whether the valuer was objective
and suitably qualified
checked the mathematical accuracy
considered the implications of identified errors and
changes in estimates
43
www.fap.or.th
ตัวอย่าง KAM (extracted from RR report)
weaknesses in the design and operation of
controls
In response, assessed the effectiveness of the Group’s
plans and increased the scope and depth of our
detailed testing and analysis
found no significant errors in calculation
resulted in mildly cautious profit
recognition
www.fap.or.th
44
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
45
รายงานของผู้สอบบัญชีแบบใหม่
www.fap.or.th
46
www.fap.or.th
47