Letno poročilo Skupine DZS za leto 2014
Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Že 70 let DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS KAZALO POSLOVNO POROČILO......................................................................................................................... 2 PREDSTAVITEV SKUPINE DZS .....................................................................................................................5 STRATEGIJA POSLOVANJA ..........................................................................................................................8 SKUPINA DZS ..............................................................................................................................................9 ZGODOVINSKI PREGLED SKUPINE DZS .....................................................................................................11 POSLOVANJE SKUPINE DZS V LETU 2014 .................................................................................................14 RAZISKAVE IN RAZVOJ ..............................................................................................................................17 KORPORATIVNA DRUŽBENA ODGOVORNOST IN TRAJNOSTNI RAZVOJ ...................................................19 IZJAVA O UPRAVLJANJU DRUŽBE DZS, D.D. .............................................................................................23 PODRUŽNICE ............................................................................................................................................25 OBVLADOVANJE TVEGANJ IN NEGOTOVOSTI ..........................................................................................26 FINANČNI KAZALNIKI ................................................................................................................................29 DOGODKI PO PRETEKU POSLOVNEGA LETA .............................................................................................30 NAČRTI ZA LETO 2015 IN PRIHODNJI RAZVOJ ..........................................................................................31 RAČUNOVODSKO POROČILO ............................................................................................................. 33 BILANCA STANJA ......................................................................................................................................34 IZKAZ POSLOVNEGA IZIDA........................................................................................................................35 IZKAZ VSEOBSEGAJOČEGA DONOSA ........................................................................................................36 IZKAZ DENARNIH TOKOV..........................................................................................................................37 IZKAZ GIBANJA KAPITALA .........................................................................................................................38 IZJAVA POSLOVODSTVA ...........................................................................................................................39 POVEZANE DRUŽBE ..................................................................................................................................40 POVZETEK POMEMBNIH RAČUNOVODSKIH USMERITEV ........................................................................42 POJASNILA K RAČUNOVODSKIM IZKAZOM ..............................................................................................53 POROČILO NEODVISNEGA REVIZORJA ............................................................................................... 54 Vir naslovnice: shutterstock/Lindwa 1 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Poslovno poročilo 2 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS PISMO PREDSEDNIKA UPRAVE Spoštovani delničarji, poslovni partnerji in sodelavci! Družba DZS, d.d. v letošnjem letu praznuje častitljivih 70 let poslovanja. Ponosni na visoko obletnico se počutimo še bolj odgovorne prepeljati družbo z dolgoletno in razpoznavno tradicijo ter celotno skupino podjetij skozi zahtevna in izzivov polna leta gospodarske in finančne krize. Z veseljem vam sporočam, da smo tudi v letu 2014 ohranili stabilno poslovanje Skupine DZS in dosegli 124 milijonov poslovnih prihodkov ter 11,5 milijonov EBITDA. Skupaj s 1.180 zaposlenimi se uvrščamo med večje gospodarske skupine v Sloveniji. Trden položaj skupine omogoča uspešno sodelovanje in dopolnjevanje treh stebrov poslovanja, ki jih tvorijo podjetja Skupine DZS: založniško-medijski, trgovski in turistični steber. V založniško-medijskem stebru smo se tudi v letu 2014 uspešno prilagajali okolju, konkurenčnim razmeram ter iskali in razvijali nove priložnosti. V Izobraževalnem založništvu DZS, d.d. smo vodili premišljeno založniško politiko načrtovanja učbenikov in izdajanja novosti. Veliko pozornosti smo namenili obvladovanju stroškov in ustrezni cenovni politiki. Uspešno smo sledili potrebam šolskega trga s posodobljenimi učnimi načrti in tiskano ponudbo dopolnjevali z interaktivnimi učbeniki. Tudi v Založništvu tiskovin DZS, d.d. sledimo novim trendom in potrebam trga, zato je razvoj že več let intenzivno usmerjen v razvoj in ponudbo komercialnih tiskovin. Tako smo tudi v preteklem letu v sodelovanju s Košarkarsko zvezo Slovenije razvili novo kolekcijo blagovne znamke IFeelBasketball, ki je v pričakovanju Eurobasketa 2015 že na policah trgovin. V sodelovanju z Divizijo trgovine DZS, d.d. smo podpisali licenčno pogodbo s podjetjem Outfit7 za izdelke šolske kolekcije blagovne znamke Talking Tom and Friends, ki bo v prodaji že v okviru letošnje šolske sezone. V časopisni družbi Dnevnik, d.d. smo tudi v letu 2014 največjo pozornost namenili nadgradnji vsebine in oblike časopisa ter ohranjali konkurenčno prednost in prepoznavnost. Vlaganja v razvoj so nam v zadnjih dveh letih prinesla številne nagrade doma in v tujini. Tako naši časopisi ostajajo vodilni in edinstveni po kakovosti in vsebini. Prepoznavnost časopisne hiše Dnevnik krepimo tudi z organizacijo dobrodelnih prireditev ter s tem pomagamo lokalni in širši skupnosti. Največji del trgovskega stebra Skupine DZS predstavlja po celotni Sloveniji razširjena mreža papirniških in knjigotrških maloprodajnih poslovalnic ter dva veleprodajna centra družbe DZS, d.d. Razmeram na trgu smo se tudi v tem stebru poslovanja odzivno prilagajali z reorganizacijo in racionalizacijo poslovanja ter optimizacijo nabavnih in logističnih procesov. Tudi v letu 2014 so bile naše aktivnosti usmerjene k izpopolnjevanju ponudbe, iskanju novih priložnosti in kupcev, razvoju blagovnih znamk, prilagajanju sezonskemu povpraševanju ter gradnji drugačnosti in prepoznavnosti naše ponudbe v primerjavi z močno konkurenco na tržišču. Pohvalimo se lahko tudi s povečanim izvozom, predvsem licenčnih blagovnih znamk na področje bivše Jugoslavije, s čimer smo postavili temelje za nadaljnji razvoj in rast izvoza tudi na drugih trgih centralne Evrope. Kot vsako leto smo tudi v preteklem letu veliko truda vložili v prodajne akcije v času šolske in novoletne sezone, ki se vsako leto znova izkažejo za uspešne, in potrjujejo, da se kupci radi vračajo v trgovine DZS. Družba DZS Grafik, d.o.o. je s svojo celovito ponudbo na področju grafičnih storitev in prodaje tiskarskega materiala tudi v letu 2014 uspešno poslovala in okrepila svoj položaj. Družba je presegla prihodke preteklega leta in hkrati povečala delež prodaje na tujih trgih. Turistični steber predstavlja pomemben delež prihodkov Skupine DZS. Družba Terme Čatež, d.d. tudi v letu 2014 ostaja vodilno podjetje v slovenski turistični panogi ter predstavlja največje in najuspešnejše slovensko naravno zdravilišče s pestro in atraktivno ponudbo. Pri uspešni racionalizaciji poslovanja, ki se je odrazila v nižjih stroških in posledično boljšem izidu iz poslovanja, se nam je tudi v preteklem letu z razširjeno ponudbo uspelo še bolj približati pričakovanjem in potrebam obiskovalcev. Uredili smo nova kampirna mesta, pripravili infrastrukturo za postavitev novih mobilnih hišk, razširili ponudbo zdravstvenih storitev ter uredili namestitev 3 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS zabaviščnega parka za poletno sezono. Tudi v preteklem letu smo zabeležili povečano število gostov iz tujine, predvsem iz Rusije, Nizozemske in Poljske. Družba Marina Portorož, d.d. sodi v sam vrh navtične ponudbe v regiji Jadranskega morja na strateški poziciji. Ponudbo privezov in servisiranja plovil marina dopolnjuje s ponudbo športno-rekreativnih aktivnosti ter gostinskih in nastanitvenih kapacitet. Le-te smo v letu 2014 dopolnili s postajališčem za avtodome, ki je že prinesel dobre odzive in rezultate. Prepoznavnost družbe vsako leto utrdimo z organizacijo odmevnih športno-sejemskih prireditev, med katerimi kot soorganizator sodelujemo na dveh največjih navtičnih dogodkih – Internautica in Jesenski sejem Bonaca. V letu 2014 smo nadaljevali s pripravami in izvedbo treh razvojnih projektov širitve marine in območja Lucije, ki predstavlja izreden dolgoročni potencial za podjetje, njegovo vrednost, bodoče investitorje ter širšo lokalno skupnost. S tesnim sodelovanjem z lokalno oblastjo in s pozitivnimi odzivi prebivalcev smo dosegli, da je občinski podrobni prostorski načrt na dobri in zanesljivi poti do potrditve. Tudi v letu 2015 se bomo osredotočili na ohranitev stabilnega poslovanja vseh treh stebrov Skupine DZS. Nadaljevali bomo z aktivnostmi in projekti, začetimi v preteklem letu in iskali nove priložnosti. Prav tako se bomo tudi v letošnjem letu trudili izpolnjevati finančne zaveze Okvirnih pogodb o finančnem prestrukturiranju, ki sta jo družbi DZS, d.d. in Terme Čatež, d.d. aprila 2014 podpisali z bankami upnicami. Zagotovitev dolgoročne finančne stabilnosti je ključnega pomena za prihodnost družb v Skupini DZS, zato smo se z vso odgovornostjo lotili procesa razdolževanja oziroma prodaje poslovno nepotrebnega premoženja. Naj se ob koncu iskreno zahvalim vsem sodelavcem, poslovnim partnerjem in delničarjem za uspešno sodelovanje tako v uspehih, kot tudi izzivih. Hvaležen sem vam za izkazan trud in zaupanje v našo vizijo. Ljubljana, april 2015 4 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS PREDSTAVITEV SKUPINE DZS DZS, d.d. Firma: Sedež: Vodstvo: Nadzorni svet: DZS, založništvo in trgovina, d.d. Dalmatinova ulica 2, 1538 Ljubljana Bojan Petan, predsednik uprave Aljoša Roksandić, predsednik nadzornega sveta Blaž de Costa, namestnik predsednika nadzornega sveta Stane Kocjan, član nadzornega sveta Rolando Krajnik, član nadzornega sveta (do 1.7.2015) Tomaž Pogorelec, član nadzornega sveta (od 1.7.2015) Marjan Ratajec, član nadzornega sveta Nenad Ninković, član nadzornega sveta DZS Investicije, d.o.o. Firma: Sedež: Vodstvo: DZS Investicije, upravljanje naložb, d.o.o. Dalmatinova ulica 2, 1000 Ljubljana Bojan Petan, direktor UNI ZALOŽBA d.o.o. Firma: Sedež: Vodstvo: UNI Založba, založba, storitve in trgovina, d.o.o. Glavni trg 17, 2000 Maribor Rok Gorjup, direktor Marko Pogorevčnik, prokurist TRIPLUS, d.o.o. Firma: Sedež: Vodstvo: TRIPLUS upravljanje naložb d.o.o. Celovška cesta 150, 1000 Ljubljana Blanka Muster, direktorica Skupina SUPRIMA Firma: Sedež: Vodstvo: SUPRIMA, agencija za varnost, d.o.o. Narpel 31, 8270 Krško Ljubomir Božović, direktor Firma: Sedež: Vodstvo: Društvo za pružanje usluga Good Select, d.o.o., Beograd Svetog Save 25, Stan 5, 11 000 Beograd Miodrag Milić, direktor Firma: Sedež: Vodstvo: EOL Grupa, d.o.o. Smičiklasova 5c, 47000 Karlovac Hrvoje Hasnek, direktor Firma: Sedež: Vodstvo: Margento Tehnologije, d.o.o. Buzinska cesta 58, 10000 Zagreb Hrvoje Hasnek, direktor Skupina EOL 5 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Skupina Terme Čatež Firma: Sedež: Vodstvo: Nadzorni svet: Terme Čatež d.d. Čatež ob Savi Topliška cesta 35, 8250 Brežice Sebastjan Selan, generalni direktor Robert Krajnik, predsednik nadzornega sveta Vesna Uršič, članica nadzornega sveta Vladimir Smolec, član nadzornega sveta Samo Roš, član nadzornega sveta Mitja Grum, član nadzornega sveta Ada de Costa Petan, članica nadzornega sveta Damjan Krulc, član nadzornega sveta Andreja Gošek, član nadzornega sveta Tomislav Kolarek, član nadzornega sveta Firma: Sedež: Vodstvo: Nadzorni svet: Marina Portorož, turistično podjetje, d.d. Cesta solinarjev 8, 6320 Portorož Kraševec Miran, direktor Bojan Petan, predsednik nadzornega sveta Franc Zavrl, namestnik predsednika nadzornega sveta (do 18.6.2014) Sebastjan Selan, član nadzornega sveta (od 28.7.2014) Baruca Roman, član Firma: Sedež: Vodstvo: Nadzorni svet: Termalna rivijera Ilidža, Društvo za ugostiteljstvo i turizam, d.o.o. Butmirska cesta 18, Sarajevo Irhad Kovačević, direktor Blaž de Costa, predsednik nadzornega sveta Elvir Kazazović, član nadzornega sveta Renata Martinčič, članica nadzornega sveta Firma: Sedež: Vodstvo: Nadzorni svet: Del Naložbe, investiranje in upravljanje naložb, d.d. Topliška cesta 35, 8250 Brežice Jože Hočevar, direktor Blaž de Costa, predsednik nadzornega sveta Renata Martinčič, članica nadzornega sveta Firma: Sedež: Uprava: Nadzorni svet: M Kapital, upravljanje naložb, d.d. Cesta solinarjev 8, 6320 Portorož Sebastjan Selan, predsednik uprave Bojan Petan, predsednik nadzornega sveta Dušan Černe, namestnik predsednika nadzornega sveta (do 1.12.2014) Blaž Petrovič, član nadzornega sveta (do 27.8.2014) Hočevar Jože, član nadzornega sveta (od 27.8.2014) 6 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Skupina Dnevnik Firma: Sedež: Uprava: Nadzorni svet: M Naložbe, upravljanje naložb, d.d. Cesta solinarjev 8, 6320 Portorož Sebastjan Selan, predsednik uprave Ada de Costa Petan, predsednica nadzornega sveta Dušan Černe, namestnik predsednika nadzornega sveta (do 1.12.2014) Blaž Petrovič, član nadzornega sveta (do 27.8.2014) Hočevar Jože, član nadzornega sveta (od 27.8.2014) Firma: Sedež: Uprava: Nadzorni svet: Dnevnik, družba medijskih vsebin, d.d. Kopitarjeva ulica 2, 1510 Ljubljana Bojan Petan, predsednik uprave Robert Krajnik, predsednik nadzornega sveta Ada de Costa Petan, namestnica predsednika nadzornega sveta Rok Gorjup, član nadzornega sveta Klaus Schweighofer, član nadzornega sveta Primož Cirman, član nadzornega sveta Sabina Rus, članica nadzornega sveta Firma: Sedež: Vodstvo: Podjetje za informiranje Murska Sobota, časopisno založniška družba, d.o.o. Ulica arhitekta Novaka 13, 9000 Murska Sobota Dejan Fujs, direktor Firma: Sedež: Vodstvo: DZS Grafik, Trgovina z grafičnimi materiali in posredovanje, d.o.o. Ulica Jožeta Jame 12, 1210 Ljubljana-Šentvid Marko Tomaževič, direktor 7 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS STRATEGIJA POSLOVANJA Poslanstvo Poslanstvo DZS, d.d. je preko zadovoljnih kupcev, zaposlenih in lastnikov zagotavljati poslovno uspešnost in odlično ponudbo izobraževalne literature, tiskovin in leposlovja ter šolskih in pisarniških potrebščin. Poslanstvo Skupine DZS temelji na uspešnosti in odličnosti ponudbe založniških, medijskih, trgovskih in turističnih storitev. Vizija Vizija DZS, d.d. je ostati med vodilnimi na trgu izobraževalnega založništva in založništva tiskovin ter trgovine s knjigami, pisarniškimi in šolskimi potrebščinami v Sloveniji, ter postati in ostati največji ponudnik omenjenih vsebin. Poslovna Skupina DZS bo v naslednjih letih ostala najboljši ponudnik na vsakem od svojih področij delovanja, ki obsega zaokroženo celoto izdelkov in storitev, s katerimi sodobni človek bogati svoje znanje, gradi uspešnost in hkrati skrbi za zdrav način življenja. Temeljne strateške usmeritve Temeljni strateški cilj Skupine DZS je krepiti položaj na vseh področjih svojega delovanja. Ta cilj dosegamo z naslednjimi strateškimi usmeritvami: usmerjenost k odlični kakovosti, tržni prilagodljivosti in cenovni konkurenčnosti naših izdelkov in storitev, spodbujanje inovativnosti in motiviranosti zaposlenih za uresničevanje ciljev družbe in skupine, izkoriščanje sinergij družb v skupini. Vse svoje aktivnosti izvajamo s ciljem uravnoteženega izpolnjevanja obveznosti do vseh deležnikov, ki sestavljajo naše notranje in zunanje okolje, ter pri tem spoštujemo načela trajnostnega razvoja in družbeno odgovornega delovanja. 8 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS SKUPINA DZS Družba DZS, d.d. je matično podjetje Skupine DZS, ki deluje na treh področjih: založniško-medijski steber, trgovski steber in turistični steber. Založniško-medijski steber Od leta 1945 predstavlja založništvo enega od glavnih področij delovanja družbe DZS, d.d., na osnovi katerega je družba oblikovala založniško-medijski steber Skupine DZS. V ta steber danes uvrščamo Divizijo založništev družbe DZS, d.d. in družbo Dnevnik, d.d. ter družbo Podjetje za informiranje, d.o.o., ki ima manjši delež v prodaji. Divizija založništev družbe DZS, d.d., deluje na področju izobraževalnega založništva in založništva tiskovin. Izobraževalno založništvo pokriva področje učbenikov, obučbeniških gradiv, splošne literature ter uvoz in izvoz tuje literature. Založništvo tiskovin je največji in najcelovitejši založnik predpisanih in komercialnih obrazcev v Sloveniji, ki jih ponujamo preko blagovnih znamk Akta in ALEA. Družba Dnevnik, d.d., je ena izmed največjih medijskih družb v Sloveniji, ki izdaja dnevni časopis Dnevnik, tedenski časopis Nedeljski dnevnik, Razvedrilo in edicijo Hopla ter priloge Pilot, Moj Dom, Nika, Denar In, Moje Zdravje in druge. Od januarja 1998 dalje lahko bralci berejo Dnevnikove edicije tudi preko interneta. Družba je tudi organizator ene najodmevnejših prireditev – Slovenec leta, ki ima v zadnjem času vse večji poudarek na humanitarnosti. Omeniti velja tudi projekt Gazele, ki se stalno nadgrajuje in ima izjemen ugled v gospodarstvu. Poleg omenjenih prireditev organizirajo tudi akcije, kot so Naj kopališča, tradicionalna Božičnica Nedeljskega, projekt Turistična izvidnica, projekt Zlata nit ter vrsta drugih športnih dogodkov. Družba Dnevnik, d.d. se lahko pohvali z več kot šestdesetletno tradicijo in vedno boljšimi poslovnimi rezultati, ki so posledica hitrega prilaganja poslovanja spremembam na slovenskem in evropskem trgu. Bogata zgodovina časopisnega založništva, dolgoletna tradicija izdajateljske dejavnosti, kakovost novinarskega dela, njen položaj na trgu tiskanih medijev ter sedanja vloga in pomen za razvoj slovenske družbe časopisno hišo Dnevnik danes umeščajo med vodilne medijske hiše v državi. Trgovski steber Od leta 1945 predstavlja trgovina enega od dveh glavnih področij delovanja družbe DZS, d.d., na osnovi katerega je družba oblikovala trgovski steber Skupine DZS. Največji del tega stebra predstavljata Divizija trgovine družbe DZS, d.d., in družba DZS Grafik, d.o.o. V okviru Divizije trgovine družbe DZS, d.d. smo v vseh letih preko maloprodajnih enot in prodajnih centrov družbe, širili svojo mrežo po celotnem območju Sloveniji. Danes imamo eno od dveh največjih papirniških in knjigotrških maloprodajnih in veleprodajnih mrež, razširjeno po vsej Sloveniji, preko katere prodajamo knjige, pisarniški material, šolske potrebščine in poslovna darila. Ponosni smo na lastno blagovno znamko Office Line, vrsto let uspešno sodelujemo s svetovno priznanim oskrbovalcem pisarn s pisarniškim materialom, podjetjem Staples, v zadnjem letu pa smo na slovenski trg vpeljali novo blagovno znamko Santoro – Gorjuss in Talking Tom and Friends. Družba DZS Grafik, d.o.o. deluje na področju posredovanja grafičnih in tiskarskih storitev, prodaje papirja in ostalega tiskarskega materiala ter drugih trgovskih in posredniških dejavnosti, pri čemer nudi celovito rešitev 9 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS pri izdelavi knjig. Znanje, izkušnje in profesionalnost v povezavi z najnovejšo tiskarsko in knjigoveško opremo omogoča proizvodnjo kakovostnih knjig po konkurenčni cenah z dobrimi dobavnimi roki. Turistični steber Glavni predstavniki turističnega stebra so družbe Terme Čatež, d.d., Marina Portorož, d.d. in Termalna riviera Ilidža, d.o.o., ter družba Del Naložbe, d.d., ki ima manjši delež v prodaji. Terme Čatež, d.d. so največje slovensko naravno zdravilišče. Pestrost in veliko število turističnih produktov uvršča Terme Čatež med najprivlačnejše turistične destinacije v Evropi. Na treh lokacijah – v Čatežu, Mokricah in Kopru – ponujajo gostom možnost izbire kakovostnega preživljanja prostega časa z nastanitvijo v hotelih (1550 ležišč), prijetnih počitniških apartmajih (450 objektov) in v kampu (450 enot), ki ga je ADAC v zadnjih letih ocenil kot najboljši kamp v Sloveniji. Rdečo nit razvoja in ponudbe Term Čatež predstavljajo termalna voda in vodni programi, s katerimi so postali idealna turistična destinacija za počitnikovanje 365 dni v letu. Pri uvajanju novih produktov so korak pred drugimi turističnimi ponudniki in utrjujejo pozicijo »market leaderja« na področju vodnih programov in ponudbe aktivnega preživljanja prostega časa. Marina Portorož, d.d., je na navtičnem trgu severnega Jadrana prisotna že več kot 30 let. Sodi med največje marine na tem območju in uživa sloves ene najbolje opremljenih marin, kjer so privezi v celoti prodani. Privlačnost marine je posledica tudi bogatega turističnega utripa ob njej, ki ga omogoča pestra vzporedna gostinsko-turistična, kulturna in športno rekreacijska ponudba od Portoroža do Pirana. Marina Portorož nudi v najem priveze za plovila, servisiranje plovil, izvajanje športnih in rekreativnih aktivnosti ter gostinske in nastanitvene kapacitet. Vsako leto v sodelovanju s poslovnim partnerjem organizirajo tudi odmevno navtično razstavo Internautica. Termalna riviera Ilidža, d.o.o. so pravi kraj za vse, ki si v Sarajevu zaželijo sprostitve in aktivne zabave. Številni bazeni s termalno vodo, ponujajo zabavo vse leto. Od pomladi do jeseni pričara zunanji bazen z valovi kopalcem pravo morje. Ob prvih jesenskih oblakih in hladnem vetru z zasneženega Igmana se zabava nadaljuje v notranjih bazenih, kjer se poletje pod palmami nikoli ne konča. V Termah Ilidža uživajo vse generacije: otrokom so namenjeni vodni in obvodni programi, sprostitve željni gostje uživajo v pilatesu, vodni aerobiki in drugih vodnih aktivnostih. 10 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS ZGODOVINSKI PREGLED SKUPINE DZS 1945-2000 Leta 1945 je vlada Narodne republike Slovenije ustanovila Državno založbo Slovenije in ji določila poslanstvo: izdajanje, založništvo in prodaja učbenikov, učil, tiskovin, knjig in revij. Prve knjige so izšle že leta 1945, in sicer Župančičev Zimzelen pod snegom, ponatis Slovenskega zbornika leta 1942 in prvih deset šolskih knjig. Že leta 1946 sta izšla tudi prva dva zvezka Zbranih del slovenskih pesnikov in pisateljev. Ta zbirka velja za eno najobsežnejših in po kulturni vrednosti najpomembnejših zbirk. Že od prvih let svojega obstoja smo imeli precej razvejano maloprodajno mrežo po vsej Sloveniji – sestavljalo jo je 49 knjigarn in papirnic. Kasneje smo jo predali komunam in si čez čas po poslovni poti zgradili novo prodajno mrežo dvajsetih knjigarn in papirnic. Šestdeseta in sedemdeseta leta so potekala v znamenju spreminjanja. Podjetje, ki je bilo ostanek administrativne ekonomije, se je spreminjalo v podjetje, ki naj bi delovalo po načelih tržnoplanskega gospodarstva. V osemdesetih letih se je začela kazati jasna potreba po pravem trženju in začeli smo uvajati nove prodajne poti. Blagovna znamka Modri Janez se je uveljavila kot kataloška prodaja šolskih učbenikov (prednaročniška prodaja po zagotovljeni ceni). Državna založba Slovenije je leta 1990 postala delniška družba. V začetku devetdesetih let smo se odločili tudi za spremembo celostne podobe podjetja in v okviru tega spremenili ime podjetja v DZS, d.d. Delnica DZS je leta 1999 začela kotirati na prostem trgu Ljubljanske borze vrednostnih papirjev. To obdobje je zaznamovalo kar nekaj knjižnih podvigov, med katerimi naj omenimo le največje, in sicer Slovar slovenskega knjižnega jezika, Geografski atlas Slovenije ter Veliki splošni leksikon v 8-ih knjigah. Leta 1996 je zbirka Zbrana dela slovenskih pesnikov in pisateljev praznovala že 50. obletnico izhajanja. V tem obdobju smo izdali tudi prve slovarje v elektronski obliki. Na področju komercialnih tiskovin smo začeli s trženjem blagovnih znamk Akta in ALEA, svojo ponudbo pa smo začeli dopolnjevati z elektronskimi obrazci. Prvi med njimi je bil računalniški program za poslovanje malih podjetij in samostojnih podjetnikov PCA Podjetnik. Ponudili smo elektronski obrazec za izračun dohodnine, ki je bil najbolj množično uporabljan od vseh tovrstnih obrazcev na internetu. Ob neprestani skrbi za kakovost smo kot prvi založnik v Sloveniji pridobili certifikat ISO 9001. Konec devetdesetih smo odprli prve knjigarne in papirnice v Mercatorjevih centrih, najprej v Ljubljani in kasneje po celi Sloveniji. Začeli smo prodirati na tuje trge. Ustanovili smo novo dejavnost znotraj DZS, d.d., t.j. kapitalske naložbe, z namenom upravljanja z obstoječimi naložbami družbe in iskanja novih priložnosti za naložbe v podjetja, ki so zanimiva zaradi sinergijskih učinkov. V letih 1999 in 2000 smo kupili trideset odstotni delež v družbi Dnevnik, d.d., in s tem začeli utrjevati in širiti založniško-medijski steber Skupine DZS. 2001-2013 To obdobje zaznamuje postopna izgradnja Skupine DZS, ki temelji na treh stebrih poslovanja: založniško-medijskem, trgovskem in turističnem. 11 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Založniško-medijski steber Leta 2003 je DZS, d.d., povečala svoj delež v družbi medijskih vsebin Dnevnik, d.d. in tako postala njegova večinska lastnica. V DZS, d.d., smo v teh letih izkoristili sinergijske učinke založniškega dela skupine, in sicer z najpomembnejšimi založniškimi projekti, kot so Slovenska zgodba, Veliki splošni leksikon v priročni obliki v 20 knjigah, Slovar slovenskega knjižnega jezika v 15 knjigah, zbirka sedmih Atlasov za šolo in dom ter zbirka šestih slikanic Vile pripovedujejo, ki smo jih izvedli skupaj z družbo medijskih vsebin Dnevnik, d.d. Ponosni smo tudi na izid dveh delov Velikega angleško-slovenskega slovarja Oxford-DZS in Velikega splošnega leksikona na zgoščenki. V okviru projekta digitalizacije vsebin, je Dnevnik leta 2011 nadgradil izdajo digitalne dnevne edicije Dnevnik z možnostjo prebiranja na tabličnih računalnikih in pametnih telefonih. Dnevnik je bil v letu 2013 najbolj citiran medij na Slovenski tiskovni agenciji, podobno pa velja tudi za druge medije, ki povzemajo naše vsebine. V tem obdobju smo slovenskemu trgu prvič predstavili izobraževalni portal Vedež in na tabličnih računalnikih znotraj aplikacije E učbeniki objavili preko 100 gradiv v elektronski obliki. Dolgoletno tradicijo slovarjev v knjižni obliki smo nadgradili s sodobno obliko spletnih slovarjev in tako prvi v Sloveniji zasedli tržno nišo na področju eslovarjev. Med prvimi v Sloveniji smo prejeli potrditev Strokovnega sveta za e gradivo Spoznavanje okolja za 2. razred osnovne šole, ki ga je Nemški inštitut za pedagogiko in informatiko (GPI) nagradil s pečatom odličnosti ComeniusEduMedia. Razvili smo pripomočke za učenje pod imenom Obvladam, ki zaokrožuje ponudbo blagovne znamke TakoLahko na področju didaktičnih vsebin. V letu 2013 smo zelo uspešno zaključili projekt EuroBasketSlovenia 2013 in nadaljevali projekt IFeelBasketball. V okviru obeh blagovnih znamk smo kot partner EuroBasket 2013 in Košarkarske zveze Slovenije tržili in distribuirali skoraj vse blago, povezano z največjim športnim dogodkom v zgodovini slovenske države. V juliju 2013 je izšla slikanica Lipko in KošoRok, zmagovalna zgodba razpisa, ki ga je Društvo slovenskih založnikov v sodelovanju z Javno agencijo za knjigo RS izpeljalo v sodelovanju z Eurobasketom 2013. Trgovski steber 1.1.2001 je DZS, d.d., prešla z založniške kolektivne pogodbe na trgovsko kolektivno pogodbo in se po standardni klasifikaciji dejavnosti uvrstila v dejavnost trgovine na debelo z drugimi izdelki široke porabe. V okviru Divizije trgovine DZS, d.d., smo v teh letih v maloprodajnih enotah dali večji poudarek prodaji znanih blagovnih znamk in oblikovali kotičke blagovnih znamk, hkrati pa smo razširili ponudbo tudi znotraj obstoječih programov. Na področju veleprodaje smo ponovno vzpostavili prodajo šolskega programa, poslovnih daril in promocijskega materiala. V letih 2003 do 2009 smo ekskluzivno zastopali največjega svetovnega oskrbovalca pisarn – Corporate Express na slovenskem in hrvaškem trgu. V letu 2009 pa smo se pridružili svetovni verigi za oskrbovanje pisarn s pisarniškim materialom Staples. Istočasno smo oblikovali tudi svojo blagovno znamko Office line. Odprli smo nov, računalniško podprt in v veliki meri avtomatiziran logistični center na Letališki cesti v Ljubljani, ki zagotavlja celotno dobavo blaga po vsej Sloveniji, z namenom znižanja vrednosti zalog, obvladovanja procesa dobave (JIT) ter prihranka pri stroških logistike in stroških financiranja zalog. V letu 2013 je bila zaključena reorganizacija veleprodaje v dve regiji, in sicer osrednjeslovenska in štajersko-pomurska regijo, in združitev prodajne operative, ki se sedaj izvaja v Ljubljani in ne več lokalno iz regij. V sredini leta 2005 smo dejavnosti prodaje papirja in grafičnih materialov ter posredovanja grafičnih storitev tujim založnikom prenesli na novoustanovljeno podjetje DZS Grafik, d.o.o., s ciljem zagotovitve čim večje učinkovitosti in preglednosti poslovanja na tem segmentu. Na osnovi dobrih temeljev, ki smo jih v družbi DZS Grafik, d.o.o. ustvarjali vse od ustanovitve podjetja, smo v letu 2013 uspeli realizirati ključni cilj, t.j. postati celovit ponudnik vseh repromaterialov za grafično industrijo, kar smo dosegli s prevzemom poslovne enote »Grafik«. 12 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Turistični steber DZS, d.d. je v tem obdobju kupila prve delnice družb Terme Čatež, d.d. in Marina Portorož, d.d. S temi pridobitvami je bil naš cilj postati eden največjih ponudnikov turističnih storitev v Sloveniji in v tem delu Evrope. V letu 2002 je družba Terme Čatež, d.d. kupila večinski delež v družbah Marina Portorož, d.d. in Turistično podjetje Portorož, d.d. in kupila kompleks Mokrice, v naslednjem letu pa je pridobila še zemljišče v Mokricah za širitev golf igrišča. V vseh letih je družba Terme Čatež, d.d., širila in nadgrajevala obstoječe zmogljivosti ter s tem postala največje slovensko naravno zdravilišče, katero pestrost in številnost turističnih produktov uvršča med najprivlačnejše turistične kraje v Evropi. Družba Terme Čatež, d.d. na treh lokacijah – v Čatežu, Mokricah in Kopru – ponuja gostom možnost izbire kakovostnega preživljanja prostega časa. Družba Marina Portorož, d.d., ki se vsako leto predstavi s tradicionalno prireditvijo, ki v prvih majskih dneh na slovensko obalo privabi tudi do 40.000 obiskovalcev na razstavo plovil Internautica, je v letih 2006 in 2007 v Marini Portorož zgradila apartmajsko naselje »Residence Marina Portorož«, ki ga sestavlja 7 apartmajskih objektov v neposredni bližini marine, v vsakem objektu je 10 apartmajev, v velikosti od 72 m² do 138 m², in 14 podzemnih parkirnih mest. Leta 2008 je bila na vhodu v Marino Portorož nameščena avtomatska zapora s posodobljenim sistemom varovanja in vstopanja v marino ter nadzorovanim parkirnim upravljanjem. V letu, ki je sledilo, je bila v družbi Marina Portorož, d.d. uspešno opravljena presoja kakovosti standarda ISO 9001. V letu 2012 je družba Terme Čatež, d.d., postala 100% lastnica družbe Marina Portorož, d.d. V letu 2005 je družba Terme Čatež, d.d. ustanovila vodni kompleks Termalna riviera Ilidža, d.o.o. v Sarajevu. V Termah Ilidža so bile, poleg številnih bazenov s termalno vodo,ki ponujajo zabavo skozi vse leto, od otvoritve do danes organizirane številne prireditve in promocije. Pohvalijo se lahko tudi z igriščem za nogomet na mivki, zgrajen po predpisih FIFA, in vsakoletnimi turnirji v nogometu na mivki ter mnogimi drugimi športnimi prireditvami. Dnevno organizirajo tudi rojstnodnevne zabave, kjer animatorji poskrbijo za otroke. Izvajajo ekskluziven program Splash&Play, namenjen predšolskim otrokom, ki se izvaja ob spremstvu staršev in je namenjen otrokovemu privajanju na vodo. Organiziramo tudi plavalne kampe, kjer se otroci učijo osnov plavanja in potapljanja. 13 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS POSLOVANJE SKUPINE DZS V LETU 2014 Založniško - medijski steber Zahtevno poslovno okolje od nas pričakuje premišljeno založniško politiko na področju načrtovanja prenov učbenikov in izdajanja novosti ob celovitem obvladovanju stroškov, načrtovanju naklad ter ustrezni cenovni strategiji. Močna konkurenca nas sili v nove ideje s privlačno ponudbo za kupce in učinkovitim tržnim komuniciranjem s ciljnimi porabniki. V Izobraževalnem založništvu družbe DZS, d.d. smo v skladu s posodobljenimi učnimi načrti intenzivno nadaljevali s prenovami učnih gradiv in tako pripravili 21 novosti za osnovno šolo ter 6 novosti za srednjo šolo. Osredotočili smo se na predmetna področja, kjer ocenjujemo, da imamo najboljše možnosti za vstop na trg. Tako smo na trg uspešno plasirali nov interaktivni učbeniški komplet On Screen. V okviru blagovne znamke TakoLahko smo trgu ponudili pet vadnic za maturo, ki so bile zelo dobro sprejete med dijaki in učitelji. Prenovili smo učbenik matematike za srednje strokovne šole, s katerim vstopamo na slovenski trg, kot edini ponudnik. Na področju angleškega jezika za srednje šole, smo okrepili sodelovanje z angleško založbo Express Publishing. V okviru blagovne znamke Šolski epicenter smo zelo uspešno nadaljevali s trženjem gradiv nemškega jezika za srednje šole. Upad prodaje učbenikov, smo uspešno nadomestili s povečano prodajo delovnih zvezkov in obučbeniških gradiv. Na lanskoletni ravni smo ohranili prodajo na področju notnih edicij in priročniške literature. Izdali smo tudi nov učbenik za študente medicine. Kot vsako leto, smo se tudi letos udeležili največjega knjižnega sejma pri nas, ki je bil poleg promocije knjižnih novosti, naravnan k pospeševanju prodaje starejših naslovov. Založništvo tiskovin družbe DZS, d.d. je tudi v letu 2014 ostalo največji založnik klasičnih tiskovin v Sloveniji z najbolj celovitim programom tiskovin, ki jih pravne in fizične osebe uporabljajo za svoje poslovanje. V letu 2014 smo iz programa prodali 1.662 različnih obrazcev. Prodaja klasičnih tiskovin se zaradi brezplačne ponudbe elektronskih obrazcev zmanjšuje, zato je razvoj v Založništvu tiskovin že več let intenzivno usmerjen v razvoj komercialnih tiskovin. Tako smo v sodelovanju s Košarkarsko zvezo Slovenije razvili novo kolekcijo proizvodov blagovne znamke IFeelBasketball in Lipko – Igriva košarka. Na trg smo zelo uspešno plasirali artikle iz nove kolekcije izdelkov uveljavljenih blagovnih znamk TakoLahko, Akta in Akta S'Cool. Popolnoma smo prenovili zvezke TakoLahko in uvedli novo linijo v tekstilni izvedbi (anatomske torbe, peresnice in vrečke za copate). Pripravili smo tudi nove kolekcije tekstilnih izdelkov Akta S'Cool. Od klasičnih tiskovin smo letos razvili, pripravili in izdelali predpisane obrazce, ki jih potrebujejo osnovne, srednje in glasbene šole za šolsko leto 2014/2015 ter skupino obrazcev za uveljavljanje socialnih transferjev, ki jih ureja Zakon o uveljavljanju pravic iz javnih sredstev. Pripravili in izdelali smo vpisnike, s katerimi smo oskrbeli sodišča v Republiki Sloveniji v okviru sodnega razdelilnika, prav tako smo vsebinsko spremenili perinatalne obrazce v sodelovanju z Nacionalnim inštitutom za javno zdravje in Univerzitetnim kliničnim centrom Ljubljana. V sodelovanju z Divizijo trgovine smo podpisali licenčno pogodbo s podjetjem Outfit7 za izdelke šolske kolekcije blagovne znamke Talking Tom and Friends in začeli s produkcijo tri-motivne kolekcije (CoolCat, CityKitty, Let's havefun). V skladu z usmeritvijo družbe k racionalizaciji poslovanja je Divizija založništev posebno pozornost posvetila pospeševanju prodaje in nakladam ter zniževanju stroškov in zalog. V primerjavi z letom 2013 smo znižali stroške storitev za 23%, stroške materiala za 8% in stroške dela za 12%, kar je rezultat kadrovske racionalizacije v letu 2013. 14 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS V letu 2014 smo v družbi Dnevnik, d.d. veliko pozornost namenili spremembam na trgu tiskanih medijev, ki so se zgodile v zadnjih letih. Prodaja tiskanih edicij Dnevnik, Nedeljski dnevnik in edicij Razvedrila je v letu 2014 sledila slovenskim in svetovnim trendom. Na področju informatike smo v letu 2014 zaključili več projektov, s katerimi smo poenostavili in racionalizirali poslovne procese. Vrednost bruto oglaševanja se je v letu 2014 glede na preteklo leto zvišala za 3%, vrednost bruto oglaševanja v tisku pa je glede na preteklo leto padla za 6%. Kljub temu, da smo v letu 2014 dosegli nekoliko manj oglaševalskih prihodkov, smo povišali svoj tržni delež na področju tiska za 0,1%. V redakciji Dnevnika smo največjo pozornost namenili nadgradnji vsebine in oblike časopisa ter spleta, s čimer ohranjamo konkurenčno prednost. Tako naši časopisi ostajajo vodilni in edinstveni v kakovosti in izvirni vsebini. Vlaganja v razvoj infografike in ostalih likovnih elementov, so nam v zadnjih dveh letih prinesla številne nagrade doma in v tujini. Veliko pozornost smo namenili izbiri naslovnice in atraktivni izbiri naslovov ter ilustracij. Trgovski steber Vpliv gospodarske krize in zahtevno tržno okolje sta tudi v letu 2014 vplivala na poslovanje Divizije trgovine družbe DZS, d.d. tako na nabavni kot prodajni strani, vendar smo v Diviziji trgovine, vsa ta dogajanja na trgu uspešno obvladovali. Zaostrena gospodarska situacija se odraža v varčevanju in manjši porabi, predvsem pri proračunskih porabnikih in končnih kupcih, kar smo uspešno nadomestili s pridobivanjem novih kupcev in ohranjanjem obstoječih kupcev s konsolidacijo nabora izdelkov in dodajanjem tržno zanimivih izdelkov in storitev. Tudi v letu 2014 smo veliko pozornosti posvečali optimizaciji prodajnih in nabavnih procesov s poudarkom na učinkovitejši oskrbi kupcev. Tako smo v oddelku nabave uvedli sistem avtomatskega dopolnjevanja zalog v maloprodajnih poslovalnicah, konec leta 2014 pa smo na prodajni strani uvedli možnost elektronskega poslovanja z e-računi. V sodelovanju z Obrtno zbornico smo uspešno vpeljali možnost ugodnejših gotovinskih nakupov v okviru vseslovenskega projekta Mozaik. Uspešno smo uvedli svetovanje in storitve po meri kupca. S storitvami, ki zajemajo upravljanje s tiskovinami, možnost najema, vzdrževanja in servis tiskalnika, smo sposobni dosegati visoko kakovostne izdelke z nižjimi stroški. Ob nenehnem dopolnjevanju in posodabljanju prodajnega asortimana, zgodnejšo pripravo in začetkom prodaje za novo šolsko sezono ter spremenjeni dinamiki in kanalih oglaševanja se je prodaja v maloprodaji povečala, kar se je v primerjavi z letom 2013 odrazilo s 7% višjo prodajo v mesecu juniju. V maloprodaji smo izpad negotovinskega prihodka zaradi manjših nakupov učbeniških skladov in manjše gotovinske prodaje literature uspešno nadomestili z večjo gotovinsko prodajo šolskih potrebščin in učbenikov. Veliko pozornost smo namenili oglaševanju in komunikaciji s kupci ob kakovostni in celoviti šolski ponudbi. S katalogi poslovnih daril smo z motivom sovice opozarjali na modrost pri poslovanju in tako z darilnim programom ter promocijskimi aktivnostmi uspešno zaključil praznično decembrsko sezono. Na podlagi licenčne pogodbo s podjetjem Outfit7 bomo prodajo v letu 2015 razširili z blagovno znamko Talking Tom and Friends in njenimi tremi motivnimi kolekcijami CoolCat, CityKitty, Let's have fun. Tudi v Diviziji trgovine smo v primerjavi z letom 2013 uspeli znižati stroške materiala za 5% in stroške dela za 8% ter uspešno nadzorovali minimalno zalogo za nemoteno poslovanje ob likvidnostnem obvladovanju plačilnih rokov pri dobaviteljih in kupcih. V družbi DZS Grafik, d.o.o. smo v letu 2014 ustvarili rekorden prihodek, ki je temeljil predvsem na visoki rasti prihodka v sektorju grafičnih storitev. Presegli smo zastavljeni cilj in ustvarili več kot deset milijonov EUR 15 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS prihodkov na tujih trgih, kar predstavlja 43% vseh prihodkov družbe DZS Grafik d.o.o. Sektor grafičnih materialov (Grafik), ki smo ga prevzeli v letu 2013, je s prihodkom, ki predstavlja četrtino vseh prihodkov podjetja v letu 2014, upravičil investicijo. Iz leta v leto povečujemo število poslovnih partnerjev – založnikov, tako na obstoječih tržiščih, kakor tudi na novih. Ob koncu poslovnega leta smo prevzeli tiskarno v Mariboru, ki je bila v letu 2014 naš največji dobavitelj, in s tem še okrepili svoj položaj na trgu. Turistični steber Leto 2014 smo v družbi Terme Čatež, d.d. začeli s prestižno nagrado za 1. mesto v kategoriji »Best Thermal SPA in Slovenia 2014«, ki jo podeljuje revija in spletni portal In Your pocket. S strani spletnega portala Venere.com smo bili med najbolje ocenjenimi hoteli preteklega leta. Sledili sta še nagradi s strani nemškega avtomobilskega združenja ADAC in nizozemskega avtokluba – ANWB, ki sta kamp Terme Čatež ocenili kot najboljši kamp v Sloveniji. Skozi vse leto smo sodelovali pri različnih akcijah in prireditvah v lokalnem okolju. V poletnih mesecih smo v sodelovanju z slovenskim medijskim radijskim partnerjem izvedli največji piknik v Sloveniji. Pestri so bili tudi jesenski tematski vikendi, ko smo z različnimi animacijskimi vsebinami privabljali goste iz različnih držav. V slovenskih in srbskih medijih smo se pojavljali tudi na športnih straneh, saj smo gostili prvo ekipo FK Crvena zvezda iz Beograda na zimskih pripravah in organizirali njihovo tiskovno konferenco v Marini Portorož. V letu 2014 smo gostili tudi FK Sarajevo, FK Rabotnički, NK Olimpija, nogometno reprezentanco Azerbeijana U16, Aspire Acadamy U13 Katar, rokometne reprezentance Saudske Arabije, Omana, Bahrajna, Alžirije U19 in veliko plavalnih športnih klubov ter košarkarski otroški kamp Matjaža Smodiša. V letu 2014 je bilo v turističnih nastanitvenih objektih število prenočitev približno enako kot v preteklem letu. Število prenočitev tujih turistov je ustvarilo za 1,7% višje prihodke v primerjavi s preteklim letom, medtem ko so nočitve domačih turistov ustvarile 1% nižji prihodek kot v preteklem letu. Največji delež v strukturi prihodkov izhaja iz poslovanja hotelirske in kamp dejavnosti, sledijo vodni programi, trgovska dejavnost, zdravstvo in ostali prihodki. S selektivnim marketinškim pristopom smo zabeležili rast povpraševanja na tujih tržiščih, kjer prevladujejo predvsem Nizozemska, Rusija, Belgija, Poljska, Danska in Izrael. Poslovanje družbe Marine Portorož, d.d. so v letu 2014 zaznamovale spremljajoče razmere v ožjem in širšem gospodarskem okolju, spremenjene potrošniške navade gostov ter še vedno negotov finančni položaj države. Posledice gospodarske krize so v družbi še vedno prisotne, odraz slednjih je predvsem v manjšem povpraševanju, zato družba poleg primarne dejavnosti nudenja privezov za plovila, širi svojo dejavnost tudi na druga turistična področja. V 2014 smo investirali v prostorsko ureditev zemljišča za potrebe parkiranja avtodomov in v mesecu aprilu odprli »Camper stop« dejavnost. Glede na zasedenost v letu 2014 in napovedi za leto 2015 si obetamo povrnitev investicije v dveh letih. Na stroškovni strani se uspešno uresničuje primarna usmeritev obvladovanja stroškov in sinergijske učinkovitosti med povezanimi družbami ter tako zagotavlja poslovni izid iz poslovanja na ravni preteklega leta. Kakor že tradicionalno, se je v mesecu maju v marini odvijala razstava plovil »Internautica«. Tudi tokrat je sejemsko ponudbo popestril niz spremljevalnih dogodkov, vključno z jadralno regato in okoljskim dnem. Sejem, ki poteka vse od leta 1996, poleg Slovencev, privablja obiskovalce iz Hrvaške, Italije in vzhodne Evrope. Poleg Internautice, družba že drugo leto zapored v jesenskim mesecih gosti mednarodni salon navtike, karavaninga in zelene energije »Bonaca«. V letu 2014 je družba Termalna riviera Ilidža, d.o.o. nadaljevala pozitivni trend novih aktivnosti. Gostili smo veliko prireditev FK Sarajevo, v mesecu juliju smo izpeljali izjemno medijsko pokrito prireditev, maturantski ples četvork, kjer je sodelovalo 1.000 srednješolcev. V času svetovnega nogometnega prvenstva smo pripravili zelo obiskano navijaško zono. Uvedli smo nočno kopanje, vodno aerobiko za ženske, animacije za otroke, nagradne igre in mnoge druge športne prireditve. Organizirali smo tudi otroški kamp z veliko izobraževalnih, športnih in zabavnih aktivnosti. 16 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS RAZISKAVE IN RAZVOJ Založniško - medijski steber V Izobraževalnem založništvu družbe DZS, d.d. razvijamo lastne blagovne znamke: Znanje uresničuje sanje, Šolski epicenter, Vedež in Epi Readingbadge v več jezikovnih različicah. Slednji projekt je v Sloveniji sinonim za branje v tujem jeziku, tako na ravni osnovnošolcev kot srednješolcev, v katerem vsako leto sodeluje 50 tisoč učencev in dijakov. Primarni cilji najmočnejše blagovne znamke Znanje uresničuje sanje so bili usmerjeni na pripravo gradiv za repozicioniranje v 1. triletju, ohranjanje tržnega deleža z medpredmetnimi vsebinami 2. triletju, pripravo ključnih novosti za osnovno in srednjo šolo ter krepitev direktne prodaje. Pri blagovni znamki Šolski epicenter smo usmerjeni na večanje tržnega deleža na segmentu angleškega in nemškega jezika za srednjo šolo, širjenju ponudbe obučbeniških gradiv in dodatnega programa ter pridobivanju novih prodajnih poti. V Založništvu tiskovin družbe DZS, d.d. razvijamo nove obrazce po meri kupcev, nove obrazce v okviru blagovne znamke Alea in nove kolekcije v okviru skupine blagovnih znamk Akta, Akta S'Cool in TakoLahko. V letu 2014 smo v sodelovanju z Divizijo trgovine podpisali licenčno pogodbo s podjetjem Outfit7 za izdelke šolske kolekcije blagovne znamke Talking Tom and Friends. V letu 2014 smo v okviru blagovne znamke Akta oblikovali preko 50 novih designov na obstoječih produktnih platformah (organizatorji, planerji, mape, koledarji), ki so vse bolj povezane z motivi, razvitimi za šolsko orientirano blagovno znamko Akta S'Cool, ter ustvarili 5 popolnoma novih produktnih platform, največ v segmentu šolskih planerjev in koledarjev. Osvežili smo kolekcijo izdelkov blagovne znamke Akta S'Cool, kjer smo z novim designom opremili več kot 100 različnih izdelkov. V okviru blagovne znamke TakoLahko smo pripravili prehod na popolno prenovljeno shemo oziroma sistem izdelkov, ki bo izpeljan v letu 2015. V šolskem založništvu smo izdali novo serijo učnih pripomočkov Matura TakoLahko, ki zaokroža učno kolekcijo TakoLahko. V znamenju Svetovnega košarkarskega prvenstva smo v okviru blagovne znamke IFeelBasketBall razvili več kot 30 različnih izdelkov na področju šolskih potrebščin in prenovili kolekcijo merchandisinga. Podlaga vsemu razvoju je dobro načrtovan sistem raziskav, ki poteka nepretrgoma, pri čemer raziskave trga izvajamo predvsem preko elektronsko zbranih mnenj uporabnikov. V Diviziji trgovine v sodelovanju z Divizijo založništev nadaljujemo z razvojem blagovne znamke Akta S'Cool. V letu 2015 bomo nadaljevali z nadgradnjo trženja svetovno priznane blagovne znamke Gorjuss, ki smo jo uspešno vpeljali na slovenski trg v letu 2013, v letu 2014 pa uspešno plasirali tudi na tuje trge. V sodelovanju z Divizijo založništev smo podpisali licenčno pogodbo s podjetjem Outfit7 za izdelke šolske kolekcije blagovne znamke Talking Tom and Friends in začeli s produkcijo tri-motivne kolekcije (CoolCat, CityKitty, Let's havefun), ki bo prišla na prodajne police v letu 2015, tudi v tujino. Na področju pisarniških potrebščin veliko pozornost namenjamo nadaljnjemu razvoju in trženju lastne blagovne znamke Office line, kjer se lahko pohvalimo z obnovljenimi tonerji Premium Office Line, ki, ne samo, da so cenejši, ampak tudi precej prispevajo k varovanju okolja. Družba Dnevnik, d.d. posveča veliko pozornosti prihodnjemu razvoju in poslovanju družbe. Naš cilj je doseči čim bolj racionalno poslovanje in hkrati ohraniti tržni delež. Poleg optimizacije obstoječih produktov in projektov uresničujemo le tiste nove projekte, ki zagotavljajo uspeh na trgu brez večjih finančnih vlaganj in ob minimalni stopnji tveganja. Oddelek raziskav in razvoja izvaja raziskave, ki so podlaga odločitvam v prodaji, predvsem v smislu izbora najoptimalnejših orodij pospeševanja prodaje, planira raziskave, ki elaborirajo in evaluirajo lastnosti, ki pogojujejo večjo sprejemljivost novinarskega izdelka kot tudi spremljajočega servisa. 17 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Izvajamo tudi hitre javnomnenjske raziskave, ki so podpora novinarski analizi posameznih družbenih pojavov, stališč o pomembnih dogodkih in ljudeh, kar povečuje referenčnost in kredibilnost zapisanega. S temi aktivnostmi bomo tudi v prihodnjem letu pridobival informacije, ki bodo omogočale hitro prilagajanje pričakovanjem in potrebam naših bralcev. Trgovski steber V Diviziji trgovine družbe DZS, d.d. v sodelovanju z Divizijo založništev nadaljujemo z razvojem blagovne znamke Akta S'Cool. V letu 2015 bomo nadaljevali z nadgradnjo trženja svetovno priznane blagovne znamke Gorjuss, ki smo jo uspešno vpeljali na slovenski trg v letu 2013, v letu 2014 pa uspešno plasirali tudi na tuje trge. V sodelovanju z Divizijo založništev smo podpisali licenčno pogodbo s podjetjem Outfit7 za izdelke šolske kolekcije blagovne znamke Talking Tom and Friends in začeli s produkcijo tri-motivne kolekcije (CoolCat, CityKitty, Let's havefun), ki bo prišla na prodajne police v letu 2015, tudi v tujino. Na področju pisarniških potrebščin veliko pozornost namenjamo nadaljnjemu razvoju in trženju lastne blagovne znamke Office line. Kratkoročne in dolgoročne aktivnosti na področju raziskav in razvoja družbe DZS Grafik, d.o.o. zajemajo področja raziskav trgov za posamezne segmente našega poslovanja, izboljševanje kakovosti poslovnih procesov, razvoj e-trgovine (business to business) ter posodabljanje programske in strojne opreme za izboljšanje poslovnih procesov. Turistični steber V drugi polovici leta 2014 je bil v občini Brežice sprejet Občinski prostorski načrt – OPN, ki bo omogočal realizacijo novih turističnih in gospodarskih produktov v skladu s sodobnimi trendi in razvojnimi načrti družbe. V družbi Terme Čatež, d.d. smo po sprejemu OPN Brežice pristopili k izdelavi Občinskega podrobnega prostorskega načrta – Terme (OPPN – TERME) za potrebno realizacijo novih projektov. Mednje sodi ogrevano nogometno igrišče, nova parkirna mesta, večnamenski objekt za animacijo Mini Mundos, razširitev kampa Terme Čatež in Adrenalinski naravni park Čatež. Poleg ponudbe novih produktov bomo z novimi projekti dosegli tudi nove zahteve po ekološkem obratovanju – zmanjšanju toplovodnih izpustov in hkrati bolj učinkovito rabo energije za ogrevanje našega kompleksa ter s tem energetsko optimizirali naše poslovanje. Družba Marina Portorož, d.d. je v letu 2014 investirala v prostorsko ureditev zemljišč za potrebe parkiranja avtodomov in otvorila PZA - postajališče za avtodome, ki obsega 58 urejenih parkirnih mest z izjemno veduto. Postajališče je locirano na otoku pred marino z neposrednim dostopom do morja. Rezultati zasedenosti so nad pričakovanji, pri čemer si z ustrezno promocijo v prihajajočem letu obetamo podvojeno število nočitev. V družbi trenutno poteka več kot pet projektov, pozornost pa je najbolj usmerjena v tri večje projekte: Lucija Center, Termalna riviera in Širitev akvatorija marina. Pomemben dejavnik pri trženju oziroma zagotavljanju ustrezne konkurenčnosti je mikrolokacija naših kapacitet, ki se nahajajo neposredno ob morju. Tovrstna lokacija je ob kakovosti in celovitosti ponudbe, ki jo marina zagotavlja svojim gostom, poglavitna prednost pri izbiri namestitvenega objekta. Nove vsebine bodo sovpadale z obstoječo ponudbo, predvsem pa omogočile učinkovitejše poslovanje v zimskih mesecih in pospeševale prodajo namestitvenih kapacitet. V družbi Termalna riviera Ilidža, d.o.o. smo ob zavedanju pomembnosti raziskav in razvoja v letu 2014 skupaj z Agencijo CETEOR pripravili študijo o kategorizaciji in klasifikaciji vode ter vpliva na okolje. Prav tako je bila narejena študija oziroma predlog o sanaciji zemljišča, zraka in vode, ki jo pridobivamo iz črpališča IB2. Pretok vode je 78 litrov na sekundo, voda pa ima 58°C. Za termalne bazene se uporablja samo do 44°C, ostalo je neizkoriščeno, zato bi se v prihodnosti lahko uporabilo za ogrevanje hotelskih kapacitet, izgradnjo welness centrov in drugo. 18 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS KORPORATIVNA DRUŽBENA ODGOVORNOST IN TRAJNOSTNI RAZVOJ Odgovornost do zaposlenih V Skupini DZS skrbimo za dobro počutje zaposlenih, spodbujamo jih k osebnemu razvoju, dodatnemu izobraževanju in usposabljanju, saj se zavedamo, da lahko le tako dobro delajo in soustvarjajo dobre poslovne rezultate celotne skupine. V založniško - medijskem stebru se je število zaposlenih v letu 2014 glede na predhodno leto zmanjšalo za 14 delavcev. Največji upad števila zaposlenih je bil v družbi Dnevnik, d.d. V trgovskem stebru je bilo konec leta 2014 zaposlenih 312 delavcev, kar je 12 manj kot v letu 2013. Največje zmanjšanje števila zaposlenih je bilo Diviziji trgovine družbe DZS, d.d., medtem, ko se je v družbi DZS Grafik, d.o.o. število zaposlenih povečalo. Število zaposlenih v turističnem stebru se je glede na preteklo leto zmanjšalo za 31 delavcev. Tako je bilo konec leta 2014 zaposlenih 479 delavcev. Število zaposlenih se je najbolj zmanjšalo v družbi Terme Čatež, d.d. Na ravni Skupine DZS se je število zaposlenih glede na leto 2013 znižalo za 5% oziroma 59 delavcev. Število zaposlenih v Skupini DZS po stebrih konec leta 2014 in 2013 31.12.2014 število struktura 31.12.2013 število struktura Založniško - medijski steber 248 21% 262 24% Trgovski steber 312 26% 324 27% Turistični steber 479 41% 510 43% Druge družbe 142 12% 143 6% 1.180 100% 1.239 100% Skupaj Na podlagi Zakona o zdravju in varstvu pri delu ter skladno z Izjavo o varnosti z oceno tveganja smo nadaljevali z izvajanjem obdobnih preventivnih in kontrolnih zdravstvenih pregledov in organizirali preventivni pregled delavcev (redne obdobne in priporočene kontrolne preglede za zaposlene ter predhodne preglede za delavce, ki smo jih zaposlili na novo). Zaposlenim zagotavljamo varno delovno okolje in jih vključujemo v najnovejša dognanja s področja varnosti in zdravja pri delu ter varstva pred požarom. Tveganja periodično ocenjujemo in jih s primernimi varstvenimi ukrepi ohranjamo na sprejemljivi ravni. Večina zaposlenih v Skupini DZS je vključena v dodatno prostovoljno kolektivno pokojninsko zavarovanje. 19 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Izobrazbena struktura zaposlenih v Skupini DZS konec leta 2014 in 2013 31.12.2014 število struktura 31.12.2013 število struktura 17 1% 20 2% 223 19% 226 18% 81 7% 83 7% Srednješolska izobrazba 536 45% 598 48% Polkvalificirani 245 21% 231 19% Nekvalificirani 78 7% 81 7% 1.180 100% 1.239 100% Magisterij Visokošolska izobrazba Višješolska izobrazba Skupaj Odgovornost do kupcev ter širše in ožje družbene skupnosti V družbi DZS, d.d. ponujamo uporabnikom prijazne in didaktične izdelke, kot so na primer šolski nahrbtniki ergonomskih oblik, ki varujejo otrokov hrbet, nalivna peresa, prilagojena za lažje učenje pisanja, družabne igre, ki spodbujajo mišljenje in ustvarjalnost. Pozitivno se odzivamo na prošnje šol, socialnih ustanov, domov za mladino ter tudi socialno ogroženih družin, ki jim podarimo šolske potrebščine. Poleg tega šolam pomagamo z različnimi promocijskimi materiali in našimi skrbno izbranimi izdelki. Sodelovanje s širšim družbenim okoljem se odraža tudi pri vključevanju in povezovanju pedagoških delavcev ter učencev in dijakov v naše promocijske aktivnosti. Zaposlenim pri večjih poslovnih partnerjih ponujamo možnost koriščenja popustov v naših maloprodajnih enotah, možnost koriščenja popustov pa ponujajo našim zaposlenim tudi nekateri večji poslovni partnerji. Družba Dnevnik, d.d. je v letu 2014 posebno pozornost namenila dobrodelnosti. Organizirali smo več dobrodelnih akcij, dobrodelnih koncertov za pomoč gasilcem in skupaj sadili drevesa, ki jih je uničil žled na Rožniku. Lokalni in širši družbeni skupnosti pomagamo predvsem v obliki donatorstva. V družbi se zavzemamo, da prejmejo donacije tisti, ki jih resnično potrebujejo, saj lahko na ta način v največji meri prispevamo k dobrobiti celotne družbe. Ob izidu 100. številke rubrike Objektivno smo v kinu Šiška organizirali razstavo, ki je v strokovni javnosti požela precej zanimanja. Organizirali smo kar nekaj nagradno - prodajnih akcij, med katerimi naj omenimo tradicionalno Božičnico Nedeljskega, Slovenec leta in Naj televizijski voditelj. S pojmom družbene odgovornosti v družbi DZS Grafik, d.o.o. označujemo koncept, po katerem v svojo poslovno politiko, poleg osnovne skrbi za pridobivanje dobička, uvrščamo tudi skrb za vse, s katerimi pri svojem poslovanju prihajamo v stik. To pomeni skrb za zaposlene in zagotavljanje njihovega primernega ter varnega delovnega okolja, spoštovanje mednarodnih in domačih standardov s področja dela in človekovih pravic, pošten odnos do kupcev in dobaviteljev, skrben odnos do narave in okolja ter do sredine, v kateri delujemo. Zavedamo se, da uvajanje družbene odgovornosti v podjetniško politiko pomeni konkurenčno prednost za naše podjetje. Tako v ospredje postavljamo zadovoljstvo z našimi izdelki in storitvami. Območje naravnega zdravilišča družbe Terme Čatež, d.d. je namenjeno razvoju turistične dejavnosti – zdravstveno zdraviliški turizem. S svojo več kot 200 letno tradicijo naravnega zdravilišča poteka razvoj skladno z načrtovano vizijo sodobnega naravnega zdravilišča. Zadovoljstvo in skrb za kupca je ena od temeljnih usmeritev družbe. Zadovoljstvo kupcev merimo s pomočjo anket in preko drugače pridobljenih informacij. Lokalni in širši skupnosti pomagamo v obliki sponzorstva in donatorstva, kar omogoča preživetje določenim kulturnim, športnim, humanitarnim dejavnostim. Marina Portorož, d.d. tesno sodeluje z lokalno skupnostjo, predvsem na področju strateških projektov razvoja Obale in njene okolice ter sponzoriranja športnih in kulturnih dogodkov v občini Piran. Za uspešno doseganje razvojnih ciljev svoje ideje in znanja povezujemo s sorodno mislečimi družbami, skupaj promoviramo športne 20 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS dogodke (regate, nordijska hoja, povežimo soline, istrski maraton) in druge prireditve s ciljem prepoznavnosti našega okolja in podeželja. Aktivno sodelujemo s Turističnim združenjem Portorož v promociji destinacije Obala. V družbi Termalna riviera Ilidža, d.o.o. imamo z društvi za otroke s posebnimi potrebami posebne dogovore, na podlagi katerih lahko le-ti vstopajo ceneje, enako velja za študente, upokojence in šole. V času šolskih počitnic imajo otroci do 14-ega leta starosti prost vstop, v času izven sezone pa imajo cenejši vstop. Podpiramo socialno-humanitarne projekte. V sklopu tega imajo posebne ugodnosti zavarovanci SOS Dječje selo, organizacije OAZA, EHO, DOWNY in drugi. V poletnem času organiziramo poletne šole v naravi. Odgovornost do naravnega okolja V družbi DZS, d.d. se zavedamo, da bomo le s skrbnim ravnanjem z naravnim okoljem pripomogli k ohranjanju čistega okolja za prihodnje generacije. Dodatno spodbudo k takemu ravnanju nam dajejo evropske smernice, ki narekujejo ustrezno ravnanje z odpadki ter zakonske omejitve. V družbi nimamo proizvodnje v klasičnem pomenu besede, zato pa več pozornosti namenjamo pravilnemu ravnanju z odpadno embalažo in odpadnim papirjem, vodenju podatkov o embalaži na artikel natančno, reciklaži kartuš, ponudbi izbranih Eko izdelkov ter osveščanju naših strank o pomembnosti ohranjanja okolja. Pomembno je, da smo vpeljali postopke, ki nam omogočajo, da prejete kartonske embalaže ne zavržemo, ampak jo ponovno uporabimo. V maloprodajnih enotah imamo nameščene zabojnike za zbiranje odpadnih baterij, ki jih tudi brezplačno odvažamo. S pridobitvijo statusa zbiratelja odpadnih kartuš in tonerjev omogočamo našim kupcem, da v skladu z okoljevarstvenimi standardi na vnaprej predpisan in okolju varen način v reciklažo vračajo prazen potrošni material. S tem programom se vključujemo v evropski proces vračanja kartuš v reciklažne centre po vsej Evropi. Uporabniki lahko uporabljene kartuše, tonerje (originalni, obnovljeni, polnjeni potrošni material ) oddajo v posebne zbiralnike, mi pa jih brezplačno odvažamo in poskrbimo za ekološko reciklažo. Zbiralnike imamo nameščene v vseh maloprodajnih enotah in drugih poslovnih prostorih družbe. V skrbi za okolje smo nabavljali fotokopirni papir in zvezke skladno s FSC certifikatom. Les je bil uporabljen na obnovljenih virih, kar pomeni, da je bilo za vsako posekano drevo, posajeno novo drevo. Gre za 1,300 ton papirja in 90 ton zvezkov. Naša odgovornost do naravnega okolja se odraža tudi skozi prodajni nabor artiklov. Kupcem med drugim ponujamo Eko linijo izdelkov, v poslovalnicah uporabljamo okolju prijazne vrečke, v času novoletnih praznikov pa prodajamo tudi »eko vizitke«. Celotna kolekcija najbolj prodajanih didaktičnih zvezkov v državi, ki jo proizvajamo pod Blagovno znamko TakoLahko je izdelana na okoljsko nevtralnem papirju, ki je vrhunske kakovosti, saj združuje odlične pisalne lastnosti s sistemom 100% reciklaže, ter je tako certificiran kot Okoljsko nevtralni izdelek (certifikat številka 560-53503-1111-1048 www.climatepartner.com), kar je najvišji možni standard varovanja okolja. TakoLahko je tudi partner Ekošole. Družba Dnevnik, d.d. nima lastne proizvodnje v klasičnem pomenu, zato je osnovna naloga v zvezi z varovanjem okolja pravilno ravnanje z odpisano računalniško opremo, odpadnimi tonerji, odpadno embalažo in odpadnim papirjem. Družba skrbno vodi in hrani vso dokumentacijo v zvezi s temi odpadki, kot tudi potrdila o odvozu le-teh na uničenje. Družba DZS Grafik, d.o.o. posveča posebno pozornost varovanju okolja. Družba nima lastne proizvodnje v klasičnem pomenu, zato je osnovna naloga v zvezi z varovanjem okolja pravilno ravnanje z odpadno embalažo in odpadnim papirjem. Družba ima zato z zunanjimi partnerji, ki imajo okoljevarstvena dovoljenja za ravnanje z odpadno embalažo, podpisane pogodbe o prenosu obveznosti ravnanja z odpadno embalažo skladno z Uredbo o ravnanju z embalažo in odpadno embalažo. 21 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS V družbi Terme Čatež, d.d. je odgovornost do okolja izjemno pomembna. Družba ima urejeno področje prečiščevanja odpadnih voda in sistem ravnanja z odpadki z ločenim zbiranjem odpadkov s ciljem aktivnega varovanja okolja, preprečevanja onesnaževanja okolja in ogrožanja vseh sestavin okolja. V družbi želijo pozitivno vplivati na okolje in s tem prispevati k trajnostnem razvoju turizma, ki se nanaša na optimalno rabo virov, spoštovanje socialne in kulturne avtentičnosti lokalnega prebivalstva ter zagotavljanje izhodišč za dolgoročno ekonomsko delovanje in razvoj. Družba uporablja koncept integriranega trajnostnega razvoja, skladno z vsebino Priročnika za ekološko ureditev in posodobitev slovenskih hotelov, pri čemer si prizadeva učinkovito izrabljati naravne vire, izvajati okoljsko učinkovitost, trajnostno dostopnost in zmanjševati vplive na okolje. V družbi Marina Portorož, d.d. posebno pozornost namenjamo skrbi za naravno okolje, saj se zavedamo, da je okolje v katerem delujemo občutljivo na vsakršne nepremišljene posege. Za trajnostni razvoj našega morja in priobalnega pasu skrbimo z urejanjem okolice, čiščenjem odplak, informiranjem in ozaveščanjem gostov glede ločevanja odpadkov, zaposlene izobražujemo v duhu odgovornosti do okolja ter posebno skrb namenjamo preventivnim ukrepom morebitnih izlitij nevarnih snovi v morje. Pri svojem delu in sprejemanju odločitev upoštevamo okoljske vidike in s tem v zvezi vse dejavnike proizvodnih procesov prilagajamo tem smernicam. Pomemben dejavnik pri zmanjševanju vplivov na okolje so tudi energenti, zato izvajamo kontinuirani monitoring porabe energentov (plina, vode, elektrike in kurilno olje) in uvajamo sodobne postopke zmanjševanja vseh emisij v okolje. Odgovornost do naravnega okolja v družbi Termalna riviera Ilidža, d.o.o. vgrajujemo v vsakodnevno življenje in upoštevamo zahteve okoljske zakonodaje. Dnevno kontroliramo vodo v bazenih in ne izvajamo aktivnosti, s katerimi bi ogrozili naravno okolje, ki je za naše delovanje izrednega pomena. Vse spremembe in postopki so tudi javno objavljeni. 22 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS IZJAVA O UPRAVLJANJU DRUŽBE DZS, D.D. Družba DZS, založništvo in trgovina, d.d., Dalmatinova ulica 2, Ljubljana, izjavlja, da pri svojem poslovanju upošteva veljavno zakonodajo, predpise, druge zakonske in podzakonske akte ter interne pravilnike in navodila. Družba ne uporablja oziroma nima kodeksa o upravljanju družbe. Družba ima dvotirni sistem upravljanja, po katerem družbo vodi uprava, njeno delovanje pa nadzoruje nadzorni svet. Organi družbe so skupščina delničarjev, nadzorni svet in uprava. Nadzorni svet je v letu 2014 imenoval revizijsko komisijo. Skupščina delničarjev V skladu z določbami Zakona o gospodarskih družbah je skupščina delničarjev najvišji organ družbe. Svoje upravljavske pravice v zadevah družbe izvršujejo delničarji na skupščini delničarjev družbe, kjer sprejemajo temeljne in statutarne odločitve. Sklicevanje skupščine delničarjev je urejeno s statutom družbe v skladu z veljavno zakonodajo. Skupščino delničarjev skliče uprava na lastno pobudo, na zahtevo nadzornega sveta ali na zahtevo delničarjev družbe, ki predstavljajo vsaj 5% osnovnega kapitala družbe. Uprava skliče zasedanje skupščine delničarjev družbe vsaj mesec dni pred zasedanjem. Pravico do udeležbe na skupščini delničarjev družbe imajo vsi delničarji, ki so kot imetniki delnic vpisani v delniški knjigi družbe konec četrtega dne pred zasedanjem skupščine delničarjev, ter njihovi zastopniki in pooblaščenci, in ki svojo udeležbo prijavijo družbi najpozneje konec četrtega dne pred zasedanjem skupščine delničarjev. Na skupščini delničarjev družbe DZS, d.d., ki je bila 1. julija 2014, so bili delničarji seznanjeni z letnim poročilom družbe in konsolidiranim letnim poročilom za leto 2013, mnenjem revizorja k letnima poročiloma, poročilom nadzornega sveta k letnima poročiloma ter prejemki članov uprave in nadzornega sveta v letu 2013. Delničarji so sprejeli sklep o uporabi bilančnega dobička ter podelitvi razrešnice upravi in nadzornemu svetu. Sprejet je bil sklep o spremembah statuta, ki so se nanašale na imenovanje pooblaščencev delničarjev glede udeležbe na skupščini družbe z uporabo elektronskih sredstev, v skladu z določili ZGD-1. Za revidiranje računovodskih izkazov za leto 2014 je bila imenovana revizijska hiša PKF revizija in svetovanje, d.o.o., Ljubljana. Skupščina delničarjev je z dnem 1.7.2014 odpoklicala člane nadzornega sveta g. Aljošo Roksandića, g. Staneta Kocjana in g. Rolanda Krajnika ter z dnem 1.7.2014 imenovala nove člane nadzornega sveta g. Aljošo Roksandića, g. Staneta Kocjana in g. Tomaža Pogorelca, katerim mandat traja do 30.6.2018. Nadzorni svet Družba ima šestčlanski nadzorni svet. Štiri člane nadzornega sveta, ki zastopajo interese delničarjev, izvoli skupščina delničarjev, dva člana nadzornega sveta, ki zastopata interese delavcev, izvoli svet delavcev družbe. Nadzorni svet izmed svojih članov izvoli predsednika in namestnika predsednika nadzornega sveta. Člani nadzornega sveta so izvoljeni za obdobje štirih let in so lahko ponovno izvoljeni. Delo nadzornega sveta poteka v skladu z veljavno zakonodajo, statutom in Poslovnikom o delu nadzornega sveta. Člani nadzornega sveta družbe DZS, d.d. v letu 2014: Aljoša Roksandič, predsednik nadzornega sveta, Blaž de Costa, namestnik predsednika nadzornega sveta, Stane Kocjan, član nadzornega sveta, Rolando Krajnik, član nadzornega sveta (do 1.7.2014), Tomaž Pogorelec, član nadzornega sveta (od 1.7.2014), Marjan Ratajec, član nadzornega sveta, 23 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Nenad Ninkovič, član nadzornega sveta Revizijska komisija V skladu z določbami Zakona o gospodarskih družbah ima družba tričlansko revizijsko komisijo. Revizijska komisija pripravlja predloge sklepov nadzornega sveta, skrbi za njihovo uresničitev in opravlja druge strokovne naloge v skladu z določbami Zakona o gospodarskih družbah. Nadzorni svet je na svoji seji dne 22.5.2014 imenoval revizijsko komisijo v sestavi: Aljoša Roksandič, predsednik revizijske komisije, Blaž de Costa, namestnik predsednika revizijske komisije, Rok Gorjup, član revizijske komisije, katerim mandat traja od 23.5.2014 do 22.5.2018. Uprava Družbo vodi uprava v dobro družbe, samostojno in na lastno odgovornost. Upravo imenuje in razrešuje nadzorni svet. Člani uprave se imenujejo za obdobje petih let in so lahko ponovno imenovani. Delo uprave poteka v skladu z veljavno zakonodajo in statutom družbe. Upravo družbe DZS, d.d. predstavlja Bojan Petan, predsednik uprave. Notranje kontrole in upravljanje tveganj v družbi v povezavi z računovodskim poročanjem Notranje kontrole so usmeritve in postopki, ki jih je družba vzpostavila in jih izvaja na vseh ravneh, da bi obvladovala tveganja, povezana z računovodskim poročanjem. Namen notranje kontrole je zagotoviti zanesljivost računovodskega poročanja in skladnost z veljavno zakonodajo ter drugimi zunanjimi in notranjimi predpisi. Računovodsko kontroliranje temelji na načelih resničnosti, kontroli izvajanja poslov, ažurnosti evidenc, usklajenosti stanja, izkazanega v poslovnih knjigah, in dejanskega stanja, ter ločenosti evidence od izvajanja poslov, in je tesno povezano s kontrolami na področju informacijskih tehnologij, ki med drugim zagotavljajo omejitve in nadzor dostopov do omrežja, podatkov in aplikacij ter popolnost in točnost zajemanja in obdelovanja podatkov. Podatki po 6. odstavku 70. člena Zakona o prevzemih Osnovni kapital družbe DZS, d.d. na dan 31.12.2014 znaša 9.428.893,34 EUR in je razdeljen na 2.259.540 navadnih imenskih kosovnih delnic, ki predstavljajo en razred. Delnice so prosto prenosljive in se glasijo na ime ter dajejo imetniku pravico do: udeležbe pri upravljanju družbe, sorazmernega deleža dobička, namenjenega za izplačilo dividend in ustreznega dela preostalega premoženja po likvidaciji družbe. 24 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Imetniki delnic družbe DZS, d.d., na dan 31.12.2014 v smislu doseganja kvalificiranega deleža, kot ga določa Zakon o prevzemih, so Delničar Število delnic % lastništva 677.201 430.000 318.531 209.484 179.679 166.098 29,97% 19,03% 14,10% 9,27% 7,95% 7,35% Delo Prodaja, d.d. M Naložbe, d.d. Tehniška založba Slovenije, d.d. M1, d.d. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. V delniški knjigi DZS, d.d., je bilo na dan 31.12.2014 vpisanih 129 delničarjev. Družba DZS, d.d. nima delniške sheme za delavce. Uprava družbe DZS, d.d., je s sklepom skupščine, z dne 23.11.2010, pooblaščena, da poveča osnovni kapital družbe skupno za največ 3.405.938,07 EUR, z izdajo novih delnic za vložke, v petih letih po vpisu te spremembe statuta v sodni register. V primeru povečanja osnovnega kapitala družbe z izdajo novih delnic iz naslova odobrenega kapitala je uprava družbe pooblaščena, da odloči o izključitvi prednostne pravice delničarjev do novih delnic. Nove delnice se izdajo tudi za stvarne vložke in samo s soglasjem nadzornega sveta družbe. Skupščina družbe DZS, d.d., je na skupščini, dne 22.8.2013, pooblastila upravo družbe, da v obdobju 36-ih mesecev kupuje lastne delnice, pri čemer število pridobljenih delnic na podlagi tega sklepa ne sme preseči 210.884 delnic, po najnižji nakupni ceni 15,00 EUR in najvišji nakupni ceni 35,00 EUR za delnico. Prednostna pravica delničarjev pri odsvajanju lastnih delnic se v celoti izključi. Nihče izmed imetnikov delnic družbe DZS, d.d., nima posebnih kontrolnih pravic, niti ne obstajajo omejitve glasovalnih pravic. Družbi DZS, d.d. niso znani nobeni dogovori med delničarji, ki lahko povzročijo omejitev prenosa vrednostnih papirjev ali glasovalnih pravic. Ne obstajajo nobeni dogovori, katerih stranka je družba DZS, d.d., ki pričnejo učinkovati, se spremenijo ali prenehajo na podlagi spremembe kontrole v družbi, ki je posledica ponudbe, kot jo določa zakon, ki ureja prevzeme. Prav tako ne obstajajo nobeni dogovori med družbo DZS, d.d. in člani uprave, člani nadzornega sveta ali delavci, ki predvidevajo nadomestilo, če ti zaradi ponudbe, kot jo določa zakon, ki ureja prevzeme, odstopijo, so odpuščeni brez utemeljenega razloga ali njihovo delovno razmerje preneha. PODRUŽNICE Nobeno podjetje znotraj Skupine DZS nima podružnic v smislu 31. člena ZGD-1. 25 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS OBVLADOVANJE TVEGANJ IN NEGOTOVOSTI Tveganja, ki jim je družba izpostavljena, razvrščamo v tri skupine: poslovna tveganja, finančna tveganja in tveganja delovanja. Poslovna tveganja Prodajna tveganja se nanašajo predvsem na tveganje ustreznosti trženjske strategije. Strategija trženja obsega izbiranje in preučevanje ciljnega trga ter oblikovanje trženjskega spleta za ta ciljni trg. Ključno je poznavanje trga in v današnjih razmerah odzivanje trga na spremembe, ki se dogajajo, t.j. upad bruto družbenega proizvoda, visoka brezposelnost, negotova prihodnost, ukrepi vlade in drugo. V družbi neprestano spremljamo dogajanje na trgu, odzive trga na novo ponudbo izdelkov in storitev, kar nam omogoča hitro ukrepanje v smislu povečanja ponudbe izdelkov in storitev, ki jih je trg sprejel in umik izdelkov in storitev, ki jih trg ni sprejel. Trgu ponujamo kakovostne proizvode in storitve, saj je to osnovni pogoj za obstoj na trgu. Še posebej previdni smo pri cenejših izdelkih, ki jih ponujamo, saj naši dobavitelji nižjo ceno kompenzirajo tudi s slabšo kakovostjo dobavljenega blaga. Naš cilj je tudi zajeti čim večje število potencialnih kupcev po celi Sloveniji, kar nam omogoča široko razvejana mreža maloprodajnih enot in razpršenost potnikov po celi Sloveniji, ki skrbijo za naše večje kupce. Ocenjujemo, da je izpostavljenost tveganjem ustreznosti trženjske strategije zmerna. Prodajna tveganja se navezujejo tudi na tveganje povečanja pogajalske moči večjih kupcev. V družbi neprestano spremljamo strukturo naših kupcev in stremimo k razpršenosti kupcev. Naši zaposleni skrbijo za to, da ohranimo čim več obstoječih kupcev, hkrati pa iščejo nove kupce, jim predstavljajo ponudbo naših izdelkov in storitev ter zanje pripravljajo informativne izračune. V DZS, d.d. največji kupec dosega manj kot 4% celotnega prometa, zato ocenjujemo, da je izpostavljenost tem tveganjem majhna. Med nabavna tveganja štejemo tveganja, povezana z nepričakovano spremembo cen, rokov dobav in kakovosti izdelkov s strani dobaviteljev, v zadnjem času pa tudi s samo izdobavo blaga in dobavo izdelkov ustrezne kakovosti. Izpostavljenost tem tveganjem omejujemo z dolgoročnimi partnerstvi s pomembnimi dobavitelji in razpršenostjo dobav posamezne vrste blaga med več dobaviteljev, nabavna tveganja za našo družbo pa zmanjšuje tudi poznavanje in prilagajanje razmeram na nabavnih trgih. V družbi spremljamo in preverjamo poslovanje naših dobaviteljev, pri čemer je še posebej pomembna njihova solventnost, preverjamo kakovost dobavljenega blaga. Ocenjujemo, da je izpostavljenost tem tveganjem majhna. Investicijska tveganja se nanašajo na doseganje načrtovane ekonomike naložb, investiranje v naložbe, ki pomagajo pri uresničevanju temeljnih ciljev družbe in njene strategije poslovanja, ter uspešno uvajanje novih tehnologij. Omejujemo jih z ustreznim ekonomskim načrtovanjem, nadziranjem učinkov investicij ter neprestanimi izboljšavami na področju priprave in izvedbe investicijskih projektov. V zadnjem obdobju smo pri investicijah še posebej previdni, saj lahko v trenutnih razmerah investicije, ki se izkažejo za neekonomične, ogrozijo poslovanje družbe. Ocenjujemo, da je izpostavljenost tem tveganjem majhna. Pri kadrovskih tveganjih se osredotočamo predvsem na spremljanje in omejevanje tveganja izgube ključnih kadrov in tveganja pomanjkanja strokovno usposobljenih kadrov. Kadrovsko tveganje povečujejo predvsem slabe gospodarske razmere, zaradi katerih se zmanjšuje obseg poslovanja in s tem potreba po zmanjševanju stroškov dela. Kljub temu je pomembno, da ohranimo ustrezne kadre na ključnih področjih, saj bomo le tako 26 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS lahko še naprej ohranjali obseg poslovanja kljub zelo zaostrenim razmeram na trgu. Ohranitev ključnih kadrov zagotavljamo z možnostjo variabilnega nagrajevanja, omogočamo jim izobraževanje ter ohranjamo ustrezno komunikacijo z njimi. V primeru odhoda ključnih kadrov zamenjavo zanje najprej poiščemo znotraj družbe, če ustreznega kadra ne najdemo, zaposlimo drugega delavca z ustreznim znanjem in izkušnjami. Izpostavljenost kadrovskim tveganjem je zmerna. Minimalno smo izpostavljeni tudi zunanjim tveganjem, saj majhen del prodaje realiziramo na tujih trgih. Zunanja tveganja se nanašajo predvsem na politična tveganja in na spremembe makroekonomskih pogojev poslovanja na omenjenih trgih. Zunanja tveganja omejujemo z izjemno majhnim deležem prodaje na omenjenih trgih, poleg tega je prodaja na teh trgih zelo razpršena. Tudi delež nabave na tujih trgih ni velik, zato je izpostavljenost tem tveganjem je majhna. Finančna tveganja Kreditna tveganja se nanašajo na tveganja možnosti odloga poravnave terjatev s strani kupca oziroma poslovnega partnerja. Tveganja obvladujemo z več vidikov. Terjatve sistematično spremljamo po starosti, regijah, organizacijskih enotah družbe in po posameznih kupcih. Kupce, ki zamujajo s plačili, redno opominjamo s pisnimi opomini in jih telefonsko terjamo ter v samo izterjavo tudi aktivno vključujemo skrbnike posameznih kupcev. V primeru neplačila s strani kupcev se odločamo za prenehanje prodaje kupcu na odprto in se poslužujemo pravnih sredstev za poplačilo terjatev. Bonitete večjih obstoječih kupcev redno ocenjujemo in hkrati preverjamo bonitete kupcev, s katerimi želimo na novo skleniti poslovno razmerje. Vse kupce obravnavamo individualno. Za boljše obvladovanje terjatev imamo vzpostavljen sistem avtomatske ali ročne odobritve višine izpostavljenosti (limita) do posameznega kupca. Nekatere terjatve iz poslovanja imamo zavarovane, hkrati pa intenzivno izvajamo aktivnosti glede zavarovanja ostalih terjatev kupcev v čim večjem možnem obsegu, bodisi z hipoteko, izvršnico, menico oziroma drugimi možnimi oblikami zavarovanj. Predvsem zaradi neugodnih razmer na finančnem trgu je izpostavljenost kreditnim tveganjem v naši družbi zmerna. Z valutnimi tveganji se srečujemo zaradi izvajanja poslovnih aktivnosti na tujih trgih. Naše poslovne aktivnosti na teh trgih potekajo v zelo majhnem obsegu, zato tem tveganjem ne namenjamo posebne pozornosti. Ocenjujemo, da je izpostavljenost tem tveganjem minimalna. Obrestna tveganja so povezana s spremembo višine obrestnih mer na trgu. Družba ima najet manjši del posojil, ki vključujejo spremenljivo obrestno mero (EURIBOR). Gibanja obrestnih mer spremljamo in ocenjujemo, da zaradi finančne krize, občutljivosti celotnega evropskega gospodarstva na to obrestno mero in robustnosti celotne evropske ekonomije v kratkem ne bo prišlo do večjega povečanja EURIBOR-a. Izpostavljenost obrestnim tveganjem je po naših ocenah majhna. Tveganje plačilne sposobnosti predstavlja možnost težav pri zbiranju finančnih sredstev, potrebnih za izpolnitev obveznosti. Zagotavljanje plačilne sposobnosti družbe je bilo v letu 2014 še posebej pomembno, saj je na poslovanje podjetij močno vplivala kriza na finančnem trgu. Kratkoročno plačilno sposobnost zagotavljamo s skrbnim načrtovanjem in usklajevanjem denarnih tokov, pozornim spremljanjem in obvladovanjem terjatev ter vsakodnevno komunikacijo z bankami upnicami in ostalimi finančnimi institucijami. Dolgoročno plačilno sposobnost zagotavljamo z ohranjanjem ustreznega finančnega ravnotežja, pri čemer sta pomembni zlasti ustrezna struktura in ročnost financiranja. Ocenjujemo, da je tveganje plačilne sposobnosti zmerno. 27 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Tveganje spremembe vrednosti finančnih naložb predstavlja tveganje spremembe poštene vrednosti finančnih naložb, vrednotenih po pošteni vrednosti na podlagi tržno oblikovanih vrednosti. Tem tveganjem smo izpostavljeni zaradi obsežnih finančnih naložb, ki jih omejujemo z diverzifikacijo v naložbah in dejavnostih. Izpostavljenost tveganju spremembe vrednosti finančnih naložb je po naših ocenah zmerna. Tveganja delovanja Proizvodno tveganje je povezano predvsem s tveganjem delovanja ključne opreme v logističnem centru. V družbi dnevno izvajamo prevzeme blaga in pripravljamo pakete za dostavo kupcem. Za kakovostno opravljanje naših storitev morajo potekati procesi v logističnem centru nemoteno in brez prekinitev, saj vsaka zamuda pri dostavi ali nepopolna dostava pomeni možnost izgube kupca v prihodnje. Tveganje omejujemo z izvajanjem rednih preventivnih vzdrževalnih pregledov vseh naprav v logističnem centru, strokovnim usposabljanjem zaposlenih za upravljanje z opremo, spremljanjem učinkovitosti in natančnosti zaposlenih pri delu, ki ga opravljajo, hitrim odpravljanjem napak, ki se pojavijo tako pri opremi kot pri izvajanju nalog s strani zaposlenih. Zaradi vseh teh ukrepov menimo, da je izpostavljenost proizvodnim tveganjem majhna. Pri kadrovskih tveganjih delovanja se osredotočamo predvsem na tveganja možnega motenega izvajanja poslovnih procesov zaradi večje odsotnosti z dela. Največ pozornosti namenjamo zagotavljanju nemotenega delovanja naših maloprodajnih enot, saj odsotnost delavke ali delavca v manjši maloprodajni enoti lahko pomeni zaprtje trgovine. V takih primerih moramo hitro najti ustrezno zamenjavo, da zagotovimo nemoteno poslovanje vseh trgovin. Ne zanemarjamo pa tudi drugih delovnih mest in zaposlenih. V družbi tako sproti spremljamo evidenco vseh zaposlenih, njihove sposobnosti in kompetence, na podlagi česar v primeru odsotnosti zaposlenega lahko hitro najdemo zamenjavo. V času daljših odsotnosti z dela pa lahko zaposlimo tudi študente ali delavce za določen čas. Ta tveganja sicer omejujemo z vključevanjem zaposlenih v redne preventivne zdravstvene preglede in izobraževanjem zaposlenih o varstvu pri delu, hkrati nam dobro poznavanje kadrov omogoča hiter odziv na odsotnost posameznega zaposlenca. Ocenjujemo, da so kadrovska tveganja delovanja majhna. Tveganja delovanja informacijskega sistema se nanašajo na zagotavljanje kakovostne uporabe programske in strojne opreme ter njene trenutne razpoložljivosti, zagotavljanje nemotene uporabe informacijskih virov ter točnost in natančnost podatkov, dobljenih iz informacijskih virov. Zaposleni moramo imeti nemoten dostop do baze podatkov, saj lahko le tako nemoteno izvajamo naloge naših delovnih procesov. S tem vodstvu družbe pripravljamo verodostojna poročila in analize, na podlagi katerih sprejemajo svoje odločitve. Tveganja obvladujemo z vpeljavo integriranega informacijskega sistema in programskih paketov za posamezne divizije družbe, spremljanjem razvoja in sprememb na področju informacijske tehnologije, ustreznim izobraževanjem in usposabljanjem zaposlenih, rednim vzdrževanjem programske in strojne opreme ter komunikacijskih in omrežnih povezav ter vnaprej pripravljenimi ukrepi v primeru motenj v delovanju računalniškega omrežja. Izpostavljenost tveganjem delovanja informacijskega sistema je po naših ocenah zmerna. 28 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS FINANČNI KAZALNIKI 2014 2013 KAZALNIKI STANJA FINANCIRANJA (VLAGANJA) ka pi ta l obveznos ti do vi rov s reds tev = 26,9 30,2 vs ota ka pi ta l a i n dol goročni h dol gov obveznos ti do vi rov s reds tev = 74,7 56,0 os novna s reds tva s reds tva = 70,7 68,4 vs ota os novni h s reds tev, dol goročne fi na nčne na l ožbe i n dol goročni h pos l ovni h terja tev s reds tva = 76,9 74,6 ka pi ta l os novna s reds tva = 0,38 0,44 6. Koefi ci ent nepos redne pokri tos ti kra tkoročni h obveznos ti = l i kvi dna s reds tva kra tkoročne obveznos ti = 0,02 0,01 7. Koefi ci ent pos peš ene pokri tos ti kra tkoročni h obveznos ti = vs ota l i kvi dni h s reds tev i n kra tkoročni h terja tev ter na l ožb kra tkoročne obveznos ti = 0,77 0,50 8. Koefi ci ent kra tkoročne pokri tos ti kra tkoročni h obveznos ti = kra tkoročna s reds tva kra tkoročne obveznos ti = 0,92 0,58 pos l ovni pri hodki pos l ovni odhodki = 1,04 1,05 či s ti pos l ovni i zi d v pos l ovnem l etu povprečni ka pi ta l brez či s tega pos l ovnega i zi da = -16,3 -6,3 vs ota di vi dend za pos l ovno l eto povprečni os novni ka pi ta l = 1. Stopnja l a s tni š kos ti fi na nci ra nja v % = 2. Stopnja dol goročnos ti fi na nci ra nja v % = KAZALNIKI STANJA INVESTIRANJA (NALOŽBENJA) 3. Stopnja os novnos ti i nves ti ra nja v % = 4. Stopnja dol goročnos ti i nves ti ra nja v % = KAZALNIKI VODORAVNEGA FINANČNEGA USTROJA 5. Koefi ci ent ka pi ta l s ke pokri tos ti os novna s reds tva = KAZALNIKI GOSPODARNOSTI 9. Koefi ci ent gos poda rnos ti pos l ova nja = KAZALNIKI DOBIČKONOSNOSTI 10. Či s ta dobi čkonos nos t ka pi ta l a v % = 11. di vi dendnos t os novnega ka pi ta l a v % = * Vi š i na di vi dend za l eto 2014 š e ni zna na . 29 - - Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS DOGODKI PO PRETEKU POSLOVNEGA LETA V letu 2015 obeležujemo častitljivo 70. obletnico delovanja družbe DZS. Pripravili smo nov, priložnostni logotip »Že 70 let DZS«, ki simbolizira trdnost in tradicijo poslovanja, in ga vključujemo na promocijski material, besedila, članke in druge kanale komuniciranja z javnostjo, s katerim, poleg redne komunikacije, javnosti sporočamo, da smo na trgu prisotni že 70 let. V Izobraževalnem založništvu smo tako kot v preteklih letih začetek leta 2015 namenili načrtovanju in izvedbi promocijskih dogodkov, tako za osnovnošolske kot srednješolske učitelje. V polnem teku je tudi priprava na izvedbo tekmovanj iz tujejezičnih bralnih značk. Na devetih različnih tekmovanjih bo sodelovalo več kot 50 tisoč učencev in dijakov iz vse Slovenije pod mentorstvom 750 učiteljev. V Založništvu tiskovin smo v skladu z Zakonom o davčnem postopku pripravili in založili obrazec 5,25 FURS Vezana knjiga računov, ki ga morajo s 31.1.2015 uporabljati vsi zavezanci, ki na podlagi davčnih (in drugih) predpisov vodijo poslovne knjige in evidence ter izdajajo račune pri gotovinskem poslovanju brez uporabe ustreznega računalniškega programa oziroma elektronske naprave (z revizijsko sledjo o izdanih računih). Divizija trgovine in Divizija založništev sta se konec januarja skupaj prvič predstavili na sejmu Paperworld Frankfurt z namenom predstavitve kolekcije Talking Tom and Friends. Divizija Trgovine je na sejmu predstavila tudi z novo kolekcijo licenčnih programov Santoro. V Diviziji trgovine smo marca pripravili nov pisarniški katalog, kateremu v kratkem sledi še izdaja hoby kataloga za prodajo podjetjem, v pripravi pa je tudi nov šolski katalog. Družba DZS, d.d. je dne 9. aprila 2015 z obstoječimi bankami upnicami in NLB, d.d., kot novo pogodbeno stranko v Okvirni pogodbi o finančnem prestrukturiranju, podpisala aneks k Okvirni pogodbi o finančnem prestrukturiranju, s katerim so se uredile tudi vse obveznosti družbe DZS, d.d. do NLB, d.d. V družbi Dnevnik, d.d. je v začetku leta 2015 uredništvo edicije Dnevnik začelo s projektom Obrazi prihodnosti. To je tedenska dvostranska rubrika, pripravljena s strani gimnazijcev iz različnih krajev Slovenije in je pri bralcih doživela velika odobravanja. Družba Dnevnik, d.d. je marca na svojem spletnem portalu uvedla nov naročniški sistem Piano Lite, ki med drugim po novem posameznemu bralcu ponuja na mesec na voljo pet brezplačnih člankov po lastnem izboru iz celotne spletne zbirke objav Dnevnika, Objektiva in izbranih člankov Nedeljskega. V družbi DZS Grafik, d.o.o. smo v letu 2015 prešli na nov računalniški sistem. Vzporedno je bila posodobljena vsa podporna računalniška oprema. Prehod na nov sistem nam bo tako omogočil bolj kakovostno spremljanje poslovanja, ki se iz leta v leto povečuje. V letu 2015 se v družbi Terme Čatež, d.d. nadaljujejo interni in eksterni promocijski dogodki, ki so vezani na projekte animacijske skupine. Veliko pozornosti smo namenili aktivnemu preživljanju prostega časa naših gostov v obdobju zimskih šolskih počitnic, valentinovo in pust pa smo združili v skupen dogodek, imenovan Valentinov ples v maskah. V teku je tudi prenova naše spletne strani, pripravili pa smo tudi novo brošuro za poslovni turizem in prenovili katalog za zdravstveni turizem. Za družbo Marina Portorož, d.d. je bil marca pomemben dogodek, saj so bili na javni razgrnitvi na sedežu občine Piran in krajevne skupnosti Lucija, na vpogled prostorski načrti projekta Termalna riviera. Po organizaciji Silvestrovanja in Valentinovega smo v Marini Portorož organizirali sejem za podjetje Adria Mobil, ki ta dogodek tradicionalno organizira pri nas že nekaj let. Organizirali smo kolesarski vikend in Urbani gladiator, ki je pritegnil veliko število kolesarjev in športnikov. 30 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS V družbi Termalna Riviera Ilidža, d.o.o. nadaljujejo s tematskimi animacijskimi aktivnostmi v letu 2015. Začeli smo sodelovati s hoteli iz 'olimpijskih' planin v bližini Sarajeva. Aktivno pa že potekajo priprave na poletno sezono. NAČRTI ZA LETO 2015 IN PRIHODNJI RAZVOJ Kot do sedaj, bomo z vsemi napori skušali omiliti vpliv krize na naše poslovanje, kar ne bo enostavno, vendar smo že v preteklih letih dokazali, da smo sposobni obvladovati situacije, v katerih smo se znašli. Naše poslovanje bo usmerjeno v doseganje temeljnega strateškega cilja, pri čemer bosta naše vodilo postavljena vizija in poslanstvo. Skozi vse leto bodo naše aktivnosti usmerjene v obeležje častitljive 70. obletnice delovanja družbe DZS. Založniško - medijski steber V Izobraževalnem založništvu družbe DZS, d.d. bomo nadaljevali s prenovami učnih gradiv za osnovne in srednje šole. V zaključni fazi je razvoj novega medpredmetnega gradiva za 1. triletje osnovne šole, ki vsebuje tako tiskana, kot tudi elektronska gradiva. Do sprememb prihaja tudi pri uvajanju angleškega jezika že v drugem razredu osnovne šole, ki ga bodo z novim šolskim letom poskusno uvedli v 40-ih osnovnih šolah. V Založništvu tiskovin družbe DZS, d.d. bomo največji poudarek dali nadaljnjemu razvoju novih šolskih kolekcij pod blagovnimi znamkami Akta, Akta S'Cool, IFeelBasketball, TakoLahko in Talking Tom & Friends, ki bodo v letu 2015, poleg slovenskih polic, osvojile tudi prodajne police v evropske prodajne police. Nadaljevali bomo s sodelovanjem z našim odličnim partnerjem in lastnikom licence IFeelBasketball, Košarkarsko zvezo Slovenije. V letu 2015 bomo zopet spodbujali aktivacijo navijaških čustev ob nastopu naše reprezentance na Evropskem košarkarskem prvenstvu v Zagrebu. Predstavili bomo popolnoma prenovljeno kolekcijo TakoLahko, katero smo pripravljali preteklo leto, in predstavlja nov skok, ki nas bo še bolj oddaljil od konkurence v smeri napredka ter približal učencem in učiteljem. V letu 2015 bo predstavljena tudi prva kolekcija šolskega tekstila TakoLahko. Blagovna znamka Akta bo tudi v letu 2015 v sklopu našega programa in razvoja novih tehničnih rešitev skozi ponudbo novih izdelkov in prenovljeno podobo praznovala 22 let obstoja pod motom »ZaPisan dan«. V družbi Dnevnik, d.d., smo že v preteklih letih stremeli k optimizaciji poslovanja, zaradi česar smo dosegali dobre rezultate, zato bomo s podobnimi ukrepi nadaljevali. Naš cilj je doseči čim bolj racionalno poslovanje in hkrati ohraniti tržni delež. Poleg optimizacije obstoječih produktov in projektov uresničujemo le tiste nove projekte, ki zagotavljajo uspeh na trgu brez večjih finančnih vlaganj in ob minimalni stopnji tveganja. Obstoječe produkte, pri katerih ne bo mogoče z ukrepi racionalizacije zagotoviti pozitivnega poslovanja, bomo ukinili. Trgovski steber V Diviziji trgovine družbe DZS, d.d. bomo v letu 2015 nadaljevali s pridobivanjem novih kupcev. Še naprej bomo stremeli k večji povezanosti nabave in prodaje, kar pri določenih skupinah blaga edino omogoča realizacijo prodaje. V povezavi z družbo Staples bomo aktivno tržili njihov program na lokalnem trgu. Povečali bomo prodajo novih blagovnih znamk trgovcem, predvsem v tujini. V dejavnosti maloprodaje bomo v sodelovanju z dobavitelji nadaljevali z izobraževanji na področju tehnik prodaje in blagoznanstva ter se trudili pri pospeševanju prodaje manjšim podjetjem, katere je optimalnejše oskrbovati skozi maloprodajno mrežo. 31 Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Glavni poudarek v letu 2015 pa bo na trženju šolskih kolekcij licence blagovne znamke Talking Tom & Friends, ki smo jih razvili na podlagi dolgoletnih lastnih izkušenj z namenom, da izkoristimo lastni potencial tudi za prodor na evropske trge. Ob zaključku poslovnega leta smo v družbi DZS Grafik, d.o.o. prevzeli tiskarno v Mariboru, ki je bila v letu 2014 naš največji dobavitelj. Na ta način smo si zagotovili proizvodne kapacitete v višini deset milijonov EUR letno. Prepričani smo, da bodo poslovni rezultati v letu 2015 še boljši, saj nam položaj, ki smo si ga ustvarili na trgu, omogoča širitev. Turistični steber Družba Terme Čatež, d.d. v letu 2015 načrtuje ohranjanje obstoječih deležev na emitivnih trgih, ob hkratnem povečanju deležev promocij na posameznih trgih, kjer v 2015 pričakujejo pozitivno rast, tako prihodkov kot števila nočitev. V letu 2015 bodo nadaljevali s sodelovanjem s prepoznavnimi osebami in športnimi klubi, kjer želijo v sklopu dogodkov pridobiti čim večje število prodajnih in trženjskih priložnosti. V letu 2015 načrtujejo nekaj investicij. Izpostaviti velja novo nogometno igrišče za katerega je zanimanje veliko, saj bo omogočalo vadbo skozi celo leto. Korak k doseganju zastavljenih ciljev in uresničitvi vizije družbe Marina Portorož, d.d. je v sprejetju smernic in načrta poslovanja v prihajajočem letu. V prihajajočem letu bo naša pozornost usmerjena predvsem v dodano vrednost produktov, razvijanju novih oziroma širitvi ponudbe obstoječih storitev. Dejavnosti družbe so vse bolj naravnane v športne storitve, tako s področja navtike, kakor tudi širše. Nadaljevali bomo z dobro prakso stroškovne učinkovitosti preteklih let. V letu 2015 so med drugim predvidene investicije v povečanje zmogljivosti komunalnih privezov v kanalu Fazan za 22 novih priveznih mest in obnova sanitarij v stari marini. V letu 2015 je v družbi Termalna riviera Ilidža, d.o.o. predvideno nadaljevanje pospeševanja produktne prodaje storitev in širitve ciljnih skupin gostov. Načrtujemo povečanje števila poročnih večerij v sklopu Tropskega vrta. Naša glavna usmerjenost v letu 2015 je na organizaciji športnih turnirjev. Velika pričakovanja so tudi na organizirani šoli plavanja, ki jo izvajamo z najboljšimi trenerji, in je primerna za otroke od 3. leta starosti naprej. Nadaljevali bomo z organizacijo odbojkarskega in nogometnega tekmovanja, ki se je v preteklih letih pokazala za uspešno, in jo še bolj oplemenitili. 32 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Računovodsko poročilo 33 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 BILANCA STANJA (v EUR) Dolgoročna sredstva Neopredmetena sredstva in dolgoročne aktivne časovne razmejitve Opredmetena osnovna sredstva Naložbene nepremičnine Dolgoročne finančne naložbe Dolgoročne poslovne terjatve Odložene terjatve za davek Kratkoročna sredstva Sredstva (skupine za odtujitev) za prodajo Zaloge Kratkoročne finančne naložbe Kratkoročne poslovne terjatve Denarna sredstva Kratkoročne aktivne časovne razmejitve SKUPAJ SREDSTVA Zunajbilančna sredstva 31.12.2014 244.919.191 13.986.199 211.102.740 7.371.600 5.032.526 2.315.523 5.110.603 72.255.061 4.946.873 11.487.070 33.650.557 20.791.065 1.379.496 1.405.294 318.579.545 15.784.448 31.12.2013 255.816.850 17.600.713 217.041.800 8.107.158 4.847.928 3.149.518 5.069.733 86.539.969 6.464.964 11.535.958 43.203.990 24.190.840 1.144.217 531.744 342.888.563 15.637.830 Kapital Vpoklicani kapital Kapitalske rezerve Rezerve iz dobička Rezerve za prevrednotenje Preneseni čisti poslovni izid Čisti poslovni izid poslovnega leta Prevedbeni popravek kapitala Kapital neobvladujočih lastnikov Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve Dolgoročne obveznosti Dolgoročne finančne obveznosti Dolgoročne poslovne obveznosti Odložene obveznosti za davek Kratkoročne obveznosti Obveznosti, vključene v skupine za odtujitev Kratkoročne finančne obveznosti Kratkoročne poslovne obveznosti Kratkoročne pasivne časovne razmejitve SKUPAJ OBVEZNOSTI DO VIROV SREDSTEV Zunajbilančne obveznosti 85.686.471 9.428.893 1.334.287 22.964.803 (17.168.885) 69.127.373 9.137.075 143.296.128 123.524.741 6.962.181 12.809.206 78.579.733 55.131.452 23.448.281 1.880.137 318.579.545 15.784.448 103.489.080 9.428.893 149.768 1.334.287 23.760.231 68.815.901 9.313.844 79.176.351 66.365.532 21.543 12.789.276 149.026.617 123.099.719 25.926.898 1.882.670 342.888.563 15.637.830 Računovodske usmeritve in pojasnila na straneh od 42 do 77 so sestavni del računovodskih izkazov. 34 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 IZKAZ POSLOVNEGA IZIDA (v EUR) Čisti prihodki od prodaje Sprememba vrednosti zalog proizvodov in nedokončane proizvodnje Drugi poslovni prihodki (s prevrednotovalnimi poslovnimi prihodki) Stroški blaga, materiala in storitev Stroški dela Odpisi vrednosti Drugi poslovni odhodki Poslovni izid iz poslovanja Finančni prihodki iz deležev Finančni prihodki iz danih posojil Finančni prihodki iz poslovnih terjatev Finančni odhodki iz finančnih naložb Finančni odhodki iz finančnih obveznosti Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti Poslovni izid iz financiranja Drugi prihodki Drugi odhodki Davek iz dobička Odloženi davki Čisti poslovni izid obračunskega obdobja Čisti poslovni izid, ki pripada obvladujočemu lastniku Čisti poslovni izid, ki pripada neobvladujočim lastnikom Poslovni izid iz poslovanja (EBIT) 31.12.2014 124.278.456 (30.064) 1.949.881 (80.906.184) (26.993.871) (12.312.256) (1.707.811) 4.278.151 265.195 570.142 278.438 (10.128.901) (11.415.878) (197.290) (20.628.294) 455.386 (170.667) (732.327) (36.456) (16.834.207) (17.436.406) 602.199 31.12.2013 129.234.336 (109.585) 1.722.689 (85.113.093) (28.058.759) (9.212.242) (1.768.390) 6.694.956 464.602 640.715 292.355 (6.580.948) (9.685.510) (237.188) (15.105.974) 819.218 (92.136) (529.673) 1.190.080 (7.023.529) (7.488.161) 464.632 4.278.151 6.694.956 11.494.584 14.401.817 635.570 72.018 Slabitev dobrega imena 3.937.725 - Prevrednotovalni poslovni odhodki v zvezi s kratkoročnimi sredstvi 1.027.969 1.201.888 Poslovni izid iz poslovanja + amortizacija (EBITDA) Prilagojeni podatki brez učinkov pri prodaji nepremičnin in drugih odpisov vrednosti: Dobiček oziroma izguba od prodaje nepremičnin Poslovni izid iz poslovanja (EBIT) Poslovni izid iz poslovanja + amortizacija (EBITDA) 35 8.608.275 7.824.826 15.824.708 15.531.687 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 IZKAZ VSEOBSEGAJOČEGA DONOSA (v EUR) Čisti poslovni izid obračunskega obdobja Spremembe presežka iz prevrednotenja neopredmetenih sredstev in opredmetenih osnovnih sredstev Spremembe presežka iz prevrednotenja finančnih sredstev, razpoložljivih za prodajo Spremembe preteklih dobičkov Druge sestavine vseobsegajočega donosa Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja, ki pripada obvladujočemu lastniku Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja, ki pripada neobvladujočim lastnikom Vseobsegajoči donos na delnico, ki pripada obvladujočemu lastniku Popravljeni vseobsegajoči donos na delnico, ki pripada obvladujočemu lastniku 36 2014 2013 (16.834.207) (137.502) (668.583) (953.319) 818.470 (17.775.141) (18.114.081) 338.940 (7.023.529) (6.900.392) (785.396) (577.796) (15.287.113) (11.698.648) (3.588.465) -12,33 -12,33 -7,97 -7,97 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 IZKAZ DENARNIH TOKOV (v EUR) Denarni tokovi pri poslovanju Postavke izkaza poslovnega izida Poslovni prihodki (razen za prevrednotenje) in finančni prihodki iz poslovnih terjatev Poslovni odhodki brez amortizacije (razen za prevrednotenje) in finančni odhodki iz poslovnih obveznosti Davki iz dobička in drugi davki, ki niso zajeti v poslovnih odhodkih Spremembe čistih obratnih sredstev (in časovnih razmejitev, rezervacij ter odloženih terjatev in obveznosti za davek) poslovnih postavk bilance stanja Začetne manj končne poslovne terjatve Začetne manj končne aktivne časovne razmejitve Začetne manj končne odložene terjatve za davek Začetna manj končna sredstva (skupina za odtujitev) za prodajo Začetne manj končne zaloge Končni manj začetni poslovni dolgovi Končne manj začetne pasivne časovne razmejitve in rezervacije Končne manj začetne odložene obveznosti za davek Prebitek prejemkov pri poslovanju ali prebitek izdatkov pri poslovanju Denarni tokovi pri naložbenju Prejemki pri naložbenju Prejemki od dobljenih obresti in deležev v dobičku drugih, ki se nanašajo na naložbenje Prejemki od odtujitve neopredmetenih sredstev Prejemki od odtujitve opredmetenih sredstev Prejemki od odtujitve naložbenih nepremičnin Prejemki od odtujitve dolgoročnih finančnih naložb Prejemki od odtujitve kratkoročnih finančnih naložb Izdatki pri naložbenju Izdatki za pridobitve neopredmetenih sredstev Izdatki za pridobitev opredmetenih osnovnih sredstev Izdatki za pridobitev naložbenih nepremičnin Izdatki za pridobitev dolgoročnih finančnih naložb Izdatki za pridobitev kratkoročnih finančnih naložb Prebitek prejemkov pri naložbenju ali prebitek izdatkov pri naložbenju Denarni tokovi pri financiranju Prejemki pri financiranju Prejemki od vplačanega kapitala Prejemki od povečanja dolgoročnih finančnih obveznosti Prejemki od povečanja kratkoročnih finančnih obveznosti Izdatki pri financiranju Izdatki za dane obresti, ki se nanašajo na financiranje Izdatki za vračila kapitala Izdatki za odplačila dolgoročnih finančnih obveznosti Izdatki za odplačila kratkoročnih finančnih obveznosti Izdatki za izplačila dividend in drugih deležev v dobičku Prebitek prejemkov pri financiranju ali prebitek izdatkov pri financiranju Končno stanje denarnih sredstev Denarni izid v obdobju Začetno stanje denarnih sredstev 37 31.12.2014 31.12.2013 126.432.292 132.004.944 (111.153.724) (532.385) (117.730.071) 883.426 2.426.480 (1.210.708) (25.176) 1.168.000 (193.339) 18.946 (1.007.271) 19.752 15.942.867 (410.672) (109.828) (1.380.168) 190.000 343.037 804.717 (142.783) (28.420) 14.424.182 534.626 464.846 615.213 168.094 3.513.867 607.661 669.894 76.077 2.770.325 (405.117) (1.010.325) (13.605) (559.265) (1.129.660) 2.178.674 (718.461) (1.386.504) (720) (12.963) (4.361.923) (2.356.614) 1.578.384 50.000 1.514.759 4.538.550 (7.140.432) (4.245.802) (8.100.914) (27.498) (17.886.262) (7.210.904) (2.660.449) (7.508.765) (808.840) (12.135.649) 1.379.496 235.279 1.144.217 1.144.217 (68.081) 1.212.298 38 Spremembe v kapitalu Kri tje prenes ene i n tekoče i zgube Skupaj Stanje na dan 31. december 2013 Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja Vnos či s tega pos l ovnega i zi da poročeva l s kega obdobja Sprememba pres ežka i z prevrednotenja neopredmeteni h s reds tev Sprememba pres ežka i z prevrednotenja opredmeteni h os novni h s reds tev Sprememba pres ežka i z prevrednotenja fi na nčni h na l ožb Druge s es ta vi ne vs eobs ega jočega donos a poročeva l s kega obdobja Skupaj ( v EUR) Stanje na dan 31. decembra 2012 Stanje na dan 1. januarja 2013 Spremembe lastniškega kapitala - transakcije z lastniki 9.428.893 - Skupaj vpoklicani kapital 9.428.893 9.428.893 9.428.893 - Celotni vseobsegajoči donos obračunskega obdobja Vnos či s tega pos l ovnega i zi da poročeva l s kega obdobja Sprememba pres ežka i z prevrednotenja opredmeteni h os novni h s reds tev Sprememba pres ežka i z prevrednotenja fi na nčni h na l ožb Druge s es ta vi ne vs eobs ega jočega donos a poročeva l s kega obdobja Skupaj Spremembe v kapitalu Kri tje prenes ene i n tekoče i zgube Skupaj Stanje na dan 31. december 2014 - Skupaj vpoklicani kapital 9.428.893 9.428.893 Spremembe lastniškega kapitala - transakcije z lastniki Izpl a či l o di vi dend Skupaj ( v EUR) Stanje na dan 31. decembra 2013 Prilagoditve za nazaj (spremembe računovodskih usmeritev) Stanje na dan 1. januarja 2014 Izkaz gibanja kapitala za leto 2013 IZKAZ GIBANJA KAPITALA (7.839.407) (7.839.407) 149.768 - Kapitalske rezerve 7.989.176 7.989.176 (149.768) (149.768) - - - Kapitalske rezerve 149.768 149.768 36.699.981 - - 1.334.287 36.699.981 - Rezerve za Zakonske lastne deleže in delnice rezerve 36.699.981 1.334.287 36.699.981 1.334.287 1.334.287 - - Rezerve za Zakonske lastne deleže in delnice rezerve 36.699.981 1.334.287 36.699.981 1.334.287 (36.699.981) - Lastne delnice in deleži (36.699.981) (36.699.981) (36.699.981) - - Lastne deleži in delnice (36.699.981) (36.699.981) 1.334.287 - Skupaj rezerve iz dobička 1.334.287 1.334.287 1.334.287 - - Skupaj rezerve iz dobička 1.334.287 1.334.287 23.760.231 (3.103.967) (755.274) (3.859.241) Rezerva za prevrednotenje 27.619.472 27.619.472 22.964.803 (64.287) (731.141) (795.428) - Rezerva za prevrednotenje 23.760.231 23.760.231 351.246 351.246 - (351.246) (351.246) Preneseni čisti dobiček - (117.753) (117.753) - 718.439 718.439 - Preneseni čisti dobiček (600.686) (600.686) 351.246 351.246 - (351.246) (351.246) Preneseni čisti poslovni izid - (117.753) (117.753) - 718.439 718.439 - Preneseni čisti poslovni izid (600.686) (600.686) 7.488.161 7.488.161 - (7.488.161) (7.488.161) Čisti poslovni izid leta - 267.521 267.521 (17.168.885) (17.436.406) (17.436.406) - Čisti poslovni izid leta - 34.673.180 (7.488.161) (3.103.967) (755.274) (351.246) (11.698.648) Skupaj kapital obvladujočih lastnikov 46.371.828 46.371.828 16.559.098 (17.436.406) (64.287) (731.141) 718.439 (17.513.395) - Skupaj kapital obvladujočih lastnikov 34.673.180 (600.686) 34.072.493 68.815.901 464.632 (3.796.425) (30.122) (226.550) (3.588.465) Kapital neobvladujočih lastnikov 72.404.366 72.404.366 69.127.373 602.199 (73.215) 62.558 100.031 691.573 (27.468) (27.468) Kapital neobvladujočih lastnikov 68.815.901 (352.633) 68.463.268 103.489.080 (7.023.529) (6.900.392) (785.396) (577.796) (15.287.113) Skupaj kapital 118.776.194 118.776.194 85.686.471 (16.834.207) (137.502) (668.583) 818.470 (16.821.822) (27.468) (27.468) Skupaj kapital 103.489.081 (953.319) 102.535.762 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 IZJAVA POSLOVODSTVA Uprava potrjuje Konsolidirano letno poročilo in njegove sestavne dele skupaj z računovodskimi izkazi za poslovno leto končano na dan 31. decembra 2014 in uporabljene računovodske usmeritve, pojasnila k računovodskim izkazom ter priloge in razkritja. Uprava potrjuje, da so bile pri izdelavi računovodskih izkazov dosledno uporabljene ustrezne računovodske usmeritve, da so bile računovodske ocene izdelane po načelu previdnosti in dobrega gospodarjenja in da letno poročilo predstavlja resnično in pošteno sliko premoženjskega stanja skupine in izidov njenega poslovanja za leto 2014. Uprava je odgovorna tudi za ustrezno vodenje računovodstva, za sprejem ustreznih ukrepov za zavarovanje premoženja in drugih sredstev ter potrjuje, da so računovodski izkazi, skupaj s pojasnili, izdelani na podlagi predpostavke o nadaljnjem poslovanju družb v Skupini DZS ter v skladu z veljavno zakonodajo in Mednarodnimi standardi računovodskega poročanja (MSRP). Ljubljana, 23.4.2015 39 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 POVEZANE DRUŽBE Konsolidirano letno poročilo Skupine DZS je mogoče pridobiti na sedežu obvladujočega podjetja DZS, založništvo in trgovina, d.d., Dalmatinova ulica 2, 1538 Ljubljana. Povezano skupino podjetij, v katerih ima družba DZS, d.d. svoje finančne naložbe, sestavljajo na dan 31.12.2014 naslednja podjetja Sedež podjetja Odstotek udeležbe v kapitalu Velikost lastnega kapitala Poslovni izid leta Dnevnik, d.d. Ljubljana 35,11 9.147.197 988.017 DZS Investicije, d.o.o. Ljubljana 100,00 27.088 (167.005) Triplus, d.o.o. Ljubljana 100,00 (1.688.783) (45.102) Suprima, d.o.o. Krško 73,87 253.573 (93.219) Terme Čatež, d.d. Brežice 45,79 66.261.566 777.318 Uni Založba, d.o.o. Maribor 51,00 14.100 (545) EOL Grupa, d.o.o. Karlovac 100,00 (440.682) 33.666 Delo Prodaja, d.d. Ljubljana 27,97 29.947.276 (272.992) Imovation, d.o.o. Ljubljana 40,00 844.266 186.408 TEB Inženjering, d.d. Zagreb 33,34 1.697.369 (15.633) DIS 21, d.o.o. Ljubljana 13,78 2.106 (420) Intara, d.d. Ljubljana 45,00 2.633.722 211 Margento Tehnologije, d.o.o. Zagreb 40,00 660.164 (208.461) Odvisna podjetja Pridružena podjetja Družba DZS, d.d. je imetnica 27,97% deleža družbe Delo Prodaja, d.d., družba Delo Prodaja, d.d. pa je imetnica 29,97% družbe DZS, d.d. Zaradi navzkrižnega lastništva za namen konsolidacije družba DZS, d.d. izračunava 63,77% pripadajočih deležev pridružene družbe Delo Prodaja, d.d., družba Delo Prodaja, d.d. pa 59,65% pripadajočih deležev pridružene družbe DZS, d.d. Poleg navedenih neposrednih naložb ima družba DZS, d.d. posredno preko odvisne družbe DZS Investicije, d.o.o. v lasti še 15,94% delež družbe Dnevnik, d.d. Dnevnik, d.d. Sedež podjetja Odstotek udeležbe v kapitalu Ljubljana 15,94 Velikost lastnega Poslovni izid leta kapitala 9.147.197 988.017 Poleg navedenih neposrednih naložb je družba DZS, d.d. posredno preko hčerinske družbe Dnevnik, d.d. povezana z naslednjimi družbami, ki sestavljajo Skupino Dnevnik Sedež podjetja Odstotek udeležbe v kapitalu Velikost lastnega Poslovni izid leta kapitala Podjetje za informiranje, d.o.o. Murska Sobota 93,22 587.992 23.453 DZS Grafik, d.o.o. Ljubljana 51,00 1.792.387 310.295 Sinhro, d.o.o. Ljubljana 50,00 78.749 725 DIS 21, d.o.o. Ljubljana 33,89 2.106 (420) Pridružena podjetja 40 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Poleg navedenih neposrednih naložb je družba DZS, d.d. posredno preko hčerinske družbe Terme Čatež, d.d. povezana z naslednjimi družbami, ki sestavljajo Skupino Terme Čatež Sedež podjetja Odstotek udeležbe v kapitalu Velikost lastnega kapitala Poslovni izid leta Marina Portorož, d.d. Portorož 100,00 46.590.102 1.073.053 M Kapital, d.d. Portorož 100,00 18.332.960 455.165 M Naložbe, d.d. Portorož 100,00 17.300.896 (2.959) Termalna riviera Ilidža, d.o.o. Sarajevo 90,00 (6.109.642) (2.037.343) Del Naložbe, d.d. Brežice 95,31 2.601.611 (196.642) Poleg navedenih neposrednih naložb je družba DZS, d.d. posredno preko hčerinske družbe Suprima, d.o.o. povezana z naslednjo družbo, ki sestavlja Skupino Suprima Sedež podjetja GoodSelect, d.o.o. Beograd Odstotek udeležbe v kapitalu Velikost lastnega kapitala Poslovni izid leta 75,00 49.718 11.423 Poleg navedenih neposrednih naložb je družba DZS, d.d. posredno preko hčerinske družbe EOL Grupa, d.o.o. povezana z naslednjo družbo, ki sestavlja Skupino EOL Grupa Sedež podjetja Margento Tehnologije, d.o.o. Zagreb 41 Odstotek udeležbe v kapitalu Velikost lastnega kapitala Poslovni izid leta 60,00 660.164 (208.461) Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 POVZETEK POMEMBNIH RAČUNOVODSKIH USMERITEV Podlaga za sestavo računovodskih izkazov Izjava o skladnosti Konsolidirani računovodski izkazi za leto končano 31.12.2014 ter pojasnila k izkazom v tem poročilu so sestavljeni v skladu z Mednarodnimi standardi računovodskega poročanja (MSRP), kot jih je sprejel Odbor za mednarodne računovodske standarde (IASB), in tolmačenji Odbora za pojasnjevanje mednarodnega računovodskega poročanja (IFRIC), kot jih je sprejela Evropska unija in upoštevajo določila Zakona o gospodarskih družbah (ZGD-1). Posamični računovodski izkazi obvladujoče družbe DZS, d.d., družb v Skupini Terme Čatež, d.d., Dnevnik, d.d., EOL Grupa, d.o.o. in Margento Tehnologije, d.o.o. so sestavljeni v skladu z MSRP, posamični računovodski izkazi drugih odvisnih družb pa v skladu s SRS, zato je skupina v računovodskih izkazih, če je bilo potrebno, dodatno opravila prilagoditve in preračune postavk skladno z MSRP. V skupinske računovodske izkaze so vključeni revidirani računovodski izkazi obvladujoče družbe DZS, d.d., konsolidirani izkazi Skupine Dnevnik in konsolidirani izkazi Skupine Terme Čatež, posamični izkazi družb EOL Grupa, d.o.o. in Margento Tehnologije, d.o.o., ter nerevidirani izkazi ostalih odvisnih družb. V skupinskih računovodskih izkazih so bile vse pomembnejše računovodske usmeritve odvisnih družb usklajene z usmeritvami obvladujoče družbe. Vse medsebojne transakcije, stanja in nerealizirani dobički in izgube, ki so rezultat navedenih transakcij, so v skupinskih izkazih izločeni. Manjšinski deleži so bili v skupinskih računovodskih izkazih razkriti posebej. Upoštevata se temeljni računovodski predpostavki in sicer nastanek poslovnih dogodkov ter časovna neomejenost delovanja. Računovodski izkazi so sestavljeni v evrih (EUR) brez centov. Podlaga za merjenje Konsolidirani računovodski izkazi družbe so pripravljeni ob upoštevanju izvirnih vrednosti, medtem ko se poštena vrednost upošteva pri zemljiščih, izpeljanih finančnih sredstvih, finančnih instrumentih v posesti za trgovanje in za prodajo razpoložljivih finančnih sredstvih, ki kotirajo na borzi ali pa so v skladu z MSRP vrednoteni z uporabo modela vrednotenja. Uprava pri sestavi računovodskih izkazov poda presoje, ocene in predpostavke, ki vplivajo na uporabo usmeritev, na izkazane vrednosti sredstev in na obveznosti, prihodkov in odhodkov. Ocene in predpostavke temeljijo na prejšnjih izkušnjah in drugih dejavnikih, ki se v danih okoliščinah smatrajo kot utemeljeni in na podlagi katerih lahko podamo presoje o knjigovodski vrednosti sredstev in obveznosti. Ocene in navedene predpostavke je potrebno stalno pregledovati. Popravki računovodskih ocen se pripoznajo le za obdobje, v katerem se ocena popravi, če vpliva zgolj na to obdobje, lahko pa se pripoznajo za obdobje popravka in prihodnja leta, če popravek vpliva tako na tekoče kot na prihodnja leta. Konsolidirani računovodski izkazi skupine DZS se sestavljajo v skladu z Mednarodnimi standardi računovodskega poročanja (MSRP) od 1.1.2005 dalje. Spremembe računovodskih usmeritev in ocen ter popravki napak Spremembe računovodskih usmeritev Družbi DZS, d.d. in Terme Čatež, d.d. sta je v letu 2014 spremenili računovodsko usmeritev za obračun neizkoriščenih dopustov v tekočem obračunskem obdobju. Rezultat spremembe računovodske usmeritve sta družbi upoštevala za nazaj tako, da sta obračun neizkoriščenih dopustov na stanje 31.12.2013 bremenili 42 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 preneseni čisti poslovni izid, obveznost pa izkazali na kratkoročnih časovnih razmejitvah. Neizkoriščeni dopusti iz leta 2013 so se v celoti obračunali v letu 2014, stanje neizkoriščenih dopustov iz leta 2014 je izkazano na pasivnih časovnih razmejitvah. Spremembe računovodskih ocen Družba DZS, d.d. je v poslovnem letu 2014 spremenila računovodsko oceno, ki se nanaša na višino oblikovanih rezervacij za jubilejne nagrade na podlagi sklepa uprave k podjetniški kolektivni pogodbi. Sprememba računovodske ocene je za nazaj evidentirana v prenesenem poslovnem izidu, potrebni znesek rezervacij za leto 2014 pa bremeni tekoči poslovni izid. Popravki napak Skupina v poslovnem letu po končani reviziji za leto 2013 ni popravljala pomembnih napak. Tečaj in način preračuna v domačo valuto Postavke v računovodskih izkazih, ki so navedene v tujih valutah, so v bilanci stanja in izkazu poslovnega izida preračunane v evre po referenčnem tečaju ECB. Pozitivne ali negativne tečajne razlike, ki so posledica teh dogodkov, se pripoznajo v izkazu poslovnega izida med finančnimi prihodki oziroma odhodki. Sredstva in obveznosti podjetij v tujini se preračunajo v EUR po referenčnem tečaju ECB, ki velja na dan bilance stanja. Prihodki in odhodki podjetij v tujini se preračunajo v EUR na podlagi povprečnih tečajev med letom. Tečajne razlike, ki nastanejo ob preračunu se neposredno pripoznajo v kapitalu kot prevedbena rezerva. Poročanje po segmentih Segment je prepoznavni sestavni del skupine, ki se ukvarja s proizvodi ali storitvami (poslovni segment) ali proizvodi in storitvami v posebnem gospodarskem okolju (območni segment) ter je predmet tveganj in donosov, drugačnih od tistih v drugih odsekih. Delovanje skupine temelji na treh področjih: založniško medijskem, trgovskem (pisarniške in šolske potrebščine) in turističnem, ki jih šteje za temeljne oblike poročanja po poslovnih segmentih. Skupina DZS ustvarja večino prihodkov v Republiki Sloveniji, zato podrobnejšega poročila po območnih segmentih kot dodatni obliki poročanja ne vodi. Neopredmetena sredstva Neopredmeteno sredstvo se na začetku izmeri po nabavni vrednosti. Po začetnem pripoznanju skupina neopredmetena sredstva vodi po modelu nabavne vrednosti, pri čemer je njegova nabavna vrednost zmanjšana za amortizacijski popravek vrednosti in nabrano izgubo zaradi oslabitve. Neopredmetena sredstva se razvrščajo na tista s končnimi dobami koristnosti in tista z nedoločenimi dobami koristnosti. Knjigovodska vrednost neopredmetenega sredstva s končno dobo koristnosti se zmanjšuje z amortiziranjem ter z oslabitvami, kadar obstajajo vzroki za to. Amortizacija neopredmetenih osnovnih sredstev se prične obračunavati, ko je sredstvo razpoložljivo za uporabo. Ustreznost uporabljene dobe in metode amortiziranja se pregleda najmanj konec poslovnega leta. Morebitne potrebne prilagoditve so obravnavane kot 43 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 sprememba računovodske ocene. Amortizacija se obračuna po metodi enakomernega časovnega amortiziranja, ki se prične, ko je sredstvo na razpolago za uporabo. Ocenjene dobe koristnosti so naslednje (po pomembnejših vrstah): računalniški programi: 2 - 4 leta, oziroma 25% do 50% licence, franšize, blagovne znamke in izdajateljske pravice: 3 - 10 let, oziroma 10% do 33% Dobro ime je razvrščeno med tista neopredmetena sredstva z nedoločno dobo koristnosti in predstavlja presežek nabavne vrednosti kupljenih deležev v podjetjih nad pripadajočo vrednostjo kapitala odvisnih podjetij. Če je presežek negativen (slabo ime), se le-ta neposredno pripozna v izkazu poslovnega izida. Dobro ime se ne amortizira, lahko se prevrednoti zaradi oslabitve. Opredmetena osnovna sredstva Opredmeteno osnovno sredstvo, ki izpolnjuje pogoje za pripoznanje, se ob začetnem pripoznanju ovrednoti po nabavni vrednosti. Nabavno vrednost osnovnega sredstva sestavljajo nakupna cena, nevračljive dajatve, neposredni stroški usposobitve ter ocena stroškov razgradnje, odstranitve in obnovitve. Za kasnejše merjenje opredmetenih sredstev skupina uporablja model nabavne vrednosti. Pri tem so opredmetena osnovna sredstva izkazana po njihovih nabavnih vrednostih, zmanjšanih za amortizacijski popravek vrednosti in nabrano izgubo zaradi oslabitve. Model nabavne vrednosti v skupini velja za vsa opredmetena osnovna sredstva razen za zemljišča, ki so prevrednotena na pošteno vrednost na podlagi neodvisnih pooblaščenih cenilcev. Če je nabavna vrednost osnovnega sredstva visoka, skupina razporedi nabavno vrednost osnovnega sredstva na njegove pomembnejše dele, ki imajo lahko različno življenjsko dobo in posebej amortizira vsak tak del. Amortizacija opredmetenih osnovnih sredstev se obračunava po metodi enakomernega časovnega amortiziranja, ob upoštevanju dobe koristnosti vsakega posameznega sredstva. Zemljišča se na amortizirajo. Amortizacija opredmetenih osnovnih sredstev se prične obračunavati, ko je sredstvo razpoložljivo za uporabo. Ustreznost uporabljene dobe in metode amortiziranja se pregleda najmanj konec vsakega poslovnega leta. Morebitne potrebne prilagoditve so obravnavane kot sprememba računovodske ocene. Ocenjene dobe koristnosti so dane glede na uporabljene letne amortizacijske stopnje, ki so naslednje: zidane in druge zgradbe 1-5 % pohištvo, oprema in motorna vozila 5-33% naložbe v tuja osnovna sredstva 5-8% Če ni zanemarljiva, se preostala vrednost pregleda na letni osnovi. Predvideni stroški popravil večjih vrednosti se obravnavajo kot deli opredmetenih osnovnih sredstev in se amortizirajo po stopnji, ki zagotavlja, da bo ocenjeni znesek nadomeščen do časa, ko bodo stroški popravil večjih vrednosti dejansko nastali. Stroški, ki povečajo prihodnje koristi opredmetenega osnovnega sredstva, povečajo njegovo nabavno vrednost. Stroški, ki podaljšajo dobo koristnosti opredmetenega osnovnega sredstva, zmanjšajo amortizacijski popravek vrednosti. Vsi ostali stroški so pripoznani v poslovnem izidu kot odhodki takoj, ko nastanejo. Stroški izposojanja se pripoznajo kot odhodki ob nastanku. 44 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Naložbene nepremičnine Naložbena nepremičnina je posedovana, da bi prinašala najemnino ali povečala vrednost dolgoročne naložbe ali oboje. Na začetku je naložbena nepremičnina pripoznana po nabavni vrednosti, stroški posla so vključeni v vrednost. Za kasnejše merjenje naložbenih nepremičnin skupina uporablja model nabavne vrednosti, kjer so naložbene nepremičnine pripoznane po njihovih nabavnih vrednostih, zmanjšanih za amortizacijski popravek vrednosti in nabrano izgubo zaradi oslabitve. Skupina je opravila vrednotenje naložbenih nepremičnin s strani pooblaščenega cenilca ob prehodu na MSRP, vendar ni bilo bistvenega odstopanja glede na njihovo nabavno vrednost. Obračunana amortizacija in oslabitve naložbenih nepremičnin so izkazane kot amortizacija in prevrednotovalni poslovni odhodki v zvezi z naložbenimi nepremičninami. Ocenjena doba koristnosti naložbenih nepremičnin je dana glede na letno amortizacijsko stopnjo, ki se v skupini upošteva med 1,79% do 3% letno. Oslabitve dolgoročnih sredstev, razen finančnih naložb Skupina na dan vsakega poročanja oceni, ali je kako znamenje, da utegne biti sredstvo oslabljeno. Če je kakršnokoli tako znamenje, mora skupina oceniti nadomestljivo vrednost sredstva. Kot nadomestljiva vrednost se šteje poštena vrednost, zmanjšana za stroške prodaje ali vrednost pri uporabi, odvisno od tega, katera je večja. Ocenjevanje vrednosti pri uporabi obsega ocenjevanje prejemkov in izdatkov, ki bodo izhajali iz nadaljnje uporabe sredstva in njegove končne odtujitve, ter uporabo ustrezne razobrestovalne (diskontne) mere pri teh prihodnjih denarnih tokovih. Vrednost pri uporabi se lahko ugotavlja tudi za denar ustvarjajočo enoto, to je najmanjšo določljivo skupino sredstev, katerih nenehna uporaba je vir denarnih prejemkov, večinoma neodvisnih od denarnih prejemkov iz drugih sredstev ali skupin sredstev. Samo če je nadomestljiva vrednost sredstva manjša od njegove knjigovodske vrednosti, se njegova knjigovodska vrednost zmanjša na njegovo nadomestljivo vrednost. Takšno zmanjšanje je izguba zaradi oslabitve. Izguba zaradi oslabitve sredstva, ki se meri po modelu nabavne vrednosti, se pripozna v izkazu poslovnega izida. Izguba zaradi oslabitve sredstva, ki se meri po modelu prevrednotenja, pa bremeni neposredno vsak presežek iz prevrednotenja, preden se razlika pripozna v izkazu poslovnega izida. Izgube zaradi oslabitve, pripoznane pri sredstvu v prejšnjih obdobjih, je treba razveljaviti, kadar in zgolj kadar se je spremenila ocena, uporabljena za ugotovitev nadomestljive vrednosti sredstva, potem ko je bila pripoznana zadnja izguba zaradi oslabitve. V takšnem primeru je treba knjigovodsko vrednost sredstva povečati na njegovo nadomestljivo vrednost. Takšno povečanje je razveljavitev izgube zaradi oslabitve. Pri razveljavitvi izgube zaradi oslabitve sredstva pa povečana knjigovodska vrednost ne sme presegati knjigovodske vrednosti, ki bi bila ugotovljena (po odštetju amortizacijskega popravka vrednosti), če pri njem v prejšnjih letih ne bi bila pripoznana izguba zaradi oslabitve, razen če je takšno povečanje posledica prevrednotenja. Razveljavitev izgube zaradi oslabitve sredstva, ki se meri po modelu nabavne vrednosti, se pripozna v izkazu poslovnega izida. Razveljavitev izgube zaradi oslabitve sredstva, ki se meri po modelu prevrednotenja, pa je treba pripisati neposredno presežku iz prevrednotenja. Če je bila izguba zaradi oslabitve istega prevrednotenega sredstva pripoznana v izkazu poslovnega izida, je treba razveljavitev takšne izgube zaradi oslabitve prav tako pripoznati v izkazu poslovnega izida. 45 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Osnova za uskupinjevanje Skupinski računovodski izkazi vključujejo računovodske izkaze obvladujoče družbe in odvisnih družb. Odvisna družba je družba, v kateri ima obvladujoča družba prevladujoč kapitalski delež ali prevladujoč vpliv iz drugih razlogov. Poslovne združitve Obvladovanje je možnost odločanja o finančnih in poslovnih usmeritvah podjetja ali družbe za pridobivanje koristi iz njegovega delovanja. Za datum nakupa velja dan, ko je obvladovanje preneseno na prevzemnika. Pri določitvi datuma nakupa je treba presoditi, ali je obvladovanje preneseno z ene stranke na drugo. Skupina vrednoti dobro ime po pošteni vrednosti prenesene kupnine, vključno s pripoznano vrednostjo kakršnega koli neobvladujočega deleža v prevzeti družbi, zmanjšano za čisto pripoznano vrednost (običajno pošteno vrednost) prevzetih sredstev in obveznosti, vrednotenih na dan prevzema. Prenesena kupnina vključuje poštene vrednosti prenesenih sredstev, obveznosti Skupine do predhodnih lastnikov prevzete družbe in poslovne deleže, izdane s strani Skupine. Prenesena kupnina vsebuje tudi pošteno vrednost zneska, katerega plačilo je odvisno od prihodnjih dogodkov, in pravice prevzete družbe do plačil z delnicami, ki jih je v poslovni združitvi treba nadomestiti. V primeru, da se prejšnja razmerja med Skupino in prevzeto družbo prekinejo zaradi poslovne združitve, se vrednost prekinitve (navedena v pogodbi) in vrednost netržnega dela odštejeta od prenesene kupnine in pripoznata med drugimi stroški. Pogojna obveznost prevzete družbe se v poslovni združitvi upošteva takrat, ko ta obveznost predstavlja tekočo obvezo in izhaja iz preteklih dogodkov ter če je njeno pošteno vrednost mogoče zanesljivo izmeriti. Skupina vrednoti neobvladujoče deleže po sorazmernem deležu v razpoznavnem sredstvu prevzete družbe. Odvisne družbe Odvisne družbe so družbe, ki jih obvladuje nadrejena družba DZS, d.d. Obvladovanje obstaja, ko ima družba zmožnost odločati o finančnih in poslovnih usmeritvah podjetja za pridobivanje koristi iz njegovega delovanja. Računovodski izkazi odvisnih družb so vključeni v skupinske računovodske izkaze od datuma, ko se obvladovanje začne, do datuma, ko preneha. Računovodske usmeritve odvisnih družb so bile spremenjene in usklajene z usmeritvami Skupine. Izgube, ki se nanašajo na neobvladujoče deleže v odvisni družbi se razporedijo v postavko neobvladujoči deleži, četudi bo potem postavka izkazovala negativno stanje. Prevzemi družb, ki so pod skupnim upravljanjem Poslovne združitve, ki nastanejo na podlagi prenosov deležev v družbah, ki so pod skupnim upravljanjem družbenika, ki obvladuje Skupino se obračunavajo kot da bi do prevzema prišlo na začetku najzgodnejše primerjave primerjalnega obdobja ali, če kasneje, na dan ko je prišlo do skupnega upravljanja; zaradi tega se primerjave prenovijo. Prevzeta sredstva in obveznosti se pripoznajo po knjigovodski vrednosti, ki je že prej zapisana v konsolidiranih računovodskih izkazih obvladujoče družbe Skupine. Praviloma se za prevzeme družb pod skupnim upravljanjem ne uporablja MSRP 3, torej se združitev oziroma pripojitev opravi po knjigovodskih vrednostih. Razlika med prevzetimi sredstvi in obveznostmi in zamenjanimi delnicami prevzete družbe za delnice prevzemne družbe se pripozna neposredno v kapitalu kot povečanje oziroma zmanjšanje prenesenega poslovnega izida. 46 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Izguba obvladovanja Po izgubi obvladovanja Skupina odpravi pripoznanje sredstev in obveznosti odvisnega podjetja, neobvladujočih deležev, kot tudi pripoznanje drugih sestavin kapitala, ki se nanašajo na odvisno podjetje. Kakršnikoli presežki ali primanjkljaji, ki se pojavijo pri izgubi obvladovanja se pripozna v poslovnem izidu. Če Skupina zadrži kakšen delež v prejšnji odvisni družbi, se ta delež izmeri po pošteni vrednosti na datum, ko se obvladovanje izgubi. Kasneje se ta delež obračuna v kapitalu kot naložba v pridruženo družbo (obračunan po kapitalski metodi) ali kot za prodajo razpoložljivo finančno sredstvo, odvisno od stopnje zadržanega vpliva. Naložbe v pridružene družbe in skupaj obvladovane družbe Pridružene družbe so družbe, v katerih ima Skupina pomemben vpliv, ne obvladuje pa njihove finančne in poslovne usmeritve. Skupaj obvladovane družbe so družbe, katerih gospodarska delovanja so pod skupnim obvladovanjem Skupine in ki so nastala na podlagi pogodbenega sporazuma, po katerem so potrebne soglasne finančne in poslovne odločitve. Naložbe v pridružene družbe in skupaj obvladovane družbe se obračunavajo po kapitalski metodi. Skupinski računovodski izkazi zajemajo delež Skupine v dobičkih in izgubah skupaj obvladovanih družb, izračunan po kapitalski metodi, po opravljeni uskladitvi računovodskih usmeritev, od datuma, ko se pomemben vpliv začne, do datuma, ko se konča. Če je delež Skupine v izgubah pridružene družbe ali skupaj obvladovane družbe večji kot njen delež, se knjigovodska vrednost deleža Skupine (vključno z vsemi dolgoročnimi naložbami) zmanjša na nič, delež v nadaljnjih izgubah pa se preneha pripoznavati, toda le v obsegu, za katerega ima Skupina obvezo ali je opravila plačila v imenu pridružene družbe ali skupaj obvladovane družbe. Posli izvzeti iz konsolidacije Pri sestavi konsolidiranih računovodskih izkazov so izločena stanja, dobički in izgube, ki izhajajo iz poslov znotraj Skupine. Nerealizirani dobički iz poslov s pridruženimi podjetji (obračunani po kapitalski metodi) se izločijo le do obsega deleža Skupine v tem podjetju. Nerealizirane izgube se izločijo na enak način kot dobički pod pogojem, da ne obstaja dokaz o oslabitvi. Finančne naložbe V skladu z MSRP skupina dolgoročne in kratkoročne finančne naložbe razvršča v 4 skupine finančnih naložb: 1. skupina: finančne naložbe po pošteni vrednosti skozi poslovni izid 2. skupina: finančne naložbe v posesti do zapadlosti 3. skupina: posojila in terjatve 4. skupina: za prodajo razpoložljive finančne naložbe Naložbe v netržne vrednostne papirje oziroma deleže so razvrščene v četrto skupino. Vse skupine finančnih naložb se pripoznajo po datumu trgovanja. Ob zaključku poslovnega leta, če je to dovoljeno in primerno, skupina posamezne dolgoročne in kratkoročne finančne naložbe ustrezno prerazvrsti v drugo skupino. Ob pripoznanju se finančna naložba izmeri po pošteni vrednosti. V kolikor gre za finančne naložbe, merjene po odplačni vrednosti in finančne naložbe merjene po pošteni vrednosti prek presežka iz prevrednotenja in naložbe merjene po nabavni vrednosti, se pošteni vrednosti prištejejo še stroški posla, ki so neposredno 47 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 povezani s pridobitvijo finančne naložbe. Vrednotenje finančne naložbe je odvisno od tega, v katero skupino je posamezna finančna naložba razvrščena: Finančne naložbe, razvrščene v 1. skupino so vrednotene po pošteni vrednosti. Poštena vrednost je tržno oblikovana vrednost (enotni borzni tečaj delnic, objavljena dnevna vrednost enote premoženja vzajemnega sklada, enotni tečaj obveznice, vrednost terminske pogodbe,...) ali pa je poštena vrednost ugotovljena z uporabo modela vrednotenja na podlagi cenitve. Sprememba poštene vrednosti za finančne naložbe v 1. skupini se pripozna v izkazu poslovnega izida kot finančni prihodek oziroma odhodek. Finančne naložbe, razvrščene v 2. in 3. skupino so vrednotene po odplačni vrednosti. Odplačna vrednost je znesek, s katerim se finančna naložba izmeri ob začetnem pripoznanju, zmanjšan za odplačila glavnice, povečan oziroma zmanjšan za amortizacijo diskonta oziroma premije (po metodi veljavnih obresti) ter zmanjšan za morebitne oslabitve. Finančne naložbe, razvrščene v 4. skupino, so merjene bodisi po nabavni vrednosti bodisi v skladu z MRS 39 po pošteni vrednosti. Poštena vrednost je tržno oblikovana vrednost (enotni borzni tečaj delnic, objavljena dnevna vrednost enote premoženja vzajemnega sklada, enotni tečaj obveznice, vrednost terminske pogodbe,...) ali pa je poštena vrednost ugotovljena z uporabo modela vrednotenja na podlagi cenitve. Cenitev pooblaščenega cenilca se bo izvajala vsakič, ko se bo ocenilo, da bi se poštena vrednost naložbe lahko pomembno razlikovala od pripoznane knjigovodske vrednosti. Sprememba poštene vrednosti za finančne naložbe v 4. skupini se pripozna v presežku iz prevrednotenja. Finančni prihodek kot posledica odprave presežka iz prevrednotenja za finančne naložbe v 4. skupini se pripozna ob prodaji finančne naložbe oziroma odpravi pripoznanja le – te. Pripoznanje finančne naložbe je odpravljeno, kadar potečejo pogodbene pravice do denarnih tokov iz naslova finančne naložbe. Na datum vsakega poročanja skupina oceni, ali obstajajo nepristranski dokazi o morebitni oslabljenosti finančne naložbe. V kolikor taki razlogi obstajajo, jih je potrebno oceniti in določiti vrednost izgube zaradi oslabitve. Izguba kot posledica prevrednotenja zaradi oslabitve, ki je ni mogoče poravnati s presežkom iz prevrednotenja, se pripozna kot finančni odhodek v izkazu poslovnega izida. Pri finančnih naložbah v posesti do zapadlosti v plačilo ter posojilih in terjatvah, ki so izkazane po odplačni vrednosti, se izguba zaradi oslabitve odpravi, če je naknadno povečanje nadomestljive vrednosti sredstva mogoče nepristransko povezati z dogodkom, ki je nastal po pripoznanju oslabitve. Izguba zaradi oslabitve se odpravi prek poslovnega izida. Znesek izgube se izmeri kot razlika med knjigovodsko vrednostjo sredstva in sedanjo vrednostjo pričakovanih prihodnjih denarnih tokov (razen prihodnjih kreditnih izgub, ki še niso nastale), ki so diskontirani po izvirni veljavni obrestni meri finančnega sredstva (to je, po veljavni obrestni meri, izračunani pri začetnem pripoznanju). Izgube zaradi oslabitve, ki je pripoznana za finančno naložbo, razpoložljivo za prodajo, ki je merjena po nabavni vrednosti, ni mogoče odpraviti. Znesek izgube se izmeri kot razlika med knjigovodsko vrednostjo finančnega sredstva in sedanjo vrednostjo pričakovanih prihodnjih denarnih tokov, diskontirani po trenutni tržni donosnosti za podobna finančna sredstva. Izgube zaradi oslabitve, ki so pripoznane za finančno naložbo v kapitalski instrument, razvrščen kot razpoložljiv za prodajo, ni mogoče razveljaviti prek poslovnega izida. Če se poštena vrednost dolgovnega instrumenta, razvrščenega kot razpoložljivega za prodajo, poveča in je mogoče povečanje nepristransko povezati z dogodkom, ki je nastal po pripoznanju izgube zaradi oslabitve v poslovnem izidu, je potrebno izgubo zaradi oslabitve razveljaviti prek poslovnega izida kot finančni prihodek. Znesek izgube pri za prodajo razpoložljivih finančnih naložbah po pošteni vrednosti se izmeri kot razlika med nabavno vrednostjo in sprotno pošteno 48 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 vrednostjo, zmanjšana za izgubo zaradi oslabitve takšnega finančnega sredstva, ki je bila prej pripoznana v poslovnem izidu. Zaloge Zaloge se vrednotijo po izvirni vrednosti ali čisti iztržljivi vrednosti in sicer po manjši izmed njiju. Zaloge nedokončane proizvodnje in končanih proizvodov se ob začetnem pripoznanju ovrednotijo po po spremenljivih proizvajalnih stroških, ki vsebujejo neposredne stroške materiala, avtorskih honorarjev, avtorizacij in storitev. Količinska enota zaloge materiala in trgovskega blaga se ob začetnem pripoznanju ovrednoti po nabavni ceni, ki jo sestavljajo nakupna cena, uvozne in druge nevračljive nakupne dajatve ter neposredni stroški nabave. Med nevračljive nakupne dajatve se všteva tudi tisti davek na dodano vrednost, ki se ne povrne. Nakupna cena se zmanjša za dobljene popuste. Skupina za zmanjševanje količin proizvodov in polproizvodov in trgovskega blaga v zalogi uporablja metodo tehtanih povprečnih cen in metodo zaporednih cen FIFO. Zaloge se zaradi okrepitve ne prevrednotujejo. Zaloge se zaradi oslabitve prevrednotujejo, če njihova knjigovodska vrednost presega njihovo čisto iztržljivo vrednost. Terjatve Poslovni cikel je daljši od 1 leta, zato se terjatve v tem obdobju obravnavajo kot kratkoročne. Med dolgoročnimi poslovnimi terjatvami izkazujemo dolgoročne blagovne kredite, dane za odkup stanovanj in prodajo blaga. Kratkoročne poslovne terjatve so sestavljene iz terjatev do kupcev iz naslova prodaje in iz drugih terjatev, predvsem iz naslova obresti za dana posojila, odkupljene oziroma odstopljene terjatve ter druge terjatve iz pogodbenih razmerij. Terjatve vseh vrst se v začetku izkazujejo z zneski, ki izhajajo iz ustreznih listin, ob predpostavki, da bodo poplačane. Terjatve, za katere obstaja domneva, da ne bodo poravnane ali niso poravnane v rednem roku, so popravljene z naslednjo metodo oblikovanja popravka vrednosti: Podjetje za terjatve do kupcev mesečno preko popravka vrednosti terjatev evidentira prevrednotovalne poslovne odhodke: 0,5 odstotka od fakturirane prodaje domačim in tujim pravnim osebam, 5 odstotkov od fakturirane prodaje fizičnim osebam na kredit (brez prodaje po predračunih). Višina popravkov, izračunanih na podlagi usmeritev iz prejšnjih dveh odstavkov, se ob koncu leta preveri in uskladi z zneski odprtih terjatev ob koncu leta, upoštevaje njihovo starost in stopnjo oziroma verjetnost izterljivosti. Za ostale terjatve iz poslovanja se glede na presojo posamezno oblikujejo popravki vrednosti. Odpisi vrednosti terjatev se izvajajo dosledno preko kontov popravkov vrednosti terjatev kar pomeni, da so bile terjatve, ki se dokončno izbrišejo iz računovodskih evidenc na podlagi ustreznih dokaznih listin in sklepa uprave, predhodno oslabljene. 49 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Denarna sredstva Denarne ustreznike predstavljajo gotovina v blagajnah, čeki občanov, depoziti pri bankah z rokom zapadlosti do 12 mesecev, sredstva na bankah na vpogled ter takoj udenarljivi dolžniški vrednostni papirji. Negativna stanja oziroma prekoračitve na transakcijskih računih se izkazujejo kot prejeta posojila. Kapital Pridobljene lastne delnice ali poslovni deleži se odštevajo od kapitala. V poslovnem izidu se ob nakupu, prodaji, izdaji ali umiku ne pripozna dobiček ali izguba iz tega posla oziroma se vse razlike poračunavajo s kapitalom. Dividende se pripoznajo kot obveznosti v obdobju, v katerem skupščina sprejme sklep o njihovi delitvi. Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve Skupina v bilanci stanja izkaže rezervacije, če ima zaradi preteklega dogodka sedanjo pravno ali posredno obvezo in če obstaja verjetnost, da bo za poravnavo te obveze potreben odtok dejavnikov, ki omogočajo gospodarske koristi. Kjer je učinek časovne vrednosti denarja bistven, se znesek rezervacije določi z diskontiranjem pričakovanih prihodnjih denarnih tokov po obrestni meri pred obdavčitvijo. Ta odraža obstoječe ocene časovne vrednosti denarja in po potrebi tudi tveganja, ki so značilna za obveznost. Učinek iz naslova diskontiranja se izkazuje kot finančni odhodek oziroma prihodek. Če skupina z veliko gotovostjo pričakuje, da bo nekatere ali vse izdatke, potrebne za poravnavo rezervacije, povrnila druga stranka, se povračila pripoznajo kot posebno sredstvo, ki ne presega zneska rezervacije. Pri tem se odhodki za rezervacije poračunajo s prihodki od pripoznanja sredstva. Rezervacije se zmanjšujejo neposredno za stroške oziroma odhodke, za pokrivanje katerih so oblikovane, kar pomeni, da se v izkazu poslovnega izida ne pojavljajo več, razen v primeru rezervacij za kočljive pogodbe in dolgoročno odloženih prihodkov, katerih poraba se prenaša med poslovne prihodke. Obveznosti Dolgovi se merijo po odplačni vrednosti po metodi efektivnih obresti. Če se pomembni zneski dolgov ne obrestujejo, se izkazujejo po diskontirani vrednosti, pri čemer se upošteva povprečna obrestna mera, ki jo v primerljivih poslih dosega skupina. Če se dejanska oziroma dogovorjena obrestna mera ne razlikuje pomembno od efektivne obrestne mere, se v bilanci izkazujejo po začetni pripoznani vrednosti, zmanjšani za odplačila. Prihodki Prihodki so povečanja gospodarskih koristi v obračunskem obdobju v obliki povečanj sredstev ali zmanjšanj dolgov. Prek poslovnega izida vplivajo na velikost kapitala. Prihodki se razčlenjujejo na poslovne prihodke, finančne prihodke in druge prihodke. Prihodki iz prodaje proizvodov se pripoznajo v izkazu poslovnega izida, ko skupina na kupca prenese pomembna tveganja in koristi, povezane z lastništvom proizvodov. Prihodki od prodaje proizvodov, trgovskega blaga in materiala se merijo na podlagi prodajnih cen, navedenih v računih ali drugih listinah, zmanjšanih za 50 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 popuste, odobrene ob prodaji ali kasneje, tudi zaradi zgodnejšega plačila. Prihodki iz opravljenih storitev se v izkazu poslovnega izida pripoznajo glede na stopnjo dokončanosti posla na datum bilance stanja. Stopnja dokončanosti se oceni s pregledom opravljenega dela. Prihodki se ne pripoznajo, če se pojavi negotovost glede poplačljivosti nadomestila in z njim povezanih stroškov ali možnosti vračila proizvodov ali pa glede na nadaljnje odločanje o prodanih proizvodih. Prihodki od najemnin iz naložbenih nepremičnin se pripoznavajo med prihodki enakomerno med trajanjem najema. Državne podpore se v začetku pripoznajo v računovodskih izkazih kot odloženi prihodki, kadar obstaja sprejemljivo zagotovilo, da bo skupina te podpore prejela in da bo izpolnila pogoje v zvezi z njimi. Državne podpore, prejete za kritje stroškov, se pripoznajo strogo dosledno kot prihodki v obdobjih, v katerih nastanejo zadevni stroški, ki naj bi jih podpore nadomestile. S sredstvi povezane državne podpore se v izkazu poslovnega izida pripoznavajo strogo dosledno med drugimi prihodki iz poslovanja v dobi koristnosti takega sredstva. Prihodki iz obresti se pripoznajo v izkazu poslovnega izida ob njihovem nastanku z uporabo metode efektivne obrestne mere. Prihodki od dividend se v izkazu poslovnega izida pripoznajo na dan, ko je uveljavljena delničarjeva pravica do plačila. Kot finančni prihodki so v izkazu poslovnega izida izkazane tudi pozitivne tečajne razlike, dobički iz instrumentov za varovanje pred tveganjem in drugi prihodki, ki izhajajo iz finančnih naložb. Odhodki Odhodki se razčlenjujejo na poslovne odhodke, finančne odhodke in druge odhodke. Nabavna vrednost prodanega blaga vsebuje neto fakturno vrednost prodanega blaga, izdatke za carino in druge uvozne dajatve, ki so zaračunane po dobaviteljevi ceni, prevozne stroške, stroške zavarovanja in druge odvisne nabavne stroške. Proizvajalni stroški prodanih količin ter stroški prodajanja in splošnih dejavnosti so odvisni od metode vrednotenja zalog, opisani pod poglavjem zaloge. Prevrednotovalni poslovni odhodki nastajajo zaradi oslabitve osnovnih in obratnih sredstev, terjatev in zalog, pa tudi zaradi izgube pri prodaji neopredmetenih sredstev in opredmetenih osnovnih sredstev v primerjavi z njihovo knjigovodsko vrednostjo. Finančni odhodki obsegajo obresti od posojil, ki se izračunavajo po metodi efektivne obrestne mere, negativne tečajne razlike, izgube iz instrumentov za varovanje pred tveganjem in druge odhodke, ki izhajajo iz finančnih naložb. Davek od dobička Davek od dobička oziroma izgube poslovnega leta obsega odmerjeni in odloženi davek. Odmerjeni davek je tisti, ki bo odveden od obdavčljivega dobička za poslovno leto, z uporabo davčnih stopenj, uveljavljenih na datum bilance stanja, ob morebitni prilagoditvi davčnih obveznosti v povezavi s preteklimi poslovnimi leti. Pri izkazovanju odloženega davka se uporablja metoda obveznosti bilance stanja, pri čemer se upoštevajo začasne razlike med knjigovodsko vrednostjo in davčno vrednostjo sredstev ter obveznosti. Odložena obveznost za davek se pripozna za vse začasne razlike, razen: dobro ime v primeru, da ne gre za davčno priznan odhodek; 51 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 začetno pripoznanje sredstev ali obveznosti v poslovnem dogodku, ki ni združitev, delitev, zamenjava kapitalskih deležev ter prenos dejavnosti, in ne vpliva na računovodski niti na obdavčljivi dobiček; razlike v zvezi z naložbami v odvisne družbe, podružnice in pridružene družbe ter deleži v skupnih podvigih v tisti višini, za katero obstaja verjetnost, da ne bo odpravljena v predvidljivi prihodnosti. Odložena terjatev za davek se pripozna za vse začasne razlike, neizrabljeni davčni dobropisi in davčne izgube v višini, za katero obstaja verjetnost, da bo na razpolago prihodnji obdavčljivi dobiček, v breme katerega bo mogoče uporabiti odloženo terjatev, razen: če razlike izhajajo iz začetno pripoznanih sredstev ali obveznosti ali obveznosti v poslovnem dogodku, ki v času nastanka ne vpliva niti na računovodski dobiček niti na obdavčljivi dobiček, razen če gre za terjatve iz poslovne združitve, delitve, zamenjave kapitalskega deleža ali prenosa dejavnosti; če razlike izhajajo iz finančnih naložb v odvisne družbe, podružnice in pridružene družbe ter deležev v skupnih podvigih in ni verjetno da bodo začasne razlike odpravljene v predvidljivi prihodnosti Ob sestavitvi bilance stanja skupina ponovno oceni prej nepripoznane terjatve za odloženi davek in jih pripozna, če je verjetno, da bo prihodnji obdavčljivi dobiček omogočil uporabo terjatev za odloženi davek. Skupina zmanjša knjigovodsko vrednost terjatev za odloženi davek, če ni več verjetno, da bo na razpolago dovolj obdavčljivega dobička. Vsako takšno zmanjšanje se odpravi, če postane verjetno, da bo na razpolago zadosten obdavčljivi dobiček. Davek od dobička se izkaže v izkazu poslovnega izida, razen v tistem delu, v katerem se nanaša neposredno na postavke izkazane v kapitalu in se zato izkazuje med kapitalom. 52 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 POJASNILA K RAČUNOVODSKIM IZKAZOM Neopredmetena sredstva in dolgoročne aktivne časovne razmejitve Pravice do intelektualne Neopredmetena Dolgoročno Stroški lastnine in sredstva v odloženi Dobro Dani razvijanja druge pravice pridobivanju stroški ime predujmi Skupaj 607.954 4.488.710 - 363.321 15.466.362 - 20.926.347 - - - - - - - 607.954 4.488.710 - 363.321 15.466.362 - 20.926.347 Pridobitve - 336.652 46.029 460.473 - 4.007 847.161 Vstop družb v skupino - - - - - - - Slabitev podjetij v skupini - - - - - - - (79.795) 125.824 (46.029) - - - - Odtujitve - - - - - - - Izločitev družb iz skupine - - - - - - - Prenos dolgoročnih AČR na stroške - - - (150.472) - - (150.472) Oslabitve - (147.261) - - - - (147.261) Odpisi - - - - - - - Prerazvrstitve - 742 - - - - 742 (v EUR) Nabavna vrednost 31. decembra 2013 Prilagoditve 1. januarja 2014 Prenos z investicij v teku Tečajne razlike 31. decembra 2014 (2.763) (717) - - - - (3.480) 525.396 4.803.950 - 673.322 15.466.362 4.007 21.473.037 487.408 2.767.086 - 71.140 - - 3.325.634 - - - - - - - 487.408 2.767.086 - 71.140 - - 3.325.634 Nabrani popravek vrednosti 31. decembra 2013 Prilagoditve 1. januarja 2014 37.148 335.219 - - - - 372.367 Vstop družb v skupino - - - - - - - Odtujitve - - - - - - - Izločitev družb iz skupine - - - - - - - Prenos na kratkoročna sredstva - - - 834 - - 834 Oslabitve - (147.260) - - 3.937.725 - 3.790.465 Odpisi - - - - - - - (2.215) (247) - - - - (2.462) Amortizacija v letu Tečajne razlike - - - - - - - 522.341 2.954.798 - 71.974 3.937.725 - 7.486.838 31. decembra 2013 120.546 1.721.624 - 292.181 15.466.362 - 17.600.713 1. januarja 2014 120.546 1.721.624 - 292.181 15.466.362 - 17.600.713 3.055 1.849.152 - 601.348 11.528.637 4.007 13.986.199 Prerazvrstitve 31. decembra 2014 Neodpisana vrednost 31. decembra 2014 Med neopredmetenimi dolgoročnimi sredstvi so premoženjske pravice za programsko opremo, dolgoročni odloženi stroški, licence in franšize, blagovne znamke in izdajateljske pravice ter dobro ime iz konsolidacije. Podlaga za njihovo merjenje je njihova nabavna vrednost z vsemi pripadajočimi stroški. Dobro ime v višini 11.528.637 EUR predstavlja presežek nabavne vrednosti kupljenih deležev nad pripadajočo vrednostjo kapitala odvisnih podjetij. V letu 2014 je Skupina DZS slabila izkazano dobro ime v višini 3.937.725 EUR. Za pridobitev neopredmetenih sredstev na dan 31.12.2014 izkazujemo 3.875 EUR kratkoročnih obveznosti do dobaviteljev. 53 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Opredmetena osnovna sredstva (v EUR) Nabavna vrednost 31. decembra 2013 Pri l a godi tve 1. januarja 2014 Pri dobi tve Prenos z i nves tici j v teku Odtuji tve Prenos na kra tkoročna s reds tva Os l a bi tve Odpi s i Prera zvrs titve Teča jne ra zl i ke 31. decembra 2014 Nabrani popravek vrednosti 31. decembra 2013 Pri l a godi tve 1. januarja 2014 Amortiza ci ja v l etu Popra vek PV i z pretekl i h l et Odtuji tve Os l a bi tve Odpi s i Teča jne ra zl i ke 31. decembra 2014 Neodpisana vrednost 31. decembra 2013 1. januarja 2014 31. decembra 2014 Zemljišča Proizvajalne naprave in Zgradbe stroji 106.559.551 168.630.518 106.559.551 168.630.518 7.747 299.140 (170.919) (230.861) 106.396.379 168.698.797 Druge Vlaganja v naprave in tuja osnovna oprema sredstva 21.943 21.943 43.012 (51.088) 13.867 35.876.427 35.876.427 177.434 340.667 (1.346.796) (301.247) (88.339) (4.726) 34.653.420 1.111.084 1.111.084 1.111.084 Osnovna sredstva v pridobivanju Predujmi za osnovna sredstva 1.445.744 1.445.744 684.272 (647.554) (742) 1.481.720 128.143 128.143 (582) 127.561 17.876 17.876 (2.936) 14.940 69.141.417 69.141.417 4.281.768 (27.794) (192.771) 73.202.620 (69.113) (69.113) 25.942 (51.088) (94.259) 27.247.775 27.247.775 2.198.427 (1.247.151) (300.642) (87.708) (3.971) 27.806.730 498.788 498.788 56.402 555.190 - - 106.541.675 106.541.675 106.381.439 99.489.101 99.489.101 95.496.177 91.056 91.056 108.126 8.628.652 8.628.652 6.846.690 612.296 612.296 555.894 1.445.744 1.445.744 1.481.720 128.143 128.143 127.561 Druga opred osnovna sredstva Skupaj 105.133 313.878.543 105.133 313.878.543 904.718 (1.748.576) (352.335) (88.339) (742) (5.308) 105.133 312.587.961 - 96.836.743 96.836.743 6.562.539 (27.794) (1.442.858) (351.730) (87.708) (3.971) 101.485.221 105.133 217.041.800 105.133 217.041.800 105.133 211.102.740 Kot jamstvo za dolgove imamo zastavljene nepremičnine. Knjigovodska vrednost vseh zastavljenih nepremičnin, izkazanih med opredmetenimi osnovnimi sredstvi, naložbenimi nepremičninami in sredstvi za prodajo, na dan 31.12.2014 znaša 134.797.541 EUR. Na delu osnovnih sredstev in finančnih naložb družbe DZS, d.d. je vpisana prepoved razpolaganja v višini 18.503.706 EUR do 1.6.2015. Za pridobitev opredmetenih osnovnih sredstev na dan 31.12.2014 izkazujemo 271.958 EUR kratkoročnih obveznosti do dobaviteljev, ki bodo poravnane v letu 2015. Na podlagi sprejetih računovodskih usmeritev Skupina DZS vrednoti zemljišča po pošteni vrednosti na podlagi cenitev neodvisnih pooblaščenih cenilcev. Tako ugotovljena poštena vrednost zemljišč je na dan 31.12.2014 izkazana v višini 10.381.439 EUR. Knjigovodska vrednost, ki bi bila pripoznana, če bi se prevrednotena zemljišča izkazovala po modelu nabavne vrednosti, znaša 35.798.439 EUR. Osnovna sredstva v finančnem najemu (v EUR) Knjigovodska vrednost zgradb v finančnem najemu Knjigovodska vrednost opreme v finančnem najemu Skupaj 31.12.2014 15.297.715 401.535 15.699.250 31.12.2013 15.457.334 439.634 15.896.968 Osnovna sredstva, pridobljena s finančnim najemom, se nanašajo na poslovne prostore in opremo na Letališki cesti v Ljubljani, ki jih uporablja DZS, d.d. in osebna vozila, ki jih ima v finančnem najemu družba Suprima, d.o.o. 54 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Naložbene nepremičnine 31.12.2014 3.537.690 3.833.910 7.371.600 (v EUR) Zemljišča Zgradbe Skupaj (v EUR) Nabavna vrednost 31. decembra 2013 1. januarja 2014 Pridobitve Odtujitve 31. decembra 2014 Nabrani popravek vrednosti 31. decembra 2013 1. januarja 2014 Amortizacija v letu Odtujitve 31. decembra 2014 Neodpisana vrednost 31. decembra 2013 1. januarja 2014 31. decembra 2014 31.12.2013 3.544.432 4.562.726 8.107.158 11.043.457 11.043.457 13.605 (1.154.302) 9.902.760 2.936.299 2.936.299 281.527 (686.666) 2.531.160 8.107.158 8.107.158 7.371.600 Prihodki od najemnin in podobno (v EUR) Naložbene nepremičnine Prihodki od najemnin Neposredni odhodki naložbenih nepremičnin, ki prinašajo najemnine Neposredni odhodki naložbenih nepremičnin, ki ne prinašajo najemnine Skupaj 2014 2013 1.074.492 30.292 23.570 1.128.354 1.096.206 67.000 27.631 1.190.837 Med naložbenimi nepremičninami Skupine DZS izkazujemo zgradbe oziroma dele zgradb ter pripadajoča zemljišča, ki jih oddajamo za daljše časovno obdobje. Ocenjujemo, da je poštena vrednost naložbenih nepremičnin v okviru neodpisane vrednosti teh nepremičnin. Dolgoročne finančne naložbe (v EUR) Dolgoročne finančne naložbe, razen posojil Delnice in deleži v pridruženih družbah Druge delnice in deleži Druge dolgoročne finančne naložbe Dolgoročna posojila Dolgoročna posojila drugim Skupaj 31.12.2014 4.909.781 2.581.118 1.127.626 1.201.037 122.745 122.745 5.032.526 31.12.2013 4.725.183 2.506.336 1.181.970 1.036.877 122.745 122.745 4.847.928 (v EUR) Finančne naložbe po pošteni vrednosti prek izkaza poslovnega izida Posojila Finančne naložbe, razpoložljive za prodajo Skupaj 31.12.2014 122.745 4.909.781 5.032.526 31.12.2013 33.966 122.745 4.691.217 4.847.928 55 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 (v EUR) Posojila Dolgoročna posojila, dana drugim, tudi dani finančni najem Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 122.745 122.745 122.745 122.745 (v EUR) Finančne naložbe po pošteni vrednosti prek izkaza poslovnega izida Druge dolgoročne finančne naložbe - druge naložbe v delnice in deleže Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 - 33.966 33.966 33.966 (v EUR) Finančne naložbe, razpoložljive za prodajo Naložbe v pridružene in skupaj obvladovane družbe, izmerjene po nabavni vrednosti Druge naložbe, izmerjene po nabavni vrednosti - naložbe v delnice in deleže - druge finančne naložbe Druge naložbe, izmerjene po pošteni vrednosti prek kapitala - naložbe v delnice in deleže - druge finančne naložbe Oslabitev za prodajo razpoložljivih naložb - v delnice in deleže pridruženih družb - v delnice in deleže drugih družb Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 2.727.962 3.461.919 3.424.278 37.641 2.391.811 1.228.415 1.163.396 (3.671.911) (146.844) (3.525.067) 4.909.781 2.653.180 3.463.627 3.425.986 37.641 2.297.432 1.298.196 999.236 (3.723.022) (146.844) (3.576.178) 4.691.217 Gibanje dolgoročnih finančnih naložb (v EUR) Kosmata vrednost Stanje 31.12.2013 Povečanja Nova posojila, nakupi Prevrednotenje - tečajne razlike Prenos iz kratkoročnih posojil Neizplačani pripadajoči dobički ali izgube Pripis obresti Prevrednotenje na pošteno vrednost Prenos iz podjetij v skupini na druge finančne naložbe Zmanjšanja Odplačila, prodaje Prenos na kratkoročni del Dokončen odpis Prevrednotenje na pošteno vrednost Stanje 31.12.2014 Popravek vrednosti Stanje 31.12.2013 Povečanja Oblikovanje popravka vrednosti v letu Prenos iz kratkoročnega dela Zmanjšanja Izterjane odpisane naložbe Dokončen odpis Prenos na kratkoročni del Stanje 31.12.2014 Čista vrednost 31.12.2013 Čista vrednost 31.12.2014 Finančne naložbe po pošteni vrednosti prek IPI Delnice in deleži v pridruženih družbah Posojila Finančne naložbe, razpoložljive za prodajo Skupaj 33.966 2.653.180 122.745 6.117.960 8.927.851 - 74.782 - 958 - 501.265 184.745 - 502.223 74.782 184.745 - (33.966) - 2.727.962 (958) 122.745 (322.982) (270.357) 6.210.631 (323.940) (33.966) (270.357) 9.061.338 - 146.844 - 3.933.079 4.079.923 - - - 9.439 - 9.439 - 33.966 - 146.844 2.506.336 2.581.118 122.745 122.745 (60.550) 3.881.968 2.184.881 2.328.663 (60.550) 4.028.812 4.847.928 5.032.526 56 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Na podlagi sprejete računovodske usmeritve je družba DZS, d.d. v preteklih letih v skladu z MRS 27 in MRS 39 upoštevala vrednotenje pomembnih deležev v odvisne družbe (Dnevnik, d.d., Terme Čatež, d.d., Suprima, d.o.o.) na podlagi cenitve pooblaščenih ocenjevalcev vrednosti podjetij. Izbrani model vrednotenja v postopku uskupinjevanja ne vpliva na konsolidirane izkaze. Skupina DZS je v letu 2014 oblikovala 9.439 EUR popravkov vrednosti dolgoročnih finančnih naložb zaradi oslabitev. Kot jamstvo za dolgove imamo zastavljene vrednostne papirje, katerih knjigovodska vrednost je 98.003.187 EUR. Kratkoročne finančne naložbe (v EUR) Kratkoročne finančne naložbe, razen posojil Delnice in deleži v pridruženih družbah Druge delnice in deleži Druge kratkoročne finančne naložbe Kratkoročna posojila Kratkoročna posojila družbam v skupini Kratkoročna posojila, dana pridruženim družbam Kratkoročna posojila drugim Dani kratkoročni depoziti Skupaj 31.12.2014 21.004.906 5.470.839 15.289.962 244.105 12.645.651 2.240.000 7.021.631 3.384.020 33.650.557 31.12.2013 24.728.417 6.181.140 18.086.575 460.702 18.475.573 2.240.000 10.647.129 5.588.444 43.203.990 (v EUR) Posojila Finančne naložbe, razpoložljive za prodajo Skupaj 31.12.2014 12.645.651 21.004.906 33.650.557 31.12.2013 18.475.573 24.728.417 43.203.990 (v EUR) Posojila Kratkoročna posojila, dana pridruženim in skupaj obvladovanim družbam Kratkoročna posojila, dana drugim Dani kratkoročni depoziti Oslabitev kratkoročno danih posojil - danih družbam v skupini - danih drugim Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 (v EUR) Finančne naložbe, razpoložljive za prodajo Naložbe v pridružene in skupaj obvladovane družbe, izmerjene po nabavni vrednosti Druge naložbe, izmerjene po nabavni vrednosti - naložbe v delnice in deleže - druge finančne naložbe Naložbe v pridružene in skupaj obvladovane družbe, izmerjene po pošteni vrednosti prek kapitala Druge naložbe, izmerjene po pošteni vrednosti prek kapitala - naložbe v delnice in deleže - druge finančne naložbe Oslabitev za prodajo razpoložljivih naložb - v delnice in deleže drugih družb - oslabitev drugih naložb Skupaj 57 2.240.000 11.016.686 3.384.020 (3.995.055) (3.995.055) 12.645.651 2.240.000 12.068.154 5.588.444 (1.421.025) (1.421.025) 18.475.573 31.12.2014 31.12.2013 4.193.104 18.146.653 17.708.653 438.000 1.277.735 3.850.903 3.825.798 25.105 (6.463.489) (6.244.489) (219.000) 21.004.906 4.193.104 19.148.469 18.710.469 438.000 1.988.036 3.285.901 3.263.199 22.702 (3.887.093) (3.887.093) 24.728.417 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Gibanje kratkoročnih finančnih naložb (v EUR) Kosmata vrednost Stanje 31.12.2013 Povečanja Nova posojila, nakupi Vstop družb v skupino Pripis obresti Neizplačani pripadajoči dobički ali izgube Dobro/slabo ime pridruženih družb Prenos iz dolgoročnega dela Prevrednotenje na pošteno vrednost Prenos negativnega presežka iz prevrednotenja Prenos iz skupine med druge fin. naložbe Zmanjšanja Odplačila, prodaje Izločitev družb iz skupine Prevrednotenje - tečajne razlike Prenos na dolgoročni del Dokončen odpis Prevrednotenje na pošteno vrednost Stanje 31.12.2014 Popravek vrednosti Stanje 31.12.2013 Povečanja Oblikovanje popravka vrednosti v letu Zmanjšanja Dokončen odpis naložb Stanje 31.12.2014 Čista vrednost 31.12.2013 Čista vrednost 31.12.2014 Finančne naložbe v pridružene družbe Kratkoročni depoziti Finančne Dani naložbe kratkoročna razpoložljive posojila za prodajo 6.181.140 5.588.444 14.358.154 22.085.734 48.213.472 (195.312) 709.584 - 21.375.855 4.050 - 33.927 26.461 - 539.109 52.217 - 21.409.782 30.511 (195.312) 709.584 539.109 52.217 - (1.224.573) 5.470.839 (23.584.329) 3.384.020 (121.840) (810) (1.039.206) 13.256.686 - - 1.471.025 3.538.457 5.009.482 - - 3.583.236 3.578.577 7.161.813 6.181.140 5.470.839 5.588.444 3.384.020 (1.059.206) 3.995.055 12.887.129 9.261.631 (1.010.236) 6.106.798 18.547.277 15.534.067 (2.069.442) 10.101.853 43.203.990 33.650.557 Skupaj (8.763) (23.714.932) (810) (1.002.247) (2.041.453) (25.185) (1.249.758) 21.640.865 43.752.410 V Skupini DZS smo opravili pregled vrednosti finančnih naložb v skladu z MSRP in v skladu s Pojasnilom 1 k SRS 3 Slovenskega inštituta za revizijo z dne 22.12.2008. Na podlagi te preverbe je Skupina DZS oblikovala v letu 2014 popravek vrednosti kratkoročnih finančnih naložb zaradi oslabitev v višini 3.578.577 EUR. Opravljene so bile tudi slabitve vrednosti danih kratkoročnih posojil v višini 3.583.236 EUR. Kot jamstvo za dolgove imamo zastavljene vrednostne papirje po knjigovodski vrednosti v višini 43.213.077 EUR. Dana posojila so zavarovana z zastavljenimi vrednostnimi papirji, menicami in s prejetim garantnim pismom. Dolgoročne poslovne terjatve (v EUR) Dolgoročni blagovni krediti, dani na domačem trgu Druge dolgoročne poslovne terjatve Kratkoročni del dolgoročnih poslovnih terjatev Oslabitve Skupaj 31.12.2014 3.563.346 (584.187) (663.636) 2.315.523 58 31.12.2013 4.558.188 (1.100.058) (308.612) 3.149.518 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Popravki vrednosti dolgoročnih poslovnih terjatev (v EUR) Stanje 1. januarja Povečanja Oblikovanje popravkov vrednosti v letu Zmanjšanja Stanje 31. decembra 2014 308.612 2013 308.612 355.024 - 663.636 308.612 31.12.2014 31.12.2013 550.281 92.000 92.000 839.592 92.000 649.650 2.315.523 278.136 540.713 787.373 140.713 140.713 1.261.870 3.149.518 31.12.2014 21.062.979 14.553.514 6.509.465 37.622 759 3.865.866 3.313.301 584.187 (8.073.649) (2.460.975) (1.779.543) (1.827.645) (2.005.486) 20.791.065 31.12.2013 22.704.379 17.472.729 5.231.650 28.839 1.425 2.950.665 4.517.480 1.100.058 (7.112.006) (3.068.225) (1.777.585) (305.305) (1.960.891) 24.190.840 2014 7.112.006 2013 6.827.992 2.677.352 14.906 - 881.651 38.733 (41.647) 67.141 (262.382) (36.129) (1.431.814) (290) 8.073.649 (135.905) (173.439) (277.335) (75.185) 7.112.006 Starostna struktura dolgoročnih poslovnih terjatev (v EUR) Zapadlo do - 2 let - 3 let - 4 let - 5 let - 6 let - nad 6 let Skupaj Kratkoročne poslovne terjatve (v EUR) Kratkoročne poslovne terjatve do kupcev - na domačem trgu - na tujih trgih Dani kratkoročni predujmi in varščine Kratkoročne terjatve iz poslovanja za tuj račun Kratkoročne terjatve, povezane s finančnimi prihodki Druge kratkoročne terjatve Kratkoročni del dolgoročnih poslovnih terjatev Oslabitve - terjatve do kupcev na domačem trgu - terjatve do kupcev na tujem trgu - terjatev do podjetij v skupini - terjatev, povezane s finančnimi prihodki - druge kratkoročne terjatev Skupaj Popravki vrednosti kratkoročnih poslovnih terjatev (v EUR) Stanje 1. januarja Povečanja Oblikovanje popravkov vrednosti v letu Oblikovanje popravkov vrednosti za zamudne obresti Prenos iz terjatev do skupine na terjatve do drugih Vstop družb v skupini Zmanjšanja Izterjane odpisane terjatve Izterjane odpisane terjatve - zamudne obresti Dokončen odpis terjatev Prenos na popravek vrednosti posojila Tečajne razlike Stanje 31. decembra 59 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Starostna struktura kratkoročnih poslovnih terjatev (v EUR) Nezapadlo Zapadlo do - 30 dni - 60 dni - 90 dni - 180 dni - 360 dni - nad 360 dni Skupaj 31.12.2014 11.753.173 31.12.2013 15.153.770 2.216.630 627.348 419.049 779.285 1.243.896 3.751.684 20.791.065 2.626.104 1.096.501 808.442 728.296 807.549 2.970.178 24.190.840 Kratkoročne poslovne terjatve so zavarovane z menicami, nepremičninami, garancijami in vrednostnimi papirji, v skupni vrednosti 810.990 EUR. Kratkoročna sredstva za prodajo (v EUR) Opredmetena osnovna sredstva za prodajo Finančne naložbe, namenjene prodaji Skupaj (v EUR) Nabavna vrednost 31. decembra 2013 1. januarja 2014 Izstop družb iz skupine Odtujitve Prenos na opredmetena osnovna sredstva 31. decembra 2014 Popravek vrednosti 31. decembra 2013 1. januarja 2014 Oslabitve Izstop družb iz skupine 31. decembra 2014 Neodpisana vrednost 31. decembra 2013 1. januarja 2014 31. decembra 2014 31.12.2014 4.946.873 4.946.873 31.12.2013 5.961.167 503.797 6.464.964 Finančne naložbe Osnovna sredstva Skupaj 3.503.797 3.503.797 3.503.797 5.961.167 5.961.167 (1.014.294) 4.946.873 9.464.964 9.464.964 (1.014.294) 8.450.670 3.000.000 3.000.000 503.797 3.503.797 - 3.000.000 3.000.000 503.797 3.503.797 503.797 503.797 - 5.961.167 5.961.167 4.946.873 6.464.964 6.464.964 4.946.873 31.12.2014 495.196 75.357 4.179.168 6.433.292 354.268 (50.211) 11.487.070 31.12.2013 525.345 66.033 4.453.488 6.587.393 305.905 (402.206) 11.535.958 Zaloge (v EUR) Material in surovine Nedokončana proizvodnja Proizvodi Trgovsko blago Predujmi za zaloge Oslabitve Skupaj 60 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Gibanje popravka vrednosti zalog (v EUR) Stanje 1. januarja Povečanja Vstop družb v skupino Oblikovanje popravkov vrednosti v letu Zmanjšanja Uničenje ali odprodaja Tečajne razlike Stanje 31. decembra 2014 402.206 2013 329.373 288.698 1.320 200.547 (640.460) (233) 50.211 (129.034) 402.206 2014 4.202 227.097 67.256 298.555 2013 26.667 290.638 78.980 396.285 2014 81.616 (115.725) (34.109) 2013 87.628 (148.901) (61.273) 31.12.2014 175.400 2.104 378.003 520.216 3.421 263.028 37.324 1.379.496 31.12.2013 177.332 5.087 388.812 526.463 25.405 19.826 1.292 1.144.217 31.12.2014 936.849 319.939 64.790 83.716 1.405.294 31.12.2013 191.510 241.664 57.663 40.907 531.744 Odpisi zalog med letom (v EUR) Nedokončana proizvodnja Proizvodi Trgovsko blago Skupaj Inventurni presežki / primanjkljaji (v EUR) Popisni presežek Popisni primanjkljaj Skupaj Denarna sredstva (v EUR) Gotovina v blagajni v domači valuti Gotovina v blagajni v tuji valuti Denar na poti Denarna sredstva na računih v domači valuti Denarna sredstva na računih v tuji valuti Kratkoročni depoziti v domači valuti Denarna sredstva na posebnih računih za posebne namene Skupaj Kratkoročne aktivne časovne razmejitve (v EUR) Kratkoročno odloženi stroški oziroma odhodki Kratkoročno nezaračunani prihodki Vrednotnice DDV od prejetih predujmov Skupaj Kapital Kapital odraža lastniško financiranje družbe in je z vidika podjetja njegova obveznost do lastnikov. Opredeljen je, ne samo z zneski, ki so jih lastniki vložili v družbo, temveč tudi z zneski, ki so nastali pri poslovanju družbe. 61 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Vpoklicani kapital DZS, d.d. so vpisali oziroma vplačali njegovi lastniki in je opredeljen v statutu družbe in je registriran na sodišču. Vpoklicani kapital družbe znaša 9.428.893 EUR. Razdeljen je na 2.259.540 navadnih imenskih kosovnih delnic, ki predstavljajo en razred. Kapitalske rezerve Skupine DZS na dan 31.12.2013 v višini 149.769 EUR so bile porabljene za pokrivanje negativnega čistega poslovnega izida za leto 2014. Na podlagi 64. in 230. člena Zakona o gospodarskih družbah mora uprava delniške družbe že pri sestavi letnega poročila oblikovati rezerve za lastne delnice v višini zneskov, ki so bili plačani za pridobitev lastnih delnic, oziroma rezerve za lastne delnice sprostiti, če je med poslovnim letom odtujila lastne deleže in če je v skladu s pravili o vrednotenju knjigovodskih postavk prevrednotila vrednost naložbe v lastne deleže na nižji znesek. Na podlagi 251. člena Zakona o gospodarskih družbah enako velja, če delnice družbe pridobiva ali ima od nje odvisna družba ali družba, v kateri ima družba večinski delež. Družba DZS, d.d. ima na dan 31.12.2014 v lasti 15.070 lastnih delnic v višini 438.405 EUR in 775.777 lastnih delnic, ki so v lasti njenih odvisnih družb. Skupno število lastnih delnic družbe DZS, d.d., za katere so oblikovane rezerve za lastne delnice na dan 31.12.2014, znaša 790.847 v višini 30.907.020 EUR in je v primerjavi s preteklim letom nespremenjeno. Po sklepih skupščin delničarjev družb v Skupini DZS je bilo v letu 2014 razporejenih 27.468 EUR sredstev za izplačilo dividend neobvladujočim lastnikom, dividende obvladujočim lastnikom so v konsolidaciji izločene. Čisti poslovni izid obvladujočega lastnika za tekoče obračunsko obdobje je negativen v višini 17.436.406 EUR. Tehtano povprečno število navadnih delnic, uveljavljajočih se v obračunskem obdobju, se preračuna za poslovne dogodke, ki spreminjajo uveljavljajoče se navadne delnice, ne da bi prišlo do ustrezne spremembe virov, razen za zamenjave možnostnih navadnih delnic. Tehtano povprečno število navadnih delnic, uveljavljajočih se v obračunskem obdobju, je 1.468.693. Čista izguba na tako izračunane uveljavljajoče delnice v obračunskem obdobju je 11,87 EUR na delnico. Za izračun popravljenega čistega poslovnega izida na delnico je potrebno tehtano povprečno število navadnih delnic povečati za tehtano povprečno število navadnih delnic, ki bi jih podjetje izdalo ob zamenjavi vseh popravljalnih možnostih navadnih delnic za navadne delnice. Vse sestavine kapitala izven osnovnega kapitala pripadajo lastnikom osnovnega kapitala v sorazmerju njihovega lastniškega deleža v osnovnem kapitalu. Knjigovodska vrednost delnice DZS, d.d. na dan 31. december 2014 znaša 40,83 EUR. Ob prehodu na evro je skupščina delničarjev družbe DZS, d.d., dne 31.5.2007, sprejela sklep o spremembi delnic z nominalnim zneskom v kosovne delnice. Le-te se ne glasijo na nominalni znesek, ima pa vsaka kosovna delnica enak delež in pripadajoč znesek v osnovnem kapitalu. Delež posamezne kosovne delnice v osnovnem kapitalu se določa glede na število izdanih kosovnih delnic. Uprava družbe DZS, d.d., je s sklepom skupščine, z dne 23.11.2010, pooblaščena, da poveča osnovni kapital družbe skupno za največ 3.405.938,07 EUR, z izdajo novih delnic za vložke, v petih letih po vpisu te spremembe statuta v sodni register. V primeru povečanja osnovnega kapitala družbe z izdajo novih delnic iz naslova odobrenega kapitala je uprava družbe pooblaščena, da odloči o izključitvi prednostne pravice delničarjev do novih delnic. Nove delnice se izdajo tudi za stvarne vložke in samo s soglasjem nadzornega sveta družbe. 62 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 V skladu z 247. členom ZGD-1 je skupščina, dne 22.8.2013, sprejela sklep, s katerim je pooblastila upravo družbe, da v obdobju 36-ih mesecev kupuje lastne delnice, pri čemer število pridobljenih delnic na podlagi tega sklepa ne sme preseči 210.884 delnic, po najnižji nakupni ceni 15,00 EUR in najvišji nakupni ceni 35,00 EUR za delnico. Družba lahko pridobiva lastne delnice za katerikoli namen, ne pa izključno za namen trgovanja. Prednostna pravica delničarjev pri odsvajanju lastnih delnic se v celoti izključi. Skupščina družbe je pooblastila upravo, da lahko lastne delnice umakne brez nadaljnjega sklepanja o zmanjšanju osnovnega kapitala. V tem primeru velja pooblastilo nadzornemu svetu za uskladitev statuta družbe na podlagi sklepa uprave o umiku lastnih delnic. Preračun poslovnega izida z rastjo življenjskih stroškov 0,20% (16.350.143) (69.346) (16.419.489) (16.834.207) (69.346) (16.903.553) (v EUR) Poslovni izid iz rednega delovanja Splošno prevrednotenje kapitala Poslovni izid iz rednega delovanja Čisti poslovni izid obračunskega obdobja Splošno prevrednotenje kapitala Čisti poslovni izid obračunskega obdobja Gibanje presežka iz prevrednotenja Opredmetena Dolgoročne Kratkoročne osnovna finančne finančne sredstva naložbe naložbe Skupaj 29.980.580 (1.068.164) (5.152.185) 23.760.231 (v EUR) Začetno stanje 31. decembra 2013 Povečanje Uskladitve s pošteno vrednostjo Bruto vrednost Vpliv odloženih davkov Odprava ob odtujitvi sredstev Bruto vrednost Vpliv odloženih davkov Oslabitev finančnih sredstev, razpoložljivih za prodajo (prenos negativnega presežka iz prevrednotenja v odhodke) Bruto vrednost Vpliv odloženih davkov Zmanjšanje Uskladitve s pošteno vrednostjo Bruto vrednost Vpliv odloženih davkov Odprava v dobro prenesenih dobičkov Bruto vrednost Vpliv odloženih davkov Končno stanje 31. decembra 2014 - (3.949) (4.942) 993 (19.436) (23.417) 3.981 385.087 463.960 (78.873) - 381.138 459.018 (77.880) (19.436) (23.417) 3.981 - - 43.340 52.217 (8.877) 43.340 52.217 (8.877) (64.287) (76.765) 12.478 29.916.293 (1.091.549) (1.136.183) (1.136.183) (1.249.757) (1.249.757) 113.574 113.574 (64.287) (76.765) 12.478 (5.859.941) 22.964.803 Razčlenitev kapitalskih rezerv (v EUR) Vplačani presežek kapitala Dobiček pri prodaji lastnih delnic oziroma deležev Vplačila pridobljena z izdajo zamenljivih obveznic ali obveznic z delniško nakupno opcijo Splošni prevrednotovalni popravek kapitala Skupaj 63 31.12.2014 - 31.12.2013 149.769 - - 149,769 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Lastne delnice v letu 2014 Povečanje vrednosti lastnih delnic 0 0 Vrednost 1. januarja 36.699.981 36.699.981 (v EUR) Odkupljene lastne delnice Skupaj Odtujitve 0 0 Delež v osnovnem kapitalu 35,00% 35,00% Vrednost 31. decembra 36.699.981 36.699.981 Število lastnih delnic v letu 2014 1. januarja 790.847 790.847 Odkupljene lastne delnice Skupaj Pridobitve Odtujitve 0 0 0 0 Prodaja 0 0 31. decembra 790.847 790.847 Dinamika gibanja lastnih delnic v letu 2014 Datum 01.01.2014 31.12.2014 Število delnic 790.847 790.847 Vrednost 36.699.981 36.699.981 Rezervacije in dolgoročne pasivne časovne razmejitve Rezervacije za kočljive pogodbe 49.330 Pokojnine, jubilejne nagrade, odpravnine ob upokojitvi 2.253.667 Prejete dotacije za pokrivanje stroškov 62.088 Prejete dotacije za osnovna sredstva 6.218.799 Spremembe v letu - 121.799 (483.142) Oblikovanje - 274.729 8.407 Vstop družb v skupino - - Črpanje oziroma poraba - Odprava Tečajne razlike (v EUR) Stanje 31. decembra 2013 Stanje 31. decembra 2014 Sodni spori 624.786 Prejeta sredstva sklenjena za zaposlovanje invalidov 1.323 Druge rezervacije 103.851 Skupaj 9.313.844 (298.160) 191.801 (8.449) (183.996) (176.769) - 314.175 18.782 629 616.722 - - - - - - (128.380) (366) (491.183) (44.349) (20.004) - (684.282) - (24.550) - - (76.803) - (7.848) (109.201) - - - - - - (8) (8) 49.330 2.375.466 70.129 5.727.616 817.809 101 96.624 9.137.075 Družbe v Skupini DZS so v skladu z zakonskimi predpisi, kolektivnimi pogodbami in internimi pravilniki zavezane k plačilu jubilejnih nagrad zaposlencem in odpravnin ob njihovi upokojitvi, za kar so oblikovane dolgoročne rezervacije. Druge pokojninske obveznosti ne obstajajo. Rezervacije so oblikovane v višini ocenjenih bodočih izplačil za odpravnine in jubilejne nagrade, diskontirane na dan bilance stanja. Družba DZS, d.d. je v letu 2014 spremenila računovodsko oceno, tako da jubilejne nagrade še naprej izplačuje na podlagi sklepa o veljavnosti posameznih členov podjetniške kolektivne pogodbe, za kar je v breme prenesenega poslovnega izida oblikovala dodatne potrebne rezervacije v višini 202.775 EUR. Potrebna višina rezervacij v Skupini DZS po stanju na dan 31.12.2014 je bila oblikovana na podlagi izračunov pooblaščenih aktuarjev in povečana oziroma zmanjšana za dejansko potrebne oziroma izplačane odpravnine in jubilejne nagrade. Rezervacije za prejeta sredstva sklada za zaposlovanje invalidov se oblikujejo in črpajo v skladu s predpisi. Skupina Terme Čatež izkazuje rezervacije za dotacije Evropskih strukturnih skladov in Ministrstva za gospodarstvo, ki se porabljajo v višini obračunane amortizacije. Poraba rezervacij bo potekala v naslednjih dvajsetih letih na podlagi amortizacijskega načrta v povprečni višini porabe letošnjega leta. 64 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Družbi Terme Čatež, d.d. in Dnevnik, d.d. izkazujeta rezervacije za tožbe v teku. V letu 2014 je bilo na novo oblikovanih rezervacij za tožbe v skupni višini 314.175 EUR, zaradi uspešno zaključenih preteklih sporov pa je bilo odpravljenih za 121.152 EUR v preteklosti oblikovanih rezervacij. Dolgoročne finančne obveznosti (v EUR) Dolgoročna posojila, dobljena pri bankah v državi Dolgoročna posojila, dobljena pri bankah v tujini Dolgoročne finančne obveznosti v zvezi z obveznicami Dolgoročni dolgovi iz finančnega najema Druge dolgoročne finančne obveznosti Kratkoročni del dolgoročnih finančnih obveznosti Skupaj 31.12.2014 100.627.296 2.430.504 6.227.143 12.386.711 8.814.450 (6.961.363) 123.524.741 31.12.2013 69.800.969 1.262.448 6.230.899 11.233.268 8.447.990 (30.610.042) 66.365.532 31.12.2014 31.12.2013 95.920.868 9.061.168 2.980.832 3.970.414 11.591.459 123.524.741 19.403.325 22.320.080 6.943.305 3.338.909 14.359.913 66.365.532 Ročnost dolgoročnih finančnih obveznosti (v EUR) Zapadlo do - 2 let - 3 let - 4 let - 5 let - 6 let in več Skupaj Skupina DZS izkazuje dolgoročne dolgove iz finančnega najema za logistični center in poslovno stavbo na Letališki cesti v Ljubljani, ter za osebne avtomobile, ki jih za potrebe poslovanja uporablja sama. Kot jamstvo za dolgoročne in kratkoročne finančne dolgove ima Skupina DZS poleg izdanih menic in zastavljenih terjatev do kupcev tudi zastavljene vrednostne papirje, katerih skupna knjigovodska vrednost znaša 141.216.264 EUR in dane hipoteke na nepremičninah, katerih skupna knjigovodska vrednost na dan 31.12.2014 znaša 134.797.541 EUR, ter dana poroštva v višini 15.940.264 EUR. Gibanje dolgoročnih finančnih obveznosti do bank in drugih Prenos iz Glavnica dolga kratkoročnega 31. decembra dela 1.1.2014 (v EUR) Nova posojila v letu Prenos odplačne vrednosti Prenos iz kratkoročnih finančnih obveznosti Pripis obresti Tečajne razlike Odplačila v letu Glavnica dolga 31. decembra Del, ki Nekratkoročni zapade v del 2015 Posojilodajalec Ba nke v drža vi Skupaj banke in družbe v državi Ba nke v tuji ni Skupaj banke v tujini Dol goročna pos oji l a -obvezni ce Skupaj obveznice Fi na nčni na jem Skupaj finančni najem Drugi pos oji l oda ja l ci Skupaj drugi posojilodajalci 41.618.962 41.618.962 358.059 358.059 6.230.899 6.230.899 10.242.428 10.242.428 7.915.184 7.915.184 99.692.666 99.692.666 300.000 300.000 1.749.019 1.749.019 - 425.000 425.000 4.990 4.990 1.137.805 1.137.805 (3.756) (3.756) - 1.772.960 1.772.960 - 390.570 390.570 32.894 32.894 - (1.104.753) 140.631.875 - (1.104.753) 140.631.875 (515) 2.430.504 (515) 2.430.504 6.227.143 6.227.143 2.199 (2.495) 12.386.711 2.199 (2.495) 12.386.711 (271.433) 8.814.450 (271.433) 8.814.450 (3.412.659) (3.412.659) (2.211.580) (2.211.580) (34.476) (34.476) (1.302.648) (1.302.648) 137.219.216 137.219.216 218.924 218.924 6.227.143 6.227.143 12.352.235 12.352.235 7.511.802 7.511.802 Skupaj nekratkoročno dobljena posojila 66.365.532 101.741.685 1.567.795 (3.756) 1.772.960 423.464 1.684 (1.378.681) 170.490.683 (6.961.363) 163.529.320 Obrestne mere za dolgoročna posojila, pridobljena od bank in družb v državi, se gibljejo po spremenljivi obrestni meri 3m, 6m oziroma 12m EURIBOR + 0,4% do 6,15%, po nespremenljivi obrestni meri pa od 6% do 10,66%. Obrestne mere za finančni najem so 6m oziroma 12m EURIBOR +1,35% do 3,5% po spremenljivi obrestni meri in 6% po nespremenljivi obrestni meri. Obrestna mera za obveznice je 5%. 65 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Kratkoročne finančne obveznosti (v EUR) Kratkoročna posojila, dobljena pri bankah v državi Kratkoročna posojila, dobljena pri bankah v tujini Kratkoročne obveznosti v zvezi z razdelitvijo poslovnega izida Druge kratkoročne finančne obveznosti Kratkoročni del dolgoročnih finančnih obveznosti Skupaj 31.12.2014 44.872.452 98.178 51.621 3.147.110 6.962.091 55.131.452 31.12.2013 66.570.284 2.174.401 54.700 2.998.956 51.301.378 123.099.719 Prenos dolgoročnega dela posojil na kratkoročni del posojil je opravljen na podlagi zapadlosti po veljavnih pogodbah z bankami, kot so veljale na dan 31.12.2014. Obrestne mere za kratkoročna posojila pridobljena od bank in drugih posojilodajalcev, so v letu 2014 izkazane, na podlagi veljavnih pogodb z bankami in drugimi posojilodajalci, kot so veljale v letu 2014 in se gibljejo po spremenljivi obrestni meri 3m oziroma 12m EURIBOR + 2,5% do 4,65, po nespremenljivi obrestni meri pa od 2% do 6%. Družba DZS, d.d. je dne 14. aprila 2014 z 12-imi bankami upnicami podpisala Okvirno pogodbo o finančnem prestrukturiranju, v kateri se je z bankami upnicami dogovorila o ureditvi medsebojnih razmerij v zvezi s finančnimi obveznostmi družbe do bank upnic. Pogodba ureja finančne obveznosti do bank upnic do konca leta 2016, pri čemer ne predvideva nikakršnega odpisa ali konverzije finančnih obveznosti v kapital. Po pogodbi naj bi se dogovorjeno poplačilo bank upnic izvedlo predvsem z odprodajo poslovno nepotrebnih nepremičnin in finančnih naložb. Z dnem učinkovanja navedene pogodbe so se vse kratkoročne obveznosti družbe do bank upnic spremenile v dolgoročne obveznosti družbe do bank upnic. Družba Terme Čatež, d.d. je dne 18. aprila 2014 z 9-imi bankami upnicami podpisala Okvirno pogodbo o finančnem prestrukturiranju, v kateri se je z bankami upnicami dogovorila o ureditvi medsebojnih razmerij v zvezi s finančnimi obveznostmi družbe do bank upnic. Pogodba ureja finančne obveznosti do bank upnic do konca leta 2016, pri čemer ne predvideva nikakršnega odpisa ali konverzije finančnih obveznosti v kapital. Po pogodbi naj bi se dogovorjeno poplačilo bank upnic izvedlo iz pozitivnega denarnega toka in z odprodajo poslovno nepotrebnih nepremičnin ter finančnih naložb. Zaradi časovnega zamika pri odprodaji poslovno nepotrebnega premoženja je prišlo do neizpolnjevanja finančnih zavez na dan 31.12.2014, zato so se že pripoznane dolgoročne finančne obveznosti v višini 40.004.579 EUR preoblikovale v kratkoročne finančne obveznosti družbe do bank upnic. Zaradi navedenega se stanje v tabelah gibanja kratkoročnih in dolgoročnih finančnih obveznosti razlikuje od vrednosti v bilanci stanja. Poslovodstvo družbe si aktivno prizadeva za sklenitev dodatka k pogodbi o finančnem prestrukturiranju, s katerim bo urejeno neizpolnjevanje kreditnih zavez kot posledica časovnega zamika pri prodaji poslovno nepotrebnega premoženja. Gibanje kratkoročnih finančnih obveznosti do bank in drugih Glavnica Prenos na dolga 31. dolgoročni del decembra 1.1.2014 (v EUR) Posojilodajalec Ba nke v drža vi 66.053.058 Prenos i z nekra tkoročnega del a 46.945.500 Skupaj banke v državi 112.998.558 Ba nke v tuji ni 2.174.401 Prenos i z nekra tkoročnega del a 2.199.874 Skupaj banke v tujini 4.374.275 Fi na nčni na jem Prenos i z nekra tkoročnega del a 2.140.425 Skupaj finančni najem 2.140.425 Drugi pos oji l oda ja l ci 3.516.182 Obveznos ti za i zpl a či l o di vi dend 54.700 Prenos i z nekra tkoročnega del a 15.579 Skupaj drugi posojilodajalci 3.586.461 Skupaj kratkoročno dobljena posojila 123.099.719 Nova Prenos iz Pripis obresti Odpis posojila v dolgoročne glavnici obveznosti letu ga dela (53.772.401) (45.920.265) (99.692.666) (300.000) (300.000) (1.749.019) (1.749.019) - 51.231 51.231 26.551 26.551 701 701 3.412.659 3.412.659 2.211.580 2.211.580 34.476 34.476 1.302.648 1.302.648 (207.042) (207.042) - (101.741.685) 77.782 701 6.961.363 (207.042) 66 Prenos na dolgoročni del Odplačila v letu Glavnica dolga do 31. decembra 1.000.000 1.000.000 (793) (1.000.000) 1.407 - (1.772.960) 614 (1.000.000) (1.772.960) (109) (109) - (8.464.015) (1.025.234) (9.489.249) (868.388) (128.322) (996.710) (390.677) (390.677) (396.215) (3.079) (15.580) (414.874) 4.867.873 3.412.660 8.280.533 98.178 2.211.579 2.309.757 35.205 35.205 3.147.110 51.621 1.302.647 4.501.378 (11.291.510) 15.126.873 Tečajne razlike 505 Odkup terjatev - (1.772.960) Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Kratkoročne poslovne obveznosti (v EUR) Kratkoročne obveznosti do dobaviteljev - na domačem trgu - na tujih trgih Kratkoročne obveznosti na podlagi predujmov, varščin Kratkoročne obveznosti iz poslovanja za tuj račun Kratkoročne obveznosti do zaposlencev Kratkoročne obveznosti do države in drugih inštitucij Kratkoročne obveznosti za obresti Druge kratkoročne poslovne obveznosti Kratkoročni del dolgoročnih poslovnih obveznosti Skupaj 31.12.2014 16.370.219 11.666.878 4.703.341 1.902.644 18.635 2.267.821 1.502.163 80.727 1.297.504 8.568 23.448.281 31.12.2013 16.740.381 11.513.353 5.227.028 885.629 566 2.054.943 1.050.801 3.335.795 1.338.783 520.000 25.926.898 Dolgoročne poslovne obveznosti (v EUR) Dolgoročne poslovne obveznosti do bank Dolgoročne poslovne obveznosti do drugih družb Druge dolgoročne poslovne obveznosti Kratkoročni del dolgoročnih poslovnih obveznosti Skupaj 31.12.2014 6.934.133 765 35.851 (8.568) 6.962.181 31.12.2013 541.543 (520.000) 21.543 Obrestna mera za posojila za družbo DZS, d.d., pridobljena od bank in drugih družb, je 6,5%, pri čemer se obračunane obresti v višini 1% poravnavajo v tekočem obračunskem obdobju in so izkazane med kratkoročnimi poslovnimi obveznostmi, razlika v višini 5,5% obračunanih obresti pa se odloži do poplačila glavnice posojila in je izkazana med dolgoročnimi poslovnimi obveznostmi. Za posojilo, pridobljeno od ene banke, velja obrestna mera 3m EURIBOR + 3,25%, pri čemer se celotne obračunane obresti poravnavajo v tekočem obračunskem obdobju. Obrestna mera za posojilo, pridobljeno od podjetja v skupini, znaša 5%, pri čemer celotne obračunane obresti zapadejo v plačilo 31.12.2016. Kratkoročne pasivne časovne razmejitve (v EUR) Vnaprej vračunani stroški oziroma odhodki Kratkoročno odloženi prihodki DDV od danih predujmov Skupaj 31.12.2014 756.368 1.122.752 1.017 1.880.137 31.12.2013 556.044 1.326.332 294 1.882.670 Družbi DZS, d.d. in Terme Čatež, d.d. sta v letu 2014 spremenili računovodsko usmeritev in preko časovnih razmejitev obračunali neizrabljene dopuste za tekoče obračunsko obdobje. Sprememba računovodske usmeritve je bila opravljena za nazaj na stanje 31.12.2013. Preračun neizrabljenih dopustov na dan 31.12.2013 v višini 659.522 EUR je bil obračunan v breme prenesenega poslovnega izida, razlika neizrabljenih dopustov za leto 2014 pa je izkazana v tekočem obračunskem obdobju. Zunajbilančna sredstva in obveznosti (v EUR) Blago, prevzeto v komisijsko prodajo Dane garancije in jamstva Druge izvenbilančne postavke Skupaj 31.12.2014 2.374.108 13.182.036 228.304 15.784.448 67 31.12.2013 2.274.985 13.323.469 39.376 15.637.830 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Vsa prejeta in dana zavarovanja za posojila in dolgove Skupina DZS razkriva pri posameznih postavkah. Čisti prihodki od prodaje (v EUR) Prihodki od prodaje proizvodov in storitev na domačem trgu Prihodki od prodaje proizvodov in storitev na tujih trgih Prihodki od prodaje trgovskega blaga in materiala na domačem trgu Prihodki od prodaje trgovskega blaga in materiala na tujih trgih Prihodki od naložbenih nepremičnin Prihodki od najemnin Skupaj 31.12.2014 61.563.004 282.302 50.160.449 10.469.535 576.608 1.226.558 124.278.456 31.12.2013 66.023.151 607.548 52.256.407 8.460.778 584.954 1.301.498 129.234.336 2014 63.648.472 2.439.303 15.877.702 5.319.502 40.011.965 60.629.984 60.629.984 124.278.456 2013 68.517.151 3.638.138 17.101.115 5.281.007 42.496.891 60.717.185 60.717.185 129.234.336 Čisti prihodki od prodaje po vrstah proizvodov in storitev (v EUR) Proizvodi in storitve Založništvo knjig in tiskovin Časopisi Prihodki od prodaje oglasov Hotelirstvo, turizem in drugi prihodki Trgovsko blago Trgovsko blago Skupaj Čisti prihodki od prodaje po prodajnih trgih (v EUR) Čisti prihodki od prodaje v Sloveniji - drugim kupcem Čisti prihodki od prodaje v EU - drugim kupcem Čisti prihodki od prodaje izven EU - drugim kupcem Skupaj 2014 2013 113.526.619 120.166.010 10.365.734 8.397.642 386.103 124.278.456 670.684 129.234.336 2014 (30.064) (30.064) 2013 (109.585) (109.585) Sprememba vrednosti zalog proizvodov in nedokončane proizvodnje (v EUR) Sprememba vrednosti zalog proizvodov in nedokončane proizvodnje Skupaj 68 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Drugi poslovni prihodki (v EUR) Prihodki od odprave in porabe dolgoročnih rezervacij Subvencije, dotacije Prevrednotovalni poslovni prihodki - izterjane odpisane terjatve - prodaja opredmetenih osnovnih sredstev in neopredmetenih sredstev - prodaja naložbenih nepremičnin - odpis obveznosti DDV od stečajev Drugi poslovni prihodki Skupaj 2014 600.386 130.482 1.128.333 169.261 329.322 561.001 68.749 20.888 69.792 1.949.881 2013 580.360 344.094 724.606 147.951 477.145 99.510 15.228 58.401 1.722.689 Poročanje po segmentih Segment je prepoznavni sestavni del skupine, ki se ukvarja s proizvodi ali storitvami (poslovni segment) ali proizvodi in storitvami v posebnem gospodarskem okolju (območni segment) ter je predmet tveganj in donosov, drugačnih od tistih v drugih odsekih. Delovanje Skupine DZS temelji na treh področjih: založniško medijskem, trgovskem (pisarniške in šolske potrebščine) in turističnem, ki jih šteje za temeljne oblike poročanja po poslovnih segmentih. Skupina DZS ustvarja večino prihodkov v Republiki Sloveniji, zato podrobnejšega poročila po območnih segmentih kot dodatni obliki poročanja ne vodi. Leto 2014 (v EUR) Izkaz poslovnega izida Prihodki iz poslovanja - nekonsolidirano Prihodki iz odnosov z odvisnimi družbami Izločitve pri konsolidaciji Prihodki iz poslovanja - konsolidirano Poslovni izid iz poslovanja Čisti finančni prihodki / (odhodki) Čisti drugi prihodki / (odhodki) Davki iz dobička in odloženi davki Čisti poslovni izid poslovnega leta Čisti poslovni izid, ki pripada skupini Čisti poslovni izid, ki pripada neobvladujočim lastnikom Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 27.720.172 (217.122) 27.503.050 2.167.700 - 55.847.174 (808.769) 55.038.405 347.838 - 37.382.147 (48.340) 37.333.807 4.673.566 - 6.752.782 (393.225) (36.546) 6.323.011 (2.910.953) - 127.702.275 (1.467.456) (36.546) 126.198.273 4.278.151 (20.628.294) 284.719 (768.783) (16.834.207) (17.436.406) 602.199 Leto 2014 (v EUR) Bilanca stanja Sredstva po odsekih Skupaj sredstva Obveznosti po odsekih Skupaj obveznosti Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 24.711.622 24.711.622 11.959.001 11.959.001 42.244.254 42.244.254 26.543.175 26.543.175 207.818.337 207.818.337 133.235.597 133.235.597 43.805.332 43.805.332 61.155.301 61.155.301 318.579.545 318.579.545 232.893.074 232.893.074 Leto 2014 (v EUR) Dodatni podatki Investicijski izdatki Amortizacija opredmetenih in neopredmetenih osnovnih sredstev Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 197.682 482.146 104.198 228.353 664.645 5.956.057 462.522 549.877 1.429.047 7.216.433 69 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Leto 2013 (v EUR) Izkaz poslovnega izida Prihodki iz poslovanja - nekonsolidirano Prihodki iz odnosov z odvisnimi družbami Izločitve pri konsolidaciji Prihodki iz poslovanja - konsolidirano Poslovni izid iz poslovanja Čisti finančni prihodki / (odhodki) Čisti drugi prihodki / (odhodki) Davki iz dobička in odloženi davki Čisti poslovni izid poslovnega leta Čisti poslovni izid, ki pripada skupini Čisti poslovni izid, ki pripada neobvladujočim lastnikom Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 31.492.487 (427.592) (3.566) 31.061.329 2.674.991 - 58.516.355 (1.655.522) 56.860.833 308.416 - 38.812.392 (172.130) (173.430) 38.466.832 4.015.766 - 4.912.265 (414.454) (39.365) 4.458.446 (304.217) - 133.733.499 (2.669.698) (216.361) 130.847.440 6.694.956 (15.105.974) 727.082 660.407 (7.023.529) (7.488.162) 464.632 Leto 2013 (v EUR) Bilanca stanja Sredstva po odsekih Skupaj sredstva Obveznosti po odsekih Skupaj obveznosti Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 26.906.504 26.906.504 13.680.090 13.680.090 41.853.177 41.853.177 24.814.832 24.814.832 246.663.566 246.663.566 144.757.794 144.757.794 28.215.694 28.215.694 56.146.766 56.146.766 343.638.941 343.638.941 239.399.482 239.399.482 Leto 2013 (v EUR) Dodatni podatki Investicijski izdatki Amortizacija opredmetenih in neopredmetenih osnovnih sredstev Založniškomedijski steber Trgovski steber Turistični steber Ostalo Skupaj 241.551 581.204 184.977 370.417 1.133.973 6.435.723 150.175 319.517 1.710.676 7.706.861 Poslovni odhodki in stroški (v EUR) Stroški blaga, materiala in storitev Nabavna vrednost prodanega blaga in materiala Stroški porabljenega materiala Stroški storitev Stroški dela Stroški plač Stroški socialnih zavarovanj - od tega pokojninskih zavarovanj Stroški dodatnih pokojninskih zavarovanj Drugi stroški dela - oblikovanje rezervacij za jubilejne nagrade in odpravnine - drugi stroški dela Odpisi vrednosti Amortizacija Oslabitev dobrega imena Prevrednotovalni poslovni odhodki pri neopredmetenih, opredmetenih osnovnih sredstvih in naložbenih nepremičninah Prevrednotovalni poslovni odhodki v zvezi s kratkoročnimi sredstvi, razen s finančnimi naložbami in naložbenimi nepremičninami Drugi poslovni odhodki Oblikovanje dolgoročnih rezervacij Drugi stroški Skupaj 70 2014 80.906.185 46.436.654 7.006.272 27.463.259 26.993.870 19.442.442 3.116.181 1.146.077 345.601 4.089.646 71.954 4.017.692 12.312.257 7.216.433 3.937.725 2013 85.113.093 47.819.268 7.363.723 29.930.102 28.058.759 20.214.224 3.310.853 1.246.771 316.004 4.217.678 82.553 4.135.125 9.212.242 7.706.861 - 130.130 303.493 1.027.969 1.707.811 314.804 1.393.007 121.920.123 1.201.888 1.768.390 380.706 1.387.684 124.152.484 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Poslovni odhodki in stroški po funkcionalnih skupinah (v EUR) Stroški blaga, materiala in storitev Nabavna vrednost prodanih blaga in materiala Stroški porabljenega materiala Stroški storitev Stroški dela Odpisi vrednosti Amortizacija Oslabitev dobrega imena Prevrednotovalni poslovni odhodki pri neopredmetenih, opredmetenih osnovnih sredstvih in naložbenimi nepremičninami Prevrednotovalni poslovni odhodki v zvezi s kratkoročnimi sredstvi, razen s finančnimi naložbami in naložbenimi nepremičninami Drugi poslovni odhodki Skupaj v letu 2014 Skupaj v letu 2013 Od tega nabavna vrednost prodanega blaga v letu 2013 Proizvajalni stroški 14.919.900 5.738.563 9.181.337 8.613.506 5.690.736 5.425.470 - Stroški prodajanja 63.232.221 46.436.654 953.106 15.842.461 14.150.512 1.737.051 917.509 - Stroški splošnih dejavnosti 2.754.064 314.603 2.439.461 4.229.852 4.884.470 873.454 3.937.725 Skupaj 80.906.185 46.436.654 7.006.272 27.463.259 26.993.870 12.312.257 7.216.433 3.937.725 68.775 2.209 59.146 130.130 196.491 706.528 817.333 783.599 14.145 217.684 1.027.969 1.707.811 29.930.670 32.104.732 79.903.383 83.364.570 12.086.070 3.683.182 121.920.123 119.152.484 47.819.268 Finančni prihodki (v EUR) Finančni prihodki iz deležev Finančni prihodki iz deležev v družbah v skupini Finančni prihodki iz deležev v pridruženih družbah Finančni prihodki iz deležev v drugih družbah Finančni prihodki iz drugih naložb Finančni prihodki iz danih posojil Finančni prihodki iz posojil, danih drugim Finančni prihodki iz poslovnih terjatev Finančni prihodki iz poslovnih terjatev do drugih Skupaj 2014 265.195 58.767 160.714 45.714 570.142 570.142 278.438 278.438 1.113.775 2013 464.602 47.219 151.888 265.495 640.715 640.715 292.355 292.355 1.397.672 Finančni odhodki (v EUR) Finančni odhodki iz finančnih naložb Finančni odhodki iz finančnih obveznosti Finančni odhodki iz posojil, prejetih od bank Finančni odhodki iz izdanih obveznic Finančni odhodki iz drugih finančnih obveznosti Finančni odhodki iz poslovnih obveznosti Finančni odhodki iz obveznosti do dobaviteljev Finančni odhodki iz drugih poslovnih obveznosti Skupaj 2014 2013 10.128.901 11.415.878 9.749.082 310.726 1.356.070 197.290 103.196 94.094 21.742.069 6.580.948 9.685.510 8.352.200 306.434 1.026.876 237.188 156.286 80.902 16.503.646 Drugi prihodki (v EUR) Subvencije, dotacije in podobni prihodki, ki niso povezani s poslovnimi učinki Prejete odškodnine Prejete kazni Ostali prihodki Skupaj 71 2014 2013 8.675 198.277 1.475 246.959 455.386 344.599 250.872 21.137 202.610 819.218 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Drugi odhodki (v EUR) Pogodbene kazni, penali Odškodnine Ostali odhodki Skupaj 2014 53.275 92.714 24.678 170.667 2013 9.213 72.073 10.850 92.136 Davek iz dobička (v EUR) Poslovni izid pred obdavčitvijo Davek po obračunu davka od dohodkov pravnih oseb Odloženi davki Efektivna stopnja obdavčitve po davčnem obračunu Efektivna stopnja obdavčitve po odhodkih za davek (v EUR) Prihodki, ugotovljeni po računovodskih predpisih Odhodki, ugotovljeni po računovodskih predpisih Računovodski dobiček ali izguba Zmanjšanje davčne osnove in olajšave Povečanje davčne osnove Davčna osnova Davek od dohodka pravnih oseb 17% (v EUR) Davčne olajšave, pridobljene v letu - iz naslova vlaganj v neopredmetena sredstva in opremo - dodatna olajšava do 10% investicij v opremo za raziskave in razvoj - iz naslova zaposlovanja invalidnih oseb - iz naslova prostovoljnega dodatnega pokojninskega zavarovanja - drugo Skupaj 2014 (16.065.424) 732.327 36.456 -5% -5% 2013 (7.683.936) 529.673 (1.190.080) -7% 9% 2014 127.767.434 (143.832.858) (16.065.424) (5.064.958) 13.188.000 (7.942.382) 732.327 2013 133.064.330 (140.748.266) (7.683.936) (4.570.280) 7.621.165 (4.633.051) 529.673 2014 2013 139.237 7.671 269.513 246.780 60.459 723.660 229.440 7.671 304.764 262.635 89.034 893.544 Odložene terjatve za davek (v EUR) Prevrednotenje oziroma oslabitev neopredmetenih sredstev Prevrednotenje oziroma oslabitev opredmetenih osnovnih sredstev Prevrednotenje oziroma oslabitev finančnih naložb Prevrednotenje oziroma oslabitev finančnih naložb - negativna rezerva za prevrednotenje Prevrednotenje pred tveganjem varovanih postavk Oslabitve poslovnih terjatev Rezervacije za stroške in odhodke Neizrabljeni davčni dobropisi oziroma olajšave Neizrabljene prenesene davčne izgube Odloženi davki iz konsolidacije Razlika med davčno in knjigovodsko vrednostjo izplačilom dividend Skupaj 72 31.12.2013 12.387 3.529 2.259.692 1.006.201 (8.668) 443.665 285.465 29.876 1.319.533 (282.347) 400 5.069.733 Odloženi davki preko IPI (3.784) (500) 1.363.960 (78.598) 1.215 (1.800) (1.296.053) (37.245) 32 (52.773) Odloženi davki preko rezerv za prevrednotenje 38.274 45.142 10.227 93.643 31.12.2014 8.603 3.029 3.661.926 1.051.343 (8.668) 365.067 286.680 28.076 23.480 (309.365) 432 5.110.603 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Odložene obveznosti za davek (v EUR) Prevrednotenje opredmetenih osnovnih sredstev na pošteno vrednost dfsgdsdsfdfgdfgvrednost Prevrednotenje finančnih naložb na pošteno vrednost Razlika med davčno in knjigovodsko vrednostjo prevzetih sredstev in obveznosti (prevzemi) Pospešena amortizacija drobnega inventarja za davčne namene Odloženi davki iz konsolidacije Skupaj 31.12.2013 13.122.244 398.654 Odloženi davki preko IPI - Odloženi davki preko rezerv za prevrednotenje (27.251) 63.498 31.12.2014 13.094.993 462.152 272.037 10.676 (1.014.335) 12.789.276 (3.814) (12.503) (16.317) 36.247 272.037 6.862 (1.026.838) 12.809.206 Pri dolgoročnih in kratkoročnih finančnih naložbah, ki izpolnjujejo pogoje iz 25. člena ZDDPO, je obveznost za odloženi davek obračunana po 8,925%. Ostala razkritja Izdatki za revizorja (v EUR) Revidiranje letnega poročila Druge storitve revidiranja Skupaj prejemki revizorja 2014 102.596 102.596 2013 93.385 93.385 2014 787.487 323.672 2.710.423 3.821.582 2013 909.144 285.286 2.696.674 3.891.104 Delavci po individualnih pogodbah 879.013 201.782 1.116.366 293.047 202.207 18.008 2.710.423 Skupaj 1.101.854 197.467 68.128 278.424 1.439.314 440.619 12.944 232.317 5.852 44.663 3.821.582 Bruto prejemki uprave, nadzornega sveta in delavcev po individualnih pogodbah v (EUR) Uprava skupaj Nadzorni svet Delavci po individualnih pogodbah Skupaj v (EUR) DZS, d.d. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.o.o. DZS Grafik, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. M Kapital, d.d. M Naložbe, d.d. Del Naložbe, d.d. Terme Ilidža, d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Margento tehnologije, d.o.o. Suprima, d.o.o. Uni Založba, d.o.o. Skupaj Uprava 185.341 157.444 68.128 76.642 100.475 124.412 12.428 30.110 5.852 26.655 787.487 Nadzorni svet 37.500 40.023 222.473 23.160 516 323.672 Na dan 31.12.2014 ima Skupina DZS kratkoročne dolgove do članov uprave, nadzornega sveta in delavcev po individualnih pogodbah iz naslova obračunanih prejemkov meseca decembra 2014, ki so bili izplačani v januarju 2015. 73 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Pogojne obveznosti Zoper družbo DZS, d.d. so na dan 31.12.2014 odprte tožbe v skupni višini 1.451.064,50 EUR. Družba ocenjuje, da glede na stanje sporov in verjetnosti ugodne rešitve sporov ni bilo potrebno oblikovati rezervacij. Znesek 1.421.064,50 EUR se nanaša na tožbeni zahtevek tožeče stranke glede plačila odškodnine, katere pritožbo je višje sodišče s sklepom z dne 11.3.2015 zavrnilo in potrdilo sodbo prvostopenjskega sodišča. Tveganja Likvidnostno tveganje Knjigovodska vrednost 30.410.462 30.627.763 148.028.430 209.066.655 (v EUR) Poslovne obveznosti Posojila, dobljena pri drugih pravnih ali fizičnih osebah Posojila, dobljena pri bankah Skupaj Zapadlost do 1 leta 23.448.281 4.536.583 50.594.869 78.579.733 Zapadlost od 1 leta do 5 let 6.962.181 15.605.591 97.433.561 120.001.333 Zapadlost nad 5 let 10.485.589 10.485.589 Valutno tveganje (v EUR) Valuta CHF GBP USD HRK Skupaj Terjatve do kupcev 42.124 42.124 Obveznosti do Neto dobaviteljev izpostavljenost 49 (49) 55.350 (55.350) 45 42.079 66 (66) 55.539 (13.415) Tveganje spremembe obrestne mere Knjigovodska vrednost 116.198.187 3.760.235 112.437.952 75.226.402 9.008.161 66.218.241 (v EUR) Finančni inštrumenti po fiksni obrestni meri Finančna sredstva Finančne obveznosti Finančni inštrumenti po spremenljivi obrestni meri Finančna sredstva Finančne obveznosti (v EUR) Povečanje povprečne obrestne mere za 1 odstotno točko Povečanje povprečne obrestne mere za 1,5 odstotne točke Zmanjšanje povprečne obrestne mera za 1 odstotno točko Zmanjšanje povprečne obrestne mere za 1,5 odstotne točke Sprememba odhodkov za obresti 1.369.337 2.054.006 (1.369.337) (2.054.006) Prilagojeni odhodki za obresti 12.785.215 13.469.884 10.046.541 9.361.872 (v EUR) Povečanje povprečne obrestne mere za 1 odstotno točko Povečanje povprečne obrestne mere za 1,5 odstotne točke Zmanjšanje povprečne obrestne mera za 1 odstotno točko Zmanjšanje povprečne obrestne mere za 1,5 odstotne točke Sprememba prihodkov od obresti 170.657 255.985 (170.657) (255.985) Prilagojeni prihodki za obresti 740.799 826.127 399.485 314.157 V primeru, da bi se povprečna obrestna mera povečala za 1%, bi se odhodki financiranja za obveznosti, ki se obračunavajo po spremenljivi obrestni meri z upoštevanjem EURIBOR-ja, povečali za 1.369.337 EUR, pri 1,5% povečanju pa za 2.054.006 EUR. Enako velja, če bi se povprečna obrestna mera zmanjšala za 1% oziroma za 1,5%. 74 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 V primeru, da bi se povprečna obrestna mera povečala za 1%, bi se prihodki financiranja iz naslova obresti po spremenljivi obrestni meri povečali za 170.657 EUR, pri 1,5% povečanju pa za 255.985 EUR. Enako velja, če bi se povprečna obrestna mera zmanjšala za 1% oziroma 1,5%. Tveganje spremembe poštene vrednosti (v EUR) Poštena vrednost na dan 31.12.2014 Povečanje borznih cen za 10 % Povečanje borznih cen za 20 % Povečanje borznih cen za 30 % Zmanjšanje borznih cen za 10 % Zmanjšanje borznih cen za 20 % Zmanjšanje borznih cen za 30 % Poštena vrednost na dan 31.12.2014 5.991.687 6.590.856 7.190.024 7.789.193 5.392.518 4.793.350 4.194.181 Razlika - vpliv na vrednost finančnih naložb Razlika - vpliv na vrednost rezerve za prevrednotenje Razlika - vpliv na obveznost za odloženi davek 599.169 1.198.337 1.797.506 (599.169) (1.198.337) (1.797.506) 479.335 958.670 1.438.005 (479.335) (958.670) (1.438.005) 119.834 239.667 359.501 (119.834) (191.734) (359.501) V izračun tveganja denarnega toka zaradi spremembe poštene vrednosti so zajete vse finančne naložbe, vrednotene po pošteni vrednosti na podlagi tržno oblikovanih vrednosti (enotni borzni tečaj delnic, objavljena dnevna vrednost enote premoženja vzajemnega sklada, enotni tečaj obveznice, vrednost terminske pogodbe). V primeru povečanja oziroma zmanjšanja vrednosti finančnih naložb se razlika odraža na povečanju oziroma zmanjšanju presežka iz prevrednotenja, torej v kapitalu ter obveznostih za odloženi davek. Poštena vrednost finančnih inštrumentov (v EUR) Denarna sredstva in njegovi ustrezniki Finančna sredstva, razpoložljiva za prodajo Dana posojila Poslovne terjatve Skupaj sredstva Prejeta posojila pri bankah Druge finančne obveznosti Poslovne obveznosti Skupaj obveznosti 31.12.2014 1.379.496 25.914.687 12.768.396 23.106.588 63.169.167 148.028.430 30.627.763 30.410.462 209.066.655 31.12.2013 1.144.217 29.419.634 18.598.318 27.340.358 76.502.527 159.867.080 29.598.171 25.948.441 215.413.692 Posli med družbami v Skupini DZS Prodaja med družbami v Skupini DZS (v EUR) DZS, d.d. Suprima, d.o.o. Good Select d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Margento Tehnologije, d.o.o. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.d. DZS Grafik, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. Del Naložbe, d.d. Skupaj 2014 652.260 315.096 27.000 24.580 26.549 255.386 133 303.199 445.754 113.674 291.679 2.455.310 75 2013 669.769 336.577 20.948 55.064 204.950 129 1.252.283 397.878 103.840 76.505 3.117.943 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Nabava med družbami v Skupini DZS (v EUR) DZS, d.d. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.d. DZS Grafik, d.o.o. Uni Založba, d.o.o. Suprima, d.o.o. Good Select, d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Margento Tehnologije, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. Termalna riviera Ilidža, d.o.o. Del Naložbe, d.d. M Kapital, d.d. Skupaj 2014 440.747 355.764 38.302 8.627 1.356 27.000 26.549 24.580 1.028.512 100.435 93.364 298.074 12.000 2.455.310 2013 1.382.467 365.176 42.058 9.851 2.430 3.024 3.290 55.064 20.948 858.944 149.511 209.680 15.500 3.117.943 Odprte postavke iz prodaje/nabave med družbami v Skupini DZS (v EUR) Terjatve iz poslovanja med družbami v Skupini DZS DZS, d.d. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.d. DZS Grafik, d.o.o. Suprima, d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Margento Tehnologije, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. M Kapital, d.d. Del Naložbe, d.d. Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 1.006.962 32.800 2.291 11.055 111.596 407.648 16.879 1.472.624 11.254 3.073.109 658.755 17.124 169.989 538.604 89.955 3.742 87.266 208.445 19.411 1.039.661 35.000 2.867.952 (v EUR) Obveznosti iz poslovanja med družbami v Skupini DZS DZS, d.d. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.d. DZS Grafik, d.o.o. DZS Investicije, d.o.o. Suprima, d.o.o. Good Select, d.o.o. Uni Založba, d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Margento Tehnologije, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. Del Naložbe, d.d. M Kapital, d.d. M Naložbe, d.d. Termalna riviera Ilidža, d.o.o. Skupaj 31.12.2014 31.12.2013 440.566 51.723 4.300 1.263 178.557 1.676 62.000 188.805 117.348 1.467.776 133.596 249.776 22.470 84 153.169 3.073.109 811.657 98.954 157.292 48.713 12.312 35.000 188.805 174.039 3.742 961.662 193.520 94.402 10.681 77.173 2.867.952 76 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Posojila, pridobljena med družbami v Skupini DZS (v EUR) DZS, d.d. DZS Investicije, d.o.o. Suprima, d.o.o. EOL Grupa, d.o.o. Dnevnik, d.d. Terme Čatež, d.d. Termalna riviera Ilidža, d.o.o. M Naložbe, d.d. Del Naložbe, d.d. Skupaj 31.12.2014 3.216.066 8.735.575 134.741 872.265 54.839 19.265.715 24.346.859 10.000 177.918 56.813.979 31.12.2013 3.216.066 8.735.575 129.761 769.629 275.000 19.265.715 22.788.557 177.918 55.358.221 Prejeta poroštva družbe DZS, d.d. od družbe v Skupini DZS na dan 31.12.2014 znašajo 8.110.000 EUR. Posojila, dana med družbami v Skupini DZS (v EUR) DZS, d.d. Dnevnik, d.d. Podjetje za informiranje, d.d. Margento Tehnologije, d.o.o. Terme Čatež, d.d. Marina Portorož, d.d. M Kapital, d.d. Del Naložbe, d.d. Skupaj 31.12.2014 15.988.229 100.000 54.839 403.017 24.524.777 402.086 15.151.068 189.963 56.813.979 31.12.2013 15.980.390 100.000 275.000 298.239 22.971.475 402.086 15.141.068 189.963 55.358.221 Obrestne mere za posojila, pridobljena od povezanih družb oziroma dana povezanim družbam, se gibljejo po spremenljivi obrestni meri 1m, 3m, 6m oziroma 12m EURIBOR + 1% do 6,2%, po nespremenljivi obrestni meri pa od 1,3% do 10%. Prejeta poroštva od družb v Skupini DZS na dan 31.12.2014 znašajo 15.940.264 EUR. Konsolidacijske izločitve Konsolidirani izkazi Skupine DZS so sestavljeni na podlagi vključitve konsolidiranih izkazov Skupine Terme Čatež in Skupine Dnevnik, torej po posredni metodi, ostale družbe v Skupini DZS pa na podlagi neposredne metode. Pri nadaljnjem postopku priprave konsolidiranih računovodskih izkazov Skupine DZS so bile s pripadajočim kapitalom izločene finančne naložbe v odvisne družbe v skupnem znesku 79.820.184 EUR. Finančne naložbe odvisnih družb v delnice obvladujoče družbe v višini nabavne vrednosti 36.699.981 EUR so v konsolidiranih računovodskih izkazih evidentirane kot odbitna postavka kapitala lastnih delnic in lastnih deležev. Vrednost izločenih dolgoročnih in kratkoročnih posojil med družbami v skupini na dan 31.12.2014 znaša 19.711.794 EUR. Pri pripravi konsolidiranih računovodskih izkazov na dan 31.12.2014 so bile med družbami v skupini izločene dolgoročne in kratkoročne poslovne terjatve v višini 1.560.342 EUR. Vrednost realiziranih prihodkov od prodaje v višini 1.467.456 EUR je bila pri pripravi konsolidiranih računovodskih izkazov v enaki višini izločena s stroški storitev in nabavno vrednostjo prodanega blaga. Znesek izločenih finančnih prihodkov in odhodkov iz posojil in zaračunanimi zamudnimi obrestmi med družbami v skupini znaša 749.650 EUR. 77 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 Poročilo neodvisnega revizorja Poročilo neodvisnega revizorja 78 Skupina DZS Konsolidirano letno poročilo 2014 79
© Copyright 2024