Årsredovisning & Bokslut 2014
ÅRSREDOVISNING 2014 EVLI BANK ABP Investment Banking & Wealth Management EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 3 Innehåll 4 6 8 Evli år 2014 Verkställande direktörens översikt Styrelse och ledningen KONCERNEN 9 Styrelsens verksamhetsberättelse 15Resultaträkning 16Balansräkning 18 Kalkyl över förändringar i eget kapital 19Kassaflödeskalkyl 20 Noter till koncernbokslutet 28Segmentrapportering 30 Corporate governance 33Riskhantering 36Kapitaltäckning 39 Noter till resultaträkningen 43 Noter till balansräkningen MODERBOLAGET 59Resultaträkning 60Balansräkning 62Kassaflödeskalkyl 63Redovisningsprinciper 64 Noter till resultaträkningen 67 Noter till balansräkningen 78 Styrelsens förslag till vinstutdelning åt bolagsstämman 79Revisionsberättelse EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 4 E V L I Å R 2 01 4 Evli år 2014 Evli Bank hjälper privatpersoner, företag och samfund att öka sin förmögenhet. Evli erbjuder förmögenhetsförvaltning, aktie-och derivatförmedlig, analys samt corporate finance-tjänster. Evli grundades 1985 och har sedan dess varit en föregångare och vägvisare på den snabbt växande kapitalmarknaden. Verksamheten grundar sig på personalens gedigna yrkeskunskap samt dess förmåga, som uppnåtts genom erfarenhet, att hitta lösningar med mervärde åt kunderna. Evlis målsättning är att skapa långsiktiga och förtroendefulla kundrelationer. Evlis verksamhetsområde omfattar i första hand Östersjöregionen. Banken sysselsätter omkring 240 personer. Evlikoncernens eget kapital uppgår till 52,2 miljarder euro och BIS-kapitaltäckningsgraden är 15,2 procent. Det förvaltade kundkapitalet uppgår till cirka 6,3 miljarder euro netto (31.12.2014). Evli Corporate Finance fungerade som rådgivare i flera uppdrag, bland annat • Rådgivare för Readsoft i Lexmarks köpeanbud • Rådgivare för Acando i Connectas köpeanbud • Rådgivare för Nordic Capital i förvärvet av Gina Tricot • Rådgivare för ÅF i försäljningen av det ryska dotterbolaget Lonas • Rådgivare för Gasum i försäljningen av Gasum Eesti till Alexela • Rådgivare för Nordic Mines i omstruktureringen av företagets finansiering och aktieemissionen • Rådgivare för Optima Services ägare i försäljningen av företaget till Telecare • Rådgivare för Dedicare i försäljningen av Dedicare Omsorg till Svensk Personlig Assistans • Rådgivare för Capman i försäljningen av Sensia till Avonova • Rådgivare för Advenica i börsintroduktionen av företaget • Rådgivare för M-Brain i företagets aktieoch obligationsemission • Rådgivare för Osstells ägare i försäljningen av företaget till Fouriertransform • Rådgivare för Nutisals ägare i försäljningen av företaget till Cloetta. Viktiga erkännanden i oberoende undersökningar • Näst bästa ränteportföljförvaltare i Europa (Morningstar). • Mest anlitade kapitalförvaltare bland samfund i Finland, andra plats avseende övergripande kvalitet bland 14 kapitalförvaltningsföretag (TNS Sifo Prospera). • Topplaceringar i jämförelser av nordiska analytiker i aktierekommendationernas och resultatprognosernas exakthet, till exempel den mest exakta resultatprognosen i kategorin Diversified Industrials och den tredje bästa aktierekommendationen (StarMine). Omsättning, M€ Eget kapital, M€ 60 60 50 50 40 40 30 30 20 20 10 10 0 • Det mest anlitade fondföretaget bland finländska samfund, näst mest anlitade kapitalförvaltningsföretag, delad tredje plats i övergripande kvalitet inklusive individuell kapitalförvaltning och fonder (SFR). 0 2010 2011 2012 2013 2014 2010 2011 2012 2013 2014 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 5 E V L I Å R 2 01 4 Bästa kapitalförvaltaren för företagare och förmögna privatpersoner i Finland Euromoney Private Banking and Wealth Management Survey 2014 “Undersökningens resultat är ett uttryck för Evlis specialkunnande som kapitalförvaltare åt företagare och förmögna privatpersoner. Vi har ett bra utgångsläge för det långsiktiga arbete som krävs för att nå kundens mål, säger Esa Pensala, direktör för förmögenhetsförvaltningen.” Esa Pensala, direktör, Förmögenhetsförvaltning Viktiga händelser • Evlikoncernens lönsamhet förbättrades betydligt jämfört med föregående år, och resultatet steg med närmare 40 procent till 7,7 miljoner euro. Nettoomsättningen fortsatte att öka starkt och uppgick till 59,7 miljoner euro. • Bolagets affärsverksamhet utvecklades starkt i synnerhet inom kapitalförvaltning och rådgivningstjänster. I Sverige utvecklades direktförsäljningen av fonder och Corporate Finance-verksamheten positivt. I Finland ökade kundkretsen inom privat kapitalförvaltning en hel del. • I slutet av året förvaltade Kapitalförvaltningen ett kapital på 6,3 miljarder euro netto. Tillväxten från året innan var åtta procent. • De största nettoteckningarna hade Evli High Yield (78 milj. euro) och Evli Sverige Aktieindex (43 milj. euro). Evli High Yield (825 milj. euro) och Evli Likvid (713 milj. euro) hade det största kapitalet i slutet av året. • Corporate Finance-enhetens omsättning mer än fördubblades och var 6,6 miljoner euro, och resultatet var klart positivt, 1,3 miljoner euro. Även framöver strävar Evli Corporate Finance efter att stärka sin ställning som en av de ledande rådgivarna i Norden. • Den bästa aktiefonden var Evli Emerging Frontier (årsavkastning 28,2 %), den bästa blandfonden var Evli Global Multi Manager 75 (12,0 %) och den bästa räntefonden Evli Statsobligation (9,63 %). Evli Sverige Småbolag (6,05 %) uppnådde den största skillnaden mot jämförelseindexet. • I takt med att den traditionella aktieförmedlingen minskar utvecklar Markets-enheten aktivt de övriga produktområdenas andel av verksamheten, till exempel obligationstjänster och strukturerade produkter. Redan 46 procent av enhetens förmedlingsintäkter kom från annan verksamhet än aktieförmedling. • Evlis strategiska projekt ”Helt enkelt unik” framskred i rask takt. Bankens vision går ut på att förenkla placeringsprocesserna ur kundens perspektiv och höja den unika servicekvalitet som kunden upplever. • Evli var samarbetspartner i det internationella tillväxtföretagsevenemanget Slush och tävlingen Slush 100-pitching och för elfte året i programmet EY Entrepreneur of the year som främjar tillväxt- och familjeföretagande. Rörelsevinst, M€ Kostnads-intäktsrelation 10,0 1,0 8,0 0,8 6,0 0,6 4,0 0,4 2,0 0,2 0 0 2010 2011 2012 2013 2014 2010 2011 2012 2013 2014 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 6 VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS ÖVERSIKT Det framgångsrika året skapade god stämning inför trettioårsfesten År 2015 är det trettio år sedan Evli startade sin verksamhet och vi förbereder oss för jubileumsåret i positiv anda. Räkenskapsåret 2014 var ett utmärkt år för oss. Mycket tack vare vår fasta kostnads struktur syns den stabila omsättningstillväxten som betydande förbättring på slutraden. I Finland stärkte vi vår ställning ytterligare inom vårt största affärsområde kapitalförvaltning medan vi i Sverige upplevde betydande tillväxt. Evli når alltså milstolpen trettio år det här året. Det är en aktningsvärd prestation på en sektor som under de senaste årtiondena genomgått många stora omvälvningar. Bara ytterst få värdepappersföretag har klarat sig igenom omvälvningarna med ursprungligt namn och utan betydande företags- eller innehavaromstruktureringar. Det har Evli lyckats med. Prestationen har enligt mig sin grund i framför allt Evlis förmåga att förnya sig på det sätt som förändringarna i affärsklimatet kräver och att ägarnas agerande alltid varit präglat av långsiktighet. År 2006, då bolagets grundare Henrik Andersin, Roger Kempe och Thomas Thesleff ansåg att bolaget gått in i en fas då det vara förnuftigast för dem att övergå till styrelsearbete och att överlåta den operativa verksamheten i händerna på en utomstående ledning tog jag över uppgiften som verkställande direktör för Evli. Bolagets grundare ställde då upp tre mål för mitt arbete: Evli ska utvecklas till en enhetlig helhet som strävar mot gemensamma mål, verksamheten ska vara förutsägbar och stabil och investeringarna riktade mot att utveckla konkurrenskraften på lång sikt. I överensstämmelse med anvisningarna började vi göra upp en ny strategi för Evli och med stöd av dem har vi under senare år på ett okuvligt sätt tagit oss genom många stormar. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS ÖVERSIKT Den största ändringen i karaktären på Evlis verksamhet under min period som verkställande direktör anser jag har att göra med bolagets riskprofil. För ännu tio år sedan stödde sig vår avkastningspotential relativt starkt på eget risktagande och investering. Idag kommer våra intäkter nästan uteslutande från den service vi ger våra kunder. Vi har minskat verksamhetsriskerna delvis eftersom det ändrade regleringsklimatet har styrt bankerna mot måttligare risktagning, men grundarnas kloka anvisningar har också haft sin andel i frågan. Evli fortsätter växa som en bank specialiserad på investerarservice Under jubileumsåret är det trevligt att blicka bakåt på Evlis händelserika historia, men i den dagliga verksamheten har vi blicken orubbligt riktad in i framtiden. Inga stora förändringar i verksamheten är på kommande under de närmaste åren utan vi fortsätter i samma riktning som under de senaste åren. Vi är investerarnas bank och utökar i fortsättningen ytterligare kapitalförvaltningsservicens andel av verksamheten. Genom att sälja vår i Finland utvecklade mycket konkurrenskraftiga kompetens strävar vi efter tillväxt också på andra marknader än den finska. Kapitalförvaltningsservicen i Sverige har redan gett oss starka bevis på vår kompetens. Redan nästan 20 procent av kapitalet i våra fonder kommer från svenska kunder medan hälften av tillväxten i av oss förvaltat nytt kapital kom från Sverige 2014. I Sverige är vi inte ute med hela vår tjänstepalett utan erbjuder tjänster enbart från noga utvalda kompetensområden inom kapitalförvaltning, kapitalmarknader och Corporate Finance. Genom försök och misstag har vi hittat en stram tjänstefokusering och en ännu exaktare fokusering på enbart kundgruppen yrkesinvesterare, vilket har visat sig vara ett ekonomiskt hållbart sätt att verka i Sveriges stenhårda konkurrensklimat. I framtiden använder vi den svenska modellen också på andra nordiska marknader. I Centraleuropa har vi redan börjat erbjuda företagslåneprodukter genom distributionsföretag och planerar inte ens att anställa egen personal där. Framgång på många fronter 2014 Som helhet var 2014 ett gott år för oss. Medan nettoomsättningen ökade åtta procent till 59,7 miljoner euro (2013: 55,5 milj. euro) ökade rörelsevinsten till 9,8 miljoner euro (6,7 milj. euro). Eftersom vår kostnadsstruktur är relativt fast uttrycker sig också en liten omsättningsökning som stark resultattillväxt. Positivt är dessutom att våra återkommande intäkters relation till koncernens totala kostnader ytterligare förbättrades och var 83 procent. Som bank bör vår verksamhet vara lönsam och förutsägbar och därför är vårt mål en täckning på 100 procent. Kapitaltäckningen och likviditeten var fortsatt mycket goda under hela året. Omsättningen i vår största enhet Kapitalförvaltning ökade fyra procent till 32,3 miljoner euro (31,2 milj. euro) och dess rörelseresultat 40 procent till 6,5 miljoner euro (4,6 milj. euro). I slutet av året uppgick det 7 av oss förvaltade nettokapitalet till 6,3 miljarder euro (5,9 mrd euro) och kapitalet i placeringsfonderna till 4,4 miljarder euro (4,1 mrd euro). Vi lyckades utomordentligt vad gäller förvärv av nya kunder till kapitalförvaltningen speciellt inom kundsegmentet Private Banking. Vi har utvecklat Private Banking-servicen genom att börja använda scenarioanalysmetoden som redan länge är använd åt institutionella kunder. I praktiken innebär det att vi kartlägger kundens totalförmögenhet och samtliga nuvarande och kommande kassaflödes- och kapitalmål och utgående från kartläggningen gör upp en placeringsstrategi som erbjuder den största sannolikheten för att uppnå de personliga placeringsmålen. Vi är föregångare som leverantör av den här tjänsten till Private Banking-kunder till och med i internationell jämförelse. Vår kapitalmarknadsenhets omsättning kvarstod på nästan samma nivå som i fjol och var 15,9 miljoner euro (16,1 milj. euro). Enhetens rörelseresultat var 1,8 miljoner euro (1,3 milj. euro). Det är en bra prestation i ett på många sätt krävande affärsklimat. För Corporate Finance-enheten var det ett utmärkt år. Den mer än fördubblade sin omsättning till 6,6 miljoner euro (3,0 milj. euro) och resultatet ökade till klart positivt 1,3 miljoner euro (-1,9 milj. euro). En stor del av Corporate Finance-enhetens intäkter genererades i Sverige där vi som arrangör av företagsköp lyckades ypperligt. Svårigheterna skapade av Ukrainakrisen i Ryssland, de ekonomiska sanktionerna och det försvagade oljepriset återspeglade sig i vår verksamhet. På grund av den svåra situationen stängde vi kontoret i St. Petersburg och fokuserade verksamheten till Moskva. Strategiarbetet realiseras som allt högklassigare service År 2013 fastställde vi vår nya vision att vara en ”Helt enkelt unik” tjänsteleverantör. Det gav målen att förenkla både de av oss och kunderna upplevda investeringsprocesserna samt öka kvaliteten, det unika, i kundens tjänsteupplevelse. Under 2014 jobbade vi med flera projekt som främjar de här målen och jag är övertygad om att våra kunder under 2015 ser resultatet av vårt arbete i kvaliteten på servicen. Vi betjänar inte alla kundgrupper men vi är med säkerhet en av de bästa tjänsteleverantörerna vad gäller placeringsservice för företagare, företagsledare, olika institutioner och välbärgade släkter. Kring den servicen vill vi också i framtiden stärka fotfästet och expandera verksamheten. Vi är övertygade om att den orubbliga serviceanda och spetskompetens som under vår trettioåriga historia utgjort hörnstenar för vår verksamhet ger oss goda möjligheter till det. Inför jubileumsåret har jag den stora glädjen att tacka våra kunder, vår personal och våra partners för de utmärkta resultaten vi uppnått tillsammans. Maunu Lehtimäki verkställande direktör EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 8 HALLITUS JA JOHTORYHMÄ STYRELSE OCH LEDNINGEN Den nuvarande styrelsens sammansättning beslöts på Evli Bank Abp:s bolagsstämma 10.3.2014. Styrelse Ledningen Henrik Andersin, f. 1960 Maunu Lehtimäki, f. 1967 Ekonomie magister • En av grundarna och huvudägarna av Evli Bank. Aktieinnehavet: 950 820* • Styrelseordförande för Nokian Panimo Oy • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 1985, verkställande direktör åren 1994–2006 och styrelsens ordförande sedan år 2006. Ekonomie magister • Verkställande direktör • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 1996 • Aktieinnehav 31.12.2014: 98 432 * via holdingbolaget Scripo Ab Panu Jousimies, f. 1969 Robert Ingman, f. 1961 Ekonomie magister • Direktör, Capital Markets • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 1997 • Aktieinnehav 31.12.2014: 39 768 Diplomingenjör, ekonomie magister • Styrelseordförande för Ingman Group Oy Ab och Etteplan Oyj, styrelsemedlem i Arla Ingman Oy Ab, Digia Oyj och M-Brain Oy • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 2010. Harri-Pekka Kaukonen, f. 1963 Teknologie doktor • Verkställande direktör för Sanoma-koncernen • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 2008. Lea Keinänen, f. 1966 Yo-Kauppateknikko, MBA • Vice verkställande direktör • Direktör, fonder • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 1998 • Aktieinnehav 31.12.2014: 34 712 Juho Mikola, f. 1981 Mikael Lilius, f. 1949 Diplomekonom • Tidigare verksam som Senior Advisor för Fortum Abp • Verkställande direktör för Fortum Abp 2000–2009 och tidigare verksam på ett flertal olika ledande poster inom näringslivet • Styrelseordförande för Metso Oyj, Wärtsilä Oyj och Mehiläinen Oyj, styrelsemedlem i Oy Kelonia Ab • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 2010. Teuvo Salminen f. 1954 Ekonomie magister, CGR • Innehaft ett flertal olika chefsposter inom Pöyry Oyj 1985–2009 • Styrelseordförande för Havator Oy och Holiday Club Resorts, styrelsemedlem i Cargotec Oyj, Glaston Oyj, Tieto Oyj, 3Step IT Group Oy och YIT Oyj • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 2010. Thomas Thesleff, f. 1951 Filosofie magister • En av grundarna och huvudägarna av Evli Bank. Aktieinnehavet: 950 820* • Flera andra förtroendeuppdrag förutom Evli • Styrelsemedlem i Evli Bank Abp sedan år 1985, verkställande direktör i Evli Bank Abp 1985–1994 och styrelsens ordförande 1994–2006. * via holdingbolaget Prandium Ab med familjemedlemmar Ekonomie magister • Ekonomichef • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 2004 • Aktieinnehav 31.12.2014: 17 000 Esa Pensala, f. 1974 Diplomingenjör • Direktör, förmögenhetsförvaltning • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 2001 • Aktieinnehav 31.12.2014: 20 500 Mikael Thunved, f. 1965 B.Sc. (Econ.) • Verkställande direktör, Evli Corporate Finance AB • Anställd hos Evli Bank Abp sedan år 2002 • Aktieinnehav 31.12.2014: 36 000 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE 9 Bokslut 2014 STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE 1 . 1 . – 31 . 1 2 . 2 01 4 Fjolåret var gynnsamt för hela finanssektorn tack vare de förbättrade verksamhetsbetingelserna. Evlikoncernens lönsamhet förbättrades betydligt jämfört med föregående år, och resultatet steg med närmare 40 procent. Detta berodde i synnerhet på att kundaktiviteten ökade inom kapitalförvaltningen och rådgivningen samt att förmögenhetsvärdena utvecklades positivt. Evli har alltid varit känt för sin yrkesskicklighet och sakkunskap, och även i år fick bolaget en hel del beröm för detta i olika branschundersökningar. Bland annat bekräftar enkäter som riktades till institutionella kunder och som utfördes av TNS Sifo Prospera och Scandinavian Financial Research på ett övertygande sätt att Evli hör till de mest anlitade och högklassigaste serviceproducenterna i Finland. År 2014 fokuserade styrelsen på att säkerställa en hållbar tillväxt och genomföra strategin som utformades hösten 2013. Det föränderliga konkurrensfältet i kombination med den allt strängare regleringen har tvingat hela finanssektorn att omvärdera sina operativa modeller. Hörnstenarna i Evlis nya strategi är effektivitet och vår särskilda betydelse för kunderna. Framöver är Evlis mål att helt enkelt vara en unik bank för sina kunder. Därför har vi sjösatt ett projekt som siktar på att säkerställa effektiviteten och tillväxten under de kommande åren. Vi har också i allt högre grad fokuserat på att öka de så kallade återkommande intäkternas andel av omsättningen. Ett viktigt strategiskt mål är att öka de återkommande intäkternas andel så att de täcker de operativa kostnaderna helt och hållet. Särskilt investeringarna i kapitalförvaltningen stöder målet. Framöver strävar Evli i enlighet med sin strategi efter expansion i synnerhet inom kapitalförvaltningstjänster, både organiskt och genom företagsförvärv. Under året fokuserade styrelsen dessutom på att förtydliga organisationens juridiska struktur. Upplösningen av Evli Bank Abp:s helägda företag EPI Russia Partners II Oy i somras var ett led i denna strategi. Även Evli Fonder AB som registrerats i Sverige upplöstes i början av hösten. Dessutom fusionerades dotterbolaget Evli Optiot med Evli Bank varefter all förmedlingsverksamhet sker under en juridisk enhet. Inom kapitalförvaltningen gjordes omstruktureringar i Baltikum. I december såldes affärsverksamheten i Lettland och Litauen till den operativa ledningen, som fortsätter att representera Evlis produkter på dessa marknader. Sedan maj 2013 omfattar mervärdesskatten kapitalförvaltningstjänster. Tolkningsfrågorna i anslutning till detta fortsatte långt in på 2014. Under det gångna året gav Högsta förvaltningsdomstolen sina första avgö- randen i frågan, vilket har skapat klarhet i de operativa modellerna inom kapitalförvaltning. Det finns dock fortfarande obesvarade frågor. Styrelsen har aktiv följt med behandlingen av frågan. Den övertygande utvecklingen under år 2014 i kombination med Evlis starka marknadsposition och förbättrade verksamhetsbetingelser innebär ett bra utgångsläge för innevarande år. Marknadsutveckling Under 2014 utvecklades marknaden positivt trots den turbulens som krisen Ukraina och de därpå följande sanktionerna mellan USA, Europa och Ryssland orsakade på aktiemarknaden. I slutet av året präglades marknaden av raset i oljepriset och försvagningen av euron. Skillnaderna mellan utsikterna och utvecklingen i olika ekonomiska regioner var stora. Aktiemarknaden med 7 procent i genomsnitt i Europa och med 14 procent i USA under 2014. I Finland steg aktiemarknaden med 11 procent. Utmaningarna för den ekonomiska tillväxten har fortsatt och risken för deflation ökat. Europeiska centralbanken ECB tvingades vidta exceptionella åtgärder under hösten för att stödja ekonomin i euroområdet. För första gången under sin historia sänkte ECB inlåningsräntan till en negativ nivå på -0,20 procent. Samtidigt meddelade ECB bland annat om ett program för köp av tillgångssäkrade värdepapper och täckta obligationer. I början av 2015 kommer ECB dessutom att sätta in så kallade kvantitativa lättnader. Den amerikanska centralbanken Fed väntas i sin tur avveckla stimulansåtgärderna genom att höja styrräntan ännu under 2015. I euroområdet sjönk räntorna till den lägsta nivån någonsin. Avkastningen på tyska statsobligationer med en maturitet på upp till fem år var negativ, och avkastningen på 10-åriga obligationer var endast 0,52 procent. Omsättningsutveckling Evlikoncernens nettoomsättning fortsatte att öka kraftigt. Under redovisningsperioden ökade nettoomsättningen med åtta procent jämfört med motsvarande tidpunkt året innan och uppgick till 59,7 miljoner euro (55,5 milj. euro). Nettoomsättningen påverkades positivt av att provisionsintäkterna ökade. I synnerhet fond- och rådgivningsverksamheten bidrog till omsättningstillväxten. Omsättningen under jämförelseperioden ökade till följd av det exceptionellt starka resultatet för koncernens placeringsverksamhet. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE 10 Kapitalförvaltningen utvecklades stabilt under redovisningsperioden. Enhetens nettoomsättning ökade med fyra procent från motsvarande tidpunkt året innan och uppgick till 32,3 miljoner euro (31,2 milj. euro). Ökningen i de förvaltade medlen och den ökade fondförsäljningen i både Finland och Sverige bidrog till utvecklingen. Markets-enhetens nettoomsättning låg på fjolårets nivå och uppgick till 15,9 miljoner euro (16,1 milj. euro). Omsättningen belastades av den tuffare operativa miljön inom derivathandeln och den lägre kundaktiviteten inom börshandlade fonder. De ökade nettointäkterna för värdepappershandeln bidrog positivt till omsättningen. Värdepappershandelns ökade nettointäkter omfattar både market making och obligationsförmedling. Enheten har som strategiskt mål att bli mindre beroende av traditionell aktieförmedling och att öka andra kapitalmarknadsprodukters andel av omsättningen. Hit hör bland annat derivat, börshandlade fonder, strukturerade placeringsprodukter och obligationer. Under redovisningsperioden kom 46 procent av enhetens omsättning från andra produkter än traditionell aktieförmedling. Corporate Finance-enhetens nettoomsättning fördubblades från året innan. En betydande fluktuation mellan intäkterna från ett kvartal till ett annat är emellertid typiskt för Corporate Finance-affärsrörelsen. Evlis strategiska mål är att öka de så kallade regelbundna intäkternas andel av omsättningen så att de täcker de operativa kostnaderna helt och hållet. Under redovisningsperioden täckte de återkommande intäkterna 83 procent (77 %) av koncernens operativa kostnader. Återkommande intäkter utgörs av kundräntenetto samt intäkter för kapitalförvaltning, fondförvaltning, depåtjänster och administration av belöningssystem. Balansräkning och finansiering Resultat och kostnadsstruktur Kapitalförvaltning Koncernens resultat före skatter och vinstutdelningar till personalen ökade kraftigt och uppgick till 13,6 miljoner euro (9,4 milj. euro). Redovisningsperiodens resultat var 7,7 miljoner euro (5,6 milj. euro). Inga större förändringar inträffade i Evlis kostnadsstruktur under året. Under redovisningsperioden låg koncernens operativa kostnader på samma nivå som föregående år I de operativa kostnaderna för innevarande år ingår en nedskrivning på 1,6 miljoner euro relaterad till goodwillvärdet på verksamheten i Ryssland och Baltikum. De jämförbara operativa kostnaderna exklusive vinstutdelningen till personalen sjönk med tre procent från året innan. Evlis K/I-tal (förhållandet mellan kostnader och intäkter) förbättrades till 0,84 (0,88). I början av 2014 startade Evli ett strategiskt projekt för att genomföra sin nya företagsvision. Bolagets vision är att vara ”Helt enkelt unik”. Syftet är att förenkla både de egna och kundernas placeringsrelaterade processer. För kunderna vill vi framöver erbjuda ännu unikare serviceupplevelser. I och med utvecklingen väntas bolagets kostnadsstruktur sjunka ytterligare under 2015 och 2016. Koncernens eget kapital uppgick i slutet av redovisningsperioden till 52,2 miljoner euro. Evli tillämpar schablonmetoden i kapitaltäckningskalkylen (krav på eget kapital vid kreditrisk) och basmetoden (krav på eget kapital vid operativ risk). Koncernens kapitaltäckningstal är 15,2 procent, vilket klart överstiger myndigheternas krav på åtta procent. De nya kapitaltäckningskraven (Basel III) trädde i kraft 1.1.2014. På grund av kapitaltäckningsreglerna har kapitalkraven för kreditrisk ökat i synnerhet på Treasury-enhetens obligationsplaceringar och motpartsriskerna för OTCderivat. Koncernens finansiering från allmänheten och kreditinstituten minskade med tre procent från året innan. Företagets kreditstock minskade från motsvarande tidpunkt året innan med tre procent till cirka 57,0 miljoner euro. Relationen mellan koncernens ut- och inlåning var 19 procent. Koncernens likviditet är god. Personal och organisation slutet av perioden hade koncernen 242 anställda (245). Antalet anställda minskade med tre personer, dvs. 1,2 procent jämfört med motsvarande period i fjol. Sammanlagt 86 procent av personalen arbetade i Finland och 14 procent i utlandet. Verksamhetsområden Koncernfunktioner Koncernens räntenetto utvecklades positivt från året innan. Under redovisningsperioden var intäkterna för Evlis placeringsverksamhet klart på plus även om de inte nådde upp till samma exceptionellt höga nivå som året innan. 1–12/ Kapitalförvaltning i siffror 2014 Omsättning, M€ 32,3 Rörelseresultat, M€ 6,5 Personal, i slutet av perioden 87 Kapital under förvaltning (netto), i slutet av perioden, M€ 6 327 Kapital under förvaltning medr. intressebolag (netto), i slutet av perioden, M€ 7 438 Marknadsandel (Evli-Fondbolag), % *) 5,1 Nettoteckningar i Evlis egna fonder, M€ 166 Morningstar-värdering av fonder i genomsnitt 3,5 1–12/ Förändr. 2013 % 31,2 4 4,6 40 87 0 5 858 8 6 968 5,4 614 3,5 *) Källa: Fondrapport, Finansbranschens Centralförbund Kapitalförvaltningen utvecklades stabilt under redovisningsperioden. Enhetens nettoomsättning ökade med fyra procent och uppgick till 32,3 miljoner euro (31,2 milj. euro). Den direkta fondförsäljningen i Finland och Sverige samt den privata kapitalförvaltningen bidrog positivt EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE till omsättningsutvecklingen. Verksamhetsenhetens förvaltade medel i slutet av året var 6,3 miljarder euro netto (5,9 mrd euro), vilket var åtta procent mer än året innan. De största nettoteckningarna i Evlis fonder fram till slutet av december hade Evli High Yield (78 milj. euro) och Evli Sverige Aktieindex (43 milj. euro). Evli High Yield (825 milj. euro) och Evli Likvid (713 milj. euro) hade det största kapitalet bland Evlifonderna i slutet av året. Nettoteckningen av fondandelar registrerade i Finland uppgick till sammanlagt 8,6 miljarder euro år 2014 (4,7 mrd euro). Nettoteckningen i Evlis placeringsfonder var 166 miljoner euro (614 milj. euro). Evli-Fondbolags marknadsandel sjönk med 0,3 procentenheter jämfört med föregående år och var i slutet av december 5,1 procent. Kapitalet i bolagets 25 placeringsfonder uppgick till sammanlagt 4 442 miljoner euro (4 126 milj. euro) och antalet andelsägare till 17 480 (16 394). Under sista kvartalet omorganiserade Evli verksamheten i Baltikum genom att sälja kapitalförvaltningsverksamheten till den operativa ledningen. Framöver distribuerar ledningens nya företag Evlis produkter i Lettland och Litauen. Affären hade ingen betydande inverkan på koncernens resultat. Markets Markets i siffror Omsättning, M€ Rörelseresultat, M€ Personal, i slutet av perioden Marknadsandel (OMX Helsinki), EUR av volymen, % Marknadsandel (OMX Helsinki), av antalet börstransaktioner, % 1–12/ 2014 15,9 1,8 45 1–12/ Förändr. 2013 % 16,1 -1 1,3 35 44 2 1,3 1,5 1,0 1,1 Markets-enhetens nettoomsättning höll sig på samma nivå och uppgick till 15,9 miljoner euro (16,1 milj. euro). Intäkterna påverkades negativt av att kommissionsintäkterna för förmedlingen av derivat och ETF:er utvecklades svagare än året innan på grund av den låga marknadsvolatiliteten i början av året. Market making för derivat bidrog positivt till nettointäkterna under redovisningsperioden. Evlis analytiker klarade sig bra i StarMines nordiska analytikerjämförelse 2014. StarMine mäter aktierekommendationernas och resultatprognosernas exakthet. I den sektorvisa jämförelsen av alla nordiska analytiker kom Evlis analytiker på första och tredje plats i kategorin Diversified Industrials. Analytikerna gav den mest exakta resultatprognosen och den tredje bästa aktierekommendationen. StarMine som hör till gruppen Thomson Reuters jämför varje år analytiker i 15 regioner runt om i världen. Målet för Evli Markets är att öka verksamheten i nischer utanför traditionell aktiemäklarverksamhet. Under 2014 var den övriga verksamhetens andel av företagets förmedlingsintäkter 46 procent. 11 Corporate Finance Corporate Finance i siffror Omsättning, M€ Rörelseresultat, M€ Personal, i slutet av perioden 1–12/ 2014 6,6 1,3 28 1–12/ Förändr. 2013 % 3,0 119 -1,9 26 8 År 2014 utvecklades Corporate Finance positivt. Kundaktiviteten var stark hela året i synnerhet inom omstruktureringar. Det fanns också intresse för börsintroduktioner. Under redovisningsperioden deltog Evli Corporate Finance i flera uppdrag. Enheten var rådgivare i bland annat följande transaktioner: • rådgivare för Readsoft i Lexmarks köpeanbud • rådgivare för Acando i Connectas köpeanbud • rådgivare för Nordic Capital i förvärvet av Gina Tricot • rådgivare för Nordic Mines i omstruktureringen av företagets finansiering och aktieemissionen • rådgivare för ÅF i försäljningen av det ryska dotterbolaget Lonas • rådgivare för Gasum i försäljningen av Gasum Eesti till Alexela • rådgivare för Optima Services ägare i försäljningen av företaget till Telecare • rådgivare för Dedicare i försäljningen av Dedicare Omsorg till Svensk Personlig Assistans • rådgivare för Capman i försäljningen av Sensia till Avonova • rådgivare för Advenica i börsintroduktionen av företaget • rådgivare för M-Brain i företagets aktie- och obligationsemission • rådgivare för Osstells ägare i försäljningen av företaget till Fouriertransform • rådgivare för Nutisals ägare i försäljningen av företaget till Cloetta. Tack vare dessa och andra uppdrag var rörelseresultatet klart positivt. Även framöver strävar Evli Corporate Finance efter att stärka sin ställning som en av de ledande rådgivarna i Norden. Corporate Finances nettointäkter fördubblades från året innan och uppgick till 6,6 miljoner euro (3,0 milj. euro). Enhetens orderstock är stark. Det som kännetecknar Corporate Finance-verksamheten är att omsättningen kan variera kraftigt mellan olika perioder. Förändringar i koncernstrukturen Evli Bank Abp:s helägda, i Sverige registrerade dotterbolag Evli Fonder AB upplöstes 3.9.2014. Evli Bank Abp:s helägda dotterbolag EPI Russia Partners II Oy upplöstes 21.7.2014. Evli Bank Abp:s helägda dotterbolag Evli Optiot Oy fusionerades med Evli Bank Abp 31.10.2014. Evli Bank Abp:s helägda estniska dotterbolag Evli Securities AS sålde verksamheten i Litauen till Evernord UAB i Litauen. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE Evlis aktier och aktiekapital Med stöd av fullmakten att förvärva egna aktier som bolagsstämman beviljade 6.3.2013 förvärvade Evli sammanlagt 2 000 egna aktier i början av 2014. Med stöd av fullmakten att förvärva egna aktier som bolagsstämman beviljade 10.3.2014 förvärvade bolaget sammanlagt 4 500 egna aktier under andra kvartalet, 525 egna aktier under tredje kvartalet och 5 125 egna aktier under fjärde kvartalet. Aktierna kom i bolagets besittning genom aktieägar ändringar enligt aktieägaravtal. Styrelsen använde bolagsstämmans fullmakt av 6.3.2013 till att bevilja optionsrätter och/eller andra särskilda rättigheter som avses i 10 kap. 1 § i aktiebolagsbolagslagen genom sitt beslut 13.2.2014 om att erbjuda nyckelpersoner i företaget sammanlagt högst 127 500 optionsrätter som enligt villkoren för optionsprogrammet ger rätt att teckna högst 127 500 nya aktier i företaget. Alla 127 500 optionsrätter tecknades under tecknings tiden 1.4.2014–30.4.2014. Styrelsen använde bolagsstämmans fullmakt av 10.3.2014 till att bevilja optionsrätter och/eller andra särskilda rättigheter som avses i 10 kap. 1 § i aktiebolagsbolagslagen genom sitt beslut 16.7.2014 om att erbjuda nyckelpersoner i företaget sammanlagt högst 56 000 nya aktier i företaget av vilka 51 500 nya aktier i företaget tecknades under teckningstiden. De nya aktierna infördes i handelsregistret 8.9.2014. 16.7.2014 beslöt styrelsen att makulera sammanlagt 46 350 egna aktier i bolagets besittning. Ändringen infördes i handelsregistret 8.9.2014. I slutet av redovisningsperioden var antalet aktier i bolaget 4 096 659 stycken. I slutet av redovisningsperioden hade bolaget 5 125 egna aktier i sin besittning. I slutet av redovisningsperioden var bolagets aktiekapital 30 194 097,31 euro. Det skedde inga förändringar i bolagets aktiekapital under perioden. Utdelning Evli Bank Abp:s ordinarie bolagsstämma 10.3.2014 beslöt att enligt styrelsens förslag dela ut 0,65 euro per aktie i dividend för redovisningsperioden 2013, sammanlagt 2 632 619 euro. Dividenden betalades 20.3.2014. Med stöd av fullmakten som extraordinarie bolagsstämman beviljat 6.10.2014 beslöt styrelsen 9.10.2014 att för redovisningsperioden 2013 dela ut 0,40 euro per aktie i extradividend, sammanlagt 1 638 663 euro. Dividenden betalades 20.10.2014. Styrelse och revisorer Evli Bank Abp:s ordinarie bolagsstämma fastställde 10.3.2014 antalet styrelsemedlemmar till sex stycken. Henrik Andersin, Robert Ingman, Harri-Pekka Kaukonen, Mikael Lilius, Teuvo Salminen och Thomas Thesleff återvaldes till styrelsen. Henrik Andersin fungerar som styrelsens ordförande. 12 Den ordinarie bolagsstämman valde revisionsbolaget KPMG Oy Ab till revisor med CGR Marcus Tötterman som huvudansvarig revisor. Styrelsens fullmakter Evli Bank Abp:s ordinarie bolagsstämma beslöt 10.3.2014 att ge styrelsen fullmakt att besluta om en aktieemission, beviljande av optionsrätter och/eller andra särskilda rättigheter som berättigar till aktier och som avses i 10 kap. 1 § i aktiebolagslagen i en eller flera poster så att antalet emitterade aktier enligt fullmakten uppgår till högst 306 860 stycken. Med stöd av fullmakten har styrelsen rätt att besluta om en aktieemission, beviljande av optionsrätter och/eller andra särskilda rättigheter som berättigar till aktier och som avses i 10 kap. 1 § i aktiebolagslagen precis på samma sätt som bolagsstämman kan fatta beslut om det. Fullmakten gäller tills vidare, dock högst i arton (18) månader från bolagsstämmans beslut. Evli Bank Abp:s ordinarie bolagsstämma beslöt 10.3.2014 att ge styrelsen fullmakt att förvärva egna aktier. Med stöd av fullmakten kan styrelsen förvärva högst 409 150 aktier i en eller flera poster, dock så att bolagets eller dess dottersamfunds totala innehav eller antalet pantsatta aktier efter förvärvet inte får överstiga tio (10) procent av alla aktier i bolaget. Styrelsen har rätt att förvärva egna aktier även i annat förhållande än i relation till aktieägarnas innehav och besluta om den ordning i vilken aktier förvärvas. Fullmakten gäller i arton (18) månader från bolagsstämmans beslut. Evli Bank Abp:s extraordinarie bolagsstämma beslöt 6.10.2014 att ge styrelsen fullmakt att betala högst 0,40 euro per aktie i extradividend till bolagets aktieägare för den redovisningsperiod som gick ut 31.12.2013 på basis av det fastställda bokslutet. Det totala dividendbeloppet för redovisningsperioden 2013 kan således vara högst 1,05 euro per aktie. Med stöd av fullmakten har styrelsen rätt att besluta om alla andra villkor relaterade till utdelningen. Fullmakten gäller till 31.12.2014. Styrelsen använde fullmakten 9.10.2014 genom att fatta beslut om extradividend. Riskhantering Målet med riskhanteringen är att se till att koncernens strategi och ekonomiska resultat inte rubbas. Styrelsen för Evlis moderbolag fastställer principerna för riskhanteringen, koncernens risklimiter och andra allmänna anvisningar för hur riskhanteringen och den interna kontrollen organiseras hos Evli. Styrelsen har tillsatt en balans- och riskkommitté (Credalco), som bereder förslag till risklimiter för styrelsen. Riskhanteringsenheten övervakar den dagliga verksamheten och att de fastställda risklimiterna för affärsenheterna följs. Evlis egen placeringsportfölj och handelslagrets deltajusterade prisrisk var i slutet av december cirka 8,0 mil- EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT STYRELSENS VERKSAMHETSBERÄTTELSE joner euro, och en negativ marknadsrörelse på 20 procent hade medfört en scenarioförlust på cirka 1,6 miljoner euro. I slutet av december var Treasurys ränterisk cirka +/- 0,5 miljoner euro utgående från att marknadsräntorna skulle sjunka eller öka med en procentenhet. Evlis likviditet är fortsatt mycket god. Händelser efter redovisningsperioden 15.12.2014 vidtog Evli Bank Abp åtgärder i Baltikum för att förtydliga den juridiska strukturen och effektivisera verksamheten. Därför beslöt Evli att ansöka om likvidering av sitt estniska dotterbolag Evli Securities AS. Ansökan infördes i handelsregistret 5.1.2015. Framöver betjänar Evli sina estniska kunder i Finland. Verksamhetsbetingelser Trots den långvariga osäkerheten på finansmarknaden har Evlis verksamhetsbetingelser varit gynnsamma. De geopolitiska spänningarna och de försämrade ekonomiska utsikterna har minskat efterfrågan på rådgivningstjänster i Ryssland. I förhållande till omständigheterna är orderstocken dock måttligt bra, vilket i kombination med de vidtagna anpassningsåtgärderna skapar positiva utsikter för verksamheten i Ryssland. 13 Evlis ställning som en ledande investmentbank och expert på kapitalförvaltning, värdepappersförmedling och rådgivning har bidragit till omsättningstillväxten. Kundaktivititeten har följaktligen varit hög hela året. I synnerhet på den svenska marknaden har utvecklingen varit stark inom fondförsäljningen och Corporate Finance-verksamheten, och Evlis synlighet har ökat. Detta skapar bra förutsättningar för tillväxt även framöver. En utmaning för Markets-enheten under 2014 var den låga marknadsvolatiliteten, vilket återspeglades i en lägre efterfrågan på derivat- och ETF-produkter. På sistone har volatiliteten dock ökat, vilket brukar öka intresset för bland annat derivat som används för säkring. Räntenivån väntas förbli låg tills vidare, vilket för sin del har en negativ effekt på bankernas räntenetto. Utsikter Resultatet för 2015 bedöms vara klart positivt. Denna syn får stöd av att återkommande intäkter motsvarar en betydande del av bolagets sammanlagda kostnader Helsingfors den 13 februari 2015 Styrelsen EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 14 FINANSIELLA NYCKELTAL 1.1.–31.12.2014 59 734 9 764 16,3 7 674 12,8 15,2 1,4 10,7 0,8 15,2 1,05 242 Omsättning, 1 000 € Rörelsevinst/-förlust, 1 000 € % av omsättningen Räkenskapsårets vinst, 1 000 € % av omsättningen Avkastning på eget kapital, % (ROE) Avkastning på totalt kapital, % (ROA) Soliditet, % Intäkts- kostnadsrelation Kapitaltäckningsgrad, % Dividend/aktie Personal i slutet av räkenskapsperioden 1.1.–31.12.2013 55 528 6 710 12,1 5 647 10,2 11,5 0,9 8,5 0,9 13,9 1,18 245 1.1.–31.12.2012 48 344 3 553 7,4 2 144 4,4 4,3 0,4 8,3 0,9 14,6 0,61 243 1.1.–31.12.2011 59 033 3 642 6,2 3 794 6,4 7,1 0,6 8,7 0,9 14,5 1,25 276 Beräkningsgrunder för nyckeltal Intäkter Räntenettot + provisionsintäkter + nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet + övriga rörelseintäkter Omsättning Direkt från resultaträkningen. Innehåller bruttointäkter, minskat med ränte- och provisionskostnader. Rörelseresultat Direkt från resultaträkningen. Räkenskapsperiodens vinst Direkt från resultaträkningen. Avkastning på eget kapital (ROE), % = Rörelseresultat - skatter Eget kapital och minoritetsandel (medelvärde av ingående och utgående balans för året) x 100 Avkastning på totalt kapital (ROA), % = Rörelseresultat - skatter Genomsnittlig balansomslutning (medelvärde av ingående och utgående balans för året) x 100 Soliditet, % = Eget kapital och minoritetsandel Balansomslutning x 100 Kostnads-intäktsrelation = Administrationskostnader + avskrivningar + övriga rörelsekostnader Räntenetto + nettoprovisonsintäkter + nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet + övriga rörelseintäkter x 100 Resultat/aktie = Räkenskapsperiodens konsoliderade resultat, exklusive minoritetsandel Antal utstående aktier 1.1.–31.12.2010 59 380 4 179 7,0 3 407 5,7 5,8 0,5 8,7 0,9 14,8 1,20 282 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 15 KONCERNENS RESULTATRÄKNING Not 1.1.–31.12.2014 1.1.–31.12.2013 Ränteintäkter Räntekostnader RÄNTENETTO 1. 2. 2 831 -1 794 1 037 3 156 -2 651 505 Intäkter från egetkapitalinstrument totalt Provisionsintäkter Provisionskostnader Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel Nettointäkter från valutaverksamhet Övriga rörelseintäkter NETTOOMSÄTTNING 3. 4. 5. 6. 1 007 54 908 -1 795 1 075 51 410 -1 897 2 435 1 777 366 59 734 2 171 1 891 373 55 528 -20 842 -1 613 -4 228 -14 007 -1 606 -3 683 -3 980 0 -12 9 764 -20 269 -1 826 -3 952 -13 903 -238 -4 415 -4 217 1 0 6 710 266 10 030 160 6 870 -2 355 7 674 -1 224 5 647 Fördelning Minoritetsandel Moderbolagets ägare 864 6 810 630 5 017 RÖRELSEVINST/ -FÖRLUST 7 674 5 647 -130 -130 -85 -85 Det konsoliderade resultatets övriga poster efter skatt DET KONSOLIDERADE RESULTATET TOTALT -130 7 545 -85 5 561 Vinstdelning Minoritetsandel Moderbolagets ägare 864 6 680 630 4 931 1 000 EURO Administrationskostnader Personalkostnader Löner och arvoden Lönebikostnader Pensionskostnader Övriga administrationskostnader Avskrivningar och nedskrivningar Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella tillgångar Övriga rörelsekostnader Nedskrivningar av krediter och andra åtaganden Nedskrivningar av övriga finansiella tillgångar RÖRELSEVINST/ -FÖRLUST 7. 8. 9. 10. 10. 11. 12. 12. Andel i intresseföretags resultat VINST FÖRE SKATT Inkomstskatt RÄKENSKAPSPERIODENS VINST/FÖRLUST ÖVRIGA POSTER I DEN KONSOLIDERADE RESULTATRÄKNINGENS (IAS 1): Poster som senare kan värderas via resultaträkningen Omräkningsdifferens avseende utländsk enhet Totalt 13. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 16 KONCERNENS BALANSRÄKNING 1 000 EURO Not 31.12.2014 31.12.2013 103 998 60 965 TILLGÅNGAR Kontanta medel Lån och övriga fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Lån och övriga fordringar totalt 14. 15. 108 877 56 944 165 822 90 411 58 651 149 062 Finansiella tillgångar bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella tillgångar bokförda till verkligt värde via resultaträkningen totalt 16. 16. 17. 19. 74 192 32 769 35 730 32 035 174 726 105 025 64 005 45 994 19 736 234 761 Finansiella tillgångar som kan säljas Aktier och andelar Finansiella tillgångar som kan säljas totalt 17. 0 0 30 30 Övriga förutom finansiella tillgångar Aktier och andelar i ägarintresseföretag Immateriella tillgångar Materiella tillgångar Övriga tillgångar Resultatregleringar och förskottsbetalningar Uppskjutna skatteskulder Övriga förutom finansiella tillgångar totalt 18. 20. 21. 22. 23. 24. 3 514 7 598 2 337 28 581 2 860 613 45 502 3 561 11 505 2 955 109 293 2 982 845 131 141 490 047 575 959 TILLGÅNGAR TOTALT EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 17 KONCERNENS BALANSRÄKNING 1 000 EURO 31.12.2014 31.12.2013 8 000 18 867 297 037 94 259 031 1 875 33 095 0 338 225 55 724 14 996 350 492 28. 40 739 46 365 29. 30. 31. 43 137 15 341 405 58 882 115 860 13 655 815 130 330 437 847 527 188 30 194 1 839 13 178 180 -405 5 996 1 219 52 201 30 194 1 839 12 738 107 90 2 753 1 049 48 771 490 047 575 959 Not SKULDER OCH EGET KAPITAL SKULDER Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut och centralbanker Kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Inlåning Övriga skulder Skuldebrev emitterade till allmänheten Obligationslån Övriga Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift totalt Finansieringsskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel Övriga förutom finansieringsskulder Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Uppskjutna skatteskulder Övriga förutom finansieringsskulder totalt 25. 26. 27. SKULDER TOTALT EGET KAPITAL Aktiekapital Överkursfond Fond för inbetalt fritt eget kapital Övriga fonder Omräkningsdifferenser Ackumulerade vinstmedel Minoritetsandelar EGET KAPITAL TOTALT SKULDER OCH EGET KAPITAL TOTALT 33., 34. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 18 KALKYL ÖVER FÖRÄNDRINGAR I KONCERNENS EGET KAPITAL 1 000 EURO Kalkyl över förändringar i koncernens eget kapital 2013 Eget kapital 1.1. Omräkningsdifferenser Räkenskapsperiodens vinst/förlust Intäkter och kostnader som bokförts för räkenskapsperioden totalt Dividendutbetalning Aktiemission Köp av egna aktier Övriga förändringar Eget kapital 31.12. Kalkyl över förändringar i koncernens eget kapital 2014 Eget kapital 1.1. Omräkningsdifferenser Räkenskapsperiodens vinst/förlust Intäkter och kostnader som bokförts för räkenskapsperioden totalt Dividendutbetalning Aktiebaserade belöningar Aktiemission Köp av egna aktier Eget kapital 31.12. Aktiekapital 30 194 Fond för Överkurs- inbetalt fritt fond eget kapital 1 839 11 145 Övriga fonder Omräkningsdifferens 107 324 -234 Accumul. vinstmedel 4 727 5 017 0 0 0 0 -234 5 017 -4 931 1 593 30 194 Aktiekapital 30 194 12 738 107 90 -979 1 079 2 753 Fond för Överkurs- inbetalt fritt fond eget kapital Övriga fonder Omräkningsdifferens Accumul. vinstmedel 1 839 1 839 12 738 107 90 208 2 753 6 810 0 0 0 1 839 615 -176 13 178 0 208 6 810 -4 271 299 5 292 73 30 194 180 Omräkningsdifferensen utgörs av skillnaden som uppstår då utländska dotterbolags bokslut omräknas. MinoritetsTotalt andel 48 336 -234 5 017 896 4 783 -4 931 1 593 -979 1 079 47 722 630 -478 630 Eget kapital totalt 49 232 -234 5 647 1 048 5 413 -5 409 1 593 -979 1 079 48 771 MinoritetsTotalt andel Eget kapital totalt 47 722 208 6 810 1 048 -254 864 48 771 -46 7 674 7 019 -4 271 73 615 -176 50 982 610 -440 7 628 -4 711 73 615 -176 52 201 1 219 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 19 KONCERNENS KASSAFLÖDESKALKYL 1 000 EURO 1.1.–31.12.2014 1.1.–31.12.2013 Affärsverksamhetens kassaflöde Erhållna räntor och provisioner samt intäkter av värdepappershandel inkl. utdelning Erlagda räntor och arvoden Återbetalningar av lån bokförda som kreditförluster Betalningar till leverantörer av varor och tjänster samt personal 65 721 -3 593 78 749 -5 015 -42 885 -43 819 Ökning (-) eller minskning av affärsverksamhetens tillgångar Nettoförändring av handelslager, -skulder och -fordringar Inlåning för myndighetsåligganden och centralbankens tillsyn Emission av obligationslån Kundfordringar Affärsverksamhetens nettotillgångar före inkomstskatt Inkomstskatter 28 708 -24 243 -37 626 57 779 43 860 -1 777 -14 837 -20 673 7 811 12 877 15 092 -881 42 083 14 211 Investeringarnas kassaflöde Förändringar i dotter- och delägarbolag **) Erhållen utdelning Erhållna räntor Inkomst vid försäljning av värdepapper som innehas i annat syfte än handel Investeringar i materiell och immateriell egendom 0 400 4 -121 -773 -2 760 1 000 1 0 -2 111 Investeringarnas nettokassaflöde -491 -4 870 Finansieringens kassaflöde Aktieemission Köp av egna aktier Ökning av långfristiga lån och amortering av skulder Betalning av finansieringsleasing Betald utdelning 615 -176 242 -250 -4 631 693 -979 48 -180 -5 548 Finansieringens nettokassaflöde -4 200 -5 965 Kassaflödenas nettoökning 37 392 3 376 126 325 123 142 -136 -66 163 581 126 325 Affärsverksamhetens nettokassaflöde Likvida medel vid ingången av räkenskapsperioden Effekt av förändringar i valutakurser på de likvida medlen Likvida medel *) vid utgången av räkenskapsperioden *) Likvida medel inkluderar kassa samt vid behov utbetalningsbara bankfordringar. **) Evli Bank Abp förvärvade 4.1.2013 aktiemajoriteten i Aurator Varainhoito Oy. Förvärvets nettoeffekt för koncernen var -2,7 milj. euro. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 20 NOTER TILL KONCERNBOKSLUTET Uppgifter om företaget Evli Bank Abp är en oberoende investmentbank och kapitalförvaltare med professionella investerare, företagare samt dagens och framtidens förmögna privatpersoner som kunder. Evli Bank Abp och dess dotterbolag bildar Evlikoncernen (”Evli”). Bolaget erbjuder sina kunder tjänster genom gränsöverskridande branschgrupper inom tre verksamhetsområden: kapitalförvaltning och placeringsfonder, mäklarverksamhet med aktier, derivat, börshandlade fonder, obligationer och strukturerade placeringsprodukter samt rådgivningstjänster. Evlikoncernen verkar i fem länder med huvudkontoret i Finland. Därtill har Evli verksamhet i Sverige via en filial och dotterbolaget Evli Corporate Finance Ab, genom dotterbolaget Evli Securities i Estland och Litauen samt genom dotterbolaget Evli Russia Oy i S:t Petersburg och Moskva. Evli Bank Abp är koncernens moderbolag. Moder bolagets säte är Helsingfors, och dess registrerade adress Alexandersgatan 19 A, 00100 Helsingfors. En kopia av koncernbokslutet finns på internet www.evli.fi eller på moderbolagets huvudkontor, Alexandersgatan 19 A, 00100 Helsingfors. Principer för upprättande av koncernbokslutet Redovisningsprinciper Koncernbokslutet har upprättats i enlighet med internationella redovisningsstandarder (International Financial Reporting Standards), och vid uppgörandet av bokslutet har alla vid utgången av räkenskapsperioden 2014 gällande IAS- och IFRS-standarder samt SIC- och IFRIC-tolkningar tillämpats. Med internationella redovisningsstandarder avses de standarder och tolkningar som godkänts i enlighet med Europaparlamentets och rådets förordning (EG) nr 1606/2002. Utöver IFRS-standarderna har även bestämmelserna i kreditinstitutlagen tillämpats vid upprättandet av koncernredovisningen. Koncernredovisningen har upprättats enligt förvärvsmetoden, förutom vad beträffar finansiella tillgångar och skulder värderade till verkligt värde via resultaträkningen samt derivatinstrument. Vid konsolideringen av affärsverksamhet före år 2005 motsvarar goodwill bokföringsvärdet enligt tidigare redovisningsnormer, som använts som presumtivt anskaffningsvärde enligt IFRS. Klassificeringen och redovisningen av förvärven har inte justerats i koncernens IFRS-öppningsbalans. Konsolideringsprinciper Koncernbokslutet omfattar moderbolaget Evli Bank Abp med samtliga dotterbolag. Dotterbolag är de bolag där koncernen har bestämmande inflytande. Bestämmande inflytande uppkommer då koncernen innehar mer än hälften av det röstetal som aktierna medför, eller då koncernen har rätt att utforma bolagets finansiella och operativa strategier. Koncerninternt aktieinnehav har eliminerats genom förvärvsmetoden. Förvärvade dotterbolag inkluderas i koncernbokslutet vid den tidpunkt då koncernen erhåller bestämmande inflytande. När det gäller överlåtna dotterbolag konsolideras de i koncernbokslutet fram till den tidpunkt då bestämmande inflytandet upphör. Alla koncerninterna transaktioner, fordringar, skulder och orealiserade vinster samt vinstutdelning mellan koncernföretag elimineras då koncernredovisningen upprättas. Orealiserade förluster elimineras inte ifall de beror på nedskrivning. Fördelningen av räkenskapsperiodens vinst mellan moderbolagets ägare och minoritetsägare presenteras i resultaträkningen, och minoritetens andel av det egna kapitalet redovisas i balansräkningen som en separat post under eget kapital. Minoritetsägares andel av den ackumulerade förlusten redovisas i koncernredovisningen till ett belopp som högst motsvarar investeringen. Fonder som förvaltas för kunders räkning har inte konsoliderats i koncernredovisningen, eftersom koncernen inte har bestämmande inflytande i dessa. Intresseföretag är företag där koncernen har betydande inflytande. Betydande inflytande föreligger då koncernens aktieinnehav uppgår till mer än 20 procent av rösterna, eller då koncernen av annan anledning har betydande, men inte bestämmande inflytande. Intresseföretag har konsoliderats enligt kapitalandelsmetoden. Orealiserade vinster på transaktioner mellan koncernen och dess intresseföretag har eliminerats i förhållande till koncernens innehav i intresseföretaget. Investering i intresseföretag inkluderar goodwill som uppkommit vid förvärvet. I enlighet med kapitalandelsmetoden värderas dessa andelar enligt anskaffningsutgiften, utökat med förändringar i bolagets nettotillgångar efter förvärvet. Goodwill för förvärv ingår i investeringarnas bokföringsvärde och värderingen av den prövas i anslutning till prövningen av hela investeringens värde. Goodwill avskrivs inte. Northern Horizon Capital Oy har konsoliderats i Evlis koncernbokslut med hjälp av kapitalandelsmetoden. Evli Bank Abp:s innehav i Northern Horizon Capital Oy är 50 procent av aktierna och 45 procent av rösterna. Bolaget har specialiserat sig på förvaltning av fastighetsinvesteringsfonder, och Evlis innehav härstammar från ett företagsarrangemang 2011. Siffrorna för Evlis intresseföretag Baltic SME Management B.V. och BIF Management Ltd har ingen större betydelse med tanke på koncernen. Evli Alexander Management Oy har specialiserat sig på belöningssystem för företagens ledning, och Evli Bank Abp:s innehav i företaget är 45,01 procent. Enligt aktie ägaravtalet har Evli Bank Abp bestämmande inflytande i företaget och därför konsolideras det som dotterbolag i koncernbokslutet. De dotterbolag och intresseföretag som ingår i koncernredovisningen räknas upp på sidan 38. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 21 Omräkning av poster i utländsk valuta Immateriella tillgångar Poster som avser resultatet och det finansiella läget för de olika enheterna i koncernen värderas i den valuta som används i den ekonomiska miljö där respektive enhet huvudsakligen är verksam (”funktionell valuta”). I koncernbokslutet används euro, vilket är moderbolagets funktionella valuta och rapporteringsvaluta. Transaktioner i utländsk valuta omräknas till den funktionella valutan enligt de valutakurser som gäller på transaktionsdagen. Monetära tillgångar och skulder i utländsk valuta omräknas till den valutakurs som föreligger på balansdagen. Kursdifferenser redovisas som nettointäkter av valutaverksamhet. Utländska koncernföretags resultaträkningar har omräknats till genomsnittlig valutakurs under perioden; balansräkningarna har omräknats till den valutakurs som föreligger på balansdagen. Då räkenskapsperiodens totalresultat konverteras till olika valutor i resultaträkningen och balansräkningen uppstår en omräkningsdifferens som bokförs med totalresultatets övriga poster och redovisas mot eget kapital. Omräkningsdifferenser mellan elimineringen av förvärvsutgiften för utländska dotterbolag och förändringar av poster under eget kapital som uppkommit efter förvärvet, och bokförs med totalresultatets övriga poster och redovisas mot eget kapital. Vid avyttring helt eller delvis av ett dotterbolag redovisas upplupna omräkningsdifferenser i resultaträkningen som en del av realisationsvinsten eller -förlusten. Immateriella tillgångar redovisas i balansräkningen endast ifall anskaffningsvärdet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt och det är sannolikt att de framtida ekonomiska fördelarna som är förknippade med tillgången kommer koncernen till godo. Immateriella tillgångar med begränsad ekonomisk nyttjandeperiod redovisas i resultaträkningen till ursprungligt anskaffningsvärde och avskrivs linjärt över den faktiska eller beräknade ekonomiska nyttjandetiden. Immateriella tillgångar inkluderar programlicenser och andra immateriella rättigheter med en ekonomisk nyttjandeperiod på 3–5 år. 7.10.2009 undertecknades ett avtal varigenom Evli förvärvade hela aktiestocken i Carnegies Kapitalförvaltning och Fondbolag i Finland. Genom förvärvet uppstod ingen goodwill, övriga immateriella rättigheter som ingår, exempelvis kundavtal, avskrivs i sin helhet inom 2–7 år. Evli förvärvade 4.1.2013 en majoritetspost av Aurator Varainhoito Oy:s aktiestock. De immateriella rättigheter som uppstod genom förvärvet avskrivs inom fem år. Genom förvärvet uppstod ingen goodwill. Materiella tillgångar Materiella anläggningstillgångar redovisas till ursprungligt anskaffningsvärde efter avdrag för ackumulerade avskrivningar och nedskrivningar. Tillkommande utgifter läggs till tillgångens redovisade värde endast då det är sannolikt att de framtida ekonomiska fördelarna som är förknippade med tillgången kommer koncernen till godo, och tillgångens anskaffningsvärde kan mätas på ett tillförlitligt sätt. Övriga reparationer och underhåll redovisas som kostnader i resultaträkningen under den period de uppkommer. Avskrivningar på tillgångar görs linjärt över den beräknade ekonomiska nyttjandeperioden enligt följande: Maskiner och inventarier: 5 år IT-utrustning: 3 år Tillgångar hyrda genom finansiell leasing: 3–5 år Underhåll av hyreslokaler: den tid hyreskontraktet gäller Tillgångarnas restvärden och ekonomiska nyttjandeperioder prövas varje balansdag och justeras vid behov för att motsvara väntade förändringar i nyttjandeperioden. Avskrivning av materiella anläggningstillgångar upphör då tillgångarna klassificerats som att de innehas för försäljning i enlighet med IFRS 5 Anläggningstillgångar som innehas för försäljning och avvecklade verksamheter. Vinster och förluster vid avyttring och överlåtelse av materiella anläggningstillgångar redovisas antingen under övriga intäkter eller under övriga kostnader. Goodwill Goodwill motsvarar den del av anskaffningsutgiften som överskrider koncernens andel av det verkliga värdet för nettotillgångarna vid anskaffningstidpunkten hos företag som förvärvats efter 1.1.2005. Vid konsolidering av affärsverksamhet före år 2005 motsvarar goodwill bokföringsvärdet enligt tidigare redovisningsnormer, som använts som presumtivt anskaffningsvärde. Klassificeringen och redovisningen av förvärven har inte justerats i koncernens IFRS-öppningsbalans. Goodwill värderas till det ursprungliga anskaffningsvärdet med avdrag för eventuella nedskrivningar. Inga regelmässiga avskrivningar görs på goodwill utan nedskrivningsbehovet prövas årligen. I detta syfte har goodwillen fördelats till de enheter som genererar kassaflöde, eller, då det rör sig om dotterbolag, inkluderats i anskaffningsutgiften för dotterbolaget och dotterbolaget utgör en enhet som genererar kassaflöde. Inom koncernen testas goodwillen genom att diskontera det uppskattade framtida nettokassaflödet för fem år med hjälp av diskonteringsfaktorer som utgår från marknadsläget eller från den historiska utvecklingen och tillväxtutsikterna. I kassaflödesmodellen bedöms de poster som påverkar varje enhets operativa kassaflöde, huvudsakligen intäkter och kostnader. Utöver uppskattningsperiodens kassaflöde beaktas även det så kallade terminalvärdet vid periodens slut, ett värde som är beroende av bolagens och marknadens allmänna utvecklingsförväntningar. Uppskattningen av intäkternas och kostnadernas kassaflöde är en bedömning som grundar sig på historiska värden och aktuella utvecklingsförväntningar. Diskontoräntan utgår från en bestämd riskfri marknadsräntefaktor och därtill bedöms risknivån på varje enskilt marknadsområde samt ägarnas avkastningskrav på eget kapital. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 22 Lånekostnader Lånekostnader upptas under kostnader för den räkenskapsperiod då de har uppkommit. Transaktionsutgifter som direkt beror på anskaffning av lån och som klart hänför sig till ett visst lån inkluderas i lånets ursprungliga periodiserade anskaffningsutgift och periodiseras under ränteutgifter enligt metoden för effektiv ränta, eller vid behov enligt en redovisningsmetod som ger ett resultat vilket kan anses ligga tillräckligt nära resultatet enligt metoden för effektiv ränta. Hyresavtal Finansiell leasing föreligger då de ekonomiska riskerna och förmånerna som är förknippade med ägandet av en materiell tillgång i allt väsentligt är överförda till bolaget. Koncernen har skaffat datorer, multifunktionsskrivare, displayskärmar samt servrar med leasingavtal. En tillgång som hyrts genom finansiellt leasingavtal upptas i balansräkningen vid inledningen av hyresperioden till den hyrda tillgångens verkliga värde, eller till ett lägre nuvärde för minimihyror. Avskrivningarna på materiella tillgångar som anskaffats genom finansiellt leasingavtal görs under deras ekonomiska nyttjandeperiod eller under en kortare hyresperiod. Leasinghyror som betalas, indelas i finansiella kostnader och amortering av skuld, och fastställs så att ränteprocenten för den återstående skulden är lika stor varje räkenskapsperiod. Hyresåtaganden upptas under övriga skulder. Hyresavtal, i vilka de för ägandet typiska riskerna och förmånerna inte överförs på hyrestagaren, klassificeras som övriga hyresavtal. Hyror i anslutning till dem redovisas lineärt i resultaträkningen under hyresperioden. Nedskrivning av materiella och immateriella tillgångar Koncernen gör på varje bokslutsdag en bedömning av huruvida det finns indikationer på att värdet på en tillgångspost har minskat. Om sådana indikationer föreligger, uppskattas det kassaflöde som kan ackumuleras från tillgångsposten. Kassaflödet som kan generas från goodwill samt från immateriella tillgångar med obegränsad ekonomisk nyttjandeperiod uppskattas årligen oberoende av om det föreligger indikation på att en värdeminskning kan ha skett. Bedömningen av nedskrivningsbehov sker på den nivå där det finns kassagenererande enheter, vilket inom Evlikoncernen motsvarar dotterbolags- eller segmentnivå. Med återvinningsvärdet avses tillgångens verkliga värde minskat med försäljningskostnader eller ett högre nyttjandevärde. Med nyttjandevärde avses beräknade framtida kassaflöden av tillgångsposten eller från den kassagenererande enheten i fråga, diskonterade till nuvärde. Som diskonteringsränta används en ränta som återspeglar marknadens uppfattning om pengarnas tidsvärde samt tillgångens specifika risker och har definierats före skatter. En nedskrivning bokförs när tillgångspostens bokföringsvärde är högre än tillgångens nyttjandevärde. I samband med redovisning av nedskrivningsförluster bedöms ifrågavarande tillgångs avskrivningstid på nytt. Nedskrivningen återförs om omständigheterna förändrats, och det belopp som kan genereras av tillgången har förändrats från den tidpunkt då nedskrivningen bokfördes. En nedskrivning på goodwill återförs dock aldrig. Anställningsförmåner Pensionsåtaganden Samtliga pensionsarrangemang inom Evlikoncernen är baserade på inbetalningar. Inbetalningar avseende avgiftsbestämda planer redovisas som kostnader i resultaträkningen för den räkenskapsperiod till vilken de hör. Samtliga pensionsarrangemang inom Evlikoncernen finansieras genom inbetalningar till pensionsförsäkringsbolag. Inbetalningen sker enligt lokala bestämmelser och praxis i de olika länderna. Belöningssystem Personalen består av experter inom många olika områden och därför tillämpar Evlikoncernen en belöningsmodell som gäller hela personalen. Med en resultatrelaterad incitamentsmodell eftersträvar bolaget en lönsam tillväxt för koncernen och att affärsstrategin realiseras. Styrelsen utser inom sig en kompensationskommitté som i samarbete med ledningen skapar en belöningsmodell enligt styrelsens riktlinjer. Kompensationskommittén ger förslag till belöningsmodell som årligen bekräftas av styrelsen. Kompensationskommittén följer regelbundet upp den av styrelsen bekräftade belöningsmodellens ändamålsenlighet och resultat. På basis av uppföljningen ger kompensationskommittén förslag och rekommendationer till styrelsen beträffande belöningar eller revision av belöningsmodellen. Kompensationskommittén övervakar därtill att belöningssystemet följs och att de personer som svarar för bolagets riskhantering och interna revision belönas. Inom Evlikoncernen fungerar den rörliga bonusen dels som ett belöningssystem och dels som ett led i strävan att knyta personalen till bolaget och dess mål. Även om koncernen har en belöningsmodell, har policyn för belöning genom den fasta lönen en stor betydelse. Den fasta lönen stiger antingen på basis av höjningar enligt kollektivavtalet eller på basis av en personlig höjning enligt chefens rekommendation. Den anställdes chef ger en rekommendation, som chefens överordnade godkänner enligt riktlinjerna för Evlis lönepolicy. Inga separata, betydande naturaförmåner förekommer inom koncernen. Evlikoncernens belöningsmodell innefattar ett antal begränsningar vars syfte är att säkerställa att en rörlig bonus betalas ut endast när koncernens resultatutveckling är positiv. Bonusen kan inte under några som helst omständigheter överskrida 30 procent av bolagets resultat före vinstpremier till personalen. En viss procentandel av affärsenheternas resultat avsätts för personalpremier. Andelen varierar i de olika enheterna. Förutsättningen för reserveringen är under alla omständigheter att koncernens lönsamhet ligger inom de gränser styrelsen bestämt. Bonus betalas alltså inte, om inte Evlikoncernen som helhet har nått sina resultatmål. Affärsenhetens chef definierar indikatorer och interna modeller för fördelningen av bonusandelen mellan enhetens team och enskilda anställda. Att uppnå ekonomiska EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 23 mål har stor vikt både då man mäter teamens prestation och enskilda personers prestation samt de kvalitativa kriterierna. Ett annat villkor för belöning är även hur de anställda iakttar koncernens etiska regler och värderingar. Koncernen har därtill ett arrangemang där Evli erbjuder teckning av aktier. Verkställande direktören ger tillsammans med kompensationskommittén styrelsen en separat rekommendation beträffande personer man önskar bevilja aktier. I första hand erbjuds aktierna till personer man med tanke på bolagets framgång anser det mycket viktigt att knyta till bolaget. Styrelsen fattade 2014 beslut om ett optionsprogram och en aktieemission. Via optionsprogrammet erbjöds nyckelpersoner i företaget 127 500 optionsrätter, varav alla tecknades under teckningstiden 1.4–30.4.2014. Vid emissionen fick bolagets nyckelpersoner möjlighet att teckna 56 000 aktier, av vilka 51 500 tecknades. Personaladministrationen har ett register över så kal�lade risktagare och deras arvoden. Enligt officiella definitioner har Evlikoncernen 27 personer som klassificeras som risktagare. Enligt belöningsmodellens principer betalas risktagares belöning, till den del den överskrider 50 000 euro, under en period på tre år. Aktiebaserade belöningar Evlikoncernen har ett aktiebaserat belöningssystem som baserar sig på optioner. Optionsrätterna ges utan vederlag till nyckelpersoner som arbetar inom eller rekryteras till Evlikoncernen. Till skillnad från aktieägarnas företrädesrätt till teckning ges de till nyckelpersoner som väljs av styrelsen för att öka deras engagemang och arbetsmotivation. Bolaget har vägande ekonomiska skäl till att bevilja optioner, eftersom de utgör en del av Evlikoncernens belönings- och incitamentsprogram för nyckelpersoner. Bolagets styrelse fattar beslut om utdelning av optionsrätter till nyckelpersoner inom Evlikoncernen. Styrelsen fattar också beslut om att återutdela optionsrätter som senare eventuellt lämnats tillbaka till företaget. Med stöd av den fullmakt som ordinarie bolagsstämman gav Evli Bank Abp:s styrelse 6.3.2013 beslöt styrelsen 13.2.2014 att dela ut optionsrätter till nyckelpersoner i bolaget och dess dotterbolag. Med stöd av denna fullmakt har 127 500 optionsrätter delats ut. Teckning av aktier med stöd av optionsrätter sker inom ramen för följande teckningsperioder. Styrelsen kan förlänga teckningsperioderna. 1. Teckningstiden börjar 2 veckor efter att bolagsstämman fastställt bokslutet och slutar en månad senare. 2. Teckningstiden börjar 2 veckor efter att bolagets havlårsrapport har offentliggjorts och slutar en månad senare. Teckningsperioden 2 tillämpades redan 2014. Teckningstiden för alla optionsrätter upphör 2019 efter teckningsperiod 1. Teckningspriset för en aktie med optionsrätter är 15,44 euro. Teckningspriset sänks med de dividendbelopp som delas ut efter teckningen av optionsrätter och som de tecknade aktierna inte varit berättigade till. Tecknings- priset för en aktie med optionsrätter är dock alltid minst 10,00 euro. Under redovisningsperioden uppgick Evli-koncernens kostnader för det aktiebaserade belöningssystemet till 73 208 euro. Avsättningar En avsättning redovisas när koncernen till följd av en inträffad händelse har en befintlig juridisk eller informell förpliktelse, och det är sannolikt att en betalningsskyldighet kommer att uppstå och skyldighetens storlek kan uppskattas på ett tillförlitligt sätt. Inkomstskatter Skattekostnaden i koncernens resultaträkning utgörs av skatten på aktuell inkomst samt uppskjutna skatter. Skatten på räkenskapsperiodens beskattningsbara inkomst beräknas utgående från den beskattningsbara inkomst som fastställs enligt lokal skattelagstiftning, med eventuell justering av skatter hänförliga till tidigare räkenskapsperioder. Den uppskjutna skatteskulden eller skattefordran beräknas på alla temporära skillnader mellan bokföringen och beskattningen. Den uppskjutna skattefordran har redovisats upp till det belopp som sannolikt kan användas för den beskattningsbara inkomsten under framtida räkenskapsperioder, mot vilken en avdragsgill temporär differens kan utnyttjas. De största temporära skillnaderna uppstår på grund av avskrivningar av materiella anläggningstillgångar och i beskattningen fastställda förluster. För dotterbolagens outdelade vinstmedel bokförs ingen uppskjuten skatt till den del som differensen sannolikt inte uppkommer under en överskådlig framtid. Den uppskjutna skatteskulden eller skattefordran beräknas med tillämpning av fastställda skattesatser på bokslutsdagen. Finansiella tillgångar och skulder Koncernens tillgångar klassificeras i enlighet med IAS 39 Finansiella instrument: Redovisning och värdering, på följande sätt: finansiella tillgångar och finansiella skulder värderat till verkligt värde via resultaträkningen, finansiella skulder som kan realiseras, lån och övriga fordringar, samt övriga finansiella skulder. Klassificering sker vid det finansiella instrumentets anskaffningstillfälle. Koncernen har inga finansiella tillgångar i kategorin Investeringar som innehas till förfallodagen. En finansiell tillgång ska tas bort från balansräkningen när de avtalsenliga rättigheterna att erhålla kassaflödena upphör, eller när koncernen väsentligen har överfört riskerna och fördelarna förknippade med den finansiella tillgången utanför koncernen. Finansiella tillgångar och -skulder bokförs enligt transaktionsdatum. Finansiella skulder tas bort från balansräkningen när förpliktelsen är uppfylld. Finansiella tillgångar och skulder presenteras i netto enbart ifall det finns laglig rätt till kvittning och kvittning ska förverkligas eller fordran och skulden betalas samtidigt. Värderingsprocessen avseende koncernens finansieringsinstrument godkänns av Evli Banks styrelse. Vär- EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 24 deringen utgår från IAS (International Accounting Standard) standarder 13 och 39, samt Finansinspektionens anvisningar 1/2013 Bokföring och årsredovisning inom finanssektorn. Bankens ekonomiavdelning tillsammans med riskhanteringsenheten ombesörjer koncernens värderingsprocess. Processen omfattar bl.a. granskning och validering av värderingspris och värderingsparametrar samt klassificering av finansiella instrument enligt til�lämplig standard. Bankens revisionskommitté granskar värderingen av aktier och andelar vars marknadsvärde inte är tillgängligt (instrument på nivå 3 samt värderingen av intressebolag) och avger kvartalsvis en rapport som styrelsen godkänner. Finansiella tillgångar Kategorin finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde via resultaträkningen är indelad i två undergrupper: finansiella tillgångar som innehas för handel (bl.a. aktier och derivat) och tillgångar som vid den första bokföringstransaktionen har definierats som tillgångar värderade till verkligt värde via resultaträkningen (bl.a. långfristiga placeringar i fonder och aktier samt Treasury-enhetens placeringar i masskuldebrev och andra ränteinstrument). Värdering till verkligt värde av tillgångar som inte innehas för handel är motiverat när tillgångarnas avkastning och risk bedöms utgående från verkligt värde i enlighet med riskhanterings- och investeringsstrategin. Tillgångar som innehas för handel har främst förvärvats i syfte att göra vinst på värdeförändringar i marknadspriserna på kort sikt. Kategorins tillgångar har värderats till verkligt värde enligt prisnoteringar som publiceras på de aktiva marknaderna, närmare bestämt köp- och säljnoteringarna på balansdagen och enligt avslutskurserna. Vid tillfällen då priser inte är tillgängliga från marknaden, bestäms priset utgående från en av marknaden allmänt accepterad teoretisk värderingsmodell, exempelvis för derivat. Det verkliga värdet på icke-noterade instrument, bland annat aktier, kapitalfonder och andra instrument, beräknas i första hand utgående från substansvärdet eller en kassaflödesanalys på basis av framtidsutsikterna eller det av kapitalfondens eller fastighetsfondens förvaltare senast publicerade värderingspriset. Ifall anskaffningsvärdet på en icke-noterad placering underskrider det teoretiska värdet kan man i enskilda fall, efter prövning, tillämpa instrumentets anskaffningsvärde som värderingsprincip. Såväl orealiserade som realiserade vinster och förluster som beror på förändringar i verkligt värde redovisas i resultaträkningen som nettointäkter eller -kostnader under den period de uppkommit. De finansiella tillgångarna som kan realiseras omfattar långsiktiga placeringar som inte noteras på aktiva marknader och vars verkliga värde inte kan fastställas exakt. Placeringarnas verkliga värde bedöms i första hand utgående från substansvärdet eller alternativt en kassaflödesanalys på basis av framtidsutsikterna. Varje kvartal bedöms huruvida det föreligger objektiva belägg för att placeringens värde minskat. Bankens revisionskommitté prövar värderingen och rapporterar till styrelsen som godkänner den. Det realiserade resultatet samt värdeminskningsförlusterna redovisas via resultaträkningen som nettointäkt för finansiella tillgångar som kan reali- seras, en icke-realiserad värdeökning i fonden för verkligt värde. Ifall anskaffningsvärdet på en icke-noterad placering underskrider det teoretiska värdet kan man i enskilda fall, efter prövning, tillämpa instrumentets anskaffningsvärde som värderingsprincip. Det sammanlagda värdet på placeringar som innehas för handel är mycket ringa inom koncernen. Lån och övriga fordringar utgör tillgångar som inte ingår i derivattillgångarna, för vilka betalningarna är fasta eller kan fastställas, som inte noteras på aktiva marknader och som företaget inte innehar för handel. Lån och övriga fordringar upptas ursprungligen i bokföringen till verkligt värde inklusive omedelbara anskaffningsutgifter. Senare värderas de till sin periodiserade anskaffningsutgift. Likvida medel inkluderar kassa och med kassa jämförbara kassakravmedel hos Finlands Bank. Också fordringar på kreditinstitut betalbara på anfordran klassificeras som likvida medel i kassaflödesredovisningen. Finansiella skulder Finansiella skulder upptas ursprungligen i bokföringen till verkligt värde utifrån mottaget vederlag med tillägg för direkta anskaffningsutgifter. Obligationer och placeringscertifikat som bolaget emitterat senare, värderas senare enligt metoden för effektiv ränta i den periodiserade anskaffningsutgiften. Blankade aktier, ställda optioner och andra derivat som bokförts som skuld, värderas via resultaträkningen till verkligt värde. Verkligt värde för finansiella skulder som värderas till verkligt värde via resultaträkningen, fastställs i regel utifrån prisnoteringar som publiceras på aktiva marknader, närmare bestämt säljnoteringar på balansdagen samt på basis av avslutskurser. Vid tillfällen då priser inte är tillgängliga från marknaden, bestäms priset utgående från på marknaden allmänt accepterade teoretiska värderingsmodeller. De värdepapper som lånats vid blankning ingår i den ursprungliga ägarens balansräkning. Tillgångar som anskaffats med finansieringsleasingavtal redovisas som skuld i balansräkningen. Nedskrivning av finansiella tillgångar För lån och fordringar redovisas en nedskrivningsförlust när det föreligger objektiva belägg som tyder på att fordringarnas värde har minskat till följd av en eller flera händelser och detta har en inverkan på fordringens framtida kassaflöden. Det objektiva belägget för kundens förmåga att återbetala sina skulder utgår från kundens riskklassificering, koncernens erfarenhet samt ledningens bedömning av betalningstörningarnas inverkan på återvinning av fordringar. Nedskrivning redovisas om värdet av framtida kassaflöden diskonterat med den ursprungliga effektiva räntan är lägre än fordringarnas redovisade värde. Vid bedömning beaktas beloppet som kan erhållas genom att realisera säkerheten. Efter nedskrivningen intäktsförs ränta på basis av det nedskrivna beloppet. Utöver enskilda nedskrivningar bedömer ledningen regelbundet det kollektiva behovet att redovisa nedskrivning. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 25 Nedskrivningen återtas helt eller delvis ifall den, efter att ha bokförts, befinns vara obefogad på grund av att gäldenärens ekonomiska läge blivit bättre, eller om något annat inträffat som inverkar positivt på fordringens framtida kassaflöden. Nedskrivning bokförs som en realiserad kreditförlust, när gäldenären i konkursförfarandet har konstaterats vara medellös, har upphört med sin verksamhet, eller fordran annullerats frivilligt eller på basis av lagstadgat skuldsaneringsförfarande. Derivatavtal Koncernen hanterar derivatinstrument på det sätt som fastställs i IAS 39 Finansiella instrument: redovisning och värdering. Derivatinstrument bokförs i samband med anskaffningen till anskaffningsvärdet, som motsvarar verkligt värde. Senare värderas de till verkligt värde. De vinster och förluster som uppstår vid värderingen till verkligt värde behandlas i bokföringen enligt syftet med derivatavtalet. Derivatavtalets positiva värdeförändringar redovisas i balansräkningen som tillgångar och dess negativa värdeförändringar som skulder. Bolaget definierar inte derivatavtal som säkringsinstrument och klassificerar derivatavtal som finansiella tillgångar som innehas för handel. Till denna grupp hörande derivatinstruments värdeförändringar under räkenskapsperioden samt realiserade vinster/förluster redovisas vid nettoresultat av värdepappershandel i resultaträkningen. Bokföring av aktieindexlån Den kalkylmässiga provisionen som erhålls vid emission av aktieindexlån, redovisas omedelbart i resultatet. Hela provisionen är tillgänglig på emissionsdagen och provisionen hänför sig till kreditarrangemangen och emissionen. Lånet redovisas i balansräkningen till det periodiserade anskaffningsvärdet, och lånets ränteandel dvs. optionens värde, bokförs som en separat skuldpost i punkten ”Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel”. Lånets ränteutgift periodiseras enligt metoden för effektiv ränta. Egna aktier När moderbolaget har förvärvat egna aktier minskas bolagets egna kapital med anskaffningsvärdet. Vid försäljning av sådana aktier upptas alla vederlag i det egna kapitalet. Rörelsevinst Standarden IAS 1 Utformning av finansiella rapporter definierar inte begreppet rörelsevinst. Koncernen har definierat begreppet enligt följande: rörelsevinsten är den nettosumma som uppkommer då nettoomsättningen minskas med kostnader avseende anställningsförmåner, övriga administrationskostnader, avskrivningar och eventuella nedskrivningar samt övriga kostnader föranledda av affärsverksamheten. Alla övriga resultaträkningsposter förutom de ovan nämnda redovisas efter rörelsevinsten. Aktiespecifikt resultat Det outspädda resultatet per aktie beräknas genom att dividera moderbolagets vinst eller förlust till aktieägarna med det viktade medeltalet för antalet utestående aktier under redovisningsperioden, exklusive de egna aktier som koncernen förvärvat och haft i sin besittning under perioden. Det utspädda resultatet per aktie beräknas genom att justera det viktade medelvärdet för antalet aktier med optionernas utspädningseffekt. Principer för intäktsföring Inkomster från projekt i anslutning till Corporate Finance bokförs under intäkter under den redovisningsperiod då det är möjligt att tillförlitligt uppskatta projektets slutresultat. Projektets kostnader och uppskattade förluster redovisas omedelbart under kostnader. Kapitalförvaltningsarvoden periodiseras per månad och debiteras i efterskott i perioder om tre, sex eller tolv månader. Transaktioner inom värdepappersförmedlingen redovisas enligt handelsdatum. Intäkter i ovan nämnda segment redovisas som provisionsintäkter. Ränteintäkter och räntekostnader har bokförts enligt effektivräntemetoden, eller vid behov enligt en redovisningsmetod som ger ett resultat vilket kan anses ligga tillräckligt nära resultatet enligt metoden för effektiv ränta. Då nedskrivning redovisas för avtal i finansieringstillgångar ackumuleras räntan till bokföringssaldot enligt avtalets ursprungliga effektiva ränta. Om det är osannolikt att räntan betalas, redovisas den som en nedskrivning. Ränteintäkter som hänför sig till finansieringstillgångar redovisas som ränteintäkter. Bedömningar och uppskattningar i de finansiella rapporterna och centrala värderelaterade osäkerhetsfaktorer Vid upprättande av koncernbokslut är det nödvändigt att göra uppskattningar och antaganden gällande framtiden, och det verkliga utfallet kan avvika från gjorda uppskattningar. Uppskattningarna bygger på erfarenhet och under rådande omständigheter rimliga antaganden från ledningens sida. De viktigaste bedömningarna gäller antaganden avseende testning av nedskrivningsbehov för goodwill och värderingsprinciper för finansiella instrument som värderas på teoretisk grund. Prövningen av nedskrivningsbehov för goodwill bygger på en jämförelse mellan bokföringsvärdet och ett framtida kassaflöde för kassagenererande enheter som inkluderar goodwill. För prövningen görs vissa antaganden, avkastningens tillväxttakt, kostnader i anslutning till verksamheten samt diskontoräntan. I situationer då ett marknadspris inte är tillgängligt för ett enskilt finansiellt instrument då verkligt värde ska fastställas för onoterade värdepapper eller derivat, används i regel ett pris som beräknas med en av marknaden allmänt accepterad värderingsmodell. Alternativt utgår värderingen från substansvärdet. Intresseföretags värde skrivs ned ifall bolagets ekonomi försämrats betydligt eller ifall bolagets framtidsutsikter omfattar betydande riskfaktorer som, ifall de realiseras, försvagar intresseföretagets ekonomiska ställning. Värdet beräknas med en teoretisk modell och redovisas som nedskrivning av övriga finansiella tillgångar. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 26 Nya IFRS-normer Följande nya eller reviderade standarder och tolkningar som koncernen har tillämpat sedan början av 2014 har offentliggjorts av IASB. • IFRS 10 Koncernredovisning och ändringar i den (tillämpas i EU på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Enligt gällande principer är bestämmande inflytande enligt IFRS 10 en avgörande omständighet när man avgör om ett samfund ska konsolideras i koncernredovisningen. Dessutom innehåller standarden ytterligare anvisningar för fastställande av bestämmande inflytande i mer komplicerade fall. Den nya standarden har inte påverkat utformningen av Evlis redovisning. • IFRS 11 Samarbetsarrangemang och ändringar i den (tillämpas i EU på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): I bokföringen av samarbetsarrangemang fäster IFRS 11 större vikt vid de rättigheter och skyldigheter som arrangemangen medför än deras juridiska form. Det finns två typer av samarbetsarrangemang: gemensam verksamhet och samföretag. I rapporteringen av samföretag ska man framöver använda en metod, nämligen kapitalandelsmetoden, och den tidigare metoden för proportionell konsolidering är inte längre tillåten. Den nya standarden har inte påverkat utformningen av Evlis redovisning. • IFRS 12 Upplysning om andelar i andra företag och ändringar i den (tillämpas i EU på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): IFRS 12 samlar ihop kraven på de upplysningar som ska lämnas i bokslutet och som anknyter till olika slags andelar i andra samfund, inklusive intresseföretag, samarbetsarrangemang, strukturerade samfund och övriga samfund utanför balansräkningen. Den nya standarden utökar de upplysningar som ska ges i noterna om innehav i övriga samfund. • IAS 27 Separata finansiella rapporter och ändringar i den (tillämpas i EU på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Den reviderade standarden innehåller de krav på separata finansiella rapporter enligt IFRS som blev kvar då punkterna om bestämmande inflytande flyttades till nya IFRS 10. Den reviderade standarden har inte påverkat utformningen av Evlis redovisning. • IAS 28 Innehav i intresse- och samföretag (reviderad 2011) (tillämpas i EU på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Reviderade IFRS 11 innehåller krav på bokföring av intresse- och samföretag genom kapitalandelsmetoden. Den reviderade standarden har inte nämnvärt påverkat utformningen av Evlis redovisning. • Ändringar i IAS 32 Finansiella instrument: Klassificering (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Ändringarna förtydligar kraven avseende presentationen av de finansiella nettotillgångarna och -skulderna i balansräkningen och innehåller ytterligare tillämpningsanvisningar. Ändringarna har inte nämnvärt påverkat utformningen av Evlis redovisning. • Ändringar i IAS 36 Nedskrivningar (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Syftet med ändringarna är att förtydliga att tillämpningsområdet för upplysningarna om nyttjandevärdet av tillgångsposter i bokslutet och begränsar sig till tillgångar vars värde sjunkit, om ifrågavarande summa baserar sig på verkligt värde med avdrag för överlåtelsekostnader. Den ändrade standarden har inte nämnvärt påverkat utformningen av Evlis redovisning. • Ändringar i IAS 39 Finansiella instrument: Redovisning och värdering (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): IAS 39 har kompletterats med en undantagsregel enligt vilken säkringsförhållandet inte anses upphöra under vissa omständigheter, då ett derivatinstrument som fastställts som säkringsinstrument förnyas från en motpart till en central motpart till följd av bestämmelser eller föreskrifter. Dessa ändringar har inte påverkat utformningen av Evlis redovisning. • IFRIC 21 Avgifter (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter; i EU senast från början av den redovisningsperiod som börjar 17.6.2014 eller därefter): Tolkningen preciserar bokföringen av offentliga avgifter. Skulder på grund av offentliga avgifter ska redovisas när den prestation som fastställts i lagstiftningen och som förorsakar betalningsskyldigheten inträffar. IFRIC 21 tillämpas inte på inkomstskatter, skatter, andra sanktioner eller sådana avgifter som omfattas av andra IFRS-standarders tillämpningsområden. Tolkningen har inte nämnvärt påverkat utformningen av Evlis redovisning. Nya och ändrade standarder och tolkningar som gäller framtida räkenskapsperioder Evli har inte ännu tillämpat följande nya eller reviderade standarder och tolkningar som IASB redan offentliggjort. Koncernen tillämpar standarder och tolkningar från det datum då de träder i kraft eller, ifall datum för ikraftträdandet inte är redovisningsperiodens första dag, från följande redovisningsperiods första dag. * = Regelverket gäller 31.12.2014 ännu inte inom EU. • Årliga förbättringar av IFRS-standarder (Annual Improvements to IFRSs), ändringssamlingar 2011– 2013 och 2010–2012*, december 2013) (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.7.2014 eller därefter): Små och mindre brådskande ändringar i standarderna görs genom Annual Improvements-förfarandet och publiceras en gång om året. Ändringarna som ingår i projektet handlar om fyra standarder (2011–2013) och sju standarder (2010–2012). Inverkan av ändringarna varierar beroende på standarden, men de är inte signifikanta. • Ändring i IAS 1: Utformning av finansiella rapporter: Disclosure Initiative* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter). Syftet med ändringarna är att uppmuntra samfund att använda eftertanke när de upplysningar som ges i bokslutet EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 27 • • • • • fastställs. Ändringarna förtydligar bland annat til�lämpningen av begreppet väsentlighet och användning av eftertanke när ordningsföljden för noterna till bokslutet fastställs. Ändringarna uppskattas inte nämnvärt ha påverkat utformningen av Evlis redovisning. Ändringar i IAS 16 Materiella anläggningstillgångar och IAS 38 Immateriella tillgångar - Clarification of Acceptable Methods of Depreciation and Amortisation* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter): Ändringarna förtydligar IAS 16 och IAS 38. Intäktsbaserade avskrivningsmetoder kan inte tillämpas på materiella anläggningstillgångar och endast sällan på immateriella tillgångar. Ändringarna uppskattas inte påverka utformningen av Evlis redovisning. Ändringar i IFRS 10 Koncernredovisning och IAS 28 Innehav i intresse- och samföretag - Sale or Contribution of Assets between an Investor and its Associate or Joint Venture* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter): Ändringarna gäller de motstridiga kraven i IFRS 10 och IAS 28 som anknyter till försäljning eller överlåtelse av tillgångsposter mellan investeraren och dess intresseeller samföretag. Vinst eller förlust redovisas i sin helhet när en transaktion omfattar förvärv av affärsrörelse oberoende av om den är i ett dotterbolag eller inte. Vinst eller förlust redovisas delvis om en transaktion omfattar tillgångsposter som inte bildar affärsrörelse, även om dessa tillgångar finns i ett dotterbolag. Ändringarna uppskattas inte nämnvärt påverka utformningen av Evlis redovisning. Ändringar i IFRS 10 Koncernredovisning, IFRS 12 Upplysningar om andelar i andra företag och IAS 28 Innehav i intresse- och samföretag - Investment Entities: Applying the Consolidation Exception * (Ändringarna får tillämpas omedelbart; de ska tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter): De detaljerade ändringarna i IFRS 10, IFRS 12 och IAS 28 förtydligar kraven på investerarsamfunds bokföring. Ändringarna medför också under vissa omständigheter lättnader som sänker utgifterna för tillämpningen av standarden. Ändringarna påverkar inte utformningen av Evlis redovisning. Ändringar i IFRS 11 Samarbetsarrangemang Accounting for Acquisitions of Interests in Joint Operations* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter): Ändringarna ger nya anvisningar avseende IFRS 11 för hur man i bokföringen ska behandla anskaffning av andel i gemensam rörelse då den gemensamma rörelsen bildar affärsrörelse. Då ska konsolideringsprinciper för affärsrörelser tillämpas i bokföringen. Ändringarna uppskattas inte nämnvärt påverka utformningen av Evlis redovisning. Ändringar i IAS 27 Separata finansiella rapporter – Equity Method in Separate Financial Statements* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2016 eller därefter): Efter ändringarna kan samfund behandla investeringar i dotter-, sam- och intresseföretag i separata finansiella rapporter med hjälp av kapitalandelsmetoden. Ändringarna uppskattas inte påverka utformningen av Evlis redovisning. • Årliga förbättringar av IFRS-standarder (Annual Improvements to IFRSs), ändringssamling 2012– 2014 (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2014 eller därefter): Små och mindre brådskande ändringar i standarderna görs genom Annual Improvements-förfarandet och publiceras en gång om året. Ändringarna gäller fyra standarder. Inverkan av ändringarna varierar beroende på standarden, men de är inte signifikanta. • Ändringar i IFRS 15 Intäkter för kontrakt med kunder* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2017 eller därefter): IFRS 15 är en heltäckande referensram med vilken man kan fastställa om, hur mycket och när försäljningsintäkter kan redovisas. IFRS 15 ersätter de befintliga anvisningarna för intäktsföring, bland annat IAS 18 Intäkter, IAS 11 Entreprenadavtal och IFRIC 13 Kundlojalitetsprogram. Enligt IFRS 15 ska samfund redovisa försäljningsintäkter till ett penningbelopp som beskriver ett sådant vederlag som samfundet anser sig vara berättigat till för sådana varor eller tjänster. Koncernen bedömer inverkan av IFRS 15. • Nya IFRS 9 Finansiella instrument* (tillämpas på redovisningsperioder som börjar 1.1.2018 eller därefter): Standarden ersätter IAS 39 Finansiella instrument: redovisning och värdering. IFRS 9 innehåller nya anvisningar för redovisning och värdering av finansiella instrument. Standarden innehåller också en ny bokföringsmodell för förväntade kreditförluster som tillämpas på nedskrivningar av finansiella tillgångar. Även regelverket avseende den allmänna säkringsberäkningen har reviderats i standarden. Bestämmelserna i IAS 39 om redovisning och avskrivning av finansiella instrument i balansräkningen har bevarats. Koncernen reder ut inverkan av standarden. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 28 SEGMENTRAPPORTERING Segmentrapporteringen följer affärsområdena, som också ligger till grund för koncernens interna rapportering. Styrelsen är den högsta operativa beslutsfattaren. Evli Bank Abp:s affärsområden är Kapitalförvaltning, Markets och Corporate Finance. Koncernen har dessutom ett antal gemensamma funktioner, som redovisas under koncernfunktioner. Den sekundära segmentrapporteringen använder geografiska områden för att följa upp omsättningens utveckling. De geografiska områdena är Finland, Sverige, Ryssland och Baltikum. Affärsområdena består av affärsenheter med sinsemellan olika produkter och tjänster samt intjäningslogik och lönsamhet. Också affärsområdenas affärsrisker är olika. Prissättningen mellan segmenten sker till verkligt värde enligt principen om armlängds avstånd. Till de olika affärsområdena har allokerats de intäkter, kostnader, tillgångar och skulder som man anser direkt hänför sig – eller som på goda grunder kan hänföras – till affärsområdet i fråga. Intäkter, kostnader, investeringar och kapital som inte hänför sig till enskilda affärsområden, samt koncerne- 2014 (1 000 EURO) SEGMENTRESULTATRÄKNING INTÄKTER Intäkter från utomstående kunder Intäkter från andra segment Intäkter totalt RESULTAT Segmentets operativa kostnader Kostnader på företagsnivå Rörelsevinst/ -förlust Skatt Segmentets vinst/förlust SEGMENTBALANSRÄKNING Segmentets tillgångar Icke allokerade tillgångar på företagsnivå Koncernens tillgångar totalt Segmentets skulder Icke allokerade skulder på företagsnivå Koncernens skulder totalt limineringar mellan olika affärsområden redovisas under koncernfunktionerna. Kapitalförvaltning Evlis kapitalförvaltningstjänster omfattar diskretionär institutionell kapitalförvaltning, Private Banking samt ett brett sortiment placeringsfonder. Inom institutionell kapitalförvaltning erbjuder bolaget heltäckande och professionella tjänster riktade till bland annat försäkringsbolag, pensionsstiftelser, organisationer, kommuner och företag. Evlis Private Banking erbjuder heltäckande förvaltningstjänster för privatpersoner vars investeringskapital överstiger 300 000 euro. För övriga privatpersoner tillhandahåller Evli Online Bankingkapitalförvaltningstjänster, placeringsfonder, elektroniska banktjänster och andra standardiserade penningmarknadsprodukter. Markets Markets-enheten verkar på fyra affärsområden: aktieförmedling, förmedling av alternativa investeringsprodukter, marknadsgaranti och trading samt analys. Alternativa investeringsprodukter omfattar derivat, ETF och ränteinstrument samt strukturerade produkter. Enhetens produkturval omfattar även incitamentssystem och realisering av optionsprogram för ledningen. Corporate Finance Corporate Finance-enheten erbjuder rådgivningstjänster avseende förvärv och finansiering av affärsrörelse. Företagsfinansieringen omfattar företagsförvärv och försäljning, fusioner och avknoppningar. Finansieringstjänsterna omfattar börsintroduktioner, försäljning av aktier, aktieemissioner, konvertibla skuldebrev samt private placement. Koncernfunktioner Koncernfunktionerna omfattar treasury, betalningsförmedling, depåtjänster och låneadministration, förvaltning av koncernens egna placeringar, finansförvaltning, riskhantering, IT, koncernens kommunikation, juridiska ärenden, compliance, HR samt interna tjänster. Markets 1.1.–31.12.2014 Corporate Finance 1.1.–31.12.2014 Kapitalförvaltning 1.1.–31.12.2014 Koncernfunktioner 1.1.–31.12.2014 Ej fördelade Koncernen 1.1.–31.12.2014 16 321 -393 15 927 6 661 -22 6 640 32 355 -10 32 345 3 617 425 4 042 780 0 780 59 734 -11 564 -2 595 1 767 -4 770 -188 1 681 -20 661 -5 163 6 522 -12 444 7 947 -456 -531 249 -49 970 0 10 030 1 767 1 681 6 522 -456 -2 355 -1 840 -2 355 7 674 175 094 1 323 15 731 322 843 59 734 -24 943 490 047 125 312 438 6 611 317 877 -12 391 437 847 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 29 Markets 1.1.–31.12.2013 Corporate Finance 1.1.–31.12.2013 Asset Management 1.1.–31.12.2013 Koncernfunktioner 1.1.–31.12.2013 Ej fördelade Koncernen 1.1.–31.12.2013 SEGMENTRESULTATRÄKNING INTÄKTER Intäkter från utomstående kunder Intäkter från andra segment Intäkter totalt 16 484 -340 16 144 3 049 -22 3 028 31 188 -10 31 178 4 456 371 4 827 351 0 351 55 528 RESULTAT Segmentets operativa kostnader Kostnader på företagsnivå Rörelsevinst/ -förlust -11 702 -3 124 1 319 -4 612 -301 -1 885 -20 925 -5 591 4 662 -11 224 9 024 2 627 -354 -4 -48 818 0 6 870 1 319 -1 885 4 662 2 627 -1 224 -1 076 -1 224 5 647 205 790 1 555 18 488 379 442 2013 (1 000 EURO) Skatt Segmentets vinst/förlust SEGMENTBALANSRÄKNING Segmentets tillgångar Icke allokerade tillgångar på företagsnivå Koncernens tillgångar totalt Segmentets skulder Icke allokerade skulder på företagsnivå Koncernens skulder totalt 2014 (1 000 EURO) SEGMENTRESULTATRÄKNING (GEOGRAFISK) Nettoomsättning SEGMENTBALANSRÄKNING (GEOGRAFISK) Segmentets tillgångar 2013 (1 000 EURO) SEGMENTRESULTATRÄKNING (GEOGRAFISK) Nettoomsättning SEGMENTBALANSRÄKNING (GEOGRAFISK) Segmentets tillgångar 55 528 -29 316 575 959 150 881 527 7 961 382 738 -14 919 527 188 Finland 1.1.–31.12.2014 Sverige 1.1.–31.12.2014 Ryssland och Baltiska länder 1.1.–31.12.2014 Koncernen 1.1.–31.12.2014 55 575 3 090 1 069 59 734 487 014 2 155 879 490 047 Finland 1.1.–31.12.2013 Sverige 1.1.–31.12.2013 Ryssland och Baltiska länder 1.1.–31.12.2013 Koncernen 1.1.–31.12.2013 48 390 6 296 842 55 528 568 158 6 368 1 432 575 959 Evli Bank Abp har inga enskilda kunder vars avkastning överskrider 10 procent av totalavkastningen. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 30 PRINCIPER FÖR CORPORATE GOVERNANCE Evli Bank Abp (nedan Evli) följer den finska aktiebolagslagen och värdepappersmarknadslagen, finska Finans inspektionens föreskrifter, samt regler och bestämmelser för NASDAQ OMX nordiska börs i Helsingfors. Mer information om Evlis riskhanteringssystem på sidan 33. Bolagsstämma Den högsta beslutanderätten i bolaget utövas av aktieägarna på bolagsstämman, där de deltar i bolagets styrning och kontroll. Bolagsstämman hålls enligt stadgarna minst en gång om året. Bolagsstämman hålls efter att bokslutet har upprättats på ett datum som bestäms av styrelsen, dock före slutet av juni månad. Varje aktie i Evli motsvarar en röst på bolagsstämman. På bolagsstämman fastställs bokslutet för det gångna räkenskapsåret och fattas beslut om eventuell utdelning. Bolagsstämman beslutar även om antalet styrelseledamöter, väljer medlemmarna till styrelsen samt fastställer deras arvoden. Förutom att välja styrelse hör det i enlighet med aktiebolagslagen till bolagsstämmans befogenheter att fatta beslut om ändring av bolagsordningen och utökande av aktiekapitalet eller beviljande av fullmakt till detta. Bolagsstämman beslutar även om val av revisor(er) samt om deras arvoden. Styrelse och styrelsekommittéer Bolagsstämman väljer fyra till åtta ordinarie styrelseledamöter vars mandat upphör efter nästa bolagsstämma. Styrelsens ledamöter består av representanter för de största aktieägarna och externa, oberoende experter med mångsidig erfarenhet av näringslivet och branschen. Styrelsen utser inom sig en ordförande och en vice ordförande. Bolagsstämman 10.3.2014 återvalde Henrik Andersin, Robert Ingman, Harri-Pekka Kaukonen, Mikael Lilius, Teuvo Salminen och Thomas Thesleff till Evli Bank Abp:s styrelse. Under redovisningsperioden fungerade Henrik Andersin som styrelsens ordförande och Harri-Pekka Kaukonen som vice ordförande. Evlis nuvarande styrelse består av experter inom branschen och bolagets största ägare. Majoriteten av den nuvarande styrelsens ledamöter är oberoende av bolaget. Harri-Pekka Kaukonen, Mikael Lilius samt Teuvo Salminen är oberoende av bolaget och aktieägarna. Styrelsen har som uppgift att övervaka hur bolaget styrs, att verksamheten är organiserad på rätt sätt samt att kontrollen av bokföringen och den ekonomiska förvaltningen är organiserad på lämpligt sätt. Styrelsen handlägger alla ärenden av omfattande och grundläggande betydelse för företaget och koncernen som helhet. Styrelsen fattar bland annat beslut om koncernens verksamhetsstrategi och godkänner budgeten samt principerna för hur riskhanteringen och den interna kontrollen bör organiseras. Styrelsen utser och entledigar verkställande direktören och medlemmarna i ledningsgruppen samt beslutar om deras löner och andra förmåner. Därtill godkänner styrelsen målen för personalplaneringen och ser till att de planerade åtgärderna verkställs samt beslutar om huvuddragen i koncernens kompensationssystem och andra viktiga ärenden som gäller personalen. Enligt principerna för Corporate Governance ser styrelsen till att bolaget bekräftar de värden som bör iakttas i verksamheten. Styrelsen har godkänt en skriftlig arbetsordning där styrelsens uppgifter och mötespraxis fastställs. Styrelsen utvärderar årligen sin verksamhet och sina arbetsmetoder genom intern revision. Styrelsen och verkställande direktören ska leda företaget och koncernen på ett professionellt sätt samt enlig varsamma och sunda affärsprinciper. Styrelsens uppgift är att handla i företagets och samtliga aktieägares intressen. År 2014 sammanträdde Evlis styrelse nio gånger, sex gånger för egentliga styrelsemöten med ledamöterna personligen närvarande och tre gånger för möten som ordnades på annat vis. Den genomsnittliga deltagandefrekvensen bland styrelsemedlemmarna var 96,3 procent. I enlighet med bolagsstämmans beslut betalades styrelsens ledamöter ett arvode om 4 100 euro i månaden och styrelsens ordförande ett arvode om 6 000 euro i månaden. Dessutom betalades kommittéordförandena 800,00 euro för varje kommittémöte. Styrelsen har tillsatt en revisionskommitté samt en kompensations- och utnämningskommitté för att bereda ärenden som hör till styrelsens ansvar. Kommittéerna har ingen självständig beslutanderätt, utan styrelsen fattar beslut på basis av kommittéernas beredning. Kommittéerna rapporterar regelbundet till styrelsen om sin verksamhet. Revisionskommitténs uppgift är att bistå bolagets styrelse med att se till att bolaget har ett fullgott internt revisionssystem och säkerställa att bolagets riskhantering är organiserad på tillbörligt sätt. Dessutom kontrollerar kommittén att den finansiella rapporteringen är korrekt och kommer med förslag inför årsstämman beträffande val av revisorer och deras arvoden. Kommittén följer också upp att bolagets verksamhet och interna kontroll är organiserad enligt gällande lagar och bestämmelser samt enligt det som krävs för en god styrning och ledning av bolaget samt överser den interna kontrollen. Kommittén ska bestå av minst två medlemmar som inte tillhör företagsledningen. Dessa medlemmar väljs av styrelsen inom sig och ska vara oberoende av företaget. Dessutom deltar revisorerna, den verkställande direktören, ekonomichefen och den interna revisorn vid kommitténs möten. Medlemmarna i Evlis revisionskommitté är Teuvo Salminen (ordförande) och Robert Ingman. Kommittén sammanträder regelbundet varje kvartal. År 2014 sammanträdde kommittén fem gånger. Den genomsnittliga deltagandefrekvensen bland kommittémedlemmarna var 90 procent. Kompensations- och utnämningskommittén bistår styrelsen i fastställandet av arbetsvillkor och löner för företagsledningen samt i beredningen av ärenden som rör belönings- och incitamentsprogram för ledningen och personalen. Därtill övervakar kommittén systema- EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 31 tiskt belöningssystemet och hur det tillämpas. Kommittén ska bestå av minst tre medlemmar som väljs bland styrelsens ledamöter och vars ordförande är en oberoende styrelseledamot. Ledamöterna i Evlis kompensations- och utnämningskommitté är Harri-Pekka Kaukonen (ordförande), Henrik Andersin, Mikael Lilius och Thomas Thesleff. År 2014 sammanträdde kommittén fyra gånger, två gånger för egentligt möte med medlemmarna personligen närvarande och två gånger för möten som ordnades på annat vis. Den genomsnittliga deltagandefrekvensen bland kommittémedlemmarna var 100 procent. Under redovisningsperioden belönades styrelsens medlemmar inte med aktier eller aktierelaterade rättigheter. Verkställande direktören och koncernens ledningsgrupp Evlis styrelse utser en verkställande direktör (VD) som ska svara för den löpande förvaltningen av företaget i enlighet med aktiebolagslagen och styrelsens riktlinjer och anvisningar. I VD:s uppgifter ingår att styra och övervaka verksamheten inom koncernen, förbereda ärenden som ska behandlas av styrelsen samt att verkställa styrelsens beslut. VD:s arbetsuppgifter regleras av en skriftlig arbetsordning som fastställts av styrelsen. Verkställande direktör för bolaget är ekonomie magister Maunu Lehtimäki, född 1967. År 2014 betalades verkställande direktören en lön om 381 600,00 samt en resultatbaserad bonus och extraförmåner om 49 028,42 euro, dvs. sammanlagt 430 628,42 euro. VD har beviljats 42 500 optionsrätter i anslutning till belönings- och incitamentsprogrammet. VD har en uppsägningstid på sex månader, och utöver lönen för denna period utbetalas även ett avgångsvederlag motsvarande 12 månaders lön. VD:s pensionsålder är 63 år. I företagets operativa verksamhet bistås VD av koncernens ledningsgrupp, som sammanträder varannan vecka. Ledningsgruppen har som uppgift att stödja VD i att förbereda och verkställa strategiska åtgärder, samordna koncernens verksamhet, förbereda och verkställa viktiga eller fundamentala ärenden samt se till att den interna kommunikationen och det interna samarbetet fungerar. Ledningsgruppens arbetsuppgifter regleras av en skriftlig arbetsordning som fastställts av styrelsen. Styrelsemedlemmarnas, VD:s och ledningsgruppens ägande i bolaget Evlis nuvarande styrelseledamöter och bolagets VD ägde i slutet av år 2014 direkt eller indirekt via företag som kontrolleras av dem cirka 60 procent av bolagets aktier och röster. Styrelseledamöterna, VD och ledningsgruppens medlemmar ägde direkt eller indirekt via företag som kontrolleras av dem cirka 64 procent av bolagets aktier och röster. Intern revision Den interna revisionen inom Evli är en av affärsverksamheten oberoende funktion som granskar det interna kontrollsystemet och ser till att det fungerar effektivt samt övervakar hur väl verksamheten fortlöper inom koncernen. Evlis styrelse, ledning och personal kan använda sig av revisionerna i styrning, översyn och utvecklande av den operativa verksamheten. Den interna revisionen ger även rekommendationer avseende utvecklandet av riskhanteringen, den interna kontrollen samt lednings- och administrationsprocesserna. Den interna revisionen rapporterar resultaten av granskningarna till VD och via revisionskommittén till Evlis styrelse. Styrelsen fastställer varje år en handlingsanvisning och årsplan för den interna revisionen. Den interna revisionen verkställs i enlighet med bolagets egna instruktioner och internationellt godkända etiska regler för intern revision, uppförandenormer och yrkesstandarder (The Institute of Internal Auditors) samt motsvarande standarder för revision av IT-system (Information Systems Audit and Control Association). Intern kontroll Den interna kontrollen har som syfte att säkerställa att de strategiska och operativa målen nås, att riskhanteringen är tillräckligt omfattande, att man ger ut pålitlig ekonomisk och annan information, att verksamheten håller hög klass, är effektiv och bedrivs i enlighet med gällande lagar och annan extern reglering samt Evlis interna anvisningar. Den interna kontrollens principer och ansvar beskrivs i av styrelsen behandlade och bekräftade policydokument och anvisningar. Företagskulturen präglas av höga etiska värderingar samt en öppen och korrekt kommunikation. Bolagets organisationsstruktur, en tydlig ansvarsfördelning och klara befogenheter samt en sakkunnig personal möjliggör effektiv planering, verkställande och kontroll av verksamheten, vilket gör att vi kan nå våra mål. Styrelsen och den operativa ledningen har ansvaret för den interna kontrollen. Revisorer Evli har en ordinarie revisor. Revisorn och en eventuell revisorssuppleant eller revisionssammanslutningen ska vara godkända av den finska Centralhandelskammaren. Om den ordinarie revisorn är en revisionssammanslutning behöver ingen suppleant utses. Revisorernas mandatperiod varar fram till följande bolagsstämma. Evlis ordinarie revisor är revisionsbolaget KPMG O Ab med CGR Marcus Tötterman som huvudansvarig revisor. Bolagets revisor ska enligt lagen överlämna en revisionsberättelse till aktieägarna i samband med årsbokslutet. Huvudsyftet med den lagstadgade revisionen är att verifiera att bokslutet innehåller korrekta och fullständiga uppgifter om bolagets resultat och finansiella ställning för det aktuella räkenskapsåret. Revisorn fastställer även varje kvartal substansvärdet på bolagets aktier, vilket utgör en viktig del av bolagets aktiebaserade incitamentsprogram. Revisorernas ordinarie arvoden uppgick 2014 till 228 845 euro inom hela koncernen och 109 590 euro inom moderbolaget. Övriga arvoden till revisionsbolaget uppgick till 133 892 euro inom koncernen och 66 693 euro inom moderbolaget. De övriga arvodena hänför sig huvudsakligen till skatterådgivning och rådgivning avseende omstrukturering. Bolaget anlitar vid olika tillfällen KPMG för olika konsulttjänster, varvid styrelsen avgör huruvida dessa tjänster kan betraktas som oberoende av revisionstjänsterna. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 32 Beskrivning av Evlikoncernens ekonomiska rapporteringsprocess Styrelsen övervakar den ekonomiska rapporteringen med stöd av revisionskommittén. Verkställande direktören och ekonomidirektören har till uppgift att övervaka den ekonomiska rapporteringens kvalitet. Utöver bokslutsrapporten ger koncernen ut delårsrapporter kvartalsvis (IAS 34) som offentliggörs i ett pressmeddelande. Revisionskommittén sammanträder för att gå igenom års- och delårsrapporterna i detalj i god tid före det egentliga styrelsesammanträdet. De olika affärsenheterna avger månatligen olika ekonomiska rapporter till styrelsen. Ekonomiavdelningen producerar och sammanställer under ekonomidirektörens överinseende rapporter avseende affärsenheternas ekonomiska utveckling i de olika bolagen. Rapporterna bygger delvis på ekonomiska data ur enheternas operativa system. Koncernbolagens och koncernbokföringens ekonomiska data verifieras genom kontroll dagligen, veckovis och månadsvis, samt avstämningar och andra kontrollåtgärder. Ekonomiska data överförs satsvis ur enheternas operativa system till ekonomiavdelningens system. Vi använder olika avstämningar för att kontrollera att informationen i de operativa systemen stämmer överens med materialet i ekonomiavdelningens system. Därtill kontrollerar ekonomiavdelningen att allt material har levererats och bokförts. Omvärderingen av värdepapper för redovisningen sker inom ekonomiavdelningens system enligt IFRS 39 och koncernens interna instruktioner. Vi använder olika avstämningar för att kontrollera att alla positioner och värdepapper har överförts till redovisningssystemet och följer även upp skillnaderna mellan det operativa systemens värderingspriser och priserna i redovisningssystemet samt orsakerna till skillnaderna. Alla bolag inom koncernen, de utom ryska bolagen, har sin bokföring i samma redovisningssystem och använder samma bokföringsprinciper. Ekonomiavdelningens Interna Redovisningsfunktion har till uppgift att kontinuerligt följa upp Evlikoncernens framgång, både koncernen som helhet och affärsenheterna enskilt. Syftet är att i god tid identifiera både framgångsfaktorer och utvecklingsobjekt så att bolaget kan reagera optimalt. En rapport avges varje månad till ledningsgruppen och styrelsen om koncernens utveckling och framtidsutsikter. Utvecklingen bedöms genom att jämföra utfallet med budgeten och genom att sammanställa en prognos som uppdateras regelbundet fram till årets slut. Interna Redovisningsfunktionen svarar även för uppföljningen och rapporteringen om varje affärsenhets utveckling. Gruppen avger rapporter om resultat, försäljning och aktiviteter minst en gång per månad eller oftare, inom vissa enheter dagligen, till hela ledningsgruppen och andra behöriga. Utöver rapporterna för affärsenheterna avges separata rapporter för de olika länderna. Country Managern i varje land får en månadsrapport över den ekonomiska utvecklingen i hans eller hennes område. Informationen verifieras och eventuella fel som beror på den mänskliga faktorn elimineras genom att den interna redovisningens rapporter månatligen avstäms mot koncernredovisningen. Eventuella diskrepanser dokumenteras och presenteras med rapporterna. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 33 RISKHANTERING Organisering av riskhanteringen Enligt Evlis definition är en risk en händelse eller ett händelseförlopp som äventyrar det ekonomiska resultatet på kort eller lång sikt. Målet med riskhanteringen är att se till att koncernens strategi och ekonomiska resultat inte rubbas. Ansvaret för riskhanteringen delas av alla anställda hos Evli. Evli Bank Abp:s styrelse fastställer principerna för riskhanteringen, koncernens risklimiter och andra allmänna anvisningar enligt vilka riskhanteringen och den interna kontrollen organiseras. Styrelsen har tillsatt en balansoch riskkommitté (Credalco), som bereder förslag till risklimiter för styrelsen. Credalco definierar och övervakar marknads-, kredit- och motpartsrisker samt balansräkningens struktur. Under redovisningsperioden bestod kommittén av Kristian Nybergh (ordförande), Juho Mikola, Lea Keinänen och Maunu Lehtimäki samt expertmedlemmarna Mari Etholén, Jarkko Heikkilä och Bengt Wahlström. Uppgifter inom riskhantering Följande fem helheter har fastställts som löpande riskhanteringsuppgifter: 1. Informera ledningen om alla risker som har ekonomisk betydelse på kort eller lång sikt. 2. Övervaka verksamheten så att en eventuell exponering för ekonomisk risk är under kontroll. 3. Se till att Evlikoncernens riskhanteringsförmåga står i proportion till graden av risk eller säkerhet i de beslut som fattas. 4. Engagera personalen i ett kontinuerligt riskhanteringsarbete. 5. Se till att riskhanteringen är en del av det dagliga ledningsarbetet. Chefen för varje enhet ansvarar för att riskhanteringen i enheten är tillfredsställande. Riskhanteringsenheten övervakar den dagliga verksamheten och att de fastställda risklimiterna för affärsenheterna följs. Det finns även en oberoende intern kontrollfunktion inom koncernen som fortlöpande granskar verksamheten inom de olika affärsområdena. Riskhanteringen rapporterar om koncernens totala risk till styrelsen varje månad. Utöver uppgifterna ovan, har koncernens riskhanteringsenhet även andra funktioner. Enheten fungerar som konsult och utvecklare då enheternas riskhanteringsmetoder och instruktioner utvecklas. Därtill fungerar riskhanteringsenheten som ledare då övriga enheter upprättar nödvändiga anvisningar och utbildar personalen. Riskhanteringsenhetens viktigaste funktion är att dagligen övervaka att risklimiterna efterföljs. Begrepp inom riskhanteringen Evli delar in riskerna i tre huvudkategorier: 1. Ekonomisk risk, inklusive marknads-, likviditets- och kreditrisk 2. Operativ risk, inklusive juridiska risker samt compliance- och informationssäkerhetsrisker 3. Risker i anslutning till affärsverksamheten. Marknadsrisk Prisrisk: En av Evlis mest betydande marknadsrisker utgörs av prisrisken i bolagets egen investeringsportfölj och handelslagret. Evli bedriver investeringsverksamhet på aktiemarknaderna i eget namn genom att handla med värdepapper noterade på börserna i Helsingfors och Stockholm samt med relaterade derivatinstrument. Investeringsverksamheten på aktiemarknaderna innefattar marknadsgarantverksamhet, tillfälliga investeringar i samband med värdepappersmäkleri, handel baserad på olika tradingstrategier samt fondinvesteringar och private equity-investeringar. Treasury-enheten bedriver investeringsverksamhet på ränte- och valutamarknaden. Den deltakorrigerade aktiemarknadsrisken låg på samma nivå som året innan. För att mäta aktierisken används deltakorrigerad risk och andra så kallade grekiska indikatorer samt stresstest. År 2014 var den deltakorrigerade totala aktierisken i medeltal 6,7 miljoner euro och i slutet av året 8,0 miljoner euro (2013 var det genomsnittliga värdet 7,1 milj. euro och i slutet av året 5,5 milj. euro) (se not 17 och 19 under information om aktier och derivat). Med hänsyn till Evlis riskhanteringsförmåga låg de aktierelaterade riskerna på en moderat nivå. I det läge som rådde i slutet av året skulle en negativ marknadsrörelse på 20 procent ha lett till en förlust på cirka 1,6 miljoner euro (2013 en förlust på 1,6 milj. euro). Vid slutet av året omfattade Evlis innehav inga betydande aktierisker förknippade med någon enskild emittent. Styrelsen har satt upp ett investeringstak för bland annat investeringar i enskilda emittenter och den totala mängden investeringar på så kallade tillväxtmarknader. Dessutom följs icke-likvida investeringar och investeringsförbindelser upp regelbundet. Incitamentsprogram som hanteras för kunder enligt avtal verkställs genom inköp av vederbörande kundföretags aktier. Verksamheten medför inte någon marknadsrisk för Evli. Kredit- och motpartsrisker som beror på förändrade marknadspriser övervakas separat. Cirka 13 procent av det totala värdet på investeringsportföljen och handelslagret har beräknats på annat sätt än utifrån marknadskurser. Information om de metoder som används vid värdering av investeringsinstrument hittar man i redovisningspolicyn i den ekonomiska översikten. Instrument som värderas med teoretiska modeller tas i sin helhet upp till verkligt värde via resultaträkningen under räkenskapsperioden, eftersom teoretiskt värderade avtal har en kort löptid och de redovisningsparametrar som används huvudsakligen är baserade på marknadsinformation. Valuta- och ränterisk: Evli Treasurys valutarisklimiter har fastställts enligt valuta och har så kallade stop-loss-limiter för såväl specifika valutor som det totala valutainnehavet. I förhållande till omfattningen på Evlis verksamhet hade de direkta valutariskerna endast ringa betydelse under 2014. Treasurys placeringsverksamhet omfattade vid årets slut en ränterisk på cirka 500 000 euro (200 000 euro 2013) som utgår från antagandet att marknadsräntorna förändras med en procentenhet. Ränterisken mäts även med hjälp av ändringsscenarier i förhållande till EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 34 räntekurvan. Ifall räntekurvan böjs enligt antagandet att tremånadersräntan stiger eller sjunker med en procentenhet och att femårsräntan stiger eller sjunker med en halv procentenhet, uppgår effekten till 100 000 euro. År 2014 utgjorde marknadsrisken 4,4 procent av Evlis totala riskbaserade kapitalkrav, inklusive operativa risker (3,2 %). Likviditetsrisk Evli Abp:s styrelse fastställer limiter för utnyttjandet av bundet kapital. Dessa limitförslag presenteras av koncernens riskkommitté, Credalco. I samband med kapitalanskaffning ser Evli alltid till att likviditeten motsvarar de fastställda limiterna. Treasury-enheten ansvarar för hanteringen av likviditetsrisken. Likviditetsrisken övervakas av koncernens riskhanteringsenhet, som rapporterar till Credalco och bolagsstyrelsen. Användningen av kapital var främst relaterat till kapitalmarknadsprodukter och utlåning. En del kapital var därtill bundet i form av säkerheter för clearing- och derivatverksamheten. Allmänhetens och kreditinstitutens depositioner uppgick vid slutet av 2014 till cirka 305 miljoner euro. Den omedelbara likviditeten, som består av summan av tillgångarna på avistakontot och icke pantsatta värdepapper, var cirka 212 miljoner euro vid årets slut. I denna siffra är även koncernens interna användning av kapital medräknad. Huvuddelen av kapitalet anskaffades för en period på mindre än ett år och bestod främst av depositioner och egna företagscertifikat. Anskaffningen av långtidskapital ökade under 2014 till cirka 28,5 miljoner euro (26 milj. euro 2013). I bankens egen interna kapitalbedömning har det inte framkommit några krav på extra kapital för att täcka likviditetsrisken. Kreditrisk Styrelsen har upprättat en särskild strategi för hanteringen av kreditrisker inom koncernen. Strategin består av fastställande av principer för kreditgivning, krav på säkerheter, prissättning och löptider. Inom ramen för strategin har man också upprättat ett klassificeringssystem för kunder och lån som Evli använder. Kreditriskerna övervakas av koncernens riskhanteringsenhet, som rapporterar till ledningsgruppen, Credalco och bolagsstyrelsen. Kreditriskerna uppstår i första hand genom kreditgivning, genom Treasury-enhetens placeringsverksamhet och genom motpartsrisken vid derivathandel. Inom bankverksamheten var lånestocken för externa låntagare i slutet av året 57 miljoner euro (59 milj. euro 2013). Företagslånens andel var 6 procent (8 %). Vid bokföringsperiodens slut hade banken inga oreglerade fordringar. Credalco har befogenheter att fatta kreditbeslut inom ramen för de risklimiter som fastställts av styrelsen. Kreditgivningens största kundgrupp är Kapitalförvaltningenhetens kunder, vars kredit är säkrad. Treasury investerar i första hand sina medel i banker och kreditinstitut samt statsobligationer med hög kreditvärdering (minst A-), vilket innebär att kreditriskerna i investeringsportföljen är måttliga. Placeringarna koncentreras i kreditinstitut verksamma i Norden. Placeringsverksamhetens limiter fastställs med beaktande av bland annat emittentens kreditbetyg och geografiska läge. Kreditriskerna inom mäkleriverksamheten var små under verksamhetsåret. Derivathandelns motpartsrisk reg- leras dagligen genom krav på säkerhet och handhavande av finansiella säkerheter för både OTC-avtal och standardiserade avtal. Evli följer upp sina kunders derivatpositioner och fastställer vid behov en limitgräns för storleken på enskilda kunders derivatposition. Alla OTC-derivatkunder ska godkännas av Evlis riskkommitté. Aktiemäklarverksamhetens clearingrisker var under verksamhetsåret ringa. Antalet försäljningsfordringar som förfallit var ringa och de följs upp enligt en formbunden process. År 2014 utgjorde kreditriskerna 57 procent av kapitalkravet för samtliga Evlis risker (58 % 2013). Kapitalkravet består huvudsakligen av kreditrisken för utlåning, Treasurys investeringar och de strategiska investeringarna. År 2014 utgjorde kreditrisker utanför balansräkningen cirka åtta procent av den totala kreditrisken. Operativa risker Med operativa risker avses risk för direkt eller indirekt ekonomisk förlust orsakad av otillräckliga eller misslyckade interna processer, system, personal, eller av externa faktorer. Även juridiska risker, compliancerisker och informationssäkerhetsrisker innefattas i de operativa riskerna. Operativa risker är därför förknippade med exempelvis organiseringen av ledningen, verksamhetsprocesserna, ITsystemen, personalen och olika externa faktorer eller hot. Varje enhet har ansvar för att hantera de operativa riskerna inom det egna området. Inom Evli lägger man särskilt stor vikt vid att identifiera, följa upp och kontrollera de operativa riskerna. Affärsenheterna utvärderar regelbundet de operativa riskerna i anslutning till produkter, tjänster, personal, verksamhetsprocesser och system. För att kunna identifiera, utvärdera, övervaka och rapportera operativa risker har man upprättat särskilda anvisningar för hantering av operativa risker som omfattar hela koncernen. I beräkningen av kapitaltäckningen ökar de operativa riskerna minimikapitalkravet. I beräkningen av kapitaltäckningen tillämpar Evli den så kallade basmetoden (Basic Indicator Approach) på de operativa riskerna, där de operativa riskernas kapitalkrav baserar sig på medelvärdet av de tre föregående årens bruttointäkter multiplicerat med Baselkommitténs koefficient (0,15). I slutet av 2014 var detta kalkylmässiga krav för operativa risker cirka 8,1 miljoner euro. Kapitalkravet för operativa risker som beräknats enligt Evlis interna hanteringsprocess för kapitaltäckningen var lägre. Processer Verksamhetsprocesserna utvecklas genom att koncernens verksamheter förändras. De centrala processerna har dokumenterats så att processbeskrivningarna bland annat kan användas som hjälpmedel för att bekanta sig med processerna och utveckla systemen. I takt med att processerna ändras, uppdateras anvisningarna för att motsvara de nya verksamhetsmodellerna. Processerna och anvisningarna analyseras regelbundet för att se till att de är uppdaterade. Chefen som är ansvarig för verksamheten är ansvarig för att upprätta processbeskrivningarna. Koncernens interna revision kontrollerar med stickprov att beskrivningarna följs. Arbetsbeskrivningar samt uppgifter om arbetsfördelning och ansvarsområden ska upprättas skriftligen och på ett så tydligt sätt att man enkelt kan konstatera vem som är ansvarig för preciseringar, granskning och godkännande. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 35 Juridiska risker De snabba förändringarna inom lagstiftning och juridisk praxis innebär utmaningar när det gäller att tillämpa anvisningar och föreskrifter. Ofta kräver ändringarna mycket arbete och tid. Det främsta ansvaret när det gäller att se till att särskilda lagar och myndighetsbestämmelser följs inom Evli ligger alltid hos den linjeledning som är ansvarig för verksamheten. Evlis styrelse har utsett en Compliance Officer på koncernnivå och ledningen har utsett en Compliance-styrgrupp, vars medlemmar representerar olika verksamhetsfunktioner. Informationsrisk Evlis verksamhet grundar sig till stor del på användning av datateknik och IT. Ett av de centrala målen inom samtliga verksamheter är en effektiv, felfri och säker hantering av information i olika format. I Evlis verksamhet hanteras och sparas stora mängder information som i enlighet med olika bestämmelser, anvisningar och avtal måste hållas hemlig eller som särskilt behöver skyddas av andra skäl. Dessa uppgifter måste säkras i alla verksamhetsskeden så att de är korrekta, konfidentiella och användbara. För att hantera informationsrisken måste man se till att IT-systemen fungerar tillförlitligt och korrekt samt särskilt se till att den information som uppdateras i databaser är korrekt och att man har kontroll över användarrättigheterna. De datatekniska enheterna, exempelvis systemsupport eller systemutveckling, kan inte ansvara för att innehållet i uppgifterna är korrekt, utan detta är något som systemets användare själva ansvarar för. En särskild datasäkerhetspolicy avseende datasäkerhet och förfaringssätt har upprättats för hanteringen av de operativa riskerna förknippade med IT-system och datasäkerhet. Kontinuitetshantering Evlis verksamhet kan hotas av en yttre eller inre kris – som är fysisk eller av annat slag. I krissituationer krävs följande av organisationen: • förberedelser inför krissituationer • krisledningsberedskap • övning för krissituationer. För att säkerställa den operativa verksamhetens kontinuitet har man inom varje verksamhet en kontinuitetsplan. Målet med kontinuitetsplanen är att se till att man, om de tilltänkta hotbilderna blir verklighet, kan trygga kundernas och personalens säkerhet, skydda materiella och immateriella tillgångar, följa gällande lagar och andra bestämmelser, bibehålla den fastställda nivån på kundservicen och den interna verksamheten samt bevara intressegruppernas förtroende. En del av kontinuitetsplanen består av planer för återställning av system, som innehåller anvisningar om hur man återställer datasystemet i användbart skick i situationer då det förekommer allvarliga störningar, hur man fortsätter med den operativa verksamheten och återgår till det normala. Koncernens riskhanteringsenhet ansvarar för samordningen av kontinuitetsplanen. Nya produkter och tjänster Innan man fattar beslut om att introducera nya produkter och tjänster är det en förutsättning att man försäkrar sig om att alla de enheter som ska börja använda dem vet vilka deras uppgifter är och känner till de eventuella operativa riskerna eller andra risker förknippade med lanseringen av dem. Man bör vara särskilt noggrann med att utvärdera vilka de indirekta följderna för hela koncernen skulle vara om riskerna realiseras. Evli använder sig av fastställda riktlinjer för att godkänna och introducera nya produkter och tjänster. Outsourcing Om en verksamhet läggs ut på ombud eller på annat sätt outsourcas, innebär detta inte att Evli befrias från sitt ansvar och sina åtaganden. Evli har riktlinjer som måste följas när delar av verksamheten läggs ut på en extern part. Genom riktlinjerna ser man till att hanteringen och kontrollen av de operativa riskerna i samband med outsourcingen av verksamheterna är organiserade i enlighet med Finansinspektionens föreskrifter. Rapportering Evlis riskhanteringsgrupp ansvarar för riskrapporteringen för hela koncernen, vilket omfattar både numerisk och skriftlig rapportering. Riskrapporteringen för koncernen omfattar bl.a. följande: 1. Daglig rapportering till enhetscheferna om användningsgraden av koncernens limiter 2. Månatlig numerisk och muntlig riskrapport och översikt över kundriskerna samt graden av användning av limiterna till Credalco 3. Månadsrapport till styrelsen och ledningsgruppen 4. Årlig rapport innehållande en kartläggning av de operativa riskerna till den operativa ledningen och styrelsen Hantering av kapitaltäckning Att följa principerna i pelare 2 är en viktig del av kapitaltäckningsreglerna enligt Basel II. Pelare 2 tar hänsyn till riskerna i beräkningen av minimikapitalkraven och alla dess dimensioner samt de risker som hamnar utanför denna beräkning. Principen för kapitaltäckningsreglerna är att kvantiteten, kvaliteten och allokeringen av bankens egna tillgångar alltid måste vara tillräcklig så att de täcker de väsentligaste riskerna för den part som bevakas. Kapitalet kan dock inte ersätta bristande kvalitetsfaktorer i riskhanteringsförmågan. Förmågan att hantera risker innefattar utöver kapital och lönsamhet även en tillförlitlig förvaltning, en välorganiserad intern kontroll samt riskhantering. Evlis interna process för kapitalutvärdering (ICAAP) har utvecklats i enlighet med Basel II-kraven. Evli Banks styrelse har satt upp målet att upprätthålla minst 13 procent av BIS-kapitaltäckningen. Detta mål följs upp i Credalco, styrelsen och ledningsgruppen genom månadsrapporterna avseende riskhanteringen inom koncernen. Evlis interna kontrollberäkningar för kapitaltäckningen uppdateras med jämna mellanrum enligt ledningens beslut. Uppdateringen görs dock minst en gång per år som en del av den strategiska planeringen i anslutning till budgetprocessen. Koncernen drabbades inte av några ekonomiska förluster till följd av missbruk av datasystemen eller störningar i dessa under 2014. Utöver normalt egendomsskydd har Evli en heltäckande ansvarsförsäkring och försäkring för skada till följd av brottsliga handlingar. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 36 KONCERNENS KAPITALTÄCKNING 1.1.2014- 1.1.2013- 1.1.2012- 1.1.2011- 1.1.201031.12.2014 31.12.2013 31.12.2012 31.12.2011 31.12.2010 Eget kapital, M€*) Riskvägda fordringar, investeringar och förbindelser utanför balansräkningen för kredit- och marknadsrisk, M€ Operativa riskens kapitalkrav, M€ Kapitaltäckningsgrad, % Evli Bank Abp:s kapitaltäckningsgrad, % Överskott av kapital M€ Eget kapital i förhållande till minimikapitalkravet 39,3 35,0 34,9 33,1 37,5 157,5 8,1 15,2 18,7 18,7 1,9 152,8 7,9 13,9 18,4 14,9 1,7 137,4 8,2 14,6 18,7 15,7 1,8 130,5 7,8 14,5 19,3 14,8 1,8 148,1 9,5 14,8 17,2 17,2 1,9 *) inkluderar endast primärt eget kapital. Eget kapital 2014 2013 Till eget kapital hör aktiekapital, fonder och räkenskapsperiodens vinst. Till dessa poster hör inga särskilda krav. Redovisningsperiodens resultat har beaktats i egna tillgångar i enlighet med Finansinspektionens tillstånd att beakta redovisningsperiodens resultat i egna tillgångar. Totalt primärt eget kapital (CET1), M€: Aktiekapital Fonder totalt Minoritetsintresse Minskningar: Immateriella tillgångar Övriga minskningar Totalt primärt eget kapital 30,2 20,8 0,0 30,2 17,5 1,0 7,2 4,5 39,3 10,6 3,1 35,0 Min. krav Riskvägt värde Exponeringsbelopp Soliditetskrav enligt ansvarsgrupp, standardmetod för kreditrisk, M€: Fordringar hos stater och centralbanker Fordringar hos regionala och lokala myndigheter Fordringar hos kreditinstitut och värdepappersföretag Placeringar i placeringsfonder Fordringar med säkerhet i fastighet Fordringar på företag Poster som enligt myndighetsbeslut anses inkludera hör risk Förfallna fordringar Övriga poster Totalt 0,0 0,0 5,1 0,2 0,3 0,5 0,3 0,0 5,4 11,7 0,0 0,0 63,4 2,1 3,5 5,9 4,1 0,0 67,2 146,2 105,2 0,0 233,3 2,1 9,9 6,4 2,7 0,0 67,2 426,8 Minimibelopp för eget kapital, marknadsrisk, M€ Riskviktade fordringar, placeringar och balansräkningens utomstående förbindelser totalt 0,9 12,6 11,4 157,5 Minimibelopp för eget kapital, operativ risk, M€ Totalt 8,1 20,7 100,8 258,3 Banken innehar inte sekundärt eget kapital. Hantering av kapitaltäckning och minimikrav för eget kapital Se avsnittet om hantering av kapitaltäckning. Allmän information om kredit- och avmattningsrisk En kredit markeras som oreglerad om räntebetalningen eller amorteringen har varit förfallen 90 dagar. Under året har inga värdenedskrivningar gjorts för krediter, och inga oreglerade krediter fanns vid årsskiftet. Målet med kreditgivningen är att stöda kundförhållanden och bankens huvudsakliga affärsområden, dessutom måste den riskkorrigerade avkastningen från lånegivningen vara tillräcklig. Kreditgivningen har koncentrerats till kapitalförvaltningens kunder; de inhemska privatkundernas andel av lånestocken var 84 procent, och de utländska privatkundernas andel 7 procent. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 37 Treasury-enheten placerade sina medel huvudsakligen i europeiskqa bankers skuldebrev och placeringscertifikat, vars kreditklassificering är minst A-. I beräkningen av kapitaltäckningsgrad hade 61 procent av placeringarna en riskvikt på 20 procent, 37 procent av placeringarna en riskvikt på 50 procent och 2 procent av placeringarna en riskvikt på 100 procent. Kreditrisk (standardmetod) Kreditklassifieringsinstitut som används vid standardmetoden är Standard & Poor’s och Moody’s. Teknik för minskning av kreditrisk Vid värdering av säkerheter används riskkommitténs godkända säkerhetsfaktorer, som härrör från bland annat säkerhetens realiserbarhet och säkerhetens känslighet för värdeförändring. Målet är att erhålla likvida säkerheter, som också kan utnyttjas i beräkningen av kapitaltäckningsgraden. Koncernens riskkommitté besluter om maximimängden illikvida säkerheter som kan godkännas per kund. Bara i enskilda specialfall, kan man avvika från den normala processen för säkerheter. Realsäkerheternas huvudarter, som utnyttjas vid soliditetsberäkning: Bostadsfastigheter Penningsäkerheter Skuldebrev emitterade av Evli Ansvar som skyddats med godkänd säkerhet i beräkning av kapitaltäckningsgrad, M€ 2014 2013 Bostadskrediter 9,9 8,3 Övriga krediter 3,3 9,4 OTC-derivat motpartsrisk 30,4 1,5 Kreditrisk (motpartsrisk), M€ OTC-derivatavtalens positiva verkliga värde i bokslutet I avtalen ingår aktie-, valuta- och räntederivat Säkerheter som minskar motpartsrisken vid kapitaltäckningsgradens beräkning Efter effektminskning genom säkerheter, var avtalens kreditmotvärde totalt Marknadsrisk Minimi kapitaltäckningskrav, handelslager, M€: Positionsrisk Minimi kapitaltäckningskrav för hela verksamhetens valutakursrisk, M€ Totalt 31,2 17,1 30,4 21,8 1,5 35,4 0,7 0,2 0,9 0,5 0,2 0,6 Den delta-korrigerade aktierisken för handelslagret var i årets slut 1,0 milj. euro, och räntemarknadsrisken 1,7 milj. euro. Koncernens största nettovalutapositioner var 31.12. i USD (0,1 milj. euro), GBP (0,2 milj. euro), och SEK (2,0 milj. euro). Operativ risk Använda metoden i beräkning av kapitaltäckningsgraden är standardmetoden, som baserar sig på koncernens intäkter för de tre föregående åren. Aktier som inte hör till handelslager Finansieringsverksamhetens aktier och andelar klassificeras för värdering enligt verkligt värde via resultaträkningen, och som säljbara finansieringstillgångar. Investeringarnas värde i bokslutet var 13,6 milj. euro, vilket motsvarar placeringarnas verkliga värde. De noterade aktierna hänför sig till de aktiebundna incitamentprogrammen, och medför ingen marknadsrisk åt banken. Placeringstyper, M€: Kapitalfonder Fastighetsfonder Onoterade aktier Placeringsfonder Noterade aktier Totalt 2,7 3,3 0,3 0,5 6,8 13,6 Kapitalfonderna, fastighetsfonderna samt placeringsfonderna har värderats genom tillämpning av fondernas förvaltningsbolagets senast kända faktiska värde. Det verkliga värdet på onoterade aktier, bedöms i första hand utgående från substansvärdet eller en kassaflödesanalys på basis av framtidsutsikterna. Ifall en noggrannare uppskattning av gängse värde inte är tillgänglig, kan anskaffningspriset användas. Under räkenskapsåret har placeringarna inte realiserat en vinst. 2,5 3,3 0,3 0,5 6,7 13,2 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN Företag som har konsoliderats i koncernbokslutet Evli Bank Abp, Helsingfors (moderbolag) Evli Life Ab, Helsingfors (100 %) Evli Options Ltd, Helsinki (100 %) fusionerades med Evli Bank Abp 31.10.2014 Evli-Fondbolag Ab, Helsingfors (100 %) EPI Russia Partners II Oy, Helsinki (100 %) upplöstes 21.7.2014 Evli Alexander Management Oy, Helsingfors (45 %) *) Evli Russia Ltd (100 %) OOO Evli St. Petersburg, St.Petersburg (100 %) OOO Evli Moscow, Moskva (100 %) Evli Securities AS, Tallinn (100 %) Evli Fonder AB, Stockholm (100 %) upplöstes 3.9.2014 Evli Corporate Finance AB, Stockholm (75 %) Aurator Varainhoito Ltd, Helsinki (91 %) Terra Nova Capital Advisors Ltd, Dubai (58 %) Intresseföretag Northern Horizon Capital A/S, Copenhagen (50 %) **) Baltic SME Management B.V., Amsterdam (33,3 %) BIF Management Ltd, Jersey (10 %) Koncernens moderbolag ar Evli Bank Abp, hemort Helsingfors. Koncernbokslutet finns tillgängligt på webadressen www.evli.com; det kan även beställas på adressen Alexandersgatan 19 A, PB 1081, FI-00101 Helsingfors, Finland. Alla dotterbolag och filialkontor är konsoliderade i koncernbokslutet. Inga dotterbolag har konsoliderats i koncernbokslutet enligt poolingmetoden. Alla konsoliderade dotterbolag har samma räkenskapsperiod. *) Bolaget är Evlis dotterbolag: Evli har enligt delägaravtalet bestämmanderätt. **) Bolager är Evlis Intresseföretag: enligt delägaravtalet Evli har inte bestämmanderätt. Intresseföretag har konsoliderats i koncernredovisningen enligt kapitalandelsmetoden. 38 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 39 NOTER TILL KONCERNENS RESULTATRÄKNINGEN 1 000 EURO 1. Ränteintäkter Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev Ränteintäkter från övriga lån och fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Övriga ränteintäkter Ränteintäkter totalt 2014 2013 1 019 1 361 798 1 008 6 2 831 821 967 6 3 156 Ränteintäkterna inkluderar inte intäkter från nedskrivna finansiella tillgångar. 2. Räntekostnader Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel Räntekostnader för övriga främmande kapital-poster Skulder till allmänheten, offentlig sektor och kreditinstitut Obligationslån emitterade till allmänheten Övriga räntekostnader Räntekostnader totalt -8 -13 -531 -1 258 2 -1 794 -565 -1 903 -170 -2 651 3. Intäkter från egetkapitalinstrument Intäkter från finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde Intäkter från ägarintresseföretag Intäkter från egetkapitalinstrument totalt 1 008 -1 1 007 1 080 -5 1 075 4. Provisionsintäkter Utlåning Betalningsrörelse Förmedling av försäkringar Rådgivning Värdepappersförmedling Placeringsfonder Kapitalförvaltning Depåavgifter Övrig verksamhet Provisionsintäkter totalt 47 24 469 10 526 10 173 24 415 5 841 3 269 144 54 908 69 24 263 6 436 11 458 22 420 5 966 2 959 1 815 51 410 5. Provisionskostnader Handelsavgifter till börser Övriga Provisionskostnader totalt -763 -1 031 -1 795 -918 -979 -1 897 1 870 566 0 2 435 1 146 1 026 0 2 171 6. Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel Intäkter från finansiella tillgångar som innehas för handel Vinst/förlust på grund av värdering enligt verkligt värde Intäkter från finansiella tillgångar som kan säljas Nettointäkter från värdepappershandel totalt EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 40 1 000 EURO Nettointäkter från värdepappershandel per instrument Skuldebrev Aktier och derivatinstrument Nettointäkter från värdepappershandel totalt Nettointäkter från valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet totalt Försäljningsvinster och -förluster 843 2 236 3 079 Förändringar i verkligt värde -10 -634 -644 7. Övriga rörelseintäkter Hyresintäkter Överlåtelsevinster på rörelsefastigheter Övriga Övriga rörelseintäkter totalt 2014 2013 Totalt 833 1 602 2 435 1 777 4 212 Totalt 694 1 478 2 171 1 891 4 063 2014 328 2 35 366 2013 309 18 46 373 2014 8. Personalkostnader Löner - varav bonus Lönebikostnader - i anslutning till bonus Pensionskostnader - i anslutning till bonus - avgiftsbestämda pensionskostnader Tilldelade aktieoptioner Totalt 2013 -20 769 -3 118 -20 269 -2 226 -1 613 -74 -1 826 -43 -4 228 -586 -4 228 -3 952 -391 -3 952 -73 -26 683 0 -26 047 2014 251 2013 250 Personal vid utgången av räkenskapsperioden 242 245 Personalfördelning enligt segment vid utgången av räkenskapsperioden Markets Corporate finance Kapitalförvaltning Administration och övriga funktioner Totalt 38 28 86 90 242 37 28 86 94 245 Personalfördelning enligt land vid utgången av räkenskapsperioden Finland Sverige Estland Litauen Ryssland Totalt 209 16 2 1 14 242 202 19 5 8 11 245 Antalet anställda under räkenskapsperioden EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 41 1 000 EURO Belöningar 2014 Rörlig andel som betalats kontant Löner Personalbikostnader Pensionskostnader Uppskjuten andel Antal mottagare 2013 Rörlig andel som betalats kontant Löner Personalbikostnader Pensionskostnader Uppskjuten andel Antal mottagare 2014 Rörlig andel som betalats kontant Löner Personalbikostnader Pensionskostnader Uppskjuten andel Antal mottagare 2013 Rörlig andel som betalats kontant Löner Personalbikostnader Pensionskostnader Uppskjuten andel Antal mottagare Kapitalmarknaden Corporate Finance Wealth management Administration 400 21 71 0 6 0 1 0 1 443 89 247 0 293 15 52 0 18 1 62 40 Kapitalmarknaden Corporate Finance Wealth management Administration 0 0 0 0 1 0 0 0 94 16 5 0 0 0 0 0 0 3 19 0 Högsta Risktagare 273 14 49 0 261 14 46 0 8 13 Högsta Risktagare 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 När det gäller ersättningar som betalas när anställningsförhållandet upphör iakttar bolaget sedvanliga avtal relaterade till anställningsförhållandet upphörande som är förenliga med gällande lagstiftning. Under räkenskapsperioden har bolaget har inte betalat startpeng till nya anställda. 9. Övriga administrationskostnader Kontorets underhållskostnader Kontorsmaterial Post- och telefonkostnader IT-systemets kostnader IT-underhållskostnader Representationskostnader Resekostnader Personbilskostnader Övriga personalkostnader Marknadsföringskostnader Bankkostnader, förvaring o andra kostnader Externa servicekostnader Övriga administrationskostnader totalt 2014 -558 -1 444 -380 -2 735 -3 812 -507 -752 -113 -586 -1 317 -623 -1 180 -14 007 2013 -482 -1 070 -434 -2 910 -3 753 -438 -679 -132 -489 -1 242 -664 -1 610 -13 903 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 1 000 EURO 10. Avskrivningar och nedskrivningar Avskrivningar Programvara och projekt Övriga immateriella tillgångar Reparationer av hyreslokaler Finansleasade maskiner och inventarier Övriga maskiner och inventarier Nedskrivningar Nedskrivningar av goodwill Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella tillgångar totalt 11. Övriga rörelsekostnader Myndighetsavgifter Hyreskostnader Förlust vid överlåtelse av rörelsetillgångar Övriga kostnader Övriga rörelsekostnader totalt 12. Nedskrivningar av krediter och andra förbindelser samt övriga finansiella tillgångar Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Återförda specifika värdeminskninsförluster Övriga finansiella värdeminskningsförluster Nedskrivningsförluster totalt 13. Inkomstskatter Skatter som hänför sig till beskattningsbara inkomster under räkenskapsperioden Skatter från föregående räkenskapsperioder Kalkylerade skatter Övriga skatter Inkomstskatter totalt 42 2014 2013 -1 774 -1 133 -131 -166 -479 -1 999 -1 339 -140 -202 -734 -1 606 -5 290 -238 -4 652 -519 -3 272 -3 -186 -3 980 -490 -3 516 0 -210 -4 217 0 -12 -12 1 0 1 -2 427 -53 124 0 -2 355 -1 530 12 244 50 -1 224 7 927 2 103 10 030 3 354 3 516 6 870 2 006 -42 -25 -2 101 53 264 0 2 355 1 683 -95 -20 -726 112 12 207 50 1 224 Skatt enligt gällande skattesats jämförd med skatt redovisad i resultaträkningen: Vinst/förlust före skatt, Finland Vinst/förlust före skatt, övriga länder Vinst/förlust före skatt, totalt Skatt beräknad med inhemsk skattesats Effekt av avvikande skattesats för utländska dotterbolag Källskatter som betalats till utlandet Effekt av skattefria intäkter Effekt av icke avdragsgilla kostnader Skatter från föregående räkenskapsperioder Ändring av kalkylerad återbetalning av övriga skatter Övriga skatter Skatt i resultaträkningen EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 43 NOTER TILL KONCERNENS BALANSRÄKNING 1 000 EURO 14. Fordringar på kreditinstitut Betalbara på anfordran Inhemska kreditinstitut Utländska kreditinstitut Betalbara på anfordran totalt Övriga Inhemska kreditinstitut Utländska kreditinstitut Övriga totalt Fordringar på kreditinstitut totalt 2014 2013 54 679 4 904 59 583 60 593 4 767 65 360 23 181 26 113 49 294 0 25 051 25 051 108 877 90 411 15. Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Betalbara på anfordran Betalbara på anfordran totalt Övriga Företag och bostadssamfund Hushåll Utlandet Övriga totalt 0 0 2 550 49 626 4 768 56 944 4 645 50 165 3 841 58 651 Fordringar på allmänheten och offentlig sektor 56 944 58 651 16. Skuldebrev Offentliga samfund Av staten emitterade obligationslån Emitterade av offentliga samfund totalt Emitterade av andra än offentliga samfund Som innehas för handel Bankcertifikat Obligationslån emitterade av banker Övriga skuldebrev Emitterade av andra än offentliga samfund totalt Skuldebrev totalt Skuldebrev per balansräkningspost Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Offentlig sektor Övriga Skuldebrev Offentlig sektor Övriga Totalt Offentligt noterande 0 0 Övriga 0 0 Totalt 0 0 Totalt 0 0 0 94 256 3 695 97 951 1 983 7 011 16 9 010 1 983 101 267 3 711 106 961 106 961 56 855 110 173 2 003 169 031 169 031 0 74 192 0 105 025 0 32 769 106 961 0 64 005 169 031 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 44 2014 2013 23 563 18 718 18 055 14 559 13 006 8 029 8 018 3 004 8 0 0 32 036 71 195 0 25 929 20 972 0 0 13 016 0 5 005 878 1 000 EURO Placeringarnas landsfördelning Holland Finland Australien Sverige USA Kanada Schweiz Frankrike Luxembourg Tyskland Storbritannien 17. Aktier och andelar 2014 Balansräkningspost Aktier och andelar Som kan säljas Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Som innehas för handel Övriga värderade till verkligt värde via resultaträkningen Aktier och andelar, totalt Offentliga noterade Övriga Totalt 0 0 0 22 060 7 256 29 316 82 6 332 6 415 22 142 13 588 35 730 2013 Balansräkningspost Aktier och andelar Som kan säljas Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Som innehas för handel Övriga värderade till verkligt värde via resultaträkningen Aktier och andelar, totalt Offentliga noterade Övriga Totalt 0 31 31 32 711 7 189 39 900 67 6 027 6 125 32 778 13 216 46 024 3 561 379 -426 3 514 3 740 313 -493 3 561 Nettoriskpositionen beskrivs på sidan 33 under rubriken Marknadsrisk i avsnittet Riskhantering. 18. Aktier och andelar i ägarintresseföretag I början av räkenskapsperioden Andel i periodens resultat Minskning I slutet av räkenskapsperioden Aktier och andelar i intresseföretag innehåller värdet för de indirekt ägda fonderna av företagen. Evlikoncernen har konsoliderat intresseföretagens resultat enligt koncernens redovisningsprinciper, med beaktande av osäkerhetsfaktorer. Innehav i intresseföretag konsoliderade i koncernbokslutet Företagets namn Hemort Tillgångar Skulder Omsättning Vinst/förlust Ägarandel (%) Northern Horizon BIF Baltic SME Capital A/S Management Ltd Management B.V Danmark Jersey Nederländerna 8 786 0 1 2 400 0 8 8 661 0 0 758 -3 -1 50 10 33,33 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 45 1 000 EURO 19. Derivatinstrument Samlad effekt av derivatrisken Nominellt värde för underliggande instrument, brutto Derivatinstrument som innehas för handel Räntederivat Ränteswappar Valutaderivat Aktiederivat Terminskontrakt Köpta optioner Utfärdade optioner Övriga derivatinstrument Derivatinstrument som innehas för handel totalt Derivatinstrument totalt Återstående maturitet Under 1 år 1–5 år 5–15 år Verkligt värde (+/-) 2014 TILLGÅNGAR 2014 SKULDER 0 1 767 795 3 184 0 2 870 0 0 141 0 24 988 0 24 847 15 563 27 805 69 313 0 17 400 17 400 0 0 0 642 5 825 -7 272 764 5 891 392 122 66 7 665 1 880 476 37 984 2 870 -665 32 035 32 700 1 880 476 37 984 2 870 -665 32 035 32 700 2013 2013 Samlad effekt av derivatrisken, Nominellt värde för underliggande instrument Derivatinstrument som innehas för handel Räntederivat Ränteswappar Valutaderivat Aktiederivat Terminskontrakt Köpta optioner Utfärdade optioner Övriga derivatinstrument Derivatinstrument som innehas för handel totalt Derivatinstrument totalt 0 1 301 441 0 0 3 354 0 0 124 0 7 585 0 7 460 4 837 99 039 133 311 0 24 131 24 131 0 0 0 -25 10 516 -16 112 164 11 267 721 189 751 16 833 1 538 628 48 262 3 354 -5 497 19 736 25 233 1 538 628 48 262 3 354 -5 497 19 736 25 233 Aktiederivatinstrument som innehas för handel, och andra skulder som innehas för handel (bilageuppgifter 19 och 28) skyddar aktierisken för aktier och andelar som innehas för handel (bilageuppgift 17). Delta-korrigerade aktierisken var i slutet av 2014 totalt 8,0 milj. euro, inklusive aktier och andelar för den finansiella verksamheten. Aktiederivat i finansieringsverksamheten skyddar aktierisken för emitterade obligationer vars avkastning är bundet till ett aktieindex. Räntederivaten skyddar ränterisk i balansräkningens fordringar och skulder. Till valutaderivaten hör åtaganden gjorda mot kunder och skyddande kontrakt, samt derivat gjorda för att skydda valutarisk i balansposter. Den öppna riskens andel av den totala bruttosumman är mycket liten, största delen av kontrakten är i svenska kronor (891 milj. euro) och i amerikanska dollar (543 milj. euro). EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 46 2014 2013 4 663 4 663 -481 -1 606 -2 087 2 576 4 663 4 663 -243 -238 -481 4 182 0 0 38 0 38 38 113 -344 261 -30 0 0 Applikationer och programvara Anskaffningsvärde 1.1. Omräkningsdifferens Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Omräkningsdifferens Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 19 080 -4 0 498 -111 19 462 -14 992 4 -1 774 111 -16 651 2 811 18 257 -3 120 818 -113 19 080 -13 028 3 -1 999 32 -14 992 4 088 Övriga immateriella tillgångar Anskaffningsvärde 1.1. Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 6 951 70 -195 6 827 -3 716 -1 133 195 -4 654 2 172 4 818 2 472 -339 6 951 -2 748 -1 339 371 -3 716 3 235 Immateriella tillgångars bokföringsvärde 31.12. totalt 7 598 11 505 Immateriella tillgångars balansvärde 31.12. 7 598 11 505 1 000 EURO 20. Immateriella tillgångar och goodwill Goodwill Anskaffningsvärde 1.1. Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade nedskrivningar 1.1. Nedskrivning bokförd under redovisningsperioden Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. Oavslutade program och projekt Anskaffningsvärde 1.1. Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Bokföringsvärde 31.12. De väsentligaste Övriga immateriella tillgångar utgörs av kundrelationer, vars återstående avskrivningstid är 3 år. Koncernens goodwill hänför sig till dotterbolagen Evli Alexander Management Oy, Evli Russia Oy, Evli Securities AS och kapitalförvaltningssegmentet. Prövningen av goodwill under redovisningsperioden baserade sig på kassaflödesmodellen, som utgick från budgeterna för 2015 och femåriga kassaflödesprognoser. Den permanenta tillväxten efter prognosperioden estimerades ligga kring 2–3 procent beroende på företag och den viktade genomsnittliga kapitalkostnaden kring 12–14 procent. Enligt resultaten av prövningen av goodwill har Evli gjort en nedskrivning av goodwill med 1 606 413 euro i balansräkningen. Nedskrivningen beror främst på det försvagade marknadsläget i Ryssland. En förändring med en procent i de centrala variablerna som använts i kalkylerna skulle leda till en nedskrivning av goodwill med högst cirka 200 000 euro. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 47 2014 2013 Maskiner och inventarier Anskaffningsvärde 1.1. Omräkningsdifferens Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Omräkningsdifferens Räkenskapsperiodens avskrivningar Omräkningsdifferens som hänför sig till räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 7 260 -94 0 62 -709 6 519 -6 234 81 -479 1 724 -5 906 613 7 422 -39 224 463 -810 7 260 -6 346 34 -734 0 813 -6 234 1 034 Tillgångar hyrda genom finansleasing Anskaffningsvärde 1.1. Ökning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 2 759 88 2 847 -2 489 -166 -2 655 192 2 569 191 2 759 -2 288 -202 -2 489 270 Maskiners och inventariers bokföringsvärde totalt 31.12. 805 1 304 Reparationer av hyreslokaler Anskaffningsvärde 1.1. Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 1 429 -28 1 401 -367 -131 28 -470 931 4 685 -3 256 1 429 -1 995 -140 1 768 -367 1 062 589 12 0 601 601 591 0 -2 589 589 Materiella tillgångars bokföringsvärde 31.12. totalt 2 337 2 955 Materiella tillgångars balansvärde 31.12. 2 337 2 955 1 000 EURO 21. Materiella tillgångar Övriga materiella tillgångar Anskaffningsvärde 1.1. Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Bokföringsvärde 31.12. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 1 000 EURO 22. Övriga tillgångar Fordringar på försäljning av värdepapper Fordringar avseende provisioner Fordringar avseende förmedling av värdepapper Övriga fordringar Övriga tillgångar totalt 23. Resultatregleringar och förskottsbetalningar Räntefordringar Skattefordran Personalrelaterade Övriga Resultatregleringar och förskottsbetalningar totalt 24. Uppskjutna skatter Skattefordringar Skattefordran beräknad på periodiseringsdifferenser Skatteskuld Beräknad på periodiseringsdifferenser Uppskjutna skatter totalt 48 2014 2013 290 7 584 20 669 2 28 581 319 7 911 100 942 121 109 293 228 45 513 2 074 2 860 287 331 487 1 877 2 982 613 845 -405 208 -815 30 0 8 000 8 000 13 067 5 800 18 867 296 702 335 257 885 1 146 0 93 297 131 0 1 874 260 905 0 33 095 33 095 14 996 55 724 70 720 15 968 43 169 8 141 12 262 Periodiseringsskillnader bokförda som skattefordringar inkluderar periodiseringsskillnad vid avskrivning av anläggningstillgångar. 25. Skulder till kreditinstitut och centralbanker Kreditinstitut Betalbara vid anmodan Övriga Skulder till kreditinstitut och centralbanker totalt 26. Skulder till allmänheten och offentlig sektor Depositioner Betalbara vid anmodan Övriga Övriga skulder Betalbara vid anmodan Övriga Skulder till allmänheten och offentlig sektor totalt 27. Skuldebrev emitterade till allmänheten Placeringscertifikat Masskuldebrev Skuldebrev emitterade till allmänheten totalt Förändring i skuldebrev emitterade till allmänheten Emitterade Återköpta EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 49 2014 2013 28. Derivatinstrument och övriga skulder som innehas för handel Derivatinstrument Uppkomna genom blankning av aktier Derivatinstrument och övriga skulder som innehas för handel totalt 32 700 8 039 40 739 25 233 21 132 46 365 29. Övriga skulder Förmedlingsskuld avseende värdepapper Köpeskulder avseende värdepapper Leasingfinansieringsskulder Skatteskuld Personalrelaterade Övriga kortfristiga skulder Förhandsbetalningar av kontantkunder MOMS-skuld Övriga skulder totalt 22 254 368 204 71 687 8 148 10 833 571 43 137 99 159 602 284 2 645 8 164 6 715 289 115 860 30. Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Ränteskulder Skatteskuld Personalrelaterade Övriga resultatregleringar Resultatregleringar och förskottsbetalningar totalt 424 995 7 526 6 396 15 341 433 536 6 463 6 223 13 655 405 405 815 815 1,05 1,18 1 000 EURO 31. Uppskjuten skatteskuld Beräknad på periodiseringsdifferenser Uppskjuten skatteskuld totalt 32. Egna aktier i kreditinstitutets ägo Företaget innehar egna aktier Aktiernas inköpskostnad uppgår till Inköp av egna aktier har bokförts mot fritt eget kapital. 33. Aktiekapital, moderbolaget Alla bolagets aktier är av samma slag och varje aktie motsvarar en röst. Det totala antalet aktier är Divident/aktie, € 5 125 st 176 172 euro 4 096 659 st EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 50 1 000 EURO 34. Förändringar i aktiekapitalet, beviljade fullmakter åt styrelsen och optionsrättigheter enligt optionsprogram Egna aktier i Utestående antal bolagets ego aktier 1.1.2013 Köp av egna aktier beslut 2012 Köp av egna aktier beslut 2013 Annulering av egna aktier beslut 2013 Aktieemission 2012 fullmakt Aktieemission 2013 fullmakt 31.12.2013 Aktier totalt 1.1.2014 Köp av egna aktier beslut 2013 Köp av egna aktier beslut 2014 Annulering av egna aktier beslut 2014 Aktieemission 2013 fullmakt Aktieemission 2014 fullmakt 31.12.2014 Aktier totalt Aktiekapital Överkursfond Fond för inbetalt fritt kapital 70 129 0 0 -113 954 6 500 76 650 4 003 245 -6 500 -76 650 0 0 132 089 30 194 0 0 0 0 0 1 839 0 0 0 0 0 11 145 0 0 0 0 1 593 39 325 4 052 184 4 091 509 30 194 1 839 12 738 39 325 0 0 -46 350 2 000 10 150 4 052 184 -2 000 -10 150 0 0 51 500 30 194 0 0 0 0 0 1 839 0 0 0 0 0 12 738 0 0 0 0 439 5 125 4 091 534 4 096 659 30 194 1 839 13 178 Optionsrätter Under räkenskapsperioden 2014 beviljade bolaget 127 500 optionsrätter, av vilka alla tecknades under teckningstiden och var utestående i slutet av perioden. Beskrivning av optionsprogrammet på sida 23 Aktiebaserade arvoden. Överkursfond Till överkursfonden avsätts det belopp som i samband med nyemission före 1.9.2006 har betalats för aktier utöver det nominella beloppet, belopp som har betalats för teckningsrätt, försäljningsvinst som erhållits genom försäljning av egna aktier, belopp med vilket aktiekapitalet har nedsatts och vilket inte används för täckande av fastställd förlust eller avsätts till en fond som kan disponeras enligt bolagsstämmans beslut eller utbetalas till aktieägarna. Fonden för inbetalt fritt eget kapital Fonden för inbetalt fritt eget kapital omfattar vederlag vid överlåtelse av egna aktier efter 1.9.2006. Bolagets nyckelpersoner tecknade 33 016 aktier i bolaget under räkenskapsperioden. Dessa aktier förs in i handelsregistret när de betalats i sin helhet. 35. Största aktieägare och fördelning av aktieinnehavet Oy Prandium Ab (Thomas Thesleff med familj) Oy Scripo Ab (Henrik Andersin) Oy Fincorp Ab (Roger Kempe) Ingman Group Oy Ab Lehtimäki Maunu Tallberg Claes Hollfast John Dudarev Grigory Piccone Holding Oy Hartikainen Raimo Övriga Totalt Aktier, st 950 820 950 820 579 945 465 000 98 432 92 439 82 080 50 385 49 793 41 504 3 361 218 735 441 4 096 659 Andel av aktier, % 23,21 23,21 14,16 11,35 2,40 2,26 2,00 1,23 1,22 1,01 82,05 17,95 100,00 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 51 1 000 EURO 36. Maturitet för kreditinstituts finansiella tillgångar och skulder Det är svårt att förutspå framtida kassaflöden på grund av affärsverksamhetens natur, speciellt för derivat. Maturiteten för derivat har också tagits upp i bilagan 19, med det nominella värdet för det underligande instrumentet som grund, vilket inte motsvarar de verkliga kassaflödena. Skuldebrev, lån och övriga fordringar, derivatinstrument och finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift är rapporterade i maturitetsklassen enligt postens förfallodag. Aktier och andelar är rapporterade i maturiteterna så, att handeslagrets noterade aktier, och noterade placeringsfonder är i den kortaste maturitetsperioden. Onoterade aktier är rapporterade enligt förväntad realiseringstid, och kapital- och fastighetsfonder enligt fondens förväntade slutdag. 2014 Tillgångar Kontanta medel Lån och övriga fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella tillgångar som kan säljas Aktier och andelar Upplupen ränta Under 3 mån Skulder Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Finansieringsskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Upplupen ränta Förbindelser utanför balansräkningen 2013 Tillgångar Kontanta medel Lån och övriga fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella tillgångar som kan säljas Aktier och andelar Upplupen ränta Skulder Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Finansieringsskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Upplupen ränta Förbindelser utanför balansräkningen Åtaganden utanför balansräkningen specificeras i bilaga 46. 3–12 mån 1–5 år 5–10 år Över 10 år 103 998 Totalt 103 998 108 877 2 538 0 15 633 0 38 272 0 502 0 0 108 877 56 944 0 16 29 316 23 240 0 1 988 204 4 389 74 192 30 177 4 326 4 406 0 588 1 884 0 0 0 0 0 74 192 32 769 35 730 32 035 0 22 0 206 0 0 0 0 0 0 0 228 7 000 296 831 3 662 32 132 422 2 989 1 000 241 888 4 208 3 121 0 59 25 674 4 399 0 869 0 0 2 870 0 0 186 0 0 0 0 0 0 8 000 297 131 33 095 40 739 424 4 164 60 965 0 0 0 0 60 965 90 411 3 887 0 18 635 0 35 518 0 611 0 0 90 411 58 651 0 12 881 39 869 9 471 23 512 44 860 0 6 203 81 513 5 946 4 356 4 062 0 319 1 768 0 0 0 0 0 105 025 64 005 45 994 19 736 0 53 0 234 30 0 0 0 0 0 30 287 17 867 260 233 22 508 34 873 433 712 1 000 610 23 200 7 431 0 5 070 0 63 21 658 4 061 0 463 0 0 3 354 0 0 0 0 0 0 0 0 0 18 867 260 905 70 720 46 365 433 6 245 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 52 1 000 EURO 37. Balansposter i inhemsk och utländsk valuta Balanspost Inhemsk valuta Lån och övriga fordringar Kontanta medel 103 998 Fordringar på kreditinstitut 104 063 Fordringar på allmänheten och offentlig sektor 56 944 Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev 106 945 Aktier och andelar 26 611 Derivatinstrument 31 767 Övriga tillgångar, inkl. balansposter 40 043 Totalt 470 371 Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut 8 000 Skulder till allmänheten och offentlig sektor 269 263 Skuldebrev emitterade till allmänheten 33 095 Finansieringskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Derivatinstrument och skulder som innehas för handel 40 107 Övriga skulder 42 204 Totalt 392 669 Övrig valuta 2014 Totalt Inhemsk valuta Övrig valuta 2013 Totalt 0 4 815 0 103 998 108 877 56 944 60 965 86 268 58 651 0 4 143 0 60 965 90 411 58 651 16 9 119 268 5 459 19 677 106 961 35 730 32 035 45 502 490 047 169 022 44 102 19 679 125 958 564 644 9 1 923 58 5 183 11 315 169 031 46 024 19 736 131 141 575 959 0 27 868 0 8 000 297 131 33 095 18 867 240 463 70 720 0 20 442 0 18 867 260 905 70 720 632 16 678 45 178 40 739 58 882 437 847 46 007 118 978 495 035 358 11 352 32 153 46 365 130 330 527 188 De största valutaposterna är i SEK (fordringar 13,4 milj. euroa, skulder 20,0 milj. euroa) samt USD (fordringar 3,4 milj. euroa, skulder 20,0 milj. euroa). EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 53 1 000 EURO 38. Finansiella instrument värderade till verkligt värde, indelning i värderingsnivåer Finansiella tillgångar: Aktier och andelar som innehas för handel Övriga aktier och andelar Skuldebrev Derivatinstrument Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde totalt Finansiella skulder: Aktier och andelar som innehas för handel Derivatinstrument Finansiella skulder värderade till verkligt värde totalt Finansiella tillgångar : Aktier och andelar som innehas för handel Övriga aktier och andelar Skuldebrev Derivatinstrument Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde totalt Finansiella skulder: Aktier och andelar som innehas för handel Derivatinstrument Finansiella skulder värderade till verkligt värde totalt Klass 1 2014 Klass 2 2014 Klass 3 2014 Totalt 20 563 7 256 93 142 1 339 122 300 0 0 6 011 24 988 30 999 1 579 6 333 7 808 5 708 21 427 22 142 13 589 106 961 32 035 174 726 6 942 2 667 9 609 0 24 847 24 847 1 097 5 186 6 283 8 039 32 700 40 739 2013 2013 2013 Totalt 29 732 7 159 106 222 3 623 146 736 0 0 56 855 7 586 64 440 3 046 6 088 5 954 8 528 23 615 32 778 13 246 169 031 19 736 234 791 19 923 9 801 29 723 0 7 492 7 492 1 209 7 941 9 151 21 132 25 234 46 366 Värderingsnivåer Klass 1 Verkligt värde baserar sig på prisnoteringar som publicerats på fungerande marknader. Klass 2 Verkligt värde baserar sig på värderingsmodeller, vars faktorer/input är marknadsnoterade. Klass 3 Verkligt värde baserar sig på värderingsmodeller, som innehåller faktorer/input som inte är marknadsnoterade. Värderingsnivå 1 innehåller noterade aktier och andelar, placeringsfonder och på börser noterade derivatinstrument, samt skuldebrev som är noterade på aktiva offentliga- och OTC marknader. Aktier och andelar som ingår i nivå 3 är i allmänhet instrument som inte är offentligt noterade, såsom kapitalfonder och fastighetsfonder. Derivatinstrument i nivåerna 2 och 3 är derivat vars noteringar är erhållna med hjälp av värderingsmodeller som är allmänt i bruk, som Black-Scholes. Värderingsmodeller för derivat i nivå 3, är modeller som innehåller faktorer (volatilitet och dividendestimat) som inte direkt är marknadsnoterade. Värderingar för skuldebrev, som är erhållna från marknader som inte är fullt fungerande, hör till värderingsnivå 2. Värderingar för skuldebrev i värderingsnivå 3, är värderingar som är erhållna direkt av arrangören för skuldebrevlånets emission. Värderingen till verkligt värde av finansiella instrument definieras enligt IFRS 13. Värderingen av finansiella instrument utgår i första hand från offentliga marknadsnoteringar. Bankens ekonomiavdelning bedömer och klassificerar icke-noterade instrument tillsammans med riskhanteringsenheten. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 54 2014 2013 1 579 265 6 068 7 808 0 5 708 21 427 3 046 326 5 762 5 954 0 8 528 23 615 Finansiella skulder: Aktier och andelar som innehas för handel Noterade aktiederivat OTC (onoterade) aktiederivat Finansiella skulder värderade till verkligt värde totaltv 1 097 0 5 186 6 283 1 209 0 7 941 9 151 Signifikanta förändringar under året för instrument i den tredje värderingsnivån: Köpt kapitalfonder och fastighetsfonder Köpt onoterade aktier Värderingsförändring i kapitalfonder och fastighetsfonder, netto Inlösen av kapitalfonder och fastighetsfonder Värderingsförändring i onoterade aktier Teckning av optionsrätter och värdeförändringar i dem Köpt skuldebrev Sålt skuldebrev 69 0 106 -241 -31 1 170 2 800 960 63 0 77 -1 624 -565 2 775 5 800 0 1 000 EURO 39. Analys av finansiella instrument klassificerade i värderingsnivå 3 Finansiella tillgångar : Aktier och andelar som innehas för handel Onoterade aktier och andelar Kapitalfonder och fastighetsfonder Skuldebrev Noterade aktiederivat OTC (onoterade) aktiederivat Finansiella tillgångar värderade till verkligt värde totalt Förändringar för derivat hänför sig till värdeförändringar i köpta och sålda optioner. Om optionsvärderingsmodellens volatilitetsestimatet för optioner värderade enligt värderingsnivå 3 ersätts med en allmänt publicerad 12-månaders historisk volatilitet, skulle optionernas marknadsvärde förändras totalt med netto -0,05 milj. euro. Volatiliteten är standardavvikelsen eller prisrörligheten för den underliggande tillgångens avkastning för en given tidsperiod. 40. Orealiserad vinst/förlust för finansiella instrument i värderingsnivå 3 vid årets slut Orealiserad vinst/förlust 2014 Orealiserad vinst/förlust 2013 Finansiella tillgångar : Aktier och andelar som innehas för handel Övriga aktier och andelar Skuldebrev Derivatinstrument Orealiserad vinst/förlust, finansiella tillgångar -580 -884 0 2 327 864 -296 -920 -78 960 -334 Finansiella skulder: Aktier och andelar som innehas för handel Derivatinstrument Orealiserad vinst/förlust, finansiella skulder 20 -2 272 -2 253 -387 -1 030 -1 418 Orealiserad vinst (förlust) totalt vid årets slut, värderingsnivå 3 -1 389 -1 751 Den orealiserade vinsten (förlusten) är rapporterad vid nettointäkter från värdepappershandel. 41. Värdepapperslån Marknadsvärde av värdepapperslån 31.12., inlåning Marknadsvärde av värdepapperslån 31.12., utlåning 2014 29 497 0 2013 32 675 0 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 55 2014 2013 2014 Bokföringsvärde 103 998 74 192 108 877 56 944 32 769 35 730 32 035 2014 Verkligt värde 103 998 74 192 108 877 56 944 32 769 35 730 32 035 8 000 297 131 33 095 8 000 297 131 32 541 40 739 40 739 2014 43 000 49 294 2013 55 500 24 498 19 624 19 478 18 192 35 000 18 874 4 227 23 897 33 000 275 172 278 222 45. Övriga åtaganden avseende hyresansvar Hyresansvar inom ett år Hyresansvar längre än ett år och kortare än 5 år Hyresansvar längre än 5 år 2 780 2 951 0 2 737 5 550 0 46. Specifikation av åtaganden utanför balansräkningen Åtaganden för kunders räkning till förmån för tredje part *) Oåterkalleliga åtaganden till förmån för kunder Övriga garantiansvar Outnyttjade kreditarrangemang, givna åt kunder 5 257 555 621 2 989 3 053 463 621 2 108 1 000 EURO 42. Finansiella tillgångars och skulders verkliga och bokförda värden Kontanta medel Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella skulder Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel Utlåningsräntan är bunden till Euriborräntan varigenom krediternas bokförningsvärde inte avviker betydligt från gängse värde. 43. Ställda säkerheter och övriga ansvarsförbindelser Värdepapper Penningdepositioner Användning av säkerhet Säkerhet vid marknadsplatser, aktie- och derivathandel Säkerhet för valutatransaktioner Säkerhet för värdepapperslån Finlands Bank, säkerhet för limitkonto 44. Bruksleasingavtal Leasinghyror, ansvar inom ett år Leasinghyror, ansvar längre än ett år och högst fem år *) Åtaganden för kunders räkning till förmån för tredje part inkluderar i Nasdaq OMX, Eurex och New Edge för kundens del givna säkerheter för derivat positioner. Kunderna har täckt alla sina garantier till Evli till fullo, förutom för två kunders underskott till ett total belopp av 0,1 milj. euro. Övriga för kunden givna oåterkalleliga avtal inkluderar för kunders del garanterade teckningsavtal. 47. Notariatverksamhet och kundmedel under förvaltning, M€ Kapital inom ramen för Evli Bank Abp:s förmögenhetsförvaltning 31.12. Brutto Netto Kapital under förvaltning enligt separata avtal Diskretionär kapitalförvaltning Konsultativ kapitalförvaltning Totalt 8 437 6 327 7 833 5 965 3 091 132 3 223 3 039 117 3 156 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 56 1 000 EURO 48. Förvärvade affärsrörelser och andra förändringar Förändringar i bolagsstrukturen 2014 Evli Bank Abp:s helägda, i Sverige registrerade dotterbolag Evli Fonder AB upplöstes 3.9.2014. Evli Bank Abp:s helägda dotterbolag EPI Russia Partners II Oy upplöstes 21.7.2014. Evli Bank Abp:s helägda dotterbolag Evli Optiot Oy fusionerades med Evli Bank Abp 31.10.2014. Evli Bank Abp:s helägda estniska dotterbolag Evli Securities AS sålde verksamheten i Litauen till Evernord UAB i Litauen. Förvärv 2013 Evli Bank Abp förvärvade Aurator Varainhoito Oy med ett köpebrev som undertecknades 28.11.2012. Efter Finansinspektionens godkännande genomfördes affären 4.1.2013. Förvärvet omfattar 91 procent av det förvärvade företagets aktier och röster. Genom förvärvet stärkte Evli sin ställning som kapitalförvaltare i västra Finland. Affären stöder också Evlis tillväxtstrategi för kapitalförvaltningen. Förvärvet medförde ingen goodwill. Aurator Varainhoito Oy är ett kapitalförvaltningsföretag som etablerades 1996 och som tillhandahåller individuell diskretionär kapitalförvaltning för privatpersoner, företag och samfund. Aurator Varainhoito Ab:s resultat för år 2013 ingår i koncernens resultat för år 2013. 583 583 Gängse värden bokade vid sammanslagning Redovisningsvärden före sammanslagningen 1 099 82 18 2 495 89 493 193 4 470 1 099 140 18 2 89 493 193 2 034 18 58 195 491 762 18 58 195 0 271 EGET KAPITAL Aktiekapital Övriga fonder Ackumulerade vinstmedel EGET KAPITAL TOTALT 730 84 949 1 763 730 84 949 1 763 SKULDER OCH EGET KAPITAL TOTALT 2 525 2 034 3 708 1 764 TILLGÅNGAR Fordringar på kreditinstitut Aktier och andelar Derivatinstrument Immateriella tillgångar Materiella tillgångar Övriga tillgångar Resultatregleringar och förskottsbetalningar Uppskjutna skatteskulder TILLGÅNGAR TOTALT SKULDER OCH EGET KAPITAL SKULDER Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Uppskjutna skatteskulder SKULDER TOTALT Tillgångar, netto Kontant förvärvspris Extra förvärvspris Förvärvspris som allokerats till förvärvade avtal Skatteskuld Goodwill 3 248 460 -2 494 491 0 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 57 1 000 EURO Den eventuella tilläggsköpesumman för Auratoraffären är bunden till tillväxten för bolagets affärsverksamhet och dess förvaltade kapital under de kommande åren. Den eventuella realiseringen av tilläggsköpesumman estimeras regelbundet och beaktas på motsvarande sätt. Evli Bank har förbundit sig att betala tilläggsköpesumman för Aurator Varainhoito under 2018 om tillväxtmålen för det förvaltade kapitalet uppnås. 49. Transaktioner med den närmaste kretsen Till koncernens närmaste krets hör moderbolaget samt dotterbolag och intressebolag. Till den närmaste kretsen hör även företagsledningen, som omfattar medlemmar i styrelsen och ledningsgruppen. Dotterbolag Evli-Fondbolag Ab Evli Life Ab Evli Options Ltd EPI Russia Partners II Oy Evli Alexander Management Oy Eli Russia Ltd OOO Evli St. Petersburg OOO Evli Moscow AS Evli Securities Evli Fonder AB Aurator Varainhoito Oy Evli Corporate Finance AB Terra Nova Capital Ltd Määräysvallattomien omistajien osuus Evli Corporate Finance AB Evli Alexander Management Oy Terra Nova Capital Ltd Intresseföretag Baltic SME Management B.V BIF Management Ltd Northern Horizon Capital A/S Ägarandel, % 100 100 100 100 45 100 100 100 100 100 91 75 58 Andel av röstetalet, % 100 100 100 100 Majoritet 100 100 100 100 100 91 75 58 Sverige Finland Dubai 25 65 42 25 Minoritet 42 Nederländerna Jersey Danmark 33 10 50 33 33 45 Hemland Finland Finland Finland Finland Finland Finland Ryssland Ryssland Estland Sverige Finland Sverige Dubai I ägo ända till 31.10.2014 21.07.2014 3.9.2014 Evli Bank Abp äger 45 procent av aktierna i Evli Alexander Management Oy, och enligt bolagsavtalet ger innehavet majoriteten av rösterna i bolaget. Evli Bank Abp äger 50 procent av aktierna i Northern Horizon Capital A/S, och enligt bolagsavtalet ger innehavet 45 procent av rösterna. Eftersom Evli Bank Abp inte har bestämmande inflytande i intresseföretaget konsolideras det inte i Evlikoncernen. Kapitalandelsmetoden används i konsolideringen. Minirotitetsandelarna i koncernredovisningen beror på Evli Alexander Management Oy, Evli Corporate Finance AB och Terra Nova Capital Advisors Ltd. Bolagets namn Hemort Tillgångar Skulder Vinst/förlust Evli Alexander Management Oy Finland 8 251 7 300 789 Evli Corporate Finance AB Sverige 2 558 1 140 1 576 Terra Nova Capital Advisors Ltd Dubai 446 285 119 Fonder som förvaltas för kunders räkning har inte konsoliderats i koncernredovisningen, eftersom koncernen inte har bestämmande inflytande i dessa. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT KONCERNEN 58 2014 2013 -1 650 -377 -374 -1 556 -385 -347 Dotterbolag 8 562 2 1 708 167 Intressebolag 0 0 0 0 Företagsledningen 0 0 156 549 10 548 404 1 485 562 0 0 0 0 0 0 111 104 2014 -229 -110 -339 2013 -158 -169 -327 1 000 EURO Ledningens löner och arvoden Verkställande direktörer Vice verkställande direktörer Styrelsemedlemmar Bolaget har inga förmånsbaserade pensionsåtaganden. Ledningens belöningsmodeller beskrivs i detalj på sidan 22 Belöningssystem samt på sidan 31 Verkställande direktören och koncernens ledningsgrupp. Transaktioner med den närmaste kretsen 2014 Försäljning Förvärv Fordringar Skulder Den närmaste kretsens innehav antal aktier: 3 361 218 Transaktioner med den närmaste kretsen 2013 Försäljning Förvärv Fordringar Skulder Den närmaste kretsens innehav antal aktier: 3 361 218 Betalda arvoden åt revisorer Revisions arvoden Övriga Totalt KPMG KPMG KPMG EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 59 MODERBOLAGETS RESULTATRÄKNING Not 1.1.–31.12.2014 1.1.–31.12.2013 Ränteintäkter Räntekostnader RÄNTENETTO 1. 2. 2 877 -1 799 1 077 3 015 -2 473 542 Intäkter från egetkapitalinstrument Intäkter från företag inom samma koncern och intäkter från ägarintresseföretag Intäkter från finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde Intäkter från företag inom samma koncern och intäkter från ägarintresseföretag Provisionsintäkter Provisionskostnader Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel Nettointäkter från valutaverksamhet Övriga rörelseintäkter NETTOOMSÄTTNING 3. 400 413 1 706 29 503 -1 644 335 800 4 398 29 295 -2 268 3 058 1 665 4 223 40 402 1 530 1 804 3 315 39 750 -13 310 -803 -2 705 -10 572 -2 424 -5 472 0 -2 269 2 848 -13 458 -1 038 -2 506 -10 520 -3 021 -3 720 1 -1 609 3 879 2 848 3 879 -575 2 273 -168 3 711 1 000 EURO Administrationskostnader Personalkostnader Löner och arvoden Lönebikostnader Pensionskostnader Övriga administrationskostnader Avskrivningar och nedskrivningar Övriga rörelsekostnader Nedskrivningar av krediter och andra åtaganden Nedskrivningar av övriga finansiella tillgångar RÖRELSEVINST/ -FÖRLUST 4. 5. 6. 7. 8. 9. 10. 11. 12. 12. VINST FÖRE SKATT Inkomstskatt RÄKENSKAPSPERIODENS VINST/FÖRLUST 13. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 60 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING 1 000 EURO Not 31.12.2014 31.12.2013 103 998 60 965 74 192 105 025 56 014 49 294 62 859 25 051 58 041 60 220 32 769 28 616 4 354 15 909 32 035 3 539 1 137 24 758 1 774 441 64 005 39 215 4 354 22 868 19 736 5 334 1 509 105 774 2 063 434 486 869 579 413 TILLGÅNGAR Kontanta medel Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Övriga Fordringar på kreditinstitut Betalbara på anfordran Övriga Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Övriga Skuldebrev Övriga Aktier och andelar Aktier och andelar i ägarintresseföretag Aktier och andelar i företag inom samma koncern Derivatinstrument Immateriella tillgångar Materiella tillgångar Övriga tillgångar Resultatregleringar och förskottsbetalningar Uppskjutna skatteskulder TILLGÅNGAR TOTALT 16. 14. 15. 16. 17. 18. 18. 19. 20. 21. 22. 23. 24. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 61 MODERBOLAGETS BALANSRÄKNING 1 000 EURO Not 31.12.2014 31.12.2013 0 8 000 13 067 5 800 311 086 335 273 386 1 146 92 1 877 33 095 0 40 739 35 637 7 515 167 55 724 14 996 46 365 108 622 6 414 292 436 667 527 689 30 194 1 839 30 194 1 839 0 -56 13 500 2 395 2 273 13 061 2 975 3 711 50 202 51 724 486 869 579 413 SKULDER OCH EGET KAPITAL SKULDER Skulder till kreditinstitut och centralbanker Kreditinstitut Betalbara på anfordran Övriga Skulder till allmänheten och offentlig sektor Inlåning Betalbara på anfordran Övriga Övriga skulder Övriga Skuldebrev emitterade till allmänheten Obligationslån Övriga Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel Övriga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Uppskjutna skatteskulder 25. 26. 27. 28. 29. 30. 31. SKULDER TOTALT EGET KAPITAL Aktiekapital Överkursfond Övriga bundna fonder Omräkningsdifferenser Fria fonder Fond för inbetalt fritt eget kapital Ackumulerade vinstmedel Redovisningsperiodens vinst (förlust) EGET KAPITAL TOTALT SKULDER OCH EGET KAPITAL TOTALT 32. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 62 MODERBOLAGETS KASSAFLÖDESKALKYL 1.1.–31.12.2014 1.1.–31.12.2013 Affärsverksamhetens kassaflöde Erhållna räntor och provisioner samt intäkter av värdepappershandel inkl. utdelning Erlagda räntor och arvoden Betalningar till leverantörer av varor och tjänster samt personal 45 031 -3 448 -31 896 60 229 -5 209 -29 216 Ökning (-) eller minskning av affärsverksamhetens tillgångar Nettoförändring av handelslager, -skulder och -fordringar Inlåning för myndighetsåligganden och centralbankens tillsyn Emission av obligationslån Kundfordringar Inlåning från kunder 29 032 -24 243 -37 626 56 662 0 -20 803 -20 673 7 811 14 541 0 Ökning eller minskning (-) av affärsverksamhetens skulder Inlåning från kunder Bankcertifikat 0 0 0 0 0 0 Affärsverksamhetens nettotillgångar före inkomstskatt Inkomstskatter 33 512 -193 6 679 -532 33 319 6 146 Investeringarnas kassaflöde Förändringar i dotter- och delägarbolag Erhållen utdelning Erhållna räntor Investeringar i materiell och immateriell egendom Lån till dotterbolag 5 062 1 706 51 -256 472 -1 435 4 398 27 -499 -1 569 Investeringarnas nettokassaflöde 7 036 922 Finansieringens kassaflöde Aktieemission Köp av egna aktier Betalning av finansieringsleasing Betald utdelning 615 -176 -322 -4 271 693 -979 -365 -4 747 Finansieringens nettokassaflöde -4 154 -5 398 Kassaflödenas nettoökning 36 200 1 670 123 824 122 163 -13 -9 160 011 123 824 1 000 EURO Affärsverksamhetens nettokassaflöde Likvida medel vid ingången av räkenskapsperioden Effekt av förändringar i valutakurser på de likvida medlen Likvida medel*) vid utgången av räkenskapsperioden *) Likvida medel inkluderar kassa samt vid behov utbetalningsbara bankfordringar. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 63 BASIS FÖR UPPRÄTTANDE AV MODERBOLAGETS BOKSLUT Uppgifter om företaget Inkomstskatter Evli Bank Abp:s säte är Helsingfors, och dess registrerade adress Alexandersgatan 19 A, 00100 Helsingfors. Evli Bank Abp:s bokslut har upprättats och presenterats enligt bestämmelserna i kreditinstitutlagen, finansministeriets förordning om bokslut och koncernbokslut i kreditinstitut och värdepappersföretag samt Finansinspektionens föreskrifter. Bokslutet följer därtill bokföringslagens och aktiebolagslagens bestämmelser angående bokslut, med tillämpning av de undantag som nämns i 30 § 2 mom. i kreditinstitutlagen. Redovisningsprinciperna för Evli Bank Abp:s särbokslut följer med undantag för avvikelserna nedan Evlikoncernens principer. Den uppskjutna skatteskulden eller skattefordran beräknas på alla temporära skillnader mellan bokföringen och beskattningen. De största temporära skillnaderna uppstår på grund av avskrivningar av materiella anläggningstillgångar. Anställningsförmåner Evli finansierar hela sitt pensionsansvar med betalningar till pensionsförsäkringsbolag. Hyresavtal Finansiell leasing föreligger då de ekonomiska riskerna och förmånerna som är förknippade med ägandet av en materiell tillgång i allt väsentligt är överförda till bolaget. I särbokslutet redovisas leasinghyror avseende finansiell leasing som hyresutgift. Tillgångar som förvärvas genom finansiell leasing omfattas inte heller av balansomslutningen. Företagsförvärv Evli Bank Abp förvärvade inga företag under redovisningsperioden 2014. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 64 NOTER TILL RESULTATRÄKNINGEN 2014 2013 1 019 1 190 798 1 057 3 2 877 821 999 5 3 015 -531 -1 258 -11 -1 799 -565 -1 903 -6 -2 473 400 413 1 706 2 520 335 800 4 398 5 532 4. Provisionsintäkter Utlåning Betalningsrörelse Rådgivning Värdepappersförmedling Placeringsfonder Kapitalförvaltning Depåavgifter Övrig verksamhet Provisionsintäkter totalt 47 24 1 333 8 086 11 321 5 165 3 385 143 29 503 69 24 639 8 154 12 153 5 076 3 035 145 29 295 5. Provisionskostnader Handelsavgifter till börser Övriga Provisionskostnader totalt -763 -881 -1 644 -918 -1 350 -2 268 2 503 555 0 3 058 1 338 191 0 1 530 Totalt 823 2 235 3 058 1 665 4 724 Totalt 553 976 1 530 1 804 3 333 1 000 EURO 1. Ränteintäkter Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev Ränteintäkter från övriga lån och fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Övriga ränteintäkter Ränteintäkter totalt 2. Räntekostnader Skulder till allmänheten, offentlig sektor och kreditinstitut Obligationslån emitterade till allmänheten Övriga räntekostnader Räntekostnader totalt 3. Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet Intäkter från företag inom samma koncern och intäkter från ägarintresseföretag Intäkter från finansiella tillgångar som värderas till verkligt värde Intäkter från företag inom samma koncern och intäkter från ägarintresseföretag Intäkter från egetkapitalinstrument totalt 6. Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel Intäkter från finansiella tillgångar som innehas för handel Vinst/förlust på grund av värdering enligt verkligt värde Intäkter från finansiella tillgångar som kan säljas Nettointäkter från värdepappershandel totalt Nettointäkter från värdepappershandel per instrument Skuldebrev Aktier och derivatinstrument Nettointäkter från värdepappershandel totalt Nettointäkter från valutaverksamhet Nettointäkter från värdepappershandel och valutaverksamhet totalt Försäljningsvinster och -förluster 833 2 305 3 138 Förändringar i verkligt värde -10 -70 -80 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 65 1 000 EURO 7. Övriga rörelseintäkter Hyresintäkter Överlåtelsevinster på rörelsefastigheter Fusionsvinster Övriga Övriga rörelseintäkter totalt 8. Personalkostnader Löner - varav bonus Lönebikostnader - i anslutning till bonus Pensionskostnader - i anslutning till bonus - förmånsbestämda pensionskostnader - avgiftsbestämda pensionskostnader Totalt 2014 2013 398 2 2 153 1 670 4 223 360 18 0 2 937 3 315 2014 -13 310 -1 751 2013 -13 458 -1 317 -803 -36 -1 038 -27 -2 705 -315 0 -2 705 -2 506 -228 0 -2 506 -16 818 -17 002 2014 152 2013 149 Personal vid utgången av räkenskapsperioden 158 147 Personalfördelning enligt segment vid utgången av räkenskapsperioden Markets Corporate finance Kapitalförvaltning Administration och övriga funktioner Totalt 24 3 51 80 158 21 4 45 77 147 -502 -658 -242 -1 911 -3 662 -310 -415 -62 -386 -1 153 -598 -673 -10 572 -409 -625 -267 -2 095 -3 469 -312 -351 -61 -289 -1 047 -641 -952 -10 520 -1 317 -670 -437 -2 424 -1 722 -711 -588 -3 021 Antalet anställda under räkenskapsperioden 9. Övriga administrationskostnader Kontorets underhållskostnader Kontorsmaterial Post- och telefonkostnader IT-systemets kostnader IT-underhållskostnader Representationskostnader Resekostnader Personbilskostnader Övriga personalkostnader Marknadsföringskostnader Bankkostnader, förvaring o andra kostnader Externa servicekostnader Övriga administrationskostnader totalt 10. Avskrivningar och nedskrivningar Avskrivningar Programvara och projekt Övriga immateriella tillgångar Övriga maskiner och inventarier Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella tillgångar totalt EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 1 000 EURO 11. Övriga rörelsekostnader Myndighetsavgifter Hyreskostnader Fusionsförluster Övriga kostnader Övriga rörelsekostnader totalt 12. Nedskrivningar av krediter och andra förbindelser samt övriga finansiella tillgångar Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Återförda specifika värdeminskninsförluster Övriga finansiella värdeminskningsförluster Nedskrivningar på dotterbolagsaktier Nedskrivningsförluster totalt 13. Inkomstskatter Skatter som hänför sig till beskattningsbara inkomster under räkenskapsperioden Skatter från föregående räkenskapsperioder Kalkylerade skatter Övriga skatter Inkomstskatter totalt 66 2014 2013 -412 -3 167 -1 886 -7 -5 472 -381 -3 262 0 -76 -3 720 0 1 -2 269 -2 269 -1 609 -1 608 -720 -1 146 0 -575 -331 2 111 50 -168 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 67 NOTER TILL BALANSRÄKNINGEN 2014 2013 54 233 1 780 56 014 60 004 2 855 62 859 23 181 26 113 49 294 0 25 051 25 051 105 308 87 910 15. Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Betalbara på anfordran Övriga Företag och bostadssamfund Finansiella företag och försäkringsföretag Hushåll Utlandet Övriga totalt 2 550 843 49 626 5 022 58 041 4 645 622 50 165 4 788 60 220 Fordringar på allmänheten och offentlig sektor 58 041 60 220 1 000 EURO 14. Fordringar på kreditinstitut Betalbara på anfordran Inhemska kreditinstitut Utländska kreditinstitut Betalbara på anfordran totalt Övriga Inhemska kreditinstitut Utländska kreditinstitut Övriga totalt Fordringar på kreditinstitut totalt 16. Skuldebrev Emitterade av andra än offentliga samfund Bankcertifikat Obligationslån emitterade av banker Övriga skuldebrev Emitterade av andra än offentliga samfund totalt Skuldebrev totalt Skuldebrev per balansräkningspost Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Offentilig sektor Övriga Skuldebrev Övriga Totalt Placeringarnas landsfördelning Holland Finland Australien Sverige USA Kanada Schweiz Frankrike Luxembourg Storbritannien Tyskland Offentliga noterade Övriga 2014 Totalt 2013 Totalt 0 94 256 3 695 97 951 1 983 7 011 16 9 010 1 983 101 267 3 711 106 961 56 855 110 173 2 003 169 031 106 961 169 031 0 74 192 0 105 025 32 769 106 961 64 005 169 031 23 563 18 718 18 055 14 559 13 006 8 029 8 018 3 004 8 0 0 32 036 71 195 0 25 929 20 972 0 0 13 016 0 878 5 005 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 68 1 000 EURO 17. Aktier och andelar Värderade till verkligt värde via resultaträkningen 2014 Balansräkningspost Aktier och andelar Som kan säljas Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Som innehas för handel Övriga värderade till verkligt värde via resultaträkningen Aktier och andelar totalt Offentliga noterade Övriga Totalt 0 0 0 21 768 435 22 204 80 6 332 6 412 21 848 6 768 28 616 2013 Balansräkningspost Aktier och andelar Som kan säljas Värderade till verkligt värde via resultaträkningen Som innehas för handel Övriga värderade till verkligt värde via resultaträkningen Aktier och andelar totalt Offentliga noterade Övriga Totalt 0 0 0 32 711 383 33 094 65 6 057 6 122 32 776 6 440 39 216 2014 4 354 0 0 4 354 2013 4 354 0 0 4 354 22 868 21 -2 269 -4 712 15 909 20 366 4 111 -1 609 0 22 868 Nettoriskpositionen beskrivs på sidan 33 under rubriken Marknadsrisk i avsnittet Riskhantering. 18. Aktier och andelar i ägarintresseföretag I början av räkenskapsperioden Ökning Minskning I slutet av räkenskapsperioden Aktier och andelar i företag inom samma koncern I början av räkenskapsperioden Ökning Nedskrivningar Övriga minskningar I slutet av räkenskapsperioden EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 69 1 000 EURO 19. Derivatinstrument Samlad effekt av derivatrisken Derivatinstrument som innehas för handel Räntederivat Ränteswappar Valutaderivat Aktiederivat Terminskontrakt Köpta optioner Utfärdade optioner Övriga derivatinstrument Derivatinstrument som innehas för handel totalt Derivatinstrument totalt Nominellt värde för underliggande instrument, brutto Återstående maturitet Under 1 år 1–5 år Derivatinstrument totalt 2014 5–15 år värde (+/-) TILLGÅNGAR SKULDER 0 1 767 795 3 184 0 2 870 0 0 141 0 24 988 0 24 847 15 563 27 805 69 313 0 17 400 17 400 0 0 0 642 5 825 -7 272 764 5 891 392 122 66 7 665 1 880 476 37 984 2 870 -665 32 035 32 700 1 880 476 37 984 2 870 -665 32 035 32 700 2013 2013 Samlad effekt av derivatrisken Derivatinsttrument som innehas för handel Räntederivat Ränteswappar Valutaderivat Aktiederivat Terminskontrakt Köpta optioner Utfärdade optioner Övriga derivatinstrument Derivatinstrument som innehas för handel totalt 2014 0 1 301 441 0 0 3 354 0 0 124 0 7 585 0 7 460 4 837 99 039 133 311 0 24 131 24 131 0 0 0 -25 10 516 -16 112 164 11 267 721 189 751 16 833 1 538 628 48 262 3 354 -5 497 19 736 25 233 1 538 628 48 262 3 354 -5 497 19 736 25 233 Aktiederivatinstrument som innehas för handel, och andra skulder som innehas för handel (bilageuppgifter 19 och 28) skyddar aktierisken för aktier och andelar som innehas för handel (bilageuppgift 17). Delta-korrigerade aktierisken var i slutet av 2014 totalt 8,0 milj. euro, inklusive aktier och andelar för den finansiella verksamheten. Aktiederivat i finansieringsverksamheten skyddar aktierisken för emitterade obligationer vars avkastning är bundet till ett aktieindex. Räntederivaten skyddar ränterisk i balansräkningens fordringar och skulder. Till valutaderivaten hör åtaganden gjorda mot kunder och skyddande kontrakt, samt derivat gjorda för att skydda valutarisk i balansposter. Den öppna riskens andel av den totala bruttosumman är mycket liten, största delen av kontrakten är i svenska kronor (891 milj. euro) och i amerikanska dollar (543 milj. euro). EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 70 2014 2013 0 0 38 0 38 38 113 -344 261 -30 0 0 Applikationer och programvara Anskaffningsvärde 1.1. Omräkningsdifferens Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Omräkningsdifferens Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 16 222 -4 0 84 -71 16 230 -13 073 4 -1 317 71 -14 315 1 915 16 008 -2 120 148 -52 16 222 -11 354 2 -1 722 0 -13 073 3 149 Reparationer av hyreslokaler Anskaffningsvärde 1.1. Omräkningsdifferens Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Omräkningsdifferens Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 4 376 -2 -2 973 1 401 -3 314 2 -131 2 973 -470 931 4 448 -1 -71 4 376 -3 174 1 -140 0 -3 314 1 062 Övriga immateriella tillgångar Anskaffningsvärde 1.1. Ökning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 4 145 70 4 215 -3 022 -538 -3 561 655 4 111 34 4 145 -2 452 -571 -3 022 1 123 Immateriella tillgångars bokföringsvärde 31.12. totalt 3 539 5 334 Immateriella tillgångars balansvärde 31.12. 3 539 5 334 1 000 EURO 20. Immateriella tillgångar Oavslutade program och projekt Anskaffningsvärde 1.1. Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Bokföringsvärde 31.12. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 71 2014 2013 6 885 -38 0 53 -626 6 274 -5 973 38 -437 1 633 -5 738 536 6 690 -23 224 357 -362 6 885 -5 524 22 -588 0 86 -5 973 920 Maskiners och inventariers bokföringsvärde totalt 31.12. 536 920 Övriga materiella tillgångar Anskaffningsvärde 1.1. Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Bokföringsvärde 31.12. 589 12 0 601 601 591 0 -2 589 589 Materiella tillgångars bokföringsvärde 31.12. totalt 1 137 1 509 Materiella tillgångars balansvärde 31.12. 1 137 1 509 1 000 EURO 21. Materiella tillgångar Maskiner och inventarier Anskaffningsvärde 1.1. Omräkningsdifferens Överföring mellan posterna Ökning Minskning Anskaffningsvärde 31.12. Ackumulerade avskrivningar 1.1. Omräkningsdifferens Räkenskapsperiodens avskrivningar Omräkningsdifferens som hänför sig till räkenskapsperiodens avskrivningar Ackumulerade avskrivningar som hänför sig till minskningar Ackumulerade avskrivningar 31.12. Bokföringsvärde 31.12. EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 1 000 EURO 22. Övriga tillgångar Fordringar på försäljning av värdepapper Fordringar avseende provisioner Fordringar avseende förmedling av värdepapper Övriga fordringar Övriga tillgångar totalt 23. Resultatregleringar och förskottsbetalningar Räntefordringar Skattefordran Personalrelaterade Övriga Resultatregleringar och förskottsbetalningar totalt 24. Uppskjutna skattefordringar Skattefordran beräknad på periodiseringsdifferenser Uppskjutna skattefordringar totalt 72 2014 2013 591 2 921 20 634 611 24 758 5 404 2 912 95 857 1 602 105 774 230 25 377 1 142 1 774 291 237 315 1 220 2 063 441 441 434 434 0 8 000 8 000 13 067 5 800 18 867 311 086 335 273 386 1 146 92 311 514 1 877 276 409 0 33 095 33 095 14 996 55 724 70 720 15 968 43 169 8 141 12 262 32 700 8 039 40 739 25 233 21 132 46 365 Periodiseringsskillnader bokförda som skattefordringar inkluderar periodiseringsskillnad vid avskrivning av anläggningstillgångar. 25. Skulder till kreditinstitut och centralbanker Kreditinstitut Betalbara vid anmodan Övriga Skulder till kreditinstitut och centralbanker totalt 26. Skulder till allmänheten och offentlig sektor Depositioner Betalbara vid anmodan Övriga Övriga skulder Övriga Skulder till allmänheten och offentlig sektor totalt 27. Skuldebrev emitterade till allmänheten Placeringscertifikat Masskuldebrev Skuldebrev emitterade till allmänheten totalt Förändring i skuldebrev emitterade till allmänheten Emitterade Återköpta 28. Derivatinstrument och övriga skulder som innehas för handel Derivatinstrument Uppkomna genom blankning av aktier Derivatinstrument och övriga skulder som innehas för handel totalt EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 73 1 000 EURO 29. Övriga skulder Förmedlingsskuld avseende värdepapper Köpeskulder avseende värdepapper Skatteskuld Personalrelaterade Övriga kortfristiga skulder Förhandsbetalningar av kontantkunder MOMS-skuld Övriga skulder totalt 30. Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter Ränteskulder Skatteskuld Personalrelaterade Övriga resultatregleringar Resultatregleringar och förskottsbetalningar totalt 31. Uppskjuten skatteskuld Beräknad på periodiseringsdifferenser Uppskjuten skatteskuld totalt 32. Eget kapital Aktiekapital Vid början av redovisningsperiod Vid slutet av redovisningsperiod Aktieutdelning Vid början av redovisningsperiod Vid slutet av redovisningsperiod Investeringsfond förr fritt eget kapital Vid början av redovisningsperiod Ökningar Dividendutdelning Vid slutet av redovisningsperiod Vinst/förlust föregående redovisningsperiod Vid början av redovisningsperiod Ökningar Miskning Dividendutdelning Överföringar mellan andra poster Vid slutet av redovisningsperiod Redovisningsperiodens vinst/förlust 33. Egna aktier i kreditinstitutets ägo Företaget innehar egna aktier Aktiernas inköpskostnad uppgår till Inköp av egna aktier har bokförts mot fritt eget kapital. 34. Aktiekapital, moderbolaget Alla bolagets aktier är av samma slag och varje aktie motsvarar en röst. Det totala antalet aktier är 5 125 st 176 172 euro 4 096 659 st 2014 2013 22 254 368 71 442 1 323 10 833 345 35 637 96 251 3 510 2 421 1 719 6 715 4 108 622 428 232 4 818 2 037 7 515 433 0 4 126 1 855 6 414 167 167 292 292 30 194 30 194 30 194 30 194 1 839 1 839 1 839 1 839 13 061 615 -176 13 500 11 468 1 593 0 13 061 6 629 37 -4 271 0 8 683 0 -4 785 -979 2 395 2 273 2 918 3 711 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 74 1 000 EURO 35. Förändringar i aktiekapitalet, beviljade fullmakter åt styrelsen och optionsrättigheter enligt optionsprogram 1.1.2013 Köp av egna aktier beslut 2012 Köp av egna aktier beslut 2013 Annulering av egna aktier beslut 2013 Aktieemission 2012 fullmakt Aktieemission 2013 fullmakt 31.12.2013 Aktier totalt 1.1.2014 Köp av egna aktier beslut 2013 Köp av egna aktier beslut 2014 Annulering av egna aktier beslut 2014 Aktieemission 2013 fullmakt Aktieemission 2014 fullmakt 31.12.2014 Aktier totalt Egna aktier i bolagets ägo 70 129 0 0 -113 954 6 500 76 650 39 325 Utestående antal aktier 4 003 245 -6 500 -76 650 0 0 132 089 4 052 184 4 091 509 39 325 0 0 -46 350 2 000 10 150 5 125 4 052 184 -2 000 -10 150 0 0 51 500 4 091 534 4 096 659 Aktiekapital 30 194 0 0 0 0 0 30 194 Överkursfond 1 839 0 0 0 0 0 1 839 Fond för inbetalt fritt kapital 11 468 0 0 0 0 1 593 13 061 30 194 0 0 0 0 0 30 194 1 839 0 0 0 0 0 1 839 13 061 0 0 0 0 439 13 500 Optionsrätter Under räkenskapsperioden 2014 beviljade bolaget 127 500 optionsrätter, av vilka alla tecknades under teckningstiden och var utestående i slutet av perioden. Beskrivning av optionsprogrammet på sida 23 Aktiebaserade arvoden. Överkursfond Till överkursfonden avsätts det belopp som före nyemission 1.9.2006 har betalats för aktier utöver det nominella beloppet, belopp som har betalats för teckningsrätt, försäljningsvinst som erhållits genom försäljning av egna aktier samt belopp med vilket aktiekapitalet har nedsatts och vilket inte används för täckande av fastställd förlust eller avsätts till en fond som kan disponeras enligt bolagsstämmans beslut eller utbetalas till aktieägarna. Fonden för inbetalt fritt eget kapital Fonden för inbetalt fritt eget kapital omfattar vederlag efter 1.9.2006 vid överlåtelse av egna aktier. 36. Största aktieägare och fördelning av aktieinnehavet Oy Prandium Ab (Thomas Thesleff med familj) Oy Scripo Ab (Henrik Andersin) Oy Fincorp Ab (Roger Kempe) Ingman Group Oy Ab Lehtimäki Maunu Tallberg Claes Hollfast John Dudarev Grigory Piccone Holding Oy Hartikainen Raimo Övriga Totalt Aktier, st Andel av aktier, % 950 820 950 820 579 945 465 000 98 432 92 439 82 080 50 385 49 793 41 504 3 361 218 735 441 4 096 659 23,24 23,24 14,17 11,37 2,41 2,26 2,01 1,23 1,22 1,01 82,05 17,95 100,00 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 75 1 000 EURO 37. Maturitet för kreditinstituts finansiella tillgångar och skulder Det är svårt att förutspå framtida kassaflöden på grund av affärsverksamhetens natur, speciellt för derivat. Maturiteten för derivat har också tagits upp i bilagan 19, med det nominella värdet för det underligande instrumentet som grund, vilket inte motsvarar de verkliga kassaflödena. Skuldebrev, lån och övriga fordringar, derivatinstrument och finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift är rapporterade i maturitetsklassen enligt postens förfallodag. Aktier och andelar är rapporterade i maturiteterna så, att handeslagrets noterade aktier, och noterade placeringsfonder är i den kortaste maturitetsperioden. Onoterade aktier är rapporterade enligt förväntad realiseringstid, och kapital- och fastighetsfonder enligt fondens förväntade slutdag. 2014 Tillgångar Kontanta medel Lån och övriga fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella tillgångar som kan säljas Aktier och andelar Upplupen ränta Skulder Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Efterställda skulder Finansieringsskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Upplupen ränta Förbindelser utanför balansräkningen 2013 Tillgångar Kontanta medel Lån och övriga fordringar Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Finansiella tillgångar som kan säljas Aktier och andelar Upplupen ränta Skulder Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Finansieringsskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Upplupen ränta Förbindelser utanför balansräkningen Åtaganden utanför balansräkningen specificeras i bilaga 44. Under 3 mån 3–12 mån 1–5 år 5–10 år över 10 år 103 998 Totalt 103 998 105 308 2 538 0 16 729 0 38 272 0 502 0 0 105 308 58 041 0 16 22 204 23 240 0 1 988 204 4 389 74 192 30 177 4 324 4 406 0 588 1 884 0 0 0 0 0 74 192 32 769 28 616 32 035 0 24 0 206 0 0 0 0 0 0 0 230 7 000 311 214 3 662 0 32 132 426 2 989 1 000 241 888 0 4 208 3 121 0 59 25 674 0 4 399 0 869 0 0 2 870 0 0 0 186 0 0 0 0 0 0 0 8 000 311 514 33 095 0 40 739 428 4 164 60 965 0 0 0 0 60 965 87 910 5 456 0 18 635 0 35 518 0 611 0 0 87 910 60 220 0 12 881 33 094 9 471 23 512 44 860 0 6 203 81 513 5 946 4 354 4 062 0 319 1 768 0 0 0 0 0 105 025 64 005 39 216 19 736 0 57 0 234 0 0 0 0 0 0 0 291 17 867 275 737 22 508 34 873 433 712 1 000 610 23 200 7 431 0 5 070 0 63 21 658 4 061 0 463 t0 0 3 354 0 0 0 0 0 0 0 0 0 18 867 276 409 70 720 46 365 433 6 245 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 76 1 000 EURO 38. Balansposter i inhemsk och utländsk valuta Balanspost Lån och övriga fordringar Kontanta medel Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen Skuldebrev Aktier och andelar Derivatinstrument Övriga tillgångar, inkl. balansposter Totalt Finansieringsskulder bokförda till periodiserad anskaffningsutgift Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Finansieringskulder bokförda till verkligt värde via resultaträkningen Derivatinstrument och skulder som innehas för handel Övriga skulder Totalt Inhemsk valuta Övrig valuta 2014 Totalt Inhemsk valuta Övrig valuta 2013 Totalt 103 998 103 516 58 041 0 1 792 0 103 998 105 308 58 041 60 965 85 434 59 273 0 2 476 947 60 965 87 910 60 220 106 945 19 788 31 767 46 887 470 942 16 8 827 268 5 024 15 927 106 961 28 616 32 035 51 911 486 869 169 022 37 293 19 679 134 505 566 171 9 1 923 58 7 830 13 242 169 031 39 216 19 736 142 336 579 413 8 000 283 646 33 095 0 27 868 0 8 000 311 514 33 095 18 867 255 967 70 720 0 20 442 0 18 867 276 409 70 720 40 107 27 811 392 659 632 15 508 44 007 40 739 43 319 436 667 46 007 104 080 495 641 358 11 248 32 048 46 365 115 328 527 689 De största valutaposterna är i SEK (fordringar 10,0 milj. euro, skulder 18,8 milj. euro) samt USD (fordringar 3,4 milj. euro, skulder 20,0 milj. euro). 39. Värdepapperslån Marknadsvärde av värdepapperslån 31.12., inlåning Marknadsvärde av värdepapperslån 31.12., utlåning 40. Finansiella tillgångars och skulders verkliga och bokförda värden Kontanta medel Skuldebrev belåningsbara i centralbanker Fordringar på kreditinstitut Fordringar på allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev Aktier och andelar Aktier och andelar i företag inom samma koncern Derivatinstrument Finansiella skulder Skulder till kreditinstitut Skulder till allmänheten och offentlig sektor Skuldebrev emitterade till allmänheten Derivatinstrument och andra skulder som innehas för handel 2014 29 497 0 2013 32 675 0 Bokföringsvärde 2014 Verkligt värde 2014 103 998 74 192 105 308 58 041 32 769 28 616 15 909 32 035 103 998 74 192 105 308 58 041 32 769 28 616 15 909 32 035 8 000 311 514 33 095 8 000 311 514 32 541 40 739 40 739 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 BOKSLUT MODERBOLAGET 77 2014 2013 43 000 49 294 55 500 24 498 19 624 19 478 18 192 35 000 18 874 4 227 23 897 33 000 275 172 278 222 43. Övriga åtaganden avseende hyresansvar Hyresansvar inom ett år Hyresansvar längre än ett år och kortare än 5 år Hyresansvar längre än 5 år 2 777 2 951 0 2 714 5 537 0 44. Specifikation av åtaganden utanför balansräkningen Åtaganden för kunders räkning till förmån för tredje part *) Oåterkalleliga åtaganden till förmån för kunder Övriga garantiansvar Outnyttjade kreditarrangemang, givna åt kunder 5 257 555 621 2 989 3 053 463 621 2 108 1 000 EURO 41. Ställda säkerheter och övriga ansvarsförbindelser Värdepapper Penningdepositioner Användning av säkerhet Säkerhet vid marknadsplatser, aktie- och derivathandel Säkerhet för valutatransaktioner Säkerhet för värdepapperslån Finlands Bank, säkerhet för limitkonto 42. Bruksleasingavtal Leasinghyror, ansvar inom ett år Leasinghyror, ansvar längre än ett år och högst fem år *) Åtaganden för kunders räkning till förmån för tredje part inkluderar i Nasdaq OMX, Eurex och New Edge för kundens del givna säkerheter för derivat positioner. Kunderna har täckt alla sina garantier till Evli till fullo, förutom för två kunders underskott till ett total belopp av 0,1 milj. euro. Övriga för kunden givna oåterkalleliga avtal inkluderar för kunders del garanterade teckningsavtal. 45. Notariatverksamhet och kundmedel under förvaltning, M€ Kapital inom ramen för Evli Bank Abp:s förmögenhetsförvaltning 31.12. Brutto Netto Kapital under förvaltning enligt separata avtal Diskretionär kapitalförvaltning Konsultativ kapitalförvaltning Totalt 8 437 6 327 7 833 5 965 3 091 132 3 223 3 039 117 3 156 EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 78 STYRELSENS FÖRSLAG TILL VINSTUTDELNING ÅT BOLAGSSTÄMMAN Moderbolagets utdelningsbara egna kapital i bokslutet uppgår till 4 668 425,35 euro, varav räkenskapsperiodens vinst är 2 273 039,40 euro. Styrelsen föreslår för bolagsstämman att de utdelningsbara medlen används på följande sätt: · som dividend utdelas 1,06 euro per aktie, sammanlagt 4 337 026,04 euro · 331 399,31 euro kvarlämnas i det fria egna kapitalet Helsingfors den 13 februari 2015 Henrik Andersin ordförande Robert Ingman Harri-Pekka Kaukonen Mikael Lilius Teuvo Salminen Thomas Thesleff Maunu Lehtimäki verkställande direktör EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 79 REVISIONSANTECKNING Till Evli Bank Abp:s bolagsstämma Vi har reviderat Evli Bank Abp:s bokföring, bokslut, verksamhetsberättelse och förvaltning för räkenskapsperioden 1.1.2014–31.12.2014. Bokslutet omfattar koncernens balansräkning, rapport över totalresultat, kalkyl över förändringar i eget kapital, finansieringsanalys och noter till bokslutet samt moderbolagets balansräkning, resultaträkning, finansieringsanalys och noter till bokslutet. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Styrelsen och verkställande direktören ansvarar för upprättandet av bokslutet och verksamhetsberättelsen och för att koncernbokslutet ger riktiga och tillräckliga uppgifter i enlighet med internationella redovisningsstandarder (IFRS) sådana de antagits av EU och för att bokslutet och verksamhetsberättelsen ger riktiga och tillräckliga uppgifter i enlighet med i Finland ikraftvarande stadganden gällande upprättande av bokslut och verksamhetsberättelse. Styrelsen svarar för att tillsynen över bokföringen och medelsförvaltningen är ordnad på behörigt sätt och verkställande direktören för att bokföringen är lagenlig och medelsförvaltningen ordnad på ett betryggande sätt. Revisorns skyldigheter Vår skyldighet är att ge ett utlåtande om bokslutet, koncernbokslutet och verksamhetsberättelsen på grundval av vår revision. Revisionslagen förutsätter att vi iakttar yrkesetiska principer. Vi har utfört revisionen i enlighet med god revisionssed i Finland. God revisionssed förutsätter att vi planerar och genomför revisionen för att få en rimlig säkerhet om huruvida bokslutet och verksamhetsberättelsen innehåller väsentliga felaktigheter och om huruvida medlemmarna i moderbolagets styrelse eller verkställande direktören har gjort sig skyldiga till handlingar eller försummelse som kan leda till skadeståndsskyldighet gentemot bolaget, eller brutit mot aktiebolagslagen, kreditinstitutslagen eller bolagsordningen. En revision innefattar att genom olika åtgärder inhämta revisionsbevis om belopp och annan information som ingår i bokslutet och verksamhetsberättelsen. Valet av granskningsåtgärder baserar sig på revisorns omdöme och innefattar en bedömning av risken för en väsentlig felaktighet på grund av oegentligheter eller fel. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn den interna kontrollen som har en betydande inverkan för upprättandet av ett bokslut och verksamhetsberättelse som ger riktiga och tillräckliga uppgifter. Revisorn bedömer den interna kontrollen för att kunna planera relevanta granskningsåtgärder, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i företagets interna kontroll. En revision innefattar också en utvärdering av ändamålsenligheten i de redovisningsprinciper som har använts och av rimligheten i företagsledningens bokföringsmässiga uppskattningar, liksom en bedömning av den övergripande presentationen av bokslutet och verksamhetsberättelsen. Enligt vår mening har vi inhämtat tillräckliga och ändamålsenliga revisionsbevis som grund för vårt utlåtande. Utlåtande om koncernbokslutet Enligt vår mening ger koncernbokslutet riktiga och tillräckliga uppgifter om koncernens ekonomiska ställning samt om resultatet av dess verksamhet och kassaflöden i enlighet med internationella redovisningsstandarder (IFRS) sådana de antagits av EU. Utlåtande om bokslutet och verksamhetsberättelsen Enligt vår mening ger bokslutet och verksamhetsberättelsen riktiga och tillräckliga uppgifter om koncernens och moderbolagets ekonomiska ställning samt om resultatet av dess verksamhet i enlighet med i Finland ikraftvarande stadganden gällande upprättande av bokslut och verksamhetsberättelse. Uppgifterna i verksamhetsberättelsen och bokslutet är konfliktfria. Helsingfors den 13 februari 2015 KPMG OY AB Marcus Tötterman CGR EVLI BANK ABP Å R S R E D O V I S N I N G 2 01 4 80 Evli Bank Abp Alexandersgatan 19 A PB 1081 00101 Helsingfors Växel +358 9 476 690 Fax +358 9 661 387 www.evli.com Investment Banking & Wealth Management
© Copyright 2024