Årsredovisning 2011.pdf
Årsredovisning 2011 DETTA ÄR HIFAB IDAG Hifab Group AB Öst Syd Nord Utland Vision Som kundens partner leder vi ett samhälle i förändring. Affärsidé Hifab erbjuder projektledning och rådgivning för en hållbar utveckling och optimering av kundens resurser. Verksamhet och organisation Hifab är Sveriges ledande projektledningsföretag. Verksamheten grundades 1947 och är rikstäckande med 16 kontor i Sverige och 5 i utlandet. Hifab har 334 årsanställda och omsätter 388 MSEK. Omsättningen fördelar sig med ca 3/4 inom riket och 1/4 internationellt. Hifabs linjeorganisation är uppbyggd för att så effektivt som möjligt leda och följa upp koncernen. Verksamhetens delar är i grunden likartade till sitt innehåll, varför styrelsen konstaterat att koncernen endast utgörs av ett segment. Hifab Group AB är koncernens moderbolag. Verksamheten bedrivs i fyra geografiskt indelade affärsområden (Öst, Syd, Nord och Utland). Hifab erbjuder • Projektledning och specialistkompetens inom bygg-, anläggnings- och fastighetsprojekt • Miljökompetens inom bygg, mark, vatten, gruv- och prospekteringsindustrin samt CSR (social, miljömässig och ekonomisk bedömning) • Tillstånd, miljö- och sociala konsekvensbeskrivningar • Fokus på effektiv energi- och resursanvändning • Lokalplanering • Internationell rådgivning i biståndsfinansierade och kommersiella projekt • Internationella utvecklings- och biståndsprojekt i ett 20-tal länder i Europa, Afrika, Centralasien och Sydostasien År 2011 i siffror • Intäkterna uppgick till • Rörelseresultatet i konsultverksamheten • Resultat efter finansiella poster • Medelantalet årsanställda var • Resultatet per aktie uppgick till 2 388 (423) MSEK 16,3 (11,2) MSEK 19,3 (8,7) MSEK 334 (348) personer 0,51 (0,19) SEK Omslagsbild: Helena och Anders är två av Hifabs kompetenta projektledare, som kan konsten att hålla många bollar i luften Viktiga händelser under 2011 Innehåll • På ca 70 orter i Norge genomförde Hifab ett due diligenceuppdrag. Det omfattade att bedöma anläggningars miljöskuld från tidigare verksamhet och avgöra i vilken utsträckning lagstiftning och miljökrav var uppfyllda. Detta är Hifab 2 År 2011 i siffror 2 • Svensk kärnbränslehantering AB har gett Hifab i uppdrag att verifiera planeringen för inkapslingsanläggningen i Oskarshamn. Anläggningen planeras att byggas intill det befintliga mellanlagret Clab i Oskarshamn och beräknas påbörjas 2015. Viktiga händelser 2011 3 Projekt 2011, ett axplock 4-7 Årsstämma, information 8 • En överdäckning av Norra Stationsområdet i Stockholm pågår och på denna ska en ny stadsdel uppföras, den sk Hagastaden som beräknas stå klar 2025. Hifab projektleder kapacitetshöjande åtgärder väster om Solnabron vilka ingår i intunnlingsprojektet och som Stockholms stad finansierar till 80%. Entreprenadarbetena som kostnadsberäknats till ca 4,5 MDKR drivs av Trafikverket. VD har ordet 9 Hifabs hållbarhetsarbete 10 Fem år i sammandrag 11 Hifabaktien 12-13 • Hifab förvärvade LBK Projektledning AB den 1 september 2011. Marknad 2011 14-17 • Förvaltningsberättelse 18-23 Finansiell ställning 24-25 Nyckeltalsdefinitioner 25 Resultaträkning, koncernen 26 Rapport över finansiell ställning, koncernen 27-28 Rapport över kassaflöden, koncernen 29 Resultaträkning, moderbolaget 30 Balansräkning, moderbolaget 31-32 Kassaflödesanalys, moderbolaget 33 Eget kapitalräkning 34 Noter 35-53 Revisionsberättelse 55 Styrelse 56 Företagsledning 57 Adresser 60 • Etiopiens ”Ministry of Education” har givit Hifab International i uppdrag att genomföra ett projekt inom utbildningsområdet, ”Comprehensive Evaluation of the General Education Quality Improvement Programme”. Kontraktet är värt ca 620 000 USD under tre år. Hifab International har sedan två år tillbaka agerat teknisk rådgivare åt ”Ministry of Housing” i Kenya i en stor satsning på att förbättra levnadsstandard och levnadsvillkor i landets många slumområden. Projektet finansieras av Sida, som har beslutat att förlänga kontraktet med ett och ett halvt år, till den sista december 2012. Hela kontraktet (20092012) är värt 5,8 MSEK. • Tillsammans med underkonsulten Inspecta har Hifab fått i uppdrag av Swedish Hospital Partners och Stockholms Läns Landsting att som oberoende besiktningsman verifiera de höga krav som SLL ställt på projektet Nya Karolinska Solna. Uppdraget löper till och med 2017 och omfattar en total arvodesvolym om 38 MSEK. • Anläggningsavdelningarna i Stockholm har fått ytterligare uppdrag i det prestigefulla Slussenprojektet i Stockholms innerstad. Projektet består av tre exploateringsområden – Land, Vatten och Berg, där Hifab är projekteringsledare för delprojekt ”Berg” samt som biträdande delprojektledare inom ”Land”. Visionsbild över Hagastaden 3 Projekt under 2011 – ett axplock från ett Hifab har fått i uppdrag av Trafikverket att som byggledare byta ut den gamla E4-bron över järnvägen vid Rotebro norr om Stockholm. Bron byggdes 1962 och har tjänat ut. Entreprenör är NCC och kontraktssumman är 325 MSEK. Hifab anläggning har fyra egna konsulter samt några underkonsulter involverade. Projektet har många utmaningar, bl a att klara trafiken med mer än 70 000 bilar/dygn samt fyra spår med snabbtåg och pendeltåg genom arbetsplatsen. Säkerhet och riskminimering har en central roll i projektet. 4 Malmö Stads projekt ”Hornsparken” nominerades till 2011 års Siena-pris, som är en nationell utmärkelse för god landskapsarkitektur. Parken är en ”visuell” park och Hifab har deltagit som byggledare för betong- och stålarbeten. Göteborgs nyaste vårdbyggnad Bild- och Interventionscentrum börjar här och Hifab är med från grunden. För Statens Fastighetsverk har Hifab genomfört energikartläggning av Dramaten i Stockholm. Länsstyrelsen i Norrbottens län har givit Hifab i Luleå uppdraget att projekterings- och byggleda Naturum i Världsarvet Laponia, som planeras byggas i Stora Sjöfallets Nationalpark. Uppdraget pågår till våren 2014. Illustration: Wingårdh arkitektkontor AB mycket omfattande och innehållsrikt år I Sri Lanka har Hifab Oy färdigställt ett projekt inom glesbygdselektrifiering och därmed har drygt 30 000 hushåll fått tillgång till strömförsörjning. Projektet finansieras av svenska SIDA genom ett lån på 22 MEURO. Hifab Oy är rådgivare till Tanzania Electric Supply Company Ltd, för att bistå dem i arbetet med att förbättra kvaliteten och tillförlitligheten för strömförsörjningen i Dar es Salaam. Projektet är finansierat av finska staten med 25 MEURO. Det innehåller komponenter av omfattande kapacitetsuppbyggnad och utbildning för att säkerställa ett hållbart resultat. Hifab International agerar tekniska rådgivare åt Ministry of Housing (motsvarande Samhällsbyggnadsdepartementet i Sverige) i Kenya för landets storsatsning för att förbättra levnadsstandard och levnadsvillkor i landets många slumområden. Projektet förlängdes under 2011 med ett och ett halvt år och finansieras av Sida. Den ursprungliga kontraktssumman var 2,8 MSEK, vilket senare utökades i flera omgångar till ett värde av 5,8 MSEK. 5 Borrning för hand, djupmätning och provtagning. Lodningsuppdrag i Grängesberg på skidor. Fikapaus på is • Hifab har fått i uppdrag av Nordisk Vindkraft att genomföra en fördjupad rennäringsanalys i samband med tillståndsansökan för en vindkraftspark utanför Lycksele. Uppdraget bygger på den metod som Hifab arbetat fram inom sociala konsekvensbeskrivningar (SKB). • Under perioden 2006—2014 har Hifab i uppdrag för Lunds Energi att utarbeta en arbetsmiljömanual samt ta fram miljöprogram för ett nytt bioeldat kraftvärmeverk. Total projektkostnad är ca 2 000 MSEK. • Hos Rikspolisstyrelsen vid Polishögskolan i Solna har totalt dryga 4 000 m2 anpassats för ny verksamhet med ca 200 driftsatta arbetsplatser. Hifabs uppdrag omfattar programarbete, projekteringssamordning och projektledning samt samordning av polisens interna resurser. • För Helsingborgs Stads Stadsbyggnadsförvaltning genomför Hifab som projektkoordinator planering och samordning av kommunens investeringar och projekt gällande gator, gång- och cykelvägar inom Helsingborgs kommun. Området omfattar ca en miljon kvadratmeter och skall bebyggas med bostäder och kontor under en 20-års period. • Hifab har fått i uppdrag av Lulebo AB att utföra PCB-inventering. Uppdraget innefattar över 500 byggnader. • Hifab har ingått ett rikstäckande ramavtal med Affärsverket Svenska Kraftnät. Ramavtalet avser kvalitetsrevision, arbetsmiljörevision, miljörevision och miljöledning. En ny samverkanscentral uppförs på Kungsholmen i Stockholm under Hifabs projektledning, där regionens samhällsaktörer ska samla sina resurser för samordning av räddningsinsatser och krishantering. Projektet pågår fram till 2016 och omfattar en nyproducerad byggnad på ca 50 000m2. Upphandlingen baseras på en arvodesvolym om 17,4 MSEK. 6 Västerås har under 2011 slutfört två projekt med Fortifikationsverket som beställare. SIB (Strid i bebyggelse) i Kvarn som är en militär träningsanläggning för hela försvarsmakten samt polisen. Total investeringskostnad 150 MSEK. Hifab i Umeå har åt uppdragsgivaren Dragon Mining Sweden utarbetat en tillståndsansökan enligt miljöbalken och har ansvarat för miljösamordning, upphandling och byggledning i samband med anläggande av en ny reningsanläggning. Radonprojekt för Familjebostäder i Göteborg AB. Installation av FTX ventilation för att sänka radongashalter i ett hus med blå lättbetong. • Hifab i Malmö har fått i uppdrag av FORSCA AB och Miljötjänst Nord att genomföra en social konsekvensbeskrivning i samband med deras tillståndsansökan för två vindkraftparker (Storsjöhöjden och Fängsjön). Den sociala konsekvensbeskrivningen kommer att kartlägga socioekonomiska, sociala och kulturella konsekvenser, samt ge förslag på korta och långsiktiga åtgärder. • Hifab har i uppdrag åt Regionservice ansvar för projektering av ombyggnad och planering av inflyttning på Dialysavdelningen på Skånes Universitetssjukhus. • HSB Produktion startade den tredje etappen av utbyggnaden på Söderkaj i Halmstad. Området omfattar totalt sju kvarter och innehåller bostadsrätter, hyresrätter och egnahem på totalt ca 320 lägenheter. Hifabs uppdrag omfattar bl a projekteringsledning, byggledning och kvalitetsansvar enligt PBL och kontroll. • Verksamheten vid Hörnefors sulfitmassafabrik i Umeå kommun bedrevs mellan 1906-1982. Hifab i Umeå genomför där miljöteknisk undersökning av jord och sediment samt riskbedömning och åtgärdsutredning. • För AB Storstockholms Lokaltrafik har Hifab fått uppdrag som projektchef för byggandet av ny bussdepå och biogasmottagningsanläggning i Södra Hammarbyhamnen. International Institute for Democracy and Electorial Assistence (IDEA), utvidgar och övertar hela Strömsborg i Stockholm. I samband med renovering av fastigheten har Hifab haft uppdraget att leda och stödja IDEA i deras eget arbete med planering och formulering av sitt nya kontor i samarbete med Ahrbom & Partner Arkitektkontor. Hifabs uppdrag gäller också projektledning vid återflytt efter färdigställandet. Hifabs projektledare i Umeå och Luleå på samrådsmöte med allmänheten i Överkalix gällande vindkraftprojektet åt SSE Renewables Sverige AB. 7 ÅRSSTÄMMA Tid och plats Rätt att delta Årsstämman hålls tisdagen den 15 maj 2012 kl.17.00. Hifabs huvudkontor Norrtullspalatset, Sveavägen 167, plan 3, Stockholm. För att få delta vid årsstämman ska aktieägare, dels på avstämningsdagen den 9 maj 2012 vara införd i den av Euroclear Sweden AB för bolagets räkning förda aktieboken, dels senast måndag den 14 maj 2012 kl.12.00 ha anmält deltagande till bolaget. Aktieägare som låtit förvärvsregistrera sina aktier måste senast den 9 maj 2012 hos Euroclear Sweden AB tillfälligt ha inregistrerat aktierna i eget namn för att äga rätt att delta vid stämman. Anmälan Anmälan om deltagande vid årsstämman kan göras till bolaget på följande sätt: ❑ ❑ ❑ ❑ e-post: [email protected] fax: 010-476 67 80 telefon: 010-476 60 00 post: Hifab AB, Box 19090, 104 32 Stockholm Vid anmälan ska aktieägare uppge namn, personnummer/organisationsnummer, adress, telefonnummer, aktieinnehav och i förekommande fall eventuella biträden. Ombud och biträden Aktieägares rätt vid stämman får utövas genom befullmäktigat ombud. Fullmakt ska vara skriftlig och får inte vara äldre än tolv månader. Vänligen observera att fullmakt måste insändas i original eller medföras till stämman. Aktieägare som önskar utöva rätten att medföra högst två biträden till stämman ska anmäla detta och antal biträden i samband med att anmälan görs till årsstämman. Utdelning Styrelsen och verkställande direktören föreslår årsstämman att utdelning med 40 öre/aktie lämnas för verksamhetsåret 2011. Som avstämningsdag för utdelning föreslås den 22 maj 2012. Om årsstämman beslutar enligt förslaget beräknas utdelningen betalas ut av Euroclear Sweden AB den 25 maj 2012. Distribution av årsredovisningen Årsredovisningen finns tillgänglig hos företaget och på hemsidan www.hifab.se den 12 april 2012. Därutöver skickas årsredovisningen med post till de aktieägare som till bolaget anmäler att de önskar detta. Ekonomisk information 2012 Delårsrapporter januari-mars 2012 januari-juni 2012 januari-september 2012 8 maj 2012 23 augusti 2012 6 november 2012 Bokslutskommuniké januari-december 2012 februari 2013 Informationskanaler På Hifabs hemsida, www.hifab.se, presenteras delårsrapporter, årsredovisning, aktiekursdiagram och pressmeddelanden. Tryckt information kan erhållas via bolaget, antingen via beställning per telefon, 010-476 60 00 eller via e-post till [email protected]. 8 än i övriga länder där vi är aktiva. För Hifabs del innebar det att dotterbolagen i Lettland respektive Saudi Arabien inte kunde uppvisa lönsamhet. Vi bedömde också att återhämtningen på marknaderna skulle komma att ta för lång tid för att behålla en aktiv verksamhet. Båda bolagen gjordes därför vilande i avvaktan på bättre marknadsförutsättningar. Även i Norge kunde vi konstatera en nedgång, men då mer relaterat till minskning av statliga stödåtgärder till byggbranschen än året innan. Det innebar ytterligare städning bland kostnader och verksamheter. VD har ordet Våra uppdrag innebär inte alltid att vi dominerar organisatio eller projekten, men vi har oftast en nyckelroll . Som medarb erbjuds man genom Hifab att delta i de projekt som uppmärksammas i branschen och omvärlden. Det handlar om 1 500 uppdrag om året som spänner över allt från bygglednin Citytunneln i Malmö via projekteringsledning i Slussen i Stockholm till sociala konsekvensbeskrivningar i samband m vindkraftsutbyggnad i Norrland. Med företaget i ryggen så engageras våra medarbetare i På den svenska marknaden har tillväxten under året förbättrats uppmärksammade projekt. Inte sällan krävs det mod och med ökande investeringar både bland offentliga och privata nyfikenhet för att våga pröva nya arbetsuppgifter. I Hifab ha Personlig av en välatt genomtänkt Ökande personalrörelserbeställare. på marknaden i början av åretmedförde störde också en Större efterfrågan stegradutveckling i form anledning vara stoltapersonalpolicy över våra medarbetare och deras am och planerad utbildning som tillkontroll olika möjligheter till vilket karriärockså uppskattas av v planering och tillväxtmöjligheter. I Norge såg vi dessutom en direkt konkurrens om arbetskraften i branschen. att taleder såväl som ansvar, är ett efterfrågan betydelsefullt argument för de yngre generationerna. Men vikande orderingång. Åtgärder genom att särskilt stärka Flera avvidtogs våra resultatenheter kunde inte möta ökad med beställare. viktigast är de egna erfarenheter som man skaffar sig genom de linjeorganisationen mednyanställningar resurser för rekrytering och bemanning. och uppnådde därför inte planerade volymer. Ökad projekt som Hifab driver Under eller är de delaktiga Det har innebär förutom Vårt ägande i Norge avyttrades till minoritetsdelägarna. personalomsättning innebär också löneglidning och ökade senastei.åren det varit viktigt att planera för fram ställkostnader i sambandAB, medsom att gamla anställning genom föryngring och utveckling av yngre medarbetare i de starkare CV attoch nya utmaningar erbjuds i kommande projekt Efter sommaren förvärvades LBK Projektledning med lämnarettsin nyaskeden börjar.fördelaktigt kompletterar Hifabs generationsväxling som pågår i branschen. Nu kompletterar och uppdrag. fokus på projektens tidiga med att erbjuda de som befinner sig i pensionsåldern att jobb Att kunna se framför sig en delaktighet i utvecklingen av Slussen i tjänsteutbud. Verksamheten har under hösten integrerats helt i Städning och ökad effektivitet i kapitalhanteringen har medfört att kvar. Möjligheten att jobba efter uppnådda 65 innebär att for Stockholm, Citybanan i Malmö eller att utreda de sociala konseHifab. de finansiella nyckeltalen förbättrats genom såväl amortering som på hel- eller deltid för att direkt överföra kundkontakter och kvenserna kring en vindkraftpark skall inspirera till att ta kontakt. Vår internationella verksamhet har under 2011 anpassats kredittider till våra kunder. Med utifrån en starkare balansräkning kan vi i erfarenheter till det yngre gardet. Därför vill vi framhålla individerna och deras insatser i projekten i minskande orderingång.högre Ett antal projektförvärv har avslutats och gradstora diskutera som komplement till den organiska olika sammanhang. Det har att andelen spontanansökefter avvecklingen av Norge minskades även personalstyrkan inom tillväxten. Glädjande nog kan vi också återuppta utdelning till våra Vi inneburit ser framemot ett spännande 2011 med mängder av möjlig ningar ökar konstant. Vi behåller intresseanmälningar och försöker Hifab International. Förutsättningarna är väsentligt mer gynnaktieägare. tillsammans med både gamla och nya kunder, och gamla och hålla kontakten även om det inte blir ”napp” vid första försöket. samma än i början av 2011 med högre kostnadseffektivitet och fler medarbetare. Marknaden är imed nuläget fortsatt väldigt god i hela landet och vi har medarbetare ute i fält. Huvudkontoret bytte adress, till mer ändamålsenliga lokaler större flexibilitet. I samband med det ändrade vi också hög aktivitet i marknadsarbetet både i Sverige och i utlandet. VerkKoncernens omsättningsminskning under 2011 är hänförligt till telefonnummer ett rikstäckande 010-nummer, gemensamt för är förbättrade för att ge stöd och underlätta vid tyg och hjälpmedel mindre volym i Hifab International och till avyttring av den norska hela koncernen. försäljning och offertgivning. Vår ambition är att öka volymerna verksamheten. under 2012 med den förbättrade effektivitet som vi åstadkommit. Successivt förbättrades utvecklingen och resultatet. Flera större och 2011 Planeringen bygger på organisk tillväxt men likväl tar vi gärna betydelsefulla projekt vanns under året. Projekten är viktigabra både Marknadsmässigt ser situationen ut över hela Sverige. till Planerna möjligheten förvärv. i omsättningssynpunkt och i väldigt hög grad för att attrahera nya för nyproduktion, utbyggnad av infrastruktur och ROT-relaterad Bild 38 Janne Projektledarskolan vidareutvecklas och kommer under året med medarbetare. Att möjliggöra för våra medarbetarefastigheter att delta i är denomfattande. till miljonprogrammets Industrisektorn ytterligare fysiska utvecklingen av samhället är ett de starkastestarkast argumenten var den del somavpåverkades av finanskrisen, ochförbättrad där ser viutformning. Interna utbildningar är ett oöverträffat att arbeta på Hifab. Vi ärnualla stolta investeringar. över de genomförda projekt ökande Konjunkturinstitutet och andra sätt att förädla kontakter inom företaget och föra erfarenheter som finns omkring oss där företaget har sin roll ochöver där vi prognosmakare redovisar lagsjälva uppåtgående trender. vidare mellan medarbetare. Just kopplingarna över de geografiska gränserna som projektledare ocksåFörutsättningarna haft en hand med finns i laget.med andra ord för att vi skall kunna växa, och över generationerna är vad som eftersträvas. Själva utbildningen blir nästan som en bonus i sammanhanget. såväl organiskt som genom förvärv. 2011 Vi kommer under året att mer aktivt än tidigare leta efter 65 år! attkan förvärva. är att i första hand öka Finanskrisen bedöms slåverksamheter mindre än man befara Avsikten mot vårt markvolymen inom de områden där vi redan är starka, såsom Hifab föddes 1947 men har inga som helst tankar på att pensionadssegment. Det har vi konstaterat tidigare vid liknande tillfällen. husbyggnad, infrastruktur, miljö och energi. Ges till Snarare tvärt om, tillsammans med gamla och nya neratillfälle sig 2012. Efterfrågan på våra tjänster är fortsatt stor. Personalrörelserna kompletteringar inom närliggande fackområden så kommerbildar vi vi Hifab Alumni för att vidmakthålla och stärka medarbetare kommer sannolikt att lugna ner sig något, dock är det realistiskt även att ta den möjligheten. det nätverk som vi alla utgör en del av. att vänta sig historiskt höga siffror även i framtiden. Balanseringen 2012 sker inte bara genom strukturerad utan i minståren lika är att attrahera Utsikterna Avgöranderekrytering under de kommande nya för 2012 är goda och det är min förhoppning att vi hög grad genom ett systematiskt arbete med faktorer som gör det skall kunna leverera intressanta och goda nyheter på löpande band medarbetare. Hifab kan erbjuda alla möjligheter till personlig attraktivt att söka sig tillutveckling Hifab. De med medelkarriärvägar vi använderbåde för attinom markunder året. och linjeorganisationen nadsföra oss till tänkbaraprofessionellt. medarbetare inriktar sig aktör på att finns beskriva Som stor vi med i ett otal projekt landet den typ av arbetsuppgifter vi genom beställare kanerbjuda erbjuda.våra medarbetare över. Det är våra viktigt att vi kan möjligheterna att delta i de projekt som är uppmärksammade och betraktas som spännande. Det ger både utveckling av individen Stockholm i mars i2012 och dennes CV. Stockholm mars 2011 Kompetensutveckling i flera former måste vara en del av företagskulturen. Det handlar om utarbetade kurser och seminarier. Men också om att på ett planmässigt sätt gå igenom individens förutsättningar och möjligheter. Vi har drivit vår egen interna utbildning av både projektledare och linjechefer i över 20 år. Karriärvägarna i företaget är inte enbart knutna till linjeorganisationen utan i hög grad också i projektarbetet. Det är och skall vara, meriterande att arbeta på Hifab. Jan Skoglund 9 Hifabs hållbarhetsarbete Det interna miljöarbetet på kontoren har framförallt omfattat: Historik Hifab har arbetat med kvalitetsfrågor under flera årtionden och är certifierad enligt ISO 9001 sedan 1996. I slutet av 1990-talet påbörjades arbetet med att även införa ISO 14001 i verksamheten och 2001 blev Hifab certifierad även enligt ISO 14001. Antalet miljökonsulter har vuxit från några stycken till ca 25 % av verksamheten. I och med certifieringen har Hifab tagit fram miljömål för att ständigt förbättra sitt miljöarbete. Hifabs affärsidé och miljömål lägger grunden för vårt arbete för ett hållbart samhälle. Från och med 2001 har Hifab haft både övergripande och detaljerade miljömål. Våra kvalitets- och miljömål har inarbetats i verksamhetsplanerna på alla nivåer i företaget och ingår övergripande i företagets verksamhetsmål. I våra uppdrag arbetar vi med ständiga förbättringar för att öka miljökunskapen hos både beställare och projektledare. Verksamhetsmål För 2011 var följande verksamhetsmål vägledande och styrande: • Kundnöjdhet över 3,5 på fyragradig skala • Medarbetarindex över 80% • Ledarskapsindex över 80 % • Miljöstyrda uppdrag till minst 75 % • Förbättrad kapitalbildning • Ett väl fungerande systematiskt arbetsmiljöarbete i hela företaget • Inköp, miljöbedömning • Kravmärkta produkter • Källsortering • Miljö- och energikrav på fastighetsägaren I våra resor i uppdragen och internt har vi miljökrav: • Resepolicy • Telefonmöten • Reseenkät Hifab arbetar ständigt med utveckling av system och metoder både via verksamhetsutveckling, förslagsverksamhet från medarbetare samt kompetensutveckling i Hifabs projektledarskola. Vår målsättning är att fortsätta vara det ledande projektledningsföretaget med miljöspets. Hifabs nästa steg för ett hållbart samhälle Vi hjälper kunden att förverkliga sin vision för en hållbar utveckling utan att äventyra kommande generationers möjlighet att tillfredställa sina behov ur ett ekonomiskt, ekologiskt och socialt perspektiv. Detta görs i nära samarbete mellan beställare och Hifabs projektledare: • Miljökompetens i alla våra uppdrag • Projektledarna skall vara drivkraften att tillsammans med våra miljöspecialister bidra till ett Hållbart Samhälle Miljöstyrda uppdrag 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 0% 20% 40% 60% 80% Viktiga milstolpar Både kvalitets- och miljöarbetet är viktigt för att vi skall uppnå en hållbar utveckling i våra projekt, samt påverka våra beställare i rätt riktning. Genom ständiga förbättringar har vi på Hifab lyft både kvalitetsoch miljöfrågorna till en nivå som både kan uppfylla myndighetskrav, beställarkrav och framtida krav från samhället. Våra betydande miljöaspekter är framtagna i jämförelse med Sveriges miljömål. Sveriges miljömål syftar till ett hållbart samhälle. Följande steg har tagits under de senaste åren för att fortsätta vårt arbete mot ett hållbart samhälle: 10 • Specificerade miljömål som följs upp två gånger per år • Ständigt förhöjda krav på miljömålen • Gemensamt ledningssystem för kvalitet och miljö • Gemensam kvalitets och miljöpolicy, 2004 • Specificerade kvalitets- och miljömål sedan 2004 • Ett webbaserat verksamhetssystem från Anbud till Arkivering Vattenprov från klarningsdamm vid Dragon Minings gruva i Svartliden, Lycksele kommun – 22o C Fem år i sammandrag för Hifabkoncernen 2011 2010 2009 2008 2007 387 687 423 247 473 789 435 625 369 010 Rörelseresultat i konsultverksamheten 16 294 11 178 7 309 18 862 2 562 Resultat efter finansiella poster 19 298 8 728 7 036 17 432 1 161 Skatter -3 522 -2 984 -1 762 -791 -2 149 Årets resultat, hänförligt till moderbolagets aktieägare 15 535 5 780 4 669 15 775 -1 351 RESULTATRÄKNING, kSEK Intäkter BALANSRÄKNING, kSEK Anläggningstillgångar 29 742 25 465 27 664 34 249 18 190 Omsättningstillgångar 132 086 138 171 158 335 180 993 120 469 77 860 68 590 63 387 60 199 52 865 44 1 423 1 663 1 506 672 Långfristiga skulder 9 204 6 640 12 841 16 626 17 652 Kortfristiga skulder 74 720 86 983 108 108 136 911 67 470 Balansomslutning 161 828 163 636 185 999 215 242 138 659 Eget kapital, hänförligt till moderbolagets aktieägare Minoritetsintresse Intäkter kSEK 500 000 Sverige 450 000 400 000 350 000 Utland 300 000 250 000 200 000 150 000 100 000 50 000 0 2011 2010 2009 2008 2007 Antal årsanställda 400 Sverige 350 300 250 Utland 200 150 100 50 0 2011 2010 2009 2008 Rörelseresultat i konsultverksamhet 2007 kSEK 20 000 15 000 10 000 5 000 0 2011 2010 2009 2008 2007 11 HIFAB GROUPAKTIEN AKTIEN ÄGARSTRUKTUR Aktien handlas på First North. De fem största ägarna svarade den 31 december 2011 tillsammans för 62,77 (57,98) procent av kapitalet och 58,94 (55,06) procent av rösterna. Det utländska ägandet uppgick till 0,82 procent av antalet aktier och 0,65 procent av rösterna. Aktiekapitalet uppgår till 3 041 946 SEK fördelat på 30 419 456 aktier. Aktiernas kvotvärde är 0,10 SEK. En A-aktie är berättigad till tio röster och en B-aktie är berättigad till 1 röst. A-aktie kan efter anmälan till bolagets styrelse omvandlas till B-aktie. Fördelningen mellan A-aktier och B-aktier är: UTDELNING Styrelsen har föreslagit årsstämman att utdelning med 40 öre/aktie lämnas för verksamhetsåret 2011. Aktieslag Antal aktier % av kapital % av röster Serie A 781 333 2,57 20,86 Serie B 29 638 123 97,43 79,14 Börskursens utveckling SEK 5 Aktiekapitalets utveckling 4 Hifab Groups aktiekapital har sedan 1998 utvecklats enligt följande 12 År Transaktion Aktiekapital Antal aktier 1998 Riktad nyemission 704 000 7 040 000 1999 Riktad nyemission 719 000 7 190 000 1999 Utnyttjande av teckningsoptioner 779 000 7 790 000 2000 Riktad nyemission 799 146 7 991 456 2000 Riktad nyemission 927 146 9 271 456 2007 Riktad nyemission 1 011 946 10 119 456 2008 Riktad nyemission 3 034 259 30 342 596 2009 Riktad nyemission 3 041 946 30 419 456 3 2 1 0 2008 2009 2010 2011 Större aktieägare Aktieägare enligt Euroclear Sweden AB 2011-12-31 Antal A-aktier Antal B-aktier Innehav (%) Röster (%) 0 11 507 139 37,83 30,73 TRACTION PROJECT MANAGEMENT AB 100 000 2 836 468 9,65 10,24 NIVEAU HOLDING AB AB TRACTION 231 334 1 775 497 6,60 10,92 HANS WALDAEUS ANLÄGGNING AB 0 1 400 172 4,60 3,74 JAN BOIJA MANAGEMENT AB 0 1 242 757 4,09 3,32 PRO NOS AB 0 1 126 767 3,70 3,01 ESILENTIO AB 0 542 211 1,78 1,45 362 000 138 666 1,65 10,04 ZIRKONA AB 0 500 000 1,64 1,34 FÖRSÄKRINGS AB SKANDIA 0 405 237 1,33 1,08 693 334 21 474 914 72,88 75,87 ADVANTECH INVEST AB Summa de 10 största ägarna - innehavsmässigt Summa övriga ägare 87 999 8 163 209 27,12 24,15 Summa 2011-12-31 781 333 29 638 123 100,00% 100,00% A-aktier B-aktier Innehav (%) Röster (%) Ägarstruktur Aktieägare enligt Euroclear Sweden AB 2011-12-31 1 - 500 Antal aktieägare 1 036 0 229 156 0,75 0,61 501 - 1 000 329 0 303 904 1,00 0,81 1 001 - 2 000 166 0 280 260 0,92 0,75 2 001 - 5 000 181 0 644 405 2,12 1,72 5 001 - 10 000 83 0 644 060 2,12 1,72 10 001 - 20 000 46 0 668 679 2,20 1,79 20 001 - 50 000 25 0 788 604 3,59 2,11 50 001 - 100 000 15 87 999 1 001 665 3,58 5,02 100 001 - 500 000 21 0 4 507 713 14,82 12,04 2 362 000 680 877 3,43 11,48 6 331 334 19 888 800 66,47 61,95 1910 781 333 29 638 123 100,00 100,00 500 001 - 1 000 000 1000001 Totalt 13 Slussen – en mötesplats för ett Stockholm i världsklass I mötet mellan Saltsjön och Mälaren ligger Slussen, Stockholms stolthet och mest kända vy. Nuvarande Slussen byggdes på 1930-talet för att underlätta den ökade trafiken genom Stockholm. Idag är dock Slussen både nedgången och trafikmässigt underdimensionerad. 2013 påbörjas ombyggnaden under förutsättning att detaljplaner och miljödom vunnit laga kraft. Trafikanläggningen skall vara färdigställd 2020. Då projektet är stort och komplext är det indelat i tre delprojekt; vatten, land och berg. Som Sveriges ledande projektledningsföretag är några av Hifabs nyckelpersoner involverade i Nya Slussen. Hifabs skickliga projektledare i Nya Slussen: Karin Backman, projekteringsledare med framtagande av systemhandlingar för landdelen: ”Vi får hela tiden arbeta med att säkerställa att alla inblandade har ett gemensamt arbetssätt och en gemensam målbild” Enligt Karin är Nya Slussen troligen det mest komplexa projektet i Stockholm någonsin då väldigt mycket skall genomföras samtidigt och på en oerhört liten yta. Håkan Skog, biträdande projektledare på landdelen och med övergripande tidsplanering på Nya Slussen. Till sin assistans har han 14 Pär Rehn. Arbetsuppgifter utöver övergripande tids- och skedeplanering består av samordning av alla externa parter såsom SL, Trafikkontoret, Stockholms Hamn, lednings- och fastighetsägare och inte minst allmänheten som passerar området dagligen. Åsa Jäverdal, projekteringsledare för bergdelen i Katarinaberget under Södermalm där en bussterminal skapas. ”Det är viktigt att skapa en bra lösning som klarar både bergstabiliteten och tillgängligheten. En av de stora utmaningarna är att bygga en tekniskt komplicerad anläggning med så liten påverkan på omgivningen som möjligt.” Johan Johansson också från Hifab arbetar som teknikansvarig för teknisk försörjning. Arbetsuppgifterna består bl a i att stötta övriga projekteringsledare för land, berg och vatten i installationsfrågor. Johan skall även samordna installationerna i samtliga tre delprojekt och hitta bra och innovativa lösningar. ”Det är väldigt spännande att vara en del av ett så stort, annorlunda omskrivet projekt.” Det som förenar projekteringen av Nya Slussen är det engagemang som samtliga medarbetare uppvisar. Det är med stor förväntan vi på Hifab följer och deltar i projektet ”Nya Slussen”. Hifab International globalt Under 2012 firar Hifab Internationals kontor i Dhaka 25-års jubileum. Verksamheten i Bangladesh började genom det mycket omfattande SIDA-finansierade projektet ”RESP” (Rural Employment Sector Project) och därmed startades det första projektkontoret. Kontoret har under åren utvecklats och permanentats, och utgör idag en självständig enhet för marknadsföring och försäljning av projektledningstjänster i Bangladesh med tillhörande region. Kontoret hanterar förutom i Bangladesh också projekt i Laos, Nepal, Sri Lanka och Vietnam. Erbjudandet sträcker sig alltifrån utbildningsprojekt och glesbygdsinfrastruktur till frågor inom industriell rening av avloppsvatten. I dagsläget håller ett antal nya projekt på att startas upp i Bangladesh. Kontoret kommer att förstärkas med ytterligare resurser, detta för att kunna bibehålla en god projektledning och marknadsföring. De flesta av de nationellt anställda på kontoret, har varit Hifab International trogna ända sedan starten. Bangladesh är den enskilt största marknaden i dagsläget för Hifab International. 15 Oberoende besiktningsman NKS Hifab AB har, i samarbete med Inspecta Sweden AB, fått i uppdrag av Stockholms Läns Landsting (SLL) och Swedish Hospital Partners (SHP) att vara Oberoende Besiktningsman för uppförandet av Nya Karolinska Universitetssjukhuset Solna (NKS). Detta uppdrag är helt nytt i sitt slag då NKS uppförs som en OPS (Offentlig Privat Samverkan) har den Oberoende Besiktningsmannen helt avgörande roll i fastställandet av den färdiga anläggningen. Uppdraget innebär att verifiera de höga krav, som ställts av SLL i projektavtalet, uppfylls av SHP. Uppdraget påbörjades under september 2011 och löper till och med september 2017 och omfattar en total uppdragsvolym om 38 MSEK. Hifab och Inspecta har fått uppdraget för vår höga integritet, vår höga kompetensnivå och vårt oberoende. Läs gärna mer om uppdraget på vår hemsida, www.hifab.se. Brand & Risk - ny tjänst hos HIFAB Hifab har länge övervägt att etablera tjänsten brand och risk, eftersom tjänsten kompletterar Hifabs övriga tjänsteutbud. Ulf Nygren och Daniel Rydholm kom till oss i augusti och har redan etablerat sig på marknaden med 35 pågående uppdrag. Tjänsten ingick inledningsvis organisatoriskt i en husavdelning och från årsskiftet 2011/2012 startas en ny avdelning med Ulf Nygren som avdelningschef. Brand & Risk har ett tjänsteutbud som i grunden utgår från devisen rådgivning, projektering och riskanalyser inom brandskydd. Tjänsteutbudet kan exemplifieras enligt följande: • Rådgivning i brandskyddsfrågor • Brandskydd vid hyresgästanpassningar • Brandtekniska analyser och beräkningar • Brandskyddsprojektering • Brandskyddsdokumentation • Sakkunnigkontroll Brand vid utförda entreprenader • Riskanalyser i planprocessen Under 2011 har huvudsakligen tjänster inom rådgivning och projektering levererats till företrädelsevis privata fastighetsbolag. 2012 förväntar vi oss att kunna växa till 5 medarbetare med möjligen en etablering på ett nytt kontor utöver Stockholm. Med rätt marknadsföring har vi även under 2012 skapat en ny gren att växa från inom projektriskhantering. En befintlig gren som kommer att växa ytterligare är brandprojektering eftersom de nya brandreglerna som börjar gälla under 2012 har flyttat fokus från enskilt tyckande kring regelverket till mer utredningar och analyser. 16 Kunskapsåtervinning – ”THE HIFAB WAY” Entusiastisk junior i samarbete med erfaren senior. Ulf Gunnarsson, en av Hifabs seniora projektledare berättar om sina 30 år på Hifab; – Tiden på Hifab har varit utvecklande och minst sagt varierad. Jag har jobbat som projektledare med tonvikt inom industrin med projekt som Scania, Gevalia och Korsnäs och Stora. Jag har hanterat allt från små till stora miljonprojekt men också arbetat som sakkunnig i entreprenadjuridiska tvister. Under mina år som avdelningschef utvecklade jag ett mentorskap till yngre, kommande projektledare. Att skapa team var för mig viktigt, jag ville skapa självförtroende och förståelse för såväl grupp som individnivå. Det viktigaste som chef har varit att stötta projektledaren med verktyg och hjälpmedel. Där har min roll varit att överföra min kunskap till andra projektledare. Verksamhetsåterföring är A och O för ett konsultföretag. Ulf fortsätter att berätta om hur företaget ställde upp när han under en tid blev sjuk. – Varje vecka ringde min chef och frågade hur jag mådde. Jag kände mig sedd och förstod att företaget verkligen brydde sig. Hifab har alltid stöttat, och att ha fått fria händer, under ansvar, har betytt mycket för min utveckling inom företaget. Jag tror att det som gjort mig till en framgångsrik projektledare är att jag alltid varit rak och tydlig mot mina beställare. Ulf avslutar; – Jag ser mig själv som maskinisten, kanske den viktigaste kuggen i hjulet, som driver projektet framåt. Carina Walding är sedan fem månader projektledare på Hifab. Hon är nyutexaminerad civilingenjör från KTH inom Samhällsbyggnad med inriktning mot bygg- och fastighetsekonomi. – Jag är en av de yngsta på Hifab och jag har fått ett fint mottagande. Även om de allra flesta är äldre än jag har jag funnit min roll och det finns stora fördelar med att arbeta här. Mina kollegor sitter på en enorm kompetens och erfarenhet vilket de mer än gärna delar med sig av. För mig innebär det en fantastisk möjlighet att följa stora projekt och hela tiden bolla idéer med mer erfarna projektledare. – Jag tycker också att det är väldigt kul att Hifab har en projektledarskola för att ständigt utveckla sin personal. Just nu ser jag fram emot kurser under våren inom personligt ledarskap och projektledning. Jag värderar kompetensutvecklingen väldigt högt men jag tycker det är minst lika viktigt att jag trivs med mina kollegor och arbetsuppgifter. Hifab har oerhört god stämning och högt i tak vilket gör att jag trivs väldigt bra. 17 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Styrelsen och verkställande direktören för Hifab Group AB (publ), 556394-1987, med säte i Stockholm, får härmed avge årsredovisning och koncernredovisning för räkenskapsåret 2011-01-01— 2011-12-31. AFFÄRSIDÉ Hifab erbjuder projektledning och rådgivning för en hållbar utveckling och optimering av kundens resurser. ÄGARFÖRHÅLLANDEN Hifab Group AB är noterat på Nasdaq OMX First North. Vid utgången av 2011 hade Hifab Group AB 1 910 (2 131) aktieägare enligt den officiella aktieboken från Euroclear Sweden AB. För en utförligare beskrivning av Hifab Group AB:s ägarförhållanden hänvisas till avsnittet ”Hifab Groupaktien”, sid 12-13. ORGANISATION 2011 ÖVERGRIPANDE MÅL Koncernens övergripande finansiella mål är att nå en vinstmarginal på 7% av omsättningen över en konjunkturcykel. Varje bolag och avdelning har sina egna individuella resultatmål som kombineras med tydliga mål inom marknad, miljö, kvalitet och personalutveckling. Kapital avser eget kapital samt lånat kapital. Koncernens mål för förvaltning av kapitalet är att trygga koncernens fortlevnad och handlingsfrihet samt att tillse att ägarna fortsättningsvis erhåller avkastning på sina placerade medel. Fördelningen mellan eget och lånat kapital ska vara sådan att en god balans erhålls mellan risk och avkastning. Kapitalstrukturen anpassas om så är nödvändigt till förändrade ekonomiska förutsättningar och andra omvärldsfaktorer. För att bibehålla och anpassa kapitalstrukturen kan koncernen dela ut medel, öka det egna kapitalet genom utgivande av nya aktier eller kapitaltillskott samt minska respektive öka skulderna. Av rapporten Finansiell ställning framgår koncernens skulder och eget kapital. Av rapporten Förändringar i eget kapital finns en specifikation av de olika komponenterna som ingår. Moderföretaget i koncernen är Hifab Group AB. Koncerngemensamma funktioner såsom ekonomi, administration, information och marknadskommunikation, m m för underkoncerner sköts av dotterföretaget, HifabGruppen AB. Hifab Group AB har två rörelsedrivande dotterkoncerner. Den generella kompetensen är projektledning. Bygg- och anläggningssektorn svarar för den största delen av koncernens omsättning. Internationella utvecklingsprojekt världen över är sedan mer än 40 år också en viktig del av Hifabs verksamhet. Hifab är en ledande aktör i Sverige både när det gäller rådgivning och ledning av miljöprojekt. Dotterkoncernerna har varit: Hifab Finans AB vilket är ägare till bolagen HifabGruppen AB, Hifab AB och Hifab International AB. Hifab AB bedriver projektledning i bygg-, anläggnings- och miljöprojekt i Sverige. Hifab International AB har det operativa ansvaret för uppdrag finansierade av internationella utvecklingsbanker eller biståndsorgan och har ett rörelsedrivande dotterbolag i Finland, Hifab Oy. Hifab Invest AB är ägare till LBK Projektledning AB, som är ett rörelsedrivande företag med fokus på projektering och projekt i tidiga skeden inom samma områden som Hifab. LBK Projektledning AB förvärvades under 2011, se förvärvsanalys, not 29. Hifab Group AB:s delägda dotterbolag i Norge, Hifab AS, såldes till de norska delägarna den 10 mars 2011. Företaget startades för ca tio år sedan med ett delägarskap som redan från början avsågs övergå i sin helhet till någon av delägarna. Hifab Group AB behåller namnet i ett nystartat bolag eftersom avsikten är att Hifab långsiktigt skall vara verksamt i Norge. Försäljningen innebär en resultatpåverkan i koncernen på ca 3MSEK. Provtagning med Sonic-borrning med 1,5m borrkärna. 18 MARKNAD Hifab har ett rikstäckande kontorsnät i Sverige och är marknadsledande i landet inom projektledning. Orderläget har under året varit stabilt och förutsättningarna inför 2012 är goda. Hifab har i verksamheten som riktar sig mot bygg och miljö kunnat hålla en orderingång som motsvarar de upparbetade volymerna. Vi bedömer att marknaden för koncernen kommer att vara fortsatt god under 2012. Med 16 kontor kan vi leverera våra tjänster till beställare över hela landet. Med en stor andel offentliga beställare och en bredare säljorganisation än tidigare innebär det goda förutsättningar. Biståndsfinansierade projekt är inte konjunkturberoende. Kapitalflödet till världens olika biståndsorgan fortsätter att öka från år till år. Vår bedömning är att denna utveckling fortsätter i närtid. KASSAFLÖDE OCH FINANSIELL STÄLLNING Likvida medel, inklusive beviljade krediter, uppgick per den 31 december 2011 till 52,3 (49,4) MSEK. De räntebärande skulderna uppgick till 6,6 (8,2) MSEK och vid årets slut uppgick de räntebärande nettotillgångarna i koncernen till 25,7 (21,2) MSEK. Soliditeten förbättrades till 48 (42) procent. Koncernens egna kapital inklusive minoritet uppgick till 77,9 (70,0) MSEK. Kassaflödet från den löpande verksamheten före förändringar i rörelsekapitalet uppgick under året till 17,1 (9,6) MSEK. Kassaflödet från investeringsverksamheten har under perioden netto uppgått till -3,3 (-2,1) MSEK. Kassaflödet från finansieringsverksamheten blev -7,7 (-22,0) MSEK där amortering gjorts med 1,6 MSEK och utdelning med 6,1 MSEK. KONCERNENS INTÄKTER OCH RESULTAT Koncernens omsättning uppgick till 388 (423) MSEK. Rörelseresultatet blev 16,3 (11,2) MSEK. Koncernens resultat efter finansiella poster för helåret blev 19,3 (8,7) MSEK. Resultatet per aktie uppgick till 0,51 (0,19) kronor. Hifabs kunniga miljökonsulter med Sveriges vassaste miljöportfölj 19 PERSONAL Antalet årsanställda inom koncernen inklusive utlandsverksamheten var vid årsskiftet 334, en minskning med 14 jämfört med år 2010. Av de årsanställda var 220 (231) män och 114 (117) kvinnor. Antalet tillsvidareanställda i Sverige var vid årsskiftet 276 att jämföra med förra årets 256. Minskningen av antalet årsanställda beror till största delen på att vi minskade antalet anställda på Hifab International AB pga av minskad orderingång samt avyttring av den norska verksamheten. Rekryteringsarbetet var under 2011 ett fokusområde för linjecheferna. Dock var avgångarna stora speciellt i Stockholmsregionen under våren 2011. Därför inrättades en Resource Management funktion (RM) i syfte att rekrytera, behålla och attrahera medarbetare. Hifab lyckades därmed vända den negativa personalrörligheten och antalet tillsvidareanställda visade vid årets slut ett positivt saldo. Hifabs värdegrund och företagskultur Hifabs värdegrund utgörs av: • Affärsmässighet - vilket innebär att vi ser kundens hela affär, agerar säljande och värderar våra leveranser • Samverkan - vilket innebär att vi skapar förtroende och öppenhet, känner stolthet och är lojala mot varandra. • Engagemang - vilket innebär att vi tar aktivt ansvar, är banbrytande och har mod att genomföra det vi åtagit oss samt att pröva nya vägar. Erfarna och nya medarbetare är delaktiga i utvecklingen och etableringen av den kultur som ska spegla hur vi uppträder i projekt, mot kunder och varandra. Återkommande seminarier och grupparbeten syftar till att bygga både interna och externa nätverk och är grunden som vår verksamhet ska vila på. Ledord och nyckelbegrepp återkommer i både intern och extern information. I medarbetarundersökningen våren 2011 ställdes frågan om medarbetare på Hifab upplever att man använder Hifabs värdegrund i sitt vardagliga arbete. Svarsfrekvensen var 83 % och 71 % av dessa svarade att man gör det. Employee Branding Vår strävan är att bli mer synliga på marknaden. Det räcker inte med att vara ett välkänt företag med gott renommé. Hifab behöver bli mer känt bland studenter och de generationer som är på väg in i branschen. Därför är deltagande på arbetsmarknadsdagarna på högskolor samt mässor ett prioriterat område. Hifab erbjuder möjlighet till karriär och personlig utveckling på flera olika sätt. Vi testar de som anses lämpliga till rollen som linjechef. Större delen av linjebefattningarna i företaget tillsätts på så sätt internt. Det ger en kontinuitet i generationsskiften och stärker företagskulturen. Vår interna utbildning syftar också till att successivt lyfta medarbetarnas förmåga i uppdrag. Utvecklingen som projektledare är en av de viktigaste vägarna till karriär. Allt tyngre och större projekt, med högre ställda krav, bygger inte bara på den egna meritförteckningen utan öppnar också för större åtaganden hos våra uppdragsgivare. Vi har därför en karriärtrappa för projektledare på Hifab som tydliggör utvecklingsmöjligheterna i företaget: Senior Projektledare Kompetensnivå > 10 år Erfaren Projektledare Kompetensnivå > 7 år Projektledare Kompetensnivå > 5 år Biträdande Projektledare Kompetensnivå < 5 år Junior Projektledare Kompetensnivå < 3 år 20 Hifabs karriärtrappa Medarbetarundersökning Projektledarskolan Hifab genomför kontinuerligt medarbetarundersökningar för all personal i Sverige för att mäta arbetsklimat, samverkan och ledarskap samt medarbetarnas helhetsuppfattning om hur det upplevs att arbeta i företaget. Senaste medarbetarundersökningen våren 2011 visade att antalet nöjda medarbetare var 77 % (83 %) och ledarskapsindex d.v.s förtroendet för närmaste chef var 83 % (80 %). Sedan 30 år driver vi vår egen internutbildning. Den inkluderar ett flertal obligatoriska såväl som frivilliga insatser. Utifrån de enskilda utvecklingssamtalen mellan medarbetare och linjechef, sammanställer vi programmen för att utveckla våra medarbetare. Det är också nödvändigt att företaget kan möta förändringar i omvärlden, ofta i form av nya krav på kompetens och kunnande. Våra kunder kan lita på att våra medarbetare utvecklas med branschens förändringar. Skolan är öppen för externt deltagande från uppdragsgivare och samarbetspartners. I projektledarskolan ingår också Hifabs 2-åriga ledarutvecklingsprogram som genom åren bidragit med många duktiga linjechefer till Hifab. Våra medarbetare berättar gärna varför man trivs på Hifab. Några av de viktigaste skälen är: • Möjlighet till utlandsarbete • Att kunna delta i stora och intressanta projekt • Bra kompetensutbildning • Ledighet mellan jul och nyår • Arbetstidsförkortning i form av en personlig tidsbank • Stort eget ansvar Hifabs förmånsportal ger snabb och översiktlig information till alla anställda. Där återfinns information om lön, pension, försäkringar och möjligheter till löneväxling samt övriga förmåner som Hifab erbjuder. • Kollektivavtal • Förbättrade villkor efter 65 år • Platt organisation Nyckeltal Antalet tillsvidareanställda i Sverige var vid årets slut 256. Chefsförsörjning: - internt rekryterade: - externt rekryterade Förmånsportalen. Direktinformation för alla medarbetare 60 % 40 % 2% > 65 år 61-65 år 8% 56-60 år 8% 10% 51-55 år 14% 46-50 år Jämställdhet: 41-45 år - kvinnor med chefsbefattningar (i förhållande till antalet kvinnor i företaget) 6% 36-40 år - män med chefsbefattningar (i förhållande till antal män i företaget) 15 % 20-30 år Medelålder: 45 år 18% 18% 14% 31-35 år 7% 0% 5% 10% 15% 20% Traditionellt har Hifab utgjorts av en stor andel medarbetare som tar rollen som projektledare med kanske 10-15 års erfarenhet i bagaget. Idag är det inte bara nödvändigt att finna medarbetare längre ner i åldrarna, det är minst lika viktigt att behålla de som når pensionsåldern ytterligare några år. Kombinationen yngre och äldre ger möjlighet till on-the-jobtraining som uppskattas av båda kategorierna. Inte sällan är det något som de större beställarna också eftersträvar, särskilt i långa projekt. Den demografiska profilen kommer därför framöver att se något annorlunda ut eftersom vi kompletterat med ålderssektorn: över 65. 21 KONSULTRÖRELSEN RISKER Planeringen för verksamheten är inriktad på tillväxt och expansion, främst inom befintliga geografiska och fackmässiga områden. Risker och riskhantering All affärsverksamhet är förenad med ett visst mått av risktagande. Hifabs verksamhet påverkas av en rad olika faktorer varav vissa ligger inom företagets kontroll medan andra ligger utanför. Den nedanstående redovisningen av riskfaktorer gör ej anspråk på fullständighet, ej heller är riskerna rangordnade efter grad av betydelse. Riskerna delas upp i marknadsrisker, operationella risker, försäkringsbara risker, finansiella risker och valutarisker. HIFAB AB inklusive LBK Projektledning AB, erbjuder kvalificerade projektledningstjänster inom bygg-, anläggnings-, miljö-, energi- och fastighetssektorn med målet att optimera lönsamheten i kundens verksamhet. Hifab AB är representerad i Sverige med 16 kontor. Verksamheten omsatte 300 (308) MSEK, med ett resultat efter fördelning av gemensamma koncernkostnader och finansiella poster på 23,4 (13,9) MSEK. Antalet årsanställda var 232 (234). HIFAB INTERNATIONAL AB erbjuder kvalificerade projektledningstjänster inom internationella utvecklingsprojekt som främst finansieras genom internationella utvecklingsbanker och biståndsorgan. Bolaget erbjuder dessutom tjänster inom Corporate Social Responsibility (CSR) till företag. Hifab Oy, Finland är ett helägt dotterbolag. Verksamheten omsatte 91 (118) MSEK och redovisade ett resultat efter fördelning av gemensamma koncernkostnader och finansiella poster på -3,8 (1,9) MSEK. Huvuddelen av årets omsättning fakturerades utomlands. Antalet årsanställda i Sverige och utomlands uppgick till 102 (70). MILJÖ Hifab AB är miljöcertifierat enligt ISO 14001. Det innebär att det bedrivs ett aktivt miljöarbete för att förbättra hantering av resor, konsumtion, inköp och energi ur miljösynpunkt. Mål identifieras såväl övergripande som lokalt och följs upp både vid revisioner och i ledningens genomgång av systemet två gånger per år. STYRELSEARBETET UNDER 2011 Styrelsen i Hifab Group AB omvaldes i maj 2011 och har bestått av fem ledamöter. Till ordförande valdes Anders Eriksson då Anders Ekborg avgick som ordförande och ledamot i styrelsen vid årsstämman. Övriga styrelsemedlemmar har varit Lennart Karlsson, Bengt Stillström, Hellen Wohlin Lidgard och Hans Waldaeus. Arbetstagarna har representerats av Thomas Olsson med styrelsesuppleant Thomas Eriksson för Unionen samt David Janson med suppleant Anna Ågren för Sveriges Ingenjörer. Styrelsen har under 2011 hållit sex protokollförda sammanträden, inklusive det konstituerande sammanträdet, och arbetat enligt en fastställd årsplan. Bolagets revisor deltog vid bokslutssammanträdet. UTDELNING Utdelning för verksamhetsåret 2011 föreslås vara 40 öre per aktie. 22 Marknadsrisker Koncernens verksamhet påverkas av den allmänna konjunkturutvecklingen, vilken har en stark påverkan på de privata företagens vilja och möjligheter att investera. En betydande del av försäljningen sker till offentliga kunder där politiska beslut kan få påverkan på koncernens affärsmöjligheter. Operationella risker Koncernens operationella risker gäller i huvudsak relationer till kunder och leverantörer och kan till exempel avse kundernas betalningsförmåga och leverantörers tillförlitlighet och kvalitet. Översyn för att bedöma affärsmässiga risker i dessa relationer sker löpande. Försäkringsbara risker Hifab Group AB har sedvanliga försäkringar avseende egendoms- och ansvarsrisker för koncernen. Finansiella risker Moderbolaget samordnar likviditetsplaneringen och följer en av styrelsen beslutad finanspolicy. Finansiella riskfaktorer Koncernen utsätts genom sin verksamhet för olika finansiella risker såsom marknadsrisk (inklusive valutarisk, ränterisk och prisrisk), kreditrisk och likviditetsrisk. De finansiella riskerna i moderbolaget överensstämmer med koncernens risker. Ränterisk Ränterisk är risken att värdet på finansiella instrument varierar på grund av förändringar i marknadsräntor. Koncernen har finansiella räntebärande nettotillgångar på 21 166 KSEK per balansdagen. Kreditrisk Kreditrisken är risken att en part i en transaktion med ett finansiellt instrument inte kan fullgöra sitt åtagande. De flesta av Hifabkoncernens mest betydelsefulla kunder, avseende kvarvarande verksamheter är stora och solida. Kreditupplysning tas på nya kunder. Bedömning är att det inte föreligger någon betydande koncentration av kreditrisker, geografiskt eller inom ett visst kundsegment. Likviditetsrisk Försiktighet i hanteringen av likviditetsrisk innebär att inneha tillräckligt med likvida medel, alternativt avtalade kreditmöjligheter för att kunna stänga marknadspositioner. Likviditetsrisken bedöms i nuläget vara rimligt låg. Verkliga värden Redovisat värde sammanfaller med verkligt värde för samtliga av koncernens respektive finansiella tillgångar och skulder. De finansiella tillgångarna i koncernen tillhör samtliga kategorin kundfordringar och lånefordringar och de finansiella skulderna tillhör kategorin finansiella skulder värderade till upplupet anskaffningsvärde. Koncernens mål avseende kapitalstruktur är att trygga koncernens förmåga att fortsätta sin verksamhet för att kunna generera avkastning till aktieägarna, nytta för andra intressenter och att upprätthålla en optimal kapitalstruktur för att hålla kostnaderna för kapital nere. Utdelning till aktieägarna, inlösen av aktier, utfärdande av nya aktier eller försäljning av tillgångar är exempel på åtgärder som koncernen kan använda sig av för att justera kapitalstrukturen. Valutarisker För internationella kunder upprättas kontrakt huvudsakligen i EUR eller USD. Policyn är att i så hög grad som möjligt möta kostnaderna med samma valuta som intäkterna. Förväntade valutaöverskott säkras kontinuerligt. Tvister Hifab Group AB mottog 2010 en stämningsansökan från konkursboet till ett tidigare dotterbolag. För vidare information se not 23 och 28. BOLAGETS FRAMTIDA UTVECKLING Bedömningen för 2012 är en fortsatt stark konjunktur inom de marknadssegment där Hifab är verksamma, både i Sverige och internationellt. Såväl offentliga som privata investeringar förväntas öka. Behoven av upprustning och renovering av såväl bostäder i miljonprogrammet som av svensk infrastruktur är stort. En framgångsfaktor är att attrahera nya medarbetare. Organisk tillväxt ingår i verksamhetsplaneringen för varje resultatområde. Vi söker också aktivt förvärv som komplement. HÄNDELSER EFTER RÄKENSKAPSÅRETS UTGÅNG Hifab har i stor konkurrens vunnit uppdraget som innebär en komplett projektorganisation för ett partneringprojekt som omfattar nyproduktion av 20 000 m2 kontor i Stockholm Airport City. Beställare är Swedavia AB och projektet, som startar omgående, skall vara färdigställt i november 2014. Hifabs uppdragsvolym uppskattas till 17 MSEK. 23 Finansiell ställning Koncernens resultat och ställning för åren 2007-2011 framgår i sammandrag av nedanstående tabell. 2011 Intäkter, kSEK 2010 2009 2007 387 687 423 247 473 789 435 625 369 010 Rörelseresultat i konsultverksamheten, kSEK 16 294 11 178 7 309 18 862 2 562 Resultat efter finansiella poster, kSEK 19 298 8 728 7 036 17 432 1 161 Årets resultat, hänförligt till moderbolagets aktieägare, kSEK 15 535 5 780 4 669 15 775 -1 351 161 828 163 636 185 999 215 242 138 659 77 860 68 590 63 387 60 199 52 865 Balansomslutning, kSEK Eget kapital, hänförligt till moderbolagets aktieägare, kSEK Kassalikviditet, (%) 177 159 146 132 179 Soliditet, (%) 48 42 35 28 38 Avkastning på sysselsatt kapital, (%) 24 13 5 18 4 Avkastning på eget kapital efter skatt, (%) 20 8 8 26 - Skuldsättningsgrad, (GGR) 1,0 1,3 1,9 2,5 1,6 Antalet årsanställda 334 348 400 421 319 Data per aktie före och efter utspädning1) 2011 2010 2009 Genomsnittligt antal aktier 30 419 456 30 419 456 30 419 456 20 269 456 2008 10 013 456 9 271 456 9 271 456 9 271 456 2007 2006 2005 2004 Antal aktier vid årets slut 30 419 456 30 419 456 30 419 456 30 342 596 10 119 456 9 271 456 9 271 456 9 271 456 Resultat per aktie, hänförligt till moderbolagets ägare, kr 0,51 0,19 0,15 0,79 0,27 -1,52 0,45 1,23 Netto kassaflöde per aktie, kr 0,48 0,31 0,08 1,98 1,72 -0,60 0,32 -0,70 Eget kapital per aktie, kr 2,55 2,25 2,09 2,03 12,08 11,52 15,04 24,59 Utdelning per aktie enligt styrelsens förslag, kr 0,40 0,20 - - 6,00 - 2,00 10,00 Börskurs vid räkenskapsårets slut, kr 4,20 4,34 3,90 3,12 7,30 10,30 24,60 22,50 Åren 2005-2011 är redovisade eller omräknade enligt IFRS. Tidigare år är inte omräknade. 1 ) Resultat från verksamheter under avveckling särredovisas för 2006 och 2007, inte tidigare år År 2008 är ej jämförbart med tidigare år då koncernen omstrukturerades via omvänt förvärv. Norra länken, Stockholm 24 2008 Förslag till vinstdisposition Till bolagsstämmans förfogande står följande vinstmedel, SEK: Balanserat resultat Årets resultat Nytt balanserat resultat 163 860 701 12 213 615 176 074 316 Styrelsen föreslår bolagsstämman att lämnautdelning för räkenskapsåret. Till aktieägare utdelas (motsvarande 0,20 SEK/aktie) I ny räkning överförs 12 167 784 163 906 532 Styrelsens yttrande avseende föreslagen vinstutdelning Med beaktande av moderbolagets och koncernens soliditet, framtida likviditetsbehov och investeringsförmåga finner styrelsen den föreslagna utdelningen försvarlig med hänsyn till vad som anges i 17 kap 3 § aktiebolagslagen. NYCKELTALSDEFINITIONER Nettoomsättning - Fakturerade arvoden, utlägg och underkonsulter Kassalikviditet - Omsättningstillgångar exklusive klientmedel, i procent av kortfristiga skulder exklusive klientmedel Soliditet - Eget kapital, i procent, av balansomslutningen exklusive klientmedel Avkastning på sysselsatt kapital - Resultat efter finansiella poster plus finansiella kostnader, i procent av balansomslutningen exklusive klientmedel och icke räntebärande skulder Avkastning på eget kapital efter skatt - Resultat efter skatt, i procent av eget kapital Skuldsättningsgrad - Kortfristiga skulder exklusive klientmedel plus långfristiga skulder, i procent av eget kapital Antal årsanställda - Under året genomsnittligt antal anställda omräknat till heltidstjänster Eget kapital per aktie - Eget kapital i relation till antal aktier vid periodens utgång Netto kassaflöde per aktie - Kassaflöde från den löpande verksamheten (före investeringar) och före betald skatt i relation till genomsnittligt antal aktier Resultat per aktie - Årets resultat i relation till genomsnittligt antal aktier Inspektion av krypgrund för bättre innemiljö på dagis 25 Resultaträkning - koncernen kSEK KONCERNEN Not 2011 2010 RÖRELSENS INTÄKTER: Intäkter Övriga rörelseintäkter 1 SUMMA 387 687 423 247 785 320 388 472 423 567 RÖRELSENS KOSTNADER: Övriga externa kostnader 2 -157 987 -171 856 Löner och personal 3 -211 944 -238 892 -2 247 -1 641 -372 178 -412 389 16 294 11 178 3 106 - - -1 301 Avskrivningar 10, 11, 12 SUMMA RÖRELSERESULTAT RESULTAT FRÅN FINANSIELLA INVESTERINGAR: Resultat från andelar i koncernföretag 4 Resultat från andelar i intresseföretag Resultat från värdepapper som är anläggningstillgångar - 12 Ränteintäkter och liknande resultatposter 5 373 165 Räntekostnader och liknande resultatposter 6 -475 -1 326 3 004 -2 450 19 298 8 728 -3 522 -2 984 15 776 5 744 15 535 5 780 241 -36 15 776 5 744 0,51 0,19 15 776 5 744 -246 -987 65 206 -181 -781 15 595 4 963 15 354 5 203 241 -240 15 595 4 963 Resultat per aktie räknat på totalresultat hänförligt till moderbolagets aktieägare under året (uttryckt i kr per aktie) 0,50 0,17 Resultat per aktie räknat på totalresultat hänförligt till moderbolagets minoritetsägare under året (uttryckt i kr per aktie) 0,00 -0,01 SUMMA FINANSIELLA INTÄKTER OCH KOSTNADER RESULTAT EFTER FINANSIELLA POSTER Årets redovisade skatt 7 ÅRETS RESULTAT Årets resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare 18 Minoritetsdelägare Resultat per aktie räknat på resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare under året (uttryckt i kr per aktie) 18 Rapport över totalresultatet - koncernen Periodens resultat Valutadifferenser vid omräkning av utlandsverksamheter Skatt hänförligt till komponenter avseende övrigt totalresultat SUMMA ÖVRIGT TOTALRESULTAT FÖR ÅRET, NETTO EFTER SKATT SUMMA TOTALRESULTAT FÖR ÅRET Summa totaltresultat hänförligt till: Moderbolagets aktieägare Minoritetsdelägare 26 26 Rapport över finansiell ställning - koncernen kSEK KONCERNEN Not 2011-12-31 2010-12-31 10 6 148 - TILLGÅNGAR IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR: Goodwill Summa immateriella anläggningstillgångar 6 148 MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR: Inventarier 11, 12 3 372 3 780 3 372 3 780 329 337 19 893 21 348 Summa finansiella tillgångar 20 222 21 685 SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 29 742 25 465 12 768 17 261 1 671 1 016 14 439 18 277 73 949 73 859 2 890 3 901 8 1 641 2 557 8, 17 6 899 10 211 85 379 90 528 32 268 29 366 SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR 132 086 138 171 SUMMA TOTALA TILLGÅNGAR 161 828 163 636 Summa materiella anläggningstillgångar FINANSIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR: Andra långfristiga värdepappersinnehav Uppskjuten skattefordran 8, 15 7 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR: Pågående uppdrag, ej fakturerat 16 Förskott till leverantör Summa pågående uppdrag KORTFRISTIGA FORDRINGAR: Kundfordringar 8, 9 Skattefordran Övriga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter Summa kortfristiga fordringar Likvida medel 8 27 Rapport över finansiell ställning, forts. - koncernen KONCERNEN Not 2011-12-31 2010-12-31 19 3 042 3 042 1 109 1 109 629 810 Balanserade vinstmedel inklusive årets resultat 73 080 63 629 Summa eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare 77 860 68 590 44 1 423 77 904 70 013 5 000 6 600 kSEK EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL: Aktiekapital Övrigt tillskjutet kapital Omräkningsreserv Minoritetens andel av eget kapital Summa eget kapital LÅNGFRISTIGA SKULDER: Skulder till kreditinstitut Uppskjuten skatteskuld Övriga långfristiga skulder 8, 21 7 8, 21 Summa långfristiga skulder 454 40 3 750 - 9 204 6 640 KORTFRISTIGA SKULDER: Skulder till kreditinstitut 8, 21 1 600 1 600 Förskott från kunder 8, 21 5 583 10 961 Leverantörsskulder 8, 21 21 951 19 254 Övriga kortfristiga skulder 8, 21 18 094 19 068 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 8, 22 27 492 36 100 74 720 86 983 161 828 163 636 42 440 45 028 Summa kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER EVENTUALFÖRPLIKTELSER 23 Nyckeltal per aktie KONCERNEN Not 2011 18 30 419 456 30 419 456 Eget kapital, kr 2,55 2,25 Utdelning enligt styrelsens förslag, kr 0,40 0,20 Antal aktier vid periodens slut 2010 Nyckeltalsdefinition se sid 25 28 28 Rapport över kassaflöden - koncernen kSEK KONCERNEN Not 2011 2010 RÖRELSEVERKSAMHETEN: Redovisat resultat före finansiella poster Ej kassaflödespåverkande poster 16 294 26 11 178 -1 477 2 624 3 479 -1 124 Betald ränta -475 -1 326 Betald skatt -749 -1 757 17 072 9 595 Förändring av pågående arbeten 4 980 331 Förändring av rörelsefordringar 8 687 3 854 -16 822 -5 853 Summa förändring i rörelsekapital -3 155 -1 668 KASSAFLÖDE FRÅN LÖPANDE VERKSAMHET 13 917 7 927 -2 032 - Erhållen ränta och resultat från finansiella transaktioner Summa kassaflöde från löpande verksamhet före förändring av rörelsekapital KASSAFLÖDE FRÅN FÖRÄNDRING I RÖRELSEKAPITAL: Förändring av rörelseskulder INVESTERINGSVERKSAMHETEN: Förvärv av dotterbolag Avyttring av dotterbolag 505 Avyttring intressebolag - 400 -1 939 -3 005 Avyttring av materiella anläggningstillgångar 152 179 Avyttring av finansiella anläggningstillgångar 8 254 -3 306 -2 172 Amortering av banklån -1 600 -7 000 Utdelning -6 084 Förvärv av materiella anläggningstillgångar KASSAFLÖDE FRÅN INVESTERINGAR 11,12 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN: Amortering av kortfristigt förvärvslån KASSAFLÖDE FRÅN FINANSIERINGSVERKSAMHETEN ÅRETS KASSAFLÖDE Likvida medel vid årets början Kursdifferens i likvida medel LIKVIDA MEDEL VID ÅRETS SLUT - -15 000 -7 684 -22 000 2 927 -16 245 29 366 46 053 -25 -442 32 268 29 366 29 Resultaträkning - moderbolaget kSEK MODERBOLAGET Not 2011 2010 RÖRELSENS INTÄKTER: Övriga rörelseintäkter 1 SUMMA - - - - RÖRELSENS KOSTNADER: Övriga externa kostnader 2 - - Löner och personal 3 - - SUMMA - - RÖRELSERESULTAT - - - 12 Resultat från andelar i intresseföretag - 224 Nedskrivning andelar i koncernföretag - -4 818 Anteciperad utdelning från koncernföretag - 1 600 RESULTAT FRÅN FINANSIELLA INVESTERINGAR Resultat från andelar i koncernföretag 4 Ränteintäkter och liknande resultatposter 5 14 029 10 191 Räntekostnader och liknande resultatposter 6 -1 449 -1 237 SUMMA FINANSIELLA INTÄKTER OCH KOSTNADER 12 580 5 972 RESULTAT EFTER FINANSIELLA POSTER 12 580 5 972 -367 -2 015 12 213 3 957 Årets redovisade skatt 7 Årets resultat Totalresultat - moderbolaget kSEK MODERBOLAGET Not 2011 2010 Årets resultat 12 213 3 957 ÅRETS TOTALRESULTAT 12 213 3 957 30 30 Balansräkning - moderbolaget MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR - - Summa materiella anläggningstillgångar - - 1 150 1 150 196 074 184 730 15 950 16 317 Summa finansiella tillgångar 213 174 202 197 SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 213 174 202 197 - 1 600 Övriga fordringar 87 87 Summa kortfristiga fordringar 87 1 687 - - 87 1 687 213 261 203 884 kSEK Not TILLGÅNGAR ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR FINANSIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR: Andelar i koncernföretag 13 Andra långfristiga fordringar koncernföretag Uppskjuten skattefordran 7 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR KORTFRISTIGA FORDRINGAR: Fordringar hos koncernföretag Likvida medel SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR SUMMA TOTALA TILLGÅNGAR 31 Balansräkning, forts. - moderbolaget MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 3 042 3 042 200 200 3 242 3 242 163 861 165 987 12 213 3 957 Summa fritt eget kapital 176 074 169 944 Summa eget kapital 179 316 173 186 Skulder till koncernföretag 20 242 17 681 Summa långfristiga skulder 20 242 17 681 13 703 13 017 - - 13 703 13 017 213 261 203 884 - - kSEK Not EGET KAPITAL OCH SKULDER BUNDET EGET KAPITAL: Aktiekapital 18, 19 Reservfond Summa bundet eget kapital FRITT EGET KAPITAL: Fria reserver/balanserat resultat Årets resultat LÅNGFRISTIGA SKULDER: KORTFRISTIGA SKULDER: Skulder till koncernföretag 21 Övriga kortfristiga skulder Summa kortfristiga skulder SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER STÄLLDA SÄKERHETER OCH ANSVARSFÖRBINDELSER 32 23, 28 Kassaflödesanalys - moderbolaget kSEK MODERBOLAGET Not 2011 2010 RÖRELSEVERKSAMHETEN: Rörelseresultat - - - 3 299 - - Erhållen ränta och betald ränta samt resultat från aktietransaktioner 12 580 5 972 Summa kassaflöde från löpande verksamhet före förändring av rörelsekapital 12 580 9 271 Förändring av rörelsefordringar - - Förändring av rörelseskulder - -30 Summa förändring i rörelsekapital - -30 12 580 9 241 Avyttring av koncernföretag - - KASSAFLÖDE FRÅN INVESTERINGAR - - Finansiella överföringar med koncernföretag -6 497 -9 317 Utdelning -6 083 - -12 580 -9 317 ÅRETS KASSAFLÖDE - -76 Likvida medel vid årets början - 76 Kursdifferens i likvida medel - - LIKVIDA MEDEL VID ÅRETS SLUT - - Ej kassaflödespåverkande redovisningsposter Betald skatt 26 KASSAFLÖDE FRÅN FÖRÄNDRING I RÖRELSEKAPITAL: KASSAFLÖDE FRÅN LÖPANDE VERKSAMHET INVESTERINGSVERKSAMHETEN: FINANSIERINGSVERKSAMHETEN: KASSAFLÖDE FRÅN FINANSIERINGSVERKSAMHETEN 33 33 Rapport över förändringar i eget kapital kSEK Aktiekapital INGÅENDE BALANS PER 1 JANUARI 2010 Övrigt tillskjutet kapital 3 042 1 109 Totalt Balanserade hänförligt till vinstmedel moderOmräknings- inkl årets bolagets reserv resultat ägare 1 387 Minoritetsintressen Totalt eget kapital 57 849 63 387 1 663 65 050 5 780 5 780 -36 5 744 -204 -987 Förändringar i eget kapital 2010 Årets resultat Valutakursdifferenser vid omräkning av utlandsverksamheter -783 -783 Skatt hänförligt till komponenter avseende övrigt totalresultat 206 206 Summa totalresultat för året 206 -577 5 780 5 203 -240 4 963 UTGÅENDE BALANS PER 31 DECEMBER 2010 3 042 1 109 810 63 629 68 590 1 423 70 013 INGÅENDE BALANS PER 1 JANUARI 2011 3 042 1 109 810 63 629 68 590 1 423 70 013 15 535 15 535 241 15 776 Förändringar i eget kapital 2011 Årets resultat Valutakursdifferenser vid omräkning av utlandsverksamheter -246 -246 -246 Skatt hänförligt till komponenter avseende övrigt totalresultat 65 65 65 Summa totalresultat för året -181 Lämnad utdelning 15 535 15 354 -6 084 -6 084 Avyttring av företag med minoritetsandel UTGÅENDE BALANS PER 31 DECEMBER 2011 3 042 1 109 629 73 080 15 595 241 -6 084 0 -1 620 -1 620 77 860 44 77 904 Årets resultat Totalt eget kapital Eget kapitalräkning moderbolaget kSEK INGÅENDE BALANS PER 1 JANUARI 2010 Aktiekapital Reservfond Balanserat resultat 3 042 200 172 261 -6 274 -6 274 6 274 Vinstdisposition enligt beslut vid årets bolagsstämma Årets resultat 3 957 3 957 UTGÅENDE BALANS PER 31 DECEMBER 2010 3 042 200 165 987 3 957 173 186 INGÅENDE BALANS PER 1 JANUARI 2011 3 042 200 165 987 3 957 173 186 3 957 -3 957 - -6 083 - -6 083 - 12 213 12 213 163 861 12 213 179 316 Vinstdisposition enligt beslut vid årets bolagsstämma Utdelning Årets resultat UTGÅENDE BALANS PER 31 DECEMBER 2011 34 169 229 3 042 200 NOTER 1. VERKSAMHETENS ART HifabGroup AB:s (publ) och dotterföretagens (nedan gemensamt kallade”koncernen”) huvudsakliga verksamhet erbjuder projektledning och rådgivning globalt för en hållbar utveckling och optimering av kundens resurser. 2. ALLMÄN INFORMATION HifabGroup AB (publ) med org nr 556394-1987 är ett svenskt aktiebolag med säte i Stockholm. Adressen till HifabGroup AB:s huvudkontor är: Box 19090, 104 32 Stockholm och besöksadressen är Sveavägen 167, 113 46 Stockholm. Hifab Groupaktien handlas på OMX First North från och med den 7 oktober 2008. Information om aktien och ägare framgår på sid 12-13. Årsredovisningen för året fram till och med den 31 december 2011 (inklusive jämförande siffror fram till och med den 31 december 2010) godkändes av styrelsen för utfärdande den 12 april 2012. 3. REDOVISNINGSPRINCIPER 3.1 Överensstämmelse med normgivning och lag Koncernredovisningen för HifabGroup har upprättats i enlighet med de av EU godkända International Financial Reporting Standards (IFRS) samt tolkningsuttalanden från International Financial Interpretations Committee (IFRIC), som godkänts av EG-kommissionen för tillämpning inom EU. Vidare tillämpar koncernen även Rådet för finansiell rapporteringsrekommendation RFR 1 kompletterande redovisningsregler för koncernen, vilken specificerar de tillägg till IFRS-upplysningar som krävs enligt bestämmelserna i Årsredovisningslagen. 3.2 Nya och ändrade standarder och tolkningar 2011 Följande nya och ändrade standarder och tolkningar har trätt ikraft och gäller för räkenskapsåret 2011: Standard Tolkning Ändringar i IAS 24 Upplysningar om närstående Ändringar i IFRIC 14 IAS 19 − Begränsningen av en förmånsbestämd tillgång, lägsta fonderingskrav och samspelet dem emellan Ändring i IAS 32 Finansiella instrument: Klassificering IFRIC 19 Utsläckningar av finansiella skulder med egetkapitalinstrument Förbättringar av IFRSer 2010 I IAS 24 Upplysningar om närstående har definitionen av närstående förenklats och förtydligats. Vidare har vissa undantag avseende upplysningar om transaktioner och mellanhavanden för företag med statlig anknytning införts. Ändringen har inte inneburit någon förändring för koncernen. Förbättringar av IFRSer 2010 är ett ändringspaket med förbättringar i olika standarder och tolkningar. De ändringar som har trätt i kraft och gäller för räkenskapsåret 2011 är: - IFRS 3 Värdering av innehav utan bestämmande inflytande, aktierelaterade ersättningar som inte ersätts respektive som ersätts frivilligt samt övergångsregler för tilläggsköpeskillingar från ett rörelseförvärv som skedde före datumet för ikraftträdandet av IFRS 3 (2008). - IFRS 7 Klargörande avseende upplysningar - IAS 1 Klargörande avseende rapport över förändringar i eget kapital - IAS 27 Övergångsregler för efterföljande förändringar till följd av IAS 27 (2008) - IAS 34 Väsentliga händelser och transaktioner - IFRIC 13 Verkligt värde för bonuspoäng Hifab bedömer att ovanstående och övriga nya och ändrade standarder och tolkningar inte har haft någon väsentlig påverkan på koncernens finansiella rapporter 2011. 35 35 3.3 Standarder och tolkningar som ännu inte trätt i kraft International Accounting Standards Board (IASB) har givit ut följande nya standarder vilka ännu ej trätt ikraft: International FinanciaI Reporting Interpretations Committee (IFRIC) har publicerat nedanstående nya och ändrade tolkningar vilka ännu ej trätt ikraft: Standard Gäller redovisningsperioder från den eller efter den Tolkning Gäller redovisningsperioder från den eller efter den Ändringar i IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar (Upplysningar vid överföring av finansiella tillgångar) 1 juli 2011 eller senare IFRIC 20 Stripping Costs in the Production Phase of a Surface Mine* 1 januari 2013 eller senare IFRS 9 Finansiella Instrument och efterföljande ändringar i IFRS 9 och IFRS 7* 1 januari 2015 eller senare IFRS 10 Consolidated Financial Statements* 1 januari 2013 eller senare IFRS 11 Joint Arrangements* 1 januari 2013 eller senare IFRS 12 Disclosure of Interests of Other Entities* 1 januari 2013 eller senare IFRS 13 Fair Value Measurement* 1 januari 2013 eller senare Ändringar i IAS 1 Utformning av finansiella rapporter (Presentation av posterna i övrigt totalresultat)* 1 juli 2012 eller senare Ändring i IAS 12 Inkomstskatter (Uppskjuten skatt: Återvinning av underliggande tillgångar)* 1 januari 2012 eller senare Ändringar i IAS 19 Ersättningar till anställda* 1 januari 2013 eller senare Ändringar i IAS 27 Koncernredovisning och separata finansiella rapporter* 1 januari 2013 eller senare Ändringar i IAS 28 Innehav i intresseföretag* 1 januari 2013 eller senare Ändringar i IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar (Kvittning av finansiella tillgångar och finansiella skulder)* 1 januari 2013 eller senare Ändringar i IAS 32 Finansiella instrument: Klassificering (Kvittning av finansiella tillgångar och finansiella skulder)* 1 januari 2014 eller senare * Ännu ej godkända för tillämpning inom EU. Dessa nya och ändrade standarder och tolkningar som ännu ej trätt i kraft har ej tillämpats. Företagsledningen bedömer att nya och ändrade standarder och tolkningar med tillämpning från räkenskapsåret 2012 inte kommer att få någon väsentlig påverkan på koncernens finansiella rapporter. Företagsledningen analyserar för närvarande effekterna av övriga standarder. 4. SAMMANFATTNING AV VÄSENTLIGA REDOVISNINGSPRINCIPER 4.1 Allmänt De väsentliga redovisningsprinciper som har använts i utarbetandet av denna koncernredovisning sammanfattas nedan. I koncernredovisningen har värdering skett till anskaffningsvärde, utom då det gäller vissa finansiella instrument värderade till verkligt värde och till upplupet anskaffningsvärde. Att upprätta de finansiella rapporterna enligt IFRS kräver att företagsledningen gör bedömningar och uppskattningar samt gör antaganden som påverkar tillämpningen av redovisnings-principerna och de redovisade beloppen i resultat- och balansräkningen. Bedömningarna grundas på den information som finns tillgänglig vid varje balansdag. Även om dessa bedömningar grundas på den bästa information som ledningen har tillgång till, kan det faktiska resultatet i slutänden skilja sig från uppskattningarna. 4.2 Koncernredovisning Koncernredovisningen återspeglar moderbolagets och alla dotterföretagens åtaganden fram till den 31 december 2011. Dotterföretag är företag som står under ett bestämmande inflytande från Hifab Group AB. Bestämmandeinflytande innebär direkt eller indirekt en rätt att utforma ett företags finansiella och operativa strategier i syfte att erhålla ekonomiska fördelar. Hifab Group utövar kontroll genom rösträtt. Belopp som redovisas i dotterföretagens årsredovisningar har vid behov justerats för att garantera enhetlighet med de redovisningsprinciper som koncernen antagit. Orealiserade vinster och förluster på transaktioner mellan koncernen och dess dotterföretag elimineras i sin helhet. När orealiserade förluster vid avyttring av tillgångar inom koncernen elimineras vid konsolidering, prövas även den underliggande tillgången med avseende på nedskrivning sett ur HifabGroup:s koncernperspektiv. 36 36 Företagsförvärv redovisas enligt förvärvsmetoden. Förvärvsmetoden innebär att verkligt värde på förvärvade tillgångar och skulder bestäms per den dag då kontroll erhålls över det förvärvade företaget, vilket även används som grund för därpå följande värdering i enlighet med koncernens redovisningsprinciper. Transaktionskostnader hänförliga till förvärvet ingår ej i anskaffningsvärdet för dotterföretaget. Skillnaden mellan anskaffningsvärdet, värdet på minoriteten samt det verkliga värdet på tidigare innehav och det verkliga värdet på förvärvade identifierbara tillgångar, skulder och eventualförpliktelser redovisas som goodwill. Om det uppstår en negativ skillnad redovisas skillnaden direkt i resultaträkningen. Minoritetsandel redovisas antingen som en proportionell andel av de förvärvade nettotillgångarna eller till verkligt värde, vilket bedöms per förvärv. Tilläggsköpeskilling redovisas till bedömt verkligt värde med senare förändringar redovisade i resultaträkningen. Vid stegvisa förvärv sker en värdering till verkligt värde vid den tidpunkt då kontroll erhållits. Omvärderingseffekter på tidigare ägd andel innan kontroll erhållits redovisas i resultaträkningen. Ökad eller minskad ägarandel då dotterföretaget är under fortsatt kontroll redovisas som förändringar inom eget kapital. Minoritetsintressen redovisas i koncernredovisningen under eget kapital, skilt från moderföretagets egna kapital. Minoritetsintressen ingår i koncernens resultat och totalresultat och redovisas separat från moderföretagets andel som en fördelning av periodens resultat och totalresultat. 4.3 Investeringar i intresseföretag och Joint Ventures Företag vars ekonomiska aktiviteter kontrolleras gemensamt av koncernen och av andra samägare oberoende av koncernen (”Joint Ventures”) redovisas enligt klyvningsmetoden. HifabGroup utövar kontroll genom rösträtt. Med intresseföretag menas sådana företag över vilka koncernen kan utöva ett betydande inflytande men som är vare sig dotterföretag eller intressenter i ett samriskföretag. HifabGroup utövar kontroll genom rösträtt. Investeringar i intresseföretag redovisas i koncernen enligt kapitalandelsmetoden. Förvärvade investeringar i intresseföretag redovisas också enligt förvärvsmetoden i enlighet med förklaringen i not 4.2 ovan. Men justeringar för goodwill eller verkligt värde som kan hänföras till intresseföretaget ingår i det belopp som redovisas som Andelar i intresseföretag. 4.4 Valutaomräkning HifabGroup:s koncernredovisning redovisas i svenska kronor (SEK), vilket även är moderbolagets funktionella valuta. Transaktioner i utländsk valuta omräknas till respektive koncernföretags funktionella valuta, genom användande av de valutakurser som gäller respektive transaktionsdatum (spotvalutakurs). Vinster och förluster på utländsk valuta på grund av omräkning från sådana transaktioner och på grund av omvärdering av monetära balansposter till balansdagens valutakurser redovisas i resultaträkningen under ”övriga intäkter” eller ”övriga kostnader”. I koncernredovisningen har samtliga koncernföretags poster och transaktioner med andra funktionella valutor än svenska kronor (koncernens rapporteringsvaluta) omräknats till svenska kronor vid konsolideringen. Dotterföretagens tillgångar och skulder har omräknats till svenska kronor enligt gällande kurs per balansdagen. Intäkter och kostnader har omräknats till koncernens rapporteringsvaluta enligt rapportperiodens genomsnittliga kurser. De differenser som uppstår vid denna metod har redovisats mot valutaomräkningsreserven i det egna kapitalet. 4.5 Redovisning av intäkter och kostnader, lånekostnader Koncernen har uppdrag på både löpande räkning och fast pris. Uppdrag på löpande räkning intäktsredovisas i takt med upparbetad tid. Uppdrag till fast pris intäktsredovisas enligt metoden för successiv vinstavräkning. Ett uppdrags färdigställandegrad bestäms genom att nedlagda utgifter på balansdagen jämförs med beräknade totala utgifter. Färdigställandegraden fastställs utifrån projektledarnas skriftliga bedömningar av utfört arbete och beräknat återstående arbete. I balansräkningen värderas pågående tjänsteuppdrag till den vinstavräknade upparbetningen efter reduktion för konstaterade förluster och befarade risker. Tjänsteuppdrag där upparbetade intäkter överstiger delfakturerade belopp redovisas som fordringar avseende pågående tjänsteuppdrag. Tjänsteuppdrag där delfakturerade belopp överstiger upparbetade intäkter redovisas som skulder avseende pågående tjänsteuppdrag. I de fall utfallet av ett tjänsteuppdrag inte kan beräknas på ett tillförlitligt sätt, redovisas intäkter för nedlagt arbete och till samma belopp som uppdragsutgifter, om de sannolikt kommer att ersättas av beställaren. En befarad förlust i ett uppdrag redovisas omgående som kostnad. Rörelsekostnader redovisas i resultaträkningen när varan levererats eller när tjänsten förbrukats. Kostnader avseende operationella leasingavtal redovisas i resultaträkning linjärt över leasingavtalets löptid. Variabla avgifter kostnadsförs när de uppstår. Ränteintäkter redovisas över löptiden med tillämpning av effektivräntemetoden. Lånekostnader (ränteutgifter) belastar resultatet för den period det hänför sig till avser. 4.6 Goodwill Goodwill utgörs av skillnaden mellan anskaffningsvärdet, värdet på minoriteten samt det verkliga värdet på tidigare innehav och det verkliga värdet på förvärvade identifierbara tillgångar, skulder och eventualförpliktelser redovisas som goodwill. Om detta värde är negativt redovisas skillnaden direkt i resultaträkningen Goodwill värderas till anskaffningsvärde minskat med ackumulerade nedskrivningar. Goodwill fördelas till kassagenererande enheter och testas årligen, eller oftare vid indikation på värdnedgång, för nedskrivningsbehov. Goodwill som uppkommit vid förvärv av intresseföretag inkluderas i det redovisade värdet för andelar i intresseföretag. 4.7 Materiella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar tas upp till anskaffningsvärdet efter avdrag för ackumulerade avskrivningar och eventuella nedskrivningar. I anskaffningsvärdet ingår utgifter som direkt kan hänföras till förvärvet av tillgången. Avskrivningar på materiella anläggningstillgångar kostnadsförs så att tillgångens anskaffningsvärde minskat med beräknat restvärde vid nyttjandeperiodens slut, skrivs av linjärt över dess beräknade nyttjandeperiod. Övriga inventarier (kontorsinventarier, kontorsmaskiner och fordon) har åsatts en nyttjandeperiod om 5 år medan datorer, datorutrustning och mobiltelefoner har en nyttjandeperiod om 3 år. 4.8 Nedskrivningar De redovisade värdena för koncernens tillgångar, med undantag för uppskjutna skattefordringar som värderas i enlighet med IAS 12 Inkomstskatter, prövas vid varje balansdag för att bedöma om det finns indikation på nedskrivningsbehov. Om någon sådan indikation finns beräknas tillgångens eller den kassagenererande enhetens återvinningsvärde. Nedskrivningar redovisas via resultaträkningen. 37 37 4.9 Redovisning av finansiella tillgångar Bolagets finansiella tillgångar indelas i följande kategorier och balansposter • • Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen; Aktie- och räntefonder Lånefordringar och kundfordringar; Kundfordringar Finansiella tillgångar hänförs till de olika kategorierna vid den inledande redovisningen, beroende på instrumentets egenskaper och syfte. Finansiella instrument redovisas initialt till anskaffningsvärde, som motsvarar instrumentets verkliga värde med tillägg för transaktionskostnader, för samtliga finansiella instrument tillgångar förutom för finansiella tillgångar som redovisas till verkligt värde via resultaträkningen. Dessa redovisas till verkligt värde exklusive transaktionskostnader. Redovisning sker därefter beroende av hur de klassificerats enligt IAS 39. En finansiell tillgång tas upp i balansräkningen när bolaget blir part till instrumentets avtalsmässiga villkor. Kundfordringar tas upp i balansräkningen när faktura skickats. En finansiell tillgång tas bort från balansräkningen när rättigheterna i avtalet realiseras, förfaller eller när bolaget förlorar kontrollen över dem. Uppskjutna skatteskulder redovisas i sin helhet, medan uppskjutna skattefordringar endast redovisas i den utsträckning som det är sannolikt att de kommer att kunna kvittas mot framtida skattepliktig inkomst. HifabGroup:s ledning grundar sin bedömning av möjligheten till framtida skattepliktiga inkomster på koncernens senast godkända budget, som justeras för betydande skattefria inkomster och kostnader. Förändringar när det gäller uppskjutna skattefordringar eller skatteskulder redovisas som en del av skattekostnaden i resultaträkningen, utom när de är hänförliga till poster som påförs eller krediteras direkt till eget kapital varvid den tillhörande uppskjutna skatten även påförs eller krediteras direkt till eget kapital. Skattefordringar och skatteskulder nettoredovisas i balansräkningen i de fall det finns en legal rättighet att nettoredovisa beloppen samt att avsikten är att betala beloppen netto eller att fordran och skuld betalas samtidigt. 4.11 Likvida medel I likvida medel ingår kassa, banktillgodohavanden och övriga kortfristiga placeringar med förfallodag inom tre månader från anskaffningstidpunkten. 4.12 Eget kapital och betalning av utdelning Aktiekapitalet avser det registrerade aktiekapitalet och består av kvotvärdet på emitterade aktier. Verkligt värde på noterade finansiella tillgångar, dvs aktie- och räntefonder, motsvaras av börskursen på balansdagen. Vid varje rapporteringstillfälle utvärderas om det finns objektiva indikationer på att en finansiell tillgång eller grupp av finansiella tillgångar är i behov av nedskrivning. Betald överkurs omfattas av eventuella erhållna tillskott utöver aktiekapital vid genomförda emissioner. Transaktionskostnader hänförliga till aktieemissioner avräknas betald överkurs efter avdrag för inkomstskatt. Valutaomräkning av utländska verksamheter ingår i omräkningsreserven (Reserver). Balanserade vinstmedel omfattar alla resultat från nuvarande och tidigare perioder enligt vad som anges i resultaträkningen. Utdelning till aktieägarna redovisas som en skuld efter det att bolagsstämma godkänt utdelningen. Finansiella tillgångar till verkligt värde via resultaträkningen omfattar finansiella tillgångar som bolaget har för avsikt att värdera till verkligt värde via resultaträkningen vid den första redovisningen. I denna kategori redovisas aktie- och räntefonder. Tillgångar i denna kategori värderas löpande till verkligt värde med värdeförändringar redovisade i resultaträkningen och klassificeras som omsättningstillgång om de innehas för handel eller förväntas realiseras inom 12 månader. 4.13 Ersättningar efter avslutad anställning HifabGroup:s pensionsåtaganden har klassificerats som avgiftsbestämda pensionsplaner. En avgiftsbestämd plan är en pensionsplan enligt vilken koncernen betalar fasta inbetalningar till ett oberoende organ. Koncernen har inte juridisk eller informell förpliktelse att göra ytterligare inbetalningar sedan de fasta inbetalningarna gjorts. Förpliktelser avseende avgifter till avgiftsbestämda planer redovisas som en kostnad i resultaträkning när de uppstår. Kundfordringar är finansiella tillgångar som redovisas i kategorin Lånefordringar och kundfordringar. Tillgångar i denna kategori värderas till upplupet anskaffningsvärde som bestäms utifrån den effektivränta som beräknades vid anskaffningstidpunkten. Kortfristiga fordringar med kort löptid, som till exempel kundfordringar, värderas till nominellt belopp. Pensioner Åtaganden avseende för tjänstemän i Sverige tryggas genom försäkring i Alecta. Enligt ett uttalande från redovisningsrådets Akutgrupp, UFR 3, är detta en förmåns-bestämd plan, som omfattar flera arbetsgivare. För räkenskapsåret 2011 har bolaget inte haft tillgång till sådan information som gör det möjligt att redovisa denna plan som förutbestämd plan. Pensionsplanen ITP som tryggas genom försäkring redovisas därför som en avgiftsbestämd plan. Förvärv och avyttringar av finansiella tillgångar redovisas på affärsdagen. I de fall bolaget förvärvar eller avyttrar noterade värdepapper tillämpas likviddagsredovisning. 4.10 Inkomstskatt Inkomstskatt utgörs av aktuell skatt och uppskjuten skatt. Aktuell skatt är skatt som skall betalas eller erhållas avseende aktuellt år, med tillämpning av de skattesatser som är beslutade eller i praktiken beslutade per balansdagen. Hit hör även justeringar av aktuell skatt hänförlig till tidigare perioder. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden. Uppskjuten skatt fastställs i allmänhet på basis av skillnaden mellan redovisade värden på tillgångar och skulder och deras respektive skattemässiga värden. Uppskjuten skatt fastställs emellertid varken vid den första redovisningen av goodwill eller vid den första redovisningen av en tillgång eller skuld såvida inte den tillhörande transaktionen är ett företagsförvärv eller påverkar skatten eller den bokföringsmässiga vinsten. Uppskjuten skatt på temporära skillnader knutna till aktier i dotterföretag, intresseföretag och Joint Ventures tas inte upp om en återföring av dessa temporära skillnader kan kontrolleras av koncernen och det är sannolikt att en återföring inte kommer att ske inom överskådlig framtid. 4.14 Finansiella skulder Bolagets finansiella skulder indelas i följande kategorier och balansposter • Andra finansiella skulder; Skulder till kreditinstitut, leverantörsskulder En finansiell skuld tas upp i balansräkningen när bolaget blir part till instrumentets avtalsmässiga villkor. Skuld tas upp när motparten har presterat och avtalsenlig skyldighet föreligger att betala, även om faktura ännu inte mottagits. Leverantörsskuld tas upp i balansräkningen när faktura mottagits. En finansiell skuld tas bort från balansräkningen när förpliktelsen i avtalet fullgörs eller på annat sätt utsläcks. Finansiella skulder, som skulder till kreditinstitut, klassificeras som andra finansiella skulder, vilket innebär att de initialt redovisas till erhållet belopp efter avdrag för transaktionskostnader. Efter anskaffningstidpunkten värderas skulder till kreditinstitut till upplupet anskaffningsvärde enligt effektivräntemetoden. Långfristiga skulder har en förväntad löptid längre än ett år medan kortfristiga skulder har en löptid kortare än ett år. Skulder med kort löptid, som exempelvis leverantörsskulder, värderas till nominellt belopp. 38 38 4.15 Leasing Ett finansiellt leasingavtal är ett avtal enligt vilket de ekonomiska risker och fördelar som förknippas med ägandet av ett objekt i allt väsentlig överförs från leasinggivaren till leasingtagaren. Övriga leasingavtal klassificeras som operationella leasingavtal. Utförande av tjänsteuppdrag I moderbolaget resultatredovisas tjänsteuppdrag enligt ÅRL 2 kap 4 § när tjänsten är färdigställd. Intill dess redovisas pågående tjänsteuppdrag till det lägsta av anskaffningsvärdet och nettoförsäljningsvärdet på balansdagen. Samtliga leasingavtal har klassificerats som operationell leasing. Leasingavgifter vid operationella leasingavtal kostnadsförs linjärt över leasingperioden. Koncernbidrag och aktieägartillskott Erhållna koncernbidrag från ett dotterföretag redovisas enligt samma principer som sedvanliga utdelningar från dotterföretag, d.v.s. som en finansiell intäkt. Koncernbidrag lämnade från moderföretaget till dotterföretag redovisas i resultaträkningen som en finansiell post alternativt som en bokslutsdisposition. 4.16 Moderbolagets redovisningsprinciper Moderbolaget följer den svenska Årsredovisningslagen och Rådet för finansiell rapporterings rekommendation RFR 2 Redovisning för juridiska personer. De ändringar i RFR 2 Redovisning för juridiska personer som har trätt ikraft och gäller för räkenskapsåret har inneburit att koncernbidrag inte längre redovisas mot eget kapital. Ett koncernbidrag som moderföretaget erhåller från ett dotterföretag redovisas enligt samma principer som sedvanliga utdelningar från dotterföretag och redovisas som en finansiell intäkt. Koncernbidrag lämnade från moderföretaget till dotterföretag redovisas som i resultaträkningen som en finansiell post. Ändringen i RFR 2 avseende koncernbidrag har inte medfört någon effekt i moderföretagets finansiella rapporter. Övriga förändringar i RFR 2 har inte haft någon väsentlig effekt på moderföretagets finansiella rapporter. Tillämpning av RFR 2 innebär att moderföretag så långt som möjligt ska tillämpa alla av EU godkända IFRS inom ramen för Årsredovisningslagen och Tryggandelagen samt beakta sambandet mellan rapportering och beskattning. Skillnaderna mellan moderföretagets och koncernens redovisningsprinciper beskrivs nedan: Andelar i dotterföretag Andelar i dotterföretag redovisas enligt anskaffningsvärdemetoden. Förvärvsrelaterade kostnader för dotterföretag, som kostnadsförs i koncernredovisningen, ingår som en del i anskaffningsvärdet för andelar i dotterföretag. Det redovisade värdet för andelar i dotterföretag prövas avseende eventuellt nedskrivningsbehov då indikation på nedskrivningsbehov föreligger. Intresseföretag och Joint Ventures Andelar i intresseföretag och Joint Ventures redovisas enligt anskaffningsvärdemetoden. Aktieägartillskott förs direkt mot eget kapital hos mottagaren och aktiveras i andelar i dotterföretag hos givaren. 4.17 IFRS 8 Rörelsesegment Koncernen har identifierat ledningsgruppen som den högsta verkställande beslutsfattaren och rörelsesegmenten baseras på hur ledningen följer och styr verksamheten. Rörelsesegment identifieras utifrån den interna rapporteringen till ledningsgruppen. 4.18 Viktiga uppskattningar och antaganden för redovisningsändamål Uppskattningar och bedömningar utvärderas löpande och baseras på historisk erfarenhet och andra faktorer, inklusive förväntningar på framtida händelser som anses rimliga under rådande förhållanden. Som ett led i arbetet med att upprätta årsredovisning görs uppskattningar och antaganden om framtiden. De uppskattningar för redovisningsändamål som blir följden av dessa kommer, definitionsmässigt, inte alltid att motsvara det verkliga resultatet. Skatter Uppskjuten skatt beräknas på temporära skillnader mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar och skulder samt för skattemässiga underskottsavdrag. Det är främst två typer av antaganden och bedömningar som påverkar den redovisade uppskjutna skatten. Dessa antaganden och bedömningar för att fastställa det redovisade värdet på olika tillgångar och skulder samt beträffande framtida skattepliktiga vinster, i de fall ett framtida utnyttjande av uppskjutna skattefordringar är beroende att detta. Prövning av nedskrivningsbehov för goodwill Vid nedskrivningsprövning av koncernens goodwill har antaganden och uppskattningar gjorts gällande marginaler, tillväxt, diskonteringsränta m m . För en mer detaljerad beskrivning av nedskrivningsprövningarna, se not 10. Redovisat värde för goodwill per 31 december 2011 uppgick till 6 148 kSEK. 39 39 Not 1 Övriga rörelseintäkter kSEK KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 Hyresintäkter 411 64 - - Kursdifferenser 258 171 - - Övrigt 116 85 - - SUMMA 785 320 - - Not 2 Övriga externa kostnader KONCERNEN kSEK 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 Kostnad inköpta tjänster 64 770 66 361 - - Kostnad utlägg 42 926 54 035 - - Övriga externa kostnader 50 291 51 460 - - 157 987 171 856 - - SUMMA Revisionsuppdraget kSEK Deloitte KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 410 400 - - 76 176 - - SUMMA 486 576 - - Revisionsverksamhet utöver revisionsuppdraget KONCERNEN Övriga revisorer kSEK 2011 Deloitte MODERBOLAGET 2010 2011 2010 41 - - - Övriga revisorer 106 - - - SUMMA 147 - - - Skatterådgivning KONCERNEN kSEK 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 Deloitte - - - - Övriga revisorer - - - - SUMMA - - - - Övriga tjänster kSEK KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 Deloitte 12 7 - - Övriga revisorer 33 32 - - SUMMA 45 39 - - 1 40 Not 3 Fördelning anställda per tjänstgöringsland KONCERNEN 2011 2010 2011 2010 Män Män Kvinnor Kvinnor Sverige 170 166 101 102 Angola - - 2 2 Bangladesh 6 5 - - Finland 7 7 1 2 - Frankrike - - 1 Ghana 4 4 - - Kazakhstan - 2 1 2 Kenya 1 1 - 1 Kirgizstan - 2 - - Kosovo 2 3 1 - 13 3 3 - Laos Lettland - - - 2 Liberia 4 3 1 1 Moldavien - 1 - - Nepal - 1 - - Norge 4 15 - 1 Saudiarabien - 9 - - Sri Lanka 1 1 - - Storbritannien 1 - - - Sydafrika - - 1 - Tanzania 2 2 - - Turkiet 1 - 1 2 Uganda 1 - - - Zanzibar - 1 - - Övriga länder 3 5 1 2 220 231 114 117 SUMMA Andel kvinnor i styrelser och företagsledning i % kSEK KONCERNEN 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Styrelsen 31 39 17 17 Ledning 50 57 50 57 41 2 Not 3 Löner och personal kSEK Löner styrelse och VD Anders Ekborg, styrelseordförande (avgick i maj) KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 150 150 - - Bengt Stillström, styrelseledamot 75 75 - - Hans Waldaeus, styrelseledamot 75 75 - - Anders Eriksson, styrelseledamot och ny styrelseordförande 75 75 - - Hellen Wohlin-Lidgard, styrelseledamot 75 75 - - Lennart Karlsson, styrelseledamot 75 75 - - 525 525 - - Verkställande direktörer 3 498 3 984 - - Övriga ledande befattningshavare (4 st) 4 048 4 148 - - Löner övriga 137 090 154 735 - - SUMMA LÖN OCH ERSÄTTNING 145 161 163 392 - - 41 641 44 555 - - 1 182 1 051 - - SUMMA Summa sociala kostnader varav styrelse och verkställande direktörer varav övriga ledande befattningshavare Summa pensionskostnader varav styrelse varav verkställande direktörer varav övriga ledande befattningshavare SUMMA 1 574 1 419 17 210 21 741 - - - - - - 908 1 089 - - 1 245 1 325 - - 204 012 229 688 - - Ersättningar till ledande befattningshavare Till styrelsens ordförande och ledamöter har arvode utgått enligt 2011 års stämmobeslut. Det årliga styrelsearvodet fastställdes enligt årsstämmobeslut 2011 till 75 kSEK per ledamot samt 150 kSEK till styrelsens ordförande. I dotterbolagens styrelser utgår inga styrelsearvoden. Till verkställande direktören, tillika koncernchefen Jan Skoglund, har det under året utgått lön och andra ersättningar med 1 656 (1 618) kSEK samt pensionskostnader med 568 (593) kSEK. Koncernchefen erhåller premiebestämd pension där premien är 34,3 % av månadslönen. Pensionsåldern följer ITP-planen. Resultatbaserad rörlig ersättning under 2011 har inte utgått. Uppsägningstiden är ömsesidigt sex månader. Avgångsvederlag kan, om vissa kriterier uppfylls, utgå med tolv månadslöner. Denna är ej pensionsgrundande. Koncernchefen är anställd i HifabGruppen AB. Till övriga verkställande direktörer (2,2) i koncernen har utgått lön och annan ersättning med 1 842 (2 366) kSEK. Resultatbaserad rörlig ersättning har inte utgått. Pensionsförmåner till andra verkställande direktörer och ledande befattningshavare utgår enligt ITP-planen eller ITP-liknande plan. Vissa befattningshavare har inom pensionsplanens kostnadsram valt premiebestämd pension. Pensionskostnaderna uppgår till 1 585 (1 821) kSEK. Uppsägningstiden är sex månader för en ledande befattningshavare, övriga är tre månader. Inga teckningsoptioner eller andra finansiella instrument är utgivna till styrelseledamöter, verkställande direktörer eller andra befattningshavare. Pensioner Åtaganden avseende för tjänstemän i Sverige tryggas genom försäkring i Alecta. Enligt ett uttalande från redovisningsrådets Akutgrupp, UFR3, är detta en förmånsbestämd plan, som omfattar flera arbetsgivare. För räkenskapsåret 2011 har bolaget inte haft tillgång till sådan information som gör det möjligt att redovisa denna plan som förmånsbestämd plan. Pensionsplanen ITP som tryggas genom försäkring redovisas därför som en avgiftsbestämd plan. 42 Personal antal årsarbetare, forts not 3 KONCERNEN Män 2011 Sverige 2010 2011 2010 161 159 94 97 59 72 20 20 220 231 114 117 Utland SUMMA Kvinnor NOT 4 Resultat från andelar i koncernföretag KONCERNEN kSEK Försäljning från avyttring av aktier i dotterbolag 2011 2010 2011 2010 3 106 - - 12 - - - -3 230 3 106 - - -3 218 Nedskrivning av aktier i dotterbolag SUMMA MODERBOLAGET NOT 5 Ränteintäkter och liknande resultatposter KONCERNEN kSEK Räntor 2011 2010 2011 2010 343 165 - - - - 14 029 10 191 30 - - - 373 165 14 029 10 191 Räntor koncernen Kursdifferenser SUMMA MODERBOLAGET NOT 6 Räntekostnader och liknande resultatposter KONCERNEN kSEK Räntor 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 -470 -659 - - Räntor koncernen - - -1 449 -1 237 Kursdifferenser - -587 - - -5 -80 - - -475 -1 326 -1 449 -1 237 Övriga poster SUMMA 43 NOT 7 Årets redovisade skatt kSEK KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2010 Skatt på årets resultat Aktuell skatt för året -1 736 -1 049 - - -24 - - - Uppskjuten skatt -1 762 -1 935 -367 -2 015 SUMMA -3 522 -2 984 -367 -2 015 Aktuell skatt hänförligt till tidigare år Skillnad mellan redovisad skattekostnad och gällande skattesats Resultat före skatt 19 298 8 728 12 580 5 972 Beräknad skatt 26,3 % -5 075 -2 295 -3 309 -1 571 Skillnad i utländsk skattesats -511 -689 - - Skatteeffekt av ej avdragsgilla kostnader -363 -260 - - Skatteeffekt av ej skattepliktiga intäkter 1 727 692 - 421 Aktuell skatt hänförlig till tidigare år -24 - - - Skatteeffekt av förändring obeskattade reserver 244 -2 - - -1 920 -846 - -1 267 -542 - - - 2 942 416 2 942 402 -3 522 -2 984 -367 -2 015 Skatteeffekt av övriga temporära skillnader Skatteeffekt förvärv av dotterbolag Ej redovisad skattefordran på underskottsavdrag Årets redovisade skatt Den gällande skattesatsen är skattesatsen för inkomstskatt i koncernen, 26,3 (26,3) procent. Skatt för poster som redovisas direkt mot eget kapital kSEK 2011 2010 2011 2010 Skatteeffekt av koncernbidrag - - - - Summa - - - - Uppskjutna skattefordringar och skatteskulder kvittas när det finns en legal kvittningsrätt för aktuella skattefordringar och skatteskulder samt när uppskjutna skatter avser samma skattemyndighet. Efter sådan kvittning har följande belopp framkommit och redovisas i balansräkningen: kSEK 2011 2010 2011 2010 Uppskjutna skattefordringar, underskottsavdrag 19 094 20 614 15 950 16 317 Uppskjutna skatteskulder, obeskattade reserver -454 -40 - - 799 774 - - 19 439 21 348 15 950 16 317 Övriga uppskjutna skatter Uppskjutna skattefordringar redovisade i balansräkningen Uppskjutna skattefordringar har redovisats då de bedömts kunna avräknas mot framtida skattemässiga överskott. Per den 31 december 2011 har koncernen 0 (11,2) MSEK i underskottsavdrag, vilka ej värderats i balansräkningen. Totalt beräknat skattemässigt underskott uppgår till 72,6 (89,6) MSEK. 44 Not 8 Finansiella instrument Hifab Group har följande finansiella tillgångar och skulder KONCERNEN 2011-12-31 kSEK Andra långfristiga värdepappersinnehav Kund- och lånefordringar Finansiella tillgångar som kan säljas Övriga finansiella skulder Summa redovisat värde Verkligt värde Ej finansiella tillgångar och skulder Summa balansräkningen - 329 - 329 329 - 329 73 949 - - 73 949 73 949 - 73 949 Övriga fordringar 1 641 - - 1 641 1 641 - 1 641 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 6 899 - - 6 899 6 899 - 6 899 32 268 - - 32 268 32 268 - 32 268 114 757 329 - 115 086 115 086 - 115 086 Räntebärande långfristiga skulder - - 5 000 5 000 5 000 - 5 000 Andra långfristiga skulder - - 3 750 3 750 3 750 - 3 750 Leverantörsskulder - - 21 951 21 951 21 951 - 21 951 Förskott från kunder - - 5 583 5 583 5 583 - 5 583 Räntebärande kortfristiga skulder - - 1 600 1 600 1 600 - 1 600 Övriga kortfristiga skulder - - 18 094 18 094 18 094 - 18 094 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter - - 27 492 27 492 27 492 - 27 492 SUMMA FINANSIELLA SKULDER - - 83 470 83 470 83 470 - 83 470 Kundfordringar Kassa och Bank SUMMA FINANSIELLA TILLGÅNGAR Av koncernens totala kundfordringar om 77 228 kSEK har 3 279 kSEK reserverats som osäkra fordringar. Förfallna kundfordringar över 90 dagar uppgår till 7 966 kSEK. KONCERNEN 2010-12-31 kSEK Andra långfristiga värdepappersinnehav Kundfordringar Övriga fordringar Kund- och lånefordringar Finansiella tillgångar som kan säljas Övriga finansiella skulder Summa redovisat värde Verkligt värde Ej finansiella tillgångar och skulder Summa balansräkningen - 337 - 337 337 - 337 73 859 - - 73 859 73 859 - 73 859 2 557 - - 2 557 2 557 - 2 557 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 10 211 - - 10 211 10 211 - 10 211 Kassa och Bank 29 366 - - 29 366 29 366 - 29 366 115 993 337 - 116 330 116 330 - 116 330 Räntebärande långfristiga skulder - - 6 600 6 600 6 600 - 6 600 Andra långfristiga skulder - - - - - - - Leverantörsskulder - - 19 254 19 254 19 254 - 19 254 SUMMA FINANSIELLA TILLGÅNGAR Förskott från kunder - - 10 961 10 961 10 961 - 10 961 Räntebärande kortfristiga skulder - - 1 600 1 600 1 600 - 1 600 Övriga kortfristiga skulder - - 19 068 19 068 19 068 - 19 068 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter - - 13 718 13 718 13 718 - 13 718 SUMMA FINANSIELLA SKULDER - - 71 201 71 201 71 201 - 71 201 Av koncernens totala kundfordringar om 75 504 kSEK har 1 645 kSEK reserverats som osäkra fordringar. Förfallna kundfordringar över 90 dagar uppgår till 5 552 kSEK. 6 45 Not 9 Kundfordringar kSEK IFRS KONCERNEN 2011-12-31 ÅRL MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Kundfordringar, brutto 77 228 75 504 - - Reserv för osäkra fordringar -3 279 -1 645 - - SUMMA KUNDFORDRINGAR, NETTO EFTER RESERV FÖR OSÄKRA FORDRINGAR 73 949 73 859 - - Ledningen bedömer att redovisat värde för kundfordringar, netto efter reserv för osäkra fordringar, överensstämmer med verkligt värde. KONCERNEN kSEK 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Reserv osäkra fordringar vid årets början -1 645 -3 031 - - Nettoförändring av reserv -1 612 1 332 - - - - - - -22 54 - - - - - - -3 279 -1 645 - - Avyttrade verksamheter Omräkningsdifferenser Återvunna tidigare nedskrivningar SUMMA RESERV OSÄKRA FORDRINGAR KONCERNEN Åldersanalys kundfordringar 2011-12-31 Brutto kSEK Ej förfallna Förfallna 30 dagar 2010-12-31 Reserv osäkra kundfordringar Reserv osäkra kundfordringar Brutto 63 424 - 55 443 - 5 558 - 9 106 - Förfallna 31-60 dagar 26 - 648 - Förfallna 61-90 dagar 254 - 4 755 - 7 966 -3 279 5 552 -1 645 77 228 -3 279 75 504 -1 645 Förfallna > 90 dagar SUMMA Ledningen bedömer att en löptidsanalys över kommande utbetalningar ej avviker väsentligt från ovan åldersanalys. Not 10 Goodwill kSEK Utgående anskaffningsvärde 2011-01-01 KONCERNEN 2011 MODERBOLAGET 2010 2011 2011 - - - - Årets anskaffningar 6 148 - - - Summa ackumulerade anskaffningsvärden 2011-12-31 6 148 - - - UTGÅENDE REDOVISAT VÄRDE 6 148 - - - Bedömningen av värdet på koncernens goodwillpost har gjorts utifrån kassagenererande enhets nyttjandevärde. Prövning av nedskrivningsbehovet sker årligen. Nyttjandevärdet bygger på det kassaflöde som enheten bedöms generera i koncernen framåt i tiden. De framtida kassaflöden som används vid beräkning av enhets nyttjandevärde baseras på affärsplanen för 2012. Därefter baseras kassaflödena på prognos som sträcker sig till 2015. Bedömd tillväxt 2013-2016 är 2%. Därefter ingen tillväxt. Vid beräkning av nyttjandevärden har en diskonteringsränta om 10% före skatt tillämpats. Känsligheten ligger i möjligheten att attrahera och behålla ny och befintlig personal. 46 Not 11 Inventarier kSEK Ingående anskaffningsvärde KONCERNEN 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-21-31 2011-12-31 2010-12-31 13 301 13 536 - - 1 552 2 298 - - Försäljningar/utrangeringar -4 433 -2 441 - - Omräkningsdifferens årets 1 -91 - - 10 421 13 301 - - -10 110 -10 941 - - 4 281 2 295 - - -1 736 -1 523 - - -1 59 - - -7 566 -10 110 - - 2 855 3 191 - - Inköp under året Summa ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Försäljningar/utrangeringar Årets avskrivningar Omräkningsdifferens årets Summa ackumulerade avskrivningar UTGÅENDE REDOVISAT VÄRDE Avskrivningar enligt plan på inventarier baseras på följande nyttjandeperioder: Kontorsinventarier 5 år Datautrustning och mobiltelefoner 3 år Övriga inventarier 5 år Not 12 Aktiverade ombyggnadskostnader kSEK KONCERNEN 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Ingående anskaffningsvärden 707 3 617 - - Inköp under året 439 707 - - - -3 617 - - 1 146 707 - - -118 - 3617 - - - 3 617 - - Årets avskrivningar -511 -118 - - Summa ackumulerade avskrivningar -629 -118 - - 517 589 - - Försäljningar/utrangeringar Summa ackumulerade anskaffningsvärden Ingående avskrivningar Försäljningar/utrangeringar UTGÅENDE REDOVISAT VÄRDE Not 27 Operationella leasingavtal kSEK KONCERNEN 2011 2010 Hyror och övriga leasingavgifter betalda under året 2 783 2 517 SUMMA 2 783 2 517 47 Not 13 Andelar i koncernföretag HIFAB GROUP AB Hifab Finans AB Hifabgruppen AB Hifab AB Bokfört värde kSEK Org.nummer Säte Antal aktier Kapital o röster, % 556544-8098 Stockholm 205 100 556537-8261 Stockholm 556125-7881 Stockholm 100 556326-9314 Stockholm 100 Pontem Access AB 556519-9220 Stockholm 75,5 Hifab AS Norge 954 985 601 Oslo 100 CMn Byggprojektledaren i Norr AB 556377-2739 Stockholm 100 81 01-83 Vilnius 100 Hifab Netcom AB 556599-8787 Stockholm 100 Hifab International AB 556100-3962 Stockholm 100 26879-1901-TOO Astana 50 1775079-9 Esbo 100 Hifab Kazakhstan Sweden Ltd Hifab Oy Hifab Development AB 316 316 556426-9297 Stockholm 100 Hifab Middle East Ltd 1010183035 Riyadh 50 Hifab Metodkonsult AB 556628-6661 Stockholm 100 33699 Riga 100 Hifab Konsult AB 556189-3545 Stockholm 100 ICS Interconsult Sweden AB 556460-7884 Stockholm 100 603173 Lagos 72,5 Fiberdata Operations AB 556589-6742 Stockholm 1 000 100 81 81 WJEK AB 556088-7142 Stockholm 1 000 100 109 109 Hifab Activity AB 556318-5833 Stockholm 4 000 100 517 517 Hifab Invest AB 556510-0798 Stockholm 1 000 100 127 127 Danovia Data AB 556435-0584 Stockholm 100 LBK Projektledning AB 556657-7473 Stockholm 100 1 150 1 150 Hifab SIA Hifab Netcom Nigeria Ltd SUMMA Andelar i koncernföretag kSEK Ingående anskaffningsvärde Årets investeringar Årets avyttringar MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 36 758 36 758 - - - - 36 758 36 758 -35 608 32 309 Årets avyttringar - - Årets uppskrivning/nedskrivning - -3 298 -35 608 -35 608 1 150 1 150 Utgående ackumulerade anskaffningsvärden Ingående nedskrivningar Utgående ackumulerade nedskrivningar UTGÅENDE BOKFÖRT VÄRDE 48 2010-12-31 100 Envipro Miljöteknik AB Hifab LSPI 2011-12-31 Not 13 Andelar i koncernföretag, forts Bokfört värde koncernen kSEK Kapitalandel % Rösträttsandel % Hifab Middle East Co Ltd 50 50 770 Hifab Kazakstan 50 50 - Andelar i joint venture Org. nummer Säte 1010183035 Riyadh 26879-1901-TOO Astana Utöver moderbolagets bokförda värde ingår i resultat- och balansräkning för koncernen följande värdetillskott från Hifab Middle East Co Ltd och Hifab Kazakstan, vilket motsvarar 50 % av bolagets resultat- och balansräkning. RESULTATRÄKNING BALANSRÄKNING 2011 Nettoomsättning 2011-12-31 - Anläggningstillgångar - Verksamhetens kostnader -302 Omsättningstillgångar 1 926 ÅRETS RESULTAT -302 SUMMA TILLGÅNGAR 1 926 0 Andel av medelantal anställda Eget kapital Not 14 Andelar i intresseföretag -153 Skulder 2 079 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 1 926 KONCERNEN MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Ingående anskaffningsvärden - 1 928 - - Förvärv - - - - Avgår från likviderade/ avyttrade intresseföretag - -1 928 - - Utgående ackumulerade anskaffningsvärden - - - - UTGÅENDE BOKFÖRT VÄRDE - - - - kSEK Not 15 Andra långfristiga värdepappersinnehav Nominellt värde, kSEK Brf Hemfjällsbyn, Sälen 235 Aktie- och räntefonder Övriga SUMMA 235 Bokfört värde koncernen kSEK 2011-12-31 Bokfört värde koncernen kSEK 2010-12-31 Bokfört värde moderbolag kSEK 2011-12-31 Bokfört värde moderbolag kSEK 2010-12-31 194 194 - - - - - - 135 143 - - 329 337 - - 10 49 Not 16 Pågående uppdrag för annans räkning KONCERNEN Fast pris, kSEK MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 -117 218 - - Löpande räkning, upparbetat 12 885 17 043 - - SUMMA 12 768 17 261 - - Fast pris För uppdrag utförda till fast pris och löpande räkning är nedlagda kostnader värderade till utfaktureringspriset beaktat eventuella förlustrisker. Not 17 Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter KONCERNEN kSEK MODERBOLAGET 2011-12-31 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 3 444 3 207 - - Förutbetalda pensionskostnader 312 905 - - Förutbetalda försäkringar 397 456 - - Upplupna intäkter 2 746 5 643 - - SUMMA 6 899 10 211 - - Förutbetalda hyreskostnader Not 18 Resultat per aktie kSEK Årets resultat hänförligt till moderbolagets aktieägare Genomsnittligt antal aktier RESULTAT PER AKTIE KONCERNEN 2011 2010 15 535 5 780 30 419 456 30 419 456 0,51 0,19 Inga potentiella stamaktier finns, varför ovanstående sammanställning avser resultat per aktie före och efter utspädning 50 Not 19 Aktiekapital Moderbolagets aktiekapital består av 30 419 456 aktier med ett kvotvärde om 0,10 SEK. Beträffande specifikation av förändringar i eget kapital, se sammanställningar över förändringar i Eget Kapital, sidan 34. Antal aktier Aktiekapitalet i moderbolaget fördelar sig på 781 333 A-aktier och 29 638 123 B-aktier. A-aktier medför 10 röster och B-aktier 1 röst. Föreslagen utdelning Enligt förvaltningsberättelsen föreslår styrelsen en utdelning om 0,40 kronor per aktie (0,20). Antal A-aktier B-aktier Totalt antal aktier IB 2011-01-01 781 333 29 638 123 30 419 456 UB 2011-12-31 781 333 29 638 123 30 419 456 Not 20 Checkräkningskredit Koncernen har en outnyttjad checkkredit på 20 000 (20 000) kSEK. Not 21 Finansiella skulder kSEK KONCERNEN 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Förfaller inom 1 år 50 978 50 883 13 703 13 017 Förfaller inom 2 år 1 600 1 600 - - Förfaller inom 3 år 1 600 1 600 - - Förfaller inom 4 år 1 600 1 600 - - Förfaller inom 5 år 200 1 600 - - Förfaller inom 6 år - 200 - - 55 978 57 483 13 703 13 017 SUMMA Not 22 Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter KONCERNEN kSEK Personalrelaterade kostnader 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 19 075 22 382 - - Upplupna kostnader underkonsulter 2 381 8 007 - - Övriga poster 6 036 5 711 - - 27 492 36 100 - - SUMMA 51 12 Not 23 Eventualförpliktelser Panter och därmed jämförliga säkerheter för egna skulder och avsättningar KONCERNEN kSEK 2011-12-31 MODERBOLAGET 2010-12-31 2011-12-31 2010-12-31 Företagsinteckningar för skuld till kreditinstitut 26 500 26 500 - - Ställda panter för andelar i koncernföretag 12 969 12 969 - - 2 971 5 450 - - - 109 - - 42 440 45 028 - - Garantiförbindelser Spärrade bankmedel SUMMA Eventualförpliktelse i tvist - se not 28 Not 24 Köp och försäljning till koncernbolag Under året har moderbolagets inköp och försäljning från och till koncernbolag uppgått till 0% (0%). Transaktioner med närstående Verksamheten i Norge har avyttrats under året. I övrigt har 2011 har inga närstående transaktioner skett. I samband med förvärvet av Hifabgruppen AB upptogs ett lån hos Tractionkoncernen om 40 MSEK varav de sista 15 MSEK amorterades under 2010. För 2010 har finansiella kostnader hänförliga till Tractionkoncernen uppgått till 73 kSEK. AB Traction är bolagets största aktieägare. Transaktioner och ersättningar till närstående har skett på marknadsmässiga villkor. Not 25 Jämförelsestörande poster Årets resultat i koncernen har ej belastats med några jämförelsestörande poster. Not 26 Ej kassaflödespåverkande redovisningsposter KONCERNEN kSEK Avskrivningar enligt plan MODERBOLAGET 2010 2011 2010 2 247 1 641 - - - - - 4 818 -246 -783 - - -3 106 - - 81 - 1 528 - - Minoritetsintressen (BR+RR) -241 36 - - Förändringar avsättningar inkl skatt -131 202 - - - - - -1 600 -1 477 2 624 - 3 299 Nedskrivningar aktier dotterbolag Kursförändringar Reavinster Andel i intresseföretags resultat Aktieägartillskott SUMMA 52 2011 UTGÅENDE REDOVISAT VÄRDE Not 27 Operationella leasingavtal kSEK 517 589 - - KONCERNEN 2011 2010 Hyror och övriga leasingavgifter betalda under året 2 783 2 517 SUMMA 2 783 2 517 Not 28 Tvister Hifab Group AB har mottagit en stämningsansökan från konkursboet till ett tidigare dotterbolag, Rimp AB. Kravet hänför sig till tiden före Thalamus förvärv av Hifab. Stämningsansökan avser bland annat återvinning i konkurs, med hänsyn till att dotterbolaget skulle varit på obestånd när transaktioner genomfördes. Hifab bestrider att så var fallet samt att någon extern borgenär lidit skada. Det samlade kravet uppgår till ca 47 MSEK. Efter inhämtande av juridisk rådgivning bestrider styrelsen kravet. Hifab gör därför ingen avsättning med anledning av det framställda kravet men rapporterar tvisten som en eventualförpliktelse. Not 29 Förvärv Förvärv av dotterbolag, specifikation av förvärvade nettotillgångar kSEK Anskaffningsvärde KONCERNEN MODERBOLAGET 9 350 Betalt avseende förvärv från tidigare år Avgår ej betald andel av anskaffningsvärde Totalt erlagd likvid Anläggningstillgångar - -3 750 - 5 600 - - Goodwill 6 148 - Omsättningstillgångar 2 017 - Likvida medel 3 568 - Korta skulder -2 210 - -173 - -3 750 - 5 600 - -2 032 - Uppskjuten skatteskuld Avgår ej betald andel av anskaffningsvärde Totalt kassaflöde hänförligt till förvärv av dotterföretag Hifab Invest AB, förvärvade LBK Projektledning AB den 1 september 2011. Goodwillposten representerar framtida vinster enligt verksamhetsplan och prognos. Tilläggsköpeskillingen baseras på resultatet för 2011 och 2012 och är till en del uppskjuten betalning och till en del värderat utifrån prognostiserat resultat för 2013. 53 Stockholm 31 mars 2012 Anders Eriksson Styrelsens ordförande Lennart Karlsson Hans Waldaeus Jan Skoglund Verkställande direktör Bengt Stillström Hellen Wohlin Lidgard Thomas Olsson Arbetstagarrepresentant Unionen David Janson Arbetstagarrepresentant Sveriges Ingenjörer Vår revisionsberättelse har avgivits den 31 mars 2012 Deloitte AB Svante Forsberg Auktoriserad revisor 54 REVISIONSBERÄTTELSE Till årsstämman i Hifab Group AB Organisationsnummer 556394-1987 Rapport om årsredovisningen och koncernredovisningen Vi har reviderat årsredovisningen och koncernredovisningen för Hifab Group AB för räkenskapsåret 2011-01 -01 – 2011-12-31. Bolagets årsredovisning och koncernredovisning ingår i den tryckta versionen av detta dokument på sidorna 1–54. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar för årsredovisningen och koncernredovisningen Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta en årsredovisning som ger en rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och en koncernredovisning som ger en rättvisande bild enligt internationella redovisningsstandarder IFRS, såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen och för den interna kontroll som styrelsen och verkställande direktören bedömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att uttala oss om årsredovisningen och koncernredovisningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige. Dessa standarder kräver att vi följer yrkesetiska krav samt planerar och utför revisionen för att uppnå rimlig säkerhet att årsredovisningen och koncernredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter. En revision innefattar att genom olika åtgärder inhämta revisionsbevis om belopp och annan information i årsredovisningen och koncernredovisningen. Revisorn väljer vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredovisningen och koncernredovisningen, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. Vid denna riskbedömning beaktar revisorn de delar av den interna kontrollen som är relevanta för hur bolaget upprättar årsredovisningen och koncernredovisningen för att ge en rättvisande bild i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i bolagets interna kontroll. En revision innefattar också en utvärdering av ändamålsenligheten i de redovisningsprinciper som har använts och av rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens uppskattningar i redovisningen, liksom en utvärdering av den övergripande presentationen i årsredovisningen och koncernredovisningen. Rapport om andra krav enligt lagar och andra författningar Utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har vi även reviderat förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust samt styrelsens och verkställande direktörens förvaltning för Hifab Group AB för räkenskapsåret 2011-01-01 – 2011-12-31. Styrelsens och verkställande direktörens ansvar Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust, och det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för förvaltningen enligt aktiebolagslagen. Revisorns ansvar Vårt ansvar är att med rimlig säkerhet uttala oss om förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust och om förvaltningen på grundval av vår revision. Vi har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Som underlag för vårt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust har vi granskat styrelsens motiverade yttrande samt ett urval av underlagen för detta för att kunna bedöma om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen. Som underlag för vårt uttalande om ansvarsfrihet har vi utöver vår revision av årsredovisningen och koncernredovisningen granskat väsentliga beslut, åtgärder och förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Vi har även granskat om någon styrelseledamot eller verkställande direktören på annat sätt har handlat i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. Vi anser att de revisionsbevis vi inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Uttalanden Vi tillstyrker att årsstämman disponerar vinsten enligt förslaget i förvaltningsberättelsen och beviljar styrelsens ledamöter och verkställande direktören ansvarsfrihet för räkenskapsåret. Vi anser att de revisionsbevis vi har inhämtat är tillräckliga och ändamålsenliga som grund för våra uttalanden. Uttalanden Enligt vår uppfattning har årsredovisningen upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av moderbolagets finansiella ställning per den 31 december 2011 och av dess finansiella resultat och kassaflöden för året enligt årsredovisningslagen, och koncernredovisningen har upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av koncernens finansiella ställning per den 31 december 2011 och av dess resultat och kassaflöden enligt internationella redovisningsstandarder, såsom de antagits av EU, och årsredovisningslagen. Förvaltningsberättelsen är förenlig med årsredovisningens och koncernredovisningens övriga delar. Stockholm den 31 mars 2012 Deloitte AB Svante Forsberg Auktoriserad revisor Vi tillstyrker därför att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och koncernen. 55 Styrelsen i Hifab Group AB Anders Eriksson, styrelseordförande, 1956 Invald i styrelsen: 2006 Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot i Softronic AB (publ) och Traction A-aktier: B-aktier: 152 000 Jan Skoglund, CEO, 1951 Anställd sedan november 1984 Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot i Drillcon AB (publ) A-aktier: B-aktier: 1 126 767 Lennart Karlsson, styrelseledamot, 1954 Invald i styrelsen: 2010 A-aktier: B-aktier: - Bengt Stillström, styrelseledamot, 1943 Invald i styrelsen: 2008 Andra väsentliga uppdrag: Grundare och ordförande i Traction samt medlem i Empire, ProfilGruppen, Ringvägen Venture, SwitchCore samt ett antal mindre bolag. A-aktier: 100 000 B-aktier: 14 432 057 Hans Waldaeus, styrelseledamot, 1944 Invald i styrelsen: 2008 Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot SHL Group AB A-aktier: B-aktier: 1 400 172 Hellen Wohlin Lidgard, styrelseledamot, 1969 Invald i styrelsen: 2010 Andra väsentliga uppdrag: Styrelseledamot i Sjunde AP-fonden, Kvadrat AB, Jurek Bemanning AB, Citreus AB A-aktier: B-aktier: - David Janson, arbetstagarrepresentant Sveriges Ingenjörer, 1979 Invald i styrelsen: 2009 A-aktier: B-aktier: - Thomas Olsson, suppleant, arbetstagarrepresentant Unionen, 1972 Invald i styrelsen: 2009 A-aktier: B-aktier: - Anna Ågren, suppleant, arbetstagarrepresentant Sveriges Ingenjörer, 1980 Invald i styrelsen: 2009 A-aktier: B-aktier: - 56 Företagsledning i Hifab Group AB Jan Skoglund CEO A-aktier: B-aktier: 1 126 767 Elisabeth Brattlund CFO A-aktier: B-aktier: 14 400 Kristina Englund Chef Utland A-aktier: B-aktier: 15 000 Olle Cyrén Chef Syd och Nord A-aktier: B-aktier: - Jeanette Saveros Chef Öst A-aktier: B-aktier: 20 547 Lars Ander Human Resources Director A-aktier: B-aktier: 2 800 Hifab bidrar till ett socialt samhällsengagemang och katastrofhjälp i våra internationella biståndsfinansierade projekt. Visionen är att kunna bidra till en minskad fattigdom genom att erbjuda vår kunskap och erfarenhet inom projektledning. 57 ANTECKNINGAR 58 59 HifabGroup AB Huvudkontor Sveavägen 167, Box 19090, 104 32 Stockholm Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 67 80 [email protected], www.hifab.se Hifab AB Hifab International AB Tullgatan 8, 632 20 Eskilstuna Sveavägen 167, Box 19090, 104 32 Stockholm Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 79 Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 67 83, www.hifab.se Magasinsgatan 22, 411 18 Göteborg Internationella kontor Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 60 69 Klammerdammsgatan 6, 302 42 Halmstad Hifab Oy Finland Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 60 59 Lars Sonckin kaari 16, FI-02600 Espoo, Finland Tel +358 9 5406 55 50, Fax +358 9 5406 55 55 [email protected] Berga Allé 1, 254 52 Helsingborg Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 60 49 Målargatan 3, 553 22 Jönköping Hifab AS Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 62 49 Tel +46 10 476 60 00 [email protected] Postgatan 2, 392 33 Kalmar Hifab Kenya Tel: 010 476 60 00, Fax 010 476 61 29 Beverly Court, Marcus Garvey Road, Nairobi, Kenya Tel: +254 716 198 269 [email protected] Dagvindsgatan 5, 652 21 Karlstad Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 66 19 Brigadgatan 5, 587 58 Linköping Hifab SIA Lettland Varvsgatan 47, 972 33 Luleå Ogre, Kiršu street 4, LV-5001, LATVIA Tel +371 220 11 04, Mobil +371 2201 1204 [email protected] Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 62 29 Hifab Bangladesh Kattsundsgatan 15, 211 26 Malmö House 60D, Road 131, Gulshan 1, Dhaka 1212, Bangladesh Tel +880 2 881 1955, 989 53 48, Fax +880 2 882 1097, Mobil +880 1711 59 19 43 [email protected] Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 29 Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 60 19 Skolgatan 1A, 602 25 Norrköping Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 29 Parkgatan 1, 151 32 Södertälje Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 68 99 Storgatan 115, 903 33 Umeå Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 99 Kopparbergsvägen 8, 722 13 Västerås Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 79 Mellringevägen 120F, 703 53 Örebro Tel 010 476 60 00, Fax 010 476 61 09
© Copyright 2024