להורדת סילבוס מסלול ברוקר

‫‪1‬‬
‫סילבוס מסלול אנליסט‪BROKER-‬‬
‫מסלול אנליסט‪-‬ברוקר‪ ,‬נותן ללומדים את מכלול הכלים השלם כדי להפוך לשחקן רציני בשוק‬
‫ההון‪ ,‬שחקן שיש לו את מכלול הכלים המושלם לעסוק במסחר כהכנסה עיקרית‪ ,‬ולהתחיל‬
‫לבחור במגוון הכלים הפיננסיים שיש לעולם שוק ההון להציע‪.‬‬
‫המסלול מורכב מ‪ 4-‬חלקים‪ ,‬כאשר כבר במהלך ההכשרה הסטודנטים מתחילים לסחור‬
‫בשוק ההון על תיק השקעות מדומה‪ ,‬כך שהם לא מסכנים כסף כתוצאה מחוסר ידע‪.‬‬
‫מכללת אנליסט הינה מכללה ללימודי שוק ההון ומסחר בבורסה‪ ,‬עם דגש מיוחד‬
‫על מסחר המניות ארה"ב‪ ,‬מסחר תוך יומי‪ ,‬ועסקאות סווינג ומומחיות בחוזים‬
‫עתידיים בשוק האירופאי‪.‬‬
‫המטרה שלנו היא להנגיש בעבור כל סטודנט את האפשרות להרוויח ביושר כסף‬
‫משוק ההון‪ ,‬תוך כדי מזעור סיכונים מינימלי‪ ,‬ומקסום רווחים מקסימלי‪.‬‬
‫המכללה הוקמה על ידי אנליסט מומחה למסחר בארה"ב‪ ,‬כאשר לכל אחד‬
‫מהבוגרים במכללה גם תינתן ההזדמנות לעבוד תחת המכללה במסחר לאחר‬
‫הלימודים‪.‬‬
‫מסלול אנליסט‪-‬ברוקר‪ ,‬מורכב מהקורסים הבאים‪:‬‬
‫קורס ניהול תיק‪.‬‬
‫קורס מט"ח‪.‬‬
‫קורס חוזים עתידיים‪.‬‬
‫קורס אופציות מעו"ף‪.‬‬
‫קורס אג"ח‪.‬‬
‫חלק ראשון‪ :‬קורס ניהול תיק‬
‫מבנה קורס ניהול תיק‬
‫קורס ניהול תיק השקעות עצמאי‪ ,‬מחולק לשלושה חלקים‪:‬‬
‫‪.1‬‬
‫‪.2‬‬
‫‪.3‬‬
‫למידה של כלים פרקטיים למסחר במניות‪.‬‬
‫עבודה מעשית בכיתת מחשבים בחשבונות מסחר וירטואליים‪.‬‬
‫חדר מסחר און ליין בו סוחרים עם האנליסטים‪.‬‬
‫שיעור ‪1‬‬
‫מהי בורסה? מהו מדד? מהי תעודת סל‪.‬‬
‫סוגי פקודות מסחר בשוק ישראלי ואמריקאי‪.‬‬
‫עמלות קנייה ‪ /‬מכירה בין בנקים לבתי השקעות‪.‬‬
‫איך להרוויח כשמחיר המניה יורד‪.‬‬
‫מהו אג"ח ? ממשלתי ‪ /‬קונצרני?‬
‫שיעור ‪2‬‬
‫מהו ניתוח טכני‪.‬‬
‫מהו ניתוח פונדמנטלי‪.‬‬
‫סוגיי מגמות‪.‬‬
‫‪2‬‬
‫טווחי מגמות‪.‬‬
‫נרות יפנים‪.‬‬
‫נרות בשערי סגירה‪.‬‬
‫שיעור ‪3‬‬
‫רמות התנגדות ותמיכה‪.‬‬
‫תזמון עסקה בשער סגירה (מודל השעות)‪.‬‬
‫מהו ‪.CFD‬‬
‫הכרת מערכות המסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪4‬‬
‫למידת תוכנת מסחר ‪.TWS‬‬
‫ביצוע עסקאות לונג ‪ /‬שורט לשם תרגול בתוכנת דמו‪.‬‬
‫למידת כלים טכניים במערכת המסחר‪.‬‬
‫תרגול אפליקציית מסחר ‪.TWS‬‬
‫שיעור ‪5‬‬
‫למידת סרגל פיבונצ'י‪.‬‬
‫תזמון עסקת רוורסל על רמות פיבונצ'י‪.‬‬
‫מחזורי מסחר‪.‬‬
‫הבנה היכן כסף חכם נכנס לעסקה‪.‬‬
‫שיעור ‪6‬‬
‫קווי מגמה‪.‬‬
‫תזמון עסקת לונג בסיום תיקון בשילוב מחזורי מסחר‪.‬‬
‫תזמון עסקת שורט בסיום תיקון בשילוב מחזור מסחר‪.‬‬
‫ניהול עסקה בסיכון נמוך‪.‬‬
‫תרגול מעשי על מערכות ניתוח ומסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪7‬‬
‫תזמון עסקה ע"י למידת נרות היפוך‪.‬‬
‫הצטרפות להמשך מגמה ע"י נרות היפוך‪.‬‬
‫תרגול ויישום הכלים במערכות המסחר‪.‬‬
‫ניהול עסקה‪ ,‬יעדים וסטופ‪.‬‬
‫שיעור ‪8‬‬
‫למידת תבניות היפוך לשינוי מגמה‪.‬‬
‫מימוש יעדים ע"פ יחס סיכון – סיכוי‪.‬‬
‫תרגול מעשי‪.‬‬
‫שיעור ‪9‬‬
‫למידת פערים וניהול עסקה‪.‬‬
‫תזמון עסקה בפערים‪.‬‬
‫למידת תוכנות סריקה בארה"ב‪.‬‬
‫עבודה מעשית בתוכנות מסחר‪.‬‬
‫‪3‬‬
‫שיעור ‪10‬‬
‫מתנד ‪.RSI‬‬
‫מתנד ‪.MA 5‬‬
‫למידה של סריקה ויזואלית‪.‬‬
‫שילוב ‪ MA 20 + MA 5‬לתזמון עסקה בבלימה‪.‬‬
‫סיכום החומר‪.‬‬
‫חלק שני‪ :‬קורס מט"ח‬
‫מבנה קורס מט"ח‬
‫קורס מט"ח‪ ,‬מחולק לשישה מפגשים‪:‬‬
‫שיעור ‪1‬‬
‫הכרת שוק המט"ח מסחר בין בנקאי‪.‬‬
‫מהו פיפס‪.‬‬
‫מהו מינוף‪.‬‬
‫קורלציית מטבעות‪.‬‬
‫הכרת תוכנות מסחר במט"ח‪.‬‬
‫עשיית שוק‪.‬‬
‫שיעור ‪2‬‬
‫אילו טרנדים קיימים במסחר ‪.day trade‬‬
‫מודל פולסברייק (פריצת שווא)‪.‬‬
‫מאבקיי כוחות‪.‬‬
‫עבודה פרקטית במערכות המסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪3‬‬
‫מודל רוורסל נרות היפוך ע"י רמות ג'מפינג‪.‬‬
‫קניות ב ‪ LIMIT‬להיפוך טרנד‪.‬‬
‫מודל ראלי (לפני רוורסל)‪.‬‬
‫מודל ה‪.V-‬‬
‫עבודה מעשית במערכות המסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪4‬‬
‫מודל לוול קילר בפריצות‪.‬‬
‫מודל ‪.DBUT‬‬
‫מודל ‪.DTDT‬‬
‫עבודה מעשית במערכות המסחר‪.‬‬
‫‪4‬‬
‫שיעור ‪5‬‬
‫מודל ‪.DOUBLE F.B‬‬
‫מודל ‪.PULL BACK‬‬
‫מודל ‪ FB‬לא קלאסי‪.‬‬
‫עבודה מעשית במערכות מסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪6‬‬
‫סיכום החומר‪.‬‬
‫תרגול מעשי במערכות מסחר‪.‬‬
‫חלוקת תעודות‪.‬‬
‫חלק שלישי‪ :‬קורס חוזים עתידיים‬
‫קורס חוזים עתידיים מורכב מארבעה מפגשים‪:‬‬
‫שיעור ‪1‬‬
‫הכרת חוזים עתידיים אירופה‪.‬‬
‫הכרת חוזים עתידיים ארה"ב‪.‬‬
‫שווי נק בחוזים‪.‬‬
‫שעות פעילות מסחר‪.‬‬
‫מהו מינוף‪.‬‬
‫שיעור ‪2‬‬
‫מודל ‪ Breaking record‬באינטרוול ‪ 5‬דקות‪.‬‬
‫מודל ‪ False break‬בגרף דקה‪.‬‬
‫‪.bid/Ask‬‬
‫תרגול מעשי במערכות המסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪3‬‬
‫מודל בולינגר בגרף ‪ 5‬דקות לזיהוי רוורסל‪.‬‬
‫מודל אלגו ברגף ‪ 5‬דקות‪.‬‬
‫תרגול במערכות הניתוח והמסחר‪.‬‬
‫שיעור ‪4‬‬
‫אסטרטגיית ניהול סיכונים‪.‬‬
‫אסטרטגיית סיכון סיכוי‪.‬‬
‫אקסל לניהול מסחר יומי‪.‬‬
‫‪5‬‬
‫חלק רביעי‪ :‬קורס אופציות מעו"ף‬
‫קורס מסחר באופציות וחוזים עתידיים מורכב מחמישה חלקים‪:‬‬
‫שיעור ‪1‬‬
‫מבוא‬
‫מהם מכשירים פיננסיים נגזרים ( ‪.(Derivatives‬‬
‫סוגי עסקאות קיימים‪.‬‬
‫כללי מימוש וסליקה‪.‬‬
‫הגדרות ומושגים‪.‬‬
‫סוגי השחקנים בשוק‪.‬‬
‫שיעור ‪2‬‬
‫המודל "הנאיבי"‬
‫גבולות מחיר אפשריים לאופציות‪.‬‬
‫משוואת ה‪.)PCP( PUT CALL PARITY -‬‬
‫אסטרטגיות קנייה‪/‬מכירה בסיסיות‪.‬‬
‫שיעור ‪3‬‬
‫אסטרטגיות אלמנטאריות‬
‫מאפייני סיכוי‪/‬סיכון‪.‬‬
‫אסטרטגיות משולבות‪.‬‬
‫אסטרטגיות "גידור" מול מניות‪.‬‬
‫אסטרטגיות "נעולות"‪.‬‬
‫שיעור ‪4‬‬
‫מודל בלק ושולס )‪)B&S‬‬
‫מודל ‪ B&S‬לתמחור שווי אופציות‪.‬‬
‫הגורמים המשפיעים על מחירי אופציות‪.‬‬
‫מאפיינים פרקטיים בתמחור שווי של אופציות‪.‬‬
‫שיעור ‪5‬‬
‫תנודתיות‬
‫מהי תנודתיות וכיצד מודדים אותה‪.‬‬
‫סוגים של תנודתיות‪.‬‬
‫תופעת "העיקום" (‪.)SKEW‬‬
‫תנודתיות ומאפיינים בהתנהגות מחירי אופציות‪.‬‬
‫שיעור ‪6‬‬
‫הדלתא‪.‬‬
‫הגאמה‪.‬‬
‫התטא‪.‬‬
‫הווגה‪.‬‬
‫הרו‪.‬‬
‫האומגה‪.‬‬
‫היווניות (‪.)The Greeks‬‬
‫‪6‬‬
‫שיעור ‪7‬‬
‫ניהול סיכונים חלק א'‬
‫אפיון הסיכונים במסחר באופציות‪.‬‬
‫השפעת שינוי בתנאי השוק על ערך אופציות‪.‬‬
‫כיצד לבחור את האסטרטגיה הנכונה‪.‬‬
‫היבטים פרקטיים לכניסה נכונה לעסקה‪.‬‬
‫שיעור ‪8‬‬
‫ניהול סיכונים חלק ב'‬
‫שיקולי נזילות וניהול נכון של אסטרטגיה‪.‬‬
‫כיצד מתקנים פוזיציות בהתאם לשינויים בשוק‪.‬‬
‫‪.BID/ASK SPREAD‬‬
‫ניהול בטחונות נכון‪.‬‬
‫שיעור ‪9‬‬
‫ניהול אסטרטגיות מסחר חלק א'‬
‫טכניקות מסחר בחוזים עתידיים‪.‬‬
‫כיצד לסחור במרווחי זמן קצרים (‪.)SCALP‬‬
‫ניהול פוזיציות "חד צדדיות"‪.‬‬
‫ניהול פוזיציות "מכוסות"‪.‬‬
‫שיעור ‪10‬‬
‫ניהול אסטרטגיות מסחר חלק ב'‬
‫ניהול אסטרטגיות מסחר בהתאם לשינויים בתנודתיות‪.‬‬
‫טכניקות מסחר "באירועים"‪.‬‬
‫ניהול אסטרטגיות מסחר בהתאם לזמן לפקיעה‪.‬‬
‫כיצד לזהות הזדמנויות מסחר‪.‬‬
‫‪7‬‬
‫חלק חמישי‪ :‬קורס אג"ח‬
‫קורס ניהול תיק השקעות באגרות חוב‪ ,‬מורכב מארבעה חלקים‪,‬‬
‫חלק ראשון‪:‬‬
‫חלק שני‪:‬‬
‫חלק שלישי‪:‬‬
‫חלק רביעי‪:‬‬
‫מבוא להשקעה באגרות חוב‪.‬‬
‫אגרות חוב שקליות‪.‬‬
‫אגרות חוב צמודות מדד‪.‬‬
‫אג"ח חברות‪.‬‬
‫שיעור ‪ – 1‬יסודות המימון‬
‫מחיר הכסף – הריבית‪.‬‬
‫חישוב ערך נוכחי וערך עתידי‪.‬‬
‫היוון תזרימי מזומנים‪.‬‬
‫מהו שיעור תשואה פנימי (שת"פ)‪.‬‬
‫מדיניות מוניטארית ומדיניות תקציבית‪.‬‬
‫שיעור ‪ – 2‬שוק הכסף‬
‫מהי איגרת חוב‪.‬‬
‫סוגי אגרות חוב קיימים‪.‬‬
‫השקעה באגרת חוב מול השקעה במניה‪.‬‬
‫מהו "מלווה קצר מועד" – מק"מ‪.‬‬
‫מהו "עקום התשואות"‪.‬‬
‫השקעה במק"מ בהתאם לציפיות לשינוי בריבית הבנק המרכזי‪.‬‬
‫שיעור ‪ – 3‬מבוא לאגרות חוב‬
‫מהו השווי המוערך של אג"ח ("הערך המתואם")‪.‬‬
‫חישוב הערך מתואם‪.‬‬
‫מהי התשואה לפדיון‪.‬‬
‫חישוב התשואה לפדיון באגרות חוב והקשר בינה לבין הריבית במשק‪.‬‬
‫מהו מח"מ ומהן תכונותיו‪.‬‬
‫הקשר בין המח"מ‪ ,‬המחיר והתשואה ("המשולש הקדוש)‪.‬‬
‫שיעור ‪ – 4‬אגרות חוב שקליות – חלק ‪1‬‬
‫מאפייני עקום התשואה השקלי‪.‬‬
‫סוגי עקומי תשואה אופייניים‪.‬‬
‫תיאוריות המסבירות את מבנה עקום התשואה‪.‬‬
‫הגורמים העיקריים המשפיעים על מבנה העקום‪.‬‬
‫השינויים בעקום בהתאם לשינויים מקרו כלכליים‪.‬‬
‫‪8‬‬
‫שיעור ‪ – 5‬אגרות חוב שקליות – חלק ‪2‬‬
‫אפיון גורמי הביקוש וההיצע בשוק‪.‬‬
‫השחקנים הפועלים בשוק‪.‬‬
‫ניהול החוב הממשלתי והשפעתו על השוק‪.‬‬
‫כלים פרקטיים לבניית תיק השקעות באג"ח שקלי‪.‬‬
‫שיעור ‪ – 6‬אגרות חוב ממשלתיות צמודות מדד‬
‫מהי אינפלציה וכיצד היא נמדדת‪.‬‬
‫נוסחה לתמחור תשואת אגרת חוב צמודת מדד‪.‬‬
‫שיקולים פרקטיים בהשקעה באגרות חוב‪ .‬צמודות‪.‬‬
‫גזירת ציפיות האינפלציה הגלומות בשוק‪.‬‬
‫הקשר בין הריבית במשק‪ ,‬ציפיות האינפלציה ועקום התשואה‪.‬‬
‫הגורמים המשפיעים על ציפיות האינפלציה‪.‬‬
‫‪9‬‬
‫שיעור ‪ – 7‬אג"ח חברות‬
‫מהי אג"ח חברות והסיבות להנפקתן‪.‬‬
‫דירוג וסוגי בטחונות בהשקעה באג"ח חברות‪.‬‬
‫הקשר בין הדירוג והתשואה בשוק‪.‬‬
‫מהי "פרמיית הסיכון" ומהי משמעותה‪.‬‬
‫היבטים פרקטיים לבניית תיק השקעה באג"ח חברות‪.‬‬