SOTKAMO SILVER
MAHDOLLISUUS INVESTOIDA JA OLLA MUKANA
KEHITTÄMÄSSÄ SUOMALAISTA KAIVOSALAA
11.6.2014
1
SUOMI ON HYVÄ KAIVOSMAA

Suomi on edelleen rankattuna korkealle houkuttelevana kaivosmaana

Ala työllistää noin 4 500 henkilöä. On arvioitu, että vuoteen 2020 mennessä luku
voi hyvinkin olla peräti 7 000

Maamme on mineraalivarannoiltaan rikas

Pitkä kaivoslaitteiden ja teknologian valmistuksen historia

Vakaa yritysverotuksen taso (20%)

Ei valtiollisia rojalteja

Matala poliittinen riski (lisääntynyt viime aikoina)

Korkeasti ja hyvin koulutettu työvoima

Hyvä infrastruktuuri

Hyvä turvallisuustilanne

Alhainen korruption taso
11.6.2014
2
Täysi
arvo
Suhteellinen arvo
Korkea riski;
Suuri
potentiaali
Riskin pienentyminen
Mahdollinen
ostokohde
Institutionaaliset
sijoittajat
Spekulaattiota
Epäonnistuminen
Löytö
8%
Malmitutkimukset, löytö
1:10 000
11.6.2014
1:1 000
10-15 years
Kannattavuusselvitys
1:100
8:100
Auriga
1:3
Rakentam.
Käyn.
Tuot.
1:1
3
HOPEKAIVOS
ESIINTYMÄ
 Kuhmo 40 km
 Sotkamo 40 km
 Valtimo 45 km




Nurmes 60 km
Kajaani 80 km
Oulu 240 km
Helsinki 480 km
11.6.2014
4
SOTKAMO SILVER AB
 Yhtiön perustivat tekn. tohtori Lindborg, geologi Jylänki and
geologian tohtori Taipale.
 Sotkamo Silver koostuu Sotkamo Silver AB emoyhtiöstä, ja sen
täysin omistetusta tytäryhtiöstä Suomessa (Sotkamo Silver Oy). .
 Sotkamo Silver kehittää hopea kulta ja sinkkiesiintymiä
Pohjoismaissa. Yhtiöllä on pitkälle viety Hopeakaivos projekti
Sotkamon kunnassa Itä-Suomessa. Hankkeelle on valmistunut
lopullinen toteutettavuusselvitys/kannattavuusselvitys (Definitive
Feasibility Study) ja valmistelee parhaillaan hankerahoitusta
Hopeakaivos hankkeelle.
 Investoitien määrä on 25 M€ tähän mennessä joista noin 12 M€
on investoitu Hopeakaivos hankkeeseen ennen kuin Sotkamo
Silver osti oikeudet mineraaliesiintymiin alueella. Tämän jälkeen
noin 13 M€ on investoitu Sotkamo Silverin sijoittajien toimesta.
11.6.2014
5
JOHTO, JOHTO JA JOHTO
TIMO LINDBORG – Sotkamo Silver AB
Konserninjohtaja 1 alkaen. toukokuuta 2010. Tekniikan tohtori, diplomiinsinööri ja
filosofian kandidaatti geologiassa. Sotkamo Silver AB:n toimitusjohtaja. Professori Oulun
yliopistossa, alana Kaivosteollisuuden liiketoimintaprosessit. Aikaisemmin Endomines
AB:n, Endomines Oy:n ja Kalvinit Oy:n toimitusjohtaja. Hänellä on laaja ja monipuolinen
kokemus kaivoshankkeista ja pohjoismaisista yhtiöistä. Syntynyt 1955.Managing
Director – Sotkamo Silver Oy
ILKKA TUOKKO – Sotkamo Silver Oy
Toimitusjohtaja Suomen tytäryhtiössä Sotkamo Silver Oy:ssä syyskuusta 2011 alkaen.
Ilkka Tuokolla on filosofian maisterin tutkinto geologiassa ja mineralogiassa Oulun
Yliopistosta. Aiempi Mondo Minerals B.V.:n Group Geology & Mining Manager. Hänellä
on yli 30 vuoden kokemus kaivosprojekteista ja kansainvälisistä kaivosyhtiöistä. Ilkka
Tuokolla on Australian JORC'in ja Ruotsin SveMin'in mukainen ”Competent Person”
status.."
11.6.2014
6
HALLITUS OMAA VAHVAN KOKEMUKSEN ALALTA
Mauri Visuri (2010)
- hallituksen puheenjohtaja (2011)
■ Ekonomi (kauppatieteiden
maisteri) Vaasan yliopistosta
■ konetekniikan insinööri Vaasan
ammattikorkeakoulusta
■ Laaja kokemus kaivos ja
prosessiteollisuudesta.
■ toimitusjohtaja Teknoventure
Oy:ssä
Teuvo Jurvansuu (2010)
■ 35 vuoden kokemus
kaivosteollisuudessa.
■ Pitkä ura Outokumpu Oy:llä pitkän
uran
■ Pyhäsalmi Mine Oy:n ja Inmet
Finland Oy:n toimitusjohtaja, josta
jäi eläkkeelle vuonna 2009.ki
Katja Keitaanniemi (2014)
■ Paperitekniikan ja teollisuustalouden
lisensiaatti:
■ Paperitekniikan diplomi-insinööri Helsingin
teknillisestä korkeakoulusta (Aalto yliopisto)
■ Aikaisemmin Swedbankin Helsingin konttorin
Investointipankin johtaja (Head of Investment
Banking Finland & Member of Management
Group
Jarmo Vesanto (2013)
■ Filosofian maisterin tutkinto geologiasta
Oulun yliopistosta.
■ 35 vuoden kokemus malminetsinnästä ja
kaivostoiminnasta maailmanlaajuisesti,
■ Australian Institute of Mining and Metallurgy
jäsen.
■ Altona Mining Limitedin Suomen toimintojen
johtaja.
MALMITUTKIMUSKOHTEEN KOKO YLITTÄÄ 33 MT
 Geofysiikan mukaan esiintymä jatkuu 1 400
metriä syvemmälle ja saattaa kaartaa
ylöspäin ja länteen. Mallinnus ulottuu aina
2 000 metrin syvyyteen asti.
 Malmitutkimuskohteen koko ylittää 33 Mt
pitoisuudella 60 g/t Ag, cut-off-arvolla 30 g/t
Ag. (mahdollinen varanto + potentiaali).
 Esiintymä jatkuu ainakin 1000 metriä länteen
 Geofysiikan mukaan esiintymä levenee
syvälle mentäessä
 Tutkimusten mukaan malminineraalien
määrän arvioidaan lisääntyvän syvemmälle
mentäessä
 Suuri tulevaisuuden potentiaali alueella.
11.6.2014
Kuvassa näkyy myös olemassa oleva mineraalivaranto
punaisella sekä kaivoksen vinoperä (ramppi). Resistiivisyysarvot
anomalian alueella vaihtelevat välillä 500-1500 Ωm. Anomalian
pituus länteen on vähintään 1 000 m
8
TOTEUTETTAVUUSSELVITYS (feasibility study) TEHTY
KAIVOSLUPA MYÖNNETTY
MAA-ALUE HANKITTU
YMPÄRISTÖLUPA MYÖNNETTY
TUOTANTOTUNNELI LOUHITTU
11.6.2014
9
MINERAALIVARANNOT
Mineraalivarantojen arviointi on tehty australaasialisen JORC-koodin mukaan
[JORC Code (2012)].
Notes:
1. Mineraalivarannot voidaan saattaa luokkaan malmivarat vasta kun alustava toteutettavuusselvitys on tehty
(Feasibility study or prefeasibility study).
2. Mineraalivarat sisältävät malmivarat tässä raportoinnissa.
3. Pitoisuudet ovat arvioita metallipitoisuuksista kalliossa ja niissä ei ole otettu huomioon
tuotannossa.
11.6.2014
10
MALMIVARAT
 Yhteen veto malmivarista alla olevassa taulukossa Mineraalivarantojen päivitys
ja arviointi on tehty JORC –ohjeistuksen (2012) mukaan. Louhintasuunnitelma ja
malmivarat on päivitetty Q1/2014 tämän mineraalivarantoarvion pohjalta.
11.6.2014
11
LOUHINTA ALOITETAAN KORKEANPITOISUUDEN ALUEISTA
 Louhinta aloitetaan alhaisen louhintakustannusten malmeista avolouhoksessa ja
maanalaisena louhintana 110 metrin syvyyteen saakka.
 Malmin hopeapitoisuus neljän
ensimmäisen vuoden aikana on
120-130 g/t ja kultapitoisuus 0,4.
 Tuotantokapasiteetti kasvatetaan
350 000 tonnista 450 000
tonniin/ vuosi kolmannen
tuotantovuoden aikana.
 Nyt tutkitut ja tunnetut
malmivarat riittävät 8-9 vuoden
tuotantoon.
11.6.2014
12
BANKABLE FEASIBILITY STUDY
Toteutettavuusselvitys
TALOUSLUVUT
Bankable feasibility study update
March 24th 2014
Financial parameters
11.6.2014
13
LÄHIVUOSIEN LISÄPOTENTIAALI
Bankable feasibility study update
March 24th 2014
 Näiden malmivarojen lisäksi on
aiemmin julkaistussa
mineraalivarannossa 1,33
miljoonaa tonnia mahdollisia
mineraalivarantoja pitoisuudella
75 g/t hopeaa, josta noin 0,5
miljoonaa tonnia pitoisuudella
yli 100 g/t.
 Tämä hopearikas osa on
nykyisten malmien jatkeena ja
huomattava osa niistä voidaan
kustannustehokkaasti
kohtuullisella lisäkairauksella
muuttaa malmivaroiksi.
Figure 34
11.6.2014
Underground mining plan
14
PROJEKTIN TALOUS
11.6.2014
15
YMPÄRISTÖASIAT OVAT MEILLE TÄRKEITÄ
EQUATOR PRINCIPLES ASSESSMENT
Tämä riippumaton arviointi osoittaa, että ehdotetut toimet noudattavat: i) IFC:n vuonna 2007
laatimia ympäristön, terveyden ja turvallisuuden suuntaviivoja kaivostoiminnalle, ii) EU: n
BAT BREF 2009 -vaatimuksia rikastusjätteen ja sivukiven käsittelylle kaivostoiminnassa ja iii)
niitä 108 vaatimusta, jotka on asetettu kaivoksen yhdennetyssä ympäristöluvassa no.
33/2013/1, Dnro PSAVI/91/04.08./2011, annettu 16. huhtikuuta 2013.
On syytä huomioida, että kaivoksen yhdennetyssä ympäristöluvassa asetetut vaatimukset
ovat monissa tapauksissa huomattavasti tiukempia kuin IFC:n vuoden 2007 suuntaviivat, ja
että vaaditut tekniset ratkaisut/rakenteet usein ylittävät BAT-tason tai toteuttavat useamman
tai kaikki sovellettavissa BAT BREF 2009 -vaatimuksissa esitetyt BAT-vaihtoehdot. Valittu
lähestymistapa on kaivosteollisuudessa uraauurtava ja perustuu uusimpiin kokemuksiin
Suomen kaivosteollisuuden alalta.
Lisäksi valvontaviranomaiset ilmoittivat olevansa vaikuttuneita ja tyytyväisiä yhtiön
proaktiivisuuteen, yhtiöltä yhdennetyn ympäristöluvan hakuprosessin aikana saadun tiedon
ja dokumenttien laatuun sekä parhaan käytettävissä olevan tekniikan (BAT) soveltamiseen
suunnitelmissa.
11.6.2014
16
LUPAAVIA HOPEAMALMI AIHEITA ALUEELLA
 Jalometalliviitteet vulkanismiin liittyvien
muuttumisvyöhykkeiden alueilla kertovat alueen
korkeasta malmipotentiaalista
 Lupaavia uusia tutkimuskohteita ovat mm.
Kokkokorven kultaesiintymä, useat viitteet
hopeaesiintymistä (Hiidenkirkko, Hietajärvi),
nikkelimalmiaiheet komatiittisiin vulkaniitteihin
liittyen, kupari-hopea havainnot Hopeakaivoksen
itäpuolella.
 Laajat kyaniittiesiintymät mahdollistavat
kyaniittituotannon suunnittelun tulevaisuudessa.
 Valtaosa maailmanluokan kulta- ja
nikkeliesiintymistä sijaitsevat vastaavilla
vihreäkivivyöhykkeillä Australiassa, Kanadassa
ja Etelä-Afrikassa
Prospects of Sotkamo Silver Oy in Tipasjärvi Greenstone Belt area; aeromagnetic low
altitude map, picture width 22km
11.6.2014
 Useita Ag, Au, Zn, Pb, Ni aiheita
17
11.6.2014
18