Kaikkien aikojen Porvoo
Alla tiders Borgå
FINANSIERINGSMODELLER FÖR LIVSCYKELAVTALET
23.2.2015
BASUPPGIFTER OM LIVSCYKELPROJEKTET
• Tolkis skola, Tolkis daghem, Gammelbacka daghem, Majbergets daghem,
Pepot daghem samt skolan i Vårberga.
• Beräknade kostnader
41 000 000 euro
• Finansieringsbehov
• år 2015
8 000 000 €
• år 2016
20 500 000 €
• år 2017
12 500 000 €
• Livscykelavtal 20 år
• Inlösningspris 60 %
24 600 000 euro
rv
26.1.2015
2
AVTALEN I LIVSCYKELPROJEKTET
1. Livscykelavtalet
• Ett serviceavtal (20 år) om planering, byggande, underhåll, städning och
användbarhet av byggnader samt om byggnadernas kondition när
avtalsperioden går ut. Staden har en skyldighet att inlösa objektet eller
anvisa en köpare när avtalsperioden går ut.
2. Avtal om finansiering av investeringen, alternativen:
• Budgetlån
• Fastighetsleasing
• (Fastighetsbolag)
rv
26.1.2015
3
Fastighetsleasing
Kapitalhyrning Objektet hyrs för
tidsperioden som anges i leasingavtalet.
Leasinghyran innehåller räntan,
amorteringen av kapitalet och eventuella
övriga kostnader.
Lånefinansiering
Finansiering av ägandet. Staden köper
objektet med lånepengar.
Lånekostnaden består av räntan, amorteringen
och eventuella övriga kostnader.
Ägaren av objektet
Livscykelavtal
(serviceavtal) om underhåll
och renoveringar av
byggnader
Vem konkurrensutsätter
finansieringen
Tidsperiod för
finansieringen
Leasingbolaget
Leasingfinansieringsavtalet måste
anpassas till livscykelavtalet.
Staden
Lånefinansieringen har ingen påverkan på
livscykelavtalet.
Staden
Staden
Leasingfinansieringsavtalet kan
skräddarsys enligt objektet
Enligt avtal. Lånet kan periodiseras på samma
grunder som leasingavtalet.
Räntenivå
Referensränta + marginal,
förmodad marginal 1,2 %
Amorteringar av
skuldkapitalet
Övriga kostnader
Finansiering av byggtiden
Enligt avtal.
Referensränta + marginal, förmodad marginal
1,0 % Ränteförmånen jämfört med
leasingfinansieringen är ca 82 000 € under det
första året.
Enligt avtal.
Användningsändamål
Ränteskydd
Årliga betalningsposter
Finansieringen av
restvärdet 24 600 000 € (60
%) när avtalsperioden (20
år) löper ut
rv
26.1.2015
Enligt avtal.
Leasingbolaget betalar och lägger
summan till leasinghyrorna
t.ex. derivatavtal
Leasinghyror
Ett nytt leasingavtal eller lånefinansiering
Enligt avtal.
Staden betalar
t.ex. derivatavtal
Räntan på och amortering av kapitalet
Ny lånefinansiering
4
Tomten
Hyresavtal
Tomthyran
Fastighetsskatt
Effekter på stadens
driftsekonomi
Räntekostnader/leasinghyra
Mervärdesskatt
Intern hyra
Avskrivningar
rv
26.1.2015
Fastighetsleasing
Hyresavtalet ingås mellan staden och
leasingbolaget
Leasingbolaget betalar och fakturerar
från staden
Leasingbolaget betalar och fakturerar
från staden
Lånefinansiering
Hyresavtal behövs inte
Driftsekonomiutgift, leasinghyror,
lokalitetsledningen
Innehåller amorteringen av kapitalet och
räntan. Räntan varierar enligt
referensräntan.
Till leasinghyror tilläggs moms enligt den
gällande momsstocken (24 %).
Momsavdraget görs per hyrespost.
Finansieringsposter, ränteutgifter
Grunden för den interna hyran är externa
avgifter, dvs. leasinghyran och
serviceavtalet.
Inga avskrivningar
Grunden för den interna hyran är den
kalkylmässiga kapitalhyran och
serviceavtalet.
Resultaträkning:
restvärdesavskrivning 4 100 000 € (10 %)
eller linjär avskrivning 2 050 000 € (20 år).
ingen tomthyra
ingen fastighetsskatt
Innehåller bara räntan. Räntan varierar enligt
referensräntan.
Av lånefinansiering tas det inte ut moms.
5
Finansieringskalkyl
Amorteringar av lånet
Fastighetsleasing
Ingen separat amortering, kapitalet
amorteras i leasinghyresposter.
Lånefinansiering
Enligt finansieringsavtalet
Utanför balansräkningen Objekten är inte
stadens egendom.
Egendomsposterna i balansräkningen:
bestående aktiva, byggnader 41 000 000
€ (minskas med årliga avskrivningar).
Utanför balansräkningen. Staden har ett
avtalsansvar för det obetalda
leasingkapitalet med räntor. Definitionen
av leasingansvaret anges i bilagor till
bokslutet.
Skuldposten i balansräkningen:
långfristigt främmande kapital
41 000 000 € (minskas med årliga
amorteringar)
Influtet överskott i
balansräkningen
Årsbidrag
Försvagas med ett belopp som motsvarar
leasinghyror
Försvagas med ett belopp som motsvarar
leasinghyror
Försvagas med ett belopp som motsvarar
räntor och avskrivningar
Försvagas med ett belopp som motsvarar
räntor
Inkomstskattesats
Förhöjningstryck med ett belopp som
motsvarar leasinghyror
Ingen effekt
Förhöjningstryck med ett belopp som
motsvarar räntor och amorteringar
Försvagas med ca 800 €/invånare
Ingen effekt
Försvagas
Balansräkning
Egendom
Ansvar för skuldkapitalet
Effekter på en kriskommuns
nyckeltal (nya kommunallagen)
Kommunkoncernens
lånebelopp/invånare
Kommunkoncernens relativa
skuldsättningsgrad
rv
26.1.2015
6
Leasing
Ta-laina
1 000 €
1 000 €
1 000 €
Tuloslaskelma
Toimintatuotot
Toimintakulut
Rahoituserät
Vuosikate
Poistot
Tulos
0
-1 230
0
-1 230
0
-1 230
0
0
-410
-410
-2 050
-2 460
Rahoituslaskelma
Lainanoton muutokset
Rahavarojen muutos
0
-1 230
-820
-1 230
0
0
41 000
-41 000
24 600
-24 600
0
-24 600
Tase
Käyttöomaisuus
Vieras pääoma
Tase 20 v jälkeen
Käyttöomaisuus
Vieras pääoma
rv
26.1.2015
Jäännösarvo
60 %
Lyhennykset
40 %
Yhteensä
Korko-oletus
1%
Keskim. lyhennys
24 600
16 400
41 000
410
820
7
SKULDER OCH HYRESANSVAREN
• Långfristigt främmande kapital i balansräkningen
• Lånebelopp 31.12.2014
116 meur
2330 euro/invånare
• Ansvaren utanför balansräkningen (2013)
• Leasingansvaren
21 meur
• Garantiansvaren
83 meur
• Kommunernas garanticentral 183 meur
• Skyldigheter som markanvändningsavtalen medför 2 meur
• Hyresansvaren
43 meur
• Övriga avtalsansvaren
24 meur
• Totalt
356 meur
rv
26.1.2015
8