Årsrapport 2014
Årsrapport 2014 INNHOLD 4 Nøkkeltall 6 Klepp Sparebank 1921–2014 10 Årsberetning 16 Oppstilling av totalregnskap 17 Balanse 18 Oppstilling av endringer i egenkapital 19 Kontantstrømoppstilling 20 Noter 58 Investorinformasjon 59 Tillitsvalgte og styret 62 English summary 72 Erklæring fra styret og adm. banksjef 74 Revisors beretning 78 Melding fra Kontrollkomiteen 3 NØKKELTALL 2010 Beløp i% Beløp i% Beløp i% 95 167 1,54 88 086 1,48 71 821 1,27 71 250 1,23 77 112 1,24 Resultatutvikling - rentenetto inkl. avkastning pengemarkedsfond 95 167 1,54 88 086 1,48 71 821 1,27 71 250 1,23 82 315 1,32 Sum driftsinntekter 56 285 0,91 45 350 0,76 48 696 0,86 26 673 0,46 31 494 0,50 Sum driftskostnader 77 978 1,26 69 542 1,17 72 727 1,28 66 724 1,15 52 881 0,85 60 Driftsresultat før tap 73 474 1,19 63 894 1,08 47 791 0,84 31 200 0,54 55 723 0,89 50 2 301 0,04 5 916 0,10 4 365 0,08 55 870 0,96 53 816 0,86 - 3 133 0,05 71 173 1,15 57 978 0,98 43 425 0,77 -24 670 -0,42 5 040 0,08 Gevinst/tap på anleggsmidler Resultat av ordinær drift før skatt - - - Skatt på ordinært resultat 16 439 0,27 13 934 0,23 7 589 0,13 -7 151 -0,12 34 - Resultat av ordinær drift etter skatt 54 734 0,89 44 044 0,74 35 837 0,63 -17 519 -0,30 5 006 0,08 0,6 30 Resultatutvikling Utdrag fra balansen Beløp i millioner kroner Forvaltningskapital 6200 6084 5743 Netto utlån 5126 5023 Innskudd fra kunder 3462 3343 Sertifikater og obligasjoner 520 Aksjer, andeler, andre rentebærende papir - herav pengemarkedsfond Egenkapital 5 754 6 105 4778 4 538 4 785 3184 3 069 3 218 487 475 593 479 193 167 125 95 83 0 0 0 0 0 537 486 432 406 422 0,8 40 Mill. kroner Netto tap 1 0,4 20 10 0,2 0 -10 -0,2 -20 -30 -0,4 Egenkapitalrentabilitet etter skatt NØKKELTALL 12 Utvikling siste 12 måneder - Forvaltning 2 % 6 % 0 % -6 % -2 % - Utlån brutto 2 % 4 % 5 % -5 % -4 % - Innskudd 4 % 5 % 4 % -5 % 10 % Kapitaldekning 15,1 % 15,7 % 14,6 % 14,2 % 14,6 % Kjernekapital 14,9 % 15,4 % 14,2 % 13,3 % 13,8 % Ren kjernekapital 13,2 % 11,4 % 10,7 % 2013,0 % 10,5 % Egenkapitalrentabilitet før skatt 13,9 % 12,8 % 10,3 % -5,7 % 1,2 % Egenkapitalrentabilitet etter skatt 10,7 % 9,8 % 8,5 % -4,1 % 1,2 % Kostnader i % av totale inntekter 52 % 52 % 60 % 68 % 49 % Kostnader i % av totale inntekter ekskl. kursgevinst/-tap 55 % 52 % 56 % 67 % 49 % Gjennomsnittlig forvaltningskapital (mill. kr) 6170 kr 5941 kr Misligholdte engasjement i % av brutto utlån 0,4 % 0,6 % 1,6 % 1,0 % 1,1 % Tapsutsatte engasjement i % av brutto utlån 0,3 % 0,2 % 0,6 % 2,0 % 2,3 % 45 46 46 29,7 % 30,2 % 28,9 % 29,07 % Antall årsverk 43 46 5675 kr 5 813 kr. 10 Egenkapitalrentabilitet etter skatt Egenkapitalbevisbrøk 1) Børskurs 29,2 % 8 6 4 2 0 -2 -4 -6 2010 2014 16 96 kr 64,25 kr 56,5 kr 53 kr 82,75 kr 69 kr 61 kr 57 kr 89 kr Bokført egenkapital pr. EKB 131 kr 125 kr 117 kr 107 kr 108 kr 12 14,85 kr 12,15 kr 10,1 kr -4,7 kr 2,2 kr 10 3,70 kr 3,60 kr 3,00 kr 0,00 kr 1,10 kr Pris/resultat pr. EKB 1) 6,5 5,3 5,6 -11 37,7 Pris/bokført egenkapital 0,7 0,5 0,5 0,5 0,8 Kapitaldekning 14 8 2010 2011 Ren kjernekapital 4 2013 18 103 kr Fortjeneste pr. EKB 1) 2012 Kapitaldekning Børsverdi (mill. kr) Utbytte pr. egenkapitalbevis 2011 6 242 kr Egenkapitalbevis 0 2012 2013 Kjernekapital 5 2014 Kapitaldekning Prosent av gj. forvaltning 2011 i% 2014 2012 Beløp 2013 2013 i% 2012 Netto rente- og kredittprovisjonsinntekter 2014 Beløp 2011 Beløp i tusen kr, og % av forvaltningskapital 2010 RESULTATSAMMENDRAG Klepp Sparebank 1923–2014 Klepp Sparebank 1923–2014 En omreisende fotograf tok ca. 1923 dette bildet av Kleppe sentrum. KLEPP SPAREBANK 1923–2014 Klepp Sparebank ble 91 år. Banken spant ut av en bank og fusjonerte til slutt med en annen. Det er en historie om lokal tilhørighet – fra før fødsel til etter fusjon. Eksistensgrunnlaget, det nære forholdet til lokalsamfunnet, er det samme – selv om strukturen naturlig nok forandrer seg i takt med den generelle samfunnsutviklingen. I bankens siste årsrapport spanderer vi på oss et kortfattet og popularisert tilbakeblikk. Kåsen, Verdalen og Voll. I bussen kunne kundene få NORGES ÅPNESTE BANK? ordnet det meste. Sette inn penger, før tellemaskinen I 2004 åpner Klepp Sparebank i det nye kjøpesenteret var det tellebrett i bussen. Ta ut penger. Hvis beløpet er Jærhagen. Kontoret har åpent helt til klokka 20.00 på høyt, så ringer kunden på forhånd og gir beskjed om hverdager, totalt 46 timer i uka, og blir en av Norges uttaket sitt. Betale regninger. Bestille valuta – som kom åpneste banker. med bussen neste dag. Det er egentlig bare lån du ikke kan få. Bankbussen må være presis, for kundene står Kontoret i Jærhagen lever i beste velgående. Der kan du klar og venter på stoppestedene. få hjelp ansikt til ansikt. Digitalt er banken alltid FØDT I 1923, PÅ HAUGABAKKA 7,5 TONN RULLENDE BANK Klepp Sparebank blir født i 1923, etter at Klepp I 1971 kjøper Klepp Sparebank en topp moderne FRA EN BUSS TIL FLERE FILIALER tradisjon om å ligge i forkant teknologisk. Nå er nærhet Privatbank får store problemer i forbindelse med at bankbuss. På 70- og 80-tallet er den en institusjon i Når bankbussen parkerer etter nærmere 20 år, erstattes blant annet en effektiv app som gir deg tilgang til hjørnesteinsfabrikken Kyllingstad plogfabrikk går over bygdesamfunnet. Hver dag kommer 7,5 tonn bank den av filialer på Kåsen (hos Brdr. Rosland), Voll banken uansett hvor du befinner deg på kloden. ende. Kommunen, som også er kriseramma, kommer på rullende, fra Klepp stasjon til Øksnevad, videre til (Handelslaget), Klepp st. (Handelslaget), Øksnevad (først banen, overtar banken og gjør den til sparebank. tilgjengelig. Klepp Sparebank holder fast ved bankens Teksten er basert på stoff fra jubileumsbrosjyren “Vi er i 90” som kom ut da banken fylte 90 år i 2013. Det faglige tilbakeblikket ble levert av historikeren Hallvard Nordås. der Kiwi nå ligger, så i Øksnevadparken) og Orre Tidlig 70-tall. Den nye bankbussen er på plass. Bak rattet sitter Odd Særheim, ved siden av Reiar Norås. “Aar 1923 den 20. oktober havde direktionen (Samfunnshuset og senere hos Coop eller “Forbruken”). sammen med formandskapet møte på Haugabakka til konferance om bankens overtagelse og start. Formandskapet bemyndiger direktionen til at overtage Klepp privatbank og kvittere herfor, samt sette den nye Klepp sparebank i drift snarest mulig.” Referat fra møte på Kommunehuset på Haugabakka De første 27 årene lever banken side om side med Klepp Almenbank, inntil denne går inn i Klepp Sparebank i 1950. DEN FØRSTE FILIALEN Klepp Sparebank er gjennom hele sin historie opptatt av Klepp Sparebank sitt nye bankbygg fra 1964. Foto: Rostrup. å være tett på kundene. I 1962 åpner banken sin første filial i Orre samfunnshus på Pollestad. 6 7 Klepp Sparebank 1923–2014 Potetopptak med kastehjulmaskin på fotografen K.K Kleppe sin gard, ca. 1918. SJEFENE 1923–2014 Fram til 1960 er kassereren øverste sjef i banken. Hans makt er imidlertid begrenset, da det hver dag er et medlem fra direksjonen (styret) til stede i banken og utsteder fullmakter. Ny ordning blir innført da John Rasmussen “rykker opp” fra kasserer til banksjef i 1960. JOHAN MONSEN TØNNES HAUGE HALVDAN KROHN Kasserer Kasserer Kasserer 1923-25 1926-49 1950-52 JOHN TORSTEIN GABRIEL RASMUSSEN SKRETTING BLOCK WATNE Kasserer 1952-59 Banksjef Banksjef Banksjef Banksjef 1960-82 1982-2001 2001-2010 2010-2014 Topp regnskapsmann. Uformell og jovial Vekstorientert Utadvendt og sosial. God administrator, leder som er svært makroøkonom. Satser Opptatt av å styrke god internt. Opptatt aktiv og tydelig i offensivt på børs og i banken gjennom av ny teknologi og Klepp. Enormt nye markeder. Får lokalt samarbeid og gjør modige valg. kontaktnett. finanskrisen midt er en pådriver i Klepp Sparebank er Personifiserer banken imot. Faglig sterk på prosessen som ender en av de første som ved å kjenne og være mange områder. med at Time Sparebank får minibank. Stiller på fornavn med alle. Kvikk til å sette seg og Klepp Sparebank krav til blant annet Endringsvillig. inn i ting og formidle fusjonerer til Jæren ryddighet. Kan virke Storsinnet, det er lov dette videre. God Sparebank. Adm. streng, men er å gjøre feil. organisator. Viser banksjef i Jæren lyttende, forståelses- medarbeiderne stor Sparebank fra starten full og snill. tillit. 1. januar 2015. 8 TOR EGIL LIE 9 Årsberetning for året 2014 ÅRSBERETNING FOR ÅRET 2014 Klepp Sparebank og Time Sparebank fusjonerte 2. januar videre for vekstratene til norsk økonomi. Størst usik- Eika styrker lokalbanken etter for å sikre effektiv bruk av bankens ressurser og 2015. Den fusjonerte banken har fått navnet Jæren kerhet knytter det seg til oljebransjens utvikling, og Lokalbankenes viktigste kundegrupper er personkunder størst mulig verdiskaping for bankens eiere, innskytere, Sparebank. eventuelle ringvirkninger av denne utviklingen. I tiden og det lokale næringslivet. Eika Gruppen styrker lokal- kunder, ansatte og samfunnet. fremover er det ventet at nedgangen i oljepris vil bli bankene ved å utvikle og levere konkurransedyktige Det har gjennom nesten hele 2014 vært arbeidet med motvirket av rentekutt og en mer ekspansiv finans- tjenester og produkter som dekker lokalbankene og Bankens eierstyring og selskapsledelse bygger på å få til denne sammenslåingen. 23. oktober 2014 ga politikk. lokalbank-kundenes behov. ”Norsk anbefaling for eierstyring og selskapsledelse”. sammen. Den 11. desember 2014 mottok bankene Norges Bank kuttet sine renter med et kvart prosentpoeng Komplett leverandør til lokalbankene tillatelsen fra Finanstilsynet til å slå seg sammen, og i sitt siste rentemøte i 2014. Kronekursen svekket seg i Eika Gruppen har fire produktselskap som leverer pro- fusjonen ble registrert i foretaksregisteret 2. januar gjennomsnitt med 7,4 % målt i handelsveide termer fra dukter til oss. Eika Forsikring er blant Norges største MILJØ 2015. Fusjonen er i tråd med Klepp Sparebank sin desember 2013 til samme måned i fjor. I løpet av fjor- forsikringsselskap og leverer de fleste produkter innen Bankens påvirkning av det ytre miljø er begrenset til visjon. Jæren Sparebank blir en sterkere og mer slag- året steg Oslo Børs med 5 %. skade- og personforsikring. Eika Kredittbank leverer debet- materiell og energi som er nødvendig for at banken skal og kredittkortprodukter samt finansieringsløsninger som kunne drive sin virksomhet. Etter styrets oppfatning forurenser banken i liten grad det ytre miljø. En nærmere beskrivelse av eierstyring og selskapsledelse forstanderskapene sin tilslutning til at bankene slås kraftig lokalbank som primært dekker Jær-kommunene er lagt ut på bankens hjemmeside Hå, Time og Klepp. Klepp Sparebank ble børsnotert i Lokalt leasing og salgspantlån. Eika Kapitalforvaltning leverer 2007 og med et ønske om fortsatt notering, ble Time Fallende oljepris skapte i løpet av 2014 en del usikkerhet fondsprodukter for personkunder og bankene. Aktiv Sparebank innfusjonert i Klepp Sparebank som endret i vårt markedsområde. En del ble rammet av oppsigelser Eiendomsmegling er en landsdekkende eiendoms-megler- BANKENS VIRKSOMHET I 2014 navn til Jæren Sparebank. 2014 er det siste regnskaps- og innskrenkninger spesielt innenfor den del av olje- kjede, som Aktiv Jæren Eiendomsmegling AS er en del av. Gjennom god underliggende bankdrift, bedrede marginer året for Klepp Sparebank. industrien som retter seg mot leteboring o.l. Det er Banken eier 50 % av Aktiv Jæren Eiendomsmegling AS. og lave tap, ble 2014 et godt år for Klepp Sparebank. Eika Boligkreditt er direkte eid av aksjonærene i Eika Banken hadde per 31.12.2014 47 ansatte og antall Gruppen AS og er en del av Eika Alliansen. Selskapet årsverk var 43. likevel en fremtidstro knyttet til utbygging av store felt som Johan Sverdrup. Da Klepp Sparebank er fusjonert til Jæren Sparebank fra 2. januar 2015, er det styret i Jæren Sparebank som avlegger beretning og regnskap for 2014. Bygg og anlegg merket utover høsten at færre bygg ble har en forvaltningskapital på omlag 77 milliarder og er, igangsatt og at ordretilgangen var noe fallende. Likevel med sin tilgang til det internasjonale markedet for Kompetanseutvikling er en viktig kritisk suksessfaktor. Vi vil av den grunn på annet sted i årsberetningen si har 2014 vært et godt år for de fleste bransjer med høy Obligasjoner med fortrinnsrett (OMF), en viktig finansi- Banken foretar derfor løpende justeringer og styrking noe om utviklingen gjennom de 91 år Klepp Sparebank sysselsetting. eringskilde for vår boliglånsportefølje. av kompetansenivået for å tilpasse organisasjonen til KONKURRANSESITUASJONEN SAMFUNNSANSVAR MARKEDSFORHOLD Det har vært en økende konkurranse om bankkundene Klepp Sparebank dekker gjennom sin kjernevirksomhet Banken har også i 2014 brukt ressurser på arbeidet Makroøkonomisk kommentar 2014 i vårt område. Spesielt har vi merket det på landbruks- viktige behov i samfunnet. Banken skal engasjere seg med å autorisere finansielle rådgivere (AFR). Samtidig Norsk økonomi vokste som normalt i fjor, med om lag siden, drevet av ny aktiv aktør. På personkundeområdet lokalt og bidra til vekst og utvikling i nærmiljøet. gjennomfører alle rådgiverne i dagligbank og bedrifts- uendret arbeidsledighet og en prisvekst på 2,0 %. De har konkurransen om kundene tiltatt i siste halvår ut viktigste endringene i norsk økonomi mot slutten av fra lavere omsetning av boliger. fremtidige utfordringer. har lagt bak seg. fjoråret var det dramatiske fallet i råoljeprisene og svaret marked et omfattende sertifiseringsprogram i regi av Eika Skolen. Etiske, sosiale og miljømessige hensyn skal være integrert i den daglige driften. Hensynet til samfunnsansvar er på dette sjokket, omleggingen av norsk pengepolitikk i STRATEGISK SAMARBEID innarbeidet i overordnede retningslinjer under konkrete Banken er medlem i og har et godt samarbeid med en mer aktiv og ekspansiv retning. Endringer som gir Klepp Sparebank er aksjonær i Eika Gruppen AS og en emner som for eksempel etikk, bekjempelse av hvit- SAMKO (bedriftshelsetjenesten i Klepp). Vi mener at vi norsk økonomi langsiktige utfordringer. av 76 banker i Eika Alliansen. Bankene i Eika Gruppen vasking, arbeidsmiljø og sikkerhet, eierstyring og generelt har et godt arbeidsmiljø. Det har ikke skjedd utgjør en av Norges største finansgrupperinger, med selskapsledelse samt det ytre miljø. noen skader eller ulykker i banken og sykefraværet var Lønnsveksten antas å ha vært i overkant av 3 % i fjor. en samlet forvaltningskapital på mer enn 300 milliarder Antall sysselsatte økte med 20 000 fra 3. kvartal 2013, kroner (inkludert Eika Boligkreditt) og en million kunder. til samme kvartal i fjor. i året 2014 på 4,6 %, mot 6,2 % i 2013. Bankens målsetting er at sykefraværet skal være lavere enn 3 %. Klepp Sparebank skal være aktive i lokalmiljøet. Et viktig bidrag er vår utdeling av gavemidler til allmennyttige Viktige lokalbanker formål. Gaver og sponsorbidrag skal være forankret i Ved utgangen av 2014 er det 31 (37) kvinner og 16 Kredittveksten steg gjennom det meste av fjoråret med Lokalbankene, Eika Gruppen og Eika Boligkreditt utgjør bankens visjon og forretningsidé og skal fordeles på en (16) menn ansatt i banken. Banken har 8 ledere med en vekstrate på 5,2-5,4 %, drevet i hovedsak av hus- Eika Alliansen. Lokalbankene i Eika Alliansen har en måte som underbygger bredde og mangfold. personalansvar, av disse er 3 menn og 5 kvinner. holdningenes sterke gjeldsoppbygging. Boligprisene sterk, lokal posisjon med sin nærhet til kundene. Vi var opp med 2,7 % det siste året i følge Statistisk har blant landets mest tilfredse kunder både i person- Banken har utformet egne retningslinjer for banken sitt kvinner. I bankens styre var det 4 menn og 1 kvinne pr. Sentralbyrås boligprisindeks. Størst stigning var det i markedet og bedriftsmarkedet. Med 190 bankkontorer samfunnsansvar. utgangen av 2014. Basert på dagens situasjon er det hovedstadsområdet og Nord-Norge. Svakest var det i i 120 kommuner representerer vi en viktig aktør i norsk Stavangerregionen. finansnæring og bidrar til næringslivets verdiskaping i EIERSTYRING OG SELSKAPSLEDELSE mange norske lokalsamfunn. Eierstyring og selskapsledelse i Klepp Sparebank omfatter Ved utgangen av året var det stor usikkerhet om veien Bankens ledergruppe består av 6 ledere, 3 menn og 3 ikke vurdert som nødvendig å iverksette noen spesielle tiltak med hensyn til likestilling. de mål og prinsipper som banken styres og kontrolleres 10 11 Årsberetning for året 2014 Årsberetning for året 2014 ÅRSRESULTAT (0,13). Årsak til økt inntjening i 2014 er hovedsakelig Brutto misligholdte engasjement utgjorde 22,6 mill. Regnskapet rapporteres i henhold til IFRS (International gevinst på 4,7 mill. kroner ved salg av aksjer i Nets kroner (32,6 mill.). Tapsutsatte (ikke misligholdte) Financial Reporting Standard). Holding AS. Utbytte reduseres med 1,2 mill. kroner. engasjement utgjorde 13,5 mill. kroner (11,2 mill.) Årsaken er redusert utbytte fra Eika Boligkreditt. Summen av misligholdte og tapsutsatte engasjement er 34 % Fordeling utlån 31.12.14 redusert fra 43,8 mill. kroner til 36,2 mill. kroner. (37 %) drift, en forutsetning som er til stede med dagens Totalt netto verdiendring på finansielle instrumenter til Summen av individuelle nedskrivninger er 20,5 mill. (37 %) (63 %) egenkapital. Styret kjenner ikke til vesentlige usikker- virkelig verdi vises i tabell nedenfor. kroner (20,9 mill.). Hvert kvartal har banken detaljert (63 %) Årsregnskapet er avgitt under forutsetning av fortsatt heter som vil kunne ha betydning for vurdering av ban- 34 % 66 % -1 122 -862 6 321 2 401 Netto verdiendring på aksjer Overført til sparebankenes fond 38 252 Overført til utjevningsfond 11 999 Kontantutbytte 8 617 679 gjennomsnittlig forvaltningskapital har rentenetto økt 54 734 DRIFTSKOSTNADER Bankens driftskostnader for 2014 ble 78,0 mill. kroner BANKENS FORVALTNINGSKAPITAL (69,5 mill.). Dette er en økning på 8,4 mill. kroner. I prosent Bankens forvaltningskapital pr. utgangen av 2014 var 2000 NETTO PROVISJONSINNTEKT OG ANDRE INNTEKTER av gjennomsnittlig forvaltningskapital 1,26 (1,17). 6,2 mrd. kroner. Forvaltningskapitalen er økt med 1800 Disse øvrige inntekter ble i 2014 42,1 mill. kroner (37,9 Kostnader i forhold til inntekter ble 51,5 % (52,1 %). 116,3 mill. kroner som tilsvarer 1,9 % siste 12 måneder. 1600 (44 %) Mill. kroner Lån i Eika Boligkreditt mill.). I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital Utvikling i utlån - innskudd - forvaltningskapital kroner til 44,7 mill. kroner (39,3 mill.). Inntekter fra Eika i forhold til i fjor. Av økte personalkostnader viser Boligkreditt viser en økning på 3,8 mill. kroner. Ellers pensjonskostnader en økning på 0,6 mill. kroner. I til- øker porteføljeinntekter fra forsikring med 0,4 mill. kroner. legg er refunderte sykepenger redusert med 0,4 mill. kroner i forhold til året før. Verdipapiromsetning og -forvaltning Gebyr fra betalingsformidling/interbankgebyr Garantiprovisjon Andre provisjoner og gebyrer Provisjonsinntekter m.v. 39 315 05 4 092 3 952 Pensjonskostnader 3 479 2 854 Andre ytelser 1 054 963 Administrasjonskostnader 22 492 21 375 Samlede brutto utlån har økt med 102,3 mill. kroner til 5,2 Sum 59 534 56 291 mrd. kroner. Dette gir en økning på 2,0 %. Inkl. Eika Bolig- Utlån Innskudd 14 44 789 Arbeidsgiveravgift Innskudd fra kunder har økt med 3,6 % til 3,5 mrd. 20 190 27 147 13 239 28 417 Lønninger 20 3 925 2013 12 3 712 INNSKUDD 0 2014 20 13 824 1000 11 14 886 Eika Boligkreditt 2000 20 1 607 3000 10 1 982 0 20 13 671 200 4000 09 17 492 400 20 Kredittformidling kroner. Innskudd fra privatmarkedet økte med 7,2 % til Forvaltning 2,3 mrd. kroner, mens innskudd fra næringsliv reduseres med 3,1 % til 1,2 mrd. kroner. Kundeinnskudds- UTLÅN dekning er 67,1 % (66,1 %). kreditt har brutto utlån økt med 1,0 % til 6,9 mrd. kroner. Motsatt reduseres andre driftsinntekter med 0,9 mill. kroner Andre driftskostnader ble 16,6 mill. kroner (11,3 mill.). til 1,7 mill. kroner (2,6 mill.). Årsaken er reduserte leie- Her er det en økning på 5,3 mill. kroner. Hovedårsaken Brutto utlån for privatmarked viser en økning på 233,7 inntekter grunnet salg av leiligheter fra eiendeler holdt til denne økningen er fusjonskostnader på 4,8 mill. mill. kroner til 3,4 mrd. kroner. I prosent er dette en for salg. Provisjonskostnader øket med 0,3 mill. kroner til kroner. økning på 7,4 %. Inkl. Eika Boligkreditt har utlån privat- Fordeling innskudd 31.12.14 33 % marked økt med 200,5 mill. kroner 4,0 %. Brutto utlån til 4,3 mill. kroner (4,0 mill.) TAP – AVSETNING TIL TAP – KREDITTRISIKO næringslivsmarkedet viser en reduksjon på 7,0 % til 1,8 NETTO INNTEKTER FRA FINANSIELLE INVESTERINGER Netto tap på utlån ble 2,3 mill. kroner (5,9 mill.). Av mrd. kroner. Av samlede utlån utgjør privatmarked 66,1 % 2014 viser en inntjening på 14,2 mill. kroner (7,4 mill.). dette økte gruppenedskrivninger med 0,1 mill. kroner (62,9 %), jordbruk 15,9 % (16,4 %) og øvrig næringslivs- I prosent av gjennomsnittlig forvaltningskapital 0,23 til 10,7 mill. kroner. marked 18,0 % (20,7 %). 12 600 14 5000 800 13 kroner og personalkostnader øker med 2,1 mill. kroner 1000 20 Av dette utgjør økning i provisjonsinntekter 5,4 mill. 1200 20 6000 Mill. kroner kroner (56,3 mill.). Kostnader IKT øker med 1,1 mill. 1400 20 Personal og administrasjonskostnader viser 59,5 mill. 6 098 Primær 47 % bidro til økte netto renteinntekter. 6 477 Industri Primær 2% 47 % (3 %) (44 %) fra 1,48 % i fjor til 1,54 % i 2014. Økte utlånsmarginer 0,68 (0,64). Dette gir en økning på 4,2 mill. kroner. Bygg og anlegg Industri 9% 2% (10 %) (3 %) 500 Årsresultat etter skatt Varehandel Bygg og anlegg 3% 9% (3 %) (10 %) 3 983 Avsatt gaver Transport Varehandel 12 instrument til virkelig verdi over resultat 6% 3% (5 %) (3 %) 11 økning på 7,1 mill. kroner fra 2013. Målt i prosent av Eiendomsdrift Transport 20 Netto verdiendringer på finansielle (34 %) (5 %) 10 Bankens rentenetto ble 95,2 mill. kroner (88,1 mill.), en 54 734. Styret forslår følgende disponering: Eiendomsdrift 33 % 6% 20 til virkelig verdi over resultatet (34 %) 20 NETTO RENTEINNTEKTER 33 % Årets resultat før skatt ble 71 173 og etter skatt 09 og obligasjoner -5 068 08 2013. 6 199 DISPONERING AV OVERSKUDD (I HELE 1 000) 20 Netto verdiendring på sertifikater 4 208 07 Tallstørrelser i parentes gjelder tilsvarende periode i -2 782 indikasjoner og vurdere behov for nedskrivninger. 20 Netto verdiendring på utlån til virkelig verdi 2013 20 finansielle derivater 2014 06 Netto verdiendring på valuta og finansielle stilling og resultat per 31.12.2014. Forsikring Privatmarked 66 % 20 en rettvisende oversikt av bankens eiendeler og gjeld, 2013 Næringsliv Privatmarked gjennomgang av utlånsporteføljen for å avdekke taps- kens årsregnskap. Styret mener at årsberetningen gir 2014 Næringsliv Næringsliv (35 %) 67 % (65 %) 13 Privatmarked Årsberetning for året 2014 Årsberetning for året 2014 MARKEDSRISIKO utbetaling på utlån med 105 mill. kroner og netto inn- Styret foreslår å utbetale et utbytte på kr 3,7 pr. egen- En effektiv risikostyring er et viktig element for at banken Bankens markedsrisiko består av renterisiko, kursrisiko betaling på innskudd med 119 mill. kroner. Dette gir kapitalbevis som tilsvarer en utdelingsandel på ca. 25 % skal nå sine strategiske målsettinger. Banken har etablert og valutarisiko. netto innbetaling på 14 mill. kroner. Ved innfrielse/for- av totalt utbytte. egne risikostrategier, der det er konkretisert styrings- fall av obligasjonsgjeld/gjeld kredittinstitusjoner er det Renterisiko oppstår når det er forskjeller i rentebinding tatt opp noe mindre gjeld som gir netto redusert volum 12 % 18 % gang årlig i sammenheng med bankens øvrige plan- mellom aktiva/passiva og utenom balanse poster. på 49 mill. kroner. Netto kontantstrøm fra investerings- 10 % 16 % prosesser. Utviklingen i risikobildet rapporteres Total renterisiko rapporteres regelmessig til styret og aktiviteter viser utbetalinger på 18 mill. kroner. Det er har i løpet av hele året vært innenfor fastsatt ramme. periodisk til styret. Egenkapitalavkastning mål og rammer. Disse strategiene revurderes minst en totalt en innbetaling på 22 mill. kroner ved salg av 8% 14 % 6% 12 % 4% 10 % 2% 8% 0% 6% -2 % 4% parallellforskyvning av rentekurven med ett prosent- strøm operasjonelle aktiviteter viser innbetaling på 65,3 Assessment Process). I denne prosessen foretas det poeng gir en total renterisiko på 5,0 mill. kroner pr. mill. kroner. Nettoeffekten av anskaffelsen og anvendelsen -4 % 2% vurderinger av risikoer banken er eksponert mot med 31.12.14 (5,0 mill.) av likvide midler gir innskudd i Norges Bank og -6 % 0% denne vurderingen foretas en beregning av kapital- Bankens utlånsportefølje har et renteforfall på mindre behovet for å dekke disse risikoer. enn ett år. Fastrentelån til kunder blir rentebyttet over til Kapitaldekning (63,9 mill.) ved utgangen av året. Kjernekapitaldekning 20 20 20 20 20 kontantbeholdning på til sammen 67,1 mill. kroner 20 tilhørende vurdering av styring og kontroll. Basert på 14 totalkapitalbehov (ICAAP – Internal Capital Adequacy 13 40 mill. kroner i aksjer/verdipapirer. Netto kontant- 12 forhold til i fjor. Bankens netto resultateffekt ved en 11 En viktig del av bankens risikostyring er vurdering av 10 eiendeler holdt for salg. Motsatt er det netto investert 09 Rente-følsomhet i bankens portefølje er uendret i Kapitaldekning/kjernekapitaldekning/ren kjernekapital RISIKOSTYRING Ren kjernekapital flytende rente. Ved større fastrentelån blir det inngått en SOLIDITET Mål for bankens egenkapitalrentabilitet etter skatt er KREDITTRISIKO rentebytte avtale pr. lån. Ved mindre lån vil rentebytte- Bankens bokførte egenkapital utgjorde pr. utgangen av minimum 6 % over risikofri rente. Styret vurderer risikoen for tap på utlån og garantier for avtalen omfatte flere lån. Både fastrentelån og rentebytte- året 536,7 mill. kroner. Av dette utgjør eierandelskapital person- og landbrukskunder generelt som lav. Kreditt- avtaler bokføres til virkelig verdi i regnskapet. Innskudd og overkursfondet 112,7 mill. kroner. risikoen i bankens øvrige næringsengasjement er i stor til kunder har renteforfall på 1 år eller lavere. Durasjonen grad i risikogruppene lav og moderat, mens risikoen er på obligasjonsporteføljen er 0,14 pr. 31.12.14 (0,16). Netto ansvarlig kapital ble 532,1 mill. kroner (575,0 av 2015, med prisvekst som resultat. Utsiktene til fortsatt høyere for tapsutsatte og misligholdte engasjement. For I følge rammen skal ikke banken ha mer enn 0,5 i mill.). Dette gir en kapitaldekning på 15,1 % (15,7 %). lave boliglånsrenter er nok også en viktig faktor i dette. de av disse engasjementene hvor det er indikasjoner på durasjon på obligasjonsporteføljen. Kjernekapital viser 14,9 % (15,4 %) og ren kjernekapital Samtidig vil en forventet mindre nedgang i sysselsettingen 13,2 % (11,4 %). Kapitaldekning og kjernekapital er nok kunne bety at dette justerer seg noe utover i året. tap, er det foretatt individuelle nedskrivninger basert på UTSIKTER FREMOVER Omsetningen av boliger har tatt seg opp i begynnelsen Kursrisiko er knyttet til aksjer, aksjefond og obligasjoner. redusert da banken har innløst fondsobligasjon på For disse investeringer har styret vedtatt rammer. 50 mill. kroner uten å ta opp ny fondsobligasjon. Ren Til tross for det dramatiske fallet i oljeprisen vi har opp- LIKVIDITETSRISIKO Eksponering blir regelmessig rapportert til styret. Disse kjernekapital er i tillegg til årets resultat bedre grunnet levd, er det optimisme hos de lokale næringslivslederne Likviditetsrisiko er risiko for manglende likviditet til å verdipapirer vurderes til virkelig verdi i regnskapet. overgangsregler i forhold til fradrag i egen ren kjerne- i vårt marked. Det gir grunnlag for å forvente fortsatt kapital for investering i ren kjernekapital i andre finans- god aktivitet i industri og landbruket, som er de bærende institusjoner. arbeidsplassene hos oss. Banken har ellers ingen aktiva- eller passiva poster i balansen. Ved utgangen av 2014 er de regulatoriske kravene TAKK Kravet til likviditet styres ut fra likviditetsindikatorer. Imidlertid har banken en indirekte valutarisiko i form av (inklusiv bevaringsbuffer og systemrisikobuffer) til Styret vil avslutningsvis takke alle ansatte og tillitsvalgte Likviditetsindikator 1 skal være større enn 102 og likvidi- garanti for valutalån formidlet til annen kredittinstitusjon. ren kjernekapital 10 %, kjernekapital på 11,5 % og til for verdifull innsats og godt samarbeid i året som gikk. tetsindikator 2 skal være større enn 110 i henhold til Banken vil på disse garantier kun ha valutarisiko dersom kapitaldekning er 13,5 %. Banken oppfyller disse Vi vil også takke alle kunder og forbindelser for øvrig for bankens måltall. Likviditetsindikator pr. 31.12.14 var kunden skulle misligholde lånet. Banken vurderer derfor kravene. den tillit som er vist banken gjennom året. henholdsvis 106 (104) og 114 (114). Banken har 1,9 mrd. valutarisikoen som lav. en konkret vurdering. kunne innfri forpliktelser ved forfall. Banken har en lav til moderat likviditetsrisiko. Fundingmarkedet bearbeides I forhold til valutarisiko har banken kun en mindre kontant- aktivt for å sikre at tilstrekkelig funding alltid er tilstede. beholdning i forbindelse med kjøp og salg av reisevaluta. kroner i innlån fra obligasjonsmarkedet. Dette er en økning på 77,5 million kroner i 2014. I tillegg har banken OPERASJONELL RISIKO 150 mill. kroner i gjeld til kredittinstitusjoner. Her har det Operasjonell risiko omfatter alle de potensielle tapskildene vært en reduksjon på 100 mill. kroner. Banken prioriteter som er knyttet til den løpende driften av bankens virksomhet. langsiktige innlån med hensiktsmessig spredning av Banken legger vekt på målrettede tiltak for å forebygge forfallstidspunkter. Trekkrettighet i DNB er på 200 mill. mot og redusere den operasjonelle risikoen. kroner. Banken har ikke F-lån i Norges Bank. KONTANTSTRØM Avlastning av boliglån til Eika Boligkreditt er redusert Kontantstrømoppstillingen viser anskaffelsen og med 33,2 mill. kroner til 1.744,3 mill. kroner. Styret anvendelsen av likvide midler. Kontantstrømmen deles vurderer banken sin likviditetssituasjon som god i i operasjonelle aktiviteter, investeringsaktiviteter og forhold til forfallsstruktur på kort og lang sikt. finansieringsaktiviteter. I 2014 har det vært netto 14 15 RESULTATREGNSKAP (beløp i 1000 kroner) Sum renteinntekter Sum rentekostnader BALANSE Note 2014 2013 16 247 268 244 708 Kontanter og fordringer på sentralbanker 21, 22 67 135 63 874 152 102 156 622 Utlån og fordringer på kredittinstitusjoner 21, 22 210 100 235 111 95 167 88 086 16 Netto renteinntekter Eiendeler (beløp i 1000 kroner) Note Utlån til kunder 7, 21, 22 5 126 067 5 023 460 21, 23, 24 519 956 487 432 21, 23, 25 13 233 11 654 180 147 155 687 17 44 789 39 315 Aksjer og fondsandeler Provisjonskostnader m.v. 17 -4 330 -3 994 Finansielle instrumenter tilgjengelig for salg 21, 23, 25 Finansielle derivater 21, 23, 26 17 Netto provisjons- og andre inntekter Utbytte og resultat investeringer etter egenkapitalmetoden 17 Netto verdiendringer på finansielle instrument til virkelig verdi over resultat 17 Netto inntekter fra finansielle investeringer 1 651 2 588 42 110 37 909 5 558 6 762 8 617 679 14 175 7 441 18 Avskrivninger og nedskrivninger på varige driftsmidler og immaterielle eiendeler Andre driftskostnader 59 534 27 1 435 839 Utsatt skattefordel 20 2 014 1 Varige driftsmidler 28 18 486 20 124 Eiendeler holdt for salg 29 45 101 67 249 Andre eiendeler SUM EIENDELER 314 18 114 6 200 182 6 083 883 1 818 1 926 19 16 626 11 325 Gjeld og egenkapital (beløp i 1000 kroner) 77 978 69 542 Gjeld til kredittinstitusjoner 21, 22, 30 150 166 250 019 Innskudd fra kunder 21, 22, 31 3 462 484 3 343 393 Verdipapirgjeld 21, 22, 32 1 850 615 1 773 101 Finansielle derivater 21, 23, 26 10 129 6 438 Driftsresultat før tap og nedskrivninger 73 474 10 Driftsresultat etter tap og nedskrivninger 2 301 71 173 63 894 5 916 57 978 Annen gjeld 33 13 671 7 555 Betalbar skatt 20 15 700 14 150 19 998 21 401 11 623 3 262 Påløpte kostnader og forskuddsbetalte inntekter Avsetning til pensjonsforpliktelser Skattekostnad 1 371 15 139 28, 29 Sum driftskostnader før tap og nedskrivninger Nedskrivninger og tap på utlån 56 291 23 Eierinteresser i tilknyttede selskaper Forskuddsbetalinger og opptjente inntekter Personal- og administrasjonskostnader 2013 Sertifikater og obligasjoner Provisjonsinntekter m.v. Andre driftsinntekter 2014 20 16 439 13 934 34 Ansvarlig lånekapital 21, 22, 35 Sum gjeld Resultat av drift etter skatt 54 734 44 044 Aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon -10 157 -2 527 Egenkapitalbeviskapital 38 107 650 107 650 38 5 058 5 058 112 708 112 708 Utjevningsfond Skatt på aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon 2 742 682 Sparebankens fond Resultatelement som ikke vil bli reklassifisert til resultatet, etter skatt -7 415 -1 845 Annen egenkapital Sum opptjent egenkapital Verdiendring finansielle eiendeler tilgjengelig for salg 13 523 14 976 Sum egenkapital SUM GJELD OG EGENKAPITAL Resultatelement som vil bli reklassifisert til resultatet, etter skatt 13 523 14 976 Totalresultat 60 843 57 175 178 858 5 598 177 Overkursfond Sum innskutt egenkapital Utvidet resultat 129 121 5 663 508 36 28 328 18 494 346 125 318 123 49 513 36 382 423 966 372 998 536 674 485 706 6 200 182 6 083 883 Bryne, 12. mars 2015 Styret i Jæren Sparebank Resultat/utvannet resultat pr. egenkapitalbevis 39 14,9 12,2 Resultat/utvannet resultat pr. egenkapitalbevis, virksomhet holdt for salg 39 0,0 0,2 Arne Norheim Styreleder Tor Audun Bilstad Nestleder Jostein Frøyland Styremedlem 16 Randi Skadsem Egeland Styremedlem Morten Erga Styremedlem 17 Tor Egil Lie Adm. banksjef Grete Karin Tøsse Styremedlem OPPSTILLING AV ENDRINGER I EGENKAPITAL (beløp i 1000 kroner) Egen kapitalbevis Sum omarbeidet egenkapital pr. 31.12.12 107 650 Overkurs Annen egenkapital* Spare bankens fond Sum egenkapital 5 058 9 835 20 760 289 456 432 760 9 206 Aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon over totalresultat 4 875 -548 29 963 44 045 -1 297 -1 844 2014 2013 Renteinnbetalinger, provisjonsinnbetaling og gebyrer fra kunder 274 848 269 096 Renteutbetalinger -82 296 -83 057 Utbetalinger av renter på andre lån/verdipapirer -75 344 -80 458 17 845 15 551 5 598 6 466 Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter Innbetalinger av renter på andre utlån/verdipapirer Verdiendring finansielle eiendeler tilgjengelig for salg 14 976 Totalresultat for perioden 8 658 Utbetalt utbytte og gaver 19 851 14 976 28 666 -4 229 107 650 5 058 Periodens resultat 18 494 11 999 Aktuarielle gevinster og tap ytelsespensjon over totalresultat 36 382 4 483 -2 165 Verdiendring finansielle eiendeler tilgjengelig for salg 9 834 18 006 Gave Sparebankstiftelsen Klepp Utbetalt utbytte og gaver 318 123 5 058 28 328 49 513 485 706 38 252 54 734 -5 250 -7 414 13 523 33 002 60 843 -5 000 -5 000 -4 875 107 650 57 177 -4 229 13 523 Totalresultat for perioden Sum egenkapital pr. 31.12.14 (beløp i 1000 kroner) Utjevningsfond Periodens resultat Sum egenkapital pr. 31.12.13 KONTANTSTRØMOPPSTILLING -4 875 346 125 536 674 Innbetalinger av utbytte, andeler 2 584 3 492 Utbetalinger til drift Innbetalinger andre inntekter -62 748 -86 352 Skatter -14 159 Utbetaling gaver av overskudd Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter 45 030 Gaver 500 Utbytte 3 983 *Annen egenkapital pr. 31.12.14 -979 65 301 43 759 -14 285 -24 750 Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Kjøp av aksjer og andeler i andre foretak Salg av aksjer og andeler i andre foretak 8 091 Utbetaling ved omsetning av rentebærende verdipapir -33 646 Kjøp aksjer i tilknyttet selskap -13 201 -634 Kjøp driftsmidler m.v. Fond for urealiserte gevinster -1 026 Innbetaling ved salg av investeringseiendom m.v. Utbetaling verdiendring investeringseiendom Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter -180 -591 22 148 49 948 0 -1 331 -18 506 10 075 -74 841 -33 721 154 126 -105 063 -251 759 119 091 158 918 49 513 Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Finansielle eiendeler tilgjengelig for salg reserve pr. 01.01.14 21 821 Verdiendring finansielle eiendeler tilgjengelig for salg 13 523 Finansielle eiendeler tilgjengelig for salg reserve pr. 31.12.14 35 344 Netto plassering/låneopptak i kredittinstitusjon Innbetalinger på tidligere avskrevne fordringer Netto inn/utbetaling av nedbetalingslån og rammekreditter til kunder Netto inn/utbetaling innskudd kunder Opptak av ansvarlig lånekapital 130 000 Utbetaling ved tilbakebetaling av ansvarlig lånekapital -50 000 -105 000 Innbetalinger ved utstedelse av sertifikat-/obligasjonsgjeld 415 000 680 000 -339 000 -627 500 Utbetalinger ved innfrielse av sertifikat-/obligasjonsgjeld Utbetaling til Sparebankstiftelsen Klepp -5 000 Utbetaling av utbytte -3 875 -3 230 -43 534 -52 166 3 261 1 669 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse 63 874 62 205 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt 67 135 63 874 Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter Netto kontantstrøm for perioden 18 19 Noter NOTER INNHOLD NOTER NOTE 1 GENERELL INFORMASJON (joint ventures), og angir hvordan egenkapitalmetoden Klepp Sparebank er en egenkapitalbevisbank notert på skal anvendes. Banken anvendte standarden fra og med Oslo Børs. Banken tilbyr gjennom sine 2 kontorer i 1. januar 2014. 21 Note 1 Generell informasjon 41 Balanse Klepp, et fullservicekonsept innen bank og finansielle 21 Note 2 Regnskapsprinsipper 41 Note 21 Kategorier av finansielle tjenester, ovenfor person- og landbrukskunder, samt ENDRINGER TIL IAS 32 mindre/mellomstore bedrifter. Bankens hovedkontor FINANSIELLE INSTRUMENTER – PRESENTASJON har besøksadresse Jærvegen 532, 4352 Kleppe. IAS 32 er endret for å klargjøre innholdet i ”currently has a instrumenter 26 Note 3 Anvendelse av estimater og skjønnsmessige vurderinger 42 Note 22 Virkelig verdi på finansielle 29 Note 5 Kapitalstyring og kapitaldekning legally enforceable right to set-off” og også klargjøre anven- instrumenter til amortisert kost 28 Note 4 Segmenter 43 Note 23 Finansielle instrumenter bokført til virkelig verdi 30 Note 6 Risikostyring Regnskapet for 2014 ble godkjent av styret i Jæren delsen av IAS 32s motregningskriterier for oppgjørssyste- Sparebank 12. mars 2015. mer som eksempelvis clearing house-systemer som anvender mekanismer for bruttooppgjør som ikke skjer samtidig 45 Note 24 Obligasjoner, sertifikater NOTE 2 REGNSKAPSPRINSIPPER (simultaneously. Banken anvendte standarden fra og med 45 Note 25 Aksjer GRUNNLAG FOR UTARBEIDELSE AV REGNSKAPET 1. januar 2014. 46 Note 26 Finansielle derivater Banken avlegger regnskap i samsvar med IFRS, 46 Note 27 Tilknyttet selskap International Financial Reporting Standards, som er god- VEDTATTE IFRS-ER OG IFRIC-ER MED FREMTIDIG 47 Note 28 Varige driftsmidler og kjent av EU og er obligatorisk for årsregnskap som IKRAFTTREDELSESTIDSPUNKT avlegges pr. 31.12.2014. Tilleggskrav til noter som føl- En rekke nye standarder, endringer i eksisterende ger av lov og forskrift for norske banker er hensyntatt. standarder og fortolkninger er utgitt med fremtidig Regnskapet er basert på historisk kost-prinsippet med ikrafttredelsestidspunkt. Det er kun medtatt standarder og fortolkninger som anses relevante for banken. og andre rentebærende verdipapirer 31 Kredittrisiko 31 Note 7 Kredittrisiko 33 Note 8 Utlån fordelt på kundegrupper og geografi 34 Note 9 Nedskrevne engasjementer fordelt immaterielle eiendeler på kundegruppe 35 Note 10 Nedskrivninger og tap på utlån 47 Note 29 Eiendeler holdt for salg og investeringseiendommer 36 Likviditetsrisiko 47 Note 30 Gjeld til kredittinstitusjoner unntak av: finansielle eiendeler tilgjengelige for salg og 36 Note 11 Likviditetsrisiko 48 Note 31 Innskudd fra og gjeld til kunder finansielle eiendeler og forpliktelser (herunder derivater) 48 Note 32 Gjeld stiftet ved utstedelse vurdert til virkelig verdi over resultatet. Regnskapet er IFRS 9 presentert i norske kroner, og alle tall er vist i hele FINANSIELLE INSTRUMENTER tusen, med mindre annet er spesifikt angitt. IFRS 9 erstatter klassifikasjons- og målereglene i IAS 39 av verdipapirer 37 Markedsrisiko 37 Note 12 Renterisiko 48 Note 33 Annen gjeld 38 Note 13 Valutarisiko 49 Note 34 Pensjonsforpliktelser 38 Note 14 Kursrisiko 51 Note 35 Ansvarlig lånekapital NYE STANDARDER OG FORTOLKNINGER SOM ER finansielle instrumenter. Etter IFRS 9 skal finansielle 38 Note 15 Finansielle derivater 51 Note 36 Egenkapital TATT I BRUK FRA OG MED REGNSKAPSÅRET 2014 eiendeler som inneholder vanlige lånevilkår regnskapsføres IFRS 12 DISCLOSURE OF INTERESTS IN OTHER ENTITIES / til amortisert kost, med mindre en velger å føre dem til 38 Resultatregnskap 52 Øvrige opplysninger OPPLYSNINGER OM INTERESSER I ANDRE FORETAK virkelig verdi, mens andre finansielle eiendeler skal regn- 38 Note 16 Renteinntekter 52 Note 37 Betingede forpliktelser (UOFFISIELL OVERSETTELSE) skapsføres til virkelig verdi. Klassifikasjons- og målereglene 39 Note 17 Andre driftsinntekter 52 Note 38 Egenkapitalbevis og IFRS 12 gjelder for foretak som har interesser i datter- for finansielle forpliktelser i IAS 39 videreføres, med unn- selskaper, felleskontrollert virksomhet, tilknyttede foretak, tak for finansielle forpliktelser utpekt til virkelig verdi med verdiendring over resultat (virkelig verdi-opsjon), hvor egenkapitalbeviseiere 39 Note 18 Lønn og andre personalkostnader Finansielle instrumenter – innregning og måling for 39 Note 19 Andre driftskostnader 53 Note 39 Fortjeneste pr. egenkapitalbevis eller ikke-konsoliderte strukturerte enheter (structured 40 Note 20 Skatt 53 Note 40 Hendelser etter balansedagen entities). IFRS 12 erstatter opplysningskrav som tidligere verdiendringer knyttet til egen kredittrisiko separeres ut 54 Note 41 Ytelser til ledende ansatte fulgte av IAS 27 Konsernregnskap og separat finans- og føres over andre inntekter og kostnader. Banken kan 56 Note 42 Transaksjoner med regnskap, IAS 28 Investeringer i tilknyttede foretak, og etter de nye reglene utpeke egenkapitalinstrumenter til IAS 31 Andeler i felleskontrollert virksomhet. I tillegg virkelig verdi med verdiendringer over andre inntekter og introduseres det en rekke nye opplysningskrav. Banken kostnader. Endringene som følge av IFRS 9 vil få effekt for anvendte standarden IFRS 12 fra og med 1. januar 2014. presentasjonen av bankens resultat. Dette som en følge av Den nye standarden medførte økte noteopplysninger om at poster som nå presenteres i andre inntekter og kostnader eierforhold. vil bli flyttet til driftsresultatet, samt at enkelte poster som nærstående parter tidligere ble presentert i drift kan bli flyttet til andre innENDRINGER TIL IAS 28 (REVIDERT) tekter og kostnader avhengig av hvilket valg banken tar i INVESTMENT IN ASSOCIATES AND JOINT VENTURES / forhold til klassifisering av egenkapitalinvesteringer som INVESTERING I TILKNYTTET SELSKAP OG FELLESKON- er kategorisert som tilgjengelige for salg. Standarden er TROLLERT VIRKSOMHET (UOFFISIELL OVERSETTELSE) foreløpig ikke godkjent av EU. Virkeområdet til IAS 28 er utvidet til også å omfatte 20 investeringer i felles kontrollert virksomhet (joint ventures). I juli 2014 sendte IASB ut IFRS 9 om finansielle instru- Standarden beskriver prinsipper for regnskapsføring av menter i en endelig versjon. IFRS 9 introduserer en mer investeringer i tilknyttede foretak og felles virksomhet fremskyndet måling av verdifall på finansielle eiendeler, 21 Noter Noter basert på forventede tap i eiendelens levetid, i motsetning blir part i instrumentets kontraktsmessige vilkår. til den aktuelle tilgang som baseres på konstaterte tap. Finansielle eiendeler fraregnes når de kontraktsmessige IFRS 9 har foreløpig fått pliktig virkningspunkt fra regn- rettighetene til kontantstrømmer fra de finansielle eien- Banken har innvilget utlån med fastrente som er sikret skapsår som begynner 01.01.18 eller senere, med delene utløper, eller når foretaket overfører den finansielle gjennom rentebytteavtaler. I regnskapet er verdien av mulighet for tidligere anvendelse av hele eller deler eiendelen i en transaksjon hvor all eller tilnærmet all rentebytteavtaler vurdert til virkelig verdi. For å unngå I kategorien finansielle forpliktelser til amortisert kost av standarden. Banken tar i bruk standarden fra endelig risiko og fortjenestemuligheter knyttet til eierskap av mismatch i måling/innregning er derfor også tilhørende inngår klassene innskudd fra og forpliktelser overfor pliktig virkningspunkt. eiendelen overføres. Finansielle forpliktelser fraregnes utlån vurdert til virkelig verdi. kunder og rentebærende forpliktelser som sertifikat- og Finansielle forpliktelser til amortisert kost verdi rapporteres regelmessig til bankens ledelse og styret. Finansielle forpliktelser måles til amortisert kost ved bruk av effektiv rentemetode. på det tidspunkt rettighetene til de kontraktsmessige betingelsene er innfridd, kansellert eller utløpt. SEGMENTINFORMASJON Driftssegmenter rapporteres slik at de er i overensstemmelse obligasjonsgjeld. Derivater innregnes til virkelig verdi på det tidspunkt derivatkontrakten inngås, – og deretter løpende til virkelig MÅLING med rapporterbare segmenter i henhold til den interne Klassifisering verdi. Derivater i balansen er utelukkende rentebytteavta- Måling til virkelig verdi rapporteringen til Klepp Sparebank. Ved første gangs regnskapsføring blir finansielle eiendeler ler (renteswapper). Endringer i estimerte verdier på deriva- Virkelig verdi av finansielle instrumenter som omsettes i klassifisert i en av de følgende kategorier avhengig av ter medtas i regnskapet under ”Netto gevinst/(tap) på aktive markeder fastsettes ved slutten av rapporterings- INNTEKTSFØRING typen instrument og formålet med investeringen: finansielle instrumenter” i den perioden de oppstår. Mens perioden med henvisning til noterte markedspriser eller Renteinntekter inntektsføres ved bruk av effektiv rente- Finansielle eiendeler klassifiseres i gruppene: realiserte gevinster/(tap) klassifiseres som renteinntekter/ kurser fra meglere av finansielle instrumenter, uten fra- metode. Dette innebærer løpende inntektsføring av renter • Finansielle eiendeler til virkelig verdi med verdiendringer (rentekostnader). drag for transaksjonskostnader. Markedet er aktivt der- over resultatregnskapet med tillegg av amortisering av etableringsgebyrer. Den • Finansielle eiendeler bestemt regnskapsført til virkelig effektive renten fastsettes ved diskontering av kontrakts- verdi med verdiendringer over resultatet festede kontantstrømmer innenfor forventet løpetid. som det er mulig å fremskaffe eksterne observerbare Transaksjonsutgifter innregnes i resultatet når de påløper. priser, kurser eller renter og disse prisene representerer Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultatet måles faktiske og hyppige markedstransaksjoner. Kontantstrømmene inkluderer etableringsgebyrer, samt • Utlån og fordringer, balanseført til amortisert kost til virkelig verdi på rapporteringstidspunktet. I kategorien eventuelt restverdi ved utløpet av forventet løpetid. • Finansielle instrumenter tilgjengelig for salg vurdert til til virkelig verdi over resultatet inngår klassene aksjer og For finansielle instrumenter som ikke omsettes i et andeler, fastrenteutlån, sertifikater, obligasjoner og derivater. aktivt marked, fastsettes den virkelige verdien ved hjelp virkelig verdi Inntektsføring av renter etter effektiv rentemetode benyttes av en egnet verdsettingsmetode. Slike verdsettings- for balanseposter som vurderes til amortisert kost. For Finansiell gjeld klassifiseres som: Utlån og fordringer, balanseført til amortisert kost metoder omfatter bruk av nylig foretatte markeds- rentebærende balanseposter som vurderes til virkelig verdi •Finansielle forpliktelser til virkelig verdi med Utlån og fordringer er ikke-derivative finansielle eiendeler transaksjoner på armlengdes avstand mellom velinformerte med betalinger som er faste eller lar seg fastsette og som og frivillige parter, dersom slike er tilgjengelige, henvisning ikke er notert i et aktivt marked. Utlån og fordringer regn- til løpende virkelig verdi av et annet instrument som er verdiendringer over resultatregnskapet over resultatet inntektsføres den nominelle renten løpende, •Andre finansielle forpliktelser målt til amortisert kost mens verdiendringer regnskapsføres ved periodeslutt. Renteinntekter på nedskrevne engasjementer beregnes skapsføres til virkelig verdi med tillegg av direkte margi- praktisk talt det samme, diskontert kontantstrømsberegning som effektiv rente av nedskrevet verdi. Renteinntekter på Finansielle eiendeler og forpliktelser til virkelig verdi med nale transaksjonskostnader ved førstegangsinnregning, og eller andre verdsettelsesmodeller. I den grad observerbare finansielle instrumenter klassifisert som utlån inkluderes på verdiendringer over resultatregnskapet har følgende til amortisert kost etter effektiv rentemetode i etterfølgende markedspriser er tilgjengelige for variabler som inngår i linjen for netto renteinntekter. underkategorier: perioder. Ved beregning av den effektive renten estimeres verdsettelsesmodeller, så benyttes disse. kontantstrømmer og alle kontraktsmessige vilkår ved det Gebyrer og provisjoner resultatføres etter hvert som Finansielle eiendeler og forpliktelser til virkelig verdi tjenesten ytes. Gebyrer for etablering av låneavtaler over resultatregnskapet inngår i kontantstrømmene ved beregning av amortisert Finansielle eiendeler og forpliktelser klassifiseres som til Finansielle eiendeler tilgjengelig for salg kost og inntektsføres under netto renteinntekter etter virkelig verdi over resultatet dersom de holdes for omset- Finansielle eiendeler tilgjengelig for salg er ikke-derivative effektiv rentemetode. Gebyrer som mottas i forbindelse ning eller øremerkes til dette ved førstegangsinnregning. finansielle eiendeler som er anskaffet for annet formål enn Måling til amortisert kost med finansielle garantier resultatføres over garantiperioden. Alle finansielle eiendeler og forpliktelser kan øremerkes til trading, og har ved førstegangsinnregning blitt plassert i Finansielle instrumenter som ikke måles til virkelig I andre driftsinntekter inngår blant annet gebyrer og virkelig verdi over resultatet dersom: denne kategorien, eventuelt ikke blitt plassert i noen verdi, måles til amortisert kost, og inntektene beregnes provisjoner knyttet til betalingsformidling, kredittfor- • klassifiseringen reduserer en mismatch i måling eller annen kategori. Etter førstegangsinnregning måles finansi- etter instrumentets effektive rente. Den effektive renten midling og verdipapirtjenester. Resultatføringen skjer innregning som ellers ville ha oppstått som følge av elle eiendeler i denne kategorien til virkelig verdi, og fastsettes ved diskontering av kontraktsfestede kontant- ulike regler for måling av eiendeler og forpliktelser gevinst eller tap innregnes i annen inntekt. Dersom verdi- strømmer innenfor forventet løpetid. når tjenestene er levert. Provisjon for lån overført til Eika • de finansielle eiendelene inngår i en portefølje som Boligkreditt føres som provisjonsinntekter i regnskapet. løpende måles og rapporteres til virkelig verdi Utbytte fra investeringer resultatføres på tidspunkt utbyttet og ytterligere detaljer om målingen av disse oppgis i egen note i forbindelse med avleggelse av årsregnskapet. fall er vesentlig eller forventes å vedvare føres nedskrivningen over resultatet. Det benyttes skjønn for å fastsette Kontantstrømmene inkluderer etableringsgebyrer og hva som er vesentlig eller forventes å vedvare. Likevel direkte, marginale transaksjonskostnader som ikke Banken har en investeringsportefølje med aksjer og obli- anses et verdifall som er større 20 % som vesentlig. Er direkte betales av kunden, samt eventuell restverdi ved er vedtatt på generalforsamlingen. Leieinntekter inntektsføres løpende etter hvert som de opptjenes. En analyse av virkelig verdi av finansielle instrumenter finansielle instrumentet tas i betraktning. gasjoner som er øremerket til virkelig verdi ved første- verdifallet estimert til å vare over ett år anses det som utløpet av forventet løpetid. Amortisert kost er nåverdien FINANSIELLE INSTRUMENTER gangsinnregning, og som løpende styres og måles til vir- langvarig, mens mindre enn ett halvt år ikke anses som av slike kontantstrømmer neddiskontert med den effektive Innregning og fraregning kelig verdi. Dette er i tråd med styrets godkjente risiko- langvarig. I denne kategorien inngår enkelte investeringer renten. Finansielle eiendeler og forpliktelser innregnes når banken og investeringsstrategi og informasjon basert på virkelig i aksjer og egenkapitalbevis. 22 23 Noter Noter Måling av finansielle garantier Nedskrivningsbeløp beregnes som forskjell mellom valuta omregnes til norske kroner ved å benytte balanse- Investeringer i tilknyttede selskaper Utstedte finansielle garantier vurderes til virkelig verdi, balanseført verdi og nåverdi av estimerte fremtidige dagens kurs. Ikke-pengeposter som måles til historisk Tilknyttede selskaper er enheter hvor banken har betydelig som ved første gangs innregning anses å være mottatt kontantstrømmer neddiskontert med lånets effektive kurs uttrykt i utenlandsk valuta, omregnes til norske innflytelse, men ikke kontroll, over den finansielle og vederlag for garantien. Ved etterfølgende måling vurde- rente. Den effektive renten som benyttes for neddiskon- kroner ved å benytte valutakursen på transaksjonstids- operasjonelle styringen (normalt ved eierandel på mellom res utstedte finansielle garantier til det høyeste beløp av tering blir ikke justert som følge av endring i lånets punktet. Ikke-pengeposter som måles til virkelig verdi 20 % og 50 %). Regnskapet inkluderer bankens andel av mottatt vederlag for garantien med fradrag for eventuelle kredittrisiko og lånebetingelser. Nedskrivning er klassifisert uttrykt i utenlandsk valuta, omregnes til valutakursen resultat fra tilknyttede selskaper regnskapsført etter resultatførte amortiseringer og beste estimat for vederlag som tap på utlån. Renteinntekter resultatføres etter fastsatt på balansetidspunktet. Valutakursendringer egenkapitalmetoden fra det tidspunktet betydelig innflytelse ved eventuell innfrielse av garantien. effektiv rentemetode. resultatføres løpende i regnskapsperioden. Selskaps- oppnås og inntil slik innflytelse opphører. regnskapet er presentert i norske kroner som er NEDSKRIVNING AV FINANSIELLE EIENDELER OVERTAGELSE AV EIENDELER På hver balansedag vurderer konsernet om det foreligger Eiendeler som overtas i forbindelse med oppfølging av objektive indikasjoner på at de finansielle eiendelene har misligholdte og nedskrevne engasjementer, verdsettes Varige driftsmidler utsatt skatt. Utsatt skatt/skattefordel er beregnet på vært utsatt for kredittap. ved overtagelsen til virkelig verdi. Slike eiendeler klassi- Varige driftsmidler omfatter bygninger, tomter og drifts- alle forskjeller mellom regnskapsmessig og skattemessig fiseres i balansen etter sin art. Etterfølgende verdivurdering løsøre, og er vurdert til anskaffelseskost fratrukket verdi på eiendeler og gjeld. Objektive bevis for kredittap for individuelle utlån inklu- og klassifisering av resultateffekter følger prinsippene akkumulerte avskrivninger og nedskrivninger. derer blant annet: for den aktuelle eiendelen. Anskaffelseskost for varige driftsmidler er kjøpsprisen, Utsatt skattefordel er regnskapsført når det er sannsynlig inkludert avgifter/skatter og kostnader direkte knyttet at banken vil ha tilstrekkelige skattemessige overskudd PRESENTASJON AV RESULTATPOSTER KNYTTET til å sette anleggsmiddelet i stand for bruk. Utgifter i senere perioder til å nyttiggjøre skattefordelen. Banken TIL FINANSIELLE EIENDELER OG FORPLIKTELSER TIL påløpt etter at driftsmidlet er tatt i bruk, slik som regnskapsfører tidligere ikke regnskapsført utsatt skatte- • vesentlige finansielle problem hos debitor • betalingsmislighold eller andre vesentlige kontraktsbrudd Skatt selskapets funksjonelle valuta. Skattekostnad består av betalbar skatt og endring i VIRKELIG VERDI løpende vedlikehold, resultatføres, mens øvrige utgifter fordel i den grad det har blitt sannsynlig at banken kan betaling av termin, avtalte endringer i rentesatsen Realiserte gevinster/(tap) samt endringer i estimerte verdier som forventes å gi fremtidige økonomiske fordeler blir benytte seg av den utsatte skattefordelen. Likeledes vil eller i andre avtalevilkår som følge av finansielle på finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet, balanseført. Det er benyttet lineære avskrivninger for å banken redusere utsatt skattefordel i den grad banken problemer hos debitor – inkludert utbytte, medtas i regnskapet under ”Netto allokere kostpris, fratrukket eventuell restverdi, over ikke lenger anser det som sannsynlig at det kan nyttig- gevinst/(tap) på finansielle instrumenter” i den perioden driftsmidlenes brukstid. gjøre seg av den utsatte skattefordelen. • innvilget utsettelse med betaling eller ny kreditt til • det ansees som sannsynlig at debitor vil inngå gjeldsforhandling, annen finansiell restrukturering eller at de oppstår. Verdiendringer på finansielle instrumenter debitors bo blir tatt under konkursbehandling klassifisert som tilgjengelig for salg føres mot andre inn- Leieavtaler Utsatt skatt og utsatt skattefordel er målt basert på for- Utlån som ikke har vært gjenstand for individuelle vur- tekter og kostnader. Når finansielle instrumenter klassifi- En leieavtale klassifiseres som finansiell leieavtale der- ventet fremtidige skattesatser og skatteregler som gjel- deringer for kredittap, vurderes samlet i grupper. Utlån sert som tilgjengelig for salg selges eller nedskrives, som den i det vesentlige overfører risiko og avkastning der på balansedagen eller som med overveiende sann- som er vurdert individuelt, men hvor nedskrivning ikke føres samlet verdiregulering som er ført mot andre inn- forbundet med eierskap. Øvrige leieavtaler klassifiseres synlighet ventes vedtatt, og som antas å skulle benyttes er foretatt, blir også vurdert i grupper. Gruppene er tekter og kostnader over resultatet som gevinst/(tap) fra som operasjonelle leieavtaler. når den utsatte skattefordelen realiseres eller når den definert som utlån med like risiko- og verdiegenskaper investeringer i finansielle instrumenter. Utbytte på aksjer basert på inndeling av kundene etter hovednæringer klassifisert som tilgjengelig for salg føres over resultatet Klepp Sparebank leier lokaler til en avdeling, og dette er samt risikoklasse. når bankens rett til utbytte er fastslått. klassifisert som en operasjonell leieavtale. Leiebetalinger Betalbar skatt og utsatt skatt er regnskapsført direkte kostnadsføres lineært over løpetiden da dette gir best mot egenkapitalen i den grad skattepostene relaterer Grupper av utlån nedskrives for kredittap dersom det SIKRINGSBOKFØRING utrykk for hvordan bankens bruk av eiendelen fordeler seg til egenkapitaltransaksjoner. Skattesats for alminnelig foreligger objektive bevis som: Klepp Sparebank benytter ikke sikringsbokføring. I stedet seg over tid. inntekt i Norge ble med virkning fra 01.01.14 endret fra • det skjer vesentlige markedsendringer i en risikoklasse er alle sikringsforretninger og sikrede poster klassifisert som finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultat. der banken har grupper av utlån • det skjer vesentlige endringer i rammebetingelsene utsatte skatten skal gjøres opp. 28 % til 27 %. Eiendeler holdt for salg Eiendeler og grupper av eiendeler og gjeld er klassifi- Pensjonsforpliktelser som utvilsomt får praktiske konsekvenser for en gruppe MOTREGNING sert som holdt for salg hvis deres balanseførte verdi vil Pensjonsforpliktelser beregnes i samsvar med IAS 19. av lånekunder Finansielle eiendeler og finansielle forpliktelser motregnes bli gjenvunnet gjennom en salgstransaksjon i stedet for Økonomiske parametere lagt til grunn for beregning og presenteres med et nettobeløp i balansen bare når via fortsatt bruk. Dette er ansett oppfylt bare når salg er av pensjonsforpliktelsen er oppdatert på balansedagen, banken har en juridisk håndhevbar rett til å motregne og svært sannsynlig og anleggsmidlet (eller grupper av herunder er diskonteringsrenten fastsatt basert på når banken har til hensikt å gjøre opp på nettogrunnlag. anleggsmidler og gjeld) er tilgjengelig for umiddelbart markedsrenter på balansedagen. Inntekter og kostnader motregnes ikke med mindre det salg i dets nåværende form. Anleggsmidler og grupper kreves eller tillates i henhold til IFRS. av anleggsmidler og gjeld klassifisert som holdt for Netto pensjonsforpliktelse beregnes og føres opp som • negative endringer i betalingshistorikk for låntakere i gruppen • nasjonale eller lokale økonomiske forhold som står i forbindelse med mislighold av utlånene i gruppen Dersom det foreligger objektive bevis for kredittap for salg, måles til den laveste verdien av tidligere balanse- langsiktig gjeld i regnskapet. Netto pensjonsforpliktelser enkeltutlån eller grupper av utlån, blir lånene nedskrevet Valuta ført verdi og virkelig verdi med fradrag for salgsutgifter. fremkommer som differansen mellom brutto pensjons- dersom balanseført verdi er høyere enn nåverdi av Transaksjoner i utenlandsk valuta omregnes til kursen Eventuelle nedskrivninger føres over resultatet på linjen forpliktelse som er nåverdien av antatte fremtidige estimerte fremtidige kontantstrømmer. på transaksjonstidspunktet. Pengeposter i utenlandsk for av- og nedskrivninger. pensjonsytelser, pensjonsmidler i forsikringsfond og 24 25 Noter Noter pensjonspremiefond. Videre er det i den balanseførte opptak og nedbetaling av ansvarlige lån og obligasjons- Kontantstrømmene estimeres over en periode som fast- OVERTATTE EIENDELER netto pensjonsforpliktelsen korrigert for avvik i estimater gjeld og egenkapital er definert som finansierings- settes individuelt for den aktuelle kunden, eller gruppe Overtatte eiendeler er eiendeler som overtas av banken og effekt av endrede forutsetninger. Estimat- og forut- aktiviteter. Likvider omfatter kontanter og fordringer på kunder dersom dette er likhetstrekk knyttet til kundene. i forbindelse med oppfølging av misligholdte eller ned- setningsavvik bokføres direkte mot egenkapitalen via Norges Bank. Banken avsetter for individuelle tap dersom det forelig- skrevne engasjementer. Ved overtagelsen verdsettes ger en objektiv informasjon på kredittap. Ved verdivurde- eiendelene til antatt realisasjonsverdi. Eventuelt avvik totalresultatet. Årets pensjonskostnad føres netto i resultatregnskapet under posten “Lønn og generelle NOTE 3 ANVENDELSE AV ESTIMATER OG ringen ved tapsavsetningen hefter det usikkerhet ved fra balanseført verdi av misligholdt eller nedskrevet administrasjonskostnader”. SKJØNNSMESSIGE VURDERINGER estimering av tidspunkt og beløp for fremtidige kontant- engasjement ved overtagelsen, klassifiseres som ned- Estimater og skjønnsmessige vurderinger vurderes løpende strømmer inkludert verdsettelse av sikkerhetsverdier. skrivning på utlån. Overtatte eiendeler balanseføres Avsatt utbytte og er basert på historisk erfaring og andre faktorer. For Avsatt utbytte blir bokført som egenkapital til forstander- regnskapsformål benytter banken estimater og antagelser Gruppevise nedskrivninger vurderes eierandelen etter prinsippene beskrevet skapet har gjort endelig vedtak om utbetaling. om fremtiden. Regnskapsestimatene kan avvike fra de opp- Ved hvert balansetidspunkt estimeres kredittap for i note 2 Regnskapsprinsipper. Ved endelig avhendelse etter sin art. Ved overtagelse av aksjer eller andeler nådde resultater, men de er basert på beste estimat på engasjementer som ikke er fanget opp av individuelle resultatføres avviket fra balanseført verdi ihht. eiendelenes Forpliktelser/Avsetninger tidspunkt for regnskapsavleggelsen. Estimatene og vurderinger. Engasjementer som er vurdert individuelt art i regnskapet. Avsetning til forpliktelse foretas i samsvar med IAS 37. antagelsene som har betydelig risiko for vesentlig å og hvor det ikke er foretatt individuell nedskrivning Krav til avsetning er at det eksisterer en forpliktelse påvirke balanseført verdi av eiendeler eller forpliktelser, inngår også i denne kategorien. Engasjementene inndeles Som følge av mislighold på lån har banken tiltrådt pant som følge av tidligere hendelse, og at det er sannsynlig- er behandlet nedenfor. Nedenfor gjennomgås de i kundegrupper hvor makroøkonomiske forhold i hoved- på et tomteområde. Eiendelen inngår ikke i bankens hetsovervekt for at forpliktelsen vil komme til oppgjør. mest vesentlige skjønnsmessige vurderingene, som sak antas å påvirke kundene likt. Forventet fremtidig kjernevirksomhet. Banken har inngått en avtale om salg Avsetninger beregnes som nåverdien av forventede bankens ledelse legger til grunn ved avleggelse av kontantstrøm estimeres på bakgrunn av forventet tap av tomteområdet. Denne er klassifisert som eiendel holdt utbetalinger for å innfri forpliktelsen. regnskapet. og estimat for konjunktursituasjonen for de respektive for salg. I tillegg har banken som følge av en konkurs kundegruppene. Forventet tap er basert på tapserfaring tiltrådt pant i et leilighetsprosjekt. Leilighetene er bokført Betingede forpliktelser og eiendeler NEDSKRIVNING PÅ UTLÅN OG GARANTIER innenfor kundegruppene. til forventet markedsverdi på overtakelsestidspunktet. Betingede forpliktelser er ikke regnskapsført i årsregn- Dersom objektive indikasjoner kan identifiseres, beregnes skapet. Det er opplyst om vesentlige betingede forplik- nedskrivning på utlån som forskjellen mellom regn- NEDSKRIVNING PÅ TILGJENGELIG telser. Det foretas avsetning for usikre forpliktelser der- skapsført verdi i balansen og forventede fremtidige kon- FOR SALG INSTRUMENTER som det er sannsynlighetsovervekt for at forpliktelsen tantstrømmer neddiskontert med lånets effektive rente. Banken vurderer at tilgjengelig for salg instrumenter har Det er foretatt en nedskrivningstest av leilighetsprosjektet. materialiserer seg og de økonomiske konsekvensene er Estimerte fremtidige kontantstrømmer baseres på et nedskrivningsbehov ved et vesentlig eller langvarig Vurderingen er gjort basert på estimat på fremtidige beregnet pålitelig. erfaringsmateriale og skjønn basert på faktiske forhold verdifall som gjør at instrumentets virkelige verdi er kontantstrømmer og diskonteringsrente. En fremtidig Leilighetene er klassifisert til eiendel holdt for salg. Se note 29. på balansedagen. Både makroøkonomiske forhold og lavere enn kostpris. Vurderingen av hva som er vesentlig endring i disse forutsetningene og estimatene kan føre Hendelser etter balansedagen spesifikke forhold knyttet til de utsatte engasjementene eller langvarig baserer seg på skjønn. For å utøve dette til fremtidige nedskrivninger. Ny informasjon etter balansedagen om selskapets vurderes. Det er knyttet betydelig usikkerhet til de skjønnet vurderes blant annet den normale volatiliteten finansielle stilling på balansedagen er tatt hensyn til i skjønnsmessige vurderingene som er lagt til grunn for til instrumentet. I tillegg kan en nedskrivning være rele- PENSJONSFORPLIKTELSER årsregnskapet. Hendelser etter balansedagen som ikke fremtidige kontantstrømmer, og derfor kan endelig vant når det er bevis for en forringelse av investerings- Netto pensjonsforpliktelser og årets pensjonskostnad påvirker selskapets finansielle stilling på balansedagen, utfall avvike fra den vurderingen som er gjort. Det vises objektets økonomiske tilstand, bransje eller sektorforhold, er basert på en rekke estimater herunder, avkastning men som vil påvirke selskapets finansielle stilling i til note 10 for oversikt over nedskrivning på utlån og endring i teknologi og operasjonelle eller finansielle på pensjonsmidlene, fremtidig rente- og inflasjonsnivå, fremtiden, er opplyst om dersom dette er vesentlig. garantier. kontantstrømmer. lønnsutvikling, utvikling i Folketrygdens grunnbeløp (G), Kontantstrømoppstilling Individuelle nedskrivninger VIRKELIG VERDI I IKKE AKTIVE MARKEDER Forutsetningene er fastsatt i samsvar med veiledning Kontantstrømoppstillingen er utarbeidet med utgangs- Banken gjennomgår hele bedriftsmarkedsporteføljen Virkelig verdi på finansielle instrumenter som ikke er om pensjonsforutsetninger fra Norsk Regnskapsstiftelse. punkt i brutto kontantstrømmer fra operasjonelle-, årlig, og store og spesielt risikable engasjementer gjen- notert i et aktivt marked, er verdsatt ved bruk av verd- Enhver endring i disse forutsetningene påvirker balanseført investerings-, og finansieringsaktiviteter. nomgås løpende. Lån til privatpersoner gjennomgås når settelsesteknikker. Verdsettelsesteknikker (for eksempel beløp for pensjonsforpliktelser og pensjonskostnadene. de er misligholdt eller dersom de har en særlig dårlig modeller) som er benyttet for å bestemme virkelig verdi Kontantstrømmer fra operasjonelle aktiviteter er definert betalingshistorikk. Ved estimering av nedskrivning på vurderes periodisk opp mot utvikling i verdi av lignende som løpende renter knyttet til utlåns- og innskudds- enkeltkunder vurderes både aktuell og forventet fremtidig instrumenter, og gjennomførte transaksjoner i samme virksomheten mot kunder, samt utbetalinger generert finansiell stilling, og for engasjementer i bedriftsmarkedet papir. Observerbare data benyttes i den grad det er fra omkostninger knyttet til den ordinære operasjonelle også markedssituasjonen for kunden, aktuell sektor og praktisk mulig, men på områder som kredittrisiko virksomheten. Investeringsaktiviteter er definert som markedsforhold generelt. Muligheten for rekapitalisering, volatilitet og korrelasjoner må det benyttes estimater. kontantstrømmer fra verdipapirtransaksjoner, – samt restrukturering og refinansiering vurderes også. Samlet Endring i forutsetningene om disse faktorene kan påvirke investeringer i driftsmidler og eiendommer. vurdering av disse forholdene legges til grunn for estimering virkelig verdi på finansielle instrumenter. Se note 23 for av fremtidig kontantstrøm. flere detaljer. utviklingen i antall uføretrygdede og levealder. Kontantstrømmer fra utlåns- og innskuddsvirksomheten, 26 27 Noter Noter NOTE 4 SEGMENTINFORMASJON NOTE 5 KAPITALSTYRING OG KAPITALDEKNING Segmentinformasjon rapporteres i henhold til IFRS 8. Basert på kriteriene i IFRS 8 har banken 2 rapporteringspliktige driftssegmenter, PM (privatmarked) og BM (næringslivsmarked). Disse representerer bankvirksomheten fordelt på to KAPITALSTYRING kundegrupper. Generell finansiell rådgivning inngår i disse segmentene, samt inntekter knyttet til disse kundegruppene. Banken har følgende målsettinger for kapitalstyringen: Øvrige virksomhet presenteres samlet, og er i hovedsak knyttet til fellestjenester og plasseringer. 1)Overholde eksterne krav til kapitaldekning fastsatt av regulerende myndigheter 2)Sikre bankens evne til å fortsette som en solid frittstående bank Regnskapsprinsipper som anvendes for utarbeidelse av segmentinformasjon er de samme som beskrevet i note 2. 3)Opprettholde en tilstrekkelig kapitalbase for å understøtte utviklingen av bankens virksomhet Fundingkostnader er fordelt i henhold til behovet for funding i henholdsvis PM og BM. 4)Opprettholde en tilstrekkelig kapitalbase til at denne bidrar til at prisen på bankens egen finansiering blir på et akseptabelt nivå Banken har kun virksomhet i Norge. Bankens øverste beslutningstaker er administrerende banksjef. Ved utgangen av 2014 er de regulatoriske kravene (inklusiv bevaringsbuffer og systemrisikobuffer) til ren kjernekapital 10 %, kjernekapital 11,5 % og kapitaldekning 13,5 %. Banken oppfyller disse kravene. 2014 Resultat Netto renteinntekter Netto provisjonsinntekter m.v. PM 47 008 33 286 BM 2013 Ufordelt 48 159 Totalt 95 167 7 173 40 459 PM 41 485 28 230 BM Ufordelt 46 601 Totalt 88 086 7 091 35 321 Utbytte og inntekter av verdipapirer 5 558 5 558 6 762 6 762 Netto verdiendringer på fin. instrument til virkelig verdi over resultatet 8 617 8 617 679 679 Andre driftsinntekter 1 651 Sum andre inntekter Ansvarlig kapital (beløp i 1000 kroner) 31.12.14 Sparebankens fond 346 125 318 123 Annen egenkapital 107 650 107 650 Overkursfond Utjevningsfond Egenkapitalbeviskapital Sum egenkapital 33 286 7 173 15 826 1 651 56 285 2 588 28 230 7 091 10 029 2 588 45 350 Fond for urealiserte gevinster Utbytte Fradrag for eiendeler til virkelig verdi Lønn-/personalkostnader 24 726 12 316 37 042 24 213 10 704 34 917 Administrasjonskostnader 14 495 7 996 22 492 13 826 7 548 21 374 Andre driftskostnader inkl. avskrivninger 6 624 3 300 8 520 18 444 6 352 3 038 3 861 13 251 45 845 23 612 8 520 77 978 44 391 21 291 3 861 69 542 Sum driftskostnader 31.12.13 5 058 5 058 49 513 36 382 28 328 18 494 536 674 485 706 -45 030 -31 507 -3 983 -3 875 -776 -Ansvarlig kapital i annen finansinstitusjon -100 108 Overgangsregler for ikke vesentlige eiendeler -35 017 80 087 Sum ren kjernekapital Fondsobligasjoner Overgangsregler for ikke vesentlige eiendeler 466 864 415 307 99 460 149 224 -40 043 -Immaterielle eiendeler/utsatt skattefordel Driftsresultat før tap og nedskrivninger Nedskrivninger og tap på utlån Driftsresultat etter tap og nedskrivninger 34 449 31 719 1 744 556 7 306 73 474 25 325 32 401 2 301 1 230 4 686 6 168 63 894 5 916 -1 Sum kjernekapital 526 280 564 531 Ansvarlig lånekapital 29 661 29 634 Øvre tilleggskapital 16 211 15 873 -Ansvarlig kapital i annen finansinstitusjon 32 704 31 163 7 306 71 173 24 095 27 715 6 168 57 978 -35 017 Overgangsregler for ikke vesentlige eiendeler -40 043 Sum tilleggskapital 5 829 10 489 532 109 575 020 Balanse Brutto utlån til kunder Netto ansvarlig kapital 3 410 701 1 746 559 5 157 260 3 177 004 1 877 993 5 054 997 Individuelle nedskrivninger 4 090 16 404 20 494 4 520 16 421 20 942 Risikovektet kapital Gruppevise nedskrivninger 5 116 5 583 10 700 4 448 6 148 10 596 Kredittrisiko - standardmetode 3 401 495 1 724 571 5 126 067 3 168 036 1 855 424 5 023 460 Operasjonell risiko 1 060 423 1 060 423 Cva-tillegg 1 060 423 6 083 883 Utlån til kunder Øvrige eiendeler Sum eiendeler 3 401 495 1 724 571 Innskudd fra kunder 2 320 190 1 142 294 Øvrig gjeld og egenkapital Sum gjeld og egenkapital 2 320 190 1 142 294 1 074 115 1 074 115 1 074 115 6 200 182 3 168 036 1 855 424 3 462 484 2 164 723 1 178 670 2 737 697 2 737 697 2 737 697 6 200 182 2 164 723 1 178 670 3 343 393 2 740 490 2 740 490 2 740 490 6 083 883 31.12.14 31.12.13 3 402 666 3 535 473 219 216 203 119 4 717 Fradrag Sum beregningsgrunnlag -100 108 -80 630 3 526 491 3 657 962 Kapitaldekning 15,1 % 15,7 % Kjernekapitaldekning 14,9 % 15,4 % Ren kjernekapital 13,2 % 11,4 % Banken utarbeider årlig et ICAAP-dokument som gir en nærmere presisering av kapitalbehovet. Tilleggsinformasjon om bankens ansvarlige kapital og risikoprofil er offentliggjort på bankens hjemmesider – Pilar III dokument. 28 29 Noter Noter FORPLIKTELSE OM TILFØRSEL AV KAPITAL I EIKA Administrerende banksjef har ansvaret for bankens sam- KREDITTRISIKO BOLIGKREDITT (EBK) lede risikostyring. Alle beslutninger knyttet til risiko og NOTE 7 KREDITTRISIKO Klepp Sparebank er en av eierbankene i EBK. Alle eier- risikostyring fattes normalt sett av administrerende bank- bankene har en forpliktelse om tilførsel av kapital i EBK, sjef i samråd med øvrige medlemmer i bankens ledelse. Kredittrisiko oppstår i hovedsak i bankens utlånsportefølje, men også knyttet til bankens beholdning av obligasjoner. i den grad det er nødvendig for å opprettholde selskapets Risk Manager har ansvar for utvikling av modeller og Bankens maksimale eksponering for kredittrisiko fremgår av tabellen under. kapitalmål. Kapitalmål kan endres etter anbefaling eller rammeverk for styring og kontroll i Klepp Sparebank. pålegg fra Finanstilsynet. 31.12.14 Alle ledere i Klepp Sparebank har ansvar for å styre risiko Eierbankenes ansvar for tilførsel av kapital er proratarisk, og sikre god intern kontroll innenfor eget område i tråd Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner og fordeles i henhold til den enkelte eierbanks andel av med bankens vedtatte risikoprofil. Utlån til kunder EBK sin utlånsportefølje på emisjonstidspunktet. Den 210 100 235 111 5 126 067 5 023 460 Finansielle derivater enkelte eierbanks forpliktelse kan økes inntil to ganger KREDITTRISIKO deres opprinnelige pro rata-andel dersom det er eierbanker Kredittrisiko er risikoen for at motparten vil påføre banken som misligholder forpliktelsene om innbetaling av kapital. et tap ved ikke å gjøre opp bankens tilgodehavende. Sum tilført kapital i EBK er med i ren kjernekapital i annen Kreditteksponering er primært knyttet til utestående lån finansinstitusjon. Klepp Sparebank har totalt ren kjerne- og gjeldspapirer. Det er også kredittrisiko knyttet til avlagte kapital i annen finansinstitusjon som overstiger 10 % av garantier og lånetilsagn. Se note 7-10 for en vurdering av bankens egen rene kjernekapital før fradrag for ren kredittrisiko. kjernekapital i annen finansinstitusjon. Se note 25. MARKEDSRISIKO NOTE 6 RISIKOSTYRING 31.12.13 Eiendeler Sertifikater og obligasjoner Aksjer og fondsandeler Andre eiendeler - 23 519 956 487 432 13 233 11 654 16 510 18 429 5 885 865 5 776 108 Betingede forpliktelser 382 205 404 537 Ubenyttede trekkfasiliteter og lånetilsagn 612 825 650 702 Sum eiendeler Forpliktelser Andre engasjement Banken er eksponert for markedsrisiko, som er risikoen Sum finansielle garantistillelser for at virkelig verdi av fremtidige kontantstrømmer Total kredittrisikoeksponering 995 030 1 055 239 6 880 896 6 831 347 2014 2013 5 126 067 5 023 460 knyttet til finansielle instrumenter vil endres på grunn RISIKOSTYRING av endringer i markedspriser. Markedsrisiko er knyttet Bankens maksimale eksponering for kredittrisiko på låneengasjement Bankens forretningsaktiviteter medfører at virksomheten til åpne posisjoner i rente-, valuta- og aksjeprodukter Bokført verdi utlån (netto etter tapsavsetninger) er eksponert for en rekke finansielle risikoer. Bankens som er eksponert mot endrede markedspriser og endringer Garantier 382 205 404 537 målsetting er å oppnå en balanse mellom avkastning og i volatiliteten til priser som rentesatser, kredittspreads, Ubenyttede trekkfasiliteter og lånetilsagn 612 825 650 702 risiko, og å minimalisere potensielle negative virkninger valutakurser og aksjepriser. Se note 12-15 for en vurdering på bankens finansielle resultater. Maksimal eksponering for kredittrisiko 6 121 097 6 078 699 av markedsrisiko. Bankens finansielle risikostyring er etablert for å identifisere LIKVIDITETSRISIKO og analysere disse risikoene, å etablere passende risi- 769 918 839 172 Likviditetsrisiko er risikoen for at banken ikke er i stand korammer og -kontroller, og å overvåke overholdelsen til å innfri sine forpliktelser ved forfall, samt risikoen for gjennom bruk av pålitelige og oppdaterte informasjons- at banken ikke klarer å møte sine likviditetsforpliktelser systemer. Banken vurderer jevnlig de etablerte retnings- uten at kostnaden øker vesentlig. Ut fra et bredere per- Utlån og fordring på kunde linjene for risikostyring og etablerte systemer for å sikre spektiv inneholder likviditetsrisiko også risiko for at at endringer i produkter og markeder blir reflektert banken ikke er i stand til å finansiere økninger i eiende- i risikorammene. ler etter hvert som refinansieringsbehovet øker. Se note Kasse- /drifts- og brukskreditter 150 288 212 064 Nedbetalingslån Byggelån 4 237 055 4 003 762 Sum utlån før individuelle nedskrivninger og gruppevise nedskrivninger 5 157 260 5 054 997 Individuelle nedskrivninger på utlån, kreditter og garantier -20 494 -20 942 Gruppevise nedskrivninger -10 700 -10 596 5 126 067 5 023 460 Sum netto utlån og fordringer på kunder 11 for en vurdering av likviditetsrisiko. Det gjennomføres kvartalsvis risikorapportering som gir en samlet oversikt over eksponering i forhold til etablerte OPERASJONELL RISIKO rammer, slik at ledelsen og styret kan påse at risiko er i Risikoen for tap som følge av svakheter eller feil ved tråd med risikovilje. prosesser og systemer, feil begått av ansatte eller eksterne hendelser. Ansvaret for bankens risikostyring og kontroll er delt EIKA BOLIGKREDITT Banken har inngått en distribusjonsavtale med selskapet og opptrer som agent. Klepp Sparebank har ved utgangen av året en portefølje på 1 744,3 mill. Totalt garantiansvar er på 164,8 mill. Dette garantiansvaret er tatt inn i sum garantiansvar i tabellen over. Klepp Sparebank har i henhold til avtale med Eika Boligkreditt forpliktet seg til å ha følgende garantiforpliktelser: Saksgaranti for hele lånebeløpet fra bankens anmodning om utbetaling til rettsvern mellom bankens styre, ledelsen og operative enheter. FORRETNINGSRISIKO er oppnådd. Tapsgaranti for lånebeløp ut over 50 % av boligens forsvarlige verdigrunnlag, dog minimum Styret vedtar bankens mål og rammestruktur innenfor Forretningsrisiko er risiko for tap på grunn av endringer i kr 25.000,- pr. lån. Delta i en garantiramme på 1,00 % av bankens låneportefølje i Eika Boligkreditt alle risikoområder, herunder retningslinjer for bankens eksterne forhold som markedssituasjon eller myndighetenes risikostyring. reguleringer. Risikoen inkluderer også omdømmerisiko. 30 31 Noter Noter MÅLING AV KREDITTRISIKO FOR UTLÅNSPORTEFØLJEN NOTE 8 ENGASJEMENTER FORDELT PÅ KUNDEGRUPPER OG GEOGRAFI Kredittrisiko oppstår som følge av at bankens kunder ikke har evne eller vilje til å oppfylle sine forpliktelser overfor banken. Hvert næringsengasjement blir vurdert ut fra kundens økonomiske situasjon og sikkerhetsmessige dekning. Banken benytter sikkerheter for å redusere risiko. Risikoklassifisering skal vise bankens risiko gjennom inndeling av kunder i risikoklasser. Fordelt etter sektor/næring 2014 Personmarked Offentlig forvaltning Kundene klassifiseres i 25 risikogrupper hvor AA er best og EE er dårligst. Den første bokstaven klassifiserer kundens Primærnæring økonomi, mens den andre klassifiserer kundens sikkerhet. AA-CB representerer lav risiko, CC-DD representerer normal Produksjonsbedrifter risiko. DE, ED og EE er engasjement med høy risiko. Alle aksjeselskaper og øvrige næringskunder med engasjement Bygg/anlegg over kr 500 000,- risikoklassifiseres minst 1 gang pr. år. Handel/hotell/restaurant Finans/eiendom Utlån Garantier Ubenyttede kreditter Total eksponering 3 410 701 108 109 416 341 3 935 151 - - 1 000 1 000 817 614 53 432 108 134 979 180 41 979 5 220 11 343 58 542 152 702 8 499 17 911 179 112 50 182 12 901 20 477 83 560 581 276 22 859 23 260 627 395 Ved vurdering av næringsengasjement vurderes følgende: Tjenesteytende næringer 66 963 993 6 901 74 857 Økonomi 50 % Transport/kommunikasjon 35 843 5 441 7 457 48 741 Sikkerhet 50 % Sum 5 157 260 382 205 612 825 6 152 291 Utlån Garantier Ubenyttede kreditter Total eksponering 3 177 004 115 901 438 022 3 730 927 Kredittforetak/andre finansielle foretak 164 752 164 752 Ved vurdering av økonomi tas det hensyn til følgende nøkkeltall: Rentabilitet 50 % 2013 Soliditet 50 % Personmarked Offentlig forvaltning Ved vurdering av sikkerhet legges sikkerhetsobjektets forventede realisasjonsverdi til grunn. Primærnæring Engasjement med høy risiko og dårlig klassifisering skal normalt ha en høyere pris enn engasjement med lav risiko Bygg/anlegg og god risikoklassifikasjon. Handel/hotell/restaurant - Produksjonsbedrifter som AA-CB samt personkunder med engasjement innenfor 80 % av beroende sikkerheter. Normal risiko er næringslivskunder klassifisert som CC-DD og personkunder med engasjement som ligger over 80 % av beroende sikkerheter. Høy risiko er næringskunder som har en dårlig klassifikasjon for økonomi og en sikkerhetsdekning 1 000 1 008 355 830 520 52 810 125 025 54 282 6 267 12 802 73 351 195 544 7 952 15 854 219 349 63 551 19 657 23 910 107 117 640 615 19 113 14 502 674 230 Tjenesteytende næringer 54 506 257 14 318 69 081 Transport/kommunikasjon 38 976 5 153 5 270 Finans/eiendom I nedenstående tabell har vi tatt utgangspunkt i akkumulerte risikoklasser. Lav risiko er næringslivskunder klassifisert 1 000 Kredittforetak/andre finansielle foretak 177 426 Sum 49 399 177 426 5 054 997 404 537 650 702 6 110 236 Utlån Garantier Ubenyttede kreditter Total eksponering 4 972 496 217 078 595 956 5 785 530 på under 75 % (D eller E) samt personkunder med spesifiserte tapsavsetninger. Engasjement innenfor lav risiko er økt med 2,0 % til 82 %. Engasjement innenfor normal risiko er redusert med Fordelt etter geografi 1,9 % og utgjør 17,5 %. Engasjement innenfor høy risiko utgjør 0,5 % av brutto lån. Hovedtyngden av porteføljen på 2014 privat er sikret med pant i fast eiendom. Rogaland Møre og Romsdal 56 048 Person- og landbrukskunder utgjør hhv. 66 % og 16 % av bankens låneengasjement. Av de øvrige 18 % av bankens Vest-Agder 28 064 300 låneengasjement utgjør finans/eiendom 11 % og øvrige næringsengasjementer 7 %. Oslo 39 602 164 752 Hordaland 19 310 5 721 548 6 268 Utlandet Resten av Norge Utlån og garantier fordelt etter risikogrupper Brutto utlån Lav risiko Normal risiko Høy risiko Totalt Garantier Trekkfasiliteter Ind. nedskrevet 2014 2013 2014 2013 2014 2013 4 230 531 4 045 193 336 296 368 499 538 257 561 556 2014 900 752 978 836 45 826 35 955 74 532 88 925 25 977 30 968 83 83 36 221 20 494 20 942 5 157 260 5 054 997 382 205 404 537 612 825 650 702 20 494 20 942 59 278 7 402 35 766 379 204 733 1 357 20 667 36 020 75 3 953 40 049 Sum 5 157 260 382 205 612 825 6 152 291 2013 Utlån Garantier Ubenyttede kreditter Total eksponering 4 877 381 223 599 630 322 5 731 301 1 190 47 200 2013 Rogaland Møre og Romsdal 46 010 Vest-Agder 29 310 837 7 029 37 175 Oslo 39 150 177 426 440 217 016 Hordaland 21 467 1 968 23 435 Utlandet 5 591 Resten av Norge Sum 32 3 230 33 2 545 8 135 36 089 2 675 7 210 45 973 5 054 997 404 537 650 702 6 110 236 Noter Noter NOTE 9 NEDSKREVNE ENGASJEMENTER FORDELT PÅ KUNDEGRUPPE Brutto nedskrevne engasjementer NOTE 10 NEDSKRIVNINGER OG TAP PÅ UTLÅN Individuelle nedskrivninger Tap og nedskrivninger på utlån og garantier Netto nedskrevne engasjementer 2013 20 942 65 256 2 388 53 806 Endringer i individuelle nedskrivninger Nedskrivninger pr. kundegruppe 2014 2013 2014 2013 2014 2013 Personmarked 6 316 6 692 4 090 4 520 2 226 2 171 Offentlig forvaltning Individuelle tapsavsetninger 01.01. - Periodens konstaterte tap, med tidligere foretatt individuelle nedskrivninger + Økte individuelle nedskrivninger i perioden Primærnæring 3 944 + Nye individuelle nedskrivninger i perioden Produksjonsbedrifter Bygg/anlegg 2014 1 940 5 851 20 494 20 942 10 596 10 421 104 175 10 700 10 596 2014 2013 -448 -44 314 - Tilbakeføring av individuelle nedskrivninger i perioden 506 311 195 - 303 Sum individuelle nedskrivninger til dekning av tap på utlån 31.12. Handel/hotell/restaurant Finans/eiendom Transport/privat tjenesteyting 17 638 16 469 13 964 13 765 3 673 2 704 2 179 3 648 2 128 2 656 51 992 Kredittforetak/andre finansielle foretak Sum 26 809 20 494 20 942 6 145 2014 2013 2012 2011 2010 Sum misligholdte lån før nedskrivninger 22 647 32 612 77 285 44 870 52 934 Individuelle nedskrivninger 11 553 13 421 52 706 16 021 9 736 Sum misligholdte lån etter nedskrivninger 11 094 19 191 24 580 28 849 43 198 Øvrige tapsutsatte lån før nedskrivninger 13 520 11 164 27 324 94 371 110 644 Individuelle nedskrivninger 8 941 7 521 12 550 50 023 46 864 Øvrige tapsutsatte lån etter nedskrivninger 4 579 3 643 14 774 44 348 63 780 2014 2013 2012 3–6 måneder 5 938 1 561 30 6–12 måneder 4 356 16 742 2 503 800 888 22 047 11 094 19 191 24 580 Aldersfordeling på misligholdte e ngasjement, netto etter nedskrivning over 1 år Sum Gruppenedskrivninger 01.01. + Periodens endringer av gruppenedskrivninger på utlån 26 639 Misligholdte lån og tapsutsatte lån Gruppenedskrivninger på utlån 34 5 868 Sum gruppenedskrivninger til dekning av tap på utlån 31.12. Periodens tapskostnader Periodens endringer i individuelle nedskrivninger 104 175 + Periodens konstaterte tap med tidligere års individuelle nedskrivninger + Periodens endringer i gruppenedskrivninger 2 200 50 018 + Periodens konstaterte tap uten tidligere års individuelle nedskrivninger 598 163 - Periodens inngang på tidligere perioders konstaterte tap 153 126 2 301 5 916 1 123 640 Periodens tapskostnader (- inngått) Resultatførte renter på utlån der det er foretatt nedskrivning for tap Resultatførte renter 35 Noter Noter LIKVIDITETSRISIKO MARKEDSRISIKO NOTE 11 LIKVIDITETSRISIKO NOTE 12 RENTERISIKO Likviditetsrisiko kan forenklet sies å være risikoen for at banken ikke kan gjøre opp for sine forpliktelser rettidig. Et sentralt mål er også utviklingen i bankens innskuddsdekning som forteller noe om bankens grad av avhengighet til pengemarkedet. Tidspunkt frem til avtalt/sannsynlig endring av rentebetingelser Post i balansen pr. 31.12.14 Kontanter og fordringer på sentralbanken Restløpetid for hovedposter pr. 31.12.14 Post i balansen Sum Inntil 1 mnd. Kontanter og fordringer på sentralbanken 67 135 58 818 – herav i utenlandsk valuta Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 1–3 mnd. 3 mnd. –1 år 1–5 år Over 5 år 8 317 Obligasjoner, sertifikater, aksjer 210 100 205 600 5 126 067 20 550 30 540 1 125 715 774 849 3 174 413 Obligasjoner, sertifikater, aksjer 713 336 6 504 27 007 87 822 388 444 10 179 Øvrige eiendeler med restløpetid 15 139 14 365 774 Øvrige eiendeler uten restløpetid 68 406 Sum eiendelsposter Gjeld til kredittinstitusjoner 6 200 182 4 500 305 837 58 321 1 213 537 3 184 592 Innskudd fra og gjeld til kunder 3 465 084 3 072 086 206 810 181 711 Verdipapirgjeld 1 961 538 1 041 310 300 155 773 60 992 25 016 2 573 21 780 1 523 5 482 156 654 5 798 949 Netto likviditetseksponering i balansen 101 932 4 477 11 623 521 440 416 986 1 746 004 16 100 796 551 -578 212 3 168 492 -11 525 -15 039 -39 775 -122 431 -43 372 Uten renteendr. 8 317 1 386 210 100 205 600 5 157 260 11 555 4 940 395 4 500 713 336 130 738 389 218 34 185 126 745 44 380 193 380 83 545 -31 194 - herav i utlandsk valuta 6 200 182 406 711 5 329 613 34 185 126 745 44 380 258 548 1 386 150 166 100 166 50 000 Innskudd fra kunder 3 462 484 3 076 563 206 557 Verdipapirgjeld 1 850 615 620 823 1 229 793 Egenkapital -463 120 Over 5 år -31 194 Ansvarlig lånekapital 149 649 3 098 418 1-5 år - nedskrivninger på utlån Øvrig gjeld uten renteendring 1 494 424 -2 792 581 58 818 3 mnd. –1 år 83 545 Gjeld til kredittinstitusjoner 52 240 67 135 1–3 mnd. 270 102 1 386 234 Sum gjeld 1 167 793 Inntil 1 mnd. Øvrige eiendeler uten renteendring Sum eiendelsposter 275 Ansvarlig lånekapital 193 380 68 406 154 680 Øvrig gjeld med restløpetid - herav i utenlandsk valuta Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til kunder 1 386 Utlån til og fordringer på kunder – herav i utenlandsk valuta Uten løpetid Sum Sum gjeld og EK 270 102 179 365 71 121 71 121 129 121 129 121 536 674 6 200 182 536 674 3 797 552 1 615 471 179 365 0 0 607 794 -3 390 841 3 714 142 -145 180 126 745 44 380 -349 246 Sum Inntil 1 mnd. 1–3 mnd. 3 mnd. –1 år 1-5 år Over 5 år Uten renteendr. 63 874 53 788 10 086 230 611 4 500 Netto renteeksponering i balansen Finansielle derivater Utstrømmer Post i balansen pr. 31.12.13 Restløpetid for hovedposter pr. 31.12.13 Post i balansen Sum Inntil 1 mnd. Kontanter og fordringer på sentralbanken 63 874 53 788 - herav i utenlandsk valuta Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kunder 5 023 460 81 942 Obligasjoner, sertifikater, aksjer 654 774 Sum eiendelsposter - herav i utenlandsk valuta Gjeld til kredittinstitusjoner 10 086 18 114 4 500 31 393 1 209 935 791 205 2 908 985 10 008 67 633 399 749 10 042 17 675 439 384 016 41 840 88 550 6 083 883 Innskudd fra og gjeld til kunder 3 346 886 2 933 091 198 275 210 847 1 927 431 1 335 6 488 332 264 46 368 19 332 2 919 027 104 811 265 977 156 335 4 673 3 636 20 138 57 166 161 601 3 262 2 953 898 210 541 725 226 1 905 281 7 936 -2 569 882 -168 701 552 342 -709 826 2 911 091 -14 050 -35 048 -169 928 -47 576 235 111 5 054 997 4 107 4 803 572 654 774 166 834 320 598 Øvrige eiendeler uten renteendring 106 665 - nedskrivninger på utlån - herav i utenlandsk valuta 166 548 48 993 167 341 -31 537 6 083 883 -31 537 455 340 5 124 170 31 777 166 548 48 993 257 055 1 467 250 019 200 019 50 000 3 343 393 2 937 741 197 731 Verdipapirgjeld 1 773 101 598 068 1 175 033 207 921 52 806 Ansvarlig lånekapital 178 857 Egenkapital 485 706 Netto renteeksponering i balansen 31 777 106 665 Innskudd fra kunder Sum gjeld og EK 265 977 1 467 Obligasjoner, sertifikater, aksjer Øvrig gjeld uten renteendring 1 587 344 1 902 220 668 5 802 882 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Gjeld til kredittinstitusjoner Verdipapirgjeld Netto likviditetseksponering i balansen 1 195 454 1 467 240 Sum gjeld 167 341 88 550 1 277 568 141 Ansvarlig lånekapital - herav i utenlandsk valuta Sum eiendelsposter 261 527 Øvrig gjeld med restløpetid Over 5 år Kontanter og fordringer på sentralbanken Utlån til kunder 230 611 Øvrige eiendeler uten restløpetid 1–5 år Uten løpetid 1 467 235 111 Øvrige eiendeler med restløpetid 1–3 mnd. 3 mnd. –1 år 6 083 883 52 806 178 858 485 706 3 735 828 1 601 622 207 921 0 0 538 512 -3 280 488 3 522 548 -176 144 166 548 48 993 -281 457 Finansielle derivater Utstrømmer Renterisiko er et resultat av at rentebindingstiden for bankens aktiva- og passivaside ikke er sammenfallende. Banken vil da ikke kunne gjennomføre renteendringer parallelt for alle balanseposter. Total renterisiko blir hvert Kreditter og byggelån er medtatt under intervallet 3 mnd. til 1 år. kvartal rapportert til styret. Banken har gjennom året ligget innenfor de rammer styret har vedtatt. Innskuddsdekningen var ved utgangen av året 67,1 % mot 66,1 % ved samme tid i fjor. Totale innlån fra markedet pr. utgangen av 2014 var 1 848,5 millioner. Se note 32. I tillegg har banken 200 millioner i kredittramme hos oppgjørsbanken DNB. Banken har i liten grad benyttet denne rammen i 2014. Største trekk var 34,7 mill. i en dag. I tillegg har banken pr. 31.12.14 ledig ramme i Norges Bank på 240 millioner. Likviditetsindikator 1 og 2 er henholdsvis 106 og 114. Likviditetssituasjonen karakteriseres som tilfredsstillende for banken. 36 37 Noter Noter SENSITIVITETSANALYSE NOTE 17 ANDRE DRIFTSINNTEKTER Bankens netto resultateffekt ved en parallellforskyvning av rentekurven med ett prosentpoeng, gir en total risiko på 2014 5,0 millioner pr. 31.12.2014. I dette beløpet utgjør endring i sertifikat- og obligasjonsporteføljen 0,7 millioner. Inntekter av eierinteresser i tilknyttet selskap 2013 -39 296 Sertifikater og obligasjoner klassifiseres som finansielle eiendeler. Porteføljen måles løpende og rapporteres til virkelig Utbytte 5 598 6 466 verdi. Dermed vil en endring av markedsverdien på denne porteføljen gi en umiddelbar effekt i regnskapet. I beregning Utbytte og resultat investeringer etter egenkapitalmetoden 5 558 6 762 av banken sin renterisiko har vi tatt hensyn til sikringsforretninger. Total renterisiko var 5,0 millioner ved forrige årsskifte. Forsikring Kredittformidling NOTE 13 VALUTARISIKO Verdipapiromsetning og -forvaltning Banken har kun en mindre kontantbeholdning på 1,4 millioner i forbindelse med kjøp og salg av reisevaluta, har ellers ingen aktiva- eller passivaposter i utenlandsk valutaer pr. 31.12. Imidlertid har banken en indirekte valutarisiko i form av garanti for valutalån formidlet til annen kredittinstitusjon. Banken vil på disse garantiene imidlertid kun ha en valutarisiko dersom kunde skulle misligholde lånet. Banken vurderer derfor valutarisikoen som lav. Gebyr fra betalingsformidling/interbankgebyr Garantiprovisjon Andre provisjoner og gebyrer Provisjonsinntekter mv. Gebyr betalingsformidling/BBS/EFTPOS NOTE 14 KURSRISIKO Kursrisiko på verdipapirer er risikoen for tap som oppstår ved endringer i verdien på obligasjoner, sertifikater og egenkapitalpapirer som banken har investert i. Banken har etablerte rammer for investeringer. Investeringer utover 6 477 6 098 17 492 13 671 1 982 1 607 14 886 13 824 3 712 3 925 239 190 44 789 39 315 3 313 2 915 Gebyr betalingsformidling/interbankgebyr debet 668 681 Andre provisjoner og gebyrer 349 398 3 994 rammen skal godkjennes av bankens styre. Provisjonskostnader mv. 4 330 Netto verdiendring på valuta og finansielle derivater -2 782 4 208 NOTE 15 FINANSIELLE DERIVATER Netto verdiendring på utlån til virkelig verdi 6 199 -5 068 Bankens utlån og finansiering er i all hovedsak i flytende rente. Dette medfører begrenset eksponering mot Netto verdiendring på sertifikater og obligasjoner -1 122 -862 endringer i markedsrente. Se note 26. For engasjementer inngått i fast rente anvender banken finansielle Netto verdiendring på aksjer til virkelig verdi over resultatet 6 321 2 401 derivater til å balansere bankens renterisiko. Netto verdiendringer på finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultat 8 617 679 Driftsinntekter faste eiendommer 1 651 2 588 1 651 2 588 56 285 45 350 Valuta- og renterelaterte instrumenter benyttes for å minimere valuta- og renterisiko på bankens utlån til kunder Salgsgevinster og øvrige driftsinntekter og innlån fra kapitalmarkedet. Innlån og utlån som sikres med rentederivater blir ved førstegangsinnregning øre- Andre driftsinntekter merket i kategori virkelig verdi over resultatet. Banken har ikke valutaderivater. Sum andre driftsinntekter RESULTATREGNSKAP NOTE 18 PERSONAL- OG ADMINISTRASJONSKOSTNADER NOTE 16 NETTO RENTEINNTEKTER 2014 Vurdert til virkelig verdi Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder 7 992 Renter av nedskrevne engasjementer Lønnskostnader 2013 Vurdert til amortisert kost Totalt 4 436 4 436 220 303 228 295 1 123 1 123 Vurdert til virkelig verdi 8 942 2014 2013 28 417 27 147 4 092 3 952 Pensjonskostnader 3 479 2 854 Andre ytelser 1 054 963 Administrasjonskostnader 22 492 21 375 Sum 59 534 56 291 2014 2013 Lønninger Vurdert til amortisert kost Totalt 3 653 3 653 Arbeidsgiveravgift 219 738 228 680 640 640 Gjennomsnittlig antall årsverk var i 2014 45. Tilsvarende tall for 2013 var 46. Renter og lignende inntekter av sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer 13 414 Sum renteinntekter 21 406 13 414 11 735 225 862 247 268 20 677 5 624 Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder 76 398 Renter og lignende kostnader på utstedte verdipapirer 57 021 57 021 60 645 60 645 Renter og lignende kostnader på ansvarlig lånekapital 9 727 9 727 10 389 10 389 Renter og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner Avgift Bankenes Sikringsfond Sum rentekostnader 11 735 224 032 244 708 5 624 6 294 6 294 76 398 76 049 76 049 3 331 3 331 3 245 3 245 152 102 152 102 156 622 156 622 73 760 95 167 67 410 88 086 NOTE 19 ANDRE DRIFTSKOSTNADER Kostnader revisjon 552 561 Kostnader leide lokaler 738 690 Kontingenter 3 295 2 794 Driftskostnader faste eiendommer 1 176 1 076 Fusjonskostnader 4 837 - Andre kostnader Netto renteinntekter 21 406 20 677 Sum andre driftskostnader Av fusjonskostnadene utgjør revisorhonorar til Deloitte AS 0,4 mill. inkl. mva. 38 39 6 028 6 204 16 626 11 325 Noter Noter Lovpålagt revisjon Andre revisjonsrelaterte tjenester Annet Sum Utsatt skattefordel 31.12 2014 2013 416 400 Driftsmidler 52 114 Pensjonsforpliktelse 84 47 552 561 Honorar revisor inkluderer mva. Aksjer og andre verdipapirer Årets endring Utsatt skatt 01.01 1 140 -229 1 369 -3 138 -2 257 -881 707 -135 842 Verdiendring utlån 1 908 1 674 234 Andre finansielle instrumenter -2 631 -1 066 -1 565 Sum -2 014 -2 013 -1 Pensjonsforpliktelse mot totalresultat NOTE 20 SKATT 2014 2013 Resultat før skattekostnad 71 173 57 978 Aksjeutbytte -5 427 -6 270 Verdiendring aksjer -1 579 -2 401 39 -296 -3 444 1 242 Resultat tilknyttet selskap Øvrige permanente forskjeller Pensjonskostnader over OCI Årets skattegrunnlag før fremførbart underskudd NOTE 21 KATEGORIER AV FINANSIELLE INSTRUMENTER Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet 7 454 2 603 58 059 52 856 Årets bruk av fremførbart underskudd -1 921 Årets skattegrunnlag for betalbar skatt 730 BALANSE -10 157 Endring i midlertidige forskjeller 2 742 Sum 58 059 50 935 15 676 14 262 32 -112 15 708 14 150 730 -755 Årets skattekostnad består av: 2014 Holdt for omsetning Bestemt regnskapsført til virkelig verdi Finansielle eiendeler tilgjengelige for salg For mye/lite avsatt forrige år Betalbar skatt Endring utsatt skatt Endring utsatt skattefordel 538 Årets skattekostnad 16 439 Effektiv skattesats 13 934 Totalt 67 135 67 135 Finansielle eiendeler Kontanter og fordringer på sentralbanker Betalbar skatt på årets skattegrunnlag Finansielle eiendeler og gjeld vurdert til amortisert kost Utlån og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til kunder Sertifikater og obligasjoner Aksjer 232 586 210 100 210 100 4 893 480 5 126 067 519 956 519 956 13 233 180 147 193 380 Finansielle derivater Sum eiendeler 23 % 27 % 27 % av resultat før skatt 19 217 16 234 Permanente forskjeller -2 811 -2 163 0 -25 Innskudd fra kunder 33 -112 Finansielle derivater 16 439 13 934 533 189 232 586 180 147 5 170 715 6 116 637 Avstemming av skattekostnad Virkning av endring i skatteregler For mye/lite avsatt forrige år Sum skatt på ordinært resultat Finansielle forpliktelser Gjeld til kredittinstitusjoner Driftsmidler Pensjonsforpliktelse 2014 Endring 2013 4 221 -848 5 069 10 129 Verdipapirgjeld -11 623 -8 361 -3 262 Aksjer og andre verdipapirer 2 616 -501 3 117 Verdiendring utlån 7 067 6 199 868 0 0 Etableringsgebyr utlån Andre finansielle instrumenter -9 739 -3 943 -5 796 Sum -7 457 -7 454 -4 Utsatt skattefordel -2 014 -2 013 -1 40 Sum finansielle forpliktelser 150 166 3 462 484 10 129 Ansvarlig lånekapital Midlertidige forskjeller 150 166 3 462 484 10 129 41 1 850 615 1 850 615 129 121 129 121 5 592 387 5 602 516 Noter Noter NOTE 23 FINANSIELLE INSTRUMENTER BOKFØRT TIL VIRKELIG VERDI Finansielle instrumenter til virkelig verdi over resultatet 2013 Holdt for omsetning Bestemt regnskapsført til virkelig verdi Finansielle eiendeler tilgjengelige for salg Virkelig verdi og balanseført verdi av finansielle eiendeler og forpliktelser: Finansielle eiendeler og gjeld vurdert til amortisert kost Totalt Kontanter og fordringer på sentralbanker 63 874 63 874 Utlån og fordringer på kredittinstitusjoner 235 111 235 111 4 764 772 5 023 460 Utlån til kunder Aksjer Finansielle derivater Sum eiendeler 31.12.14 31.12.13 180 147 155 687 232 586 258 688 Finansielle eiendeler tilgjengelige for salg Finansielle eiendeler Sertifikater og obligasjoner Eiendeler bokført til virkelig verdi 258 688 487 432 487 432 11 654 155 687 167 341 23 499 110 23 258 688 155 687 5 063 757 5 977 242 – aksjer Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultat – utlån til virkelig verdi – aksjer – sertifikater og obligasjoner 13 233 11 654 519 956 487 432 – finansielle derivater 23 Forpliktelser bokført til virkelig verdi Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultat – finansielle derivater Finansielle forpliktelser Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra kunder Finansielle derivater 250 019 3 343 393 3 343 393 6 438 6 438 Verdipapirgjeld Ansvarlig lånekapital Sum finansielle forpliktelser 250 019 6 438 1 773 101 1 773 101 178 858 178 858 5 545 371 5 551 809 Sum Nivå 1 Eiendeler bokført til amortisert kost Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til kunder 935 793 907 046 Nivå 2 Nivå 3 Sum 177 947 180 147 Finansielle eiendeler tilgjengelige for salg – aksjer 31. desember 2014 6 438 Tabellen nedenfor viser en analyse av finansielle instrumenter balanseført til virkelig verdi etter verdsettelsesmetode. De forskjellige nivåene er definert som følger: - Nivå 1: Virkelig verdi måles ved bruk av kvoterte priser fra aktive markeder for identiske finansielle eiendeler - Nivå 2: Virkelig verdi måles ved bruk av annen observerbar input enn den som benyttes på nivå 1 - Nivå 3: Virkelig verdi måles med bruk av input som ikke baseres på observerbare markedsdata (ikke observerbar input). Eiendeler bokført til virkelig verdi 31. desember 2014 NOTE 22 VIRKELIG VERDI PÅ FINANSIELLE INSTRUMENTER TIL AMORTISERT KOST 10 129 2 199 Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultat 31. desember 2013 – aksjer Balanseført verdi Virkelig verdi Balanseført verdi Virkelig verdi 67 135 67 135 63 874 63 874 210 100 210 100 235 111 235 111 4 893 480 4 893 480 4 764 772 4 764 772 – sertifikater og obligasjoner 257 659 13 233 13 233 262 297 519 956 – utlån til kunder 232 586 232 586 – finansielle derivater Forpliktelser bokført til virkelig verdi Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultat – finansielle derivater Forpliktelser bokført til amortisert kost 150 166 151 375 250 019 251 416 Innskudd fra kunder Gjeld til kredittinstitusjoner 3 462 484 3 462 484 3 343 393 3 343 393 Verdipapirgjeld 1 850 615 1 876 304 1 773 101 1 789 688 129 121 135 230 178 858 180 592 60 992 60 992 46 368 46 368 Ansvarlig lånekapital Leverandørgjeld og andre forpliktelser 10 129 Sum Eiendeler bokført til virkelig verdi 31. desember 2013 10 129 259 858 265 401 410 534 935 793 Nivå 1 Nivå 2 Nivå 3 Sum 154 152 155 687 Finansielle eiendeler tilgjengelige for salg – aksjer 1 535 Finansielle eiendeler til virkelig verdi over resultat For finansielle instrumenter med kort løpetid (mindre enn tre måneder) forutsettes bokført verdi å representere – aksjer virkelig verdi. Denne forutsetningen er også benyttet for innskudd og sparekontoer uten bestemt løpetid. – sertifikater og obligasjoner 181 165 11 654 11 654 306 267 487 432 – utlån til kunder Utlån til / innskudd fra kunder verdsatt til amortisert kost inkluderer utlån og innskudd med flytende rente. Utlån og innskudd med flytende rente blir justert ved renteendringer i markedet samt ved endring av kredittrisiko. Forpliktelser bokført til virkelig verdi Banken vurderer derfor virkelig verdi på slike produkter til å være tilnærmet lik balanseført verdi. Utlån som ikke Finansielle forpliktelser til virkelig verdi over resultat tilfredsstiller denne løpende reprisingsforutsetningen, blir individuelt verdsatt til virkelig verdi per balansedagen. Eventuelle mer- eller mindreverdier som vil oppstå innenfor en eventuell renteendringsperiode anses ikke å utgjøre 258 688 – finansielle derivater 23 – finansielle derivater 182 700 signifikant verdi for banken. 42 23 6 438 Sum 43 311 506 258 688 6 438 412 840 907 046 Noter Noter Nedenfor vil vi beskrive hvilke prinsipper som ligger til grunn for å fastsette virkelig verdi for finansielle instrumenter NOTE 24 OBLIGASJONER OG SERTIFIKATER i kategori 2 og 3, dvs. der observerbare markedspriser ikke er anvendt. 2014 FINANSIELLE INSTRUMENTER KLASSIFISERT I NIVÅ 2. SERTIFIKATER OG OBLIGASJONER Stat/statsgarantert Sertifikater og obligasjoner er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet informasjon fra meglere av obligasjoner Kommune/fylke Anskaffelseskost Balanseført verdi Virkelig verdi 38 936 39 022 39 022 Eff. rente Durasjon i markedet.Verdiansettelse av obligasjoner og sertifikater blir beregnet basert på meglerens beste skjønn med Banker 139 780 139 457 139 457 hensyn til omsetningskurs på balansedagen. Obligasjoner med fortrinnsrett 340 119 341 477 341 477 Sum 518 836 519 956 519 956 2,08 % 0,14 2013 Anskaffelseskost Balanseført verdi Virkelig verdi Eff. rente Durasjon 44 965 45 001 45 001 2,13 % 0,16 AKSJER OG AKSJEFOND Virkelig verdi på investeringer i verdipapirfond er basert på observerbare verdier på de underliggende plasseringene. Stat/statsgarantert FINANSIELLE DERIVATER Finansielle derivater er verdsatt til markedsverdi basert på innhentet informasjon fra selger av det finansielle Kommune/fylke derivatet. Markedsverdien blir beregnet med grunnlag i den midtpris det enkelte meglerforetaket fastsetter Banker basert på aktuelle kurser i markedet på rapporteringstidspunktet. Obligasjoner med fortrinnsrett Kredittforetak/andre finansielle foretak Sum FINANSIELLE INSTRUMENTER KLASSIFISERT I NIVÅ 3. 97 063 97 188 97 188 343 190 345 243 345 243 0 0 0 485 219 487 432 487 432 UTLÅN TIL OG FORDRINGER PÅ KUNDER Utlån til kunder med fast rente er vurdert på grunnlag av avtalt kontantstrøm for lånene neddiskontert med effektiv Det er beregnet gjennomsnittlig effektiv rente ut fra snitt beholdning og totalt inntektsførte renter og rentesrente rente. Effektiv rente er basert på rådende markedsbetingelser for tilsvarende fastrentelån. Verdien på lånet vil være for hele året. mest sensitiv for endring i rentenivået og endring i kredittrisiko på kunden (særskilt bedriftskunder). Utlån til kunder som er gjenstand for nedskrivning, er vurdert med utgangspunkt i sannsynlig kontantstrøm for lånene neddiskontert NOTE 25 AKSJER med effektiv rente justert for markedsvilkår for tilsvarende ikke nedskrevne lån. AKSJER – TILGJENGELIG FOR SALG 2014 2013 193 380 167 341 Eierandel Aksjer/ andeler Eika Norden 0,44 % 995 4 733 3 000 4 733 Eika Spar 0,27 % 852 4 003 3 000 4 003 Balanseført beløp For aksjer klassifisert som tilgjengelig for salg er verdsettelsen basert på vurderinger gjort på grunnlag av historisk informasjon og generell markedsutvikling for aktuelle bransjer. En endring i markedsutviklingen vil påvirke Aksjer bestemt regnskapsført til virkelig verdi verdsettelsen av aksjene. Avstemming av bevegelser for Nivå 3 fra 31.12.2012 til 31.12.2013 Utlån Balanse 31.12.2012 Kjøp Salg/oppgjør Tilgjengelig for salg 290 665 115 228 405 892 31 988 24 750 56 738 -58 897 Verdiendringer mot egenkapitalen Verdiendringer over resultat Balanse pr. 31.12.2013 Avstemming av bevegelser for Nivå 3 fra 31.12.2013 til 31.12.2014 Balanse 31.12.2013 Totalt -58 897 14 490 14 490 -5 068 -315 -5 383 258 688 154 152 412 840 Utlån Tilgjengelig for salg Totalt 258 688 154 152 412 840 Kjøp 41 064 14 288 55 351 Salg/oppgjør -73 364 -8 094 -81 458 12 859 12 859 6 199 4 742 10 942 232 586 177 947 410 534 Verdiendringer mot egenkapitalen Verdiendringer over resultat Balanse pr. 31.12.2014 44 Virkelig verdi Anskaffelseskost Balanseført verdi Eika Global 0,13 % 926 1 190 590 1 190 Eika Alpha 1,60 % 1 205 3 306 1 500 3 306 Sum aksjer/aksjefond - unotert 13 233 8 090 13 233 Sum handelsportefølje 13 233 8 090 13 233 2014 Periodens netto urealiserte gevinst/tap 1 579 45 Noter Noter Finansielle instrumenter tilgjengelig for salg Eierandel Andeler Inngående balanse Nordito Property AS 0,09 % 9 409 320 BankID Norge AS 0,26 % 130 Eika Gruppen AS 2,67 % 646 935 64 694 Hjelmeland Sparebank 5,35 % 59 750 6 393 Høland/Setskog Sparebank * 0,32 % 2 200 183 Spama AS 0,29 % 90 9 Verdiendring Tilgang/ avgang NOTE 28 VARIGE DRIFTSMIDLER OG IMMATERIELLE EIENDELER Anskaffelseskost Balanse ført verdi 20 320 206 206 206 Balanseført verdi 31.12.12 12 227 44 626 76 921 Anskaffelseskost 01.01.13 6 573 6 393 + tilgang i året 176 255 - avgang i året 9 9 Unoterte Nets Holding AS 73 3 349 4 745 -8 094 3 349 Visa Inc. A * 299 405 177 135 582 Visa Inc. C * 699 947 415 315 1 362 2 660 1 726 Maskiner, biler, inventar Bygg Tomt, hytte Sum 2 369 17 402 1 688 21 459 20 423 19 877 2 828 43 129 591 591 0 Akkumulert avskrivninger 19 069 3 300 1 227 23 596 Balanseført verdi 31.12.13 1 945 16 577 1 601 20 124 Anskaffelseskost 01.01.14 21 014 19 877 2 828 43 720 + tilgang i året 180 180 Kvinesdal Sparebank 4,84 % 26 597 1 726 Eika Boligkreditt AS 3,08 % 21 993 486 77 662 423 14 288 91 403 92 373 Akkumulert avskrivninger 19 975 4 125 1 313 25 414 155 687 18 266 6 194 149 469 180 147 Balanseført verdi 31.12.14 1 219 15 752 1 515 18 486 Avskrivninger 2013 1 015 825 87 1 926 Avskrivninger 2014 906 825 87 1 818 Sum aksjer * børsnoterte selskap - avgang i året 0 NOTE 26 FINANSIELLE DERIVATER - avskrivningssats 2014 2013 Virkelig verdi pr. 31.12.14 Renterelaterte derivater: Kontraktsbeløp Positiv markedsverdi Negativ markedsverdi - avskrivningsmetode 15–30 % 4% 0–3 % lineær lineær lineær Virkelig verdi pr. 31.12.13 Kontraktsbeløp Positiv markedsverdi Negativ markedsverdi Renteavtaler 232 142 -10 129 266 602 23 -6 438 Sum finansielle derivater 232 142 -10 129 266 602 23 -6 438 Bankbygg brukes i egen virksomhet og er bankens hovedkontor. Beliggenhet er på Kleppe i Klepp kommune. NOTE 29 EIENDELER HOLDT FOR SALG Tomt overtatt i forbindelse med misligholdt engasjement er klassifisert som eiendeler holdt for salg, se note 2. Banken har inngått en avtale om salg til kr. 38,5 mill. Banken har pr. utgangen av 2014 mottatt 31,1 mill. Resterende 7,4 mill. forventes innbetalt i 2015. Bokført verdi pr. 31.12.14 er 6,0 mill. NOTE 27 TILKNYTTET SELSKAP 2014 2013 Bankens eierandel var 01.01.14 på 42 % i Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS med tilsvarende stemmeandel. I løpet Eiendeler holdt for salg 45 101 67 249 av 2014 økte banken sin eierandel til 50 %. Klepp Sparebank eier ved utgangen av året Aktiv Eiendomsmegling Sum 45 101 67 249 Jæren AS i lag med Time Sparebank. Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS har hovedkontor i Bryne sentrum og salgskontor på Klepp. Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS Anskaf- Inngående felseskost balanse 2014 3 200 839 2013 2 566 543 Mottatt utbytte Netto kapital endring Resultat andel kostnad/ (inntekt) Utgående balanse Inntekter Resultat Eiendeler Gjeld 634 -39 1 435 16 990 -107 8 052 6 129 296 839 17 622 985 8 215 6 214 I tillegg har banken overtatt leiligheter i 2011 i forbindelse med en konkurs i ett engasjement. Bokført verdi pr. 31.12.14 er kr. 39,1 mill. Dette er lavere enn nåverdi av forventet fremtidig kontantstrøm. Leilighetene var tidligere klassifisert som investeringseiendom. Disse ble i 2012 omklassifisert som eiendeler holdt for salg i henhold til IFRS 5 ettersom forventet salgsperiode var innenfor 1 år. Salget har tatt lengre tid enn forventet. Det er igjen 16 leiligheter som forventes solgt innen første halvår 2016. Det er solgt 8 leiligheter i 2014. NOTE 30 GJELD TIL KREDITTINSTITUSJONER Klepp Sparebank har pr. 31.12 tre større innlån fra kredittinstitusjoner på til sammen kr. 150 millioner. Pålydende: Løpetid: Rente: 50 millioner 21.06.11-28.04.15 snitt 2,76 % 50 millioner 01.10.12-03.10.16 snitt 3,17 % 50 millioner 17.04.13-08.03.16 snitt 2,66 % Innlån fra kredittinstitusjoner pr. 31.12.13 var på 250 millioner. 46 47 Noter Noter NOTE 31 INNSKUDD FRA OG GJELD TIL KUNDER NOTE 34 PENSJONSFORPLIKTELSER Fordelt etter sektor/næring Personmarked 2014 2013 2 320 190 2 164 723 Offentlig forvaltning Primærnæring Produksjonsbedrifter Bygg/anlegg 3 038 23 038 234 125 255 422 42 052 63 142 137 343 133 546 Handel/hotell/restaurant 195 914 173 137 Finans/eiendom 358 394 369 577 Tjenesteytende næringer 133 118 118 086 38 311 42 722 3 462 484 3 343 393 Transport/kommunikasjon Sum Gjennomsnittlig rente for sum innskudd i 2014 var på 2,28 %. Renten er beregnet ut fra sum rente for året i forhold til sum gjennomsnittlig innskudd. Gjennomsnittlig rente for sum innskudd i 2013 var på 2,34 %. NOTE 32 GJELD STIFTET VED UTSTEDELSE AV VERDIPAPIRER Endring i verdipapirgjeld Balanse 31.12.14 Emittert Forfall/ innløst 1 848 500 415 000 339 000 Øvrige endringer Balanse 31.12.13 Sertifikater, nominell verdi Obligasjonsgjeld, nominell verdi Underkurs/overkurs Sum verdipapirgjeld Forfall 2 115 1 850 615 40 000 19.03.15 263 500 03.09.15 125 000 11.07.16 100 000 26.09.16 200 000 26.04.17 220 000 16.11.17 200 000 19.03.18 200 000 30.10.18 200 000 19.06.19 200 000 Sum pålydende Overkurs Sum verdipapirgjeld 339 000 601 1 514 1 773 101 Pålydende 23.02.15 14.10.19 415 000 1 772 500 1 514 Klepp Sparebank sine faste ansatte omfattes av pensjonsordninger som gir rett til definerte fremtidige pensjonsytelser. Banken har pensjonsforpliktelser overfor 43 personer pr. nyttår. Pensjonsytelsene er i hovedsak avhengig av antall opptjeningsår og lønnsnivå ved nådd pensjonsalder. Pensjon til tidligere banksjef dekkes over drift, øvrige pensjonsavtaler er finansiert gjennom en kollektiv forsikringsordning i et livsselskap – DNB Liv. I tillegg har banken en førtidspensjonsavtale for nåværende banksjef som også er forsikret i samme livselskap. Banksjefen har en pensjonsavtale som trer i kraft ved fylte 65 år. Pensjonsytelsen utgjør 70 % av sluttlønn fram til 67 år, da han trer inn i den kollektive ordningen. Beregning av pensjonsforpliktelsen utføres av ekstern aktuar, og er basert på aktuarielle og økonomiske forutsetninger som gjelder pensjonsordninger. Bankens pensjonsordning oppfyller kravene i lov om obligatorisk tjenestepensjon. Gammel AFP ordning ble i februar 2010 vedtatt avviklet, og det var kun mulig å gå av etter den gamle ordningen fram til 31.12.2010. Pr. 31.12.14 er ikke lenger noen personer som er førtidspensjonert i den gamle ordningen. Som erstatning for den gamle AFP-ordningen er det etablert en ny AFP-ordning. Den nye AFP-ordningen er, i motsetning til den gamle, ikke en førtidspensjonsordning, men en ordning som gir et livslangt tillegg på den ordinære pensjonen. De ansatte kan velge å ta ut den nye AFP-ordningen fra og med fylte 62 år, også ved siden av å stå i jobb, og den gir ytterligere opptjening ved arbeid fram til 67 år. Den nye AFP-ordningen er en ytelsesbasert flerforetakspensjonsordning, og finansieres gjennom premier som fastsettes som en prosent av lønn. Foreløpig foreligger ingen pålitelig måling og allokering av forpliktelse og midler i ordningen. Regnskapsmessig blir ordningen behandlet som en innskuddsbasert pensjonsordning hvor premiebetalinger kostnadsføres løpende, og ingen avsetninger foretas i regnskapet. Premien for 2014 var 2,2 % av samlede utbetalinger mellom 1 G og 7,1 G til bedriftens arbeidstakere. Det er ikke fondsoppbygging i ordningen og det forventes at premienivået vil øke for de kommende årene. Banken benytter i sine beregninger OMF–rente som diskonteringsrente. I 2013 har en endret til ny dødlighetstabell. Endringen i IAS 19 fra 01.01.2013 påvirker regnskapsføring av bankens ytelsesbaserte pensjonsordning. Korridorløsningen ved regnskapsføring av estimatavvik er ikke lenger tillatt, og aktuarielle gevinster og tap skal føres mot andre inntekter og kostnader (OCI) i totalresultatet etter hvert som de påløper. Ved omarbeidelse av regnskapet økte pensjonsforpliktelsen pr. 01.01.12 med 7,4 mill., egenkapitalen ble redusert med 5,3 mill. og utsatt skattefordel økte med 2,1 mill. Effekten av endringen 01.01.13 er en reduksjon i pensjonsforpliktelse på 8,0 mill., økning i egenkapitalen på 5,8 mill. og endring utsatt skattefordel/utsatt skatt med 2,2 mill. Netto endring pensjonsforpliktelse i 2013 ble 1,8 mill. Pensjonsforpliktelser og pensjonsmidler 100 000 2014 2013 41 340 35 668 2 989 2 633 Endring brutto pensjonsforpliktelse 1 848 500 2 115 Pensjonsforpliktelse 1.1. 1 850 615 Tilgang og avgang/årets pensjonsopptjening Kostnad ved inneværende periodes pensjonsopptjening Arbeidsgiveravgift OBLIGASJONSLÅN Det er utstedt 11 obligasjonslån på til sammen kr. 1 848,5 millioner mot 1 772,5 millioner i 2013. 2,1 millioner i overkurs på obligasjonene vil inntektsføres planmessig hvert år fram til innfrielse. Inntektene resultatføres som en justering av obligasjonens løpende rentekostnad. Ingen av obligasjonene har put-opsjoner til fordel for investor. Gjennomsnittlig rente for året for sertifikat og obligasjoner har vært 3,11 %. Renten er beregnet ut fra effektiv rentesats til enhver tid inkl. underkurs. I 2013 var gjennomsnittlig rente 3,47 %. -582 -364 Rentekostnad 1 634 1 195 Aktuarielle gevinster og tap 9 084 2 924 Utbetaling pensjon/fripoliser Brutto pensjonsforpliktelse 31.12 Bankremisser 2014 2013 465 410 Virkelig verdi pensjonsmidler 1.1 Arbeidsgiveravgift 413 Premieinnbetalinger 4 788 3 027 6 951 3 249 1 584 Virkelig verdi pensjonsmidler 31.12 48 2 312 7 555 -364 1 383 1 633 4 623 34 106 -582 1 507 BBS/avregningstranser 13 671 38 078 Faktisk avkastning på pensjonsmidler Skattetrekk Øvrig gjeld 41 340 -1 040 Utbetaling av pensjoner/fripoliser Sum annen gjeld -716 53 695 Endringer brutto pensjonsmidler Aktuarielle gevinster og tap NOTE 33 ANNEN GJELD -770 49 -679 -487 42 072 38 078 Noter Noter 2014 2013 Netto pensjonsforpliktelser Påløpte pensjonsforpliktelser Verdi pensjonsmidler Faktisk netto forpliktelse 52 234 40 895 -42 072 -38 078 10 163 2 817 Aktuarielle gevinster og tap Arbeidsgiveravgift Pensjonsforpliktelse Regnskapsført forpliktelse 01.01 Bokført direkte mot egenkapitalen via totalresultat Pensjonskostnad Totalt innbetalt (inkl. omkostninger) Utbetalt over drift Regnskapsført forpliktelse 31.12 1 460 445 3 262 Ytelsesbaserte pensjonsforpliktelser 3 262 1 485 Periodens netto pensjonskostnad 10 157 2 527 3 082 2 507 -4 768 -3 148 -111 -109 11 623 3 262 2 639 2 326 Rentekostnad 1 621 1 209 Avkastning på pensjonsmidler -1 593 -1 372 399 356 3 067 2 519 Administrasjonskostnader/felleskostnader Netto pensjonskostnad før AGA (Tall i hele i 1000) 11 623 Årets netto pensjonskostnad fremkommer som følger Årets pensjonsopptjening SENSITIVITETSANALYSE Tabellen nedenfor viser estimat for potensielle effekter ved en endring i visse forutsetninger for ytelsesbaserte pensjonsplaner i Norge. Estimatene er basert på fakta og omstendigheter pr 31.12 2014. Faktiske resultater kan i vesentlig grad avvike fra disse estimatene. Diskonteringsrente Årlig lønnsvekst Økning i grunnbeløpet Årlig regulering av pensjoner 1% -1 % 1% -1 % 1% -1 % 1% -1 % 42 947 64 527 61 063 44 771 48 308 55 545 59 070 52 202 2 859 4 531 4 391 2 882 3 210 3 880 4 023 3 570 RISIKOVURDERING Gjennom ytelsesbasert ordning er banken påvirket av en rekke risikoer som følge av usikkerhet i forutsetninger og framtidig utvikling. De mest sentrale risikoene er beskrevet her: Forventet levealder Banken har påtatt seg en forpliktelse til å utbetale pensjon for de ansatte livet ut. Således vil en økning i forventet levealder blant medlemsmassen medføre en økt forpliktelse for banken. Avkastningsrisiko Banken blir påvirket ved en reduksjon i faktisk avkastning på pensjonsmidlene, som vil medføre økt forpliktelse for banken, da avkastning på midlene ikke er tilstrekkelig for å innfri forpliktelsen. 412 336 3 479 2 855 Diskonteringsrente 2,30 % 4,00 % Inflasjon- og lønnsvekstrisiko Bankens pensjonsforpliktelse har risiko knyttet til både inflasjon og lønnsutvikling, selv om lønnsutvikling er nært knyttet til inflasjonen. Høyere inflasjon og lønnsutvikling enn hva som er lagt til grunn i pensjonsberegningene, medfører økt forpliktelse for banken. Forventet avkastning på pensjonsmidler 2,30 % 4,00 % Banken har ingen innskuddspensjon. Årlig forventet lønnsvekst 2,75 % 3,75 % Arbeidsgiveravgift Pensjonskostnad Regulering av grunnbeløp 2,50 % 3,50 % Regulering av løpende pensjon 0,00 % 0,60 % K2013 BE K2013 BE IR02 IR02 8-0%/0% 8-0%/0% Dødlighetstabell Uføretabell Forventet frivillig avgang før 50 år-nedtrapping / etter 50 år Plassering av pensjonsmidlene Aksjer 7,1 % 4,2 % 16,2 % Obligasjoner 14,4 % Pengemarkedsfond 22,4 % 24,7 % Obl. anlegg 34,8 % 35,3 % Eiendom 15,0 % 13,9 % 6,3 % 5,8 % Annet Sum Faktisk avkastning pensjonsmidler foregående år Ansvarlig lånekapital, nominell verdi Fondsobligasjon, nominell verdi Verdijusteringer Sum ansvarlig lånekapital Opptaksår 2013 TNOK TNOK % 1 612 1 950 4,54 2013 4,40 Sum nominell verdi fondsobligasjon 1 763 Forventet premiebetaling neste år 3 100 2 778 Nedenfor vises risikotabell for sannsynlighet for død og forventede gjennomsnittlige levealder pr. 31.12.14. Dødlighetssannsynlighet Menn Kvinner Forventet levealder Menn Kvinner 20 0,0002 0,0001 20 63,3 66,7 40 0,0006 0,0004 40 43,7 46,9 60 0,0045 0,0030 60 24,7 27,7 80 0,0446 0,0308 80 9,4 11,4 2013 30 000 100 000 150 000 -879 -1 142 129 121 178 858 Betingelser Forfall Første forfall Nominell verdi 3 mnd. NIBOR + 2,50 % 04.09.23 03.09.18 30 000 Sum nominell verdi ansvarlig lån 100 % 1 763 2014 30 000 Ansvarlig lån, tidbegrenset 100 % Forventet utbetaling neste år 50 NOTE 35 ANSVARLIG LÅNEKAPITAL 30 000 Fondsobligasjon, evigvarende 3 mnd. NIBOR + 4,75 % IA 18.06.18 100 000 100 000 NOTE 36 EGENKAPITAL Egenkapitalbeviseiernes andel av egenkapitalen består av egenkapitalbeviskapital, overkurs og utjevningsfond. Utjevningsfondet er akkumulert overskudd som kan benyttes til fremtidig kontantutbytte eller fondsemisjon. Øvrig egenkapital er sparebankens fond og annen egenkapital. Annen egenkapital inkludert fond for urealiserte gevinster med kr 45,0 millioner er på kr 49,5 millioner pr. 31.12.2014. 51 Noter Noter NOTE 37 BETINGEDE FORPLIKTELSER Egenkapitalbevis eiet av medlemmer i forstanderskapet, kontrollkomiteen, styret, adm. banksjef og andre ledende Garantier Betalingsgarantier Kontraktsgarantier Lånegarantier Annet garantiansvar Sum 2014 2013 10 648 13 615 19 953 18 122 343 903 363 142 7 701 9 658 382 205 404 537 252 291 251 274 Sikkerhetsstillelser – Pantsettelser Norges Bank – bokført verdi obligasjoner Obligasjonene er stilt som pant for D-lån i Norges Bank. Pr. 31.12. hadde vi ikke trukket på D-lån i Norges Bank. LIKVIDITETSFORPLIKTELSE OVERFOR EIKA BOLIGKREDITT (EBK) Klepp Sparebank er en av eierbankene i EBK. Alle eierbanker har en forpliktelse om å kjøpe OMF fra EBK, dersom EBK ikke har tilstrekkelig likviditet til å betale forfall knyttet til innlånsvirksomheten, herunder OMF, rentebetalinger, derivater mv. Den samlende kjøpsforpliktelsen for eierbankene er begrenset til EBK sitt likviditetsbehov for de kommende 12 måneder. Forpliktelsen er solidarisk mellom bankene, men begrenset oppad til en pro rata-andel for den enkelte bank. I den grad en eller flere banker misligholder sin forpliktelse til å kjøpe sin andel av OMF, er de øvrige eierbanker ansvarlig for å kjøpe OMF for et beløp inntil to ganger deres opprinnelige pro rata-andel. Den enkeltes bank pro rata-andel fastsettes kvartalsvis av EBK på bakgrunn av bankens andel av utlånsporteføljen i EBK. Pr. 31.12.14 hadde banken ingen likviditetsforpliktelse overfor EBK. NOTE 38 EGENKAPITALBEVIS OG EGENKAPITALBEVISEIERE Eierandelskapital Etternavn Fornavn Verv Braut Kåre Forstanderskapet Grunnfondsbevis 500 Erichsen Wiggo Forstanderskapet 11 900 Husveg Randi S. Forstanderskapet 2 000 Kyllingstad Ståle Forstanderskapet 14 200 Lea Elfin Forstanderskapet 300 Lie Tor Raymond Forstanderskapet 400 Mjølhus Wenche Forstanderskapet 2 000 Nese Aud Helene Forstanderskapet 400 Rørtvedt Torleif Forstanderskapet 500 Stangeland Arne Forstanderskapet 800 Undheim Oddvar Forstanderskapet 200 Vigdel Kåre Forstanderskapet 600 Wiig Bodil Løge Forstanderskapet 400 Aanestad Asbjørn Forstanderskapet 100 Mellemstrand Rasmus Forstanderskapet 2 000 Salte Oddvar Kontrollkomiteen 102 770 Bilstad Tor Audun Styret 5 500 Nydal Svein Tore Styret 1 000 Heigre Anita Ledende ansatt 700 Flesjå Frode Ledende ansatt 100 Stangeland Magne Ledende ansatt 2 000 Wærsland Åse Bente S. Ledende ansatt 1 000 2014 2013 107 650 107 650 5 058 5 058 28 328 18 494 Antall egenkapitalbevis Andel % 100 000 9,29 % For egenkapitalbevis som er nevnt over, er også egenkapitalbevis eiet av ektefelle, mindreårige barn eller foretak, der noen av disse har bestemmende innflytelse, medregnet. Egenkapitalbeviskapital Overkursfond, bokført verdi Utjevningsfond 20 største eiere personer pr. 31.12.14: Oddvar Salte Holding AS Eika Utbytte VPF 81 029 7,53 % Waaland Martin 36 000 3,34 % Oblomov AS 32 300 3,00 % Turris AS 28 400 2,64 % Thu Leif Magne 27 286 2,53 % Cambio AS 24 300 2,26 % Harald Espedal AS 23 481 2,18 % MP Pensjon 23 000 2,14 % Allumgården AS 22 500 2,09 % 2,04 % NOTE 39 FORTJENESTE PR. EGENKAPITALBEVIS 2014 2013 Gjennomsnittlig antall egenkapitalbevis 1 076 500 1 076 500 Gjennomsnittlig antall egenkapitalbevis, utvannet 1 076 500 1 076 500 14,9 12,2 0,0 0,2 Velcon AS 22 000 Tananger Holding AS 15 225 1,41 % Resultat/utvannet resultat pr. egenkapitalbevis Pico AS v/Tord Wikborg 15 200 1,41 % Kleppe Bjørn Reidar 14 250 1,32 % Resultat/utvannet resultat pr. egenkapitalbevis, virksomhet holdt for salg Braut Elin 14 200 1,32 % Giag A/S 14 100 1,31 % Egenkapitalbevisbrøken er 29,2 % pr. 31.12.2014. Egenkapitalbevisbrøken fremkommer ved å ta eierandelskapital Arbiter Partners 13 431 1,25 % delt på grunnfondskapital. Resultat pr. egenkapitalbevis fremkommer ved å multiplisere årets resultat med egen- Thu Betong AS 13 214 1,23 % kapitalbevisbrøken på 29,2 % og dividere dette resultat på antall egenkapitalbevis. Det blir utbetalt kr 3,70 i utbytte Wiggo Erichsen Holding AS 11 900 1,11 % Arve Braut Eiendomselskap AS 10 800 1,00 % pr. egenkapitalbevis. Total utbetaling er 4,0 millioner. Sum 20 største 542 616 50,41 % Sum øvrige eiere 533 884 49,59 % 1 076 500 100 % Sum totalt NOTE 40 HENDELSER ETTER BALANSEDAGEN Forstanderskapene i Klepp Sparebank og Time Sparebank ga 23. oktober 2014 sin tilslutning til at bankene slås Egenkapitalbevisene er pålydende kr 100. Pr. 31.12.14 var det 814 egenkapitalbeviseiere. sammen. Jæren Sparebank ble etablert 1.1.2015. Det er ikke fremkommet informasjon om andre vesentlige forhold som var inntruffet eller forelå allerede på balansedagen 31. desember 2014 og frem til styrets endelige behandling av regnskapet 12. mars 2015. 52 53 Noter Noter NOTE 41 YTELSER TIL LEDENDE PERSONER Ledergruppen inkludert adm. banksjef har samme pensjonsordning som gjelder generelt i banken. I tillegg har banken en førtidspensjonsavtale for nåværende banksjef. Banksjefen har en pensjonsavtale som trer i kraft ved fylte 65 år. Pensjonsytelsen utgjør 70 % av sluttlønn fram til 67 år, da han trer inn i den kollektive ordningen. Ingen ansatte eller tillitsvalgte har avtale om etterlønn ved fratredelse eller egen særskilt avtale om vilkår for oppsigelse. Under gitte betingelser er det en generell bonusordning i banken. Det ble i 2014 satt av 1,4 millioner i bonus til ansatte med utbetaling i 2015. Samlede utgifter til lønn og annen godtgjørelse Herav annen godtgjørelse Pensjonskostnad Opptjent rettighet ytelsespensjon Tor Egil Lie, administrerende banksjef 1 441 154 248 855 4 000 Åse Bente S. Wærsland, banksjef økonomi/finans 1 031 53 341 1 979 1 657 Anita Heigre, banksjef personmarked 1 034 56 291 752 4 338 Frode Flesjå, banksjef bedriftsmarked 1 029 54 160 1 705 2 650 Magne Stangeland, risk manager 1 006 25 220 995 2 300 Inger Karin Drengstig, leder kundesenter 1 024 51 264 2 709 1 700 Sum ledergruppen 6 565 393 1 524 8 995 16 645 Samlede utgifter til lønn og annen godtgjørelse Herav annen godtgjørelse Pensjonskostnad Opptjent rettighet ytelsespensjon Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse 1 422 164 215 675 4 000 Åse Bente S. Wærsland, banksjef økonomi/finans 945 21 144 2 376 1 756 Anita Heigre, banksjef personmarked 928 24 157 1 453 4 458 Frode Flesjå, banksjef bedriftsmarked 924 22 96 616 2 750 Magne Stangeland, risk manager 968 24 138 815 2 300 Inger Karin Drengstig, leder kundesenter 924 21 117 1 723 2 657 6 111 276 867 7 658 17 921 2014 Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse Ledergruppen 2013 Ledergruppen Tor Egil Lie, administrerende banksjef Sum ledergruppen Samlet honorar til styret 2014 2013 Tor Audun Bilstad, styreformann 165 165 Randi Skadsem Egeland, nestformann 100 100 Snorre Haukali 80 80 Morten Bjørnsen 80 60 Svein Tore Nydal 80 80 505 505 Hilde Kraggerud Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse 2014 Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse 2013 1 800 1 800 1 800 1 800 20 Sum styret Samlet honorar kontrollkomiteen Magnus Jonsbråten, formann 60 35 Oddvar Salte 35 26 Elisabeth Thompson 26 Rasmus Mellemstrand, formann 15 Reidar Øksnevad Sum kontrollkomiteen 136 54 Samlet honorar til forstanderskapet Oddvar Undheim, formann Hanne Irene Bore Yvonne Marie Gulbrandsen Siri Rasmussen Larsen Rasmus Mellemstrand Rolf Steinar Risa Anne Skasheim Elisabeth Thompson Kjell Bjørnsen Grete Klepp Kari Tveitevoll Eide Oddbjørg Egeland Larsen Astrid Marie Penne Sofie Smedsvig Asbjørn Aanestad Gro Haga Kristian Haus Arne Madland Torunn Austdal Rasmussen Kjersti Olimb Salte Kate Helen Seldal Reidar Øksnevad Ingrid Reve Sigmund Rolfsen Gaute Stokka Marianne Øvregaard Elisabeth Bellamey Lise Brekke Berven Kjell Hodne Randi Husveg Ole Kristian Mjølhus Wenche Mjølhus Øystein Stokka Evy Stokke Ane Stangeland Horpestad Anne Birgit Braut Langemyhr Liv Anny Ueland Wenche Bjerre Svein B. Bore Ragna Kristin Gjuvsland Anne Synnøve Lid Liv Marit Thysse Hennig Waage Topnesvåg Arne Turlid Wiggo Erichsen Ståle Kyllingstad Elfin Lea Aud Helene Nese Oddvar Salte Arne J. Stangeland Kåre Vigdel Bodil Løge Wiig Kåre C. Braut Tor Raymond Lie Jan Arvid Nese Torleif Rørtvedt Sum forstanderskapet 2014 50,0 2,4 2,4 2013 50,0 1,2 2,4 3,6 3,6 3,6 3,6 2,4 2,4 1,2 1,2 1,2 4,8 3,6 4,8 3,6 2,4 2,4 4,8 3,6 2,4 2,4 4,8 4,8 2,4 4,8 3,6 3,6 2,4 3,6 1,2 1,2 2,4 1,2 1,2 2,4 1,2 1,2 2,4 1,2 2,4 Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse 2014 800 1 500 2 883 Lån/kreditt/ sikkerhetsstillelse 2013 800 1 263 2 938 1 700 13 716 1 700 9 436 9 610 110 1 100 1 300 2 000 5 748 597 1 100 2 000 2 000 2 148 95 145 392 1 691 2 000 2 001 1 280 2 500 1 716 3 300 2 000 2 109 1 430 2 500 3 100 6 695 3 000 1 500 2 393 520 2 348 3 000 700 3 100 1,2 2,4 2,4 2,4 1,2 1,2 2,4 2,4 1,2 2,4 2,4 797 1,2 1,2 2,4 2,4 1,2 1 113 5 425 4 686 2,4 2,4 2,4 4,8 4,8 4,8 2,4 3,6 3,6 1,2 1,2 1,2 1,2 177,2 1,2 1,2 2,4 2,4 2,4 2,4 1,2 2,4 1,2 119,6 9 392 1 716 130 392 1 716 836 4 275 1 189 4 516 4 747 3 380 1 473 1 000 1 560 5 705 3 940 700 93 407 700 73 597 Lån til styret, kontrollkomiteens medlemmer og forstanderskapsmedlemmer er til ordinære kundevilkår. 55 3 000 25 Snitt utbetalt i 2014 pr. medlem 2 958. 60 1 500 2 473 Noter Låntaker Ansatte Noter Lån/kreditt/sikkerhetsstillelse 89 615 Vilkår 70 % av laveste rente til kunder Alle ansatte har samme rentevilkår på lån/kreditter. Rentesubsidiering i forhold til normale lånevilkår til kunder utgjør ca. 994 TNOK. NOTE 42 TRANSAKSJONER MED NÆRSTÅENDE PARTER Banken eier 50 % i Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS. Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS er dermed en nærstående part for banken. Det er ikke foretatt andre transaksjoner med Aktiv Eiendomsmegling Jæren AS i 2014 enn kjøp av aksjer. Se note 27. 56 57 INVESTORINFORMASJON TILLITSVALGTE 7% Andre 3% Akershus 2% 14 % 74 % Rogaland Varamedlemmer VALGKOMITÉ Forstanderskapet skal sørge for Kjell Bjørnsen EGENKAPITALBEVISEIERE at sparebanken virker etter sitt Grete Klepp Hans Olav Braut formål i samsvar med lov, ved- Jon Tore Refve Marie Brunes tekter og forstanderskapets Annelin Sveinsvoll Torill Sletten Ingrid Reve Varamedlem Sigmund Rolfsen Kolbjørn Sandve vedtak jfr. § 3 i bankens vedtekter. Buskerud Oslo FORSTANDERSKAP Valgt av innskyterne Gaute Stokka Oddvar Undheim (formann) Marianne Øvregaard Hanne Irene Bore Geografisk spredning på eierne Yvonne Marie Gulbrandsen Kåre C. Braut Siri Rasmussen Larsen Tor Raymond Lie Styret velges av forstander- Rasmus Mellemstrand Jan Arvid Nese skapet i banken og består av Rolf Steinar Risa Torleif Sigmund Rørtvedt fem medlemmer. Samlet har Anne Skasheim Elisabeth Thompson EGENKAPITALBEVIS GEOGRAFISK SPREDNING PÅ EIERNE Klepp Sparebank ble børsnotert 3. mai i 2007. Banken Pr. 31.12.2014 var det 814 eiere, diagrammet viser har utstedt 1 076 500 egenkapitalbevis og eierandels- den geografiske fordelingen. styret betydelig kompetanse Ane Stangeland Horpestad i styrearbeid og bankvirksomhet, Anne Birgit Braut Langemyhr og dessuten omfattende erfaring Valgt av kommunen Liv Anny Ueland og bakgrunn fra næringsliv, Asbjørn Aanestad Nina Werness jus, politikk og organisasjonsliv. Gro Haga KONTROLLKOMITÉ Tor Audun Bilstad (leder) Torunn Austdal Rasmussen Kontrollkomiteen består Randi Skadsem Egeland Kjersti Olimb Salte av 3 medlemmer og 2 vara- (nestleder) Kate Helen Seldal medlemmer. Jfr. § 4 i Morten Bjørnsen Reidar Øksnevad vedtektene. Snorre Haukali Arne Madland kapital er på kr 107 650 000 og overkurs på kr 5 057 778. I tillegg er det et utjevningsfond på UTBYTTE – EGENKAPITALBEVISBRØK 28.327.675. Styret har foreslått å utbetale kr 3,70 pr. egenkapitalbevis i utbytte som tilsvarer ca. 25 %. Egenkapitalbevisbrøken for utbetaling er 29,2 %. INFORMASJON Banken vil føre en åpen informasjonspolitikk med det formål å gi egenkapitalbeviseierne og verdipapir- Effektiv avkastning for 2014 var positiv med 75,2 % markedet korrekt og relevant informasjon om Bankens mot avkastning i fjor på 35,2 %. Effektiv avkastning økonomiske utvikling. regnes som kursendring og andel av overskudd i prosent av startkurs. Kristian Haus Svein Tore Nydal (ansattes Magnus Jonsbråten (formann) Valgt av egenkapitalbeviseierne Oddvar Salte Oddvar Salte Elisabeth Thompson Wiggo Erichsen KURSUTVIKLING OG OMSETNING AV KLEG I 2014 Kursen pr. 31.12.2014 var kr 96,-. I løpet av 2014 har høyeste omsatte kurs vært kr 103,- og laveste kurs har vært kr 63,-. Det er omsatt 128 522 egenkapitalbevis i 2014 mot 222 805 i 2013. Klepp Sparebank egenkapitalbevis (KLEG) kursutvikling og volum 2014 omsatt i 2014 pr. måned og snitt kurs pr. måned. 25 000 110 100 90 15 000 10 000 70 Kroner Antall 80 Jone Stangeland Marie Storhaug Arne Stangeland Jan Arvid Nese Trond Egil Sunde Elfin Lea Kåre Vigdel Bodil Løge Wiig (nestformann) VALGKOMITÉ Aud Helene Nese Hanne Irene Bore Gro Haga Valgt av ansatte Kjell Hodne Elisabeth Bellamey Elfin Lea Kjell Hodne Varamedlemmer Randi Synnøve Husveg Kristian Haus Ole Kristian Mjølhus Rasmus Mellemstrand Wenche Mjølhus Ole Kristian Mjølhus Øystein Stokka Arne Stangeland Evy Stokke 5 000 60 0 50 Januar Februar Mars April Mai Juni Juli Antall August September Oktober November Desember Snittkurs 58 Varamedlemmer Varamedlemmer Lise Brekke Berven 20 000 representant) Ståle Kyllingstad Kåre Vigdel Tabellen viser antall egenkapitalbevis som er STYRET 59 60 61 English summary ENGLISH SUMMARY The bank had a profit before tax of NOK 71.2 million compared to NOK 58.0 million last year. This is an improvement of NOK 13.2 million. 22.7 million (NOK 32.6 million) at the end of the year. Doubtful (not non-performing) commitments amounted to NOK 13.5 million compared with NOK 11.2 million last year. The total of doubtful and non-performing commitments in 2014 was NOK 36.2 million (NOK 43.8 million). Measured as a percentage of gross lending, this is a reduction from 0.8% to 0.7% in the last 12 months. Net interest income shows an improvement of NOK 7.1 million compared with last year. Net commission and other income increased by NOK 4.2 million, financial investment income increased by NOK 6.7 million and loses and write-downs were reduced by NOK 3.6 million. Operating expenses rose by NOK 8.4 million Over the last 12 months, there has been a decrease of 3.1% to NOK 1.1 billion. The deposit-to-loan ratio is 65.4% (62.8%). in 2014. The price has shown a positive trend this year, from NOK 64.25 per certificate at the end of 2013 to NOK 96.00 at the end of 2014. In 2014, commercial banking earnings before tax were NOK 31.2 million, compared with NOK 27.7 million last year. The reasons for the improved earnings are an increase in net interest income of NOK 1.6 million and losses/write-downs reduced by NOK 4.1 million. Costs rose by NOK 2.3 million ACCOUNTING PRINCIPLES The accounts as at 31/12/2014 have been prepared in accordance with IAS 34. The interim accounts follow the same financial reporting principles as the annual accounts, which are prepared in accordance with International Financial Reporting Standards (IFRS), as approved by the EU. The total of individual write-downs was reduced from NOK 20.9 million last year to NOK 20.5 million at the end of 2014. SOLIDITY Core capital adequacy at the end of 2014 was 14.9% (15.4%) and core tier 1 capital adequacy 13.2% (11.4%). The reduction in core capital was due to the redemption of a perpetual capital bond amounting to NOK 50 million. MERGER The boards of directors of Klepp Sparebank and Time Sparebank gave their decision that the banks should be merged on 23 October. Jæren Sparebank was established on 1 January 2015. BALANCE SHEET Total assets amount to NOK 6.2 billion. This is an increase of 1.9 % in the last 12 months. The board proposes to pay a dividend of NOK 3.70 per equity capital certificate, which corresponds to a distribution ratio of approximately 25% of total dividend. Gross lending increased in the last 12 months from NOK 5.1 billion in 2013 to NOK 5.2 billion in 2014. This is an increase of 2.0%. Including Eika Boligkreditt, lending increased by 1.0%. Deposits from customers rose in the last 12 months by 3.6% and have now reached NOK 3.5 billion. LIQUIDITY RISK The funding market is being actively worked on so as to ensure that sufficient funding is always available. The bank shall have a low to moderate liquidity risk. At the end of 2014, liquidity indicators 1 and 2 were 106 (104%) and 114 (114%) respectively. OUTLOOK Sales of homes have improved since the start of 2015, resulting in price growth. The prospects of continued low home loan interest rates are no doubt also an important factor in this. At the same time, an expected slight decrease in employment could mean that there will be some adjustments during the year. The deposit-to-loan ratio increased from 66.1% in 2013 to 67.1% in 2014. The bank’s borrowing via the bond market was NOK 1.9 billion at the end of 2014. The bank works to obtain an even distribution of due dates on borrowing. The remaining term to maturity on bonds is from 1.5 months to approximately 5 years. Provision levels for non-performing and doubtful commitments were 51.0% (41.2%) and 66.1% (67.4%) respectively as at year end 2014. Net profit after tax was NOK 54.7 million compared with NOK 44.0 million the previous year. The return on equity after tax was 10.7 % (9.8%). NET INTEREST INCOME Net interest income in 2014 totalled NOK 95.2 million compared with NOK 88.1 million last year. Increased lending margins led to increased net interest income. The lending portfolio also increased by 2.0% over the last 12 months. Measured against average total assets, net interest income was 1.54% in 2014 compared with 1.48% last year. NET COMMISSION AND OTHER INCOME This income shows NOK 42.1 million in 2014 compared with NOK 37.9 million last year. Commission from Eika Boligkreditt (EBK) accounts for NOK 3.8 million of the increased earnings. The EBK portfolio has decreased by NOK 33.2 million in the last 12 months. CONSUMER MARKET Over the last 12 months, lending to the consumer market has increased by 7.4%. Including Eika Boligkreditt, the increase is 4.0%. The percentage of loans transferred to Eika Boligkreditt represents 33.8 % (35.9 %) of total lending to the consumer market including Eika Boligkreditt. Lending to the consumer market comprises 66.1% (62.9%) of total lending. Over the last 12 months, deposits have increased by 7.2%. The deposit-to-loan ratio for consumer banking is 68.0% (68.1%) NET INCOME FROM FINANCIAL INVESTMENTS Net income was NOK 14.2 million (NOK 7.4 million). NOK 4.7 million of the increased income is earnings from the sale of shares in Nets Holding AS. OPERATING EXPENSES Operating expenses in 2014 totalled NOK 78.0 million (NOK 69.5 million). Personnel costs rose by NOK 2.1 million. The increase was due to increased payroll and pension costs. In addition, other operating costs have risen by NOK 5.3 million. Of this increase, merger costs account for NOK 4.8 million. In 2014, the bank had earnings before tax of NOK 32.7 million for the consumer market, compared to NOK 24.1 million in 2013. The reasons for the improved earnings are an increase in net interest income of NOK 5.5 million and an increase in net commission income of NOK 5.1 million. Increased commission income was mainly due to increased earnings from EBK. Costs rose by NOK 1.5 million. Total operating expenses as a percentage of average total assets increased from 1.17% last year to 1.26% this year. Expenses measured in relation to income decreased to 51.5% in 2014 (52.1 %). LOSSES AND NON-PERFORMING LOANS Losses and write-downs on lending in 2014 amounted to NOK 2.3 million net (NOK 5.9 million). COMMERCIAL BANKING MARKET Lending to the commercial market decreased by 7.0% over the last 12 months. Agriculture now accounts for 15.9% (16.4%) of total lending and other industries account for 18.0% (20.7%). Total non-performing commitments amounted to NOK 62 Despite the dramatic fall in the oil price that we have experienced, there is optimism among the local business leaders in our market. This gives reason to expect continued good activity in industry and agriculture, which are the most important workplaces for us. THANKS To conclude, the Board would like to thank all employees and representatives for their valuable contribution and successful cooperation over the past year. We would also like to thank all of our customers and associates for the loyalty they have shown the bank during the year. The bank has good liquidity. THE BANK’S EQUITY CAPITAL CERTIFICATES There has been some trading in equity capital certificates Bryne, 12 March 2015 The Board of Jæren Sparebank Arne Norheim Chair Tor Audun Bilstad Deputy Chair Jostein Frøyland Board Member Randi Skadsem Egeland Board Member Morten Erga Board Member 63 Grete Karin Tøsse Board Member Tor Egil Lie Executive Bank Manager English summary KEY FIGURES (NOK 1000) SUMMARY RESULTS 2014 All amounts in NOK 1000 and as % of average total assets 2013 Amount % Amount Net interest and credit commission income 95 167 1,54 - net interest income, incl. return on money market funds 95 167 1,54 2012 % Amount 88 086 1,48 71 821 88 086 1,48 71 821 2011 % 2010 Amount % Amount % 1,27 71 250 1,23 77 112 1,24 1,27 71 250 1,23 82 315 1,32 Total operating income 56 285 0,91 45 350 0,76 48 696 0,86 26 673 0,46 31 494 0,50 Total operating expenses 77 978 1,26 69 542 1,17 72 727 1,28 66 724 1,15 52 881 0,85 Operating profit before loan losses 73 474 1,19 63 894 1,08 47 791 0,84 31 200 0,54 55 723 0,89 2 301 0,04 5 916 0,10 4 365 0,08 55 870 0,96 53 816 0,86 3 133 0,05 71 173 1,15 57 978 0,98 43 425 0,77 -24 670 -0,42 5 040 0,08 Net loan losses Gain/loss on sale of fixed assets Profit on ordinary activities before tax Tax on profit on ordinary activities 16 439 0,27 13 934 0,23 7 589 0,13 -7 151 -0,12 34 Profit on ordinary activities after tax 54 734 0,89 44 044 0,74 35 837 0,63 -17 519 -0,30 5 006 0,08 Excerpt from the balance sheet Amounts in NOK million Total assets 6200 6084 5743 5 754 6 105 Net lending 5126 5023 4778 4 538 4 785 Deposits from customers 3462 3343 3184 3 069 3 218 Certificates and bonds 520 487 475 593 479 Shares, units, other interest-bearing securities 193 167 125 95 83 0 0 0 0 0 537 486 432 406 422 - of which money market funds Equity capital Key ratios - Total assets 2 % 6 % 0 % -6 % -2 % - Lending 2 % 4 % 5 % -5 % -4 % - Deposits 4 % 5 % 4 % -5 % 10 % 15,1 % 15,7 % 14,6 % 14,2 % 14,6 % Core capital 14,9 % 15,4 % 14,2 % 13,3 % 13,8 % Core tier 1 capital adequacy 13,2 % 11,4 % 10,7 % 60 2013,0 % 10,5 % 50 Capital adequacy 13,9 % 12,8 % 10,3 % -5,7 % 1,2 % 10,7 % 9,8 % 8,5 % 40 -4,1 % 1,2 % Costs as a % of total income 52 % 52 % 60 % 30 68 % 49 % Costs as a % of total income excl. capital gains/losses 55 % 20 67 % 49 % 10 5 813 NOK 6 242 NOK Non-performing commitments as a % of gross lending 0,4 % 0,6 % 1,6 % Doubtful commitments as a % of gross lending 0,3 % 0,2 % 0,6 % Number of man-labour years 43 -10 46 45 29,2 % Market price 60 96 NOK 29,7 % 64,25 NOK 50 103 NOK 69 NOK 40 131 NOK 125 NOK Earnings per equity capital certificate 1) 30 14,85 NOK 20 3,70 NOK 0,6 etter skatt 3,60 NOK 0 0,7 0,5 -10 -0,4 -30 0,8 40 Egenkapitalrentabilitet 0,6 etter skatt 30 0,4 20 10 0,2 2014 2013 2012 2011 0 2010 NOK million Average investment management percentage 1 50 -30 0 -0,2 -0,4 12 6 1,1 % 0 2,3 % 46 -0,2 46 -0,4 30,2 % 28,9 % 56,5 NOK 53 NOK Kapitaldekning Kapitaldekning 6 4 61 NOK 57 NOK 89 NOK 117 12NOK 107 NOK 108 NOK 10 10,1 NOK -4,7 NOK 2,2 NOK 3,00 6NOK 0,00 NOK 1,10 NOK 8 5,6 0,5 -11 37,7 0,5 0,8 4 2 0 -2 -4 -6 2010 2011 2012 2013 2014 14 12 2 0 10 -2 8 -4 2010 -6 2010 14 29,07 % 82,75 NOK 16 8 16 0,4 18 10 18 8 0,6 Equity 12 10 Egenkapitalrentabilitet etter skatt -20 Return on equity after tax 60 -20 0 -0,2 -20 Result 0,4 0,2 2014 5,3 2013 6,5 2012 Price/book equity 0,8 12,15 NOK Egenkapitalrentabilitet 10 2011 Resultatutvikling Price/profit per Equity capital certificate 1) 2010 Dividend per equity capital certificate NOK million Market capitalisation (NOK million) Book equity per equity capital certificate 1 Average investment management percentage Equity capital certificate proportion 1) -10 1,0 % 2,0 % 0,8 0,2 -30 Equity capital certificates 64 0 2014 5675 NOK 2013 5941 NOK 2010 6170 NOK 56 % 2011 52 % Resultatutvikling 2012 NOK million Return on equity before tax Return on equity after tax Average total assets (NOK million) Resultatutvikling 1 2011 2012 65 2013 2014 2011 Core tier 1 capital 2012 Core capital 2013 2014 Capital adequacy Average investment management percentage Development last 12 months English summary English summary STATEMENT OF TOTAL COMPREHENSIVE INCOME (Amounts in NOK 1000) Total interest income Total interest expense Net interest income Commission income etc. Commission expense etc. Other operating income Net commission and other income Dividend and profit on investment by the equity method Net change in fair value of financial instruments through profit or loss Net income from financial investments Salaries and other personnel expenses Depreciation and impairment of property, plant and equipment and intangible assets Other operating expenses Total operating expenses before losses and write-downs Profit before losses and write-downs Write-downs and losses on loans and guarantees Operating profit before tax Income tax expenses Operating profit after tax Comprehensive income accounting Actuarial gains/(losses) on defined benefit plans Income tax effect on actuarial gains/(losses) on defined benefit plans Items not to be reclassified to profit or loss in subsequent periods Financial assets available for sale Items to be reclassified to profit or loss in subsequent periods Total comprehensive income Profit per equity capital certificate Earnings/diluted earnings per equity capital certificate, business held for sale Note 16 16 17 17 17 17 17 18 28, 29 19 10 20 39 39 BALANCE SHEET (Amounts in NOK 1000) Cash and deposits with central banks Loans and deposits with credit institutions Lending to customers Certificates and bonds Shares and fund units (fair value through profit and loss) Financial instruments available for sale Financial derivates Ownership interests in associated companies Deferred income tax assets Property, plant and equipment Assets held for sale Other assets Payments in advance and deferred income TOTAL ASSETS Note 21, 22 21, 22 7, 21, 22 21, 23, 24 21, 23, 25 21, 23, 25 21, 23, 26 27 20 28 29 Debt to credit institutions Deposits from customers Debt securities Financial derivates Other liabilities Tax payable Accrued expenses and unearned income received Provisions Subordinated loan capital Total liabilities Equity capital certificates Premium reserve Total paid-in equity capital Equalisation reserve Savings bank's reserve Other equity Total retained earnings Total equity TOTAL EQUITY AND LIABILITIES 21, 22, 30 21, 22, 31 21, 22, 32 21, 23, 26 33 20 34 21, 22, 35 38 38 36 66 2014 247 268 152 102 95 167 44 789 -4 330 1 651 42 110 5 558 8 617 14 175 59 534 1 818 16 626 77 978 73 474 2 301 71 173 16 439 54 734 2013 244 708 156 622 88 086 39 315 -3 994 2 588 37 909 6 762 679 7 441 56 291 1 926 11 325 69 542 63 894 5 916 57 978 13 934 44 044 -10 157 2 742 -7 415 13 523 13 523 60 843 14,9 0,0 -2 527 682 -1 845 14 976 14 976 57 175 12,2 0,2 2014 67 135 210 100 5 126 067 519 956 13 233 180 147 1 435 2 014 18 486 45 101 1 371 15 139 6 200 182 2013 63 874 235 111 5 023 460 487 432 11 654 155 687 23 839 1 20 124 67 249 314 18 114 6 083 883 150 166 3 462 484 1 850 615 10 129 13 671 15 700 19 998 11 623 129 121 5 663 508 107 650 5 058 112 708 28 328 346 125 49 513 423 966 536 674 6 200 182 250 019 3 343 393 1 773 101 6 438 7 555 14 150 21 401 3 262 178 858 5 598 177 107 650 5 058 112 708 18 494 318 123 36 382 372 998 485 706 6 083 883 CASH FLOW (Amounts in NOK 1000) 2014 2013 Interest, commissions and fees received from customers 274 848 269 096 Cash flow from operating activities Interest payments -82 296 -83 057 Interest payments on other loans/securities -75 344 -80 458 Interest received from other loans/securities 17 845 15 551 5 598 6 466 Dividends received Other income received 2 584 3 492 Payment for operation -62 749 -86 352 Payment of taxes -14 159 Payment of gifts from profits Net cash flow from operating activities -1 026 -979 65 301 43 759 -14 285 -24 750 Cash flow from investment activities Purchase of shares and units in other companies Sale of shares and units in other companies 8 091 Payments for interesting bearing securities transactions -33 646 Received from interesting bearing securities transactions -13 201 -634 Purchase of property, plant and equipment Receipts from the sale of investment property, etc. -180 -591 22 148 49 948 -18 506 10 075 -74 841 -33 721 Payment of change in value of investment property (1 331) Net cash flow from investment activities Cash flow from financing activities Net debt/placements in credit institutions Proceeds from previously written-down claims Net receipts/payments of repayment loans/credit customers Net receipts/payments of deposits from customers 154 126 -105 063 -251 758 119 091 Receipts from the issuance of perpetual capital bonds 158 918 130 000 Payments for the discharge of perpetual capital bonds -50 000 -105 000 Receipts from the issuance of certificate/bond debt 415 000 680 000 Payments for the discharge of certificates or bonds -339 000 -627 500 Payment to Sparebankstiftelsen Klepp -5 000 Dividends paid -3 875 -3 230 -43 534 -52 165 3 261 1 669 Cash and cash equivalents at the start of the period 63 874 62 205 Cash and cash equivalents at the end of the period 67 135 63 874 Net cash flow from financial activities Net cash flow for the period 67 English summary English summary BAD/DEBTS CALCULATION OF CAPITAL ADEQUACY Non-performing and doubtful commitments Gross non-performing commitments Individual write-downs Net non-performing commitments 2014 22 647 11 553 11 094 2013 32 611 13 420 19 191 Gross doubtful, not non-performing commitments Individual write-downs Net doubtful, not non-performing commitments 13 520 8 941 4 579 11 164 7 521 3 643 Equity and subordinated capital (Amounts in NOK 1000) 31.12.14 Saving bank’s reserve 346 125 318 123 Other equity 107 650 107 650 Premium reserve 5 058 5 058 Equalisation fund 49 513 36 382 Equalisation reserve Total equity LOSS PROVISIONS Write-downs on loans Individual write-downs to cover losses on loans, guarantees 01.01. – Actual loan losses for the period for which provisions for individual write-downs have been made + Increased individual write-downs for the period + New individual write-downs for the period – Reversal of individual write-downs for the period Total individual write-downs to cover losses on loans, guarantees, etc. Unrealised gains reserves 2014 20 942 2013 65 256 2 388 53 806 3 944 5 851 303 20 942 1 940 20 494 10 596 104 10 700 Loss costs Change in individual write-downs for the period – Change in group write-downs for the period + Actual losses with individual write-downs from previous years of the period + Actual losses without individual write-downs from previous years for the period – Receipts on earlier write-downs for the period Loss costs for the period -448 104 2 200 598 -153 2 301 10 421 175 10 596 -44 314 175 50 018 163 -126 5 916 SEGMENTS Net interest income Net commission income Income from securities Other income Total other operating income Total other income Private Consumer Segment 47 008 33 286 33 286 Corporate Segment 48 159 7 173 7 173 2013 Undistributed 7 091 24 726 12 316 14 495 7 996 6 624 3 300 8 520 Total operating expenses 45 845 23 612 8 520 Profit before loan losses Losses on loans Profit before tax 34 449 1 744 32 704 31 719 556 31 163 7 306 3 410 701 4 090 5 116 3 401 495 1 746 559 16 404 5 583 1 724 571 3 401 495 1 724 571 2 320 190 1 142 294 Other operating expenses incl. depreciation Deposits and lending by segment Gross lending Individual write-downs Group write-downs Net lending Other assets Total assets Deposits Other equity and liabilities Total equity and liabilities 2 320 190 1 142 294 Total 95 167 40 459 14 175 1 651 56 285 14 175 1 651 15 826 28 230 Payroll and personnel expenses Administrative expenses Value adjustments due to the requirements for prudent valuation 10 029 Private Consumer Segment 41 485 28 230 28 230 Corporate Segment 46 601 7 091 – Subordinated capital in another financial institution 7 091 7 441 2 588 10 029 45 350 19 420 6 312 37 042 24 213 10 704 22 492 13 826 7 548 18 444 6 352 3 038 3 861 13 251 77 978 44 391 21 291 3 861 69 542 25 325 1 230 24 095 32 401 4 686 27 715 6 168 7 306 73 474 2 301 71 173 6 168 63 894 5 916 57 978 3 177 004 4 520 4 448 3 168 036 1 877 993 16 421 6 148 1 855 424 1 074 115 1 074 115 5 157 260 20 494 10 700 5 126 067 1 074 115 6 200 182 3 168 036 1 855 424 1 060 424 1 060 424 5 054 997 20 942 10 596 5 023 460 1 060 424 6 083 883 3 462 484 2 737 697 6 200 182 2 164 723 1 178 670 2 737 697 2 737 697 2 740 490 2 740 490 3 343 393 2 740 490 6 083 883 68 2 164 723 1 178 670 22 965 48 696 -45 030 -31 507 -3 983 -3 875 -35 017 80 087 Core tier 1 capital Perpetual capital bonds 466 864 415 307 99 460 149 224 -40 043 – Intangible assets/deferred assets -1 Total core capital 526 280 564 531 Subordinated loan capital 29 661 29 634 Other supplementary capital 16 211 15 873 – Subordinated capital in another financial institution (50% in 2013) -35 017 Transitional adjustments -40 043 Total supplementary capital Net subordinated capital Operating risk Total 88 086 35 321 7 441 2 588 45 350 18 494 485 706 -100 108 Transitional adjustments Credit risk-standard method Undistributed 28 328 536 674 -776 Risk weighted capital 2014 Net profit Dividend allocation – Subordinated capital in another financial institution Group write-downs on loans Group write-downs to cover losses on loans, guarantees 01.01. – Change in group write-downs on loans, guarantees for the period Total group write-downs to cover losses on loans, guarantees, etc. 31.12.13 Cva-addition 5 829 10 489 532 109 575 020 31.12.14 31.12.13 3 402 666 3 535 473 219 216 203 119 4 717 Deductions -100 108 -80 630 3 526 491 3 657 962 Capital adequacy 15,1% 15,7% Core capital adequacy 14,9% 15,4% Core tier 1 capital adequacy 13,2% 11,4% Total calculation basis 34 917 21 374 LENDING ACCORDING TO INDUSTRY SECTOR Trade Private consumer Public sector Primary industry Industry Building and construction Wholesale and retail trade Finance and property management Private services Transport/ communication Total 2014 3 410 701 0 817 614 41 979 152 702 50 182 581 276 66 963 35 843 5 157 260 Distri bution 66,1 0,0 15,9 0,8 3,0 1,0 11,3 1,3 0,7 100 Trade Private consumer Public sector Primary industry Industry Building and construction Wholesale and retail trade Finance and property management Private services Transport/ communication Total 69 2013 3 177 004 830 520 54 282 195 544 63 551 640 615 54 506 38 976 5 054 997 Distri bution 62,8 0,0 16,4 1,1 3,9 1,3 12,7 1,1 0,8 100 English summary English summary STATEMENT OF CHANGES IN EQUITY (Revised) (Amounts in NOK 1000) Total equity as at 31.12.12 Equity capital certificate Premium reserve Equalization reserve Other equity capital* Savings bank’s reserve Total equity capital 107 650 5 058 9 835 20 760 289 456 432 760 9 206 4 875 29 963 44 045 -1 297 -1 844 Profit for the period Actuarial gains/(losses) on defined benefit plans (after tax) -548 Change in value of financial assets available for sale 14 976 Comprehensive income for the period 8 658 19 851 18 494 11 999 Dividends and gifts Total equity as at 31.12.13 57 177 36 382 318 123 485 706 4 483 38 252 54 734 -5 250 -7 414 33 002 60 843 -5 000 -5 000 346 125 536 674 -4 229 107 650 5 058 Profit for the period Actuarial gains/(losses) on defined benefit plans (after tax) -2 165 Change in value of financial assets available for sale -4 229 13 523 Comprehensive income for the period 9 834 18 006 Gift Sparebankstiftelsen Klepp Dividends and gifts Total equity as at 31.12.14 14 976 28 666 13 523 -4 875 107 650 5 058 *Reserve for unrealised gains represents 28 328 49 513 -4 875 45 030 Gifts 500 Dividends 3 983 *Other equity capital as per 31.12.14 49 513 Financial assets available for sale reserve as per 01.01.14 21 821 Change in value of financial assets available for sale 13 523 Financial assets available for sale reserve as per 31.12.14 35 344 70 71 ÅRSREGNSKAPET FOR PERIODEN 01.01–31.12 2014 FOR KLEPP SPAREBANK Erklæring i henhold til verdipapirhandelloven § 5-6 Vi bekrefter at bankens årsregnskap for perioden 2014 etter vår beste overbevisning er utarbeidet i samsvar med gjeldende regnskapsstander og at opplysningene i regnskapet gir et rettvisende bilde av bankens eiendeler, gjeld, finansielle stilling og resultat som helhet. Halvårsberetningen gir en rettvisende oversikt over opplysningene nevnt i Vphl. § 5-6 fjerde ledd: • Oversikt over viktige begivenheter i regnskapsperioden og deres innflytelse på årsregnskapet • Bekrivelse av de mest sentrale risiko- og usikkerhetsfaktorer virksomheten står overfor i neste regnskapsperiode • Beskrivelse av nærståendes vesentlige transaksjoner Bryne, 12. mars 2015 Styret i Jæren Sparebank Arne Norheim Styreleder Tor Audun Bilstad Nestleder Jostein Frøyland Styremedlem Jæren Sparebank Jernbanegata 6 Postboks 325, 4349 Bryne Randi Skadsem Egeland Styremedlem Morten Erga Styremedlem Telefon 03290 [email protected] www.jaerensparebank.no 72 Grete Karin Tøsse Styremedlem Tor Egil Lie Adm. banksjef Foretaksnummer NO 937 895 976 73 74 75 76 77 Jæren Sparebank Jernbanegata 6 Postboks 325, 4349 Bryne Telefon 03290 [email protected] www.jaerensparebank.no 78 Foretaksnummer NO 937 895 976 79 procontra Foto: Espen Gees (landskapsbilder) Jærveien 532, 4352 Kleppe Telefon 03290 Foretaksnummer 937 895 976 Avdeling Jærhagen Solavegen 25 4352 Kleppe
© Copyright 2025