ÅRSREDOVISNING 2013 NICE TO MEET YOU
NICE TO MEET YOU ÅRSREDOVISNING 2013 INNEHÅLL VERKSAMHETSBERÄTTELSE 1 Året i korthet 2 Kommentar från koncernchef 7 Om Caperio 8 Kundcase: Volkswagen 10 Kundcase: Maintpartner 12 En marknad i förändring 13 Omställning, förändring – transformation AKTIEN OCH ÄGARNA 14 Risk- och känslighetsanalys 18 Aktien och ägarförhållanden ÅRSREDOVISNINGEN 2013 21 Förvaltningsberättelse 24 Flerårsjämförelse 25 Resultaträkning koncernen 26 Balansräkning koncernen 28 Kassaflödesanalys koncernen 29 Resultaträkning moderbolaget 30 Balansräkning moderbolaget 32 Noter 46 Styrelsen och verkställande direktörens försäkran 46 Revisionsberättelse 48 Styrelse och revisorer 50 Caperios ledning 52 Årsstämma och finansiell information 53 Definitioner WWW.CAPERIO.SE ÅRET I KORTHET FINANS • Nettoomsättningen minskade något till 963,8 mkr (983,3) • EBITDA uppgick till -18,8 mkr (29,2) • Periodens resultat uppgick till -28,5 mkr (10,4) • Resultat per aktie före utspädning uppgick till -5,94 kr (2,18) • Antalet anställda ökade till 212 (188) • Ingen utdelning föreslås (1,00 kr per aktie) FÖRVÄRV OCH NYA VERKSAMHETER • Caperio stärker erbjudandet inom Managerad IT-arbetsplats med nytt verksamhetsområde under namnet Caperio Workplace Services. Verksamheten integreras vid årets slut som en del av Caperios erbjudande. STÖRRE AFFÄRER • Caperio är en av fem leverantörer som får dela på SKL Kommentus Inköpscentrals ramavtalsupphandling för Elevdatorer och Surfplattor. Caperio blev utvärderingsetta på samtliga helhetslösningar och regioner. ÖVRIGT • Charlotta Alegria Ursing tar plats i Caperios ledning som ansvarig för Change Management. • Göran Sundström ny styrelseledamot. • Niklas Dahl tillträder som regionchef för Caperio Väst. • Caperio lanserar och vidtar åtgärder inom ramen för CAP (Caperio Accelerator Program) för att stärka lönsamheten. • Norrköpingskontoret avvecklas då verksamheten inte utvecklats som planerat. • Konsolidering av logistikverksamheterna i Göteborg och Enköping. • Införande av en ny lönemodell under 2014. 1000 250 900 800 200 700 600 150 500 400 100 300 200 50 ANTAL ANSTÄLLDA Omsättning, mkr Antal anställda 100 0 OMSÄTTNING & 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 1 2011 2012 2013 0 NICE TO MEET YOU KOMMENTAR FRÅN KONCERNCHEF CHRISTER HAGLUND 2013 var ett år som ärligt talat tog oss lite på sängen. Vi hade växt snabbt de senaste åren, kraftigt ökat vår omsättning och vår personalstyrka. Åren 2011-12 visade även lönsamhetsmässigt att vi var på rätt väg med att förändra Caperio till ett mer tjänstefokuserat företag i framkant inom IT-infrastruktursektorn, med god lönsamhet och med Sveriges mest nöjda kunder. Under 2011 och framför allt under 2012, stod möjligheterna på rad och vi kände oss redo att ta oss an alla utmaningar - samtidigt. Företag ville komma in i koncernen och potentiella medarbetare ville vara en del av vår utveckling och framgångssaga. Vi öppnade kontor i Norrköping och Malmö, vi rekryterade såväl konsulter som utvecklare och vetenskapsmän som skulle ta Caperio in i framtiden, en framtid bland moln och managerade tjänster. 2013 var inget bra år i IT branschen generellt och det vi märkte tydligast var en stor avvaktan på marknaden, men också en stark utveckling mot att köpa managerade tjänster, d.v.s. konsumera IT över tid istället för att köpa produkter och konsulttimmar. Våra Top 25-kunder 2013 är exakt samma 25 som vi hade 2012, däremot har samtliga investerat väsentligt mindre. Positivt är dock att fler kunder bidrog till våra intäkter 2013, vilket ger oss en bra plattform för tillväxt. Omsättningen uppgick till 964 mkr vilket är 2 procent lägre än föregående år. Antalet anställda ökade däremot med 13 procent, från 188 till 212. Med ett EBITDA, efter omstruktureringskostnader, på -18,8 mkr mot föregående års 29,2 mkr är det uppenbart att våra investeringar för framtiden varit på bekostnad av den löpande affären som genom åren gett oss god lönsamhet. Med föregående års investeringar och erfarenheter i ryggen, har vi nu vidtagit omfattande åtgärder för att få tillbaka lönsamhet. VÅRA INVESTERINGAR 2013 Den största investeringen gjordes inom utveckling av managerade- och molnbaserade IT-tjänster. Tidigt under året etablerade vi ett nytt verksamhetsområde för utveckling av koncept kring självbetjäningsportaler, dvs. mjukvaru- och applikationslogistik, integration och identitetshantering för främst större verksamheter. Denna verksamhet bedrevs i ett separat bolag som under 2013 visar ett rörelseunderskott på 9,5 mkr. Efter ett tufft uppbyggnadsskede, där denna verksamhetsdel växte till dryga 30 anställda, integreras denna verksamhet nu som en del av vårt erbjudande. Omstruktureringen blev kostsam såväl ekonomiskt som organisatoriskt. Dock har det fört med sig att vi tillförskaffat bolaget ett fyrtiotal duktiga konsulter inom Microsoft, process automation, teknisk projektledning och applikationer. WWW.CAPERIO.SE 2 Våra nya försäljningskontor utvecklades mycket olika och även om både Norrköping (- 5 mkr) och Malmö (-2 mkr) gick med förlust, så är de framtida potentialerna mycket olika. Malmö går in i 2014 med fullbelagda konsulter, ca 25 personer med god tillväxt och speglar det nya Caperio som vi håller på att bygga. Norrköpingskontoret visade en betydligt svagare potential, varför vi i slutet av året beslutade att lägga ner kontoret. Årets största framgång står Caperio Skolpartner för. Verksamheten har utvecklats väl och står idag för en betydande del av vår affär. Vi har tecknat exklusiva avtal med de flesta skolkoncerner och avslutade året med att vinna första plats i Kommentus rangordnade upphandling som avser 3+1 år för ca 500 svenska skolor och myndigheter. Att gå från att enbart leverera traditionella IT-tjänster till att erbjuda lösningar innebär en ny affärsmodell. Denna transformation kräver också utveckling av vår kompetens och ledning. Totalt har 7 av 11 platser ersatts i ledningsgruppen och ledarskapet inom vår tjänsteleverans är helt ny. Vi har till exempel under året tagit in Martin Tegnér som Director of Cloud & Managed Services, som har lång erfarenhet i ledande befattningar inom IT på bolag som Boston Consulting Group, Ericsson, Jeeves och DELL. Infrastruktur Services leds idag av Björn Högberg som rekryterats in från EnfoZipper där han senast var konsultchef. Business Consulting leds av Magnus Sköld, också han rekryterad från EnfoZipper där han var Regionchef Malmö. Vi har även förändrat ungefär 50 procent av säljkåren under året och resten utbildas intensivt i våra nya erbjudanden. ÅTGÄRDER UNDER 2013 Den låga aktivitetsnivån i starten av 2013 i kombination med marknadens avvaktan krävde krafttag. De projekt som sjösattes för att få kontroll och struktur på verksamheten, samlades i ett effektiviseringsprogram med en gemensam styrgrupp - Caperio Accelerator Program (CAP). Med målsättningen att generera effekter som skall bidra till att ta bolagets lönsamhet till tidigare nivåer under 2014, omfattar CAP de aktiviteter som har högst effektiviseringspotential. Arbetet i CAP sker i tätt samarbete mellan Caperios ledning och styrelse. Konsekvenser av CAP är bl.a. nedläggningen av Norrköpingskontoret, genomlysning och effektivisering av logistikverksamheten samt en ny lönemodell 2014. Den senare i syfte att spara 18 mkr 2014. Lönemodellen bygger på att medarbetare som accepterat den nya modellen kan erhålla en bonus då bolaget nått sitt EBIDA-mål för 2014. Denna bonus beräknas till 9 mkr. 3 NICE TO MEET YOU Även Göteborg har krävt omfattande omstrukturering. Detta då två av våra största kunder som historiskt stått för ca 75 procent, minskat kraftigt under 2013. Organisationen har nu bantats kraftigt till knappa 20 personer som i huvudsak omfattar belagda konsulter. STARTEN PÅ 2014 Vi har lagt om kurs och tempo något, men planen att bli Sveriges bästa leverantör av Managed Workplace kvarstår. Plattformen för leverans av moln- och managerade tjänster har nu varit i drift i drygt ett år och flera av våra kunder tar steget mot att konsumera IT som tjänst. Vi är i framkant och väl förberedda för den förändring som pågår på marknaden. Vi har idag 100 konsulter och är ett annat företag än vad vi var för ett år sedan. För att möta de nya behoven etablerade vi redan i början av 2014, en enklare, effektivare och mer lönsamhetsorienterad organisation. Vi har också etablerat nya processer för verksamhetsstyrning som bättre möter behoven i transformationen till ökad tjänsteförsäljning. Fler förändringar är framför oss och vi kommer att fortsätta sänka våra kostnader. SAMMANFATTNING 2012 var ett år då vi slarvade med grundträningen, det fick vi äta upp 2013. Under 2013 har vi tagit kontroll igen, gjort det nödvändiga grundarbete som behövs för att lyckas och har till stora delar en helt ny ledning i bolaget. Arbete kvarstår, men vi ska ta tillbaka vår position som en lönsam kvalitetsleverantör av IT-tjänster inom infrastrukturområdet. Vi är positiva och tacksamma för att vi tog tag i förändringen i tid även om vi gärna undvikit några av de lärdomar vi nu tar med oss in i framtiden. Jag känner en stor tilltro i det vi gör just nu - fokus! Christer Haglund, CEO Caperio Holding AB WWW.CAPERIO.SE 4 Christer Haglund, CEO Caperio Holding AB 5 NICE TO MEET YOU – Vår största utmaning i region Syd är att bygga varumärket och göra oss kända i regionen. Det blir till att slita skosulor och bildäck för att sprida budskapet om vilka vi är, säger Eric Åkerström, Regional Manager, South. WWW.CAPERIO.SE 6 OM CAPERIO Caperio är en IT-tjänstekoncern som säljer Moln- & Managerade Tjänster, konsulttjänster och produkter för att optimera kundens IT-investeringar. Ett stort personligt engagemang i kombination med erfarna medarbetare säkerställer Caperios ansvar hela vägen. CAPERIOS MOLN- & MANAGERADE TJÄNSTER Caperios Moln- & Managerade tjänster förenklar den långsiktiga ekonomiska planeringen eftersom de ger en flexibel IT-infrastruktur. Det går enkelt att koppla på eller bort tjänster och utrustning efter behov och ta in spetskompetens när det behövs. CAPERIOS KONSULTJÄNSTER När du anlitar Caperio kan du vara säker på att få tillgång till Sveriges bästa konsulter. Oavsett vilka utmaningar du står inför kan Caperios erfarna konsulter stötta dig genom hela processen. En del av våra kunder behöver driftstöd inom säkerhet några timmar i veckan, medan andra låter oss ta hand om hela IT-infrastrukturen. CAPERIOS SKOLPARTNER Vi hjälper dig att ta fram en strategi och mål som är anpassad efter din skolas behov och förutsättningar. Med en satsning på digitala verktyg lägger vi stort fokus på utveckling och utbildning av ledare och pedagoger, både vid införandet och över tid. CAPERIOS ERBJUDANDE FINNER NI INOM FÖLJANDE OMRÅDEN • Nätverk & kommunikation • Server & lagring • Utskrift & dokumenthantering • Telefoni • Collaboration • Processautomation • System management • Software Asset Manegement • Arbetsplats • Applikation • Backup • Säkerhet • Hardware Lifecycle Management KUNDENS VERKSAMHET – VÅRT FOKUS Caperio säkerställer att kundens investeringar, oavsett leveransmodell, är lång- ” Caperio är ett helsvenskt IT-bolag med tjänster i världsklass. Med unik laganda och kompromisslös leveranskvalité skapar vi produktivitet och lönsamhet för våra kunder. siktiga, stabila och effektiva. Detta skapar utrymme för kundens IT-avdelning att fokusera på egna verksamheten ur ett mer strategiskt perspektiv. I vår verktygslåda finner ni en komplett uppsättning verktyg redo att täcka era behov. Oavsett om kunderna söker traditionell leverans, managerat eller moln erbjuder vi kompetens, innovation och ett personligt ansvarstagande. 7 NICE TO MEET YOU DATASYSTEMET FICK ETT NYTT LIV FAKTA Behoven av itlösningar är skilda inom Volkswagen Group Sverige, men en sak är gemensam – en väl fungerande it-miljö. ”När vi växte ur vårt datalagringssystem föll valet naturligt på Caperio”, säger Stephan Andersson, driftschef på Volkswagen Group Sverige. • Volkswagen Group Sverige är ett helägt dotterbolag till Europas största bilproducent Volkswagen AG. • Sommaren 1948 rullade de På den svenska marknaden har Volkswagen Group Sverige en framgångsrik fyra första ”Bubblorna” ut på de strategi med hög tillväxt. Via återförsäljarna säljs i dag omkring 65 000 nya svenska vägarna. bilar per år – en marknadsandel på över 25 procent. • I dag största bilimportören I systemen jobbar dagligen flera tusen återförsäljare och bilmekaniker för att på den svenska marknaden med kunna sälja, serva och utrusta Volkswagen- gruppens bilmärken. marknadsandel person bilar 26,7 – Vi jobbar ständigt med att ligga i framkant med tekniska lösningar vad gäller procent (tom mars 2013). tillgänglighet, prestanda och säkerhet, säger Stephan Andersson. Samarbetet med Caperio har varat i nästan tio år. För fyra år sedan hjälpte Caperio till att implementera en ny lösning för datalagring. Då uppgraderades den befintliga lagringsmiljön till en produkt från Hitachi Data Systems – en AMS2300. För en tid sedan började Volkswagen Group Sverige växa ur systemet och tillsammans med Caperio diskuterades olika tänkbara lösningar för den kommande 5-årsperioden. Stephan och hans kollegor på IT Service inom Volkswagen procent och transportbilar 32,4 • Antal anställda: 442. • Marknadsför varumärkena Volkswagen personbilar, Skoda, Audi, SEAT, Volkswagen transportbilar och Porsche. SITUATION Företagets datalagrings system Group Sverige ville inte byta ut systemet, utan behålla diskarna. klarar inte av att spegla data till – Caperio föreslog att vi skulle virtualisera vår lagring, med hjälp av en HUS- den administrationen kan inte VM. Projektet är nyligen avslutat och har resulterat i att Caperio förlängt livet på en redan befintlig lösning. AMS2300-lösningen är fortfarande i drift, men har nu virtualiserats bakom en HUS-VM. Detta betyder att vi fått mer prestanda och framförallt en möjlighet att växa i framtiden. Tack vare Caperio har Volkswagen Group Sverige kunnat utveckla en redan befintlig plattform och fått hjälp med råd om hur den kan utnyttjas på bästa sätt. – Caperio har kompetent personal. De är ansvarsfulla och konstruktiva. Alltid med fokus på att ta fram bästa tänkbara lösning för sin kund, säger Stephan den se kundära datahallen och göras dagtid, då all extra belastning måste undvikas för att hålla systemet i gång. LÖSNING Systemet behålls, men kompletteras med en virtualiseringslösning. En HUSVM ifrån Hitachi Data Systems placeras framför Andersson. den befintliga. – Vi har sparat stora summor på att enkelt öka prestandan på en redan befint- MÖJLIGHET lig utrustning. Vi har dessutom sluppit migrera stora mängder data och därmed HUSVM ger företaget en möjlig- undvikit avbrott i återförsäljarnas dagliga verksamhet. het att växa samtidigt som en Mathias Johansson, kundansvarig på Caperio upplever att Volkswagen Group undviks. Sverige både är en krävande och rolig kund att arbeta tillsammans med. – De har själva internt både erfarna och kompetenta medarbetare. Dessutom är de varierande behoven på tillgänglighet, prestanda och säkerhet för de olika bolagen inom Volkswagen Group Sverige utmanande, säger Mathias Johansson. WWW.CAPERIO.SE 8 stor migrering av befintlig data EFFEKT Den dagliga affärsverk samheten kan fortgå som vanligt. KUN CAS D E Marko Ivanic, Infrastrukturchef, Nordnet 9 NICE TO MEET YOU FAKTA • Maintpartner är en nordisk leverantör av industriellt underhåll och drifttjänster. Det kan handla om att drifta och underhålla till exempel vägtrafiktunnlar, vattenkraftverk eller Sky View, åkattraktionen på utsidan av Globen i Stockholm. • Företaget har en omsättning på cirka 350 miljoner kronor per år. Bara i Sverige har WSP ca 2 400 anställda WWW.CAPERIO.SE 10 FOKUS PÅ KÄRNVERKSAMHETEN För Maintpartner som arbetar med industriellt underhåll och drifttjänster inom industrin och den offentliga sektorn är det viktigt att ha en snabb och flexibel leverans av IT-tjänster. ”I dag kan vi göra förändringar i systemen i real-tid, tidigare tog det minst sju arbetsdagar, säger Kenny Ståhl, it- samordnare på Maintpartner. Eftersom medarbetarna på Maintpartner arbetar flexibelt ute hos kunder är behovet av att genomföra förändringar och snabbt få hjälp från Servicedesk stort. – Det påverkar direkt hur snabbt vi kan utföra uppdragen hos våra kunder, säger Kenny Ståhl. Då Maintpartner samverkan med Caperio eller direkt KUN CAS D E i vår egen miljö utan att behöva gå via en komplex beställningsrutin. Vi kan exempelvis ge behörigheter till anställda i vårt Active Directory – vilket tidigare tog mer än sju arbetsdagar att ordna. I dag kan vi själva göra förändringar i real-tid, engagerade och ställer upp, säger Kenny Ståhl. Fokus för MaintPartner är att drifta och underhålla vägtunnlar, inte IT, det är det som Caperio eller ta hjälp av Caperio säger Kenny gör möjligt avslutar Kenny Ståhl. IT-leverantören så behövde de en ny Ståhl. Johan Boman, Key Account Manager samarbetspartner. – Att vara Under en tajt tidsplan har Caperio, på Caperio menar att det är viktigt inte var nöjda med den befintliga leverera IT-tjänster till Maintpartner är både omfattande och krävande och handlar i princip om att vara deras IT- avdelning. Det innebär bland annat att drifta våra affärskritiska affärssystem. De måste alltid fungera, dygnet runt, årets alla dagar, säger Kenny Ståhl. Caperio kom sent in i förhandlingsprocessen, men det märktes snabbt att de inte bara hade konkurrenskraftiga priser, de var även lyhörda och flexibla. – Vi var helt eniga om kärnfrågorna och våra behov av en väl fungerande IT leverans och i synnerhet Servicedesk, säger Kenny Ståhl. I ansvaret ingår också att ta hand om IT-arbetsplatsen och att se till att nätverk och olika kommunikationslösningar, såsom e-post, fungerar smärtfritt. – I dag kan vi själva genomföra förändringar i tillsammans med Maintpartner, migrerat hela IT-miljön och nu ligger fokus på att kontinuerligt optimera och utveckla. När Caperio och Maintpartner påbörjade samarbetet levererades sju stycken IT tjänster (såsom arbetsplats som tjänst, att Maintpartners medarbetare ska känna sig både nöjda och trygga med de tjänster som levereras. – Vi har haft ett tätt samarbete hela vägen, för att nå de uppsatta målen avseende snabbhet, effektivitet och kvalitet, säger Johan Boman. backup som tjänst etc.). Idag har samarbetet mer än fördubblats i form av antalet tjänster. Exempelvis levererar Caperio nätverk som tjänst i fyra regioner, vilket motsvarar ungefär 25 kontor, både trådlöst och trådat nätverk. Kenny är nöjd med Caperio som ny samarbetspartner och lovordar deras engagemang. – Det är ett gediget jobb med en tajt tidsplan, som ibland innebär sena arbetsdagar – till midnatt. Men det hindrar inte Caperios medarbetare, som alltid är 11 NICE TO MEET YOU EN MARKNAD I FÖRÄNDRING IT-marknaden präglas av förändrade leverans- och betalmodeller. Redan nu är det tydligt att Kunden, som historiskt varit IT-chef, CIO eller motsvarande, i större utsträckning representeras av CFO, HR-chef, marknadschef eller dylikt. För att lyckas i detta föränderliga landskap måste vi som leverantör anpassa inte bara vårt erbjudande utan även se över sin retorik och inkludera mer verksamhetsnära nyttoeffekter i vårt erbjudande. Sakta men säkert börjar vi se en förbättrad konjunktur. Vi kan, om än försiktigt, Hans Edin Marknadschef ana en ljusare framtid. Den lågkonjunktur som vi befunnit oss i kommer dock fortsätta prägla vår tillvaro det kommande året. En del av förklaringen till att vi redan nu ser ökad efterfrågan på moln- och managerade tjänster är just det ekonomiska läget. Företagen vill snabbt kunna ställa om sina resurser. Konsekvensen av detta är ökad efterfrågan på abonnemangs- eller kapacitetsbaserade affärsmodeller. Marknadstillväxten för molntjänster kommer att vara över 120 procent från 2012 och fram till 2016 då marknaden för molntjänster beräknas att vara värd 9,6 miljarder kronor. Totalt omsätter den Svenska IT-marknaden cirka 145 miljarder kronor. Detta innebär en ökning med cirka 2,5 miljarder från föregående år. En stor del av denna ökning finner man, inte helt oväntat, inom tjänsteleveransen . Kraven från verksamheten fortsätter vara en vital drivkraft. IT är sedan länge en central egenskap för framgång och konkurrenskraft. Kraven är ofta högre än förutsättningarna. Utmaningen för beställare och leverantör blir därför att dra nytta av den senaste tekniken och förstå verksamhetens krav. Lyhördhet, kommunikation och skalbarhet kommer med andra ord vara centralt för att lyckas fortsätta leverera tjänster som gör skillnaden. WWW.CAPERIO.SE 12 OMSTÄLLNING, FÖRÄNDRING – TRANSFORMATION Vi är mitt i en stor förändring - igen. Caperio, precis som branschen i stort, genomgår ständiga förändringar och utmaningar. Det ligger i Caperios natur att ständigt utvecklas och är helt avgörande för vår framgång. NYTT LÄGE Caperio har genom åren genomfört flertalet förvärv, startat nya regionala kontor ute i landet och utvecklat varumärket. Det har vi gjort under god lönsamhet och stabil tillväxt. Men aldrig tidigare har vi gjort en så stor omställning som under 2013 och som nu fortsätter under 2014. Charlotta Alegria Ursing Director Change Mangement Omställningen handlar om att gå från en relativt enkel affär; att förse våra kunder med optimal hård- och mjukvara, till att idag erbjuda våra kunder en betydligt mer komplex och omfattande service. Denna omställning ställer nya krav på strukturer, processer och inte minst på Caperios medarbetare gällande kompetens och förmåga att följa med i omställningen. FÖRÄNDRINGAR Genom Caperios effektiviseringsprogram CAP* driver vi sedan hösten 2013, ett antal projekt med främsta syfte att effektivisera med fokus på strukturer och processer. Det innebär nya arbetssätt och i viss mån också förhållningssätt för våra medarbetare. Att genomföra förändringar känns och för många gör det direkt ont - inte minst när det handlar om omorganisationer som resulterar i övertalighet. Caperio * CAPERIO ACCELARATOR PROGRAM (CAP) • Startades hösten 2013 och pågår under hela 2014 • Förväntad resultateffekt om 45 MSEK är kända för att sätta medarbetaren först, till och med före kunden, eftersom vi vet att det gagnar alla parter. Därmed är det en självklarhet att det är våra Omfattar i huvudsak: medarbetare som står i fokus i omställningen. • Besparingarsåtgärder • Organisations- och processutveckling • Erbjudandeutveckling DIALOGEN ÄR HJÄRTAT Utan våra medarbetares engagemang står vi tomhänta. Att genomgå den omfattande omställningen vi är mitt uppe i, kräver att vi har en rak dialog med våra medarbetare. Det är i den dialogen vi kan fånga upp idéer och förbättringsområden. Vi gör en omställning, förändrar och transformerar, men det gäller inte allt. Hjärtat ändrar vi inte på - det finns alltid kvar på samma ställe. Vi är ju Caperio. 13 NICE TO MEET YOU RISK- OCH KÄNSLIGHETSANALYS Investeringar i aktier är förenat med risktagande. Ett antal faktorer utanför Caperios kontroll, liksom vissa faktorer vars effekter vi kan påverka genom vårt agerande, kan komma att få en negativ påverkan på verksamheten, resultatet och den finansiella ställningen eller medföra att värdet på aktierna minskar. Koncernens och moderbolagets väsentliga risk och osäkerhetsfaktorer inkluderar affärsmässiga och finansiella risker. Inga ytterligare risker eller osäkerhetsfaktorer bedöms finnas vid balansdagen. Nedan redogörs för ett antal riskfaktorer som bedöms kunna påverka Caperios framtidsutsikter. Riskerna är inte rangordnade och skall inte uppfattas som uttömmande. Ytterligare risker och osäkerheter som Caperio för närvarande inte känner till kan också komma att utvecklas till viktiga faktorer som påverkar företaget. Utöver information som framkommer i Årsredovisningen bör därför varje investerare göra en allmän omvärldsbedömning och en egen bedömning av varje riskfaktor och dess betydelse för Caperios framtida utveckling. MARKNADS- OCH BRANSCHRELATERADE RISKER Konjunkturutveckling Makroekonomiska faktorer som efterfråge- och konjunkturutveckling påverkar tillsammans med andra drivkrafter marknaden för Caperios produkter och tjänster. Det finns alltid en risk att en förändring i konjunkturläget påverkar Caperio, men bolagets kundstruktur med stor andel inom offentlig sektor, bedöms dock i viss utsträckning mildra en vikande konjunkturs effekter på bolagets resultat. Prisutveckling Prisutvecklingen för huvuddelen av Caperios produkter har under många år varit fallande och ställer därmed höga krav på företagets förmåga till effektivisering i försäljningsverksamheten. Vår bedömning är att den allmänna negativa prisutvecklingen kommer fortsätta att vara en utmaning för Caperio och det kan inte uteslutas att denna utveckling kan komma att påverka omsättningen och resultatutvecklingen negativt. Caperio har under de senare åren ökat sin försäljning av tjänster och blir därmed inte lika beroende av prisutvecklingen på produkter. För tjänster är prisutvecklingen en annan än på produktsidan. Risken utgörs främst av att kunderna inte anser sig fått motsvarande värde för levererad tjänst, men hård konkurrens på tjänsteförsäljningen kan också leda till prispress. För att balansera riskerna för den utvecklingen är det viktigt för Caperio att ha specialistkompetens som efterfrågas av kunderna oavsett konjunktur samt att undvika projekt där prisnivån bedöms för låg för att möjliggöra tillfredsställande lönsamhet. Konkurrens Caperio verkar på en fragmenterad marknad med ett stort antal aktörer, såväl stora som små. Ytterligare aktörer kan komma att etablera sig på marknaden inom en snar framtid. Många av våra konkurrenter har därutöver betydligt större finansiella resurser än vi. En intensifierad konkurrenssituation på den WWW.CAPERIO.SE 14 marknad som Caperio verkar i kan komma att negativt påverka både försäljningsvolym och bruttovinstmarginaler. Därtill har tillverkare och producenter, för att komma längre upp i värdekedjan, i viss utsträckning börjat vända sig direkt till slutkunderna. Trots att slutkundsmarknaden på senare tid har visat tillväxt kan Caperio möta ytterligare konkurrens från dessa aktörer vilket kan komma att påverka bolagets resultat och finansiella ställning negativt. Beroende av vissa leverantörer För att Caperio skall kunna leverera sina produkter och tjänster är företaget beroende av att tredje part lever upp till överenskomna avtal. Leverantörssamarbeten tar ofta lång tid att etablera, och i vissa fall är vi beroende av en enskild leverantör. Större förändringar av väsentliga avtalsvillkor från dessa leverantörer, alternativt om ett befintligt samarbete avbryts, skulle kunna innebära negativa konsekvenser för Caperio och ha en stor inverkan på lönsamheten. IT-branschen karakteriseras av en snabb teknologisk utveckling. Det är av yttersta vikt för Caperio att vi kan erbjuda attraktiva och konkurrenskraftiga produkter för att bibehålla och expandera vår marknadsposition. Därför är det viktigt att Caperios leverantörer även fortsättningsvis kan utveckla och marknadsföra nya produkter som accepteras av marknaden och tillgodoser kundernas önskemål samt även har kapaciteten att förbättra befintliga produkter. BOLAGSSPECIFIKA RISKER Begränsade resurser Caperio är ett företag med begränsade resurser vad gäller ledning, administration och kapital. För genomförandet av Caperios strategi är det av vikt att dessa resurser disponeras på ett för bolaget optimalt sätt. Det finns risk för att Caperio misslyckas med att kanalisera resurserna och därmed drabbas av finansiella och styrningsrelaterade problem. Beroende av nyckelpersoner och medarbetare Caperio baserar sin framgång på, och är beroende av, befintliga medarbetares kunskap, erfarenhet och kreativitet samt att i framtiden kunna rekrytera och behålla nyckelpersoner. Personer med hög kompetens är mycket efterfrågade och Caperio kan ådra sig avsevärda kostnader för att rekrytera och behålla sådana personer. Om vi inte lyckas rekrytera och behålla kvalificerad personal kan det komma att bli svårt att fullfölja vår affärsstrategi. Det skulle även vara till Caperios nackdel om några av dessa nyckelpersoner beslöt sig för att starta konkurrerande verksamhet. Även om ledningen anser att företaget kommer att kunna såväl attrahera som behålla kvalificerad personal, kan det inte garanteras att detta kommer att kunna ske på tillfredställande villkor på grund av den konkurrens som finns från andra bolag i branschen eller närstående branscher. 15 NICE TO MEET YOU Kundlojalitet Att behålla en god relation med kunder och samarbetspartners har alltid varit huvudfokus för Caperio. Detta blir synnerligen viktigt i tider av ekonomisk osäkerhet, Kunden måste kunna känna att Caperio är en trygg och kompetent leverantör av de tjänster som erbjuds. Caperio är beroende av att de produkter vi levererar utvecklas och fungerar normalt och att inga oförutsedda komplikationer uppstår i högre utsträckning. Lager Varor inom IT-branschen har relativt kort ekonomisk livslängd och det är viktigt att Caperio kan upprätthålla en hög lageromsättningshastighet. Om varor lagerhålls för lång tid kan bolaget åsamkas kostnader för inkurans i lager. Returrätt till leverantörer motverkar i viss mån risken för inkurans. För att minimera kapitalbindningen i lager har Caperios styrelse beslutat att lagervärdet ska hållas på lägsta möjliga nivå. IT-risker Med IT-risker avses störningar i datainformationshanteringen. En viktig del av Caperios affärsmodell är utbyte och förmedling av stora volymer elektronisk data och information. Avbrott i den elektroniska dataoch informationshanteringen är verksamhetskritisk och kan, om de inte täcks av avbrottsförsäkring, ge företaget betydande intäktsbortfall. Caperio har tecknat sedvanliga avbrottsförsäkringar. Risker för dataintrång och stöld av databaser motverkas genom att vid varje tidpunkt utnyttja de senaste hård- och mjukvaruskydd som finns tillgängliga. Risker för dataavbrott motverkas genom så kallad spegling av datordrift och avbrottsfri elförsörjning och avseende datakommunikation finns flera kommunikationsvägar för väsentliga delar av verksamheten. Intjäningsförmåga och framtida kapitalbehov I de lösningar Caperio skapar för kunderna finns ofta ett stor inslag av hårdvara som ska konfigureras och anpassas inom lösningsleveransen. Denna hårdvara binder kapital under kundprojektets löptid. Det skapar ett varierande, ett återkommande och ett stort kapitalbehov under vissa perioder. Caperios möjlighet att tillgodose framtida kapitalbehov är i hög grad beroende av försäljningsframgångar för företagets produkter och tjänster. Det finns ingen garanti för att bolaget kommer att vara vinstgivande och generera tillräckliga medel för framtida finansiering av sin verksamhet. Det kan vidare inte uteslutas att Caperio i WWW.CAPERIO.SE 16 framtiden måste söka nytt kapital, och det finns heller inga garantier för att nytt kapital kan anskaffas till fördelaktiga villkor för befintliga aktieägare. Härvid är det allmänna marknadsläget för tillförsel av riskkapital av stor betydelse. Om ytterligare externt kapital kommer att anskaffas via aktieemission riskerar befintliga aktieägares ägarandel att bli utspädd. Alternativt kan bolaget anskaffa finansiering genom att öka sin skuldsättning via lån. Ett misslyckande i att generera vinster i tillfredställande omfattning eller ett misslyckande med att lösa uppkomna finansieringsbehov kan påverka Caperios verksamhet substantiellt, och kan även leda till företagsrekonstruktion, konkurs eller annan avveckling av företaget. Förmåga att hantera tillväxt Verksamheten kan komma att växa substantiellt genom en ökning i efterfrågan på Caperios produkter och tjänster, vilket ställer höga krav på ledningen och den operativa och finansiella infrastrukturen. I takt med att personalen och verksamheten växer, behöver Caperio försäkra sig om att det hela tiden har effektiva planerings- och ledningsprocesser för att på ett verksamt sätt kunna genomföra affärsplanen. Om inte Caperio lyckas hantera sådana kapacitetsbelastningar kan det skada företagets verksamhet och finansiella ställning, samt påverkaresultatet negativt. För att hantera tillväxten krävs investeringar och allokeringar av värdefulla ledningsresurser. Om Caperio inte hanterar tillväxt på ett effektivt sätt kan detta påverka resultatet negativt. Ränterisk Koncernens finansieringskällor utgörs av eget kapital, banklån, rörelsekrediter, operationell leasing och likvida medel. Caperio har med nuvarande finansiering och ränteläge en relativt låg ränterisk. Hur räntan utvecklas över tiden är en omöjlighet att förutsäga. Om kapitalanskaffningsbehov uppstår för Caperio som löses genom upplåning kan bolaget komma att belastas av räntekostnader, vilka kan bli betydande i ett läge med högre marknadsräntor. Övriga risker Till övriga risker som Caperio utsätts för hör bland annat brand, traditionella försäkringsrisker och stöld. 17 NICE TO MEET YOU CAPERIOS AKTIE OCH ÄGARFÖRHÅLLANDEN AKTIEKAPITALET Aktiekapitalet i Caperio uppgick den 31 december 2013 till 120.215.975 SEK, fördelat på 4.808.639 utestående aktier. Varje aktie berättigar till en röst och samtliga aktier äger lika rätt till del i bolagets tillgångar och vinst. Vid årsstämma får varje röstberättigad rösta för det fulla antalet av denne ägda och företrädda aktier, utan begränsningar i rösträtten. På årsstämman den 11 maj 2011 beslutade aktieägarna i Caperio att genomföra ett incitamentsprogram för Bolagets anställda genom att utge högst 225 000 teckningsoptioner berättigande till teckning av högst 225 000 aktier i Bolaget. Vid utgången av teckningstiden den 31 december 2012 av aktier i incitamentsprogrammet, hade 4 429 aktier tecknats. Styrelsen beslutade i februari 2013 att tilldela 4 429 aktier och de nya aktierna är införda i aktieboken och registrerade hos Bolagsverket under april 2013. AKTIENS UTVECKLING 40 35 30 25 20 Caperio OMX Sthlm PI 15 10 ar M 0 -2 01 0 Ju n20 10 Se p20 10 De c20 10 M ar -2 01 1 Ju n20 11 Se p20 11 De c20 11 M ar -2 01 2 Ju n20 12 Se p20 12 De c20 12 M ar -2 01 3 Ju n20 13 Se p20 13 De c20 13 5 HANDELSPLATS First North är en alternativ marknadsplats som är en del av OMX Nordiska Börs. Bolag vars aktier handlas på First North är inte skyldiga att följa samma regler som bolag på reglerade marknader, utan följer istället ett mindre omfattande regelverk anpassat till företrädesvis mindre bolag och tillväxtbolag. En placering i ett bolag vars aktier handlas på First North kan därför vara mer riskfylld än en placering i ett bolag på en reglerad marknad. OMX Nordiska Börs ansvarar inte för övervakningen av bolagen på First North utan det gör istället en Certified Adviser. Certified Adviser för Caperio Holding är Mangold Fondkommission. Certified Adviser ansvarar för att Bolaget uppfyller kraven för First North och att Bolaget löpande följer tillämpliga informationskrav. HANDEL PÅ FIRST NORTH Handeln på First North sker i OMX Nordiska Börs handelssystem SAXESS. Handeln sker elektroniskt och bedrivs kontinuerligt på samma sätt som för företagen på den reglerade marknaden. Information om kurser, volym och orderdjup offentliggörs i realtid genom WWW.CAPERIO.SE 18 STÖRSTA AKTIEÄGARE PER DEN 31 DECEMBER 2013 Antal aktier Röster % 1 300 961 27,1% David Pohanka 336 732 7,0% Mikael Zetterberg, privat/genom bolag 242 033 5,0% Nils-Åke Olsson 150 035 3,1% Johan Söderström 146 804 3,1% Stefan Klaesson 141 967 3,0% Per Karlsson, genom bolag 125 000 2,6% Thomas Olsson 104 280 2,2% Sverker Thufvesson, genom bolag och närstående 102 000 2,1% Magnus Engdahl, genom bolag 100 000 2,1% Övriga 2 058 827 42,8% Totalt 4 808 639 100,0% Christer Haglund, genom bolag ÄGARSTRUKTUR PER DEN 31 DECEMBER 2013 Antal aktier Antal aktieägare Antal aktier Kapital och röster (%) 1 - 500 1 623 39 198 0,82% 501 - 1000 45 37 345 0,78% 1001 - 5000 48 122 681 2,55% 5001 - 10000 11 70 289 1,46% 10001 - 15000 8 95 966 2,00% 15001 - 20000 6 103 283 2,15% 20001 - 42 4 339 877 90,25% Summa 1 783 4 808 639 100,00% samma kanaler som för aktier på den reglerade marknaden. Utvecklingen av First North har skett i linje med EU:s direktiv rörande så kallade multilaterala handelssystem. First North har ett All-Share-index i svenska kronor. Vidare delas företagen in enligt den internationella GICS klassificeringen (Global Industry Classification Standard), som redan används på OMX:s börser. Branschklassificeringen underlättar internationella jämförelser av företagen genom att tillhandahålla tydligt definierade och större jämförelsegrupper. LIKVIDITETSGARANTI Mangold Fondkommission kvarstår som likviditetsgarant på First North. Syftet är att främja en god likviditet i aktien samt minska skillnaden mellan köp- och säljkurser i den löpande handeln. Enligt avtalet skall Mangold Fondkommission säkerställa en spread mellan köp- och säljkurs om maximalt fyra procent. På köp- och säljsidan skall Mangold Fondkommission säkerställa en volym motsvarande fyra handelsposter. Åtagandet påbörjades den 19 juni 2006. För ändamålet erhöll Mangold Fondkommission ett aktielån om 4 000 aktier. 19 NICE TO MEET YOU UTDELNINGSPOLICY Styrelsens målsättning är att föreslå utdelningar som i genomsnitt över tiden motsvarar cirka 50 procent av årets resultat efter skatt och minoritetsintressen justerat för avskrivning av goodwill. Tidpunkten för, respektive den beloppsmässiga storleken av eventuell framtida utdelning, kommer bland annat att vara beroende av bolagets framtida resultat, expansions- och förvärvsmöjligheter samt kassaflöde och finansiella ställning i övrigt. UTESTÅENDE OPTIONER Det finns inga utestående optioner. WWW.CAPERIO.SE 20 FÖRVALTNINGSBERÄTTELSE Styrelsen och verkställande direktören för Caperio Holding AB (publ), 556680-2673, får härmed avge följande årsredovisning och koncernredovisning för 2013. Styrelsens säte är i Stockholm med adress Gårdsfogdevägen 7, 161 11 BROMMA, Sverige. BOLAGETS VERKSAMHETEN Caperio Holding AB (publ) är moderbolag till Caperio AB, Caperio Öst AB, Caperio Uppland AB, Caperio Finance AB, Caperio Workplace Services AB samt Asterio AB. Bolagets verksamhet består i att äga och förvalta aktier och andelar i företag samt att ge koncernbolagen administrativt stöd likväl som stöd i dess marknadsföring och liknande stödåtgärder. ALLMÄNT OM KONCERNENS VERKSAMHET Caperio är en IT-tjänstekoncern som säljer Moln- & Managerade Tjänster, konsulttjänster och produkter för att optimera kundens IT-investering. Erbjudandet är inriktat på lösningar för IT-infrastruktur och inkluderar PC-försörjning, dokumenthantering, server- och lagringslösningar, lösningar inom nätverk och kommunikation, säkerhet, telefoni samt licenshantering och finansieringslösningar. Kunderna är privata företag, kommuner, landsting och organisationer i Norden. HÄNDELSER UNDER ÅRET Caperio fortsätter arbetet med att öka tjänsteinnehållet i bolagets leverans. Som en del av utveckling av managerade tjänster startades Caperio Workplace Services AB. Efter uppbyggnadsskedet integreras nu denna i övrig verksamhet. Efter flera års stark tillväxt finns det en stor effektiviseringspotential i förbättrade strukturer och processer hos Caperio. I oktober lanserades därför ett omfattande effektiviseringsprogram. Det övergripande målet för programmet är att generera effekter som bidrar till att ta bolagets lönsamhet till tidigare nivåer. Som en del av effektiviseringsprogrammet har verksamheten i Norrköping avvecklats. Vidare har konsolidering skett av logistikverksamheterna i Göteborg och Enköping. En ny lönemodell för 2014 har också lanserats. MILJÖPÅVERKAN Varken moderbolaget eller dotterbolagen bedriver någon verksamhet som är tillstånds- eller anmälningspliktig enligt miljöbalken. 21 NICE TO MEET YOU RESULTAT Resultat efter skatt (och justering FRAMTIDA UTVECKLING Koncernens nettoomsättning av minoritetsintresse) uppgick till Caperio är ett av Sveriges mest uppgick till 963,8 mkr (983,3), vilket -28,5 mkr (10,4). Resultat per aktie expansiva IT-företag. En av de är en minskning med 2 procent. före utspädning uppgick till -5,94 kr viktigaste orsakerna till det är att vi Aktivitetsnivå hos kunderna under (2,18). lyssnar på våra kunder. Vi är lyhörda första kvartalet var låg och det rådde en mycket avvaktande efterfrågan i marknaden på främst hårdvara under första halvåret. Koncernen uppvisar en stor återhämtning i försäljningen under andra halvåret varför omsättningen ackumulerat är nära föregående år trots den svaga inledningen på året. Koncernens resultat belastas med engångskostnader främst relaterade till uppsägningslöner. Dessa omfattar till största delen personal inom logistik och produktrelaterad försäljning. Av engångskaraktär är också underskottet från verksamheten i Norrköping, då verksamheten har lagts ned under december 2013, och Under 2013 har bruttomarginalen underskottet i bolaget för utveckling minskat till 21,6 procent (22,1). av managerade tjänster. Marknaden för produkter präglas av hård konkurrens med stark prispress. En ökad viktning under året mot offentlig sektor och karaktären på Periodens avskrivningar avser till 76 procent, eller 7,5 mkr, goodwill relaterat till förvärv. för deras önskemål och har den kunskap och den erfarenhet som krävs för att ge dem precis de IT-lösningar som behövs för att de ska kunna förverkliga sina affärsidéer. Våra duktiga medarbetare hittar innovativa, säkra och kostnadseffektiva lösningar för deras IT- infrastruktur, från analys och design till införande, driftstöd och utveckling. Styrelsen ser goda möjligheter till positiva effekter på verksamheten från Caperios effektiviseringsprogram. Trots en fortsatt hård konkurrens så förväntas förstärk- dessa affärer bidrar också till en FINANSIELL STÄLLNING ningen i Caperios erbjudande och de lägre produktmarginal. Inom tjänste- Kassaflödet från den löpande investeringar Caperio har genom- försäljningen ökar andelen egenpro- verksamheten uppgick till -27,3 mkr fört ge bolaget en bättre position i ducerade tjänster, vilket är positivt (22,5). Koncernens likvida medel framtiden. för marginalen. Försäljningen av uppgick vid periodens utgång till externt upphandlade tjänster, t.ex. 2,7 mkr (14,6). Under hösten har underkonsulter, har minskat markant checkkrediten utökats med 7,5 mkr. CAPERIO AKTIEN samtidigt som de egna konsulternas Av beviljad checkräkningskredit på Antal utestående aktier i Caperio fakturering har ökat sedan 2012. 42,5 mkr utnyttjades 30,2 mkr per Holding AB uppgick per 31 december Dock har försäljningen av logistik- balansdagen. 2013 till 4 808 639. En aktie ger en tjänster fallit tillbaka i linje med nedgången i efterfrågan på hårdvara under årets första del. EBITDA faller från ett nollresultat under årets första tre kvartal till en förlust om -18,8 mkr (29,2) med den omstrukturering koncernen genomgår, i kombination med fallande marginaler och den satsning som gjorts på erbjudandet inom managerade tjänster. Rörelseresultatet belastades med avskrivningar på -9,8 mkr och nedskrivningar med -2,2 mkr och uppgår till -30,8 mkr (20,0). WWW.CAPERIO.SE Soliditeten i koncernen uppgick vid periodens slut till 18 procent (30). RISKER OCH OSÄKERHETSFAKTORER Koncernens och moderbolagets väsentliga risk- och osäkerhetsfaktorer inkluderar affärsmässiga och finansiella risker. Inga ytterligare risker eller osäkerhetsfaktorer Caperio lämnar inga prognoser. röst. Caperioaktien handlas på First North under kodnamnet CAPE. ISINkoden är SE0002692871. ÄGARFÖRHÅLLANDEN Största ägare är Christer Haglund som genom bolag äger 1 300 961 aktier per 31 december 2013. Det innebär 27,1 % av rösterna i bolaget. Det finns ytterligare nio ägare bedöms finnas vid balansdagen. som äger privat eller genom bolag HÄNDELSER EFTER Övriga aktieägare innehar tillsam- BALANSDAGEN Inget att rapportera. 22 mellan 2-7 % av rösterna i Bolaget. mans 42,8 % av rösterna. MODERBOLAGET frågor. Utöver de löpande frågor LIKVIDITETSGARANT Under 2013 omsatte moderbolaget som revisionsrapport, årsredovis- Mangold Fondkommission AB är 16,5 MSEK (23,1 MSEK). Omsätt- ning, investeringar, affärsstrate- Caperio Holding ABs Certified ningen avser försäljning till dotter- giska frågor och budget har särskild Advisor och Likviditetsgarant. bolag av tjänster för administration, uppmärksamhet ägnats åt bolagets marknadsföring och liknande stöd- expansion och struktur. åtgärder. Årets resultat uppgick till 2,6 MSEK (9,0 MSEK). Moderbolagets likvida medel inklusive kortfristiga fordringar uppgick vid periodens utgång till 2,0 MSEK Bolagets ledning utgjordes under 2013 av VD, VVD och ekonomichef samt övriga medlemmar i ledningsgruppen. (3,3 MSEK). Moderbolagets skulder BEMYNDIGANDE TILL STYRELSEN är till största delen koncerninterna Ordinarie årsstämma i maj 2013 skulder. bemyndigade styrelsen att till MEDARBETARE Per den 31 december 2013 hade Caperio koncernen 212 medarbetare att jämföra med 188 medarbetare samma datum föregående år. nästa årsstämma, vid ett eller flera tillfällen, besluta om nyemission av högst 1 000 000 aktier. Avvikelse skall kunna ske från aktieägarnas företrädesrätt. Bemyndigandet skall kunna utnyttjas i syfte att BOLAGETS LEDNING OCH genomföra företagsförvärv och/ STYRELSENS ARBETE eller kapitalanskaffning. Betalning Styrelsen har i samband med möten erhållit skriftlig och muntlig dokumentation och information om företagets utveckling av Verkställande för tecknade aktier skall kunna ske genom kvittning eller apport. Detta bemyndigande har inte utnyttjats. direktören och har med ledning av denna information fattat beslut i samtliga för bolaget väsentliga VINSTDISPOSITION Till årsstämmans förfogande står följande vinstmedel: Balanserade vinstmedel Årets resultat SUMMA KRONOR 27 996 918 2 602 101 30 599 019 Styrelsen föreslår att vinstmedlen disponeras så att: till aktieägarna utdelas 0,00 kr per aktie, totalt i ny räkning överförs 0 30 599 019 SUMMA KRONOR 30 599 019 23 NICE TO MEET YOU FLERÅRSJÄMFÖRELSE Bolagets ekonomiska utveckling i sammandrag TKR 2013 2012 2011 2010 2009 963 808 -18 751 -30 776 -32 253 983 327 29 212 19 962 18 661 707 031 29 318 21 189 21 079 610 435 15 926 10 123 9 987 469 371 8 280 -588 -813 MARGINALER Rörelsemarginal, %, EBITDA Rörelsemarginal, %, EBIT Vinstmarginal, % neg. neg. neg. 3,0 2,0 1,9 4,1 3,0 3,0 2,6 1,7 1,6 1,8 neg. neg. AVKASTNINGSMÅTT Avkastning på eget kapital, % neg. 23,5 30,5 16,5 neg. 266 516 48 877 18 274 191 82 096 30 276 354 76 736 28 198 235 61 406 31 198 796 59 824 30 10,16 10,16 -5,94 -5,94 4 807 532 4 808 639 4 808 639 4 808 639 17,09 17,07 2,18 2,17 4 749 210 4 777 587 4 804 210 4 808 639 16,17 16,17 2,65 2,65 4 619 210 4 619 210 4 744 210 4 744 210 13,66 13,66 1,02 1,02 4 494 210 4 494 210 4 494 210 4 494 210 13,31 13,31 -0,86 -0,86 4 369 005 4 369 005 4 494 210 4 494 210 204 4 725 -92 167 5 888 175 125 5 656 235 96 6 359 166 87 5 395 95 RESULTAT Nettoomsättning EBITDA Rörelseresultat, EBIT Periodens resultat före skatt FINANSIELL STÄLLNING Balansomslutning Eget kapital Soliditet, % PER AKTIE Eget kapital per aktie före utspädning, kr Eget kapital per aktie efter utspädning, kr Resultat per aktie före utspädning, kr Resultat per aktie efter utspädning, kr Genomsnittligt antal aktier före utspädning Genomsnittligt antal aktier efter utspädning Antal utestående aktier före utspädning Antal utestående aktier efter utspädning ANSTÄLLDA Medelantal anställda Nettoomsättning per anställd EBITDA per anställd WWW.CAPERIO.SE 24 RESULTATRÄKNING KONCERNEN TKR Not 2013 2012 Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning 6,7 963 808 - 983 327 3 344 963 808 986 671 2,3 4 -755 831 -53 584 -173 028 -116 -765 559 -51 524 -140 347 -29 5,6,8 -12 025 -9 250 -994 584 -966 709 -30 776 19 962 RESULTAT FRÅN FINANSIELLA POSTER Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter 1 708 -3 185 1 522 -2 823 FINANSNETTO -1 477 -1 301 -32 253 18 661 4 230 -520 -6 801 -1 484 -28 543 10 376 SUMMA INTÄKTER RÖRELSENS KOSTNADER Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Övriga rörelsekostnader Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar SUMMA RÖRELSENS KOSTNADER RÖRELSERESULTAT / EBIT RESULTAT FÖRE SKATT Skatt Minoritetsintresse 9 PERIODENS RESULTAT 25 NICE TO MEET YOU BALANSRÄKNING KONCERNEN TKR Not 2013-12-31 2012-12-31 5 6 7 40 739 4 366 - 45 764 2 270 2 083 45 105 50 117 8 419 926 9 10 3 925 11 858 9 767 15 783 9 767 SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 61 307 60 810 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR VARULAGER Färdiga varor och handelsvaror 23 175 13 774 155 778 3 065 850 19 672 148 563 3 714 32 741 179 365 185 018 2 669 14 589 SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR 205 209 213 381 SUMMA TILLGÅNGAR 266 516 274 191 TILLGÅNGAR ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Goodwill Balanserade utvecklingskostnader Förskott avseende immateriella anläggningstillgångar MATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Inventarier, verktyg och installationer FINANSIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Uppskjuten skattefordran Andra långfristiga fordringar KORTFRISTIGA FORDRINGAR Kundfordringar Skattefordran Övriga kortfristiga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 11 Kassa och bank WWW.CAPERIO.SE 26 TKR Not 2013-12-31 2012-12-31 120 216 52 120 105 9 318 120 268 129 423 -42 848 -28 543 -57 703 10 376 -71 391 -47 327 48 877 82 096 Minoritetens andel 5 029 4 281 AVSÄTTNINGAR Avsättning för pensioner och liknande förpliktelser Uppskjuten skatteskuld Garantiåtaganden 850 1 713 622 2 604 - SUMMA AVSÄTTNINGAR 2 563 3 226 13 1 875 5 625 13 32 105 3 185 100 085 1 355 19 469 51 973 4 036 109 574 1 969 18 570 44 814 SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER 208 172 178 963 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 266 516 274 191 47 712 Inga 51 440 Inga EGET KAPITAL OCH SKULDER EGET KAPITAL BUNDET EGET KAPITAL Aktiekapital (4 808 639 aktier) Bundna reserver 12 FRITT EGET KAPITAL Fria reserver Periodens resultat SUMMA EGET KAPITAL LÅNGFRISTIGA SKULDER Skulder till kreditinstitut KORTFRISTIGA SKULDER Skulder till kreditinstitut Förskott från kunder Leverantörsskulder Aktuella skatteskulder Övriga kortfristiga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 14 Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser 15 16 27 NICE TO MEET YOU KASSAFLÖDESANALYS KONCERNEN TKR Not 2013 2012 17 -30 776 12 135 19 962 9 491 1 708 -3 185 -5 979 1 522 -2 823 -11 136 -26 097 17 016 -9 401 8 736 -567 3 545 1 571 392 -27 329 22 524 INVESTERINGSVERKSAMHETEN Förvärv av immateriella anläggningstillgångar Förvärv av materiella anläggningstillgångar Investeringar i dotterföretag Avyttring av dotterföretag Förändring av andra finansiella anläggningstillgångar -1 947 -2 500 -1 863 -3 073 -357 -2 301 -29 -3 519 KASSAFLÖDE FRÅN INVESTERINGSVERKSAMHETEN -6 310 -9 279 FINANSIERINGSVERKSAMHETEN Nyemission Förändring av checkräkningskredit Amortering av lån Utbetald utdelning Utbetald utdelning till minoritet 133 30 230 -1 875 -4 809 -1 960 -3 314 -1 875 -7 116 - KASSAFLÖDE FRÅN FINANSIERINGSVERKSAMHETEN 21 719 -12 305 -11 920 940 14 589 2 669 13 649 14 589 DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN Rörelseresultat Justeringar av poster som inte ingår i kassaflödet Erhållen ränta Erlagd ränta Betald skatt Kassaflöde från den löpande verksamheten före förändring av rörelsekapital Kassaflöde från förändringar i rörelsekapital Ökning (-)/minskning(+) varulager Ökning(-)/minskning(+) kortfristiga fordringar Ökning(+)/minskning(-) kortfristiga skulder KASSAFLÖDE FRÅN DEN LÖPANDE VERKSAMHETEN PERIODENS KASSAFLÖDE Likvida medel vid periodens början Likvida medel vid periodens slut WWW.CAPERIO.SE 28 RESULTATRÄKNING MODERBOLAGET TKR Not 2013 2012 Nettoomsättning Aktiverat arbete för egen räkning 6,7 16 520 - 23 128 768 16 520 23 896 -5 008 -9 931 -256 -9 253 -14 111 -229 -15 195 -23 593 1 325 303 1 546 1 -5 8 937 3 0 FINANSNETTO 1 542 8 940 RESULTAT FÖRE SKATT 2 867 9 243 163 -428 -163 -129 2 602 8 951 SUMMA INTÄKTER RÖRELSENS KOSTNADER Övriga externa kostnader Personalkostnader Avskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar 2,3 4 6 SUMMA RÖRELSENS KOSTNADER RÖRELSERESULTAT / EBIT RESULTAT FRÅN FINANSIELLA POSTER Resultat från andelar i koncernföretag Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter 18 Bokslutsdispositioner Skatt 20 9 PERIODENS RESULTAT 29 NICE TO MEET YOU BALANSRÄKNING MODERBOLAGET TKR Not 2013-12-31 2012-12-31 6 283 539 283 539 167 564 626 168 095 398 168 190 168 493 168 473 169 032 1 466 168 408 2 030 151 1 138 2 042 3 319 170 515 172 351 TILLGÅNGAR ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Balanserade utvecklingskostnader FINANSIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR Andelar i koncernföretag Andra långfristiga fordringar 19 10 SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR KORTFRISTIGA FORDRINGAR Fordringar hos koncernföretag Övriga kortfristiga fordringar Förutbetalda kostnader och upplupna intäkter 11 SUMMA OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR SUMMA TILLGÅNGAR WWW.CAPERIO.SE 30 TKR Not 2013-12-31 2012-12-31 120 216 120 105 27 997 2 602 25 370 8 951 30 599 34 321 150 815 154 426 - 163 626 398 547 14 303 1 502 2 722 759 12 457 38 848 3 262 19 074 17 364 170 515 172 351 626 17 166 398 16 206 12 EGET KAPITAL BUNDET EGET KAPITAL Aktiekapital (4 808 639 aktier) FRITT EGET KAPITAL Fria reserver Periodens resultat SUMMA EGET KAPITAL Obeskattade reserver 20 Avsättningar SKULDER KORTFRISTIGA SKULDER Leverantörsskulder Skulder till koncernföretag Aktuella skatteskulder Övriga kortfristiga skulder Upplupna kostnader och förutbetalda intäkter 14 SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER Ställda säkerheter Ansvarsförbindelser 15 16 31 NICE TO MEET YOU NOTER Gemensamma för moderbolag och koncern NOT 1 REDOVISNINGS- OCH VÄRDERINGSPRINCIPER Allmänna redovisningsprinciper Årsredovisningen har upprättats enligt Årsredovisningslagen och Bokföringsnämndens allmänna råd. Koncernredovisningen är upprättad enligt Redovisningsrådets rekommendation RR1:00 och med tillämpning av förvärvsmetoden. Redovisningsprinciperna är oförändrade i jämförelse med föregående år. Redovisningsprinciper från 1 januari 2014 Från och med första januari 2014 kommer moderbolag och koncernen tillämpa BFNAR 2012:1 Årsredovisning och koncernredovisning (K3). Övergången till K3-regelverket ger kommer ge begränsade effekter på koncernen. Tillämpade redovisnings- och värderingsprinciper kommer vara oförändrade jämfört med de principer som tillämpas till och med 31 december 2013 förutom för följande områden som ger upphov till omräknade poster i räkningarna för koncernen: Leasing I och med K3-tillämpning kommer vissa av leasingavtalen klassas som finansiella leasingavtal. Ett leasingavtal klassificeras som ett finansiellt leasingavtal om de ekonomiska riskerna och fördelarna i allt väsentligt överförs från leasegivaren till leasetagaren. Vid leasingperiodens början redovisas tillgången som materiell anläggningstillgång till det lägre av leasingobjektets verkliga värde och nuvärdet av minimileaseavgifterna. Avskrivning sker över leasingperioden. Varje leasingbetalning fördelas mellan amortering och finansiell kostnad. Motsvarande betalningsförpliktelserna, efter avdrag för finansiella kostnader, ingår i balansräkningens poster lång- och kortfristiga räntebärande skulder. Koncernredovisning Övergången till K3 görs med tillämpning av föreskrifterna i K3 kap 35 och tillåtet undantag från retroaktiv tillämpning av rörelseförvärv. Då ingen skillnad uppkommer gällande årets förvärv av dotterbolag så sker ingen omräkning av jämförelsetal för 2013. För kommande perioder och framtida förvärv kommer K3-regelverket ge skillnader i redovisning av förvärv eftersom transaktionskostnader i samband med förvärv kommer att redovisas i koncernens resultaträkning och i de fall då omräkning sker till verkligt värde av villkorad tilläggsköpeskilling redovisas även denna i resultatet. Moderbolaget fortsätter dock att aktivera transaktionskostnader som en del i värdet på förvärvade andelar. I övrigt kommer redovisning av koncernen kommer vara oförändrad jämfört med tidigare principer så när som på att K3-regelverket har en annan syn på minoritetsposter. Minoriteten ses som en del av eget kapital och transaktioner med minoriteten behandlas som transaktioner med koncernens aktieägare. Se not 21 för omräkning av 2013 års siffror till de nya redovisningsprinciperna. Inget av ovan ger en väsentlig effekt på eget kapital, utan endast omrubriceringseffekt samt en mindre ökning av balansomslutningen. Koncernen redovisar inte några skillnadsbelopp i eget kapital i ingångsbalansräkningen, vilket enligt K3 kap 35 i så fall ska redovisas om de uppkommit på grund av förändrade redovisningsprinciper. Moderbolaget tillämpar det tillåtna undantaget från retroaktiv tillämpning gällande koncernbidrag som inte tidigare redovisats som bokslutsdisposition. WWW.CAPERIO.SE 32 Koncernredovisning I koncernredovisningen ingår dotterföretag där moderbolaget direkt eller indirekt innehar mer än 50 % av rösterna. Koncernens bokslut är upprättat enligt förvärvsmetoden, vilket innebär att dotterbolagens egna kapital vid förvärvet, fastställt som skillnaden mellan tillgångarnas och skuldernas verkliga värden, elimineras i sin helhet. I koncernens egna kapital ingår härigenom endast den del av dotterbolagens egna kapital som tillkommit efter förvärvet. Under året förvärvade bolag inkluderas i koncernredovisningen med belopp avseende tiden efter förvärvet. Internvinster inom koncernen elimineras i sin helhet. I moderbolagets bokslut redovisas andelar i dotterföretag till anskaffningsvärde med avdrag för eventuella nedskrivningar. Som utdelning från dotterföretag redovisas endast erhållen utdelning av vinstmedel som intjänats efter förvärvet. Intäktsredovisning Företaget tillämpar Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2003:3 Redovisning av intäkter. Det innebär att intäkter har tagits upp till verkligt värde av vad som erhållits eller kommer att erhållas och redovisas i den omfattning det är sannolikt att de ekonomiska fördelarna kommer att tillgodogöras bolaget och intäkterna kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Försäljning av varor Intäkten redovisas när de väsentliga riskerna och fördelarna som förknippas med äganderätten till varorna har övergått på köparen och när intäktsbeloppet kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. Tjänsteuppdrag För utförda tjänsteuppdrag redovisas inkomsten och de utgifter som är hänförliga till uppdraget som intäkt respektive kostnad i förhållande till uppdragets färdigställandegrad på balansdagen (successiv vinstavräkning). Ett uppdrags färdigställandegrad bestäms genom att nedlagda utgifter på balansdagen jämförs med beräknade totala utgifter. I de fall utfallet av ett tjänsteuppdrag inte kan beräknas på ett tillförlitligt sätt, redovisas intäkter endast i den utsträckning som motsvaras av de uppkomna uppdragsutgifter som sannolikt kommer att ersättas av beställaren. En befarad förlust på ett uppdrag redovisas omgående som kostnad. Ränteintäkter och liknande intäkter Ersättning i form av ränta, royalty eller utdelning redovisas som intäkt när det är sannolikt att företaget kommer att få de ekonomiska fördelar som är förknippade med transaktionen och när inkomsten kan beräknas på ett tillförlitligt sätt. 33 NICE TO MEET YOU Inkomstskatter Företaget tillämpar Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2001:1 Redovisning av inkomstskatter. Årets totala skatt för företaget utgörs av aktuell skatt. Aktuell skatt är den skatt som beräknas på det skattepliktiga resultatet för perioden. Redovisade inkomstskatter innefattar skatt som ska betalas eller erhållas avseende aktuellt år, justeringar avseende tidigare års aktuella skatt och förändringar i uppskjuten skatt. Värdering av samtliga skatteskulder/fordringar sker till nominella belopp och görs enligt de skattesatser som är beslutade eller som är aviserade och med stor säkerhet kommer att fastställas. För poster som redovisas i resultaträkningen, redovisas även därmed sammanhängande skatteeffekter i resultaträkningen. Skatteeffekter av poster som redovisas direkt mot eget kapital, redovisas mot eget kapital. Uppskjuten skatt beräknas enligt balansräkningsmetoden på alla väsentliga temporära skillnader som uppkommer mellan redovisade och skattemässiga värden på tillgångar, skulder och avsättningar. Uppskjuten skattefordran avseende underskottsavdrag eller andra skattemässiga avdrag redovisas i den utsträckning det är sannolikt att avdraget kan avräknas mot överskott vid framtida beskattning. I moderbolaget redovisas på grund av sambandet mellan redovisning och beskattning den uppskjutna skatteskulden på obeskattade reserver, som en del av de obeskattade reserverna. Avsättningar Vägledning för redovisning av avsättningar har hämtats från Redovisningsrådets rekommendation RR16 Avsättningar, ansvarsförbindelser och eventualtillgångar. Som avsättning har redovisats förpliktelser gentemot tredje man som är hänförliga till räkenskapsåret eller tidigare räkenskapsår och som på balansdagen antingen är säkra eller sannolika till sin förekomst men oviss till belopp eller till den tidpunkt då de infrias. Goodwill Goodwill utgörs av det belopp varmed anskaffningsvärdet överstiger det verkliga värdet på koncernens andel i det förvärvade dotterföretagets nettotillgångar vid förvärvstillfället. Goodwill skrivs av linjärt över den beräknade nyttjandetiden. Följande avskrivningstider tillämpas för respektive förvärvat dotterbolag: Caperio Crux, Caperio Göteborg, Caperio Finance, SANvalue, Licensbolaget och Asterio 10 år Caperio Holding 5 år Balanserade utgifter för utvecklingsarbeten Programvaror av standardkaraktär kostnadsförs. Utgifter för programvaror som utvecklats eller på ett omfattande sätt anpassats för bolagets räkning, balanseras som immateriell tillgång om de har troliga ekonomiska fördelar som efter ett år överstiger kostnaden. Balanserade utgifter för förvärvade programvaror skrivs av linjärt över nyttjandetiden. Avskrivningstid uppgår till 3-5 år. Materiella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar upptas till nettovärdet av anskaffningsvärde och ackumulerade planenliga avskrivningar, korrigerat för eventuella upp- eller nedskrivningar. Avskrivningar baseras på uppskattad nyttjandeperiod och sker enligt nedan: Inventarier, verktyg och installationer 3-5 år Finansiella anläggningstillgångar Finansiella tillgångar som är avsedda för långsiktigt innehav redovisas till anskaffningsvärde. När det finns en indikation på att en tillgång eller en grupp av tillgångar minskat i värde görs en bedömning av dess redovisade värde. I de fall det WWW.CAPERIO.SE 34 redovisade värdet överstiger det beräknade återvinningsvärdet skrivs det redovisade värdet omedelbart ner till detta återvinningsvärde. Leasingavtal Leasingavtal redovisas enligt Bokföringsnämndens allmänna råd BFNAR 2000:4 Redovisning av leasingavtal. Samtliga leasingavtal redovisas som operationella leasing avtal. Detta innebär att leasingavgiften kostnadsförs i resultaträkningen linjärt över leasingperioden. Kundfordringar Kundfordringar redovisas som omsättningstillgångar till det belopp som förväntas bli inbetalt efter avdrag för individuellt bedömda osäkra kundfordringar. Fordringar Fordringar med förfallodag mer än 12 månader efter balansdagen redovisas som anläggningstillgångar, övriga som omsättningstillgångar. Fordringar upptas till det belopp som efter individuell prövning beräknas bli betalt. Utländska valutor Tillgångar och skulder i utländsk valuta värderas till balansdagens kurs. I de fall valutasäkringsåtgärd genomförts, t ex terminssäkring, används terminskursen. Transaktioner i utländsk valuta omräknas enligt transaktionsdagens avistakurs. Varulager Varulagret har värderats till det lägsta av dess anskaffningsvärde och dess nettoförsäljningsvärde på balansdagen. Med nettoförsäljningsvärde avses varornas beräknade försäljningspris minskat med försäljningskostnader. Den valda värderingsmetoden innebär att inkurans i varulagret beaktas. Uppgifter avseende moderbolaget Årets försäljning till koncernbolag uppgår till 16 520 tkr (23 128 tkr). Årets inköp från koncernbolag uppgår till 0 tkr (0 tkr). Av årets ränteintäkter kommer 0 tkr (3 tkr) från koncernbolag. NOT 2 ERSÄTTNING TILL REVISORERNA KONCERNEN TKR Finnhammars Revisionsbyrå Revisionsuppdrag Revisonsverksamhet utöver revisionsuppdrag Övriga tjänster SUMMA NOT 3 MODERBOLAGET 2013 2012 2013 2012 934 172 765 37 182 281 84 252 33 91 1 106 984 365 376 OPERATIONELLA LEASINGKOSTNADER KONCERNEN MODERBOLAGET TKR 2013 2012 2013 2012 Under året kostnadsförda leasingpremier 9 924 7160 304 325 35 NICE TO MEET YOU NOT 4 PERSONAL KONCERNEN MODERBOLAGET 2013 2012 2013 2012 MEDELANTAL ANSTÄLLDA Kvinnor Män 38 166 34 133 2 4 3 4 SUMMA 204 167 6 7 LÖNER, ERSÄTTNINGAR, SOCIALA AVGIFTER OCH PENSIONSKOSTNADER, TKR Löner och ersättningar till styrelse, VD och ledande befattningshavare Löner och ersättningar till övriga anställda Sociala avgifter enligt lag och avtal Pensionskostnader för styrelse, VD och ledande befattningshavare Pensionskostnader för övriga anställda 10 587 100 040 38 967 10 211 79 981 32 903 5 509 857 2 276 6 289 1 244 2 634 2 099 11 004 1 752 8 104 1 049 199 950 222 SUMMA 162 697 132 952 9 890 11 338 8 92 100 17 83 100 100 100 100 22 78 12 88 40 60 20 80 100 100 100 100 Fast lön/ Arvoden 115 75 75 75 2 037 7 290 Rörlig ersättning Övriga förmåner Pensionskostnader 919 89 302 408 1 691 Summa 115 75 75 75 2 534 10 202 9 667 919 391 2 099 13 076 KÖNSFÖRDELNING STYRELSE OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE (%) STYRELSELEDAMÖTER Kvinnor Män 100 SUMMA LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE Kvinnor Män SUMMA ERSÄTTNING TILL STYRELSE OCH LEDANDE BEFATTNINGSHAVARE, TKR Styrelsens ordförande, Henrik Landahl Styrelseledamot, Conny Hjalmarsson Styrelseledamot, Göran Sundström Styrelseledamot, Sverker Thufvesson Verkställande direktör Övriga ledande befattningshavare* SUMMA *Med ledande befattningshavare avses de nio personer som tillsammans med verkställande direktören utgjorde koncernledningen under 2013. Under 2012 uppgick antalet ledande befattningshavare till sju personer förutom verkställande direktören. LEDANDE BEFATTNINGSHAVARES FÖRMÅNER Ersättningen till styrelsen, inklusive styrelseordföranden, fastställs av aktieägarna vid årsstämman och gäller perioden till nästa årsstämma. Den ersättning som betalas till verkställande direktören och andra ledande befattningshavare utgår i form av fast lön och en målstyrd ersättning. PENSIONSPLAN Bolaget har en fastställd pensionsplan för personal och ledande befattningshavare. AVGÅNGSVEDERLAG Uppsägningstiden för verkställande direktören uppgår till 9 månader från båda parter. Vid uppsägning från bolagets sida har verkställande direktören rätt till avgångsvederlag motsvarande 12 månadslöner. Övriga ledande befattningshavare har en uppsägningstid på 3-6 månader. WWW.CAPERIO.SE 36 NOT 5 GOODWILL KONCERNEN TKR 2013 2012 Ingående anskaffningsvärden Årets förvärv 78 452 4 688 74 196 4 256 UTGÅENDE ACKUMULERADE ANSKAFFNINGSVÄRDEN 83 140 78 452 Ingående avskrivningar Årets avskrivningar -29 033 -7 525 -21 685 -7 348 UTGÅENDE ACKUMULERADE AVSKRIVNINGAR -36 558 -29 033 Ingående nedskrivningar Årets nedskrivningar -3 655 -2 188 -3 655 - UTGÅENDE ACKUMULERADE NEDSKRIVNINGAR -5 843 -3 655 UTGÅENDE RESTVÄRDE ENLIGT PLAN 40 739 45 764 Goodwillposten som uppstod vid förvärvet av minoriteten i Caperio Workplace Services AB skrevs ner till noll i samband med förvärvet. Bolagets styrelse prövar årligen alla koncernens goodwillvärden för att kunna besluta om ändring i avskrivningstakt eller nedskrivning. Vid årets prövning ansågs det inte finnas skäl att skriva ner koncernens övriga goodwillposter utöver de planenliga avskrivningarna. Den nuvarande takten i avskrivningarna bedöms som rimlig. NOT 6 BALANSERADE UTGIFTER FÖR UTVECKLINGSARBETEN KONCERNEN MODERBOLAGET TKR 2013 2012 2013 2012 Ingående anskaffningsvärden Årets aktiverade utgifter, inköp Omklassificering från förskott 4 236 1 947 2 083 2 942 992 302 768 - 497 271 UTGÅENDE ACKUMULERADE ANSKAFFNINGSVÄRDEN 8 266 4 236 768 768 Ingående avskrivningar Årets avskrivningar -1 966 -1 934 -709 -1 257 -229 -256 -229 UTGÅENDE ACKUMULERADE AVSKRIVNINGAR -3 900 -1 966 -485 -229 4 366 2 270 283 539 UTGÅENDE RESTVÄRDE ENLIGT PLAN NOT 7 FÖRSKOTT AVSEENDE IMMATERIELLA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR TKR Ingående anskaffningsvärden Årets aktiverade förskott Omklassificering KONCERNEN MODERBOLAGET 2013 2012 2013 2012 2 083 -2 083 302 2 083 -302 - 271 -271 - 2 083 - - UTGÅENDE ACKUMULERADE ANSKAFFNINGSVÄRDEN 37 NICE TO MEET YOU NOT 8 INVENTARIER, VERKTYG OCH INSTALLATIONER KONCERNEN TKR 2013 2012 3 744 -1 832 - 3 033 317 -4 398 1 912 3 744 Ingående avskrivningar Årets avskrivningar Försäljningar och utrangeringar Genom förvärv av dotterbolag -2 818 -378 1 703 - -1 887 -645 2 -288 UTGÅENDE ACKUMULERADE AVSKRIVNINGAR -1 493 -2 818 419 926 Ingående anskaffningsvärden Årets inköp Försäljningar och utrangeringar Genom förvärv av dotterföretag UTGÅENDE ACKUMULERADE ANSKAFFNINGSVÄRDEN UTGÅENDE RESTVÄRDE ENLIGT PLAN NOT 9 SKATT KONCERNEN TKR SKATT PÅ ÅRETS RESULTAT MODERBOLAGET 2013 2012 2013 2012 -2 023 -5 352 -428 -129 Förändring uppskjuten skatt 6 253 -1 449 - - SUMMA 4 230 -6 081 -428 -129 Aktuell skatt för året Uppskjuten skatt har aktiverats på förlustavdrag i två av dotterbolagen. Totalt uppgår underskott att kvitta mot framtida vinster till 17 mkr. Av uppskjuten skattefordran i koncernens balansräkning avser 3 768 tkr aktiverad uppskjuten skatt på förlustavdragen. NOT 10 ANDRA LÅNGFRISTIGA FORDRINGAR KONCERNEN MODERBOLAGET TKR 2013 2012 2013 2012 Ingående bokfört värde Förändring hyresavtalsoptioner Värdeförändring pensioner 9 767 1 863 228 6 248 3 307 212 398 228 186 212 11 858 9 767 626 398 UTGÅENDE BOKFÖRT VÄRDE Koncernens långfristiga fordringar består till största del av de optioner Caperio Finance AB har för att förvärva varor i förmedlade hyresavtal. Resterande del avser kapitalförsäkringar. WWW.CAPERIO.SE 38 NOT 11 FÖRUTBETALDA KOSTNADER OCH UPPLUPNA INTÄKTER KONCERNEN TKR MODERBOLAGET 2013-12-31 2012-12-31 2013-12-31 2012-12-31 Förutbetalda hyror Förutbetalda leasingkostnader Övriga förutbetalda kostnader Upplupna intäkter 1 716 1 538 6 179 10 239 914 1 176 9 288 21 363 9 399 - 39 1 099 - SUMMA 19 672 32 741 408 1 138 NOT 12 FÖRÄNDRING AV EGET KAPITAL TKR KONCERNEN Aktiekapital Bundna reserver Fria reserver inkl årets resultat Summa Eget kapital 9 318 -47 327 22 -4 809 9 266 -28 543 82 096 133 -4 809 -28 543 Eget kapital 2013-01-01 Nyemission Utdelning till aktieägare Förskjutning mellan bundet och fritt eget kapital Årets resultat 120 105 111 EGET KAPITAL 2013-12-31 120 216 52 -71 391 48 877 Aktiekapital Fria reserver Överkursfond Övriga fria reserver inkl årets resultat Summa Eget kapital Eget kapital 2013-01-01 Nyemission Utdelning till aktieägare Koncernbidrag Skatteeffekt på koncernbidrag Årets resultat 120 105 111 39 271 22 -4 950 -4 809 -1 970 433 2 602 154 426 133 -4 809 -1 970 433 2 602 EGET KAPITAL 2013-12-31 120 216 -8 694 150 815 TKR MODERBOLAGET -9 266 39 39 293 NICE TO MEET YOU NOT 13 UPPLÅNING KONCERNEN TKR 2013 2012 LÅNGFRISTIGA SKULDER TILL KREDITINSTITUT Räntebärande lån 1 875 5 625 1 875 5 625 1 875 - Utnyttjad checkräkningskredit 30 230 - SUMMA 32 105 33 980 5 625 KORTFRISTIGA SKULDER TILL KREDITINSTITUT Räntebärande lån Koncernens upplåning utgörs av räntebärande skulder till kreditinstitut. Ingen del av skulderna förfaller till betalning senare än fem år efter balansdagen. Löptiden på det långfristiga lånet är 4 år från december 2011 med rak amortering. Räntesatsen är f.n. 5,45 % och förlängningstiden är 3 månader med nästa förfallodag 2014-02-28. Koncernens beviljade checkkredit uppgår till 42 500 TSEK (35 000 TSEK). NOT 14 UPPLUPNA KOSTNADER OCH FÖRUTBETALDA INTÄKTER KONCERNEN TKR Upplupna personalkostnader Övriga upplupna kostnader Förutbetalda intäkter SUMMA NOT 15 STÄLLDA SÄKERHETER TKR MODERBOLAGET 2013-12-31 27 544 12 182 12 247 2012-12-31 23 846 14 629 6 339 2013-12-31 1 819 903 - 2012-12-31 2 501 761 - 51 973 44 814 2 722 3 262 KONCERNEN MODERBOLAGET 2013-12-31 2012-12-31 2013-12-31 2012-12-31 FÖR EGNA AVSÄTTNINGAR OCH SKULDER Avseende Avsättningar för pensioner och liknande förpliktelser - Kapitalförsäkring 850 Avseende Skulder till kreditinstitut - Företagsinteckningar 46 862 578 626 398 50 862 - - SUMMA 51 440 626 398 47 712 NOT 16 ANSVARSFÖRBINDELSER MODERBOLAGET TKR 2013-12-31 2012-12-31 Eventualskulder Moderbolagsgaranti för leverantörsskuld i dotterbolag 17 166 16 206 SUMMA 17 166 16 206 WWW.CAPERIO.SE 40 NOT 17 JUSTERING FÖR POSTER SOM INTE INGÅR I KASSAFLÖDET KONCERNEN TKR 2013 2012 Avskrivningar och nedskrivningar Avsättningar Övriga poster 12 025 110 9 250 213 28 SUMMA 12 135 9 491 NOT 18 RESULTAT FRÅN ANDELAR I KONCERNFÖRETAG MODERBOLAGET 2013 2012 TKR Utdelningar Nedskrivningar av aktier i dotterbolag SUMMA 12 040 10 140 -10 494 -1 203 1 546 8 937 NOT 19 ANDELAR I DOTTERFÖRETAG KONCERNEN Org nr Caperio AB Licensbolaget i Sverige AB Caperio Finance AB Caperio Öst AB Caperio Uppland AB Asterio AB Caperio Workplace Services AB Säte 556583-4875 556656-6443 556737-7840 556775-5474 556775-8643 556685-5192 556920-7987 Kapitalandel (%) Stockholm Stockholm Stockholm Stockholm Uppsala Stockholm Stockholm 100 (100) 100 (100) 51 (51) 100 (100) 100 (100) 100 (-) 100 (-) Procentsatser inom parentes avser kapitalandel 2012-12-31. TKR MODERBOLAGET Resultat Eget kapital Caperio AB -15 542 Caperio Finance AB 6 329 Caperio Öst AB -2 Caperio Uppland AB 1 Asterio AB -13 Caperio Workplace Services AB -7 413 48 980 10 167 98 101 931 50 -16 640 60 327 Kapitalandel % 100 51 100 100 100 100 Rösträttsandel % 100 51 100 100 100 100 Antal aktier 26 805 510 1 000 1 000 1 000 50 000 Bokfört värde 2013-12-31 165 324 1 059 100 100 931 50 167 564 Caperio Workplace Services AB startades i början av året med en minoritet om 40 %. Minoriteten löses in under sista kvartalet och bolaget är sedan dess ett helägt dotterbolag. TKR MODERBOLAGET 2013 2012 Ingående bokfört värde Förvärv Aktieägartillskott Årets nedskrivningar 168 095 2 550 7 413 -10 494 164 787 4 511 -1 203 UTGÅENDE BOKFÖRT VÄRDE 167 564 168 095 41 NICE TO MEET YOU NOT 20 BOKSLUTSDISPOSITION Moderbolaget har i år återfört den periodiseringsfond som sattes av med 163 tkr under föregående år. Bolaget har inte några avsättningar efter att periodiseringsfond tax 2013 om 163 tkr återfördes. NOT 21 EFFEKTER AV ÖVERGÅNG TILL NYTT REGELVERK 2014 Från och med 1 januari 2014 tillämpar koncernen nya redovisningsprinciper, vilket beskrivs i not 1. Nedan beskrivs hur den nya tillämpningen av BFNAR 2012:1 (K3-regelverket) påverkar 2013 års siffror. Effekterna uppkommer när koncernen får leasingavtal som redovisas som finansiella leasingavtal och när minoritetsintresset redovisas som del i Eget kaptial. Ingående eget kapital per 2013-01-01 har ingen ingående effekt på grund av övergången till BFNAR 2012:1 (K3). RESULTATRÄKNING KONCERNEN TKR 2013 JAN-DEC Effekt av principbyte 2013 JAN-DEC 963 808 - 963 808 Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Övriga rörelsekostnader Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -755 831 -53 584 -173 028 -116 1 187 - -755 831 -52 397 -173 028 -116 -12 025 -1 079 -13 104 SUMMA RÖRELSENS KOSTNADER -994 584 108 -994 476 -30 776 108 -30 668 Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter 1 708 -3 185 -108 1 708 -3 293 Finansnetto -1 477 -108 -1 585 4 230 -520 - 4 230 -520 -28 543 - -28 543 INTÄKTER RÖRELSERESULTAT / EBIT Skatt Minoritetsintresse PERIODENS RESULTAT WWW.CAPERIO.SE 42 BALANSRÄKNING KONCERNEN TKR 2013 31 DEC Effekt av principbyte 2013 31 DEC Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar 45 105 419 15 783 2 446 - 45 105 2 865 15 783 SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR 61 307 2 446 63 753 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR 205 209 - 205 209 SUMMA TILLGÅNGAR 266 516 2 446 268 962 48 877 - 48 877 - 5 029 5 029 SUMMA EGET KAPITAL 48 877 5 029 53 906 MINORITETENS ANDEL 5 029 -5 029 - AVSÄTTNINGAR 2 563 - 2 563 Skulder till kreditinstitut Framtida leasingåtaganden för finansiell leasing 1 875 - 1 875 - 1 208 1 208 SUMMA LÅNGFRISTIGA SKULDER 1 875 1 208 3 083 Framtida leasingåtaganden för finansiell leasing Andra kortfristiga skulder 208 172 1 238 - 1 238 208 172 SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER 208 172 1 238 209 410 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 266 516 2 446 268 962 TILLGÅNGAR SKULDER OCH EGET KAPITAL Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Eget kapital hänförligt till minoritetsintressen Soliditet 18% 20% 43 NICE TO MEET YOU I nedan tabell har motsvarande justeringar gjorts fördelat per respektive kvartal för 2013, dvs omräknade jämförelsetal för 2014 års kommande kvartalsrapporter. Räkningarna är upprättade enligt K3 som är koncernens redovisningsprinciper från och med 1 januari 2014. RESULTATRÄKNING - OMRÄKNAD ENLIGT K3 KONCERNEN TKR 2013 JAN-MAR 2013 JAN-JUN 2013 JAN-SEP 2013 JAN-DEC 182 580 427 855 711 176 963 808 Handelsvaror Övriga externa kostnader Personalkostnader Övriga rörelsekostnader Avskrivningar och nedskrivningar av materiella och immateriella anläggningstillgångar -135 688 -11 713 -37 176 -33 -323 839 -25 622 -79 428 -38 -557 507 -37 251 -115 368 -78 -755 831 -52 397 -173 028 -116 -2 738 -5 620 -8 608 -13 104 SUMMA RÖRELSENS KOSTNADER -187 348 -434 547 -718 812 -994 476 -4 768 -6 692 -7 636 -30 668 Ränteintäkter och liknande resultatposter Räntekostnader och liknande resultatposter 342 -460 711 -973 1 246 -2 036 1 708 -3 293 Finansnetto -118 -262 -790 -1 585 578 73 617 137 369 -215 4 230 -520 -4 235 -6 200 -8 272 -28 543 INTÄKTER RÖRELSERESULTAT / EBIT Skatt Minoritetsintresse PERIODENS RESULTAT WWW.CAPERIO.SE 44 BALANSRÄKNING - OMRÄKNAD ENLIGT K3 KONCERNEN TKR 2013 31 MAR 2013 30 JUN 2013 30 SEP 2013 31 DEC 48 307 5 256 10 123 47 101 5 087 8 300 47 194 4 174 10 956 45 105 2 865 15 783 63 686 60 488 62 324 63 753 OMSÄTTNINGSTILLGÅNGAR 163 683 238 674 249 179 205 209 SUMMA TILLGÅNGAR 227 369 299 162 311 503 268 962 77 994 71 220 69 148 48 877 2 249 2 185 2 536 5 029 80 243 73 405 71 684 53 906 AVSÄTTNINGAR 2 989 2 964 3 038 2 563 Skulder till kreditinstitut Framtida leasingåtaganden för finansiell leasing 3 281 2 813 2 344 1 875 3 048 2 761 1 986 1 208 SUMMA LÅNGFRISTIGA SKULDER 6 329 5 574 4 330 3 083 Framtida leasingåtaganden för finansiell leasing Andra kortfristiga skulder 1 447 136 361 1 453 215 766 1 690 230 761 1 238 208 172 SUMMA KORTFRISTIGA SKULDER 137 808 217 219 232 451 209 410 SUMMA EGET KAPITAL OCH SKULDER 227 369 299 162 311 503 268 962 35% 25% 23% 20% TILLGÅNGAR Immateriella anläggningstillgångar Materiella anläggningstillgångar Finansiella anläggningstillgångar SUMMA ANLÄGGNINGSTILLGÅNGAR EGET KAPITAL OCH SKULDER Eget kapital hänförligt till moderbolagets aktieägare Eget kapital hänförligt till minoritetsintressen SUMMA EGET KAPITAL Soliditet 45 NICE TO MEET YOU STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS FÖRSÄKRAN Resultat- och balansräkningarna kommer att föreläggas årsstämman 2014-05-14 för fastställelse. STOCKHOLM DEN 22 APRIL 2014 CHRISTER HAGLUND GÖRAN SUNDSTRÖM Verkställande direktör Ledamot CONNY HJALMARSSON HENRIK LANDAHL Ledamot Ordförande Min revisionsberättelse har avlämnats 2014-04-23 HANS SUNDSTRAND Auktoriserad revisor REVISIONSBERÄTTELSE TILL ÅRSSTÄMMAN I CAPERIO HOLDING AB ORG.NR. 556680-2673 Rapport om årsredovisningen och koncernredovisningen Jag har utfört en revision av årsredovisningen och koncernredovisningen för Caperio Holding (publ) AB för år 2013-01-01-2013-12-31. STYRELSENS OCH VERKSTÄLLANDE DIREKTÖRENS ANSVAR FÖR ÅRSREDOVISNINGEN OCH KONCERNREDOVISNINGEN Det är styrelsen och verkställande direktören som har ansvaret för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som ger en rättvisande bild enligt årsredovisningslagen och för den interna kontroll som styrelsen och verkställande direktören be-dömer är nödvändig för att upprätta en årsredovisning och koncernredovisning som inte innehåller väsentliga felaktigheter, vare sig dessa beror på oegentligheter eller på fel. REVISORNS ANSVAR Mitt ansvar är att uttala mig om årsredovisningen och koncernredovisningen på grundval av min revision. Jag har utfört revision-en enligt International Standards on Auditing och god revisionssed i Sverige. Dessa standarder kräver att jag följer yrkesetiska krav samt planerar och utför revisionen för att uppnå rimlig säkerhet att årsredovisningen och koncernredovisningen inte innehåller väsentliga felaktigheter. WWW.CAPERIO.SE 46 En revision innefattar att genom finansiella resultat och kassaflöden Som underlag för mitt uttalande olika åtgärder inhämta revisions- för året enligt årsredovisningslagen. om ansvarsfrihet har jag utöver min bevis om belopp och annan informa- Förvaltningsberättelsen är förenlig revision av årsredovisningen och tion i årsredovisningen och kon- med årsredovisningens och koncern- koncernredovisningen granskat cernredovisningen. Revisorn väljer redovisningens övriga delar. väsentliga beslut, åtgärder och vilka åtgärder som ska utföras, bland annat genom att bedöma riskerna för väsentliga felaktigheter i årsredovisningen och koncernredovisningen, vare sig dessa beror Jag tillstyrker därför att årsstämman fastställer resultaträkningen och balansräkningen för moderbolaget och koncernen. förhållanden i bolaget för att kunna bedöma om någon styrelseledamot eller verkställande direktören är ersättningsskyldig mot bolaget. Jag har även granskat om någon på oegentligheter eller på fel. Vid Rapport om om andra krav enligt styrelseledamot eller verkställande denna riskbedömning beaktar lagar och andra författningar direktören på annat sätt har handlat revisorn de delar av den interna kontrol-len som är relevanta för hur bolaget upprättar årsredovisningen och koncernredovisningen för att ge en rättvisande bild i syfte att utforma granskningsåtgärder som är ändamålsenliga med hänsyn till omständigheterna, men inte i syfte att göra ett uttalande om effektiviteten i bolagets interna kontroll. En revi- Utöver min revision av årsredovisningen och koncernredovisningen har jag även utfört en revision av i strid med aktiebolagslagen, årsredovisningslagen eller bolagsordningen. förslaget till dispositioner be- Jag anser att de revisionsbevis träffande bolagets vinst eller för- jag har inhämtat är tillräckliga och lust samt styrelsens och verkstäl- ändamålsenliga som grund för mina lande direktörens förvaltning för uttalanden. Caperio Holding (publ) AB för år 2013-01-01-2013-12-31. UTTALANDEN Jag tillstyrker att årsstämman sion innefattar också en utvärdering STYRELSENS OCH VERKSTÄLLAN- disponerar vinsten enligt förslaget i av ändamålsenligheten i de redo- DE DIREKTÖRENS ANSVAR förvaltningsberättelsen och beviljar visningsprinciper som har använts och av rimligheten i styrelsens och verkställande direktörens uppskattningar i redovisningen, liksom en utvärdering av den övergripande presentationen i årsredovisningen Det är styrelsen som har ansvaret för förslaget till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust, och det är styrelsen och verkställande direktören som har aktiebolagslagen. Jag anser att de revisionsbevis REVISORNS ANSVAR ändamålsenliga som grund för mina Mitt ansvar är att med rimlig säkerdispositioner beträffande bolagets UTTALANDEN ningen på grundval av min revision. redovisningen och koncernredovisningen upprättats i enlighet med årsredovisningslagen och ger en i alla väsentliga avseenden rättvisande bild av moderbolagets och koncernens finansiella ställning per den 31 december 2013 och av dess räkenskapsåret. Stockholm 2014-04-23 Hans Sundstrand Auktoriserad revisor het uttala mig om förslaget till uttalanden. Enligt min uppfattning har års- lande direktören ansvarsfrihet för ansvaret för förvaltningen enligt och koncernredovisningen. jag har inhämtat är tillräckliga och styrelsens ledamöter och verkstäl- vinst eller förlust och om förvaltJag har utfört revisionen enligt god revisionssed i Sverige. Som underlag för mitt uttalande om styrelsens förslag till dispositioner beträffande bolagets vinst eller förlust har jag granskat om förslaget är förenligt med aktiebolagslagen. 47 NICE TO MEET YOU STYRELSE OCH REVISORER STYRELSENS ARBETSSÄTT Bolaget har att iaktta aktiebolagslagens bestämmelser om bolagsstyrning. Styrelsen för Caperio har därvid upprättat en arbetsordning för sitt arbete, instruktioner avseende arbetsfördelningen mellan styrelsen och verkställande direktören, som behandlar dennes arbetsuppgifter och rapporteringsskyldigheter, samt fastställt instruktioner för den ekonomiska rapporteringen. Arbetsordningen ses över årligen. Bolagets styrelse har under 2013 haft 14 (15) protokollförda sammanträden. Därutöver har styrelsens ordförande haft löpande kontakter med verkställande direktör. Vid de protokollförda mötena har de ärenden avhandlats som arbetsordningen stadgar, såsom affärsläget, resultat och ställning, samt expansionsstrategier. Styrelsen har sitt säte i Stockholm. Caperio Holding AB (publ) faller inte inom kraven för att följa Svensk kod för bolagsstyrning då denna gäller svenska bolag vilkas aktier är upptagna till handel på svensk reglerad marknad. Reglerade marknader i Sverige är för närvarande Nasdaq OMX Stockholm och NGM Equity. REVISOR Hans Sundstrand (född 1956) Ordinarie revisor i Caperio sedan 2000. Hans Sundstrand är auktoriserad revisor, verksam på Finnhammars Revisionsbyrå. Jonas Forsberg (född 1968) Revisorssuppleant i Caperio. Jonas Forsberg är auktoriserad revisor, verksam på Finnhammars Revisionsbyrå. CAPERIOS STYRELSE Henrik Landahl (född 1965) Styrelseordförande sedan 2010. Styrelseledamot sedan 2009. Henrik Landahl är idag VD på Magnificent, managementkonsulter inom förändringsledning och effektivisering. Han har en bakgrund inom ett antal konsultbolag och har tidigare bl.a. varit Service Director inom ERP leverantören Intentia (Lawson). Henrik har även grundat och varit VD på Starcus AB, verksamt inom geografiska informationssystem. Han har tidigare varit engagerad i Caperio som styrelseledamot 2000-2004. Henrik Landahl äger privat och genom bolag 62 148 aktier i Caperio. Övriga styrelseuppdrag: styrelseledamot i Magnificent AB och L for L AB samt styrelseordförande i LINKS75 AB. WWW.CAPERIO.SE 48 Christer Haglund (född 1965) Styrelseledamot och CEO sedan 2000. Christer Haglund grundade Caperio år 2000 och har varit engagerad i Bolaget sedan dess, först som styrelseordförande en kort period men sedan december 2000 som styrelseledamot och Bolagets CEO. Innan dess arbetade Christer i cirka tio år hos IT-distributören Oscar Dellert, där han var Affärsområdeschef för dotterbolaget Supplies Team. Christer Haglund äger privat och genom bolag 1 300 961 aktier i Caperio. Conny Hjalmarsson (född 1950) Styrelseledamot sedan 2007. Conny Hjalmarsson har under perioden 1998-2007 arbetat inom SEB-koncernen, bl.a. som VD på SEB IT. Innan dess har Conny under många år haft ledande befattningar inom WM-Data som sedan 2006 ingår i Logica-CMG-koncernen, noterat på London Stock Exchange. Numera bedriver han egen konsultverksamhet inom IT-management. Conny Hjalmarsson äger privat 35 249 aktier i Caperio. Övriga styrelseuppdrag: styrelseordförande i Conny Hjalmarsson IT Management AB. Ledamot i TicTac Interactive AB, SBBS Solutions AB och COHJAB AB. Göran Sundström (född 1962) Styrelseledamot sedan 2013. Göran Sundström äger och driver sedan 2001 Sundström & Partner. Före grundandet av Sundström & Partner arbetade Göran med corporate finance i ledande befattningar på några av de större nordiska investmentbankerna så som Alfred Berg Fondkommission, Aros Securities och Nordea Securities. Göran Sundström äger inga aktier i Caperio. Övriga styrelseuppdrag: Styrelseledamot i Parks & Resorts Scandinavia AB, styrelseordförande i Logitall AB. 49 NICE TO MEET YOU CAPERIOS LEDNING CHRISTER HAGLUND (FÖDD 1965) CEO sedan 2000. Se under avsnitt ”Styrelsen”. DAVID POHANKA (FÖDD 1970) BJÖRN HÖGBERG (FÖDD 1974) CHARLOTTA ALEGRIA URSING Business Unit Manager (FÖDD 1968) Infrastructure Services Director Change Management Anställd sedan januari 2013. Björn Anställd sedan 2013. Charlotta Partner Manager, vice VD. Högberg kom till Caperio från Anställd sedan 2004. David Pohanka han under 12 års tid arbetade i har arbetat som ansvarig för nationell logistik och försäljningschef på Martinsson Informationssystem, som senare förvärvades av konsultföretaget Enfo Zipper där rollen som konsult och konsultchef. Björn Högberg äger inga aktier i Caperio. Alegria Ursing drev tidigare konsultföretaget Comela Change Management. Under perioden 2010-13 var Charlotta Alegria Ursing medlem av Caperios styrelse. Tidigare har hon arbetat som VD för DNG Eventmarketing och Florman PR. Charlotta IT-leverantören ATEA. Dessförinnan Alegria Ursing har även haft befatt- arbetade David Pohanka som för- ningen HR-chef för Valtech Sverige säljningschef på IMS Data Stock- samt DNG Nordic. Charlotta Alegria holm. David Pohanka äger privat Ursing äger inga aktier i Caperio. 336 732 aktier i Caperio. CARINA NORGREN (FÖDD 1970) HR Business Partner Anställd sedan 2000. Carina Norgren kom till Caperio från IT-distributören Supplies Team, dotterbolag till Oscar Dellert, där JOHAN SÖDERSTRÖM (FÖDD 1974) Business Unit Manager (VP) HLM Anställd sedan 2000. Johan Söder- hon arbetade under Caperios nuvarande CEO Christer Haglund. Carina Norgren äger privat 51 523 aktier i Caperio. ERIC ÅKERSTRÖM (FÖDD 1979) Regional Manager, South Anställd sedan 2004. Eric Åkerström kom till Caperio från Martinsson Informationssystem, ström kom till Caperio från som senare förvärvades av IT- IT-distributören Supplies Team , leverantören ATEA. Tidigare har han dotterbolag till Oscar Dellert, arbetat på IMS Data och IT-distribu- där han arbetade under Caperios tören Ingram Micro. Eric Åkerström nuvarande CEO Christer Haglund äger privat 12 125 aktier i Caperio. som Key Account Manager. Johan Söderström äger privat 118 539 aktier i Caperio. WWW.CAPERIO.SE 50 LARS-OVE WÅHLANDER MARTIN TEGNÉR (FÖDD 1973) TOMAS WANSELIUS (FÖDD 1962) (FÖDD 1966) Business Unit Manager Sales Director, CFO Cloud and Managed Service Regional Manager, East Anställd sedan 2010. Lars-Ove Anställd sedan 2012. Martin Tegnér Anställd sedan 2014. Tomas Wåhlander var tidigare Finance Ma- arbetade som Customer Delivery Wanselius arbetade som CEO på nager för Shurgard i Skandinavien. Executive på Dell innan han kom till OBH Nordica innan han kom till Lars-Ove Wåhlander har arbetat Caperio. Innan dess hade han ansva- Caperio. Innan dess har Tomas Wan- med business control på global ret som tjänstechef på Jeeves, men selius varit COO på ATEA Sverige, nivå inom försäljning och marknad har också under många år arbetat VD Portal AB och Country Manager på Sony Ericsson samt Ericssons som IT-chef på Boston Consulting på Tech Data AB. Tomas Wanselius mobiltelefondivision. Innan dess var Group. Martin Tegnér äger privat äger inga aktier i Caperio. han ekonomichef på modeföretaget och genom bolag 7 927 aktier i Marc O’Polo. Lars-Ove Wåhlander Caperio. äger privat 11 000 aktier i Caperio. NIKLAS DAHL (FÖDD 1977) MAGNUS SKÖLD (FÖDD 1980) Regional Manager, West Business Unit Manager Anställd sedan 2012. Niklas Dahl Business Consulting Anställd sedan 2013. Magnus Sköld arbetade tidigare som regionchef på Enfo Zipper. Magnus Sköld har under de senaste 8 åren arbetat inom klientinfrastruktur i olika roller innan han kom till Caperio. Tidigare har även Magnus varit egen företagare med fokus på verksamhetsutveckling. Magnus Sköld äger inga aktier i Caperio. kom tidigare ifrån Cygate AB där han var ansvarig för marknad och erbjudanden gällande Cygates Säkerhetsverksamhet i Sverige. Tidigare har Nikla Dahl startat och varit VD i Protexion Sverige AB som förvärvades av Cygate AB. Innan detta var han Regions chef och startade ProAct verksamhet i Göteborg avseende Nätverk och säkerhet. Niklas Dahl äger 200 aktier genom bolag i Caperio. 51 NICE TO MEET YOU ÅRSSTÄMMA OCH FINANSIELL INFORMATION ÅRSSTÄMMA Tid och plats Årsstämma i Caperio Holding AB (publ) hålls onsdagen den 14 maj 2014 kl. 14.00, i bolagets lokaler på Gårdsfogdevägen 7 i Bromma. Anmälan En aktieägare som önskar delta i bolagsstämman skall • dels vara införd i den av Euroclear Sweden AB förda aktieboken torsdagen den 8 maj 2014, • dels skriftligen anmäla sin avsikt att delta i stämman senast torsdagen den 8 maj klockan 16.00, till bolaget på adress: Caperio Holding AB, Box 11105, 161 11 Bromma eller via e-post: [email protected] Förvaltarregistrerade aktier Aktieägare som låtit förvaltarregistrera sina aktier måste i god tid före torsdagen den 8 maj genom förvaltares omsorg tillfälligt inregistrera aktierna i aktieboken i eget namn för att ha rätt att delta i bolagsstämman. Kommande informationstillfällen Årsredovisningen 2013 23 april 2014 Delårsrapport januari – mars 2014 14 maj 2014 Delårsrapport januari – juni 2014 20 augusti 2014 Delårsrapport januari – september 2014 12 november 2014 Bokslutskommuniké 2014 27 februari 2015 De finansiella rapporterna och senaste nyheterna från Caperio finns tillgängliga på www.caperio.se Övrig information Postadress: Box 11105 Besöksadress: Gårdsfogdevägen 7 161 11 Bromma Tel: 08 562 175 00 Fax: 08-562 175 99 WWW.CAPERIO.SE 52 www.caperio.se Marknadsnotering First North/OMX Aktiehandel CAPERIO Aktiesymboler First North: registrerad aktie: CAPE ISIN: SE0002692871 Investor relations Christer Haglund, CEO Telefon: +46 73 625 75 01, +46 8 562 175 01 E-post: [email protected] Lars-Ove Wåhlander, CFO Telefon: +46 73 625 79 63, +46 8 562 175 63 DEFINITIONER Avkastning på eget kapital Bruttomarginal EBIT EBITDA EBITDA per anställd Eget kapital per aktie Nettoomsättning per anställd Resultat per aktie Rörelsemarginal Soliditet Vinstmarginal Resultat efter finansiella poster dividerat med genomsnittligt justerat eget kapital. Bruttoresultat dividerat med nettoomsättning. Rörelseresultat före finansnetto och skatt. Rörelseresultat före avskrivningar, nedskrivningar, finansnetto och skatt. EBITDA under perioden dividerat med medelantalet anställda. Eget kapital per balansdagen dividerat med antal aktier vid periodens utgång. Nettoomsättning under perioden dividerat med medelantalet anställda. Periodens resultat dividerat med vägt genomsnitt av antal aktier under perioden. Rörelseresultat dividerat med nettoomsättningen. Justerat eget kapital i förhållande till balansomslutningen. Resultat före skatt dividerat med nettoomsättningen. 53 NICE TO MEET YOU WWW.CAPERIO.SE STOCKHOLM Huvudkontor Postadress: Box 11105 Besöksadress: Gårdsfogdevägen 7 161 11 Bromma Tel: 08-562 175 00 GÖTEBORG EA Rosengrens gata 29b 421 31 Västra Frölunda Tel: 031-734 42 00 MALMÖ Drottninggatan 38 211 41 Malmö Tel: 040-636 38 00 UPPSALA Kristallen 754 51 Uppsala Tel: 018-470 10 40 ÖREBRO Fabriksgatan 22 702 23 Örebro Tel: 019-670 22 40
© Copyright 2024