1. No category

Ø K O N OM I
Leasing eller lånefinansieret køb?
FLEXLEASING
– kan det betale sig?
Mindre afskrivning, lavere forsikringspræmie og fuld kontrol over de fremtidige
udgifter. Sådan lyder de umiddelbare fordele ved flexleasing. Vi ser nærmere på en
finansieringsform, der primært anvendes i forbindelse med luksusbiler – men som er
oplagt til dyrere motorcykler. Men er det billigere? Vi sammenligner leasing med
traditionelt finansiering. Tekst: Rasmus Thomsen Foto: Klavs Lyngfeldt Kilde: Michel Goldin, Focus Flex Leasing
L
easing er ikke bare leasing. For der
findes en lang række koncepter på
området, og et af de mest interessan­
te for motorcyklister er flexleasing. En
metode, der i dag primært anvendes i forbin­
delse med luksusbiler såsom sportsvogne og
cabrioleter, men som med fordel kan anven­
des til motorcykler.
Overordnet set betyder flexleasing, at du
i en periode kan sætte dele af leasingydelsen
i bero, når du alligevel ikke benytter køre­
tøjet. Og da netop motorcykler – i hvert fald
på danske breddegrader – står stille en stor
del af året, er det en oplagt finansieringsmu­
lighed. Eksempelvis kan du binde dig for en
3-årig periode, hvor motorcyklen står stille
halvdelen af tiden. Dermed er der penge at
spare i forhold til traditionelt banklån, og der
er vid mulighed for at sammenskrue kontrak­
ten efter præcis dine egne behov.
Ved flexleasing betales der en månedlig
procentdel af registreringsafgiften. Motor­
cyklen er dermed ikke indregistreret hele året
SÅDAN FUNGERER FLEXLEASING
Du binder dig for en given periode, f.eks. 3 år
l Du kan selv definere, hvor mange måneder om
året, du vil køre
l Leasingydelsen sammensættes af en udbetaling
og en række faste månedlige ydelser
l Efter leasingperioden sælges motorcyklen til en
i forvejen fikseret restværdi
l Kan motorcyklen ikke sælges til den estimerede
værdi, så hæfter du for differencen
l Men sælges den for mere, får du selv provenuet
l
66
ØKONOMI
som ved et traditionelt køb. I de første tre
måneder betales der månedligt 2 procent i
afgift (af den potentielle registreringsafgift), i
de efterfølgende måneder 1 procent i afgift,
og efter tre år 0,5 procent afgift.
Desuden betales en årlig rente til skat,
som p.t. er på 3,9 procent af en del af
registre­ringsafgiften. Juridisk er det leasing­
selskabet som ejer motorcyklen.
Den samlede leasingydelse består af en
førstegangsydelse (udbetaling) samt en ræk­
ke månedlige ydelser, der sammensættes af
lejen og afgifter. Og der er mange mulighe­
der for at sammensætte leasing efter behov
og økonomi. Direktør Michel Goldin fra finan­
sieringsvirksomheden Focusleasing i Hørs­
holm er specialist i netop motorcykler. Og for
ham er fleksibilitet absolut et centralt begreb:
– Kontrakten kan skrues sammen helt ef­
ter kundens behov. Du kan vælge et givent
antal måneder ved sæsonens start, alt efter
hvad din livssituation er.
Ved flexleasing er det dig selv, der har an­
svaret for vedligehold af motorcyklen under
leasingperioden. Det er værd at bemærke, for
sælges den ikke videre til den fastsatte rest­
værdi, er det dig som hænger på differencen.
Det vil dog være en difference uden afgifter,
men er stadig en faktor, som er vigtig at være
opmærksom på.
Den månedlige leasingydelse kan være
ensartet gennem hele perioden – eller forhø­
jet i den del af året, hvor motorcyklen benyt­
tes. Omvendt, så kan det også give mening at
vælge en højere ydelse, mens maskinen står
stille, så der bliver flere penge til benzin i
sommerhalvåret.
Rent økonomisk er flexleasing af motor­
cykler primært rentabelt på de dyrere model­
ler. Og argumenterne er ret simple – nemlig
at der kun afskrives på motorcyklens værdi
uden afgifter. Og da danskerne er blandt de
mest afgiftsramte motorcyklister, så giver det
lige pludselig ganske god mening.
Tages der eksempelvis udgangspunkt i
en lidt dyrere roadster, som eksempelvis
BMW’s nye R nineT, vil prisen inklusive afgifter
ved et konventionelt køb være 249.500 kr.,
mens den uden afgifter er 82.335 kr. Kalkule­
res en afskrivning på 55 procent af begge be­
løb efter tre år, vil afskrivningerne på de to
forskellige finansieringsformer være hen­
holdsvis 137.225 og 45.834 kr. Altså en be­
sparelse i afskrivninger på 91.391 kr.
Og hertil kommer et andet økonomisk
perspektiv, nemlig forsikringer. Forsikrings­
præmier er dog individuelle og afhænger af
den enkelte forsikringstagers forhold til sit
forsikringsselskab. Men når en motorcykel
leases, så er det kun værdien uden registre­
ringsafgift, der skal kaskoforsikres. Dermed vil
præmien alt andet lige blive væsentlig min­
dre, end hvis maskinen skulle forsikres efter
traditionelle vilkår.
Steven Walsh, ejer af Steven´s MC-Shop, er
blandt de forhandlere, som oplever en øget
interesse for flexleasing. Som forhandler af
Triumph, Kawasaki og Honda har han god fø­
ling med markedet, og han oplever, at flere
kunder ser fornuften i leasing.
– Specielt på de lidt dyrere modeller som
eksempelvis vores 675 Daytona R eller Rocket
Roadster er leasing en helt oplagt løsning. Og
vi behøver ikke sjusse om brugtpriser, vi kan
give overblik over økonomien.
3/2014
Forretningen på Amager samarbejder
med finansieringsselskaberne med udgangs­
punkt i den enkelte kundes behov, og når det
drejer sig om leasing af de mere eksklusive
maskiner, mener Steven at kunne tilbyde
kunderne et godt produkt:
– Det kan være et problem at skulle sæl­
ge en lidt sjældnere model, fordi markedet i
Danmark forholdsmæssigt ikke er så stort.
Når motorcyklerne leases, kan de sælges i
udlandet efter aftalens udløb.
Forhandleren påpeger dermed en anden
fordel ved leasingen, nemlig at markedet ved
leasingperiodens afslutning er langt større
end ellers. Og her er det værd at være op­
mærksom på, om du selv skal finde en køber
til motorcyklen, eller om leasingselskabet står
for den del af kontrakten.
Det større, udenlandske marked er netop
også interessant i forbindelse med leasing af
brugte motorcykler. Og det er igen et princip,
som er direkte adopteret fra bilernes verden.
En af operatørerne er Importbilen i Vedbæk.
Virksomheden har specialiseret sig i at hente
eksklusive biler og motorcykler hjem til Dan­
mark. Og når motorcyklerne er over tre år
gamle, så kommer den månedlige afgift som
nævnt ned på 0,5 procent af den potentielle
registreringsafgift. Og det giver gode mulig­
heder for at hente den brugte motorcykel, du
drømmer om.
Virksomhedens direktør, Christoffer Hald
fortæller hvorfor:
– Markedet for motorcykler er mange
gange større syd for grænsen end her. I sær­
deleshed for de dyre modeller.
Søges der f.eks. efter en brugt Ducati 848,
som ikke længere er i produktion, vil det dan­
ske marked være relativt begrænset. Og hvis
du som køber har specifikke ønsker til særlige
farver m.m., kan det for alvor begynde at kni­
be. Men søges der syd for grænsen, er det
væsentligt nemmere at finde en motorcykel,
hvad enten du selv går på jagt, eller sætter et
leasingselskab på sagen.
Når der er tale om brugte maskiner, er det
dog sværere at komme med generelle priser,
da prisen tager udgangspunkt i det enkelte
eksemplars alder og stand. Men Christoffer
Hald kan dog godt komme med et konkret
eksempel, der viser, at der er gode mulig­
heder:
– En Ducati 848 fra 2011 vil kunne leases
til en udbetaling på 29.000 kr. og månedlig
ydelse på 1946 kr. Så er du kørende på en mo­
torcykel, som de fleste vender sig om efter.
Der findes endnu ikke nogen generel standardkontrakt til leasing af motorcykler. Der­
for kan aftalen skrues sammen, fuldstændig
som du ønsker. Advokat Troels Wenzel Øster­
gaard arbejder dagligt med leasing. Han op­
fordrer til så simple leasingaftaler som muligt.
Og han peger i den sammenhæng på en
række vigtige punkter i kontrakterne:
For det første er muligheden for at kom­
me ud af kontrakten før tid et vigtigt ele­
ment. Her kan det i nogle tilfælde medføre
væsentlige omkostninger. Derfor er det også
FOR OG IMOD FLEXLEASING
+ Mindre udsving på afskrivninger,
billigere forsikringspræmie
+ Generelt overblik over økonomien
+ Øget fleksibilitet
– Du ejer ikke din ”egen” motorcykel
– Det er vigtigt at have fuldstændigt styr
på kontrakten
– Det kan blive dyrt at komme ud af
kontrakten i utide
vigtigt at være indforstået med, at den fast­
satte leasingperiode som udgangspunkt er
definitiv.
Hertil er det vigtigt at definere, hvilken
stand motorcyklen skal afleveres i. Antal kilo­
meter indgår ikke altid i kontrakten, men vær
alligevel opmærksom på hvad konsekvensen
er, hvis det fastsatte antal kilometer overskri­
des. Og sidst, men vigtigst, er restværdien.
Altså den værdi, motorcyklen skal sælges vi­
dere til efter periodens udløb. Jo mere slidt
og brugt motorcyklen er, desto sværere er
den at sælge videre til den anslåede restvær­
di. Derfor er restværdien, og hvem der bærer
risikoen herfor, et absolut et nøglebegreb in­
denfor leasingen.
Det bedste råd advokat Troels Wenzel
Østergaard kan give er, at hvis du ikke forstår
kontrakten, konsekvenserne og din retsstil­
ling, bør du ikke indgå kontrakten.
Dennis Larsen arbejder hos revisions- og
rådgivningsvirksomheden Deloitte og er spe­
cialist i leasing af biler og motorcykler. Og
LEASING VS. ALMINDELIGT KØB
ROADSTER
Mærke og model
BMW R nineT
LEASING
ALMINDELIGT KØB
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
249.500 kr.
25.730 kr.
3870 kr.
165.041 kr.
27.395 kr.
112.275 kr.
164.620 kr.
11.710 kr.
11.290 kr.
Ducati Monster 1200
239.800 kr.
24.729 kr.
3719 kr.
158.624 kr.
26.330 kr.
107.910 kr.
158.220 kr.
15.000 kr.
14.596 kr.
Kawasaki Z 1000
212.999 kr.
21.966 kr.
3304 kr.
140.896 kr.
23.388 kr.
95.850 kr.
140.537 kr.
14.584 kr.
14.225 kr.
ALLROAD
LEASING
ALMINDELIGT KØB
Mærke og model
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
BMW R1200GS Adventure
280.950 kr.
28.973 kr.
4358 kr.
185.844 kr.
30.849 kr.
126.428 kr.
185.371 kr.
10.593 kr.
10 120 kr.
Triumph Tiger Explorer
237.999 kr.
24.544 kr.
3691 kr.
157.433 kr.
26.133 kr.
107.100 kr.
157.032 kr.
7500 kr.
7 099 kr.
Suzuki DL 1000 AL4 V-Strom
169.995 kr.
17.531 kr.
2637 kr.
112.449 kr.
18.666 kr.
76.498 kr.
112.163 kr.
10.807 kr.
10 520 kr.
I ovenstående skema sammenlignes flexleasing med traditionel lånefinansiering. Der regnes i begge tilfælde med en afskrivning på 55 procent. Finansieringsomkostningerne
gælder et lån med en rente på 5 procent. ”Besvarelse forsikring” angiver, hvor meget billigere forsikringspræmien er over tre år, når motorcyklen leases.
w w w.motor r ad.d k
ØKONOMI
67
Flexleasing eller lånefinansieret køb?
han medgiver, at flexleasing af motorcykler er
ganske oplagt, og der på de lidt dyrere mo­
deller er væsentlige beløb at spare. Men sam­
tidig maner han til forsigtighed og påpeger,
at det er et nyt marked, og at fleksibiliteten
åbner mulighed for ”eksotiske” kontrakter:
– Det er vigtigt at kende hvert et komma
i kontrakten, i særdeleshed hvis der ikke er ta­
le om en standardkontrakt. Og jeg vil altid
opfordre til at søge ekstern rådgivning. For
det er trods alt et nyt og uprøvet marked.
Han gør rent praktisk opmærksom på, at
bødestørrelserne i tilfælde af overtrædelse af
leasingkontrakterne – i afgiftsmæssig sam­
menhæng – er astronomiske. I nogle tilfælde
kan leasingtager komme til at betale fuld re­
gistreringsafgift plus 50 procent i tilsvarende
bøde. Så hvis du må køre på din motorcykel
fra 1. april, skal datoer og sågar klokkeslæt ta­
ges bogstaveligt. Kører du den 31. marts om
aftenen, svarer det til at have kørt på et køre­
tøj uden registreringsafgift.
At have motorcykel er for de fleste som at
have et kæreste eje. En motorcykel er noget
personligt og noget, som på danske bredde­
CUSTOM
Mærke og model
LEASING
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
grader absolut er at sammenligne med en fri­
tidsinteresse. Derfor er der også et knapt så
rationelt, men meget forståeligt argument
mod at lease: At du ikke ejer din motorcykel.
Selvom du har fuld råderet over den, så er
det ikke din egen. Den ejes af leasingselska­
bet. Og her kommer så igen en vigtig afvej­
ning – for ønsker du et langvarigt forhold til
din maskine, er leasing næppe den oplagte
løsning. Men for dem, der sværger til de lidt
dyrere modeller og køber nyt hver gang, er
flexleasing absolut et koncept, som det er
værd at overveje. n
ALMINDELIGT KØB
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
Harley-Davidson Softail Slim
377 900
38 971
5 861
249 975
41 494
170 055
249 339
17 645
17 008
Triumph Rocket Roadster
323 990
33 411
5 025
214 315
35 574
145 796
213 769
11 250
10 704
Kawasaki VN1700 Classic
241 995
24 956
3 753
160 076
26 571
108 898
159 669
7 637
7 230
TOURING
Mærke og model
BMW R 1200 RT
LEASING
ALMINDELIGT KØB
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
287.000 kr.
29.597 kr.
4451 kr.
189.846 kr.
31.513 kr.
129.150 kr.
189.363 kr.
10.654 kr.
10.170 kr.
BMW K 1600 GTL Exclusive
423.850 kr.
43.710 kr.
6574 kr.
280.370 kr.
46.539 kr.
190.733 kr.
279.657 kr.
18.284 kr.
17.571 kr.
Harley-Davidson CVO Lim.
827.900 kr.
85.377 kr.
12.841 kr.
547.643 kr.
90.904 kr.
372.555 kr.
546.249 kr.
35.435 kr.
34.041 kr.
SPORTSTOURER
LEASING
ALMINDELIGT KØB
Mærke og model
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
Suzuki GSX 1300 Hayabusa
224.995 kr.
23.203 kr.
3490 kr.
148.831 kr.
24.705 kr.
101.248 kr.
148.452 kr.
19.699 kr.
19.320 kr.
Kawasaki ZZ-R 1400
329.995 kr.
34.031 kr.
5118 kr.
218.287 kr.
36.234 kr.
148.498 kr.
217.731 kr.
19.699 kr.
19.143 kr.
Honda VFR 1200 F
269.999 kr.
27.844 kr.
4188 kr.
178.600 kr.
29.646 kr.
121.500 kr.
178.146 kr.
17.820 kr.
17.365 kr.
SPORT
Mærke og model
Ducati 1199 Panigale
LEASING
ALMINDELIGT KØB
Pris
Første
ydelse
Månedlig
ydelse
Samlet
udgift
Finan­
siering
Salgspris
efter 3 år
Samlet
udgift
Besparelse
forsikring
Besparelse
ved leasing
388.370 kr.
40.051 kr.
6024 kr.
256.901 kr.
42.643 kr.
174.767 kr.
256.247 kr.
31.494 kr.
30.840 kr.
MV Agusta F4 RR ABS
475.950 kr.
49.082 kr.
7382 kr.
314.834 kr.
52.260 kr.
214.178 kr.
314.032 kr.
23.069 kr.
22.267 kr.
Triumph 675 Daytona R
250.999 kr.
25.884 kr.
3893 kr.
166.032 kr.
27.560 kr.
112.950 kr.
165.609 kr.
11.250 kr.
10.827 kr.
I ovenstående skema sammenlignes flexleasing med traditionel lånefinansiering. Der regnes i begge tilfælde med en afskrivning på 55 procent. Finansieringsomkostningerne
gælder et lån med en rente på 5 procent. ”Besvarelse forsikring” angiver, hvor meget billigere forsikringspræmien er over tre år, når motorcyklen leases.
68
ØKONOMI
3/2014