1. No category

Storstrøms Forsikring G/S
CVR-nr. 18773015
Årsrapport for 2014
[1]
Indholdsfortegnelse:
Ledelsespåtegning
3
Selskabsoplysninger
4
Ledelsesberetning
5-10
Den uafhængige revisors erklæringer
11-12
Resultatopgørelse 1. januar – 31. december
13
Balance pr. 31. december
14-15
Noter til regnskabet
16-26
[2]
Ledelsespåtegning
Bestyrelsen og direktionen har dags dato behandlet og godkendt årsrapporten for 1. januar – 31.
december 2014 for Storstrøms Forsikring G/S.
Årsregnskabet aflægges i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed, herunder
bekendtgørelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber og tværgående pensionskasser.
Det er vor opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og
finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for
regnskabsåret 1. januar – 31. december 2014.
Ledelsesberetningen indeholder efter vor opfattelse en retvisende redegørelse for udviklingen i
selskabets økonomiske forhold samt en beskrivelse af de væsentligste risici og usikkerhedsfaktorer,
som selskabet kan påvirkes af.
Årsrapporten indstilles til generalforsamlingens godkendelse.
Stege, den 9. marts 2015
Direktion:
Ole Jessen
Bestyrelse:
Jørgen Hansen
Formand
Preben Pedersen
Næstformand
Steen W. Jørgensen
Jørn Mortensen
Mikael V. Henriksen
Ove Brandt Jensen
Nils Bo Larsen
Årsrapport vedtaget den
/
2015
Dirigent.
[3]
Selskabsoplysninger
Selskabet
Storstrøms Forsikring G/S
Lohmannsvej 8, 4780 Stege
CVR-nr.: 18 77 30 15
Telefon: 55811134
E-mail: [email protected]
Hjemmeside: www.stofo.dk
Hjemstedskommune: Vordingborg Kommune
Regnskabsår: 1. januar – 31. december 2014
Bestyrelse
Jørgen Hansen, formand
Preben Pedersen, næstformand
Jørn Mortensen
Steen Westerholt Jørgensen
Mikael Vestergren Henriksen
Ove Brandt Jensen
Nils Bo Larsen
Direktion
Ole Jessen
Revision
Beierholm
Slotsgade 11
4800 Nykøbing F.
[4]
Ledelsesberetning.
Hovedaktivitet:
Selskabets hovedaktivitet er at drive forsikringsvirksomhed i alle forsikringsbrancher undtagen
livsforsikring og lovpligtig arbejdsskadeforsikring. I disse brancher fungerer selskabet som agentur
for henholdsvis AP-pension og Nærsikring.
Årets resultat
Året 2014 blev særdeles tilfredsstillende for Storstrøms Forsikring G/S. Årets resultat blev et
overskud på TDKK 8.371 mod et overskud i året før på TDKK 4.662.
Det forsikringstekniske resultat udgør et overskud på TDKK 6.127 mod et overskud i året før på
TDKK 1.669.
Årets resultat og øvrige nøgletal er i note 3 opført til sammenligning med de sidste 4 års nøgletal.
Årets udvikling i forsikringsvirksomheden
Præmieindtægterne
Selskabets bruttopræmieindtægter er uændrede i forhold til 2013. Præmien for egen regning er
steget med 6%, hvilket skyldes et fald i udgifterne til reassurance på TDKK 1.755.
Bruttoerstatningsprocenten er faldet til 50% fra 60% i 2013.
Erstatningsprocenten for egen regning udgør 54%, mod 64% i 2013.
Faldet i bruttoerstatningsprocenten skyldes primært et godt skadesforløb på de indtegnede
bilforsikringer, samt et lavt antal anmeldte skader på de øvrige brancher.
Forsikringsmæssige driftsomkostninger
Bruttoomkostningsprocenten udgør 26% (27% i 2013)
Afgiven forretning
Af de samlede bruttopræmieindtægter er 37% (41% i 2013) afgivet til genforsikringsselskaberne.
Af de samlede bruttoerstatningsudgifter har genforsikringen deltaget med 32% (37% i 2013)
Der er modtaget provision på TDDK 4.693 (4.629 i 2013)
Det samlede resultat af genforsikringen udviser en udgift på TDDK 6.487 (5.094 i 2013)
[5]
Årets udvikling i investeringsvirksomheden
Det samlede afkast af investeringsvirksomheden har været på TDDK 4.666 (TDDK 4.119 i 2013),
efter overførsel af forsikringsteknisk rente på TDDK 73 til forsikringsdriften. Der har i 2014 været
en urealiseret kursgevinst på TDDK 2.045.
Årets udvikling i organisationen
Selskabet beskæftigede i 2014 gennemsnitligt 15 heltidsansatte (15 i 2013)
Selskabets forventede udvikling
Selskabet forventer i 2015 en vækst i præmieindtægterne på mellem 3% og 5%.
Der forventes en brutto erstatningsprocent på 66.
Omkostningsprocenten forventes at stige i 2015 på grund af engangsomkostninger til opgradering
af selskabets IT systemer.
Det lave renteniveau på de finansielle markeder samt en forsigtig investeringsstrategi gør, at
forventningen til investeringsafkastet for 2015 vil være på et noget lavere niveau end i 2014. Der
forventes et positivt regnskabsresultat.
Forventningerne er baseret på ledelsens skøn ud fra de oplysninger, som er til rådighed på
tidspunktet for udarbejdelse af årsrapporten.
Usikkerhed ved indregning og måling
Estimeringen af hensættelser til skader på selskabets forsikringskontrakter er baseret på
regnskabsmæssige skøn. Erstatningshensættelserne estimeres ved brug af individuelle sag til sag
vurderinger. Opgørelse af hensættelser til indtrufne skader, som endnu ikke er anmeldt (IBNR) sker
ved anvendelse af selskabets statistiske data.
Selskabet diskonterer ikke erstatningshensættelserne, da dette ikke har væsentlig betydning for
resultatet af årsrapporten.
1. Risiko oplysninger
Selskabets risikostyring er en integreret del af den løbende drift, hvor selskabets risici håndteres
med udgangspunkt i den kapital, som selskabet har til rådighed.
Bestyrelsen forestår en løbende vurdering af selskabets risici, herunder om selskabet besidder
tilstrækkelige ressourcer og kompetencer. På baggrund af den løbende vurdering vedtager og
ajourfører bestyrelsen de relevante politikker og beredskabsplaner for selskabet.
Bestyrelsen har identificeret følgende risici, som selskabets væsentligste:
• Forsikringsrisici, herunder genforsikring, katastrofer, underwriting og reserver.
• Finansielle risici
• Operationelle risici.
[6]
Forsikringsrisici
Indtegning af forsikringsrisici sker i henhold til selskabets acceptpolitik, som er fastlagt af
bestyrelsen. Acceptpolitikken angiver klare regler for, hvilke risici der ikke ønskes indtegnet og
hvilke der kun kan indtegnes på skærpede vilkår. Formålet hermed er at sikre kvaliteten i selskabets
bestand. Yderligere sker der en løbende overvågning af bestanden og de indtegnede risici. Gennem
løbende opfølgning på anmeldte skader og der forsikringsmæssige hensættelser sikres tæt
opfølgning på skadesudviklingen. En realistisk fastsættelse af erstatningshensættelserne og løbende
opfølgning herpå er et væsentligt element i styringen af selskabets forsikringsrisici. Dette sikres ved
en kombination af omhyggelig sagsbehandling og anvendelse af selskabets statistiske materiale.
Selskabet har tegnet genforsikringsprogrammer, der vurderes at have en kapacitet, der fuldt ud
dækker de indtegnede risici. Programmerne er i henhold til selskabets politik tegnet hos en kreds af
store solide genforsikringsselskaber med en rating på minimum A. Dermed er selskabet sikret mod
særligt store nettoskadeudgifter i tilfælde af store naturskadebegivenheder og store enkeltskader.
Selskabets selvbehold i forbindelse med skader udgør kr. 1,0 mio. dog udgør selvbeholdet ved
naturskadebegivenheder kr. 2,0 mio. pr. skadebegivenhed.
Finansielle risici
Selskabets aktiver er placeret således, at selskabet til enhver tid kan opfylde sine forpligtelser over
for forsikringstagerne. De finansielle risici udgør primært risikoen for den generelle udvikling i
renterne og kursudviklingen på selskabets beholdning af værdipapirer.
Selskabets samlede investeringer tilrettelægges med henblik på en god diversifikation og et optimalt
afkast i forhold til den påtagne risiko, der er afstemt efter selskabets kapitalstyrke. Der henvises i
øvrigt til følsomhedsoplysningerne i note 18.
Operationelle risici
Selskabets operationelle risici er tab på grund af utilstrækkelige eller fejlbehæftede interne
procedurer. Selskabet udvikler og tilpasser løbende virksomhedens systemer, forretningsgange og
interne procedurer for at udgå tab.
Lønpolitik
I medfør af § 71 stk. 1 litra 9 i lov om finansiel virksomhed samt Finanstilsynets bekendtgørelse om
lønpolitik og oplysningsforpligtelser om aflønning i finansielle virksomheder redegøres herved for
selskabets lønpolitik.
Selskabets lønpolitik har til formål at medvirke til, at selskabets aflønning af ledelse og ansatte, der
har væsentlig indflydelse på selskabets risikoprofil, ikke fører til overdreven risikovillighed adfærd.
Lønpolitikken skal således medvirke til, at selskabets ledelse og væsentlige risikotager arbejder for
at fremme sund og effektiv risikostyring i selskabet.
Lønnen skal være i overensstemmelse med selskabets forretningsstrategi, værdier og langsigtede
mål, herunder en holdbar forretningsmodel. Lønnen må ikke være af en størrelse eller
sammensætning som indebærer en risiko for interessekonflikter, eller som ikke harmonerer med
[7]
selskabets ønsker om at beskytte kunderne. Den samlede løn må ikke udhule selskabets
kapitalgrundlag.
Følgende er omfattet af selskabets løn politik: Selskabets bestyrelse og selskabets direktion.
Selskabets bestyrelse aflønnes med et fast honorar og er ikke omfattet af nogen form for
incitaments- eller performance-afhængig aflønning. Bestyrelsens basishonorar fastsættes på et
niveau, som er markedskonformt, og som afspejler kravene til bestyrelsesmedlemmernes
kompetence og indsats i lyset af selskabets kompleksitet, arbejdets omfang og antallet af
bestyrelsesmøder.
Direktionen er ansat på almindelige ansættelsesvilkår. Der sker hvert andet år en vurdering af
aflønningen. Bestemmende for direktionens aflønning er ønsket om at sikre selskabets forsatte
mulighed for drift/vækst og afspejler direktionens selvstændige indsats og værdiskabelse for
selskabet samt mulighed for at tiltrække og fastholde kvalificerede medarbejdere. Elementerne i
direktionens aflønning fastsættes med udgangspunkt i markedspraksis og selskabets specifikke
behov.
I forbindelse med vurderingen af direktionens aflønning foretages en vurdering af udviklingen i
markedspraksis. Direktionens løn kan bestå af fast løn og pension. Direktionen er ikke omfattet af
nogen former for incitaments- eller performance-afhængig aflønning. Herudover oppebærer
direktionen fri bil svarende til hans stilling.
I forbindelse med direktørens fratræden tildeles ikke nogen ekstraordinære fratrædelsesgodtgørelser
ud over, hvad direktøren i henhold til sin kontrakt er berettiget til af løn i henhold til gældende
opsigelsesvarsel. Opsigelse fra selskabets side skal ske med 11 måneders varsel og fra direktionens
side med 6 måneder. Bestyrelsen fastsætter inden for rammerne af denne politik alle aspekter af
direktionens løn.
Indholdet af lønpolitikken vil blive offentliggjort i selskabets årsrapport (note 21), hvor størrelsen af
den samlede aflønning til henholdsvis direktion, bestyrelsen vil blive omtalt, ligesom lønpolitikken
bliver omtalt i formandens beretning på selskabets generalforsamling. Formandens beretning vil
indeholde en redegørelse for aflønningen til bestyrelse og direktion og indeholder oplysninger om
aflønningen i det foregående år og om den forventede aflønning i indeværende og kommende
regnskabsår. Lønpolitikken er godkendt på selskabets generalforsamling i 2011 og eventuelle
ændringer vil blive fremlagt til generalforsamlingens godkendelse.
Denne vederlagspolitik er vedtaget af selskabets bestyrelse. Bestyrelsen har ansvaret for at foretage
eventuelle nødvendige tilpasninger og foretage fornyet forelæggelse for generalforsamlingen. Dog
skal lønpolitikken tages op til revidering mindst en gang årligt med henblik på at tilpasse
lønpolitikken til selskabets udvikling. Dette skal ske inden selskabets ordinære generalforsamling,
så en eventuel ændring kan fremlægges til godkendelse.
Selskabet har i 2014 i alt udbetalt TDDK 305 incl. kørsel (TDDK 260 i 2013) til de 7 medlemmer af
bestyrelsen og TDDK 1.253 incl. pension og fri bil (TDDK 1.096 i 2013) til direktionen.
[8]
Udbetalingerne fordeler sig således:
Formand Jørgen Hansen
Tidligere formand Bjarne Mortensen
Næstformand Preben Pedersen
Bestyrelsesmedlem Steen W. Jørgensen
Bestyrelsesmedlem Mikael V. Henriksen
Bestyrelsesmedlem Kurt Schierup
Bestyrelsesmedlem Nils Bo Larsen
Bestyrelsesmedlem Jørn Mortensen
Bestyrelsesmedlem Ove Brandt Jensen
Direktør Ole Jessen
TDKK
81
TDKK
29
TDKK
39
TDKK
23
TDKK
22
TDKK
10
TDKK
34
TDKK
32
TDKK
35
TDDK 1.253
Direktionens og bestyrelsens ledelseshverv
Selskabets direktør varetager ingen ledelsesposter.
Bestyrelsens medlemmer varetager ingen ledelsesposter.
Selskabets kapital og solvensforhold
Selskabets egenkapital udgør pr. 31.12.2014 TDDK 94.500 (TDDK 86.129 i 2013) Selskabets
basiskapital er lig med egenkapitalen på TDDK 94.500, hvilket overstiger solvensbehovet på
TDDK 28.136 med 66.364. Dette svarer til at selskabet dækker solvensmargenen 3,4 gange.
Selskabet individuelle solvensbehov pr. 31.12.2014 er opgjort til TDDK 28.136 (TDDK 20.591 i
2013). Solvensbehovet er opgjort i henhold til Finanstilsynets bekendtgørelse og vejledning.
Stigningen i solvensbehovet skyldes, at selskabet for 2015 har besluttet at øge sin forsikringsrisiko
for egen regning, således at der ikke længere afgives risiko på kvotebasis til selskabets
reassurandører.
Til opgørelsen af det individuelle solvensbehov anvender selskabet den standardmodel, som ligger i
den danske bekendtgørelse om solvens og driftsplaner. Selskabet har vurderet, at standardmodellen
giver et retvisende billede af selskabets risiko og individuelle solvensbehov. Det er selskabets
opfattelse at denne model, både på forudsætninger og metoder, repræsenterer den risikoprofil, som
selskabet har. Modellen repræsenterer derudover det, som betragtes som Best Practice inden for
Value-at-Risk modeller.
Betydningsfulde hændelser efter regnskabsårets udløb
Der er ikke indtruffet begivenheder efter regnskabsårets udløb, der væsentligt påvirker
årsrapportens resultat, eller som er af væsentlig betydning for vurderingen af selskabets økonomiske
stilling.
[9]
Usædvanlige forhold
Årsrapporten er ikke, efter ledelsens bedste skøn, påvirket af usædvanlige forhold, og der har ikke
foreligget usikkerhed omkring årsrapporten eller dele deraf.
Forslag til resultatdisponering
Bestyrelsen foreslår årets resultat overført til næste år.
[10]
Den uafhængige revisors erklæringer:
Til de delegerede i Storstrøms Forsikring G/S
Påtegning på årsregnskabet.
Vi har revideret årsregnskabet for Storstrøms Forsikring G/S for regnskabsåret 1. januar - 31.
december 2014, der omfatter resultatopgørelse, balance, egenkapitalopgørelse og noter, herunder
anvendt regnskabspraksis. Årsregnskabet udarbejdes efter lov om finansiel virksomhed.
Ledelsens ansvar for årsregnskabet
Ledelsen har ansvaret for udarbejdelsen af et årsregnskab der giver et retvisende billede i
overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed. Ledelsen har endvidere ansvaret for den
interne kontrol, som ledelsen anser for nødvendig for at udarbejde et årsregnskab uden væsentlig
fejlinformation, uanset om denne skyldes besvigelser eller fejl.
Revisors ansvar
Vores ansvar er at udtrykke en konklusion om årsregnskabet på grundlag af vores revision. Vi har
udført revisionen i overensstemmelse med internationale standarder om revision og yderligere krav
ifølge dansk revisorlovgivning. Dette kræver, at vi overholder etiske krav samt planlægger og
udfører revisionen for at opnå høj grad af sikkerhed for, om årsregnskabet er uden væsentlig
fejlinformation.
En revision omfatter udførelse af revisionshandlinger for at opnå revisionsbevis for beløb og
oplysninger i årsregnskabet. De valgte revisionshandlinger afhænger af revisors vurdering, herunder
vurdering af risici for væsentlig fejlinformation i årsregnskabet, uanset om denne skyldes
besvigelser eller fejl. Ved risikovurderingen overvejer revisor intern kontrol, der er relevant for
virksomhedens udarbejdelse af et årsregnskab, der giver et retvisende billede. Formålet hermed er at
udforme revisionshandlinger, der er passende efter omstændighederne, men ikke at udtrykke en
konklusion om effektiviteten af virksomhedens interne kontrol. En revision omfatter endvidere
vurdering af, om ledelsens valg af regnskabspraksis er passende, om ledelsens regnskabsmæssige
skøn er rimelige samt den samlede præsentation af årsregnskabet.
Det er vores opfattelse, at det opnåede revisionsbevis er tilstrækkeligt og egnet som grundlag for
vores konklusion.
Revisionen har ikke givet anledning til forbehold.
[11]
Konklusion
Det er vores opfattelse, at årsregnskabet giver et retvisende billede af selskabets aktiver, passiver og
finansielle stilling pr. 31. december 2014 samt af resultatet af selskabets aktiviteter for
regnskabsåret 1. januar - 31. december 2014 i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed.
Udtalelse om ledelsesberetningen
Vi har i henhold til lov om finansiel virksomhed gennemlæst ledelsesberetningen. Vi har ikke
foretaget yderligere handlinger i tillæg til den udførte revision af årsregnskabet. Det er på denne
baggrund vores opfattelse, at oplysningerne i ledelsesberetningen er i overensstemmelse med
årsregnskabet.
Frederikshavn, den 9. marts 2015
Beierholm
Statsautoriseret Revisionspartnerselskab
Søren Rasmussen
statsautoriseret revisor
[12]
Resultatopgørelse for perioden 1.1. - 31.12.
TDKK
Bruttopræmier
Afgivne forsikringspræmier
Ændring i præmiehensættelser
Præmieindtægter for egen regning i alt
Forsikringsteknisk rente
Note
4
5
Udbetalte erstatninger
Modtaget genforsikringsdækning
Ændring i erstatningshensættelser
Ændring i genforsikringsandel af
Erstatningshensættelser
Erstatningsudgifter for egen regning i alt
Erhvervelsesomkostninger
Administrationsomkostninger
Provisioner og gevinstandele
fra genforsikringsselskaber
Forsikringm. Driftsomkostninger f.e.r.
6
7
Forsikringsteknisk resultat
Renteindtægter og udbytter m.v.
Kursreguleringer
Renteudgifter
Investeringsafkast i alt
Forrentning af forsikringsm. Hensættelser
Investeringsafkast efter f.teknisk rente
Resultat før skat
Skat
Årets resultat
9
10
11
[13]
2014
51.414
-19.255
- 513
31.646
2013
51.348
-21.010
-351
29.987
73
74
23.790
-8.109
1.436
26.402
-11.189
4.121
34
17.151
-98
19.236
4.570
8.564
4.244
9.541
-4.693
8.441
-4.629
9.156
6.127
1.669
2.697
2.045
-3
4.739
-73
4.666
3.205
1.013
-25
4.193
-74
4.119
10.793
-2.422
8.371
5.788
-1.126
4.662
Balance pr. 31.12
TDKK
Aktiver
Driftsmidler
Domicilejendomme
Materielle aktiver i alt
Note 13
12
Kapitalandele
Investeringsforeningsandele
Obligationer
Indlån i kreditinstitutter
Andre finansielle investeringsaktiver i alt
Investeringsaktiver i alt
Genforsikringsandele af
erstatningshensættelser
Genforsikringsandele af hensættelser til
forsikringskontrakter i alt
Tilgodehavende hos forsikringstagere
Tilgodehavende i forbindelse med direkte
forsikringskontrakter i alt
Tilgodehavender hos forsikringsvirksomheder
Tilgodehavender i alt
Aktuelle skatteaktiver
Udskudte skatteaktiver
Likvide beholdninger
Andre aktiver i alt
Tilgodehavende renter
Andre periodeafgrænsningsposter i alt
Periodeafgrænsningsposter i alt
Aktiver i alt
[14]
2014
2013
1.187
3.319
4.506
428
3.350
3.778
10.333
102.699
172
9.701
122.905
127.411
9.196
92.121
1.015
9.975
112.307
116.085
8.632
8.666
8.632
895
8.666
1.107
895
1.107
243
9.770
118
9.891
0
0
19
19
0
0
35
35
2
2.496
2.498
139.698
11
1.744
1.755
127.766
Balance pr. 31.12.
Note TDKK
2014
2013
Passiver
Grundfond
Opskrivningshenlæggelser
Andre henlæggelser
Reserver i alt
Overført overskud
Egenkapital i alt
14
Præmiehensættelser
Erstatningshensættelser
Hensættelser til forsikringskontrakter i alt
Udskudte skatteforpligtelser
Hensatte forpligtelser i alt
15
Gæld i forbindelse med genforsikring
Aktuelle skatteforpligtelser
Anden gæld
Gæld i alt
Periodeafgrænsningsposter
Passiver i alt
[15]
7.000
7.000
1.036
8.036
86.464
94.500
1.036
8.036
78.093
86.129
18.448
22.839
41.287
17.935
21.403
39.338
1.207
1.207
730
730
1.021
582
1.101
2.704
335
58
1.176
1.569
0
0
139.698
127.766
NOTER
1. Risiko oplysninger
Uddybende oplysninger om forretningsmæssige og finansielle risici fremgår af ledelsesberetningens
afsnit om risikooplysninger.
2. Anvendt regnskabspraksis:
Årsregnskabet aflægges i overensstemmelse med lov om finansiel virksomhed herunder
bekendtgørelse om finansielle rapporter for forsikringsselskaber og tværgående pensionskasser.
Årsrapporten for 2014 er aflagt i DKK 1.000.
Generelt om indregning og måling
Indtægter indregnes i resultatopgørelsen i takt med, at de indtjenes. Omkostninger, som er afholdt
for at opnå periodens indtjening, herunder afskrivninger, nedskrivninger og hensatte forpligtelser,
indregnes i resultatopgørelsen.
Herunder indregnes værdireguleringer af finansielle aktiver og forpligtelser, der måles til dagsværdi
i resultatopgørelsen.
Aktiverne indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil tilflyde
virksomheden, og aktivets værdi kan måles pålideligt.
Forpligtelser indregnes i balancen, når det er sandsynligt, at fremtidige økonomiske fordele vil fragå
virksomheden, og forpligtelsens værdi kan måles pålideligt.
Aktiver og forpligtelser måles ved første indregning til kostpris. Efterfølgende måles aktiver og
forpligtelser som beskrevet for hver enkelt regnskabspost neden for.
Resultatopgørelsen
Præmieindtægt for egen regning omfatter periodens opkrævede præmier med fradrag af præmier
afgivet til genforsikringsselskaber reguleret med bevægelser i præmiehensættelserne.
Præmierne er opført med fradrag af ristornerede præmiebeløb, bonus og præmierabatter, som ydes
uafhængigt af skadesforløbet, samt eksklusive afgifter til offentlige myndigheder opkrævet sammen
med præmien.
Forsikringsteknisk rente er beregnet af periodens gennemsnitlige forsikringsmæssige hensættelser
for egen regning. Som rentesats er anvendt gennemsnittet af den af Københavns Fondsbørs ved
udgangen af hver måned i perioden offentliggjorte effektive gennemsnitsobligationsrente før
beskatning af samtlige obligationer med en restløbetid på under 3 år.
Erstatningsudgifter for egen regning omfatter periodens udbetalte erstatninger med fradrag af
genforsikringsselskabers andele. Endvidere indbefattes interne og eksterne udgifter til besigtigelse,
vurdering, bekæmpelse og begrænsning af skaderne samt øvrige direkte og indirekte omkostninger
[16]
forbundet med behandlingen af de indtrufne skader. Der er endvidere reguleret for bevægelser i
erstatningshensættelserne.
Forsikringsmæssige driftsomkostninger for egen regning indeholder erhvervelsesomkostninger
omfattende omkostninger, der kan henføres til erhvervelse og fornyelse af forsikringsbestanden.
Administrationsomkostninger indeholder øvrige omkostninger inklusive afskrivninger på inventar,
it-anlæg, bil og ejendom og udgifter til offentlige myndigheder.
Skat, som består af periodens aktuelle skat og ændring af udskudt skat, indregnes i
resultatopgørelsen med den del, der kan henføres til periodens resultat, og direkte på egenkapitalen
med den del, der kan henføres til posteringer direkte på egenkapitalen.
Aktuelle skatteforpligtelser, henholdsvis tilgodehavende aktuel skat, indregnes i balancen opgjort
som beregnet skat af den skattepligtige indkomst, reguleret for betalt acontoskat.
Udskudt skat indregnes i resultatopgørelsen og i balancen. Den udskudte skat måles efter
gældsmetoden som den skat, realisation af aktiverne og forpligtelserne til bogførte værdier ved
periodens slutning vil udløse under forudsætning af de gældende beskatningsforhold. Negativ
udskudt skat indregnes i balancen, hvis den med sandsynlighed må forventes udnyttet i fremtiden.
Den udskudte skat beregnes med den gældende skattesats på 24,5%.
Balancen
Grunde og bygninger omfatter selskabets domicilejendom. Ejendommen måles til omvurderet
værdi, som er dagsværdien på omvurderingstidspunktet, med fradrag af akkumulerede
afskrivninger.
Opskrivninger med fradrag af hensættelse til udskudt skat indregnes direkte i posten
opskrivningshenlæggelser under egenkapitalen, medmindre opskrivningen modsvarer en tidligere
nedskrivning, der er indregnet i resultatopgørelsen. Nedskrivning indregnes i resultatopgørelsen,
medmindre nedskrivningen modsvarer en tidligere opskrivning ført på egenkapitalen.
Afskrivninger indregnes i resultatopgørelsen over ejendommens forventede brugstid.
Afskrivningsgrundlaget er forskellen mellem den omvurderede værdi og den forventede restværdi
ved brugstidens ophør. Den forventede brugstid og restværdi vurderes løbende. Ejendommen
vurderes at have en brugstid på 25 år og en restværdi på 80% af den omvurderede værdi.
Andre finansielle investeringsaktiver der er børsnoterede, måles til de ved årets afslutning seneste
noterede kurser.
Øvrige kapitalandele værdiansættes til skønnet markedsværdi.
Driftsmidler måles til anskaffelsessum med fradrag af lineære afskrivninger over aktivernes
forventede brugstid. Afskrivninger foretages lineært over 5-10 år.
[17]
Tilgodehavender og mellemværender måles til skønnet dagsværdi ved periodens afslutning,
hvilket svarer til pålydende værdi med fradrag af eventuel nedskrivning til imødegåelse af tab.
Præmiehensættelserne er opgjort til det beløb, der efter bedste skøn, vil skulle anvendes til
betaling af forsikringsbegivenheder som forventes at finde sted efter balancedagen på de indgåede
forsikringskontrakter inklusive direkte og indirekte omkostninger i forbindelse med administration
og skadebehandling heraf.
Erstatningshensættelserne er opgjort efter en sag for sag vurdering, et erfaringsbaseret skøn over
utilstrækkeligt oplyste forsikringsbegivenheder, der har været genstand for en sag for sag vurdering
og et erfaringsmæssigt skøn over forsikringsbegivenheder, som er indtruffet på balancedagen, men
endnu ikke kommet til selskabets kendskab.
Erstatningshensættelserne indeholder de direkte og indirekte omkostninger, der forventes afholdt i
forbindelse med afvikling af erstatningshensættelserne.
[18]
3.5 årsoversigt
2014
2013
2012
2011
2010
Bruttopræmieindtægter
50.901
50.997
49.696
48.132
48.307
Bruttoerstatningsudgifter
25.226
30.523
23.970
30.051
31.321
Forsikringsmæssige driftsomkost.
13.134
13.785
12.006
11.727
11.316
Resultat af afgiven forretning
-6.487
-5.094
-7.669
-3.626
-5.142
Forsikringsteknisk resultat
6.127
1.669
6.206
3.285
1.008
Investeringsafkast efter
forsikringsteknisk rente
4.666
4.119
6.380
699
4.855
Årets resultat
8.371
4.662
9.598
3.256
4.797
-3
1.027
-32
836
-510
Forsikringsmæssige hensættelser
41.287
39.338
34.866
40.580
35.755
Forsikringsaktiver
32.655
30.672
26.298
30.287
29.083
Egenkapital
94.500
86.129
81.787
72.189
68.933
119.121 114.136
105.967
Afløbsresultat fer.
Aktiver i alt
139.698 127.766
Bruttoerstatningsprocent
50
60
48
62
65
Bruttoomkostningsprocent
26
27
24
24
23
Combined ratio
89
97
81
94
98
Operating ratio
89
97
81
94
97
0
5
0
6
-3
Egenkapitalforrentning i procent
10
6
13
5
7
Solvensdækning
3,4
3,1
2,9
2,6
2,5
Relativt afløbsresultat
[19]
2014
2013
4. Bruttopræmieindtægter
Bruttopræmier hidrører fra direkte forretning tegnet i Danmark
5. Forsikringsteknisk rente
Renteafkast er beregnet med 0,18% af årets beregnede
gennemsnitlige forsikringsmæssige hensættelser og
overført fra investeringsvirksomheden.
6. Erhvervelsesomkostninger
Provision og kørsel
Besigtigelser
4.062
508
3.791
453
4.570
4.244
6.439
493
456
1.096
80
6.933
541
848
1.003
216
8.564
9.541
Lovpligtig revisionshonorar
Erklæring med sikkerhed
Skattemæssig rådgivning
Anden assistance
165
35
0
0
145
30
0
0
I alt
200
175
7. Administrationsomkostninger
Administration
Lokaler
Salgsomkostninger
Afgifter
Afskrivninger
Revisionshonorar
[20]
8. Personaleudgifter
I forsikringsmæssige driftsomkostninger indgår følgende
personaleudgifter:
Lønninger og gager
8.141
Pensionsbidrag
1.205
Sociale bidrag
124
Lønsumsafgift
1.071
7.809
1.130
118
1.003
10.541
10.060
305
1.253
260
1.096
1.558
1.356
15
15
8
38
2.651
15
53
3.137
2.697
3.205
-114
2.159
10
1.003
2.045
1.013
Heraf udgør lønninger og vederlag til
Bestyrelsen
Direktion (Incl. pension og fri bil)
Antal gennemsnitlige beskæftigede personer
9. Renter og udbytter
Renteindtægter pengeinstitutter m.v.
Renteindtægter obligationer
Udbytter
10. Kursreguleringer
Realiserede kursgevinster/tab
Urealiserede kursgevinster/tab
[21]
11. Skat af årets resultat
Skat af skattepligtig indkomst
Regulering skat tidligere år
Regulering af udskudt skat
1.945
0
477
1.056
0
70
2.422
1.126
24,5
-0,8
25
-0,8
-1,3
-4,8
22,4
19,5
Værdi 1. januar
Tilgang i årets løb
Afgang i årets løb
Afskrivninger
Værdiregulering indregnet direkte i
egenkapitalen
3.350
0
0
-31
3.701
0
0
-31
0
-320
Omvurderet værdi 31. december
3.319
3.350
2.428
1.137
-585
2.278
150
0
Specifikation af skatteprocent
Selskabsskat
Bundfradrag
Ej skattepligtig kursregulering
på aktier
12. Domicilejendom
Værdiansættelse af ejendom
se note 23.
13. Driftsmidler
Anskaffelsespris 1. januar
Årets tilgang
Årets afgang
[22]
Anskaffelsespris 31. december
2.980
2.428
Afskrivninger 1. januar
Årets afskrivninger
Afskrivninger på årets afgang
2.000
212
-419
1.816
184
0
Afskrivninger 31. december
1.793
2000
Bogført værdi 31. december
1.187
428
Grundfond
7.000
7.000
Opskrivningshenlæggelser:
Opskrivningshenlæggelser pr. 1. januar
Årets nedskrivning vedr. domicilejendomme
Opløsning af tidligere års opskrivninger
1.036
0
0
1.356
-320
0
1.036
1.036
78.093
8.371
0
73.431
4.662
0
86.464
78.093
94.500
86.129
94.500
28.136
86.129
27.750
3,4
3,1
14. Egenkapital
Overført resultat
Årets overførte overskud
Overført fra opskrivningshenlæggelser
Egenkapital i alt
Basiskapital og solvensmargin
Basiskapital
Solvensmargin
Solvens
[23]
15. Udskudt skat
Udskudt skat 1. januar
Korrektion som følge af ændret regnskabspraksis
Årets ændring i udskudt skat indregnet direkte på
egenkapitalen
Årets ændring i udskudt skat
730
0
660
0
0
477
0
70
1.207
730
10.002
11.404
21.406
-21.403
3
1
8.131
7.683
15.814
-17.282
-1.468
441
2
-1.027
16. Afløbsresultat
Vedr. skader sket før 2014
Udbetalte erstatninger
Skadesreserve pr. 31.12.2014
Skadesreserve pr. 31.12.2013
Genforsikringens andel heraf
For lidt afsat
17. Erstatningsudvikling
2014
Antal erstatninger
Gennemsnitlig erstatning
Erstatningsfrekvensen
2013
2012
1.575 1.802
16.017 15.558
9
11
1.391
15.873
7
18. Følsomhedsoplysninger:
Påvirkning af egenkapitalen
Rentestigning på 0,7 - 1,0 pct. Point
Rentefald på 0,7 - 1,0 pct. Point
Aktiekursfald på 12%
Ejendomsprisfald på 8%
-2.529
2.529
-3.243
-266
[24]
Tab på modparter 8%
-1.229
19. Brancheregnskab
Alle præmieindtægter er fra
Danmark
Brand Ulykke Motor
24.432 5.599 20.869
24.432 5.599 20.869
-12.361 -3.279 -9.586
-6.436 -1.707 -4.991
-3.178
-343 -2.965
36
9
28
Bruttopræmier
Bruttopræmieindtægt
Bruttoerstatningsudgifter
Bruttodriftsomkostninger
Resultat af afgiven forretning
Forsikringsteknisk rente f.e.r.
Forsikringsteknisk resultat
2.493
Antal erstatninger
Gennemsnitlig erstatning
Erstatningsfrekvensen
279
3.355
759
144
16.286 22.771
12
3
672
14.265
14
20. Sikkerhedsstillelser:
Selskabet har ikke stillet
sikkerhed over for tredjemand.
21. Vederlag til bestyrelse og direktion:
Bestyrelsen
Direktion
Antal personer
7
1
Fast vederlag
305
1.253
[25]
Variabelt vederlag
0
0
22. Udskudte skatteaktiver:
Unoterede aktier
Inventar m.v.
Domicilejendom
3.506
168
1.250
1.761
-124
1.282
4.924
2.919
23. Værdiansættelse af domicilejendom
Afkastprocent ved fastsættelse af dagsværdi udgør 7.
Ved værdiansættelse af ejendommen er anvendt ekstern rådgiver.
[26]