1. No category

Kvartalsrapport
2/2015
R E S U LTAT R E G N S K A P
BAL ANSE
NOTER
Innhold
Kvartalsregnskap 2/2015
3
Resultatregnskap
4
Balanse
5
Egenkapitaloppstilling
6
Kontantstrømoppstilling
7
Noter til regnskapet
8
Note 1 Generell informasjon
8
Note 2 Regnskapsprinsipper
8
Note 3 Segmentinformasjon
8
Note 4 Pensjonsforpliktelse egne ansatte 8
Note 5 Forsikringsforpliktelser
9
Note 6 Aksjekapital/resultat pr. aksje
9
Note 7 Forsikringstekniske driftskostnader
9
Note 8 Virkelig verdi hierarki
10
Note 9 Nøkkeltall
11
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 3
KLP Skadeforsikring AS
Kvartalsregnskap 2/2015
Resultat pr 2. kvartal 2015:
Personmarkedet
Driftsresultatet (før skatt) pr. 30.06.15 var 19,5 millioner
kroner. På samme tid i fjor var resultatet 137,2 millioner
kroner. Resultatet for 2. kvartal (tre måneder) var 18,4
millioner kroner.
Netto bestandspremie har i år økt med 11,6 % sammenlignet
med status pr. 31.12.14, tilsvarende 34,2 millioner kroner
(32,5). Netto nysalg har så langt i år vært noe svakere enn
forventet. Medlemsandelen i årets salg har vært 86,5 %.
Web-andelen er økende og er 21 % for årets salg.
Halvårsresultatet preges av to store brannskader i 1. kvartal
med en samlet erstatningskostnad for egen regning på 58
millioner kroner. I 2. kvartal ble det innrapportert ytterligere
en skade på 15,5 millioner kroner i beregnet erstatning.
Avviklingen av tidligere skadeårganger er fortsatt positiv, og det
er i halvåret inntektsført 55,8 millioner kroner som regulering
av tidligere års reserver. Det er i perioden kostnadsført 26,1
millioner kroner knyttet til naturskader. Finansinntektene var
svake i 2. kvartal isolert, kun 0,4 %, men tilfredsstillende sett
over hele resultatperioden, med en samlet avkastning på 2,3 %.
Det er innrapportert fem større eiendomsskader så langt i år
med en samlet kostnad på 22,3 millioner kroner. Alle inntraff
i 1. kvartal.
Forsikring
Selskapet økte i 1. kvartal investeringene i selskapets to
eiendoms-ANS med 52 millioner kroner. Videre er selskapets
eiendomsinvesteringer oppregulert med 25 millioner kroner
som følge av verdistigning.
Nøkkeltallene for selskapet var:
Pr. 1. halvår
Finans
Netto finansinntekt i 1. halvår var 89,1 millioner kroner, mot
123,5 millioner kroner på samme tid foregående år. De beste
aktivaklassene var Eiendom og Aksjer med henholdsvis 7,3 %
og 5,0 % i akkumulert avkastning.
2015
2014
Skadeprosent f.e.r.
93,7
71,8
Selskapets økonomiske stilling
Kostnadsprosent f.e.r.
20,4
23,9
114,0
95,7
Selskapets sikkerhetsavsetninger er uendret i forhold til status
pr. 31.12.14 og utgjør en tilfredsstillende buffer i forhold til
usikkerheten som alltid vil være i en forsikringsportefølje.
Totalkostnadsprosent f.e.r.
Offentlig-markedet
Netto bestandspremie har i år økt med 5,4 % sammenlignet
med status pr. 31.12.14, tilsvarende 11.9 millioner kroner
(2014; 36,3) Det har vært utlyst 12 offentlige anbudskonkurranser og selskapet har hittil i år en positiv tilgang i
dette markedet.
I 2. kvartal er det innrapportert én ny storskade på 15,5
millioner. To store eiendomsskader ble i 1. kvartal meldt med
samlet erstatningskostnad på 121 millioner kroner. Av dette
vil reassuransen dekke 64 millioner kroner.
Bedriftsmarkedet
Netto bestandspremie har i år økt med 5,3 % sammenlignet
med status pr. 31.12.14, tilsvarende 13,2 millioner kroner
(0,9). Det er høy tilbudsaktivitet i et marked hvor konkurransen
er hard. Tilslagsprosenten for perioden er om lag 12 %.
I 2. kvartal er det ikke innrapportert skader over 5 millioner
kroner, mens én skade i 1. kvartal utgjør nå en estimert
kostnad på 16,1 millioner kroner.
Kapitaldekningen var 40,0 %, mot 44,0 % pr. årsslutt 2014.
I det offentlige markedet er det fremdeles sterk konkurranse
med stort fokus på pris. Selskapet venter at høsten blir en
travel anbudssesong. Selskapet har som ambisjon å være en
konkurransedyktig leverandør til alle offentlige kunder. Det
er stort fokus på risikoreduserende tiltak/informasjon, spesielt
på risikoutsatte virksomheter som kommunale utleieboliger.
I bedriftsmarkedet er det fokus på vekst innen energi- og
private bedrifter gjennom forsikringsmeglere og direkte
kampanjer i alle definert markeder. Selskapet styrker
salgskorpset med to nye selgere 1. september.
Innen personmarkedet er det sterkt fokus på KLP-medlemmene
i tråd med konsernets satsning innen kjernemarkedet. Det
registreres en klar økning i bruk av selskapets digitale
selvbetjeningsløsninger og det arbeides med å videreutvikle
disse ytterligere.
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 4
Resultatregnskap
KLP Skadeforsikring AS
Note
2. kvartal
2015
2. kvartal
2014
01.01.1530.06.15
256,7
208,2
503,4
410,0
841,9
Allokert investeringsavkastning overført fra ikke-teknisk regnskap
6,3
11,6
11,6
22,9
41,8
Andre forsikringsrelaterte inntekter
0,6
0,6
1,2
1,3
2,2
-146,7
-109,7
-471,5
-294,4
-579,1
-47,7
-47,4
-102,5
-98,2
-194,1
Andre forsikringsrelaterte driftskostnader
-0,3
0,0
-0,6
0,0
0,0
Resultat av teknisk regnskap før sikkerhetsavsetninger
68,8
63,2
-58,4
41,7
112,6
-59,5
-2,5
0,0
-5,7
-2,6
9,4
60,7
-58,4
36,0
110,0
Netto inntekter fra investeringer
15,1
74,2
89,1
123,5
235,0
Allokert investeringsavkastning overført til teknisk regnskap
-6,3
-11,6
-11,6
-22,9
-41,8
Andre inntekter
0,2
0,2
0,5
0,6
0,9
Resultat av ikke-teknisk regnskap
9,0
62,8
77,9
101,2
194,1
Resultat før skattekostnad
18,4
123,6
19,5
137,2
304,2
Skattekostnad
-2,4
-32,3
-12,1
-33,7
-64,3
Resultat før andre resultatkomponenter
16,0
91,2
7,4
103,5
239,9
Aktuarielle gevinster og tap på ytelsesbasert pensjonsordninger - ytelser til ansatte
0,0
-3,9
0,0
-3,9
-22,6
Endring utsatt skatt på andre resultatkomponenter
0,0
1,1
0,0
1,1
6,1
TOTALRESULTAT
16,0
88,4
7,4
100,6
223,4
Overført til/fra fond
-9,5
-7,8
25,4
-16,2
-27,5
Millioner kroner
01.01.1430.06.14
01.01.1431.12.14
TEKNISK REGNSKAP
3
Premieinntekter for egen regning
Erstatningskostnader for egen regning
7
Forsikringsrelaterte driftskostnader
Endring i sikkerhetsavsetning mv.
Resultat av teknisk regnskap
IKKE-TEKNISK REGNSKAP
ANDRE RESULTATKOMPONENTER
Netto avgitt konsernbidrag
-120,5
Årsresultatdisponeringer til(-) / fra(+) annen egenkapital
Delårsresultat udisponert
Sum
-75,5
-6,5
-80,5
-32,8
-84,3
-16,0
-88,4
-7,4
-100,6
-223,4
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 5
Balanse
KLP Skadeforsikring AS
Note
Millioner kroner
30.06.15
30.06.14
31.12.14
19,8
12,0
10,1
Finansielle eiendeler som måles til amortisert kost
1 241,2
1 330,2
1 198,5
Finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi
2 737,7
2 444,3
2 513,3
Sum investeringer
3 978,9
3 774,4
3 711,8
Gjenforskringandel av brutto forsikringsforpliktelser
105,3
81,0
28,6
Fordringer
162,2
166,1
127,7
20,3
14,0
66,8
4 286,5
4 047,6
3 945,1
Innskutt egenkapital
360,9
360,9
360,9
Fond mv.
188,6
202,8
214,0
Annen opptjent egenkapital
579,6
511,2
546,8
Opptjent egenkapital
768,2
714,0
760,8
2 983,6
2 817,0
2 555,0
Avsetninger for forpliktelser
85,3
57,9
85,3
Forpliktelser
65,6
57,5
170,5
Påløpte kostnader og mottatte ikke opptjente inntekter
22,9
40,3
12,5
4 286,5
4 047,6
3 945,1
EIENDELER
Immaterielle eiendeler
8
Andre eiendeler
SUM EIENDELER
EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER
5
Forsikringsforpliktelser brutto
SUM EGENKAPITAL OG FORPLIKTELSER
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 6
Egenkapitaloppstilling
KLP Skadeforsikring AS
2015
Millioner kroner
Innskutt
egenkapital
Opptjent
egenkapital
Sum
egenkapital
360,9
760,8
1 121,7
Totalresultat
0,0
7,4
7,4
Sum totalresultat
0,0
7,4
7,4
Transaksjoner med eiere
0,0
0,0
0,0
Egenkapital 30.06.2015
360,9
768,2
1 129,1
Innskutt
egenkapital
Opptjent
egenkapital
Sum
egenkapital
360,9
613,4
974,2
Totalresultat
0,0
100,6
100,6
Sum totalresultat
0,0
100,6
100,6
Transaksjoner med eiere
0,0
0,0
0,0
Egenkapital 30.06.2014
360,9
714,0
1 074,8
Egenkapital 01.01.2015
2014
Millioner kroner
Egenkapital 01.01.2014
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 7
Kontantstrømoppstilling
KLP Skadeforsikring AS
Millioner kroner
30.06.15
30.06.14
31.12.14
Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter
137,2
22,0
74,9
Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter
-63,2
0,0
0,0
-120,5
-39,8
-39,8
-46,5
-17,8
35,1
Beholdning av kontanter og bankinnskudd ved periodens begynnelse
66,8
31,8
31,8
Beholdning av kontanter og bankinnskudd ved periodens slutt
20,3
14,0
66,8
Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter
Netto endring i kontanter og bankinnskudd
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 8
Noter til regnskapet
KLP Skadeforsikring AS
Note 1 GENERELL INFORMASJON
KLP Skadeforsikring AS tilbyr skadeforsikring til kommuner,
fylkeskommuner, helseforetak og bedrifter. Selskapet tilbyr
også forsikringsprodukter i personmarkedet, og henvender
seg da primært til konsernets medlemmer på offentlig tjeneste­
pensjon. Selskapets største produktområde er forsikring til
offentlig sektor.
KLP Skadeforsikring AS er et heleid datterselskap av Kommunal
Landspensjonskasse gjensidige forsikringsselskap (KLP),
og inngår dermed i KLP-konsernet.
KLP Skadeforsikring AS er registrert og hjemmehørende i
Norge. Selskapet har adresse Dronning Eufemias gate 10,
0191 OSLO.
Note 2 REGNSKAPSPRINSIPPER
Delårsregnskapet for KLP Skadeforsikring AS er utarbeidet i
samsvar med «Lov om årsregnskap mv. (regnskapsloven)» av
17. juli 1998 nr. 56. og Forskrift nummer 1241 av 16. desember
1998. «Forskrift for årsregnskap m.m. for forsikringsselskaper»
(årsregnskapsforskriften) samt forskrift av 19. desember 2013
om endring av forannevte forskrift nr. 1241.
Selskapet benytter seg av valgadgangen i årsregnskapsforskriften
til å gjennomføre innregning og måling i tråd med «Forskriften
om forenklet IFRS» fastsatt av Finansdepartementet 21. januar
2008, samt forskrift av 3. november 2014 om endring av
forannevnte forskrift. Dette innebærer i hovedsak at innregning,
måling og noteopplysninger følger internasjonale regnskapsstandarder (IFRS) og god regnskapsskikk.
Regnskapet etter 2. kvartal 2015 er avlagt etter de samme
regnskapsprinsipper som årsregnskapet for 2014.
Rapporten er tilgjengelig på klp.no
Regnskapet etter 2. kvartal er ikke revidert.
Note 3 SEGMENTINFORMASJON
Offentlig
Bedrift
Personmarked
30.06.15
Premieinntekter
for egenregning
229,5
121,0
152,9
503,4
Resultat
-16,6
45,7
-9,6
19,5
Millioner kroner
Note 4 PENSJONSFORPLIKTELSE EGNE ANSATTE
Millioner kroner
30.06.15
Balanseført netto forpliktelse 01.01.2015
70,6
Resultatført pensjonskostnad
0,0
Resultatført finanskostnad
0,0
Aktuarielle gevinster og tap
0,0
Innbetalt premie/tilskudd
0,0
Balanseført netto forpliktelse 30.06.2015
Forutsetninger
70,6
30.06.15
31.12.14
Diskonteringsrente
2,30%
2,30%
Lønnsvekst
2,75%
2,75%
G-regulering
2,50%
2,50%
Pensjonsregulering
1,73%
1,73%
Forventet avkastning
2,30%
2,30%
14,10%
14,10%
Agasats
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 9
Note 5 FORSIKRINGSFORPLIKTELSER
Millioner kroner
30.06.15
30.06.14
31.12.14
555,6
449,3
246,5
1 898,3
1 835,0
1 778,9
529,6
532,7
529,6
2 983,6
2 817,0
2 555,0
30.06.15
30.06.14
31.12.14
Antall aksjer i begynnelsen av perioden
68 750
68 750
68 750
Antall aksjer i slutten av perioden
68 750
68 750
68 750
Aksjekapital i begynnelsen av perioden
220,0
220,0
220,0
Aksjekapital i slutten av perioden
220,0
220,0
220,0
Resultat etter skatt pr. aksje i kroner
107,6
1 463
3 250
Avsetning for ikke opptjent bruttopremie
Brutto erstatningsavsetning
Sikkerhetsavsetninger
Forsikringsforpliktelser brutto
Note 6 AKSJEKAPITAL/RESULTAT PR. AKSJE
Selskapet har en aksjeklasse fordelt på 68.750 aksjer à kr. 3.200,00. Det er ingen bestemmelser i vedtektene vedrørende eventuelle
begrensninger i stemmerett. KLP Skadeforsikring AS er et heleid datterselskap av KLP.
Note 7 FORSIKRINGSTEKNISKE DRIFTSKOSTNADER
Millioner kroner
30.06.15
30.06.14
31.12.14
51,5
46,7
97,4
Avskrivninger
2,2
1,9
3,8
Husleie
6,8
6,3
13,0
It-tjenester fra konsern (selvkost)
25,0
29,3
58,7
Øvrige tjenester fra konsern (selvkost)
18,5
15,4
33,7
Andre driftskostnader
17,2
11,9
15,2
Indirekte skadebehandlingskostnader flyttet til erstatninger
-18,7
-13,4
-27,6
Sum driftskostnader
102,5
98,2
194,1
Personalkostnader
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 10
Note 8 VIRKELIG VERDI HIERARKI
30.06.15
Millioner kroner
Nivå 1
Nivå 2
Nivå 3
Sum
1 773,7
0
0
1 773,7
Sertifikater
0
0
0
0
Obligasjoner
0
0
0
0
1 773,7
0
0
1 773,7
438,9
0
519,4
958,3
0
0
0
0
438,9
0
0
438,9
0
0
519,4
519,4
5,8
0
0
5,8
2 218,3
0
519,4
2 737,7
Nivå 1
Nivå 2
Nivå 3
Sum
1 634,8
0
0
1 634,8
Sertifikater
0,0
0
0
0,0
Obligasjoner
0,0
0
0
0,0
1 634,8
0
0
1 634,8
418,2
0
441,5
859,7
0,0
0
0
0,0
418,2
0
0
418,2
0,0
0
441,5
441,5
18,8
0
0
18,8
2 071,8
0
441,5
2 513,3
30.06.15
31.12.14
441,5
419,3
Solgt
0
0
Kjøpt
51,4
0
Urealiserte endringer
38,6
47,1
Annet
-12,1
-24,9
Utgående balanse
519,4
441,5
EIENDELER
Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning
Obligasjonsfond
Aksjer og andeler
Aksjer
Aksjefond
ANS andeler
Andre finansielle eiendeler
Sum finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi
31.12.14
Millioner kroner
EIENDELER
Obligasjoner og andre verdipapirer med fast avkastning
Obligasjonsfond
Aksjer og andeler
Aksjer
Aksjefond
ANS andeler
Andre finansielle eiendeler
Sum finansielle eiendeler som måles til virkelig verdi
Endringer i nivå 3 andeler i ANS, unoterte
Inngående balanse
KVARTALSRAPPORT 2/2015
•
KLP SKADEFORSIKRING AS 11
Note 8 VIRKELIG VERDI HIERARKI (FORTS.)
Virkelig verdi skal være en representativ pris basert på hva
tilsvarende eiendel eller forpliktelse ville vært omsatt for ved
normale markedsbetingelser og forhold. Høyeste kvalitet i
forhold til virkelig verdi er basert på noterte kurser i et aktivt
marked. Et finansielt instrument anses som notert i et aktivt
marked dersom noterte kurser er enkelt og regelmessig
tilgjengelig fra en børs, forhandler, megler, næringsgruppering,
prissettingstjeneste eller reguleringsmyndighet, og disse
kursene representerer faktiske og regelmessige forekommende
transaksjoner på armlengdes avstand.
Nivå 1:
Instrumenter i dette nivået henter virkelig verdi fra noterte priser i et
aktivt marked for identiske eiendeler eller forpliktelser som enheten
har tilgang til ved rapporteringstidspunktet. Eksempler på instrumenter
i nivå 1 er børsnoterte papirer.
Nivå 2:
Instrumenter i dette nivået henter virkelig verdi fra observerbare
markedsdata. Dette inkluderer priser baser på identiske instrumenter,
men hvor instumentet ikke innehar høy nok omsetningsfrekvens og
derfor ikke anses som omsatt i et aktivt marked, samt priser basert på
tilsvarende eiendeler og prisledende indikatorer som kan bli bekreftet
fra markedsinformasjon. Eksempler på instrumenter i nivå 2 er rentepapirer priset ut fra rentebaner.
Nivå 3:
Instrumenter på nivå 3 innehar ingen observerbare markedsdata eller
omsettes i markeder ansett som iaktive. Prisen baseres hovedsakelig på
egen beregninger hvor reell virkelig verdi kan avvike hvis instrumentet
skulle blitt omsatt. Instrumentene i nivå 3 hos KLP Skadeforsikring AS
er ANS andeler i eiendomsselskaper.
Note 9 NØKKELTALL
Millioner kroner
Q2-15
Q1-15
Q4-14
Q3-14
Q2-14
Resultat før skatt
19,5
1,2
304,2
168,2
137,2
Forfalt bruttopremie
828,7
633,2
921,3
781,9
667,1
Premieinntekter for egen regning
503,4
246,7
841,9
622,8
410,0
Egenkapital
940,5
934,1
907,7
883,0
873,1
93,7 %
131,6 %
68,8 %
76,1 %
71,8 %
114,0 %
153,8 %
91,9 %
97,9 %
95,7 %
2,3 %
1,9 %
6,5 %
4,6 %
3,5 %
40,0 %
41,8 %
44,0 %
37,8 %
37,0 %
Ansvarlig kapital
882,7
884,4
895,4
771,1
771,5
Årlig premievolum person
329,9
312,7
295,7
274,2
259,0
Årlig premievolum arbeidsgiver
763,9
756,6
629,5
634,6
649,9
47,3
26,4
57,0
41,1
16,5
Skadeprosent
Combined-ratio
Avkastning på midler til forvaltning
Kapitaldekning
Netto nytegning (akkumulert innenfor året.)
KLP Skadeforsikring AS
Pb. 400 Sentrum, 0103 Oslo
[email protected]
klp.no/forsikringer
Besøksadresse:
Dronning Eufemias gate 10, Oslo
Tlf.: 05554
Faks: 22 03 39 41