Årsberetning 2011
• Tolga-Os Sparebank Årsmelding 2011 1 • Tolga-Os Sparebank INNHOLD: 2 Tillitsvalgte i Tolga-Os Sparebank 2011 side 3 Årsberetning 2011 side 4-11 Resultatregnskap side 12-13 Balanse, eiendeler side 14 Balanse, gjeld og egenkapital side 15 Noter til resultatregnskap og balanse 2011 side 16-17 Noter side 18-32 Kontantstrømsoppstilling side 33 Revisjonsberetning side 34 Beretning fra kontrollkomiteen for 2010 side 35 Vidunderlige nye pengeverden side 36-38 Hovedtall fra regnskapet side 39 • Tolga-Os Sparebank TILLITSVALGTE I TOLGA-OS SPAREBANK 2011 FORSTANDERSKAPET STYRET Peder Hodøl, leder Leif Olav Ryen, nestleder Bjørg Ryen, Os, leder Erling Aas-Eng, Tolga, nestl. Berit Vangen Jordet-Stubsjøen Grete Eggen, Tynset,ans.repr. Terje Røe, Elverum Morten Aakerøien, (ans.repr.) Innskytervalgte medlemmer Siri Tobro,Vingelen Leif Olav Ryen, Os i Ø Stein Sørli, Tynset Anne Merete Hesby, Tolga Roar Kolstad, Tynset Torvid Leistad, Tufsingdalen Ellen Anne Tollan, Tolga Tor Morten Nees, Elverum Egil Ryen, Dalsbygda Varamedlemmer Hege Narbuvoll, Os Grete Nesteby, Vingelen Einar Kokvoll, Os Varamedlemmer 1. Per Johan Gjelten, Tolga 2. Aasmund Gardseth, Tynset KONTROLLKOMITEEN Stein Narjord, Os, leder Geir Nymoen, Tolga, nestleder Oddveig Ryen Huseby , Os Mette Nesset, Tynset Varamedlemmer 1. Tor Arne Røe, Tynset 2. Signe Myren, Tynset Kommunevalgte medlemmer TOLGA KOMMUNE Erling Aas-Eng, Telneset Varamedlem Marit Gilleberg, Vingelen OS KOMMUNE Elin P. Rønningen, Os i Ø Varamedlem Anne Grete Gjelten, Dalsbygda TYNSET KOMMUNE Peder Hodøl, Tynset Varamedlem Astrid Skaug, Tynset VALGKOMITEEN Tor Morten Nees, Elverum Hege Narbuvoll, Os May Tove Dalbakk,Tynset, nl Knut Sagbakken, Tolga, leder Esten Inge Hilmarsen, Tolga Varamedlemmer (personlig vara) Elin Presthagen Rønningen, Os Mary Anne Bakos, Os i Ø Oddvar Austbø, Tynset Stein Sørli, Tynset Mette Harsjøen, Tolga Innskytervalgkomiteen Medlemmer valgt av de ansatte Otto Engebakken, Tolga Per M. Sønmør, Tynset Bernt Olav Langbekkhei, Os Wenche T. Brovold, Tynset Esten Inge Hilmarsen Iren Gjelten, Tynset Dag Erik Kjendseth, Os i Ø Varamedlemmer Sigrun Taugbøl Aasen, Tolga Odd Guttorm Negård, Tynset Grete Kroken, Os Varamedlemmer 1 Mette Harsjøen, Tolga 2 Håvard Müller Eide, Tolga 3 • Tolga-Os Sparebank ÅRSBERETNING 2011 Strategi og forretningside Tolga-Os Sparebank er en selvstendig sparebank stiftet i 1865 med kontorer i 4 kommuner; Os, Tolga, Tynset og Elverum. Banken har tilbud om «bank i butikk» i Vingelen og Dalsbygda. Ved utgangen av 2011 har banken en forvaltningskapital på kr 2 409 263 mill. Tolga-Os Sparebank har som mål å være den foretrukne banken for privatpersoner og lokale bedrifter i bankens markedsområde. Lønnsom og solid bankdrift, høy kundetilfredshet og godt kvalifiserte medarbeidere skal sørge for at banken bidrar til lokal utvikling og vekst. Forutsetningen om fortsatt drift er lagt til grunn i årsregnskapet, styret bekrefter at forutsetningene er til stede og er av den oppfatning at regnskapet gir et riktig bilde av bankens drift og økonomiske stilling pr. 31.12 2011. Arne Sund tok over som banksjef 1. mars 2011. Norsk og internasjonal økonomi Verdensøkonomien preges av stor usikkerhet som følge av gjeldskrisen i Europa. Den økonomiske veksten har avtatt og vekstutsiktene er svekket. Tiden fremover vil preges av at mange land må stramme kraftig inn i offentlige budsjetter. Samtidig tynges husholdningene i en rekke land av høy arbeidsledighet og lav lønnsvekst. Særlig ventes det svak vekst i euroområdet, og risikoen for en dyp resesjon har økt. Dersom gjeldskrisen eskalerer og fører til en ytterligere nedsmeltning i finansmarkedene, med stans i internasjonale penge- og kredittmarkeder, vil verdensøkonomien kunne føres inn i en dyp økonomisk nedgangsperiode. I Norge har aktiviteten så langt holdt seg godt oppe, drevet av lav rente, høy aktivitet i oljenæringen og sterk befolkningsvekst. Det er likevel tegn til at usikkerheten internasjonalt nå rammer norsk økonomi. Blant annet preges eksportrettet industri av svak etterspørsel og fallende priser. På den andre siden er aktiviteten i bedrifter som leverer til oljenæringen og innen bygg- og anlegg fortsatt høy, og det er klare tegn til en todeling i norsk industri. Det private forbruket har utviklet seg svakt den siste tiden, til tross for god inntektsvekst for husholdningene mens temperaturen i boligmarkedet fortsatt er høy. Rentene på statsobligasjoner i land med svake statsfinanser har økt, mens det motsatte har skjedd i land som anses som sikre havner, slik som Tyskland og USA. Samtidig har risikopåslagene i pengemarkedet steget markert. Bankenes finansieringssituasjon har forverret seg den siste tiden, og nye låneopptak skjer nå til risikopåslag som vi sist så i forbindelse med finanskrisen for tre år siden. Dette fører til dyrere finansiering også for norske banker. Oppgang i norsk økonomi Aktiviteten i norsk økonomi har tatt seg videre opp i 2011, og BNP for fastlands-Norge økte samlet sett med om lag 2½ prosent fra 2010 til 2011. Sysselsettingen steg markert gjennom fjoråret, og arbeidsledigheten har holdt seg stabil på litt over 3 prosent. Dette er meget lavt både i et historisk og internasjonalt perspektiv. Husholdningenes disponible 4 inntekter har økt klart gjennom fjoråret, bl.a. som følge av lave renter, økt sysselsetting og reallønnsvekst. Privat konsum har likevel skuffet på nedsiden, med relativt svak vekst gjennom 2011. I boligmarkedet er aktiviteten fortsatt høy, med solid omsetning og sterk prisvekst. I bedriftene har det vært god vekst det siste året, men det ventes noe lavere vekst fremover. Både SSBs produksjonsindeks og stemningsindikatorer trekker nå i retning av lavere vekst i deler av industrien og innen varehandel. Særlig meldes det om lavere aktivitet og fallende priser i eksport-rettede næringer. På den andre siden har det vært en markert økning i bygg- og anleggsaktiviteten, noe som har ført til sterk vekst i boliginvesteringene. Også i bedrifter innen verkstedsindustri og bygging av skip og oljeplattformer har det vært høy aktivitet, særlig i bedrifter som leverer til oljenæringen. Petroleumsinvesteringene har steget kraftig det siste året og bidrar nå klart til veksten i fastlandsøkonomien. Det siste året har det blitt igangsatt flere nye prosjekter, store investeringer i felt i drift trekker oljeinvesteringene opp. Nye oljefunn har samtidig bidratt til optimisme i forhold til fremtiden, den sterke veksten i petroleumsinvesteringene ventes å fortsette. Lav rente også fremover Norges Bank har et mål om en årsvekst i konsumprisene som over tid er nær 2,5 prosent. For å motvirke de negative virkningene fra finanskrisen reduserte Norges Bank styringsrenten markert i 2008 og 2009. Styringsrenten nådde en bunn på 1,25 prosent i juni 2009 som er det laveste nivået noensinne. Fra slutten av 2009 og frem til mai 2011 ble styringsrenten gradvis hevet igjen med til sammen 1 prosentpoeng, i tråd med oppgangen i økonomien. Som følge av finansuro, økte risiko-påslag og svekkede utsikter for internasjonal økonomi ble imidlertid renten satt ned med 0,50 prosentpoeng på rentemøtet i desember 2011 og er nå på 1,75 prosent. Det er ventet at renten holder seg på et lavt nivå også fremover. Konsumprisveksten falt markert i 2010 og holdt seg på et lavt nivå gjennom 2011. Lav prisvekst internasjonalt bidrar sammen med en sterk krone til fallende importpriser. Samtidig er det meget lav prisvekst på innenlands produserte varer og tjenester som følge av lavkostnadspress. Den underliggende prisveksten, målt ved KPIXE (korrigert for avgiftsendringer og uten midlertidige endringer i energipriser) har variert mellom 0,8 og 1,6 prosent det siste året og var i november på 1,0 prosent. Kronekursen svekket seg under finanskrisen, men har i ettertid styrket seg igjen og er nå på et høyt nivå. En høy kronekurs svekker norsk konkurransekraft og gjør det vanskeligere for norske bedrifter å selge sine varer til utlandet. En særnorsk renteoppgang kan gi sterkere krone, og mulighetene for norske renteendringer er derfor i stor grad avhengig av rentenivået hos våre handelspartnere. Sterk sysselsettingsvekst Sysselsettingen falt relativt markert i nedgangskonjunkturen etter finanskrisen. Fra andre halvår i 2008 til begynnelsen av 2010 falt sysselsettingen med nær 50 000 personer. Gjennom 2011 har sysselsettingen tatt seg betydelig opp igjen og er nå på et høyere nivå enn før nedgangen begynte. Det har vært solid vekst i både privat og offentlig sektor, særlig innen bygge- og anleggsvirksomhet og forretningsmessig tjenesteyting. Samtidig har sysselsettingen i industrien sluttet å falle. • Tolga-Os Sparebank Arbeidsledigheten steg med om lag ett prosent-poeng fra bunnen i 2008 til 3,5 prosent i begynnelsen av 2010. Arbeidsledigheten har siden falt noe tilbake og holdt seg på om lag 3,25 pst. av arbeidsstyrken gjennom 2011. Internasjonal finansuro og svakere vekstutsikter i eksportmarkeder vil trolig bidra til noe høyere arbeidsledighet fremover. Lønnsveksten i Norge er meget konjunkturfølsom og falt fra 6 prosent i 2008 til 3,5 prosent i 2009. I 2010 tok lønnsveksten seg opp til 3¾ prosent, og endelige tall for lønnsveksten vil trolig vise en vekst på drøyt 4 prosent i 2011. Det ventes at lønnsveksten vil falle noe tilbake i 2012, ettersom arbeidsledigheten trolig vil øke noe fremover. Forsiktige forbrukere Etter en solid oppgang i husholdningenes konsum i 2010, har dette utviklet seg svakt gjennom 2011. Lavere forbruk av elektrisitet kan forklare noe av nedgangen, men konsumet av øvrige varegrupper har også utviklet seg svakt. Den svake utviklingen kommer til tross for god reallønnsvekst, lav rente og lave strømpriser. Husholdningene velger nå i økt grad å spare i stedet for å øke sitt konsum, og spareraten har dermed nådd høye nivåer. Denne utviklingen må ses i sammenheng med de usikre økonomiske tidene og økende pessimisme blant husholdningene. Ifølge TNS Gallups trendindikator falt stemningen i husholdningene gjennom 2011. Norge har en meget gunstig statsfinansiell situasjon på grunn av de store oljeinntektene fra Nordsjøen. Det gjør at Norge har stor fleksibilitet i finanspolitikken og kan øke offentlige utgifter for å dempe nedgangsperioder i økonomien. Regjeringen følger handlingsregelen for en gradvis innfasing av oljeinntekter i norsk økonomi, om lag i takt med utviklingen i forventet realavkastning av Statens pensjonsfond utland, anslått til 4 pst. Handlingsregelen sier at bruken av oljepenger skal tilpasses konjunktursituasjonen, slik at en i dårlige økonomiske tider typisk vil ligge noe over 4-prosentbanen, og motsatt i gode økonomiske tider. Høy aktivitet i boligmarkedet Etter finanskrisen har boligprisene i Norge steget markert. Boligprisene har økt videre i 2011 og i desember var prisene 8,5 prosent høyere enn ett år tidligere. Etterspørselen etter boliger har de siste årene økt raskere enn tilbudet. Et lavt rentenivå, god inntektsvekst blant husholdningene og høy befolkningsvekst har bidratt til raskt økende boligetterspørsel. Boligbyggingen har vært på et meget lavt nivå i flere år. Igangsettingen av boliger tok seg imidlertid markert opp gjennom 2011. Fra januar til november i fjor ble det igangsatt 24 pst. flere boliger enn i samme periode i 2010. Oppgangen i boligbyggingen vil bidra til en bedre balanse mellom tilbud og etterspørsel i boligmarkedet. Det er imidlertid tegn til at veksten i boligbyggingen nå dempes noe. Økt gjeldsvekst Etter å ha nådd et bunnivå på under 4 prosent i mars 2010, har gjeldsveksten tatt seg gradvis opp gjennom 2010 og 2011. I november 2011 var veksten i innenlands bruttogjeld (K2) samlet sett på 6,6 prosent på tolvmånedersbasis, mot 5,8 prosent ett år tidligere. Husholdningenes gjeldsvekst er oppe i over 7 prosent på tolvmånedersbasis og er på sitt høyeste nivå siden desember 2008. Husholdningenes gjeldsbelastning (gjeld i prosent av disponibel inntekt) har kommet opp på et høyt nivå på over 200 prosent. En gjeldsvekst på over 7 prosent innebærer at gjelden vokser raskere enn disponibel inntekt, noe som øker husholdningenes gjeldsbelastning ytterligere. Gjeldsveksten i foretakene er meget konjunktur-følsom og falt kraftig i kjølvannet av finanskrisen. Siden begynnelsen av 2010 har gjeldsveksten til foretakene tatt seg opp igjen og var på 4,6 prosent i november 2011 (på tolvmånedersbasis). Økte lånekostnader og strammere utlånspraksis vil trolig dempe foretakenes gjeldsvekst fremover. Solid oppgang i handelsoverskuddet Den positive utviklingen i bytteforholdet med utlandet har gitt Norge store inntekter de siste årene. Denne utviklingen skyldes at Norge er nettoeksportør av varer der prisene har økt kraftig, bl.a. olje og gass, sjøtransport og metaller. Samtidig har økt import fra lavkostland bidratt til en markert nedgang i prisveksten på importerte varer og tjenester. Handelsoverskuddet med utlandet nådde en topp i 2008 på nær 450 milliarder kroner. Overskuddet falt imidlertid tilbake i kjølvannet av finanskrisen, men har tatt seg kraftig opp igjen i løpet av 2010 og 2011. Uviklingen i handelsbalansen påvirkes i hovedsak av utviklingen i internasjonal økonomi og utviklingen i oljeprisen. Holder oljeprisen seg på dagens høye nivå vil handelsoverskuddet øke videre. Bruken av petroleumsinntektene ble brakt betydelig over denne 4-prosentbanen for å dempe virkningene fra finanskrisen. I lys av bedringen i økonomien beveget regjeringen seg mot en mer konjunkturnøytral finanspolitikk i 2011. I budsjettopplegget for 2012 legger regjeringen opp til et strukturelt oljekorrigert underskudd på 120 milliarder kroner. Dette er 2,4 milliarder kroner mindre enn anslått avkastning av Statens pensjonsfond utland.Til sammenlikning var dette avviket på om lag 15 milliarder i 2011. Bruken av oljeinntekter vil ifølge budsjettet øke med 10 milliarder kroner fra 2011 til 2012. Ifølge finansdepartementets egne beregninger vil budsjettet virke om lag nøytralt på økonomien, som følge av sammensetningen av pengebruken. Den siste tids finansuro og svakere vekstutsikter internasjonalt tyder på at regjeringen vil endre budsjettopplegget for 2012 i en mer ekspansiv retning. Lokalt Ett variert næringsliv, forholdsvis stor offentlig sektor og ei sterk primærnæring har vært viktig for stabil sysselsetting i Fjellregionen, også i perioder med finanskrise og konjukturnedgang. Det samme gjelder i stor grad for Elverum, der banken har avdelingskontor med fem ansatte. Elverum har positiv befolkningsutvikling og et arbeidsliv med sterkt offentlig innslag. Forsvaret og Sykehuset Innlandet bidrar sterkt til stabilitet i sysselsetting. Men det blir færre innbyggere i de fleste kommunene i Fjellregionen. Bare Tynset holder stand, men også her blir befolkningen eldre. I Fjellregionkommunene Os, Tolga, Tynset, Alvdal og Folldal bor det ca 350 færre i alderen 0 tom 12 år nå enn for ti år siden, i intervallet 20-40 år er det nær 500 færre. Utfordringen de nærmeste årene blir å skaffe arbeidsplasser og rekruttere tilbake de som har flyttet ut for å ta utdanning. 5 • Tolga-Os Sparebank Arbeidsledige (% og antall personer) Os Tolga Tynset Elverum Hedmark fylke A edige (% o ntall ersoner) 2011 0,9% 9 0,8% 7 1,4% 41 2,1% 214 2,5% 2394 2011 2010 1,2% 13 1,4% 11 1,1% 31 2,4% 244 2,8% 2661 2010 Andre inntekter Verdipapirene føres til enhver tid til laveste verdis prinsipp av opprinnelig kostpris og markedsverdi. 2009 1,5% 16 1,2% 10 1,7% 48 2,3% 236 2,6% 2529 Andre driftsinntekter er fordelt som følger: (mill. kr.) 2011 2010 Andre inntekter eks. utbytte og verdipapirer 8,154 7,3 Utbytte inkl. rente obligasjonsfond 4,466 6,3 Gevinst/tap valuta og verdipapirer -0,695 0,6 2009 Arbeidsledighetstall for våre fire kontorkommuner viser at Os 0,9% 9 1,2% 13 1,5 % 16 vi ligger godt under fylkesgjennomsnittet på 2,5 % LandsTolga 0,8% 7 1,4% 11 1,2 % 10 ligger T gjennomsnittet set 1,4% på 2,4 41 %. 1,1% 31 1,7 % 48 E rum 2,1% 214 2,4% 244 2,3% 236 ark lke 2394 2661 2,6 % 2.529 2,5% 2,8 % RESULTAT Resultat før skatt R esSkattekostnad ultat . Resu lta t aetter tt Resultat skatt S ka stnad Avsetning til gaver tt Resulta te r ska A vse tning a tilr sparebankens Overført O til asp rebankens nd 7 669 576 kr 4 655 213 kr13 014 363 kr 200 000 fond kr12 814 363 kr kr 17 669 576 4 655 213 kr kr 13 014 363 200 000 kr 12 814 363 Personalkostnader Personalkostnadene økte i 2011 med kr 778 261 eller 6 % sammenlignet til kr 13 696 051. Hele økningen skyldes ekstraordinære engangskostnader, i tillegg kommer at det i 2010 ble tilbakeført pensjonsforpliktelse til AFP ordningen med ca 2,5 mill.kr. Realiteten er derfor at de faktiske personalkostnadene for 2011 er lavere enn i 2010. Administrasjonskostnader Administrasjonskostnadene ble kr 7 757 626 en reduksjon i forhold til fjoråret med kr 422 545 eller 5 %. Resultat før skatt i % av GFK Millioner kroner DRIFTSKOSTNADER Avskrivninger Avskrivningene for 2011 ble kr 629 372. I 2010 var avskrivningene på kr 789 200 Driftskostnader eiendom Driftskostnader ble kr 945 619 mot kr 1 042 580 i 2010. Andre driftskostnader Andre driftskostnader kom i 2011 opp i kr 6 553 746 mot kr 6534k764 i 2010. An ostnader Rentenett B ankens ne ren -og prov ons in nte r ble 2,366 m en Rentenetto ksjonpå kr ,0 488 m m m en netm e 010 Ren ne en ± d ransen m e m utlå ns-og in n n n ne lt ,05 % i 0210 t 8 % i2011. Bankens netto rente-inn og dprovisjons inntekter ble kr 42,366 sky ldes blantannet ds-og innlån stnader. mill, en reduksjon på kr 4,088 mill V iderefallrren ne en som etresulta nse ip tmarkede med ta n sammenlignet r. o lån.Rentenettoen I g ed ret–gedifferansen nerelt atrenteutlånslavtrentenmellom ne en ogpeinnpå b2010. A ndred aderkom i2011 opp i kr 6 553 746 m ot 534 764 i 0210. K ostn adsandelen(kos ade(kostnader koaveinntekter o rdipa p r) øke lfor r i % a ntekte 95,03 Kostnadsandelen i r% korrigert % i 0211 f 49,8 % i2010 åde v r kostnader ogred userte n kter på verdipapirer) øker til 59,03 % i 2011 fra 49,8 % i 2010. Både andelen. økte kostnader og reduserte inntekter påvirker andelen. Driftskostnader lånsrentene falt fra 2,05 % i 2010 til 1,78 % i 2011. Videre faller rentenettoen som et resultat av økt konkurranse i privatmarkedet, særlig på boliglån. I tillegg medfører et generelt lavt rentenivå at rentenettoen krymper. i % av inntekter Millioner kroner ansieri gsbehov fremo rv y erepresspå re ntene en. og A Dette jelp endeskyldes k for ss oblant vilæreannet aøkte n innskuddsTe B o ditt AS innlånssam t okus på kostnader. nskuddsdekn g. v userebeho t r nding i epngem arkedet. Refinansieringsbehov fremover vil føre til ytterligere press på rentenettoen. Avhjelpende tiltak vil være flytting av lån til Terra Boligkreditt AS samt fokus på økt innskuddsdek- Tap og mislighold på utlån ning. Dette vil redusere behovet for funding i TapBankens tappåi 2011 og mi utlå n ble kr 4,165 mill. Det er i tillegg tilpengemarkedet. B an kens tp i2kr 0110,8 blemill kr4,1av 65 mtidligere Dete nedskrivninger. ake ,8m idlig ere bakeført ned inger. Tap og mislighold Tap og mi 6 An kter 2008 2009 2008 8.238 8238 2009 8.977 8977 Tap old Mislighold 18.8 22 13 .574 dte Misligholdte lån 18.822 13.574 12.295 9.231 Ind nedsk g Individuell nedskriving 12.295 9.231 6.527 4.343 o misligh misligholdte lån 12126.527 2 144.343 968 Ø Netto tapsuts 9763 Ind Øvrige nedsktapsutsatte g lån 8106 12.122 14.968 øv Individuell nedskriving 4016 8.106 5205 9.763 u Netto øvrige v i ned 10.543 9.548 sk n tapsutsatte utlån 4.016 5.205 G Nettoverdi pev e nedsk nedskrevne er utlån 10.543 9.548 Tap M i % av GFK Millioner kroner Rentenetto 2007 2007 14.765 1476 5 2010 2011 2010 2011 17.476 17476 4.1664166 18.529 33.699 33.689 30.738 18.529 30.738 6.353 14.436 11.466 6.353 14.436 11.466 12.176 19.253 19.272 12.176 17922 10.253 3114719.272 15801 12038 31.147 2312915.8018254 17.922 12.038 23.129 8.2547547 5884 8018 18.060 27.271 5.884 8.018 7440 26.819 7.547 8440 18.060 27.271 26.918 • Tolga-Os Sparebank % vekst forvaltningskapital inkl. TBK Millioner kroner Forvaltningskapital med og uten TBK Millioner kroner 8,1 % i 2011 ( % av forvaltningskapital 31.12.11) mot 7,7 % for 2010. Bankens kapitaldekning utgjør ved årsskifte 2011 19,30 % mot 17,88 % i 2010. Myndighetenes krav er på 8 %. Den ansvarlige kapitalen utgjør kr 247,9 mill og inkluderer et ansvarlig lån på kr 40 mill og fondsobligasjon på kr 25 mill. Bankens kjernekapital er på kr 211,5, mill eller 16,46 %. Egenkapital og kapitaldekning V IRKSO M HETS S TY RING, INTERN KONT ROLL OG RISIKOS TY RING Kapitaldekning i % i egen balanse kr 2.409 mill., en økning på 1,05 % fra året før, inkludert TBK var veksten 3,6 %. Egenkapita log ka ldekning retso rskud viser genkapita len kr1 196 Me rets reslå dispo ne ge m Egenkapital genkap landog e nkapitaldekning utg ,1% i 02111 (% av rv ltn ingskapita l 13.12.11) apitaekn tgjør m ot7,7 % for 0 210.B ankens k å 2011 19,30 % m ot av årets 17Med ,88 % styrets i2010..M foreslåtte d hetenes disponeringer r på8 %. Den an e kapoverskudd ita tgjør 24viser 7,9 m legenkapitalen nmill. på kr4Egenkapitalandelen 0m o ndsob asjon påutgjør kr 52 m o klud ereretan krrl 196lå B ankens kje rnekap ler påkr211,5,m r 16 ,46 %. Millioner kroner B A LA N S E BALANSE V ed utgangen a ret r ba nkens fo ltn ingskapita liegen balanse 09 m utgangen av året vardebankens forvaltningskapital året enVed økning å 1,05 % før. ,inklu rtTB K kste n 3,6%. Innskudd i % av utlån Innskudd i % av brutto lån Millioner kroner Tap på lån Vekst i % totalt utlån Millioner kroner Styring av virksomheten (corporate governance) Verdipapirer Tolga S parebank ha us på å e ge e sipp er. Fo rå Bankens samla verdipapirbeholdning er på kr 280,0 mill. utv etgodt rholdm e m banken og de viktig ste in teresse gruppene er e dt V eDenne rdipa pirer r fordelt som følger: n ndig me od gssystem erfor v m heten. m følger: B ankens sa m la rdip ap eholdning rpå kr280,0m Den ne erfordelt so Omløpsportefølje kr 255,4 mill. OmAnleggsportefølje løpsp orte kr255,4kr m 24,6 mill. A nleggsporte kr 42,6m VIRKSOMHETSSTYRING, INTERN KONTROLL OG RISIKOSTYRING Utlån Ved utgangen av 2011 utgjorde netto utlån kr 1.878 mill. Styring av virksomheten (corporate governance) n kr 1.891 mill. i 2010. Inkludert lån plassert hos TBK på Tolga-Os Sparebank har høy fokus på å etterleve strenge mot V ed utgangen av 2011 utgjordene u 1.878 m m ot 891 m 010. etiske prinsipper. For å utvikle et godt tillitsforhold mellom til sammen kr 307 mill er totale utlån i 2011 på 2185 mill, Inklud ert lån plasse rthos TB K på am m en kr307 m ler to taleu 011 på banken og de viktigste interessegruppene er det 21mot 85 m kr l,m2.128 o 21mill 28 m i 2010, 010,en en vekst kstpåpå krkr 75m e r eller 2, 7 %. 2,7 %. 57l. mill. . nødvendig med gode styringssystemer for virksomheten. Dette innebærer blant annet: Utlån • Et kompetent og uavhengig styre • Gode interne styringsprosesser • En objektiv og uavhengig eksternrevisjon. • Åpen og god kommunikasjon med ansatte og omgivelsene for øvrig. Innskuddsutvikling/funding Styret arbeider etter en årsplan og har årlige vurderinger av arbeidsformen med sikte på forbedringer, Styret vedtar/reviderer årlig bankens strategidokument. Styret mottar regelmessig statusrapporter og analyser for de ulike risikoer. Samarbeidet med kontrollkomite og revisor er åpent og godt. Styret gjennomgår jevnlig protokollen fra kontrollkomiteens arbeid, og motsatt. Bankens revisor arbeider etter en årlig plan for revisjonsarbeidet. Det er ekstern revisor som bekrefter internkontrollen i banken. Innskuddsut ik funding Innskuddsdekning øker i 2011 til 69,466,%, opp fra 66,5 %ri nskuddsdekningøker i 120 1 il 9,4 % pp 5 % i2010.I ner ha 2010. I kroner kundeinnskudd med kr ndeinnsku dd øktm har e 44 m il 1 58 økttil kr 302 1m 44 mill fra lån1.258 i ep Innkr ngmill. em arked tutg tkr893 m l. mo tkr927 m i 0210. tilekr 1.302emill. B ankens likv idite tsres e e d tpå kr303 m ilsom rer20,7 % av Innlån i pengemarkedet utgjør ved årsskiftet kr 893 mill. Risikostyring innskudd nder og r. klud ererkr87 m beny t mot mill.i Bankens likviditetsreserve er ved Banken har risikostyring ihht. BASEL II jf finansieringsvirklån eadgakr ng927 i No rg es Ban2010. k. årsskiftet på kr 303 mill. som tilsvarer 20,7 % av innskudd fra kunder og trekkfasiliteter. Dette inkluderer kr 87 mill i ubenyttet låneadgang i Norges Bank. somhetsloven med forskrift. Det følger av dette regelverket at banken skal ha en egen prosess for å vurdere bankens kapitalbehov. Denne prosessen kalles ICAAP (Internal 7 • Tolga-Os Sparebank Capital Adequacy Assessment Process). Kapitalbehovsvurderingen er fremoverskuende, og det innebærer at kapitalbehovet vurderes i forhold til bankens nåværende og fremtidig risikoprofil. Det er derfor et overordnet prinsipp at banken i tillegg til å beregne behovet ut fra gjeldende eksponering (eventuelt rammer) også vurderer kapitalbehovet i lys av planlagt vekst, eventuelle besluttede strategiske endringer m.v. I det følgende gis en gjennomgang av bankens håndtering av de viktigste risikoene; • kredittrisiko • markedsrisiko • likviditetsrisiko • operasjonell risiko Kredittrisiko Kredittrisiko defineres som risiko for tap knyttet til at kunder eller andre motparter ikke kan gjøre opp for seg til avtalt tid og i henhold til skrevne avtaler, og at mottatte sikkerheter ikke dekker utestående krav. Aktivitet på kredittområdet styres av bankens kredittpolicy, som gir rammer for eksponering i ulike segmenter, kompetansekrav, geografisk markedsområde, organisering m.v. Kredittpolicyen vedtas av styret og revideres årlig. Kreditthåndboken gir retningslinjer for saksbehandlingen slik at bankens utlånsaktivitet holdes innenfor de rammene styret har gitt. Styret har delegert en utlånsfullmakt til banksjef, som igjen har delegert dette videre ned i organisasjonen basert på kompetanse og risiko innenfor ulike segmenter og produkter. Banken bruker et klassifiseringssystem hvor alle engasjementer blir rangert på en skala fra A (lav risiko) til E (høy risiko). Engasjement på personmarkedet vurderes ut fra husholdningens økonomi, betalingsevne og sikkerheter. Bedriftsengasjementer vurderes ut fra bedriftens økonomiske stilling, kontantstrøm/gjeldsbetjeningsevne, sikkerheter og andre kvalitative faktorer. Utlån og garantier til næringslivet innebærer i sin alminnelighet større risiko for banken enn personengasjement. For å styre kvaliteten på risikoutviklingen i utlånsporteføljen er det rammer for eksponering innenfor ulike risikoklasser. Av utlånene i bankens egne bøker er 79,7 % innenfor personmarkedet og 20,3 % innenfor bedriftsmarkedet inkludert landbruk. Inkludert utlån via Terra Boligkreditt er fordelingen hhv 82,5 % og 17,5 %. Banken har god spredning på utlån, både geografisk og innenfor ulike næringer. Bankens 4 kontorkommuner representerer 66,9 % av samla utlån, resten er spredt over hele landet. Bedriftsmarkedet dekkes primært kun i kommunene i Fjellregionen samt Engerdal, Elverum, Løten, Trysil, Åmot og Våler. Styringsrammene er basert på lav til moderat kredittrisiko, pr årsskiftet viste risikomatrisen følgende fordeling av utlån inkl. garantier og ubenyttede kreditter pr risikoklasse: 32,2 % A, 43,9 % B, 21,3 % C, 2,1 % D og 0,5 % E. Systemet med risikoklassifisering bidrar til å sikre oppfølging av tapsutsatte engasjement. Overtrekk og restanser følges opp løpende og mislighold rapporteres månedlig til styret. 8 Store engasjement defineres som engasjement mot én enkelt kunde som er større enn 10 % av bankens ansvarlige kapital. Slike engasjement kan i seg selv utgjøre en risiko. Dette gjør seg særlig gjeldende hvis de utgjør en stor andel av den totale portefølje og samtidig er konsentrert om enkelte bransjer eller næringer. Banken har derfor i sine retningslinjer rammer for hvor mange store engasjement vi kan ha. Det er også rammer for eksponering mot ulike bransjer. Ved utgangen av 2011 har banken ingen store engasjement, og vi har ingen utpreget konsentrasjon av eksponering mot enkeltbransjer. Styret vurderer bankens kredittrisiko som akseptabel. Markedsrisiko Markedsrisiko defineres som risiko for tap i markedsverdier knyttet til porteføljer av finansielle instrumenter som følge av svingninger i aksjekurser, valutakurser, renter og råvarepriser. Styret har vedtatt en markedspolicy som setter nærmere rammer for bankens aktivitet på dette området. Måltall rapporteres månedlig til styret og policyen blir gjennomgått og revidert årlig i styret. Renterisiko Renterisikoen er risikoen for tap på grunn av renteutviklingen i markedet. Markedsrenten påvirker utlånsrenter, innskuddsrenter, innlånsrenter fra kapitalmarkedet og avkastning på rentebærende papirer – som f. eks obligasjoner. Banken kan ha renterisiko fra både eiendeler og gjeld, samt fra poster utenfor balansen. Dette gjelder ikke bare fastrentelån og – innskudd. Alle former for innskudd og utlån innebærer en viss rentebindingsperiode på grunn av lovpålagte varslingsfrister ved renteendringer. I følge bankens markedspolicy kan renterisikoen maksimalt utgjøre 1 MNOK. Styret vurderer bankens renterisiko som akseptabel. Verdipapirrisiko Gjennom bankens markedspolicy er det gitt rammer for kjøp og beholdning av verdipapirer. Banken har pr. 31.12.11 aksjer og fondsandeler på 137,7 MNOK. Av dette er 109,1 MNOK plassert i obligasjonsfond. Beholdningen er karakterisert som omløpsmidler og anleggsmidler, der mesteparten er klassifisert som omløpsmidler. Banken har bokført anleggsaksjer for 24,6 MNOK. Dette er hovedsakelig aksjer knyttet til strategisk eierskap og risikoen her anses for lav. Beholdningen av obligasjoner pr 31.12.11 er 142,3 MNOK og er klassifisert som omløpsmidler. Forvaltningen av obligasjoner og obligasjonsfond er satt bort til Terra Fondsforvaltning AS. Styret vurderer bankens verdipapirrisiko som akseptabel. Valutarisiko Valutarisiko er risikoen for at banken får tap som skyldes svingninger i valutakurser og som innebærer at kursen på de utenlandske valutaer banken har i balansen er redusert. Kjøp og salg av valuta er i dag i all hovedsak knyttet til våre kunders kjøp og salg av reisevaluta, og vi har ikke garantier i valuta. Styret anser bankens valutarisiko som ubetydelig. • Tolga-Os Sparebank Likviditetsrisiko Likviditetsrisiko defineres som risikoen for at en bank ikke greier å oppfylle sine forpliktelser og/eller finansiere økninger i eiendelene uten at det oppstår vesentlige ekstraomkostninger i form av prisfall på eiendeler som må realiseres, eller i form av ekstra dyr finansiering. Nivået på institusjonens ansvarlige kapital vil være en sentral forutsetning for å kunne tiltrekke seg nødvendig funding til enhver tid. Banken har god forfallsstruktur på fundingen (obligasjonslån). Banken har fortsatt lavere innskuddsdekning enn normen for sammenlignbare banker, noe som gjør at likviditetsrisikoen for banken blir noe større. Målsetningen for 2012 er fortsatt å øke innskuddsdekningen for å bli mindre avhengig av funding i kapitalmarkedet. Innskuddene er fordelt på mange innskytere, banken er solid og driften går med overskudd. Styret har vedtatt en likviditetspolicy for å håndtere denne risikoen og sikre god og langsiktig likviditetsstyring. Disponible bankinnskudd var pr årsskifte 2011 på 216 MNOK, låneadgang i Norges Bank (etablert ved deponering av verdipapirer) 87 MNOK, til sammen 303 MNOK. Det utgjør en netto likviditetsbuffer tilsvarende 20,7 % av bankens innskudd og avgitte trekkrettigheter, og det er godt innenfor den vedtatte styrerammen. Måltall for likviditet rapporteres månedlig til styret i henhold til bankens likviditetspolicy som årlig blir gjennomgått og revidert i styret. Styret vurderer bankens likviditetsrisiko som akseptabel. Operasjonell risiko Operasjonell risiko defineres som risikoen for tap som skyldes utilstrekkelige eller sviktende interne prosesser, svikt hos mennesker og i systemer eller eksterne hendelser. Operasjonell risiko kan materialisere seg i alle deler av bankens virksomhet. Risikoen skal søkes redusert ved hjelp av: • Holdninger og kultur • Systemer og rutiner • Organisering • Kompetanse • Arbeidsdeling • Kontrollrutiner • Forsikring Styret gjennomgår og reviderer årlig bankens policy for operasjonell risiko. Banken har stadig fokus på hvordan lover og forskrifter skal implementeres og etterleves på best mulig måte, både gjennom våre samarbeidspartnere Terra – Gruppen As og ViS Midt-Norge AS og egen kompetanse på området. For å avdekke operasjonell risiko har banken rutiner for internkontroll. I sin gjennomgang av internkontrollen og analyse av bankens risikoer, benytter administrasjonen en risikomatrise der vi har identifisert og vurdert bankens risikoer på disse hovedområdene: • Strategi, visjon, policy • Kunderettet virksomhet, salg • Utlån og depot • Innskudd og betalingsformidling • Funding, likviditet, styring av finansielle risikoer • Økonomistyring (inkl regnskap og rapportering), IT og andre fysiske eiendeler • Ansatte/organisasjon Analysen gir viktig input til ICAAP beregningen ved vurdering av operasjonell risiko. Dokumentet vedlegges som orientering til styret sammen med banksjefens bekreftelse til styret på internkontrollen jf internkontrollforskriftens § 8. Risikoanalysen viser at banken på alle hovedområder har en akseptabel risiko. PERSONALE OG ARBEIDSMILJØ Banken hadde 31.12 2011 30 ansatte som utgjorde 27,06 årsverk, fordelt på 18 kvinner og 12 menn. Det er 2,6 årsverk eller 8,77 % mindre enn ved utgangen av 2010. Bankens ledergruppe består av 4 menn og 2 kvinner. Vårt styre består av 5 medlemmer, av disse er 2 kvinner. Styret og administrasjonen tilstreber likestilling mellom kjønnene og at ingen skal diskrimineres på grunnlag av rase, kjønn, Sykefravær Langtidsfravær over 16 dager Korttidsfravær Sykefravær inkl. barns sykdom Herav langtidsfravær over 16 dager Herav korttidsfravær 2011 2010 2009 3,97% 2,53% 1,44% 4,47% 3,12% 1,63% 1,49% 3,42% 5,50% 3,79% 1,71% 6,15% 2,53% 1,63% 3,79% 1,94% 1,79% 2,36% religion eller lignende. Sykefraværet har hatt en oppgang i 2011 sammenlignet med 2010. Som det går frem av tabellen over er det relatert til langtidsfravær. Korttidsfraværet er stabilt på et nivå vi er fornøyd med. Utviklingen gjennom året er positiv. Årets siste 5 måneder viser et sykefravær på 1,19 %, hvilket er særdeles bra. Langtidsfravær prøver en å ha så godt fokus på som mulig, dialog med sykemelder og BHT oppfattes fra vår side som god. Det arbeides godt på alle avdelinger og arbeidsmiljøet vurderes som godt. Samarbeidet med de ansatte og deres tillitsvalgte vurderes også som godt. Banken er medlem av bedriftshelsetjenesten og har pensjonsordning og gruppelivsforsikring dekket gjennom avtale med forsikringsselskap. Bedriften har 12 mannlige og 18 kvinnelige arbeidstakere. I forhold til likestilling finner en dette tilfredsstillende. Autorisasjonsordningen for Finansiell Rådgiver har også inneværende år hatt fokus. Ved utgangen av året er seks ansatte autoriserte finansielle rådgivere. I 2012 påbegynnes internsertifisering i BM og KS avdeling. En følger her opplegg fra Terra. Alle ansatte har deltatt i strategiarbeid, gjennom utarbeidelse av avdelingsvise handlingsplaner. Det er ikke forekommet ulykker med personskader i banken i løpet av 2011. 9 • Tolga-Os Sparebank STRATEGISK SAMARBEID Terra-Gruppen – et ledende finanskonsern og bankallianse Finanskonsernet Terra-Gruppen er eid av 78 selvstendige og lokalt forankrede norske sparebanker og OBOS (Oslo Bolig- og Sparelag). Tolga-Os Sparebank er aksjonær i Terra-Gruppen med en eierandel på 1,2 %. Sammen med de andre aksjonærene i Terra-Gruppen utgjør aksjonærbankene derfor en av Norges største finansgrupperinger, med en samlet forvaltningskapital på om lag 280 milliarder kroner. Stor og solid kundemasse Bankene som er tilsluttet Terra-Gruppen har totalt ca. 750 000 kunder og de har landets høyeste kundetilfredshet og lojalitet – både i personmarkedet og bedriftsmarkedet - blant banker med fysisk kundekontakt i Norge. Terrabankene har samlet en betydelig distribusjonskapasitet med 190 bankkontorer i 105 kommuner. Slik sett bidrar Terra og sparebankene til mangfold i finansnæringen, lokal verdiskaping og nærhet til kundene. Konkurransedyktige produkter til bankene Terra-Gruppens produktselskap har siden selskapet ble etablert i 1997 levert konkurransedyktige produkter og tjenester som dekker aksjonærbankenes behov. De viktigste produktselskapene er Terra BoligKreditt som bidrar til bankenes funding med boliglån og Terra Forsikring som leverer skade- og personforsikring. Terra Finans og Kredittbank (tidligere Terra KortBank og Terra Finans) produserer løsninger innen debet- og kredittkort og leasing og salgspantlån, mensTerra Forvaltning leverer fondsprodukter for personkunder og bankene. Terra Markets leverer aksje- og obligasjonshandel, samt analyse og corporatetjenester og 10 Terra Aktiv Eiendomsmegling driver meglerkjedene Terra og Aktiv. Terra-Gruppen har vokst kraftig siden starten - gjennom etableringer, organisk vekst og oppkjøp. I 2011 ble konsernets produktselskap organisert i tre divisjoner for å hente ut synergier på tvers av produktselskap og for å oppnå en bedre utnyttelse av konsernets ressurser. Videre bidrar organiseringen til å videreutvikleTerra som en salgsog markedsrettet produkt- og tjenesteleverandør for bankene. Stordriftsfordeler i Terra Alliansen Terra-Gruppen datterselskap Terra - Alliansen bidrar til at Tolga-Os Sparebank og de andre bankene oppnår gode vilkår for effektiv drift og strategiske og økonomiske gevinster. Gjennom Terra Alliansen får Tolga-Os Sparebank levert fellestjenester innen IT, betalingsformidling og kompetanseutvikling gjennom Terra - Skolen. Terra-Gruppen er største aksjonær i SDC som leverer bankenes IT-systemer og Terra Alliansen utøver et tett samarbeid med SDC (Skandinavisk Date Center AS) innen drift og utvikling. Med et profesjonalisert prosjekt og utviklingsmiljø leverer Terra Alliansen også nye digitale løsninger som kundeløsninger på nett og mobil – og integrerte løsninger som effektiviserer kunde og saksbehandlersystemene i bankene. Utover disse fellestjenestene leverer Terra-Gruppen tjenester innen økonomi- og regnskapsservice, merkevarebygging og kommunikasjon. I tillegg arbeider Terra-Gruppen med å fremme bankenes næringspolitiske interesser gjennom dialog med relevante myndigheter. • Tolga-Os Sparebank Samfunnsansvar Det er en økende bevissthet i næringslivet om at bedrifter har ansvar i samfunnet utover å skape bedriftsøkonomisk overskudd. Både internasjonalt og i Norge utvikler virksomhetene egne strategier for samfunnsansvar; corporate social responsibility (CSR). Banken skal bidra aktivt til en positiv samfunnsutvikling i bankens markedsområder. • Ved å være en attraktiv lokal finansiell partner kjennetegnet av fellesskap med lokalsamfunnet, korte og raske beslutningsveier, fair play og høy servicegrad. • Være støttespiller for kultur, idrett og næringsutvikling lokalt. • Være Lokal – engasjert – kompetent. Bankens viktigste oppgave er å drive god og kontrollert bankvirksomhet med vekt på inntjening og soliditet slik at vi fortsatt kan være en trygg og god lokal sparebank. Banken har i løpet av 2011 brukt vel 1,15 mill kroner til gaveutdeling og sponsing, primært til kultur og idrettsaktiviteter. Dette er fordelt som følger: Utdeling av gaver til allmennyttige formål: kr 163 000 Sponsoravtaler, støtte til arrangementer og prosjekter: kr 990 000 Framtidsutsikter Ved inngangen til 2012 meldes det om negativ børsutvikling i Europa, det forhandles om den store statsgjelden som Hellas har pådratt seg. Spania og Italia sliter også med å få balanse i økonomien, Japan har underskudd i handelsbalansen og det har strammet seg til også i Kina. I USA strammer president Obama inn, øker skattetrykket for de rikeste og bruker sparte krigsutgifter til å nedbetale statsgjeld. Uroen i finansmarkedene og usikre utsikter for verdensøkonomien legger også en demper på utviklingen for norsk økonomi. Investeringene i oljesektoren vil kunne demme opp noe. Vår viktigste oppgave i 2012 blir å trygge kredittarbeidet, forebygge tap, og styrke rentemarginen bl.a. ved å sikre at en større del av innlånene skjer ved økt innskuddsdekning. Takk til bankens kunder, for den tillit de har vist Tolga-Os Sparebank gjennom året, og alle ansatte som har bidratt sterkt til resultatet som er oppnådd i 2011. Vi vil også takke alle bankens tillitsvalgte og øvrige samarbeidspartnere for godt samarbeid. Tolga, 31. desember 2011 / 2. februar 2012. 11 • Tolga-Os Sparebank Resultatregnskap (Alle beløp i hele tusen kroner) Note Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kreditinstitusjoner Renter og lignende inntekter av utlån til og fordringer på kunder Renter og lignende inntekter av sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende papirer Andre renteinntekter og lignende inntekter Sum renteinntekter og lignende inntekter 2 1 Rentekostnader og lignende kostnader Renter og lignende kostnader på gjeld til kredittinstitusjoner Renter og lignende kostnader på innskudd fra og gjeld til kunder Renter og lignende kostnader på utstedte verdipapirer Renter på ansvarlig lånekapital Andre rentekostnader og lignende kostnader Sum rentekostnader og lignende kostnader 1,16 Netto Rente og kredittprovisjonsinntekter Utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Inntekter av aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning 1 Sum utbytte og andre inntekter av verdipapirer med variabel avkastning Provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Garantiprovisjon Andre gebyr og provisjonsinntekter 10 10 Sum provisjonsinntekter og inntekter fra banktjenester Provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester Andre gebyrer og provisjonskostnader 10 Sum provisjonskostnader og kostnader ved banktjenester Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler Netto verdiendring og gevinst/tap på sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer Netto verdiendring og gevinst/tap på aksjer og andre verdipapirer med variabel avkastning Netto verdiendring og gevinst/tap på valuta 1 1 1 Sum verdiendring og gevinst/tap på valuta og verdipapirer som er omløpsmidler 2011 2010 3 567 96 000 5 391 - 2 238 91 345 4 946 - 104 958 98 529 8 515 29 922 21 563 2 592 - 9 521 24 507 14 537 2 341 1 168 62 592 52 074 42 366 46 455 4 466 6 274 4 466 6 274 257 10 226 229 9 209 10 483 9 438 (2 871) (3 085) (2 871) (3 085) 284 (1 151) 172 911 (512) 167 (695) 566 Andre driftsinntekter Driftsinntekter fast eiendom Andre driftsinntekter 11 11 316 225 669 232 Sum andre driftsinntekter 1 541 901 Netto andre driftsinntekter 11 924 14 094 Sum driftsinntekter 54 290 60 549 12 • Tolga-Os Sparebank Resultatregnskap (Alle beløp i hele tusen kroner) Note 2011 2010 9 9,17 9 9 13 696 1 210 1 663 7 758 12 918 (1 355) 1 781 8 180 24 327 21 524 629 789 629 789 945 6 554 1 042 6 535 7 499 7 577 32 455 29 890 4 166 17 476 4 166 17 476 Nedskrivning/reversering av nedskrivning og gevinst/tap på verdipapirer som er anleggsmidler Nedskrivninger/ reversering av nedskrivning 1 Gevinst/tap 1 - 137 Sum nedskrivninger/reversering av nedskrivning og gevinst/tap på verdipapirer som er anleggsmidler - 137 17 669 13 320 4 655 3 787 Resultat av ordinær drift etter skatt 13 014 9 533 Resultat for regnskapsåret 13 014 9 533 12 814 200 9 333 200 13 014 9 533 Lønn og generelle administrasjonskostnader Lønn m.v. Pensjoner Sosiale kostnader Administrasjonskostnader Sum lønn og generelle administrasjonskostnader Avskrivninger m.v. av varige driftsmidler og immatrielle eiendeler Ordinære avskrivninger 1,7 Sum avskrivninger mv. av varige driftsmidler og immatrielle eiendeler Andre driftskostnader Driftskostnader fast eiendom Andre driftskostnader 12 12 Sum andre driftskostnader Sum driftskostnader Tap på utlån, garantier m.v. Tap på utlån 1,2 Sum tap på utlån, garantier mv. Resultat av ordinær drift før skatt Skatt på ordinært resultat Disponeringer Overført til Sparebankens fond Overført til gavefond og/eller gaver Sum disponeringer 14 15 13 • Tolga-Os Sparebank Balanse, eiendeler (Alle beløp i hele tusen kroner) Note 2011 2010 13 61 285 27 333 13 13, 6 164 777 4 470 152 065 5 970 169 247 158 035 Utlån til og fordringer på kunder Kasse-/drifts- og brukskreditter Byggelån Nedbetalingslån 1,2 155 945 1,2 11 856 1,2,9,13 1 738 105 153 277 31 814 1 750 518 Sum utlån før nedskrivinger Individuelle nedskrivinger Nedskriving på grupper av utlån 1 905 906 (19 719) (8 440) 1 935 609 (37 565) (7 440) 1 877 747 1 890 604 4 935 5 000 1,5,6 137 374 148 092 Sum sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning 13 142 309 153 092 Aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning Aksjer, andeler og egenkapitalbevis 1,4 137 696 134 272 Sum aksjer, andeler og andre verdipapirer med variabel avkastning 13 137 696 134 272 Immatrielle eiendeler Utsatt skattefordel Andre immatrielle eiendeler 14 7 - - - - Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid eller oppsigelsesfrist Utlån til og fordringer på kreditinstitusjoner med avtalt løpetid eller oppsigelsesfrist Sum netto utlån og fordringer på kredittinstitusjoner 1,2 1,2 Sum netto utlån og fordringer på kunder Overtatte eiendeler Sertifikater, obligasjoner og andre rentebærende verdipapirer med fast avkastning Sertifikater og obligasjoner: Utstedt av det offentlige Sertifikater og obligasjoner: Utstedt av andre 1,5 Sum immatrielle eiendeler Varige driftsmidler Maskiner, inventar og transportmidler Bygninger og andre faste eiendommer 1,7 1.7 733 8 193 1 001 7 558 Sum varige driftsmidler 13 8 926 8 559 Andre eiendeler Andre eiendeler 8 1 866 1 776 Sum andre eiendeler 13 1 866 1 776 1 1,17 2 524 7 663 2 824 7 825 13 10 187 10 649 2 409 263 2 384 320 Forskuddsbetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter Opptjente ikke mottatte inntekter Overfinansiering av pensjonsforpliktelser Sum forskuddsbetetalte ikke påløpte kostnader og opptjente ikke mottatte inntekter SUM EIENDELER 14 • Tolga-Os Sparebank Balanse, gjeld og egenkapital (Alle beløp i hele tusen kroner) Note GJELD Gjeld til kredittinstitusjoner Lån og innskudd fra kredittinstitusjoner uten avtalt løpetid eller oppsigelsesfrist Lån og innskudd fra kredittinstitusjoner med avtalt løpetid eller oppsigelsesfrist Sum gjeld til kredittinstitusjoner 13,16 Innskudd fra og gjeld til kunder Innskudd fra og gjeld til kunder uten avtalt løpetid Innskudd fra og gjeld til kunder med avtalt løpetid Sum innskudd fra og gjeld til kunder 13,16 Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapir Sertifikater og andre kortsiktige låneopptak Obligasjonsgjeld - egne ikke-amortiserte obligasjoner Sum gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapirer 13,16 2011 2010 223 000 245 309 000 223 000 309 245 1 262 596 39 720 1 222 325 35 891 1 302 316 1 258 216 605 000 - 600 000 (47 000) 605 000 553 000 Annen gjeld Annen gjeld 14 10 723 8 912 Sum annen gjeld 13 10 723 8 912 Påløpte kostnader og mottatt ikke opptente inntekter 1,13 6 650 5 674 Avsetning for påløpte kostnader og forpliktelser Pensjonsforpliktelser Utsatt skatt 1,17 14 1 043 58 1 591 Sum avsetninger for påløpte kostnader og forpliktelser 13 1 043 1 649 Ansvarlig lånekapital Fondsobligasjon Annen ansvarlig lånekapital 16 16 24 830 39 990 24 777 39 950 13,15 64 820 64 727 2 213 551 2 201 422 195 712 182 898 195 712 182 898 2 409 263 2 384 320 68 722 204 314 45 724 209 521 Sum ansvarlig lånekapital SUM GJELD EGENKAPITAL Opptjent egenkapital Spartebankens fond 13,15 SUM EGENKAPITAL SUM GJELD OG EGENKAPITAL Poster utenom balansen: Garantiansvar Pantstillelser 3 18 Tolga, 31.12.11/02.02.12. 15 • Tolga-Os Sparebank Note 1. Noter til resultatregnskap og balanse 2011 REGNSKAPSPRINSIPPER Generelt Årsoppgjøret er utarbeidet i overensstemmelse med gjeldende lover, forskrifter samt god regnskapsskikk, og gir et rettvisende bilde av bankens resultat og stilling. Alle beløp i resultatregnskap, balanse og noter er i hele 1.000 kroner dersom annet ikke er angitt. RESULTATPOSTER Periodisering av renter, provisjoner og gebyrer. Renter, provisjoner og gebyrer føres inn i resultatregnskapet etter hvert som disse opptjenes som inntekter eller påløper som kostnader. Foretatte beregninger viser at etableringsgebyr ikke overstiger kostnadene som oppstår ved etablering av det enkelte utlån. De periodiseres derfor ikke over lånets løpetid. Inntektsføring/kostnadsføring Forskuddsbetalte inntekter ved slutten av året blir periodisert og ført som gjeld i balansen. Opptjente, ikke betalte inntekter ved slutten av året blir inntektsført og ført som eiendel i balansen. Aksjeutbytte blir inntektsført i det året de blir utbetalt. Realisert kursgevinst/tap resultatføres ifølge FIFUprinsippet. Det vil se at den enkelte handel for vedkommende verdipapir reskontroføres og resultatføres separat. Kjøp/salg av verdipapirer blir bokført på oppgjørstidspunktet. BALANSEPOSTER Verdipapirer Verdipapirbeholdningen spesifiseres og verdivurderes ved utløpet av hver regnskapsperiode (månedlig). Omløpsportefølje og anleggsportefølje verdivurderes etter forskjellige regler og hver for seg. Obligasjoner, sertifikater og obligasjonsfond Banken har her verdipapirer definert som andre omløpsmidler. Andre omløpsmidler er vurdert til den laveste verdi av anskaffelseskostnad og virkelig verdi. Verdipapirbeholdningen er sammensatt i henhold til krav til avkastning og risiko og er en del av bankens likviditetsbuffer. Forvaltningen av denne porteføljen er satt ut til en profesjonell aktør, og forvalteren står også for verdifastsettelsen av virkelig verdi for de enkelte verdipapirene. Det benyttes priser notert i markedet. Når noterte priser ikke foreligger, beregnes virkelig verdi i spread - matrise utarbeidet av Verdipapirfondenes forening. Aksjer, egenkapitalbevis og aksjefond Aksjer, egenkapitalbevis og andeler er klassifisert som omløps- eller anleggsmidler. Omløpsmidler vurderes til den laveste verdi av anskaffelseskost og virkelig verdi. Grunnlag for virkelig verdi for de børsnoterte er børskurs på måletidspunktet. Grunnlag for virkelig verdi for de ikke børsnoterte som er omløps- eller anleggsmidler, er anskaffelseskost. Dersom virkelig verdi av aksjene klassifisert som anleggsmidler faller under a nskaffel-seskostnad, og verdifallet er vurdert ikke å være av forbigående karakter, nedskrives aksjene. Nedskriv- 16 ingen reverseres i den utstrekning grunnlaget for nedskrivningen ikke lenger er å tilstede. Finansielle derivater Banken kan benytte seg av finansielle derivater for å kunne sikre eksponeringen mot renterisiko som oppstår gjennom bankens virksomhet. Det er ingen utestående derivatavtaler pr. 31.12.11. Utenlandsk valuta Av vår kontantbeholdning er kr 310 i utenlandsk valuta. Valutaeksponering fra øvrige aktiviteter utgjør kr. 138 pr. 31.12.11. Pengeposter i utenlandsk valuta er vurdert til kursen pr. 31.12 Anleggsmidler Fast eiendom og andre varige driftsmidler blir ført i balansen til anskaffelseskost tillagt evt. oppskrivinger, fratrukket akkumulerte ordinære avskrivninger og evt. nedskrivninger. Ordinære avskrivninger er basert på kostpris og avskrivningene er fordelt lineært over driftsmidlenes økonomiske levetid. Er virkelig verdi av driftsmiddelet vesentlig lavere enn den bokførte verdien, og verdinedgangen ikke kan forventes å være av forbigående karakter, blir det foretatt nedskrivning til virkelig verdi. De balanseførte bygninger utgjør bankens bygg i Os, på Tolga og bedriftshytte i Moss. Byggene benyttes i det alt vesentligste til egen virksomhet. Deler av bankens bygg i Os og på Tolga er utleid. Leieinntektene for disse leieforholdene utgjorde i 2011 kr. 316. Dette fremkommer i posten driftsinntekter fast eiendom. Utlån Bankens utlån vurderes i utgangspunktet til pålydende med unntak av tapsutsatte og misligholdte lån. Boliglån overført til og formidlet til Terra Boligkreditt AS (TBK) er ikke balanseført. Den vesentlige risiko er vurdert å være overført til TBK, også for overførte lån som tidligere har vært på bankens balanse, og er derfor fraregnet. Tapsutsatte lån Tapsutsatte lån er lån som ikke er misligholdt, men hvor kundens økonomiske situasjon innebærer en sannsynlighet for at et allerede oppstått tap vil materialisere seg på et senere tidspunkt. Misligholdte engasjement Et engasjement anses misligholdt når kunden ikke har betalt forfalt termin innen 90 dager etter forfall, eller når overtrekk på rammekreditt ikke er inndekket innen 90 dager etter at rammekreditten ble overtrukket. Ved mislighold vurderes kundens samlede engasjement. Låntakers tilbakebetalingsevne og sikkerheter avgjør om et tap må påregnes. Sikkerheten vurderes til antatt laveste realisasjonsverdi på beregningstidspunktet, med fradrag for salgskostnader. Dersom det foreligger objektive bevis på verdifall på bankens fordringer, føres dette som individuelle nedskrivninger. • Tolga-Os Sparebank Individuelle nedskrivninger Individuelle nedskrivninger er avsetning til dekning av tap på engasjement som er identifisert som tapsutsatt på balansedagen. Gruppevise nedskrivninger Nedskrivning på grupper av utlån vil si nedskrivning uten at det enkelte tapsengasjement er identifisert. Nedskrivningen er basert på objektive bevis for verdifall i bankens låneportefølje. Behandling av konstaterte tap Ved mislighold over 90 dager, inntrådt konkurs, avvikling eller akkord, blir engasjementet vurdert med hensyn til sikkerhet og betalingsevne for å få oversikt over bankens risiko for tap. Ved objektive bevis på verdifall på engasjementet, behandles engasjementet normalt først som individuell nedskrivning. Engasjementet regnes som endelig tap når konkurs eller akkord er stadfestet, tvangspant ikke har ført frem eller som følge av rettskraftig dom eller inngått avtale. Beregnet verdifall på engasjementet føres da som konstatert tap, eventuelle individuelle nedskrivninger føres til inntekt. Endelig konstaterte tap fjernes fra bankens låneportefølje og fra individuelle nedskrivninger etter at alle sikkerheter er realisert og det er konstatert at kunden ikke er søkegod. Overtatte eiendeler Eiendeler som overtas som oppgjør for engasjementer vurderes til realisasjonsverdi på overtagelsestidspunktet. Nedskrivning som følge av eventuell verdinedgang blir ført som tap på utlån. Ved salg blir tap bokført som tap på utlån, og gevinst bokført som inngått på tidligere tap. Behandling av gjeld Gjeldspostene er oppført til pålydende. Dette er også de virkelige verdiene på gjeldspostene. Obligasjonsgjeld blir oppført til nominelt beløp med justering av over- eller underkurs. Over-/underkursen inntektsføres eller kostnadsføres lineært som en justering til løpende renter over lånets løpetid. Beholdning av evt. egne obligasjoner kommer til fradrag på obligasjonsgjelden og presenteres på egen linje. Leasingavtaler og factoringavtaler Banken har ikke leasingavtaler eller factoringavtaler. Pensjonsforpliktelser og pensjonskostnader Banken bruker Norsk Regnskapsstandard for bokføring av pensjonskostnader. Ytelsesordninger er gjenstand for årlig aktuarberegning og kostnadsføres under lønn og generelle administrasjonskostnader. Innskuddsordninger kostnadsføres med årspremie under samme post. Aktuarberegnet pensjonsforpliktelse, bestående av differanse mellom beregnet påløpt forpliktelse og verdien av pensjonsmidlene korrigert for avvik i estimater og effekt av endrede forutsetninger, føres i balansen enten som langsiktig gjeld (hvis negativ) eller som anleggsmiddel (hvis positiv). Forutsetningene som blir lagt til grunn for utregning av pensjonsforpliktelser, blir revurdert årlig. Regnskapsmessig behandling av ny AFP-ordning (ytelsesbasert flerforetaksordning) vil, grunnet manglende informasjon og pålitelighet i beregninger, likestilles med innskuddsordning og kostnadsføres med årets premiebetaling inntil avklaring omkring beregningene foreligger. Skatt Skatt kostnadsføres når de påløper og er knyttet til det regnskapsmessige resultat før skatt. Netto utsatt skattefordel er beregnet med 28 % på grunnlag av midlertidige forskjeller som eksisterer mellom regnskapsmessige og skattemessige verdier. Skatteøkende og skattereduserende midlertidige forskjeller som reverserer eller kan reversere i samme periode, er utlignet og nettoført. Årets skattekostnad omfatter betalbar skatt for inntektsåret og endringer i utsatt skatt og utsatt skattefordel. Eventuelle endringer i utsatt skatt og utsatt skattefordel vises som årets skattekostnad i resultatregnskapet sammen med betalbar skatt for inntektsåret. Utsatt skatt beregnes på bakgrunn av forskjeller mellom rapporterte skattemessige og regnskapsmessige resultater som vil utlignes i fremtiden. Kontantstrømoppstilling Kontantstrømmer fra operasjonell drift av banken er definert som løpende renter fra utlåns- og innskuddsvirksomheten mot kunder, netto inn- og utbetalinger fra utlåns- og innskuddsvirksomheten, samt utbetalinger generert fra omkostninger knyttet til bankens ordinære virksomhet. Investeringsaktiviteter er definert som kontantstrømmer fra verdipapirtransaksjoner. I tillegg medtas kontantstrømmer knyttet til investeringer i driftsmidler og eiendommer. Finansieringsaktiviteter (funding) inneholder kontantstrømmer fra opptak og nedbetaling av obligasjonsgjeld og markedsinnlån. På tur med banken til Roma høsten 2011. 17 • Tolga-Os Sparebank Note 2. Tap på utlån og garantier Kostnadsførte tap i perioden: Periodens endring i individuelle nedskrivninger + Periodens endring i gruppevise nedskrivninger + Periodens konst. tap som det tidligere år er avsatt individuelle nedskrivninger for + Periodens konst. tap som det tidligere år ikke er avsatt individuelle nedskrivninger for -Periodens inngang på tidl. perioders konstaterte tap + Periodens konst. tap på garantier u/tidl. nedskr. Periodens tapskostnader 2011 -17.670 1.000 2010 19.174 -2.394 21.623 1.522 0 787 0 107 933 0 4.166 17.476 De gruppevise nedskrivninger tar høyde for tap på engasjementer i bankens portefølje, som på balansetidspunktet ikke er identifisert som tapsutsatt. Misligholdte og tapsutsatte utlån: 2011 2010 2009 2008 2007 Misligholdte utlån totalt Individuell nedskrivning 30.738 11.466 33.689 14.436 18.529 6.353 13.574 3.231 18.822 12.295 Netto misligholdte lån 19.272 19.253 12.176 10.343 6.527 Øvrige tapsutsatte lån 15.801 31.147 17.922 14.968 12.122 Individuell nedskrivning 8.254 23.129 12.038 9.763 8.106 Netto øvrige tapsutsatte lån 7.547 8.018 5.884 5.205 4.016 Mislighold refererer seg til kunder som ikke har betalt termin på utlån innen 90 dager etter forfall, eller når overtrekk på rammekreditt ikke er inndekket som avtalt etter 90 dager etter at overtrekket fant sted. Nedskrivinger: Individuelt nedskrevne engasjement brutto Individuelle nedskrivinger 2011 46.539 19.719 2010 64.835 37.565 Nettoverdi nedskrevne engasjementer 26.820 27.270 8.440 7.440 Individuelle nedskrivninger 1.1. Periodens konstaterte tap, hvor det tidligere er foretatt individuelle nedskrivninger + Økte individuelle nedskrivninger i perioden + Nye individuelle nedskrivninger i perioden - Tilbakeføring av individuelle nedskrivn. i perioden 2011 37.565 21.623 1.956 2.681 860 2010 18.391 1.522 1.005 19.871 180 = Individuelle nedskrivinger 31.12. 19.719 37.565 Gruppevise nedskrivninger 1.1. + Periodens endring gruppevise nedskrivninger 2011 7.440 1.000 2010 9.834 -2.394 = Gruppevise nedskrivninger 31.12. 8.440 7.440 Renter på tapsutsatte engasjement utgjør 2011 1.296 2010 2.352 Gruppevise nedskrivninger 18 • Tolga-Os Sparebank Misligholdte engasjement uten nedskrivinger: Tabellen viser misligholdte engasjement fordelt på antall dager etter forfall. Misligholdte utlån og overtrekk på kreditter/innskudd blir løpende overvåket. Engasjementer hvor det identifiseres en sannsynlig svekkelse i kundens betalingsevne, blir vurdert for nedskrivning. Slik vurdering blir også gjort for engasjementene som er inkludert i tabellen uten at svekkelse i kundens betalingsevne er identifisert. Forfalte lån hvor det er foretatt nedskrivninger, er ikke inkludert i tabellen. Forfalt/overtrukket antall dager Forfalte engasjement 31 - 90 Forfalte engasjement 91 - 180 Forfalte engasjement 181 - 360 Forfalte engasjement over 361 Brutto forfalte engasjement uten nedskrivning 2011 6.727 4.319 1.378 2.777 2010 21.333 3.483 6.042 4.554 15.201 35.412 Overtatte eiendeler: Overtatte eiendeler er eiendeler som overtas av banken i forbindelse med oppfølging av misligholdte eller nedskrevne engasjementer. Ved overtagelsen verdsettes eiendelene til antatt realisasjonsverdi. Eventuelt avvik fra balanseført verdi av misligholdt eller nedskrevet engasjement ved overtagelsen klassifiseres som nedskrivning på utlån. Overtatte eiendeler balanseføres etter sin art. Ved overtagelse av aksjer eller andeler vurderes eierandelen etter prinsippene beskrevet i note 1 Regnskapsprinsipper. Ved endelig avhendelse resultatføres avviket fra balanseført verdi ihht eiendelens art i regnskapet. Når overtatte eiendeler ikke skal beholdes til varig eie eller bruk, er eiendelene kategorisert som kortsiktige. Dersom eiendelen overtas til eget bruk eller for forvaltning og utvikling over tid, er de kategorisert som langsiktige. Type eiendel Overtatte eiendeler 2011 0 0 2010 0 0 Sikkerhet: Banken benytter sikkerheter for å redusere risiko avhengig av marked og type transaksjon. Sikkerheter kan for eksempel være i form av fysisk sikkerhet, garantier, kontantdepot eller avtale om motregning. Fysisk sikkerhet skal som hovedregel være forsikret og kan for eksempel være bygninger, boliger eller varelager. Ved vurdering av sikkerhetens verdi legges til grunn en forutsetning om fortsatt drift. Unntak fra dette gjelder i situasjoner hvor det er foretatt nedskrivning. Det tar videre hensyn til forhold som kan påvirke sikkerhetens verdi, for eksempel konsesjonsbetingelser eller servitutter. Ved vurdering av sikkerheter i form av verdipapirer og ved vurdering av motpartsrisiko tas det hensyn til estimert effekt av tvangssalg og salgskostnader. Virkelig verdi av sikkerhetene for utlån 2011 2.757.158 2010 2.687.611 Bankens maksimale eksponering for kredittrisiko: Brutto utlån Nedskrivning på individuelle utlån Nedskrivning på grupper av utlån 2011 1.905.906 -19.719 -8.440 2010 1.935.609 -37.565 -7.440 Netto utlån Garantier 1.877.747 68.722 1.890.604 45.724 164.103 157.656 2.110.572 2.093.984 Ubenyttede trekkrettigheter Maksimal eksponering for kredittrisiko Det beløp som best representerer bankens maksimale eksponering for kredittrisiko pr. 31.12.11 uten å ta hensyn til sikkerhetsstillelser eller andre kredittforbedringer er bokført verdi av utlån hensyntatt individuelle/gruppevise nedskrivinger, garantier og ikke benyttede trekkrettigheter. 19 • Tolga-Os Sparebank Store engasjement: Er definert som samlet engasjement med en enkelt kunde som utgjør 10 % eller mer av bankens ansvarlige kapital. En enkelt kunde kan omfatte så vel en enkelt kunde som en gruppe av engasjementer der bestemmende innflytelse eller økonomiske forbindelser mellom disse kan ha vesentlig betydning ved kredittvurderingen. Banken har pr. 31.12.11 ingen store engasjement. Hvis vi da ser bort fra innestående i andre finansinstitusjoner og plasseringer i markedet i form av verdipapir. Prinsipper for risikoklassifisering Risikoklassifiseringen er en integrert del av kredittvurderingsprosessen. Systemet muliggjør en god overvåking av risikoutviklingen i bankens engasjementsportefølje. Klassifiseringen av personkunder skjer ved at faktoren «kundens økonomiske stilling» vektlegges i tillegg til sikkerheten. For næringslivskunder utføres klassifisering av økonomiske faktorer på grunnlag av utvalgte nøkkeltall som hentes fra kundens reviderte regnskap, samt på sikkerhet. Klassifiseringen er delt inn i 5 grupper der A representerer minst risiko og E størst risiko. Klassifiseringen synliggjør kundenes risikoeksponering for hver av faktorene økonomi og sikkerhet. Disse faktorene danner grunnlaget for fastsettelsen av den akkumulerte risikoklasse der økonomi/sikkerhet vektes i forholdet 60/40. Kriterier Personmarkedet Bedriftsmarkedet Økonomi Vekt Komponent Vekt Komponent 60% Gjeldsgrad Bto. inntekt 60% Rentabilitet Soliditet Verdi eiendel 40% Verdi eiendel 40% Sikkerhet (1) (1) Verdi på eiendeler som pantsettes nedjustert i tråd med retningslinjer Spesifikasjon på risikoklasse 31-12-2011 Samlet 31-12-2011 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement Lav Lav middels høy høy høy SUM Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. % Brutto utlån Garantier 688.036 939.710 454.728 44.985 5.618 5.654 32,2% 43,9% 21,3% 2.1% 0,3% 0,3% 519.742 900.770 432.114 43.588 5.618 4.074 53.911 4.347 10.314 100 0 50 114.383 34.593 12.300 1.297 0 1.530 0 552 9.997 8.336 800 34 2.138.731 100% 1.905.906 68.722 164.103 19.719 Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. Personmarkedet 31-12-2011 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement Lav Lav middels høy høy høy SUM Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. % Brutto utlån Garantier 546.452 773.853 287.652 13.884 0 4.774 33,6% 47,6% 17,7% 0,9% 0,0% 0,3% 468.401 757.715 278.283 13.871 0 3.570 47.209 176 4.820 0 0 0 30.842 15.962 4.549 13 0 1.204 0 552 1.230 383 0 34 1.626.615 100% 1.521.840 52.205 52.570 2.199 Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. Bedriftsmarkedet 31-12-2011 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement 141.584 165.857 167.076 31.101 5.618 880 Brutto utlån Garantier 27,6% 32,4% 32,6% 6,1% 1,1% 0,2% 51.341 143.055 153.831 29.717 5.618 504 6.702 4.171 5.494 100 0 50 Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. 83.541 18.361 7.751 1.284 0 326 0 0 8.767 7.953 800 0 SUM 512.116 100% 384.066 16.517 111.533 Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. 17.520 20 Lav Lav middels høy høy høy % • Tolga-Os Sparebank Spesifikasjon på risikoklasse 31-12-2010 Samlet 31-12-2010 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement Brutto utlån Garantier 676.690 933.251 467.017 48.480 3.396 10.154 31,6% 43,6% 21,8% 2.3% 0,2% 0,5% 541.244 883.539 455.749 46.440 3.396 5.240 32.297 10.462 1.862 1.053 0 50 103.149 39.250 9.406 987 0 4.864 61 2.161 9.698 10.560 15.051 34 2.138.988 100% 1.935.608 45.724 157.656 37.565 Lav Lav middels høy høy høy SUM Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. % Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. Personmarkedet 31-12-2010 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement Brutto utlån Garantier 554.946 734.050 302.689 16.063 0 9.158 34,3% 45,4% 18,7% 1,0% 0,0% 0,6% 502.795 711.641 299.907 16.037 0 4.724 27.335 3.177 0 0 0 0 24.816 19.232 2.782 26 0 4.434 61 37 558 1.634 2.110 34 1.616.906 100% 1.535.104 30.512 51.290 4.434 Lav Lav middels høy høy høy SUM Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. % Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. Bedriftsmarkedet 31-12-2010 Akk. risikoklasse A Akk. risikoklasse B Akk. risikoklasse C Akk. risikoklasse D Akk. risikoklasse E Mangelfult klassifisert Engasjement Lav Lav middels høy høy høy SUM Ubenyttet Individuell kreditt nedskrivn. % Brutto utlån Garantier 121.744 199.201 164.328 32.417 3.396 996 23,3% 38,2% 31,5% 6,2% 0,7% 0,2% 38.449 171.898 155.842 30.403 3.396 516 4.962 7.285 1.862 1.053 0 50 78333 20.018 6.624 961 0 430 0 2.124 9.140 8.926 12.941 0 522.082 100% 400.504 15.212 106.366 33.131 Kun en mindre andel av engasjementene er uklassifisert, og er da medtatt som høy risikoklasse. Utlån og garantier fordelt geografisk. Kontorkommunene Øvrige i Fjellregionen Øvrige kommuner Utlån 2011 1.275.860 101.384 528.662 Garantier 2011 15.670 993 52.059 Utlån 2010 1.241.682 102.070 591.856 Garantier 2010 15.726 1.201 28.797 1.905.906 68.722 1.935.608 45.724 21 • Tolga-Os Sparebank Fortsettelse note 2: Utlån, garantier, misligholdte, tapsutsatte lån og individuelle nedskrivinger fordelt på viktige næringer og personmarkedet 2011 Brutto utlån Garantier Herav Inidviduell Øvrige misligholdte nedskriving på tapsututlån misligholdte satte lån lån Personmarkedet 1.516.840 Transport, Post og telekom. 7.324 Primærnæringer 173.812 Industri og bergverk 22.670 Bygg og anlegg 50.494 Varehandel, Hotell og Rest. 44.293 Eiend.drift og forr m.tj.yt. 77.668 Diverse 12.805 6.996 1.460 284 1.583 7.349 5.418 182 45.450 SUM 1.905.906 68.722 2010 Brutto utlån 8.618 6.210 5.562 2.053 3.650 10.348 1.300 4.463 30.738 11.466 3.476 1.911 284 1.533 5.951 4.774 295 27.500 16.587 112 8.044 3.010 22 5.914 - 2.827 3.900 2.497 5.212 - SUM 45.724 33.689 14.436 1.935.608 1.074 146 4.736 2.365 7.626 - 750 15.801 Garantier Herav Inidviduell Øvrige misligholdte nedskriving på tapsututlån misligholdte satte lån lån Personmarkedet 1.552.136 Transport, Post og telekom. 5.785 Primærnæringer 162.181 Industri og bergverk 14.086 Bygg og anlegg 64.431 Varehandel, Hotell og Rest. 50.138 Eiend.drift og forr m.tj.yt. 70.747 Diverse 16.104 Individuell Ubenytt. nedskriving trekkpå øvrige rettigheter tapsutsatte lån 1.600 5.757 8.253 52.918 2.236 15.710 8.364 4.839 12.512 5.024 62.501 164.104 Individuell Ubenytt. nedskriving trekkpå øvrige rettigheter tapsutsatte lån 2.076 - 1.607 - 3.396 25.675 3.200 18.322 31.147 23.129 51.782 1.232 16.613 4.447 3.873 14.888 1.280 63.540 157.655 Bokført/virkelig verdi på utlån til kunder Utlån og garantier verdsettes i tråd med Forskrift om regnskapsmessig behandling av utlån og garantier. Det er ikke grunner som skulle tilsi at virkelig verdi/markedspriser skulle avvike fra amortisert kost. Lån og garantier verdsettes til pålydende når renter og avdrag betjenes etter avtalen og det ellers ikke er objektive forhold som tilsier at engasjementet bør nedskrives. Dersom det foreligger objektive bevis for verdifall på enkelte utlån eller grupper av utlån, er lånene nedskrevet. Etter forskriften skal slike lån nedskrives med forskjellen mellom balanseført verdi og nåverdien av fremtidige kontantstrømmer, beregnet etter forventet levetid på lånet. Nedskrivning klassifiseres som tapskostnad, og renteinntekter resultatføres etter effektiv rentemetode. Vår modell bygger på at der det foreligger objektive bevis for risiko for tap, gjøres det en totalvurdering av kundens betalingsevne, av den realsikkerhet som er stilt for lånet samt av sannsynligheten for tap. Det beregnede sannsynlige tap nedskrives som individuell nedskrivning på engasjementet. Nedskrivningen klassifiseres som tapskostnad. De objektive bevis på at et utlån har verdifall baserer seg på observerte data banken har kjennskap til om følgende type hendelser: Vesentlige finansielle problemer hos låntager, betalingsmislighold eller andre vesentlige kontraktsbrudd, opplåning for inndekking av termin, finansiell restrukturering, gjeldsforhandlig, konkurs. 22 • Tolga-Os Sparebank Note 3. Betingede forpliktelser - Bankens garantiansvar Betalingsgarantier Kontraktsgarantier Lånegarantier Terra Boligkreditt Garantier for skatter Annet garantiansvar 2011 18.550 4.601 45.210 0 361 2010 14.594 3.509 27.260 0 361 Sum garanti for kunder 68.722 45.724 Banken stiller garanti for lån som våre kunder har i Terra Boligkreditt (TBK) TBK har som betingelse at lånet er innenfor 60 % av panteobjektet (bolig/hytte). Videre må det være avholdt takst på eiendommer, og taksten må ikke være eldre enn 6 måneder når lånet opptas. Bankens kunder har pr. 31.12.11 lån for 307 mill. kroner hos TBK (31.12.10 237 mill. kroner). Garantibeløp overfor TBK er tredelt: Tapsgaranti: Den delen av lånet som overstiger 50 % av sikkerhetsstillelsen. For lån som overstiger 50 % av sikkerhetsstillelsen skal garantien være på min. kr. 25.000 pr. lån. Garantien gjelder i 6 år fra dato for rettsvern. Saksgaranti: Gjelder for hele lånebeløpet fra banken anmoder om utbetaling til pantesikkerheter har oppnådd rettsvern. Andel av felles garantiramme: 1 % av bankens totale låneportefølje ved utgangen av måneden. TBK har også rett til å motregne eventuelle tap i bankens provisjon for kundebehandling i en periode på inntil 3 år. SPESIFIKASJON AV GARANTIER TIL TBK. Tapsgaranti Saksgaranti Andel av felles garantiramme 2011 28.396 13.744 3.070 2010 23.961 930 2.369 Sum garanti overfor TBK 45.210 27.260 Alle lån i TBK ligger innenfor 60 % av verditakst. Restrisiko knyttet til lån formidlet til TBK er etter bankens vurdering begrenset. Banken har ikke overtatt noen misligholdte boliglån fra TBK i 2011. Bankens utlån gjennom TBK gjelder i all vesentlighet nye lån eller refinansiering, som i all vesentlighet ikke vært bokført i bankens balanse. Siden lån formidlet til TBK utelukkende er godt sikrede lån, forventer banken lav misligholdssannsynlighet, samt at volumet på lån som tas tilbake til egen balanse ikke vil være vesentlig for bankens likviditet. Forutsatt 1 % mislighold i porteføljen, vil dette utgjøre 3 mill. kroner. Likviditetsrisikoen knyttet til lån formidlet til TBK er etter bankens vurdering begrenset. Banken har inngått en rammeavtale med TBK, der banken forplikter seg til å kjøpe obligasjoner med fortrinnsrett (OMF - er) utstedt av TBK for 50,9 mill. Forpliktelsen vil bli effektuert hvis TBK kommer i en situasjon der en emisjon av OMF - er må rettes mot eierbankene i Terra-Gruppen AS. 23 • Tolga-Os Sparebank Note 4. Beholdning av aksjer, egenkapitalbevis og andeler Aksje-/rente-fond klassifisert som omløpsmiddel, vurderes til laveste verdi av anskaffelseskost og virkelig verdi. Aksjer klassifisert som anleggsmidler er vurdert til anskaffelseskost, men nedskrives når virkelig verdi (markedsverdi) vurderes/observeres å være lavere enn anskaffelseskost. Omløpsportefølje Indre Sogn Sparebank Totens Sparebank Sparebanken Øst Klepp Sparebank Hjelmeland Sparebank Kvinesdal Sparebank Orkla asa Saga Oil asa North Bridge Opportunity Visa Inc. A Visa Inc. B Terra Alpha Terra Europa Terra Utbytte Terra Norden Pareto Høyrente Terra Sparebank Banklikviditet Norge Banklikviditet Global Antall 2500 1200 5000 1800 4667 9851 20000 12.596.278 9360 146 341 210 268 3018 144 4878 49190 17175 39238 SUM Anskaff.kost Balanseført verdi Virkelig verdi 320 178 805 198 513 985 1.817 1.000 936 66 153 400 338 347 356 5.116 50.141 17.062 39.002 102 74 165 95 467 900 893 13 0 66 0 369 267 306 339 5.041 49.403 17.062 37.564 102 74 165 95 467 900 893 13 0 66 0 369 267 306 339 5.041 49.403 17.062 37.564 119.733 113.126 113.126 Av bankens aksjer klassifisert som omløpsaksjer er ca 99 % børsnotert. Anleggsportefølje Daldata A/S Vingelen Utvikling AS Alvdal Skurlag A/S Terra Gruppen AS Eiendomskreditt AS Kreditfor.for sparebanker Terra Eiendomsmegling R/NØ VIS Midt-Norge Bunåva SA Div. aksjer / andeler Antall Eierandel Anskaff.kost Balanseført verdi 3524 1149 2955 247181 12228 690 100 1 1000 4,7 47,0 4,4 1,2 0,5 1,4 50,0 4,2 17,7 248 850 366 19.843 1.309 711 500 150 500 180 248 850 366 19.843 1.309 711 500 150 500 93 24.657 24.570 SUM Av bankens aksjer klassifisert som anleggsaksjer er 0 % børsnotert. Endringer i bokført verdi på beholdning av anleggsaksjer i 2011 var slik: Inngående beholdning 1.1. + tilgang - avgang - nedskriving 24.567 3 0 0 Utgående beholdning 31.12. 24.570 24 • Tolga-Os Sparebank Note 5. Beholdning av obligasjoner Bankens beholdning av obligasjoner er vurdert til laveste av anskaffelseskost og virkelig verdi/markedsverdi på balansetidspunktet. Hele beholdningen er klassifisert som omløpsmidler, og betraktes som en portefølje. Beregningen av virkelig verdi bygger på børskurs og/eller forvalters observerte markedsverdier, og alle papirene er i NOK. Omløpsmidler Kommune/fylkeskommune Bankobligasjoner Bankobligasjoner/ansv.lån Kredittforetek OMF Kredittforetak Kraft/Industri Andre sektorer Risikovekt Bokf.verdi Pål.verdi 20% 20% 100% 10% 20% 100% 100% 4.935 14.987 4.932 89.918 0 27.537 0 5.000 15.000 5.000 90.000 0 28.000 0 4.935 15.024 4.932 90.041 0 27.637 0 142.309 143.000 142.569 - 538 + 278 Sum obligasjoner Akkumulert nedskrivning 2010 Årets nto. neskr/rev.nedskr. Bokført verdi Kostpris Andel børsnotert 0 0 0 0 0 0 0 142.309 Gjennomsnittsrenten (kupong renten)på obligasjonene pr 31.12. er 3,81 p.a. Dette er beregnet som et gjennomsnitt av kupongrente pr 31.12. mot pålydende av obligasjonene. Beholdningsendringer obligasjoner: Beholdning bokført 1.1. - Avgang i løpet av året - årets nedskrivinger + årets oppskrivinger + Tilgang i løpet av året 153.092 17.995 74 353 6.933 Beholdning bokført 31.12. 142.309 Note 6. Ansvarlig lånekapital i andre foretak Bokført som utlån til og fordring på kredittinstitusjoner: Medlemsinnskudd KFS Pålydende 4.470 Bokført som omløpsmidler obligasjoner Stadsbygd Sparebank Totens Sparebank Sum ansvarlig kapital i andre foretak 3.000 2.000 Bokført 4.470 3.000 1.932 9.402 25 • Tolga-Os Sparebank Note 7. Spesifikasjon av driftsmidler Maskiner i inventar og lign. Bygninger Immatrielle Eiendeler GAP Sum Anskaffelseskost pr 1.1. + Tilgang i året - Avgang i året 10.435 0 878 16.822 997 0 4.903 0 0 32.160 997 878 Anskaffelseskost 31.12. 9.557 17.819 4.903 32.279 Akkumulert av/ nedskrivninger 1.1. + årets ordinære avskrivninger - Tilbakeføring tidligere års avskr. 9.433 269 878 9.265 361 0 4.903 0 0 23.601 630 878 Akkumulert av/nedskrivning 31.12. 8.824 9.626 4.903 23.353 733 8.193 0 8.926 10 - 33 % 2% 20 % Bokført verdi 31.12. Prosentsats for ordinære avskrivninger De aktiverte GAP-kostnader, overgangen til ny datasentral, ble avskrevet lineært over perioden 2005 - 2010. Bankens eiendommer består av bankens forretningsbygg i kommunene Os og Tolga samt fritidseiendom i Moss Kommune. Note 8. Andre Eiendeler Finansielle derivater Andre fordringer 2011 0 1.867 Sum andre eiendeler 1.867 2010 0 1.776 1.776 Note 9. Lønn og andre administrasjonskostnader Lønn Pensjoner Sosiale kostnader Administrasjonskostnader 2011 13.696 1.210 1.663 7.758 2010 12.917 - 1.355 1.782 8.180 Sum lønn og adm.kostn. 24.327 21.524 Lønn og annen godtgjørelse til bankens ansatte og tillitsvalgte var kr 15.101. Av dette utgjorde: Godtgjørelse til styret Herav til styrets leder Godtgjørelse til forstanderskap Herav til forstanderskapets leder Godtgjørelse til kontrollkomite Herav til kontrollkomiteens leder Godtgjørelse til banksjef fra 1/3 (hvorav lønn 873). Godtgjørelse til konst. banksjef fra 1/1 - 28/2 Godtgjørelse til ekstern revisor kr 190 kr 61 kr 71 kr 13 kr 65 kr 20 kr 1.001 kr 133 kr 454 Banksjef er som øvrige ansatte med i bankens pensjonsordning (dog uten begrensning på 12 G), og det vises her til note 13. Banksjef eller øvrige ledende ansatte har ikke særskilte avtaler ved fratredelse, bonusavtaler eller lignede forpliktende avtaler for banken. Det er i løpet av året utført gjennomsnittlig 28,4 årsverk. 26 • Tolga-Os Sparebank Note 9. Fortsettes Lån til ansatte og tillitsmenn fordeler seg slik: 2011 29.249 0 4.133 Lån/garantier til ansatte Herav lån til banksjef Lån til styremedl., leder, forstanderskap og kontrollkomite 2010 20.964 0 3.604 Rentesubsidieringen for lån til de ansatte beregnes som differansen mellom lånerente og rentesats som gir grunnlag for fordelsbeskatning. For 2011 utgjør dette kr 0. Note 10. Spesifikasjon av gebyr- og provisjonsinnt/utgifter Inntekter: Garantiprovisjon Terra Boligkreditt provisjon Forsikringstjenester Verdipapir fond/omsetning Betalingsformidling Annen virksomhet 2011 257 1.442 2.171 317 5.244 1.052 2010 229 1.319 1.592 317 5.055 926 10.483 9.438 Utgifter: Transavgift og interbankgebyr Nokas Annen virksomhet 2.481 328 62 2.500 347 238 Sum 2.871 3.085 2011 316 226 2010 669 232 542 901 Driftskostnader fast eiendom Utgifter leide lokaler Ekstern revisor* Mask./inventar (kjøp, leie, rep) Eksterne tjenester Utg. bet. til Terra Gruppen etc. Øvrige driftskostnader 2011 946 1.127 454 248 565 3.767 392 2010 1.043 1.064 370 352 565 3.850 333 Sum andre driftskostader 7.499 7.577 Sum Note 11. Andre driftsinntekter Driftsinntekter fast eiendom Andre driftsinntekter Sum driftsinntekter Note 12. Andre driftskostnader *)Godtgjørelse til revisor fordeler seg slik: Revisjon Rådgivning 273 181 27 • Tolga-Os Sparebank Note 13. Restløpetid for hovedposter Post i balansen Kontanter og fordringer på sentralbanker Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner Netto utlån til og fordringer på kunder Obligasjoner og sertif. Øvrige eiendelsposter med restløpetid inntil 1 mnd. 1-3 mnd 3 mnd - 1 år 1-5 år over 5 år 53.349 164.776 178.324 28.984 3.000 12.054 2.580 1.890 83.873 12.925 392.773 121.452 137.696 Uten løpet. Sum 7.936 61.285 169.246 1.221.952 4.932 -28.159 8.926 158.676 Sum eiendelsposter Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdip. Øvrig gjeld med restløpetid Egenkapital 1. 877.747 142.309 2.409.263 110.000 113.000 223.000 1.302.316 1.302.316 39.990 629.830 17.372 669.820 1.043 195.712 Sum gjeld og egenkapital 18.415 195.712 2.409.263 Netto likviditetseksponering på balanseposter (911.185) (118.006) 237.074 (226.715) 1.234.767 (215.935) Note 13. Tidspunkt frem til avtalt/sannsynlig endring av rentebetingelser Post i balansen inntil 1 mnd. Kontanter og fordringer på sentralbanker 53.349 Utlån til og fordringer på kredittinstitusjoner 164.776 Utlån til og fordr. på kunder 1.877.747 Obligasjoner og sertif. 44.744 Ikke rentebærende eiendeler 1-3 mnd 3 mnd - 1 år 1-5 år over 5 år Uten renteeksp. 7.936 2.580 1.890 97.565 158.676 223.000 223.000 1.302.316 100.000 1.302.316 569.820 18.415 195.712 669.820 18.415 195.712 2.409.263 738.300 (695.255) 2.580 1.890 Rentefølsomheten på bankens obligasjonsportefølje er tilnærmet 0 pga flytende rente. 28 1.877.747 142.309 158.676 2.409.263 Sum gjeld og egenkapital Netto renteeksponering på balansen 61.285 169.246 Sum eiendeler Gjeld til kredittinstitusjoner Innskudd fra og gjeld til kunder Gjeld stiftet ved utstedelse av verdip. Ikke renteb. gjeld Egenkapital Sum (47.515) • Tolga-Os Sparebank Note 14. Regnskapsmessig behandling av skatt Utsatt skatt Driftsmidler Pensjonsmidler Midlertidig forskjeller obl./rentefond Sum grunnlag utsatt skatt Bokført utsatt skatt 2011 2010 - 1.426 7.663 - 2.512 - 1.472 7.767 - 612 3.725 1.043 5.683 1.591 Under endring midlertidige forskjeller ovenfor er det korr. midlertidige forskjeller for tidl. år som utgjør kr. 1.930 Betalbar skatt Resultat før skattekostnad Permanente forskjeller Endring midlertidige forskjeller som påvirker betalbar skatt Grunnlag betalbar skatt Betalbar skatt 17.683 - 1.244 13.320 - 2.297 50 16.489 4.617 - 2.073 8.950 2.506 Skattekostnad Årets betalbare skatt, inntekt Årets betalbare skatt, formue Endring utsatt skatt/skattefordel For mye/lite avsatt tidligere 4.617 600 - 548 - 13 2.506 582 654 45 4.656 3.787 Skattekostnad Permanente forskjeller består av: Ikke fradragsberettigede kostnader Netto regnskapsmessig gevinst/tap ved realisasjon verdipapir Mottatt utbytte på aksjeinvesteringer 3% skatteplikt på utbytte og netto gevinst ved realisasjon 29 697 - 2.029 59 Sum permanente forskjeller - 1.244 29 • Tolga-Os Sparebank Note 15. Kapitaldekning Krav til kapitaldekning er en minimum ansvarlige kapital på 8% av et nærmere definert grunnlag. Hertil har banken selv en prosess for å vurdere det samlede kapitalbehovet, hvilken bygger på bankens risikoprofil. Ansvarlig kapital 2011 2010 Sparebankens fond Utstedt fondsobligasjoner (hybridkapital) Overfinansiert pensjonsforpliktelse, fratrukket utsatt skatt Ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner 195.712 24.829 -5.517 -3.507 182.898 24.777 - 5.634 -4.584 Kjernekapital 211.517 197.457 Tidsbegrenset ansvarlig lånekapital Ansvarlig kapital i andren finansinstitusjoner 39.990 -3.508 39.950 -4.585 Tilleggskapital 36.482 35.365 Ansvarlig kapital 247.999 232.822 Myndighetsbestemt kapitalkrav, 8 % Overskudd av ansvarlig kapital 102.772 145.227 104.144 128.678 Spesifikasjon av bankens beregningsgrunnlag, kapitalkrav og kapitaldekningsprosent Eksponeringskategori/ Beregningsgrunnlag risikotype Stater og sentralbanker Lokale/reg. myndigheter Offentlige eide foretak Institusjoner Foretak Pant i fast eiendom Forfalte engasjementer Obl. med fortrinnsrett Andeler i verdipapirfond Øvrige engasjementer Kredittrisiko Beregningsgrunnlag Beregningsgrunnlag Eiendeler Utenom balanse Beregningsgrunnlag Totalt 2011 2010 2011 2010 2011 2010 0 987 24.612 69.021 109.794 710.600 25.578 8.992 22.070 173.383 0 1.000 24.612 64.769 132.380 678.378 33.500 8.996 20.856 186.208 0 424 0 0 16.140 17.153 0 2.545 0 3.825 0 424 0 16.179 35.819 9 2.545 0 5.077 0 1.411 24.612 69.021 125.934 727.753 25.578 11.537 22.070 177.208 0 1.424 24.612 64.769 148.559 714.197 33.509 11.541 20.856 191.285 1.145.037 1.150.699 40.087 60.053 1.185.124 1.210.752 Motpartrisiko Opersjonell risiko Fradrag Nedskrivning på grupper av lån Ansvarlig kapital i andre finansinstitusjoner 0 114.975 0 107.663 -8.440 -7.015 -7.440 -9.169 1.284.644 1.301.806 Kjernekapital 16,46% 15,17% Kapitaldekning 19.30% 17,88% Sum alle risikoer 30 • Tolga-Os Sparebank Note 16. Gjeld Gjennomsnitt rente Gjennomsnittsrente for gjeld til kredittinstitusjoner med avtalt løpetid var i 2011 på 3,46%. Gjennomsnittlig rente er beregnet på grunnlag av faktisk rentekostnad gjennom året i prosent av gjennomsnittlig gjeld til kredittinstitusjonene. Gjennomsnitts rente for gjeld til kunder var i 2011 på 2,32%. Gjennomsnittlig rente er beregnet på grunnlag av faktisk rentekostnad gjennom året i prosent av gjennomsnittlig innskudd fra kunder. Rente for F-lån i Norges Bank med løpetid 130209-130212 pål. 110 mill er basert på 6-mndr. nibor + 0,20 bp. og er p.t. 3,43%. For året 2011 har renten vært 3,18% i gjennomsnitt. Det er stillet sikkerhet for dette F-lån i form av verdipapirer deponert for Norges Bank. Gjeld stiftet ved utstedelse av verdipapir: ISIN NO Obligasjonslån Obligasjonslån Obligasjonslån Obligasjonslån Obligasjonslån Obligasjonslån 010534696 010574783 010585177 010589856 010599145 010625007 Opptak År forfall nom. rente 31.12. Snitt rente gj.året gjeld 31.12. 2009 2010 2010 2010 2011 2011 150914 190515 150313 121015 101013 190314 4,15 4,29 3,97 4,42 4,08 4,11 3,86 3,96 3,68 4,14 3,95 4,20 100.000 100.000 140.000 100.000 100.000 65.000 Gj.sn.rente 4,30 Pålydende 25.000 Gjennomsnittlig rente er beregnet på grunnlag av nominell rentesats gjennom året. Gjeld stiftet ved utstedelse av ansvarlig lån: Opptak år Fondsobligasjon 2005 Ansvarlig lån 2007 Forfall n/a 080617 nom.rente 3 m.nibor +1,45bp 3 m nibor +0,65bp 3,79 40.000 Gjennomsnittlig rente er beregnet på grunnlag av nominell rentesats gjennom året. Alle utstedte obligasjoner og ansvarlige lån er i norske kroner. Det er ikke stillet sikkerhet for gjelden. Bilaterale og trukne kredittfasiliteter utgjør 75 mill (trukket 0 mill) og kommiterte utrukne linjer med forfall i juli 2013 utgjør kr 30 mill. Note 17. Pensjonskostnader og pensjonsforpliktelser Ved årets slutt har vi 30 ansatte som samlet utgjør 27.1 årsverk. Innskuddspensjon Fra og med 2011 tilsluttes nyansatte en innskuddsbasert pensjonsordning. Samtidig ble det valgfritt for tidl. ansatte om de ville flyttes over fra ytelsesbasert til innskuddsbasert pensjonsordning. Fondsbaserte forpliktelser/sikrede ytelser Banken har en kollektiv ytelsesbasert pensjonsforsikring i Storebrand for alle som er ansatt før 2011 og som ikke ønsket å flytte over til innskuddsbasert ordning. Hovedbetingelser er 30 års pensjonsgivende tjenestetid og ca 66% av lønn ved fratredelse ved 67 år. Ny AFP - ytelsesbasert flerforetaksordning. Ny AFP-ordning er etablert med virkning fra 1/1-2011. Den nye ordningen er, i motsetning til den gamle, ikke en førtidspensjonering, men en ordning som gir et livslangt tillegg på den ordinære pensjonen. De ansatte kan velge å ta ut den nye AFP-ordningen fra og med fylte 62 år, også ved siden av å stå i jobb, og den gir ytterligere opptjening ved arbeid frem til 67 år. Den nye AFP-ordningen er en ytelsesbasert flerforetakspensjonsordning, og finansieres gjennom premier som fastsettes 31 • Tolga-Os Sparebank som en prosentsats av lønn. Foreløpig foreligger ingen pålitelig måling og allokering av forpliktelse og midler i ordningen. Regnskapsmessig blir ordningen behandlet som en innskuddsbasert pensjonsordning hvor premiebetalinger kostnadsføres løpende, og ingen avsetning foretas i regnskapet. Det er ikke fondsoppbygging i ordningen og det forventes at premienivået vil øke for de kommende år. Årlig aktuarberegning Storebrand Pensjonstjenester as har foretatt beregninger i hht Oppdatert NRS 6. Beregningen baserer seg på informasjon pr. 31.12.2011 og knytter seg til den kollektive ytelsesbaserte pensjonsforsikring. Ved beregning av de fremtidige pensjoner er følgende forutsetninger lagt til grunn: Diskonteringssats Forventet avkastning av midlene Årlig lønnsvekst Årlig økning i G (Folketrygdens grunnbeløp) Årlig regulering av pensjoner Årets pensjonskostnad fremkommer slik: Nåverdi av årets pensjonsopptjening Rentekostnad av påløpt pensjonsforpliktelse Forventet avkastning på pensjonsmidlene Administrasjonskostnader Resultatført virkning av estimatendringer og avvik mellom faktisk og forventet avkastning Resultatført netto etter overgang til ny AFP Resultatført aktuariell gevinst overgang til ny AFP Premie innskuddspensjon Premie ny AFP-ordning Sum pensjonskostnader 3,90 % 4,80 % 4,00 % 3,75 % 0,7 % 917 229 -495 93 162 3 -58 201 157 1 209 PENSJON Pensjonsmidler og pensjonsforpliktelser vedrørende kollektive ordninger: Estimert påløpt pensjonsforpliktelser 6 093 Estimert verdi av pensjonsmidlene -10 700 Estimert netto pensjonsmidler Ikke resultatført aktuarielt tap Beregnet pensjonsmidler i balansen -4 607 -3 056 7 663 Note 18. Utenombalanse Rentebytteavtaler Banken har pr. 31.12.2011 ingen løpende rentesikringsavtaler. Terra Boligkreditt Banken har pr. 31.12.2011 formidlet boliglån pål. 307 mill. til Terra Boligkreditt. Pantstillelser Banken har deponert obligasjoner til en bokført verdi av kr. 122,5 mill. og andeler i obligasjonsfond til en bokført verdi av kr. 81,8 mill. som sikkerhet for trekkrettigheter i Norges Bank. Banken har ved utgangen av 2011 tatt opp et F-lån pål. 110 mill. med forfall 13.02.2012. Ut over dette har banken ikke benyttet seg av denne trekkrettigheten. 32 • Tolga-Os Sparebank Kontantstrømsoppstilling 2011 2010 17669 - 3075 629 12070 787 44100 106 868 73154 13320 - 7012 789 -142860 1561 141462 - 2866 3286 7680 - 997 3847 - 7271 495 - 309 3945 - 1613 10783 6362 - 8311 - 5793 -11212 -86245 93 52000 - 200 -45564 -132622 - 47009 93 167500 - 250 - 12288 Netto endring i kontanter og kontantekvivalenter 33952 - 10401 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens begynnelse 27333 37734 Beholdning av kontanter og kontantekvivalenter ved periodens slutt 61285 27333 Resultat før skattekostnad Periodens betalte skatter Ordinære avskrivninger Endringer i utlån og fordringer på kunder Innbetalt på tidligere avskrevne fordringer Endring innskudd fra kunder Forskjell mellom kostn.f.pensjon og inn- og utbet i pensjonsord Endring i andre tidsavgrensningsposter Netto kontantstrøm fra operasjonelle aktiviteter Kontantstrømmer fra investeringsaktiviteter Innbetaling ved salg av varige driftsmidler Utbetaling ved kjøp av varige driftsmidler Innbetaling ved salg av aksjer og eiendeler Utbetaling ved kjøp av aksjer og eiendeler Utbetaling/innbetaling ved kjøp av sertifikater og obligasjoner Netto kontantstrøm fra investeringsaktiviteter Kontantstrømmer fra finansieringsaktiviteter Endr. i utlån og fordringer på kredittinst. Endringer i innskudd fra kredittinstitusjoner Innbetaling ved opptak av ny ansv. lånekapital Innbetaling ved opptak av ny obligasjonsgjeld Utbetaling av gaver Netto kontantstrøm fra finansieringsaktiviteter PÅ BLOMSTRINGSTUR TIL HARDANGER OG BERGEN MAI 2011: 17. mai i Bergen, noen deltok i morgenprosesjonen kl. 07.00. 33 • Tolga-Os Sparebank 34 • Tolga-Os Sparebank 35 • Tolga-Os Sparebank Vidunderlige nye Helt til på begynnelsen av 70-tallet var lønningsposen med sine sedler og mynter en like kjær som konkret gjenstand. Etter den tid har lønnsutbetaling og annen pengeforflytning tatt av med sjumilsskritt ; vi ble sjekkiser og vi postgirerte og bankgirerte, før vi endte opp med å fylle lommeboka vår med en halv kortstokk – med eller uten dekning… SAMTIDIGE: Mette Harsjøen og minibanken kom omtrent samtidig til Tolga-Os Sparebank - i 1986. 36 • Tolga-Os Sparebank pengeverden SJEKKEN: For bare 20 år siden hadde alle sjekk. I dag finnes det knapt sjekkbrukere tilbake. Tolga-Os Sparebank utsteder ikke mer enn fire-fem hefter i året. På toppen av det hele har vi flyttet banken hjem til vårt eget skrivebord. Fra vår egen PC kan det meste ordnes; fra å kontrollere rentebetingelser og den nøyaktige oversikten over den pekuniære beholdningen, til å foreta nødvendige betalinger - om en da ikke har ordnet det så viselig at alle trekk gjør seg selv. Ikke engang fremtidsforfatteren Aldous Huxley kunne i sine mest fantasirike øyeblikk ane hvor vidunderlig enkel vår nye pengeverden skulle bli. Eller er vi i ferd med å skaffe oss så raffinerte tekniske løsninger at vi snart står i fare for å klare oss uten oss selv? Balanse inn og ut Da er det tross alt godt å vite at på tross av teknologiens kvantesprang, så gjelder fortsatt de grunnleggende økonomiske lovene: Den sunne økonomien hviler på balansen mellom det som kommer inn – og det som går ut. Er den siste større enn den første over tid, er det fare for nattesøvn og mer til. Fra diktafon til epost Mette Harsjøen har drøyt 25 års fartstid i Tolga-Os Sparebank. - Jeg begynte med diktafon og skrivemaskin som KONTANTER: Siden den fysiske lønningsposen forsvant på 60- og 70-tallet, har det blitt stadig mindre bruk for kontante penger. mine viktigste arbeidsredskaper – begge for lengst museumsgjenstander. I dag går mesteparten av arbeidsdagen min til kundebehandling og oppfølging per telefon og epost. Antall kontakter per dag er nok minst like høyt som for 25 år siden. Forskjellen er at det blir færre møter ansikt til ansikt. I dag opplever vi ikke lenger at tre parallelle køer strekker seg helt ut i gangen. Før tusenårsskiftet var dét et vanlig syn på store for- 37 • Tolga-Os Sparebank fallsdager, stint av folk som snodde seg fram til førstelinjetjenesten. I dag er den gamle gullrekka i skranken redusert til én person her på bruket, forteller veteranen. - Men det er vel ikke helt slutt på besøk? - Nei, langt ifra. For moro skyld foretok vi nylig en opptelling av fysiske kunder. Det var over 100 innom ved avdelingene på Os og Tolga den tilfeldige dagen vi telte. Sjekkens tid Bankens ytre fasade er omtrent den samme som da Mette begynte i 1986. Ellers er det meste endret. Om vi skal sette et folkelig banknavn på 80-tallet, må det være Sjekkens tidsalder. Betalingsmiddelet var en liten revolusjon da det for alvor ble introdusert på 70-tallet - «Bli sjekkis, du også», som reklamen fristet med - men levetiden ble ikke mer enn drøyt 20 år. Utover på 90-tallet ble sjekkene byttet ut mot betalingskort. Og før vi gikk inn i et nytt årtusen var det lille heftet med «festblankettene» og de til tider høyst mangelfulle notater om eget pengeforbruk, blitt henvist til en plass i historieminneboka. Plastkort og nettbank - Noen tviholder fortsatt på sjekken, men nå utsteder vi ikke mer enn fire-fem hefter i året. Så er det da heller ikke så lett å være sjekkis lenger. Mange mottakere lar seg nemlig ikke overbevise om at sjekk faktisk er kurante penger. Ikke det at vi savner disse blankettene, men i dag er de nok et større problem for kunden enn for oss, mener Mette Harsjøen. Brevgiro og telefongiro hørte 90-tallet til. De eksisterer fortsatt, men i sterkt redusert omfang. De siste 10 årene har vi hovedsakelig flyttet og fått tak i pengene våre ved hjelp av plastkort og nettbank. Er med for fullt - Dere har endelig klart å få kundene til å gjøre omtrent hele bankjobben selv? - Jo, den har jeg vel hørt før – og ingen tvil om at nettbanken sparer oss for mange operasjoner. Men jeg tror at kundene har minst like mange og store fordeler. Ikke minst er denne banktjenesten et fantastisk hjelpemiddel for å holde oversikt i egen økonomi. Her kan «ståa» sjekkes 24 timer i døgnet – 365 dager i året. Av alle store nyvinninger som har skjedd i bransjen vår siden jeg begynte, er nettbanken den udiskutabelt viktigste. Jeg er rimelig stolt av at vi var med som pilotbank da denne tjenesten ble innført i 1997. Det er et godt eksempel på at vi ikke har stått noe tilbake for våre større konkurrenter med hensyn til å henge med i utviklingen av nye og kundevennlige tjenester, sier Harsjøen. Hun legger til at 63 prosent av Tolga-Os Sparebanks kunder har nettbank i dag. 38 LOMMEBOK: Mobilen får større bruksområde nesten for hver dag som går. Er den også fremtidens lommebok? Snart kontantfritt? - For oss som er oppvokst med trebrettinger, hestehandlerpung og seddelbøker med pengeklype, kan det nesten synes naturstridig at vi befinner oss i en verden der pengene er forvandlet til plastkort, koder og noen tastetrykk. Er det helt kontantfrie samfunn like om hjørnet? - Vi er ikke der ennå, men vi beveger oss mot det. Kontantene får stadig mindre plass, men vi kommer til å trenge dem en stund til. Tenk bare på alle lag og foreninger som har sine arrangementer og småsalg. Og fortsatt har vi mange som liker å betale småbeløp med mynter og sedler i stedet for kort. På den annen side er det ingen ting som tyder på at vi er ved veis ende når det gjelder utvikling av ny betalingsteknologi. Det drives allerede forsøk med mobiltelefonen. Om ti år er kanskje mobilen den nye lommeboka vår, antyder Mette Harsjøen. • Tolga-Os Sparebank Hovedtall fra regnskapet 2011 2010 2009 2008 2007 2006 2005 2004 Resultat Netto renteinntekter Øvrige driftsinntekter Driftskostnader Tap på utlån Resultat av ordinær drift før skatt 42,4 11,9 32,4 4,2 17,7 46,5 14,1 29,9 17,5 13,3 53,8 14,3 34,6 9 24,1 51,3 -1,4 32,5 5,7 9,2 42,4 7,6 32,4 14,8 4,6 40,6 9,4 27,3 3,8 21,4 36,5 8,8 25,2 4,6 16,0 36,2 6,2 22,2 4,7 15,0 Balanse Utlån netto egne bøker Utlån til Terra Boligkreditt Sum netto utlån inkl. TBK Innskudd fra kunder Egenkapital Forvaltningskapital egen balanse Forvaltningskapital inkl. TBK 1878 307 2185 1302 196 2409 2716 1891 237 2128 1258 183 2384 2621 1749 262 2011 1117 174 2117 2379 1732 248 1980 1094 158 2055 2303 1744 173 1917 1019 153 1996 2169 1428 54 1482 918 150 1586 1640 1228 15 1243 765 131 1388 1403 1104 0 1104 801 119 1250 Nøkkeltall Resultat f. skatt i % av GFK Tap i % av brutto utlån Kostnader i % av inntekter (korrigert for verdipapirer) Kapitaldekning Egenkapitalavkastning e/skatt Innskudd i % av netto utlån Rentenetto i % av GFK 0,74% 0,22% 0,59% 0,90% 1,12% 0,51% 0,45% 0,32% 0,25% 0,83% 1,43% 0,26% 1,21% 0,37% 1,27% 0,42% 59,02% 19,30% 6,90% 69,40% 1,78% 49.83% 17,88 % 5,35 % 66,50 % 2,05 % 52,55% 18,84% 9,80% 63,80% 2,51% 54,60% 17,6% 2,8% 63,2% 2,51 % 65,10% 16,7% 2,20% 58,40% 2,29% 56,5% 15,4% 11,8% 64,2% 2,71% 59,9% 17,0% 10,0% 62,3% 2,76% 54,6% 13,6% 9,6% 72,6% 3,07% Vekst Utlånsvekst i bankens balanse Utlånsvekst inkl. TBK netto Innskuddsvekst Forvaltningsvekst egen balanse Forvaltningsvekst inkl. TBK -0,70% 2,70% 3,50% 1,05% 3,60% 8,10% 5,80% 12,70% 12,60% 10,20% 1,00% 1,60% 2,10% 3,00% 3,30% -0,1% 3,3% 7,4% 3,0% 6,2% 22,4% 29,4% 11,0% 25,9% 32,3% 15,7% 19,2% 20,0% 14,2% 16,9% 10,9% 12,6% -4,5% 11,0% 12,2% 13,8% 13,9% 6,3% 14,1% 27,1 29,7 30,1 27,1 26,2 23,6 23,2 22,8 Bemanning Antall årsverk VESTLANDSTUR VÅREN 2011: 17. mai feiret Anders A. Hodøl 70 år på toppen av Stalheimskleiva. 39
© Copyright 2024