Konjunkturseminar september 2016
Lars E Haartveit
Nokså jevn omsetningsvekst over lang tid
Figuren har tall tom april 2016
Bakgrunn
Vi tror som så mange andre at vi er på eller nær konjunkturbunnen
• Oljeinvesteringene faller mindre
• Eksport og innenlandsk reiseliv nyter godt av svak krone
• Fortsatt lave renter
• Den høye prisstigningen på varer er midlertidig
• Noe bedre realinntektsvekst til neste år
Kraftig oppsving i forbrukertillit
• Tilliten til landets økonomi har økt
kraftig i år
• Mindre svingninger i troen på egen
økonomi – men opp her og
• Merknad: Juli 2007 – 2010 er her satt til gjennomsnittet av juni og
august ettersom juliobservasjoner mangler for denne perioden
Og noe lavere sparerate
Kronesvekkelsen: Så mye og varig har vi ikke sett før
Vi tror toppen er passert – selv om vi er i litt ukjent terreng, og mange har lavere marginer enn før
Dagligvare/kiosk: Vekstrater preget av svak start på 2015
• Høye vekstrater på starten av året
henger sammen med svak start på
2015
• Sesongmessige priskriger
• Lavpris likner mer og mer på
supermarkeder
• Kioskene taper
18.03.2013
Dagligvare/kiosk: 40 prosent av detaljomsetningen
• Dagligvarer på nett fortsatt liten
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
Bransje
2015
2016
2017
Dagligvarer/
kiosk
174
3,5
4
Detalj i alt
424
4
4,5
andel
• Fortsatt sterk kamp om kundene
begrenser prisstigningen
• Lavpris fortsetter å ta
markedsandeler
• Har kioskene nådd bunnen nå?
18.03.2013
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB). Detalj i
alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
Sport: God start på 2016
• Voldsom vekst fra 2005 til 2011 –
så en utflating – for så å ta nye
steg i det siste
• El-sykler går meget bra, det
samme gjør «friluftsliv»
• Over halvparten av omsetning er
tekstil- og skovarer
18.03.2013
Sportsbransjen: El-sykler, motebildet og nyetableringer
• Har fortsatt trendene på sin side
• Det åpnes flere stormarkeder i
høst
• Lavpriskonkurransen vokser
• Netthandel øker kraftig
• Fortsatt nisjebutikker som klarer
seg godt
18.03.2013
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
2015
2016
2017
Sport
15
6
6
Detalj i alt
424
4
4,5
Bransje
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB). Detalj i
alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
Klesprisene startet oppgangen i august i fjor
• Det er nytt for mange forbrukere at
klesprisene kan gå opp
• Prisveksten går ut over
volumene…
• men likevel en viss vekst i
omsetningen
18.03.2013
Klesbransjen: Mindre prisoppgang til neste år
• Bransjen har neppe fått veltet alle
økte kostnader over på
utsalgsprisene:
− Hard konkurranse bremser
−
prisoppgang også her
De store kjedene ser ut vil å være
mer forsiktige enn de små
• Sport og netthandel viktige
konkurrenter
18.03.2013
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
2015
2016
2017
Klær
32
2
3
Detalj i alt
424
4
4,5
Bransje
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB). Detalj i
alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
Kosmetikk: Høye vekstrater så langt i år
• Inklusive flyplassene selger
faghandelen om lag 40 prosent
av det vi kjøper av kosmetikk
• Andre store salgskanaler er
dagligvare, klær, apotek og
netthandel
18.03.2013
Kosmetikkbransjen: Mange konkurrenter
• Ny stor taxfree-butikk på
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
2015
2016
2017
Kosmetikk
5
7
6
Detalj i alt
424
4
4,5
Gardermoen
Bransje
• De største kjedene øker både i
antall butikker og omsetning
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB). Detalj i
alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
• Vekstvinner i 2016
18.03.2013
Skobransjen: Litt bedre etter flere svake år
• Bransjen selger om lag to av tre sko
som selges i Norge
• Fem store kjeder dominerer bransjen
• Forsiktig optimisme i bransjen
• Varm september ingen god nyhet
18.03.2013
Skobransjen: Presses fra mange kanter
• Nett, sport og klær er harde
konkurrenter
• Antall butikker har gått ned
Bransje
Sko
Detalj i alt
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
2015
2016
2017
4
2
3
424
4
4,5
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB).
Detalj i alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
18.03.2013
Bredt vareutvalg ellers (”lavpris”)
• Bransjen domineres av
lavpriskonsepter
• Etter moderat vekst i 2013 har
omsetningstakten økt kraftig igjen
– vekstvinner i fjor
• Eksisterende butikker pusses opp
– nye etableres – det jobbes med
konseptene
18.03.2013
Lavpris: Fortsatt god vekst
• Flere etablerer seg nå også:
• I kjøpesentra
• I mindre byer
• Vinnere på sesong – tar
markedsandeler på mange
varegrupper
18.03.2013
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst,%
Prognose
Verdivekst, %
2015
2016
2017
Bredt vareutvalg ell.
12
4
5
Detalj i alt
424
4
4,5
Bransje
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB).
Detalj i alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
Møbler: Prisoppgang har gitt økt omsetning
• Etter et par svake år har
omsetningen tatt seg opp
• Tidlig ute med å videreføre økte
innkjøpskostnader til kundene
• IKEA: Ringsaker og pick-up points
18.03.2013
Møbler: Er prisveksten tatt ut nå?
• Går etter alt å dømme klart
bedre enn detaljomsetningen
viser
• Klar volumnedgang i år
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst, %
Bransje
2015
2016
2017
Møbler
18
3
3
Detalj i alt
424
4
4,5
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB).
Detalj i alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
• High-end går bra (Slettvoll,
Bolia, Illums Bolighus)
• Netthandel – og elektro på
kjøkken – viktige konkurrenter
18.03.2013
Noe bedre i elektrobransjen
• Fortsatt prisvekst for alle
produktgrupper
• Hvitevarer og helse går fortsatt bra,
noe mer fart i TV nå
• «Større og dyrere»
• Noe for folk i alle aldre
• Ny aktør: Skousen
18.03.2013
Elektrobransjen: Nyhetsdrevet bransje
• Spiser seg inn på møbelmarkedet
Anslag
Verdivekst,%
Prognose
Verdivekst, %
• Integrerte hvitevarer
Bransje
2015
2016
2017
Elektro
bransjen
21
3
3
• Smart-produkter (armbånd, klokker,
Detalj i alt
424
4
4,5
robotstøvsuger)
• Tjenesteandelen av omsetningen
fortsatt i vekst
•
18.03.2013
Mrd kroner
ekskl. moms
DAB?
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB).
Detalj i alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin
Byggevarehandelen: Fortsatt god fart
• Vi overlater stadig mer til proffene
• Veldige variasjoner regionalt
18.03.2013
Byggvarehandelen: Veksten fortsetter
• Hyttemarkedet fortsatt i god vekst
• Boligomsetningen ser ut til å ta seg
noe opp igjen
• Nordmenn er «verdensmestre» i
oppussing
• Netthandel øker her og
18.03.2013
Mrd kroner
ekskl. moms
Anslag
Verdivekst, %
Prognose
Verdivekst i %
2015
2016
2017
Byggvarehus
28
4
5
Detalj i alt
424
3,5
4,5
Bransje
Beregnet på grunnlag av strukturstatistikk 2014 (SSB) oppdatert med endring fra terminstatistikk(SSB).
Detalj i alt er eksklusive motorkjøretøyer og bensin.
Prisdrevet vekst i år – til neste år kommer også volumene
Dagligvare/kiosk
3,5 %
3,3 %
4,0 %
6,0 %
6,0 %
Sport
Klær
2,0 %
2,0 %
3,0 %
6,0 %
Kosmetikk
Sko
4,2 %
0,6 %
2,0 %
3,0 %
3,0 %
3,0 %
3,0 %
Elektro, radio, TV
Byggevarehus
4,0 %
DETALJHANDEL ekskl.
m&b
4,0 %
3,0 %
5,2 %
2015
3,5 %
4,0 %
2,0 %
2016E
3,0 %
Bredt utvalg ellers
1,0 %
7,0 %
2017E
Møbler
0,0 %
6,4 %
4,0 %
5,0 %
9,1 %
5,0 %
7,3 %
4,5 %
4,6 %
5,0 %
6,0 %
7,0 %
8,0 %
9,0 %
10,0 %
Takk for oppmerksomheten
[email protected]