Knutepunkt 2012 Finn Haugan SpareBank 1 SMN, regionens viktigste finansinstitusjon Oversikt • 52 kontor i Nord- og Sør Trøndelag, Møre og Romsdal og Sogn og Fjordane Norges nest største sparebank med 120 milliarder i forvaltningskapital og 180,000 privatkunder • 35-40% markedsandel • En del av SpareBank 1 alliansen; Norges nest største finansgruppering Historie Etablert i 1823 Sparebankene Midt Norge etablert i 1985 Børsnotert siden 1994 Etablerte SpareBank 1 alliansen i 1996 I Romsdal fra 2004 etter oppkjøp av Romsdals Fellesbank • Kjøpte BN Bank i 2008 • I Ålesund i 2009 gjennom overtagelse av tidligere Kredittbanken • Sogn & Fjordane siden 2009 • • • • • NOK mill. 640 659 582 16,2 % 14,6 % 12,8 % 13,0 % 11,7 % 0,31 % 0,16 % 0,05 % 0,03 % 30.6.10 30.6.11 30.6.12 2009 2010 2011 Q2 11 Q2 12 2009 2 2010 2011 -0,02 % Q2 11 • Etablering i Sogn og Fjordane i 2009 Q2 12 Selskapet er Norges mest lønnsomme og solide eiendomsmegler Årsoverskudd 2011: Egenkapitalandel 2011: 60 % 22 % Nybygg, 60 % markedsandel • Spesialister Nybyggsalg • Inspirasjonssenter • Rådgiver nybyggaktører • Tomtesøk og akkvisisjon Bruktbolig, 40 % markedsandel • Spesialister Fast eiendom • Spesialister Borettslag • Kontroll på 100 % interessenter Næringsbygg, salg/ utleie • Spesialister Salg næring • Spesialister Utleie næring • Rådgiver næringsaktører • Næringssøk og kjøpsmegling Analyse • Dedikert kapasitet • EM1 Markedsrapport Markedsavdeling • Eget reklamebyrå • Kun boligfokus • Trykk, web, events Tomter • Markedsleder Norges mest lønnsomme meglerforetak (2011) for våre: Kunder: Eiere: Ansatte: Valgt av 4 av 10 kunder (tilsvarende neste 5 meglere) Mest lønnsom (21% res.grad) og solid (60% EK-andel) Lønnsleder og Norges beste arbeidsplasser, GPTW LeadSenter • Profesjonelt callsenter • 100 % boliginteressenter (30`/år) • Bruktbolig, nybolig og bank 28 meglerkontorer samlokalisert med bank • Nord-/ og Sør-Trøndelag, Møre og Romsdal • Samlokalisert med eierbank på alle kontorer • Meglere, tilretteleggere og finansieringsrådgivere • Kåret til Norges beste arbeidsplasser, GPTW, 2012 Fritid • Spesialister Fag og kompetanse • Dedikerte fagavdelinger for alle forretninsområder • EM1 skole for alle ansatte, inkludert Traineeutdanning EiendomsMegler 1 Midt-Norge er regionens ledende aktør innenfor eiendomsomsetning • 200 ansatte på 29 kontorer i Sør- og Nord-Trøndelag, Møre og Romsdal • Eid av og samlokalisert med Sparebank1bankene SMN (88%), SNV (7%) og SSS (5%) • Omsatte i 2011 6 156 boliger, herav over 1 000 nyboliger. I tillegg kommer utleie og salg av næringseiendom • Jobber tett med lokale eiendomsbesittere, investorer og utbyggere for å realisere gode nyboligprosjekter, som treffer behovene, ønskene og kjøpsevnen, og skaper dynamikk i de lokale markedene EiendomsMegler 1 Midt Norge har 40 % markedsandel på bruktbolig og 60 % markedsandel på nybolig i Midt-Norge Markedsandel bruktbolig per megler i Midt-Norge per august 2012 40,0 % 38,3 % 30,0 % 20,0 % 10,8 % 10,2 % 10,0 % 7,4 % 6,1 % 0,0 % EM1 MN Heimdal Eiendomsmegling DNB Eiendom Notar Nylander & Partners AS Markedsandeler på eiendomsmegling i Midt-Norge august 2012, de fem største aktørene Markedsandel bruktbolig per megler i Midt-Norge i august 2012 42,9 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,7 % 10,0 % 9,5 % 7,3 % 6,4 % 0,0 % EM1 MN Heimdal Eiendomsmegling DNB Eiendom Nylander & Partners AS Notar EiendomsMegler 1 Midt-Norge er en av Norges beste arbeidsplasser, og nasjonal vinner av Årets klatrer 2012 EeiendomsMegler 1 har inspirert morbanken SMN til å iverksette det mest omfattende endrings- og forbedringsprogrammet som er lansert siden 1991. Hvordan skal vi komme dit? Hva skal kjennetegne SpareBank 1 SMN i 2015? Hva kjennetegner oss i dag og må vi ta tak i for å skape ønsket endring? I 2015 • Best på kundeopplevelser • Sterkere markedsposisjon i byene • Prestasjonskultur og høy rådgivningskompetanse • Økt kostnadseffektivitet • Økt produktdekning • Høyere kundetilfredshet • Engasjerte medarbeidere • Ming-kurs reflekterer underliggende verdier Potensial i forhold til bl.a.: • Preferanse • SMB • Samhandling • Produktivitet • Kostnader 2011 9 2012 2013 2014 2015 Vi startet med å forenkle. Vi avvikler divisjoner. Maks tre ledd mellom øverste leder og kundeansvarlig banksjef. Reduserer ledelseskapasiteten fra 116 til 50 ledere. Konsernsjef Juridisk Risk Prestasjonsutv./HR og direktebank • HR • Direktebanken/kundesenter • Digitale kanaler • Strategi Konsern Finans • Finans • Økonomi og regnskap • Investorkontakt • Investeringer TS Produkter og prosesser • • • • Konseptutvikling Produktutvikling Servicesenter Lean - prosessf orbedring Kontorer/ markedsområder Konsernkunder, kreditt, markets • PM- og SMB-kunder • Konsernkunder • Totalt kunde, marked og resultatansvar f or kontorkanal • Markets • Kreditt • Spesialengasjement Og vi endrer vel vitende at SpareBank 1 SMN og de øvrige SpareBank 1 bankene var de mest lønnsomme bankene i Norden både i 2010 og 2011 og målt over en fem års periode. Og det ser meget bra ut for 2012. 1H 2011 16,7 % 18,0 % 16,3 % Gjennomsnitt 2006 - 1H 2011 15,8 % 16,3 % 15,4 % 13,9 % 16,0 % 14,0 % 13,0 % 13,6 % 11,9 % 11,4 % 12,0 % 10,0 % 14,0 % 8,8 % 11,8 % 7,3 % 7,2 % 8,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % 11 3,4 % 15,3 % 12,1 % 12,0 % 10,7 % Vi jobber hardt med å få aksjemarkedet til verdsette de gode prestasjonene. 12 Kilde: SpareBank 1 Markets Data per 08.08.2012 Status BN Bank DnB, Fokus, Sparebanken Vest mfl melder at de stopper (mer eller mindre) utlån til næringsformål (DnB melder at de ikke vil finansiere næringseiendom). Bankene sloss om lukrative boliglån og gjør seg lekker overfor innskytere. Den Europeiske finanssektoren er i dyp krise og har formidable behov for tilførsel av Egenkapital. EU sysler med omfattende endringer i reguleringen av bank- og finansnæringen og I Norge rasler Finanstilsynet med sablene og varsler førtidig innføring av nye regulatoriske krav i Norge. På gårsdagens ”Næringsdriv” varslet Finansministeren at han ville gjøre det som sto i hans makt for å unngå tilstander lik de vi opplevde under bankkrisen i 89’-91’ Hva skjer egentlig ? Verden og finanskrisen • Mange land opplevde den sterkeste nedgangen i økonomien i moderne tid – – – – – Dårlig politikk Mangelfulle reguleringer Svakt tilsyn Dårlig bankdrift Skattebetalerne fikk regningen Norge og finanskrisen • Norge klarte seg godt gjennom finanskrisen – – – – – God politikk Velfungerende reguleringer Et godt og helhetlig tilsyn Gunstig næringsstruktur God drift i en solid finansnæring Finanskriseutvalget: ”Flaks, forsiktighet og dyktighet” Rammebetingelser i støpeskjeen Skjebnetid for finansnæringen med mange viktige regelverksprosesser • • • • • Nye internasjonale kapitalkrav bank CRD IV/Basel III Nye internasjonale kapitalkrav forsikring – Solvens II Norsk tilpasning til nye internasjonale regler Arbeidet med et robust pensjonssystem Oppfølging av finanskriseutvalgets utredning Bankvesenet i Europa må oppkapitaliseres i betydelig omfang. Utfordringene for norskeide banker er langt mindre. Noter: 1) Sum across the 38 banks included in the stress tests conducted by the European banking authority 2) 125 European industrial companies across 9 sectors Source: Bloomberg, FactSet and Arctic Securities research 23 Oktober 2011 Nye kapitalkrav. Bankene skal bli uomtvistelig solid. Både kreditorer og eiere skal få bedre beskyttelse. Bankene skal tåle kriser som kan komme. • Nye regulatoriske kapitalkrav får konsekvenser. Min 9% ren kjernekapital er innført. Nå varsler om ytterligere tilstramming. Og bl.a. DnB ”svarer” med å stoppe utlån bl.a. til nærinseiendom. Hvorfor ? Ulike beregningsmetoder for kapitalkrav kan medføre konkurrensevridning mellom nordiske banker (pr. 31.12.2011) Ren kjernekapitaldekning Basel II med overgangsregler 18,0 % 16,0 % • • • Gjennom førsteklasses risikostyring gis bankene etter hvert mulighet til selv å definere kapitalbehovet gjennom å legge risikovekter bl.a. på utlån. I dag medfører dette konkurransevridning og gjør det i tillegg meget fordelaktig å yte lån til boligformål pga lave risikovekter. Svenske banker har mer fordelaktige risikovekter enn norske. De trenger derfor mindre egenkapital DnB har lavere risikovekter på næringslån enn SpareBank 1 og varsler 0-vekst på utlån til næringslivet for å unngå emisjon. SpareBank 1 har nylig gjennomført emisjoner. SpareBank 1 er i prosess for å får risikovektene ned mot DnB nivå og forventes å være på plass i 2013. Dette gjør at vi ikke behøver å varsle nyemisjon. Ren kjernekapitaldekning Basel II 13,7 % 14,0 % 10,0 % 6,0 % 4,0 % 2,0 % 0,0 % 11,8% 11,6% 12,0 % 8,0 % 15,6 % 15,7 % 14,7 % 11,2 % 3) 8,9% 3) 9,8 % 9,2% 14,7 % 11,2 % 10,8 % 8,9 % 8,3 % 10,2 % 9,5 % 9,4 % 9,2 % 8,0 % Risikovekter for et utvalg nordiske banker for foretakslån. 100,0 % 94,6 % 93,8 % 90,0 % 90,0 % 80,0 % 70,0 % 60,0 % 50,0 % 61,0 % 55,6 % 52,7 % 44,7 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 10,0 % 0,0 % * Tallene er oppdatert pr. 31.12.2011 på bakgrunn av manglende informasjon vedrørende EAD, beregningsgrunnlag og bankenes risikoveide eiendeler i kvartalsrapporten pr. Q2 2012. 36,6 % 32,8 % Risikovekter for boliglån Risikovekt interne modeller: Boliglån Standard Basel I Standard Basel II 60,0 % 50,0 % 40,0 % 30,0 % 20,0 % 16,8 % 12,0 % 11,0 % 9,9 % 12,4 % 11,4 % 10,0 % 0,0 % * Tallene er oppdatert pr. 31.12.2011 på bakgrunn av manglende informasjon vedrørende EAD, beregningsgrunnlag og bankenes risikoveide eiendeler i kvartalsrapporten pr. Q2 2012. 10,5 % 7,3 % 5,4 % Fundingmarkedet er utfordrende • Nordiske banker har generelt lykkes med å hente inn kapital og er godt forberedt for å møte BASEL II kravene. • Nye likviditetskrav krever at bankene nå må holde langt mer likviditet enn tidligere - gir økte fundingkostnader. • Fundingmarkedet er utfordrende og vil sannsynligvis bli det også framover. • SpareBank 1 opplever i dag ingen konkurranseulempe i f.t. andre norske eller svenske konkurrenter. Sannsynligvis fordi vi ikke har internasjonal risiko på vår balanse • Tre sentrale fundingkilder OMF Senior gjeldsfinansiering Ordinære innskudd og egenkapital Her skaper myndighetene ny usikkerhet. Utfordrende fundingmarked (utvikling i CDS priser for 5 års senior obligasjoner. Basispunkter) Konsekvens Usikkerhet fører til lavere prising av bankaksjer enn den underliggende verdiskaping skulle tilsi Usikkerhet fører til at bankene legger restriksjoner på utlån til næringslivet med høye risikovekter og konsentrerer seg om utlån til bolig. Noe som ansees uønsket av Finanstilsyn og Finansdepartement Norske myndigheter snakker ned norske banker gjennom å fokusere på risiko for boligboble (kfr Moody’s) Norske banker er verdens mest kredittverdige. Norske bankers lave aksjeprising er i ferd med å ”oppdages” (New York og Boston-miljøene er stor investorer i norske EK bevis og bankaksjer, og interessen synes å øke) Gode konjunkturer begrenser risikoen for tap i overskuelig fremtid (I dag har vi nesten ikke tap eller mislighold) Restriktiv utlånspolitikk og fortsatt høye priser på funding vil bringe bankmarginene ytterligere oppover. I dag er spreaden for stor mellom bankfinansiering og obligasjonsfinansiering. Lønnsomheten i bankene vil øke. Hva gjør SpareBank 1 SMN ? Hva gjør BN Bank ? Obligasjonsfinansiering Et satsingsområde for SpareBank 1 Markets SpareBank 1 SMN Markets Trender i europeisk finansiering: Mer obligasjoner! Kilde: Fitch Obligasjonsmarkedet: Et marked i sterk vekst! (Utestående i Norge: NOK 1783 milliarder) 17 Fra bank til obligasjoner 11 267 509 Stat OMF Kommuner Banker 386 Industri Ansvarlige lån Fondsobligasjoner 72 520 Obligasjonsmarkedet er standardisert og gjennomregulert Investorene - Storebrand, KLP, DNB, Nordea - Alfred Berg, Odin, Skagen - Bankene - Folketrygdfondet - Pensjonskassene - Privatpersoner - Utenlandske fond og pensjonskasser - Låntagerne Verdipapirforeta k - rådgivning - tilrettelegging - plassering - Norsk stat Norske banker Kommuner Kraftselskaper Eiendomsselskaper Industribedrifter Oljerelaterte bedrifter Obligasjonsmarkedet og eiendomsfinansiering 7.500 18 6.500 16 14 5.500 12 4.500 10 3.500 8 2.500 6 1.500 4 500 2 -500 0 2010 2011 Emisjonsvolum Antall emisjoner 2012 Emisjoner (antall) Emisjoner (NOK mill) Obligasjoner som finansieringskilde for eiendom: Hvilke eiendomsaktører har vært aktive i obligasjoner i 2012? Mosking Bolig AS Niam Fund V Kjøpesenter I Holding AS BWG Homes ASA Selvaag Gruppen AS Olav Thon Entra Eiendom AS Thon Holding AS Skøyen Næringsbygg AS Fredensborg AS Steen & Strøm AS Fram Eiendom AS NOK millioner 700 1 050 300 300 990 1 100 750 550 150 725 650 Prisbildet for eiendomsaktører i obligasjonsmarkedet Margin over NIBOR Indikativ prising NOK millioner 3 år 5 år Mosking Bolig AS 700 1,80 % 2,20 % Niam Fund V Kjøpesenter I Holding AS (KPI) 1 050 1,60 % 2,00 % BWG Homes ASA (usikret) 300 3,90 % 4,80 % Selvaag Gruppen AS (usikret) 300 4,16 % 4,99 % Olav Thon 990 1,20 % 1,50 % Entra Eiendom AS (negativ pant) 1 100 1,16 % 1,47 % Thon Holding AS 750 1,37 % 1,60 % Skøyen Næringsbygg AS 550 1,71 % 2,20 % Fredensborg AS (usikret) 150 4,65 % 4,95 % Steen & Strøm AS 725 1,35 % 1,70 % Fram Eiendom AS 650 1,50 % 2,00 % Sparebank 1 SMN 1,00 % 1,40 % Variasjonene er drevet av: Selskapets kredittverdighet Sikkerhetspakke Lånetype (KPI-regulering, ordinær obligasjon etc) Sparebank 1 Markets et viktig satsingsområde for SpareBank 1. Og vi skal være blant topp tre ! Jan-April Andel 1 DNB 31 052 27,51 % 2 SEB 17 535 15,53 % 3 Nordea 15 181 13,45 % 4 Swedbank 13 497 11,96 % 5 Pareto 8 860 7,85 % 6 Danske/Fokus 7 533 6,67 % 7 Handelsbanken 5 812 5,15 % 8 SpareBank 1 Markets 5 809 5,15 % 9 Arctic 3 499 3,10 % 10 Norne Securities 1 367 1,21 % 11 ABG Sundal Collier 1 110 0,98 % 12 RS Platou 1 074 0,95 % 13 Fondsfinans 283 0,25 % 14 Terra Markets 266 0,24 % Mai-Oktober Andel 1 DNB 18 309 19,84 % 2 Nordea 14 471 15,68 % 3 SEB 13 810 14,96 % 4 SpareBank 1 Markets 10 283 11,14 % 5 Swedbank 10 244 11,10 % 6 Danske/Fokus 7 428 8,05 % 7 ABG Sundal Collier 6 497 7,04 % 8 Handelsbanken 5 450 5,90 % 9 Pareto 3 304 3,58 % 10 Norne Securities 1 288 1,39 % 11 Fondsfinans 560 0,61 % 12 RS Platou 432 0,47 % 13 Terra Markets 222 0,24 % 14 Arctic 0,00 % Bankmarkedet i dring. I dag….. Mobil betaling! Selvbetjening! Ny teknologi! Mobilbank! ”Den digitale kunden” 34 % Lokalt hovedkontor! En kontaktperson! Lokalkjennskap! Bankkontor! ”Den lokale kunden” 31 % Nettbank! Kundeorientering! Serviceinnstilling! Rask respons! Forbrukertester! God rådgivning! Alle produkt! Betingelser! ”Den funksjonelle kunden” 35 % Kilde: Samvalgsundersøkelsen 2012: Hva er viktig ved valg av hovedbank? Kunder i det norske bankmarkedet. Bankmarkedet framover ”Den digitale kunden” Mobil betaling! Selvbetjening! Ny teknologi! Mobilbank! Forbrukertester! God rådgivning! Alle produkt! Betingelser! Lokalt hovedkontor! En kontaktperson! Lokalkjennskap! Bankkontor! Nettbank! Kundeorientering! Serviceinnstilling! Rask respons! ”Den lokale kunden” ”Den funksjonelle kunden” Kilde: Samvalgsundersøkelsen 2012: Hva er viktig ved valg av hovedbank? Kunder i det norske bankmarkedet. Vi møter den digitale utfordring med å bli enda mer lokal …og sørger for å være helt i front når det gjelder utvikling av tjenester på mobile flater. Første med mobilbank for bedrifter Oppistu SMN bygger sitt eget kurs og møtested. Eget bruk og leie ut ledig kapasitet på det åpne markedet. Byggingen er igangsatt Kapasitet 50 rom 86 sengeplasser Kurs - konferanse - selskap - 80-100 pers Ferdigstilles høsten 2013 Velkommen!
© Copyright 2024