Kuukausikatsaus
KUUKAUSIKATSAUS 30.11.2015 FIM ROHTO Terveyssektorille sijiottava globaali osakerahasto PERUSTIEDOT RAHASTONHOITAJAN KOMMENTTI FIM Rohto tuotti marraskuussa 3,5 % vertailuindeksin tuottaessa 3,9 %. Eroa indeksiin kertyi -0,4 %.Rahaston osakkeet kehittyivät mukavasti marraskuussa. Negatiivinen tuottoero indeksiin nähden johtui lähes kokonaan valuuttakehityksestä. Marraskuun suurin uutinen oli Pfizerin Allergan-yrityskauppa. Yli 18 prosentin euromääräiseen kurssinousuun salkussa ylsivät Pihlajalinna, Mylan ja Bavarian Nordic. Meda aiheutti indeksiin nähden lähes puolen prosentin alituoton. Yrityksen vahvan kolmannen kvartaalin tuloksen jälkeinen kurssiheikkous oli hämmentävää ja liittyi varovaiseen koko vuoden ennusteeseen. Medaa lisättiin kurssiheikkoudesta, Bavarian Nordicia kevennettiin hiukan. FIM Rohtoon ostettiin uusina niminä HCA, Perrigo, Sanofi ja Walgreens. Ostoissa hyödynnettiin merkittävää kurssiheikkoutta. Kaikkien yritysten kohdalla pitkän aikavälin näkymät ovat hyvät ja valuaatio houkutteleva. Salkusta myytiin pois loistavasti tuottanut Gerresheimer ja ailahtelevia otteita esittänyt GN StoreNord. Joulukuu on tapahtumien suhteen olettavasti aiempia kuukausia hiljaisempi. Yrityskauppauutiset saattavat kuitenkin edelleen yllättää. RAHASTONHOITAJA Tapani Koskenkari RAHASTO-OSUUDEN ARVO (EUR) 18,28 TUOTTOKEHITYS RAHASTON PÄÄOMA (MEUR) 47,57 JAKSO OSUUDENOMISTAJIEN LUKUMÄÄRÄ 2851 1 kk 3 kk 12 kk 3v 5v vuoden alusta alusta *EUFEX-LUOKITUS 10 / 10 *MORNINGSTAR RAHASTO p.a. 3,5 % 6,8 % 24,8 % 27,7 % 20,9 % 23,8 % 4,0 % INDEKSI p.a. 3,9 % 4,9 % 20,8 % 27,8 % 23,0 % 20,3 % 5,2 % RAHASTO kumulat. 3,5 % 6,8 % 24,8 % 108,2 % 158,2 % 23,8 % 82,8 % INDEKSI kumulat. 3,9 % 4,9 % 20,8 % 108,9 % 181,9 % 20,3 % 119,3 % VUOSI 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 RAHASTO -14,8 % 14,6 % 0,4 % 5,6 % 15,6 % 27,4 % 32,7 % 23,8 % INDEKSI -14,2 % 18,9 % 9,8 % 12,9 % 15,5 % 30,4 % 34,5 % 20,3 % HISTORIALLINEN TUOTTOKÄYRÄ VERTAILUINDEKSI MSCI World Health Care TR (EUR) NOTEERAUSVALUUTTA 25 100 % EUR 20 ALOITUSPÄIVÄ 08.05.2000 ISIN Bloomberg FI0008801410 FIMROHA FH Equity Arvo, EUR 15 TUNNISTEET 10 5 Rahasto Indeksi SUURIMMAT 10 SIJOITUSTA ARVOPAPERI Johnson & Johnson Glaxosmithkline Plc Pfizer Inc Merck & Co. Inc. Teva Pharmaceutical-Sp Adr Gilead Sciences Inc Meda Ab-A Shs Allergan Plc Medtronic Plc Hikma Pharmaceuticals Plc Pohjoisesplanadi 33 A, 00100 Helsinki Puh. (09) 613 4600, www.fim.com TOIMIALA Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset Kulutushyöd., ei-sykliset MAA Yhdysvallat Britannia Yhdysvallat Yhdysvallat Israel Yhdysvallat Ruotsi Irlanti Irlanti Britannia % NAV 8,9 % 6,3 % 6,2 % 4,5 % 3,8 % 3,7 % 3,1 % 2,8 % 2,8 % 2,6 % MUUTOS -0,1 % -0,5 % -1,6 % -1,0 % 0,2 % -0,1 % -0,2 % -1,2 % 0,0 % 0,4 % SIJOITUSTEN JAKAUMA MAAJAKAUMA 52% Yhdysvallat 13% Britannia 93% Kulutushyöd., ei-sykliset 2% Perusmateriaalit 6% Irlanti 2% Teollisuus 5% Saksa 2% 5% Ruotsi Kulutushyödykkeet, sykliset 4% Tanska 1% Käteinen 1% Käteinen 15% Muut TUNNUSLUVUT RAHASTO 18,8% RISKI / TUOTTO 25 20,0% 20 Beta - mittaa rahaston markkinariskiä ja sen tuoton riippuvuutta markkinoiden keskimääräisestä tuotosta. 0,93 Jensenin Alfa - kuvaa rahaston lisätuottoa suhteessa markkinariskiin. 5,5% Sijoitusaste 98,9% Tracking Error - kertoo, kuinka paljon rahaston tuotto on poikennut vertailuindeksin tuotosta. 3,2% Informaatiosuhde - on salkun ja indeksin tuottoeron suhde tracking erroriin. Se kertoo, kuinka paljon vuotuista lisätuottoa on saatu. 1,25 Sharpen luku - mittaa riskittömälle korolle saatua lisätuottoa suhteessa tuoton volatiliteettiin. 1,32 15 10 5 Tuotto % Volatiliteetti - on riskimittari, joka kuvaa rahaston päivittäisen tuoton keskihajontaa kuluneelle 12 kuukaudelle. INDEKSI 0 18 19 20 21 Riski (Volatiliteetti) % SHARPEN INDEKSI 4 1,04 2 0 45 Sharpen luku Arvopapereiden lukumäärä 6 -2 -4 01/02 01/04 01/06 01/08 01/10 01/12 01/14 Jakso Pohjoisesplanadi 33 A, 00100 Helsinki Puh. (09) 613 4600, www.fim.com Tämä ei ole kehoitus merkitä sijoitusrahasto-osuuksia. Raportti on FIM Varainhoito Oy:n tuottama vapaamuotoinen informaatio rahastosta. Vaikka raportin tekemisessä on noudatettu huolellisuutta ja pyritty varmistumaan lukujen ja käytetyn datan oikeellisuudesta, emme vastaa siinä mahdollisesti olevista virheistä tai puutteista. Historiallinen tuotto ei myöskään ole tae tulevaisuudesta. Osuuksien arvo ja niistä saatava tulo voi nousta ja laskea, ja sijoittajat eivät välttämättä saa takaisin alkuperäistä sijoitustaan. Sijoituskohteiden arvo vaihtelee markkinoiden mukaan, ja myös valuuttakurssien muutokset sekä rahaston palkkiot vaikuttavat sijoittajan saamaan tuottoon. Rahasto ei pyri seuraamaan tai toistamaan käytettyä vertailuindeksiä tai sen tuottoa. Vertailuindeksiä käytetään kuvaamaan niiden instrumenttien tuottoa, joihin rahasto voi sijoittaa varansa. Rahastojen tunnusluvut on laskettu viimeisten 12 kuukauden ajalta. Kaikkien rahastojen tuotot perustuvat kasvuosuuksiin. FIM Maailma A-sarjan tuottohistoria ennen 10.3.2008 on esitetty tuottograafissa, käyttäen hyväksi A-sarjan ja instituutiosarjan hoitopalkkioeroa sekä rahaston instituutiosarjan virallista tuottohistoriaa 18.10.2000 alkaen. Raportti sekä tiedonantovelvollisuuden mukainen rahastoesite on saatavilla maksutta rahastoyhtiöstä tai verkkopalvelusta www.fim.com. *Eufex- ja Morningstar-luokitukset ovat katsauksen tekohetkellä tuoreimmat saatavilla olevat luokitusarvot. Rahaston palkkiot on esitetty rahaston avaintietoesitteessä ja FIM Sijoitusrahastojen hinnastossa.
© Copyright 2024