‫שיקמה שי‬ ‫רו"ח רוני אלרואי‪ ,‬מסגרת מושגית‬ ‫שינוי במדיניות החשבונאית!‬ ‫בדוגמה שפתרנו בשיעור קודם‪ ,‬עסקנו רק בסוגיה אחת והיא התאמת ההון העצמי של החברה המוחזקת‬ ‫במועד הרכישה‪ .‬ההתאמה הזו נדרשת משום שיישום שיטת השווי המאזני מחייב מדיניות חשבונאית‬ ‫אחידה ואם כך‪ ,‬כבר מיתרת הפתיחה יש לבצע התאמות על מנת שבהמשך התחשיבים יהיו הגיוניים‪.‬‬ ‫הטכניקה שהדגמנו רלוונטית אך ורק במצבים שבהם ערב הרכישה המדיניות החשבונאית של ב' שונה מזו‬ ‫של א'‪ .‬כעת‪ ,‬נדגים את הטיפול החשבונאי בתקופות העוקבות‪ .‬ההדגמה לא תתייחס רק למצב פתיחה שבו‬ ‫המדיניות של ב' שונה מ‪-‬א' אלא גם למצבים נוספים‪ .‬למשל‪ ,‬למצב שבו במועד הרכישה אין צורך להתאים‬ ‫מדיניות אבל לאחר הרכישה החברה הנרכשת מתחילה לטפל בפריט מסוים לפי מדיניות חשבונאית שונה‬ ‫משל המחזיקה‪.‬‬ ‫הטיפול החשבונאי בתקופות עוקבות‪-‬‬ ‫דוגמה ‪1‬ב‪:‬‬ ‫ביום ‪ 1‬בינואר ‪ 1111‬רכשה חברה א' ‪ 01%‬ממניותיה של חברה ב' תמורת ‪ .₪ 011113‬הונה העצמי של חברה‬ ‫ב' ביום הרכישה הסתכם ב‪.311111-‬‬ ‫ביום ‪ 1‬בינואר ‪ ,1111‬רכשה חברה ב' מבנה משרדים תמורת ‪ .₪ 011111‬המבנה סווג כנדל"ן להשקעה‬ ‫בספרי חברה ב'‪ .‬חברה ב' מיישמת את מודל העלות על נדל"ן להשקעה‪ .‬אורך חייו השימושיים של המבנה‬ ‫הינו ‪ 10‬שנה‪ .‬מרכיב הקרקע בנדל"ן להשקעה‪.01% -‬‬ ‫חברה א' מיישמת על הנדל"ן להשקעה אשר ברשותה את מודל השווי ההוגן‪.‬‬ ‫השווי ההוגן של המקרקעין של חברה ב' ליום ‪ 1‬בינואר ‪ 1111‬וליום ‪ 01‬בדצמבר ‪ 1111‬הינו ‪ ₪ 311111‬ו‪-‬‬ ‫‪ ₪ 011111‬בהתאמה‪.‬‬ ‫הרווח הנקי של חברה ב' לשנת ‪ 1111‬הינו ‪ .₪ 011111‬שיעור מס חברות ‪.10%‬‬ ‫למעט האמור לעיל‪ ,‬אין הבדל בין שווים ההוגן של נכסי חברה ב' ליום הרכישה לבין ערכם בספרים‪.‬‬ ‫נדרש‪ -‬להציג את התנועה בחשבון ההשקעה בחברה ב' לשנת ‪.1111‬‬ ‫פתרון‪:‬‬ ‫חישוב עודף עלות ברכישה ‪-11/11/11‬‬ ‫שולם‬ ‫הון נרכש‬ ‫מוניטין‬ ‫(*)‬ ‫‪011113‬‬ ‫‪111113‬‬ ‫‪111111‬‬ ‫=)‪30%*(600000+100320‬‬ ‫(*) הון נרכש‪ -‬חישוב הון עצמי ב' לפי מדיניות חשבונאית אחידה‪:‬‬ ‫בשלב ראשון‪ ,‬יש להתאים את ההון העצמי במועד הרכישה למדיניות של א'‪ .‬בדוגמה הזו מדובר בסעיף‬ ‫אחד בלבד‪ :‬נדל"ן‪.‬‬ ‫שווי הוגן נדל"ן‬ ‫ערך בספרים של חברה ב' (עלות)‬ ‫הפרש‬ ‫בניכוי מס‬ ‫‪311111‬‬ ‫‪000111‬‬ ‫‪101111‬‬ ‫‪111011‬‬ ‫לפי מדיניות א'‬ ‫=)‪500000-(500000*60%*1/25‬‬ ‫= )‪132000*(1-24%‬‬ ‫הערה לגבי ‪( IAS 12‬מיסים נדחים)‪ :‬שינוי או התאמת מדיניות מלווים תמיד בהשפעת המס שפועלת תמיד‬ ‫בניגוד למגמה‪ .‬למעשה‪ ,‬יש שתי סיטואציות אפשריות‪ :‬הראשונה‪ ,‬כמו במקרה שלנו‪ ,‬ערב השינוי‬ ‫החשבונאות זהה לכללי המס (עלות)‪ .‬בשלב זה אין הפרשים זמניים ואין מיסים‪ .‬השינוי והמעבר לשווי הוגן‬ ‫הוא זה שיוצר הפרש זמני ואם כך‪ ,‬יש מיסים נדחים‪.‬‬ ‫הסיטואציה השנייה שגם כן מובילה לאותו הוצאה‪ ,‬היא המקרה שבו מצב המוצא הוא שיש הפרש זמני‬ ‫שיקמה שי‬ ‫רו"ח רוני אלרואי‪ ,‬מסגרת מושגית‬ ‫מול מס הכנסה בחברה הנרכשת ולכן החברה הנרכשת יצרה מיסים נדחים‪ .‬גם כאן‪ ,‬כשנבצע התאמת‬ ‫מדיניות‪ ,‬תהיה השפעת מס‪ .‬בדרך כלל המדיניות החדשה תהיה תואמת למס הכנסה ויהיה צורך לבטל את‬ ‫המס שנרשם‪.‬‬ ‫חישוב התנועה בחשבון ההשקעה לשנת ‪-1111‬‬ ‫יתרת פתיחה‬ ‫רווחי אקוויטי‪:‬‬ ‫(*)‬ ‫החלק ברווחי ב'‬ ‫סה"כ‬ ‫‪011110‬‬ ‫‪101103‬‬ ‫‪001101‬‬ ‫=)‪30%*(400000+69920‬‬ ‫(*) רווחי אקוויטי לאחר התאמת מדיניות‪:‬‬ ‫התיקון לרווחי האקוויטי הוא רק בגין הנדל"ן כשבעצם חברה ב' שמיישמת את שיטת העלות רשמה‬ ‫הוצאות פחת שחברה א' צריכה לבטל ומנגד‪ ,‬חברה ב' לא שיערכה את הנדל"ן‪ ,‬שיערוך ש‪-‬א' צריכה עכשיו‬ ‫לעשות‪.‬‬ ‫רווח מעליית ערך‬ ‫ביטול הוצאות פחת שרשמה ב'‬ ‫סה"כ‬ ‫מיסים‬ ‫בניכוי מס‬ ‫‪01111‬‬ ‫‪11111‬‬ ‫‪11111‬‬ ‫‪10%‬‬ ‫‪31111‬‬ ‫=‪700000-620000‬‬ ‫=‪500000*60%*1/25‬‬ ‫הערה‪ :‬סוגיה מעניינת היא ההשפעה של התאמת המדיניות על חישוב עודף עלות הרכישה‪ .‬בדוגמה שלנו‪,‬‬ ‫אם לא הינו מבצעים התאמת מדיניות‪ ,‬הינו צריכים ליצור עודף עלות בגין הנדל"ן להשקעה על חלקנו‬ ‫בהפרש בין השווי ההוגן ‪ 311111‬לערך בספרים של חברה ב'‪ .‬אולם‪ ,‬לאור התאמת המדיניות‪ ,‬מבחינתה של‬ ‫חברה א'‪ ,‬חברה ב' כן יישמה שווי הוגן ולכן אין עודף עלות ברכישה‪.‬‬ ‫דוגמה לשילוב של ירידת ערך‪:‬‬ ‫כאשר יש ירידת ערך בתקופות עוקבות‪ ,‬צריך יהיה לנתח את הסכום בר ההשבה על מנת להבין את הטיפול‬ ‫החשבונאי שנדרש להתאמת המדיניות‪ .‬נניח שמצב המוצא הוא שחברה ב' מיישמת עלות והערך הוא ‪111‬‬ ‫ולעומתה חברה א' מיישמת שווי הוגן והערך הוא ‪.111‬‬ ‫נניח כעת שבנתוני השאלה נאמר לנו שהסכום בר ההשבה של הנכס בתקופה עוקבת הוא ‪ .01‬עוד נניח‬ ‫שעלויות המימוש זניחות‪ .‬בכדי לדעת מה עושים‪ ,‬נצטרך במקרה זה לדעת כיצד נקבע הסכום בר ההשבה‪.‬‬ ‫יתכנו שתי אפשרויות‪:‬‬ ‫‪‬‬ ‫‪‬‬ ‫מקרה ראשון ‪:‬‬ ‫סכום בר ההשבה‬ ‫שווי הוגן‬ ‫שווי שימוש‬ ‫שווי הוגן‬ ‫‪01‬‬ ‫‪31‬‬ ‫במקרה זה בו הסכום בר השבה נקבע על בסיס שווי הוגן‪ ,‬אין הבדל בין יישום שיטת העלות לבין‬ ‫יישום שיטת השווי ההוגן‪ .‬בשתי השיטות בנקודת זמן זו הנכס מוצג לפי השווי ההוגן‪.‬‬ ‫מקרה שני‪:‬‬ ‫סכום בר ההשבה‬ ‫שווי הוגן‬ ‫שווי שימוש‬ ‫שווי שימוש‬ ‫‪31‬‬ ‫‪01‬‬ ‫במקרה זה בו השווי ההוגן נמוך יותר‪ ,‬שיטת העלות תתבסס על שווי השימוש‪ .‬עם זאת‪ ,‬כאשר‬ ‫עוברים לשווי הוגן‪ ,‬שווי השימוש לא רלוונטי ולכן הערך שצריך להתבסס עליו הוא דווקא ה‪31-‬‬ ‫ולא ה‪( 01-‬בשיטת השווי ההוגן‪ ,‬שווי השימוש לא יכול להעלות את ערך הנכס)‪.‬‬ ‫דוגמה ‪3‬א'‪:‬‬ ‫ביום ‪ 1‬בינואר ‪ 1111‬רכשה חברה א' ‪ 01%‬תמורת ‪ .₪ 111111‬ההון העצמי של חברה ב' במועד הרכישה הינו‬ ‫‪ .₪ 111111‬בשנים ‪ 1111-1110‬הרוויחה חברה ב' ‪ ₪ 111111‬בכל שנה‪.‬‬ ‫שיקמה שי‬ ‫רו"ח רוני אלרואי‪ ,‬מסגרת מושגית‬ ‫החל מדצמבר ‪ ,1111‬חברה ב' החלה להחזיק מלאי הדומה במהותו למלאי של חברה א'‪ ,‬כאשר היא מודדת‬ ‫אותו לפי שיטת ‪ .FIFO‬מדיניות זהה ננקטת על ידי חברה א'‪ .‬בשנת ‪ 1110‬שינתה חברה ב' את מדיניות‬ ‫הערכת המלאי לשיטת הממוצע‪ .‬להלן נתונים לגבי המלאי בתאריכים מסוימים‪:‬‬ ‫שווי מימוש נטו‬ ‫ממוצע‬ ‫‪FIFO‬‬ ‫‪101111‬‬ ‫‪100111‬‬ ‫‪100111‬‬ ‫דצמבר ‪1111‬‬ ‫‪131111‬‬ ‫‪100011‬‬ ‫‪100111‬‬ ‫דצמבר ‪1110‬‬ ‫שלטונות המס קיבלו את שינוי המדיניות החשבונאית של חברה ב' וקבעו כי הפרשי הרווח בגין שינוי‬ ‫השיטה יחויבו במס‪ .‬שיעור המס ‪.10%‬‬ ‫פתרון‪:‬‬ ‫הערה ‪ :1‬יש לשים לב שב‪ 1111-‬בשיטת הממוצע הנע שווי המימוש הופך להיות אפקטיבי והוא זה שיקבע‬ ‫את ערך המלאי (‪ 101111‬ולא ‪.)100111‬‬ ‫הערה ‪ :1‬הנתון לגבי המיסים הוא חשוב אבל בטכניקה של חשבון ההשקעה הוא תפל משום שבכל מקרה‬ ‫יש השפעת מס או של יצירת מס נדחה כמו במקרה שלנו או של ביטול המס הנדחה‪.‬‬ ‫חישוב עודף עלות למועד הרכישה ‪-11/11/11‬‬ ‫שולם‬ ‫החלק בהון‬ ‫מוניטין‬ ‫‪111111‬‬ ‫‪01111‬‬ ‫‪11111‬‬ ‫=‪40%*200000‬‬ ‫בשנת ‪ 1111‬למעשה לא נדרשת כל התאמה נוספת משום שאין הבדלי מדיניות‪.‬‬ ‫תנועה בחשבון ההשקעה‪-‬‬ ‫יתרת פתיחה‬ ‫רווחי אקוויטי‪:‬‬ ‫החלק ברווחי ב'‬ ‫יתרת סגירה‬ ‫‪111111‬‬ ‫‪01111‬‬ ‫‪101111‬‬ ‫=‪40%*100000‬‬ ‫שנת ‪1110‬‬ ‫בשנה זו חברה ב' משנה את המדיניות והחל מאותו רגע יש הבדלים בינה לבין א'‪ .‬שאלה מקדמית שצריך‬ ‫לברר היא מדוע ב' שינתה את המדיניות? בהיעדר נתונים‪ ,‬ההנחה היא שהיא סבורה שהמדיניות החדשה‬ ‫טובה יותר ולכן היא שינתה אותה‪ .‬אם כך הדבר‪ ,‬חברה ב' בדוחות שלה צריכה לעשות הצגה מחדש אבל א'‬ ‫לא צריכה לעשות שום דבר משום שיתרות הפתיחה שלה נכונות‪.‬‬ ‫פקודת התיקון בספרי ב'‪:‬‬ ‫ח‪ -‬מלאי פתיחה ‪( 152000-135000=17000‬לפי מלאי פתיחה)‬ ‫ז‪ -‬מיסים שוטפים ‪17000*25%=4250‬‬ ‫ז‪ -‬עודפים יתרת פתיחה ‪11001‬‬ ‫פקודה זו רלוונטית לחברה א' שכן היא ממשיכה לפי מה שחברה ב' עשתה טרם השינוי ולכן היא לא‬ ‫לוקחת חלק בפקודת התיקון‪.‬‬ ‫בשנת ‪ ,1110‬במסגרת הטיפול השוטף בהשקעה והיות ומדובר במלאי‪ ,‬נבחן מהי ההשפעה על הרווח‬ ‫כתוצאה מהיישום השונה של השיטה‪.‬‬ ‫חברה ב'‪-‬‬ ‫מנקודת מבט חברה א'‪-‬‬ ‫הפרש‬ ‫מיסים‬ ‫השפעה נטו על הרווח‬ ‫גידול במלאי (שיטת הממוצע)‬ ‫גידול במלאי (‪)FIFO‬‬ ‫גידול ברווח‬ ‫‪0011‬‬ ‫‪1111‬‬ ‫‪0011‬‬ ‫‪10%‬‬ ‫‪1310‬‬ ‫=‪157000-152000‬‬ ‫=‪144000-135000‬‬ ‫שיקמה שי‬ ‫רו"ח רוני אלרואי‪ ,‬מסגרת מושגית‬ ‫התנועה בחשבון ההשקעה ‪-1110‬‬ ‫‪101111‬‬ ‫יתרת פתיחה ‪01/11/11‬‬ ‫רווחי אקוויטי‪:‬‬ ‫החלק ברווח‬ ‫יתרת סגירה‬ ‫‪01101‬‬ ‫‪101101‬‬ ‫=)‪40%*(100000+2625‬‬ ‫(*) שאלה שעשויה להתעורר מתייחסת לנתון של הרווח ‪ .111111‬ההנחה בפתרון השאלה היא שה‪111111-‬‬ ‫‪ ₪‬זה הרווח הנכון של ב' אחרי שהיא שינתה את המדיניות שלה‪ .‬כלומר‪ ,‬על בסיס המדיניות החדשה‪ .‬מכאן‬ ‫שנדרש תיקון‪.‬‬ ‫הרכב חשבון ההשקעה‪-‬‬ ‫החלק‬ ‫בהון‬ ‫‪131101‬‬ ‫מוניטין‬ ‫סה"כ‬ ‫‪11111‬‬ ‫‪101101‬‬ ‫= ))‪[144000-157500]*(1-25%‬‬ ‫‪127500‬‬‫תיקון‬ ‫העודפים‬ ‫בחברה ב'‬ ‫‪(200000+ 100000+ 100000+‬‬ ‫רווח‬ ‫‪1110‬‬ ‫רווח‬ ‫‪1111‬‬ ‫יתרת‬ ‫פתיחה‬ ‫‪11/11/11‬‬ ‫הרכב חשבון ההשקעה מתבסס למעשה על שני סכומים‪:‬‬ ‫‪ .1‬סכום ההון העצמי של ב' כפי שהוא בדוחות של ב'‪ .‬בשאלה רגילה הסכום הזה מתקבל מיידית‬ ‫מהמאזן של ב'‪.‬‬ ‫‪ .1‬סכום ההתאמה ש‪-‬א' צריכה לעשות ל‪-‬ב'‪ .‬במקרה שלנו מדובר בהתאמה של שנתיים ולכן חברה‬ ‫א' מתקנת באמצעות התנועה במלאים בכל התקופה‪.‬‬ ‫יש לשים לב שההון העצמי של ב' כפי שהוא בספרים של ב' ב‪ 01/11/10-‬כולל גם את פקודת ההצגה מחדש‬ ‫שבעבר התעלמנו ממנה אבל כעת היא נמצאת בתוך ההון משום שזהו המאזן של ב'‪.‬‬ ‫*‪40%‬‬